交易所对异常交易行为处理标准及交易限额规定简介
交易所对异常交易行为处理标准及交易限额规定简介
2018年9月14日制（仅供参考，以交易所交易规则和最新通知为准，此表内容变更不出据变更通知）
说明：
1、异常交易行为还包括，采取程序化交易方式下达交易指令，可能影响交易所系统安全或者正常交易秩序的行为，以及中国证监会规定或者交易所认定的其他情形。
2、客户出现异常交易行为的，交易所可以采取要求报告情况、列入交易所重点关注名单、向会员通报、约见谈话、限期平仓、限制开仓、强行平仓等自律监管措施，涉嫌违反法律法规的，交易所应当提请中国证监会进行立案调查。
3、客户自成交、频繁报撤单、大额报撤单行为达到交易所处理标准的，交易所按照以下程序进行处理：第一次，期货公司及时将交易所的提示转达客户，并对客户进行教育、引导、劝阻及制止；第二次，交易所将该客户列入重点关注名单；第三次，交易所对客户采取限制开仓，原则上不少于1个月。
4、因套期保值交易、立即全部成交否则自动撤销指令（FOK）和立即成交剩余指令自动撤销指令（FAK）（适用上期所、能源中心、大商所、郑商所）、套利指令（适用大商所、郑商所）、市价指令（适用大商所、郑商所）、止损（盈）指令（适用大商所）产生的自成交、频繁报撤单、大额报撤单行为不构成异常交易行为。
5、根据中金所2015年8月25日发布的“关于股指期货异常交易监管标准及处理程序的通知”，客户出现上述异常交易行为，交易所可对其采取限制开仓的监管措施，限制开仓的时间原则上不低于1个月。
注1：郑商所：当某个交易日某一合约出现涨（跌）停板后，客户当日在涨（跌）停板价位买（卖）单撤销定单次数100次以上且撤销定单手数合计10000手以上的，视为频繁报撤单情节严重的行为，交易所于当日闭市后对该客户采取限制开仓的自律监管措施，限制开仓时间不少于1个月。
修改说明：根据郑商所“关于发布《郑州商品交易所异常交易行为管理办法》的公告”修改，《郑州商品交易所异常交易行为管理办法》自2018年9月17日起实施，具体详见交易所网站相关通知。
比较 海外不同交易所上市条件
海外不同交易所上市条件 北京美信志成咨询有限公司
目录 、香港联交所 一、香港联交所 二、纽约证券交易所 三、NASDAQ市场 四、伦敦证券交易所 四伦敦证券交易所 五、东京证券交易所 六、新加坡交易所 七、加拿大多伦多交易所七加拿大多伦多交易所
一、香港联交所 （一）香港主板 一般可接受的公司成立之司法地区：?香港 ?百慕大 ?开曼群岛 ?中华人民共和国
（一）香港主板 上市条件 ?上市公司及其业务必须被交易所认为适宜上市。 上市其务被交易所为宜上市 财务标准须符合以下项中其中项测试须具备不少于?财务标准必须符合以下三项中其中一项测试（必须具备不少于三个财政年度的营业纪录，其间管理层需大致相同，最近一个经审计的财政年度内拥有权和控制权维持不变）： （1）上市前3年盈利总和最少达5000万港元 （2）上市市值至少20亿港元，最近一个财政年度的收益最少 为5亿港元，及在过去三个财政年度从其拟申请上市的营业活 动所生成的净现金流入合计最少为1亿港元； （3）上市市值至少为40亿港元，最近一个财政年度的收益最 少为5亿港元，及上市时至少有1,000名股东。
（一）香港主板 ?2亿港元，其中由公众人士持有的证上市时的预计市值不得少于 券预计市值不得低于5,000万港元。 ?已发行股本总额均须有至少25%为公众人士所持有，初次申请上市的证券于上市时最少有股东300名，以及持股量最高的三名公 名以及持股量最高的三名公众股东拥有的百分比不得超过50%。 ?必须有足够的营运资金应付现时(即上市文件日期起计至少12个月)所需 ) 所需。
1、《深圳证券交易所债券交易实施细则》
深圳证券交易所债券交易实施细则 第一章总则 第一条为了规范深圳证券交易所（以下简称“本所”）债券市场交易行为，保护投资者合法权益，根据《深圳证券交易所交易规则》（以下简称“《交易规则》”）、《深圳证券交易所公司债券上市规则》（以下简称“《公司债券上市规则》”）和《深圳证券交易所会员管理规则》（以下简称“《会员管理规则》”）等规定，制定本细则。 第二条本所上市债券的现券交易、回购交易适用本细则。本细则未作规定的，适用《交易规则》及本所其他有关业务规则。 第三条本细则所称债券回购交易，是指采用标准券方式的质押式回购交易，债券买断式回购等交易方式由本所另行规定。 第二章交易品种、方式与时间 第四条国债、地方政府债券、企业债券、公司债券、可转换公司债券、分离交易的可转换公司债券及本所认可的其他债券品种，可以进行现券和回购交易。 第五条债券交易可以采用竞价交易、大宗交易等方式，但不符合《公司债券上市规则》第2.3条要求的债券交易应当采用大宗交易方式。 第六条债券采用竞价交易方式的，每个交易日9︰15至9︰25为开盘集合竞价时间，9︰30至11︰30、13︰00至14︰57为连续竞价时间，14︰57至15︰00为收盘集合竞价时间。
债券采用大宗交易方式的，本所接受申报时间为每个交易日9︰15至11︰30、13︰00至15︰30。 第三章债券现券交易 第一节一般规定 第七条债券以人民币100元面值为1张。 第八条债券现券交易的计价单位为“每百元面值的价格”。 第九条债券现券交易的申报价格最小变动单位为0.001元。 第十条国债、地方政府债券、企业债券、公司债券、分离交易的可转换公司债券现券交易采用净价交易的方式,可转换公司债券现券交易采用全价交易的方式。 净价交易，是指买卖债券时以不含有应计利息的价格申报并成交。 全价交易，是指买卖债券时以含有应计利息的价格申报并成交。 第二节应计利息 第十一条债券现券交易采用净价交易方式的，结算价格为成交价格与应计利息金额之和；债券现券交易采用全价交易方式的，结算价格为成交价格。 第十二条附息式债券应计利息金额的计算公式为： 应计利息金额=债券面值×计息天数×票面利率/365天 计息天数，是指本次付息起息日至交易日（包括交易日）期间的自然日天数（闰年的2月29日不计入）； 票面利率，是指固定利率型债券发行的票面利率、浮动利率型
数知科技：关于最近五年被证券监管部门和交易所采取监管措施或处罚情况的公告
证券代码：300038 证券简称：数知科技公告编号：2020-036 北京数知科技股份有限公司 关于最近五年被证券监管部门和交易所 采取监管措施或处罚情况的公告 北京数知科技股份有限公司（以下简称“公司”或“数知科技”）自上市以来，严格按照《中华人民共和国公司法》（以下简称“《公司法》”）、《中华人民共和国证券法》（以下简称“《证券法》”）、《深圳证券交易所创业板股票上市规则》等相关法律法规及《北京数知科技股份有限公司章程》的要求，致力于完善公司治理结构，建立健全内部控制制度，规范公司运营，促进公司持续、稳定、健康发展，不断提高公司的治理水平。 鉴于公司拟申请公开发行可转换公司债券事项，根据相关要求，现将截至本公告披露日公司最近五年被证券监管部门和交易所采取监管措施或处罚及相应整改情况披露如下： 一、公司最近五年被证券监管部门和交易所处罚的情况 公司最近五年不存在被证券监管部门和交易所处罚的情况。 二、公司最近五年被证券监管部门和交易所采取监管措施及整改的情况 2016年7月26日，中国证券监督管理委员会北京监管局对公司出具了《关于对北京梅泰诺通信技术股份有限公司采取警示函措施的决定》（[2016]46号）。 (一)主要内容 公司于2015年10月发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金，共募集
资金3亿元，该款项应存放在募集资金专户并按承诺用途使用，但在2015年10月29日至2016年3月31日期间，公司未按募集资金使用与管理的相关规定对该款项进行管理和使用，未经董事会审议将用于支付对价资金暂时补充流动资金，也未进行相关信息披露，发生募集资金违规使用问题。 上述行为违反《上市公司监管指引第2号—上市公司募集资金管理和使用的监管要求》第八条及《上市公司信息披露管理办法》第二条、第三十条的规定，根据《上市公司信息披露管理办法》第五十九条的规定，对公司出具警示函措施。提醒你公司关注以下事项： 1、严格按照《募集资金使用与管理制度》的规定管理和使用募集资金，杜绝违规行为再次出现； 2、加强内部控制，发挥相关部门的监督作用，对募集资金管理和使用进行有效监督； 3、加强高管人员及关键岗位人员对相关法律法规及规范性文件的学习，进一步提高公司规范运作意识。 （二）整改措施 1、公司已及时将募集资金账户补足，未影响股权收购款的正常支付；该等资金的使用未给北京梅泰诺通信技术股份有限公司（公司曾用名）业绩带来负面影响，未给其他股东带来损失。 2、公司积极向监管机构沟通汇报，配合持续督导机构现场核查，并及时补充相关审批程序和信息披露义务。 3、公司制定了整改计划，对相关责任人进行问责，修订和完善了《募集资金使用与管理制度》、《内部审计制度》相关制度、并不断加强上市公司相关人员制度学习等。 特此公告。 北京数知科技股份有限公司 董事会 2020年4月28日
深圳证券交易所综合协议交易平台业务实施细则
《深圳证券交易所综合协议交易平台业务实施细则》 关于启用综合协议交易平台及发布《深圳证券交易所综合协议交易平台业务实施细则》等有事项的通知 各会员单位及相关机构： 为提高大宗交易市场效率，丰富交易服务手段，本所决定自2009年1月12日起，启用综合协议交易平台，取代现有大宗交易系统，现发布《深圳证券交易所综合协议交易平台业务实施细则》（见附件）并将有关事项通知如下： 1、自2009年1月12日起，会员和合格投资者可以通过综合协议交易平台办理证券大宗交易业务和专项资产管理计划协议交易业务，原大宗交易系统不再办理相关业务； 2、综合协议交易平台业务遵照《深圳证券交易所综合协议交易平台业务实施细则》及本所其他相关规定执行； 3、原大宗交易系统用户自动成为综合协议交易平台用户，无需再次申请用户资格及相关电子证书；拥有或租用本所交易单元的会员和合格投资者可以申请成为综合协议交易平台用户，新增用户申请通过会员业务专区"协议平台用户新增"栏目办理；交易用户交易权限由绑定的交易单元确定； 4、为了鼓励投资者利用综合协议交易平台进行债券大宗交易，本所决定自2009年1月12日起一年内暂免征收债券大宗交易经手费（不含监管规费）； 5、综合协议交易平台相关技术注意事项请参见本所网站"技术专栏"之"相关文档"栏目下《深圳证券交易所综合协议交易平台相关技术系统注意事项》； 6、自2008年12月18日起，本所将在综合协议交易平台独立测试系统为原大宗交易系统用户提供测试服务，具体事项参见本所网站"技术专栏"之"相关文档"栏目下《深圳证券交易所综合协议交易平台独立测试系统启用通知》； 7、原大宗交易和专项资产管理计划协议交易人工办理方式不变，没有开通综合协议交易平台用户资格的会员和合格投资者仍可通过人工办理方式进行大宗交易和专项资产管理计划协议交易。 特此通知。 深圳证券交易所 二○○八年十二月十九日
上海证券交易所信息披露公告类别登记指南修订稿
上海证券交易所信息披 露公告类别登记指南 WEIHUA system office room 【WEIHUA 16H-WEIHUA WEIHUA8Q8-
上海证券交易所信息披露公告类别登记指南 目录
为了帮助上市公司充分理解信息披露公告类别的设置目的、登记原则和具体要求，准确选择信息披露公告类别，做好信息披露文件的电子化报送工作，编制本指南。 第一节公告类别的设置 一、公告类别设置目的与作用 公告类别，是按照《上海证券交易所股票上市规则》（以下简称“《股票上市规则》”）的架构对信息披露事项进行的一种分类。公告类别是信息披露直通车业务的重要基础，公司业务管理系统（以下简称“业务系统”）根据公告类别自动判断上市公司提交的公告是否采用直通车披露模式。 此外，本所利用公告类别在业务系统中开发了信息披露辅助功能模块，主要包括：一是按照公告类别，配置了“附件及备查文件列表”、“公告格式指引”、“业务申请表”等栏目内容，为上市公司信息披露工作提供了便利；二是根据公告类别，设置了业务提示、风险检查、数据校验等功能，为上市公司防范信息披露业务风险提供了支持。 二、公告类别登记不准确可能产生的风险 如前所述，业务系统按照公告类别配置了相关的栏目，不同的公告类别对应不同的披露模式（事前或事后）、披露要求（包括公告格式指引、备查文件等）、不同的审核流程、不同的业务操作要求（业务申请表）、不同的业务提示与风险检查等。
如果公告类别选择错误，可能导致遗漏应提交的备查文件、遗漏提交业务申请表、适用了错误的公告格式指引要求，可能导致本应事前审核的公告直通披露，从而发生一系列的业务差错。情形严重的，可能直接影响证券市场交易。 因此，上市公司在提交信息披露文件资料时，必须准确选择公告类别。 三、公告类别设置原则 公告类别主要依据如下基本原则设置： 1、规则对应。即根据《股票上市规则》或其他信息披露规范明确规定的信息披露事项，设置相应的公告类别。公告类别的基本设置，是以《股票上市规则》各章节所涉及的主要信息披露事项为依据，设置大类（一级类别）,再根据每一大类的主要披露事项设置具体类别（二级类别）。 2、信息披露事项进程对应。即根据信息披露涉及事项的发生、进展至完成的主要环节或进程，设置相应的公告类别。 3、业务操作对应。即信息披露环节或事项涉及业务操作申请的，设置相应的公告类别。 4、普遍性。即信息披露事项具有普遍性且发生频率较高的，原则上设置单独的公告类别。 5、特殊性。即对于市场关注度高、市场监管或分析重点的信息披露事项，设置相应的公告类别。 四、公告类别的数量及其调整
交易中心收费标准
河北省物价局关于制定建设工程交易 中心服务收费项目和标准的通知 冀价经费字(2002)43号 各设区市物价局、省建设厅、华北石油管理局： 为规范全省建设工程交易中心服务收费行为，加强有形建 筑市场管理，进一步促进有形建筑市场的健康发展，根据《国务院办公厅转发建设部国家计委监察部关于健全和规范有形建筑 市场若干意见的通知》(国办发＜2002＞21号)和《国家计委财政部关于整顿和规范招标投标收费的通知》(计价格＜2002＞520号)有关规定，结合我省实际，经研究，现将我省建设工程交易中 心服务收费标准及有关问题通知如下：凡依法取得省建设行政 主管部门核准的建设工程交易资格和工商行政管理部门批准的 法人资格，依国家的法律、法规规定的范围和规范标准，为建 设工程的施工、监理、勘察、设计交易各方提供服务的建设工 程交易中心，方可按本通知规定的收费标准收取交易服务费。 一、交易中心服务内容和收费标准如下：(一)收集、存储 和发布招标投标信息、政策法规信息、企业信息、材料设备价 格信息、科技和人才信息、分包信息等，为建设工程交易各方 提供信息咨询服务，为建设工程招标投标活动，包括开标、评标、定标等，提供设施齐全、服务规范的场所，其交易服务费 按下列收费标准及方式收取： 1、各类建设工程及材料、设备采购招标投标项目交易服务收费，以每宗招标项目中标价为计费基数，由建设工程招标单 位交纳50％，中标单位交纳50％。 (1)建筑项目中标价在500万元(含500万元)以下的，每宗按不超过5000元收取； (2)建设项目中标价在500--1000万元(含1000万元)之间的，每宗按不超过9000元收取； (3)建设项目中标价在1000--2000万元(含2000万元)之间的，每宗按不超过13000元收取；
深圳交易所规则(解读)
新版《深圳证券交易所交易规则》解读（一） 2011-1-19 【编者按】：《深圳证券交易所交易规则（2011年修订）》（以下简称新版《交易规则》）将于2011年2月28日正式施行。为帮助投资者更全面地把握其主要内容，我们将分四期逐一解读该规则，望投资者密切关注。 现行《深圳证券交易所交易规则》自2006年7月1日颁布实施以来，在规范市场行为，促进市场发展方面发挥了重要作用，基本满足我国证券市场交易需求，也符合我国新兴市场的特点。但是，随着市场的发展与变化，新的交易模式和监管需求不断出现，部分条文已经不能完全适应当前市场发展的需要。 新版《交易规则》条款共137条，与原规则相比，新增25条，删除10条，合并6条，分拆1条，调整顺序2条。本次调整以适应性的调整为主，不涉及重大制度变更。其中，交易机制的变化主要体现在三个方面。 一、新版《交易规则》删除了有关中小板股票连续竞价期间的有效竞价范围设置为最近成交价上下3%的内容，将主板、中小板及创业板股票有效竞价范围设置统一，方便投资者理解。 1．为何要删除？ 考虑到中小板股票流通盘较小，股价容易出现异常波动的特点，《交易规则》（2006年修订）中特别规定中小板股票连续竞价期间有效竞价范围设置为最近成交价上下3％，以避免股价在连续竞价期间的大幅波动。但是，实践中发现该制度对抑制股价波动的效果有限，且该项制度与主板、创业板股票的有效竞价范围设置不一致，给投资者理解和掌握带来了一定难度，因此，有必要对之前的条款作出修订，统一有价格涨跌幅限制股票在连续竞价期间的有效竞价范围与涨跌幅限制范围一致。 2．新版《交易规则》对投资者买卖中小板股票有何影响？ 本次《交易规则》修订前，投资者买卖某有价格涨跌幅限制的中小板股票，如最近成交价为100元，投资者输入104元委托，因最近成交价上下3％的限制将不能即时参加竞价，暂存于交易主机；只有当成交价波动到100.98元时，由于有效竞价范围上限变为104元，之前的104元申报才能被交易主机自动取出，参加竞价。 本次《交易规则》修订后，如某只有价格涨跌幅限制的中小板股票最近成交价为100元，则在90元与110元之间的申报是有效申报，比如104元委托为有效申报，可参与竞价。只有高于110元或低于90元的申报才被认为是无效申报。 二、取消了增发股票（包括公开增发和定向增发股票）上市首日放开价格涨跌幅限制的规定。 1．为何要取消？
上海证券交易所股票上市规则(修订)
上海证券交易所股票上市规则（2019年修订） 第一章总则 第一条 1.1为规范股票、存托凭证、可转换为股票的公司债券（以下简称可转换公司债券）和其他衍生品种（以下统称股票及其衍生品种）的上市行为，以及上市公司和相关信息披露义务人的信息披露行为，维护证券市场秩序，保护投资者的合法权益，根据《中华人民共和国公司法》（以下简称《公司法》）、《中华人民共和国证券法》（以下简称《证券法》）和《证券交易所管理办法》等相关法律、行政法规、部门规章以及《上海证券交易所章程》，制定本规则。 第二条 1.2在上海证券交易所（以下简称本所）上市的股票、存托凭证及其衍生品种的上市、信息披露、停牌等事宜，适用本规则。 中国证券监督管理委员会（以下简称中国证监会）和本所对境内外公司的股票、存托凭证以及权证等衍生品种在本所的上市、信息披露、停牌等事宜另有规定的，从其规定。 第三条
1.3 申请股票及其衍生品种在本所上市，应当经本所审核同意，并在上市前与本所签订上市协议，明确双方的权利、义务和有关事项。 第四条 1.4 发行人、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、股东、实际控制人、收购人、重大资产重组交易对方等机构及其相关人员，以及保荐人及其保荐代表人、证券服务机构及其相关人员应当遵守法律、行政法规、部门规章、其他规范性文件、本规则及本所其他规定。 第五条 1.5本所依据法律、行政法规、部门规章、其他规范性文件、本规则及本所其他规定、上市协议、声明与承诺，对发行人、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、股东、实际控制人、收购人、重大资产重组交易对方等机构及其相关人员，以及保荐人及其保荐代表人、证券服务机构及其相关人员进行监管。 第二章信息披露的基本原则和一般规定 第六条
上海证券交易所收费管理办法
上海证券交易所收费管理办法 第一条为加强上海证券交易所（以下简称本所）收费管理，规范本所收费行为，建立规范、透明、合理的收费制度，根据《证券法》《证券交易所管理办法》和《上海证券交易所章程》等规定，制定本办法。 第二条本所收费是指本所为证券及其相关衍生品（以下统称证券）上市交易提供场所和设施，组织和监管证券上市交易活动而向市场主体收取的费用，主要包括证券交易经手费、上市费和交易单元费等。 第三条本所收费项目和收费标准的制定、调整以及费用的收取，适用本办法。 本所根据法律法规、部门规章、规范性文件的规定，面向市场主体代收并代为缴纳的税费，不适用本办法。 第四条本所收费项目和收费标准的制定、调整遵循公开、公平、公正和合理原则，促进资本市场健康发展。 第五条本所制定收费项目和收费标准，综合考量本所提供交易场所和设施、履行组织和监管上市交易活动职责和提供相关服务的成本，相关证券产品、服务和设施的市场供求，资本市场发展状况和要求等因素。 境外交易场所在本所资本市场对外开放领域或者其他领域相关收费具有合理性的，本所可以参照确定相关收费项目和收费标准。 －1－
第六条本所根据服务实体经济、促进相关证券产品和资本市场稳定、发展的要求，可以对不同类别市场主体制定分类收费标准，可以在一定期限内减收、免收相关收费。 第七条本所相关收费项目和收费标准的依据和影响因素发生重大变化、适用的收费期限届满或出现收费不合理等情形的，本所及时调整相关收费项目和收费标准。 第八条本所制定、调整相关收费项目和收费标准时，应当对提供交易场所和设施、履行组织和监管相关上市交易活动职责和提供相关服务的成本进行测算，对相关证券产品、服务和设施使用的市场供求状况、资本市场发展状况和要求、境内外相关收费情况进行调查研究和分析，对资本市场可能带来的影响和风险进行评估。对专业性、技术性较强的产品和服务的收费组织专家进行论证。 本所开展收费的调查研究、分析评估和论证，可以单独进行，也可以结合相关业务一并进行。 第九条本所在充分调查研究、分析评估和论证基础上拟定制定、调整收费项目和收费标准的方案。方案应当包括下列内容：（一）制定、调整收费项目和收费标准的依据和理由； （二）制定、调整的收费项目和收费标准； （三）其他需要说明的事项。 第十条制定、调整收费项目和收费标准的方案，经本所总经理办公会审议后，报理事会审定。 第十一条本所理事会可以授权总经理办公会议审定以下事项： －2－
深圳证券交易所债券交易实施细则(2017年修订)
附件： 深圳证券交易所债券交易实施细则 （2017年修订） 第一章总则 第一条为了规范深圳证券交易所（以下简称“本所”）债券市场交易行为，保护投资者合法权益，根据《深圳证券交易所交易规则》（以下简称“《交易规则》”）、《深圳证券交易所公司债券上市规则（以下简称“《公司债券上市规则》”）和《深圳证券交易所会员管理规则》（以下简称“《会员管理规则》”）等规定，制定本细则。 第二条公开发行且在本所上市债券的现券交易、回购交易适用本细则。本细则未作规定的，适用《交易规则》及本所其他有关业务规则。 第三条本细则所称债券回购交易，是指采用标准券方式的质押式回购交易，债券质押式协议回购等交易方式由本所另行规定。 第二章交易品种、方式与时间 第四条国债、地方政府债券、企业债券、公司债券、可转换公司债券、分离交易的可转换公司债券、可交换公司债券及本所认可的其他债券品种，可以进行现券和回购交易。 第五条债券现券交易可以采用竞价交易、大宗交易等方式，但
在申请上市时不能同时符合《公司债券上市规则》第3.1.2 条所列条件的仅面向合格投资者公开发行的公司债券、企业债券及本所认可的其他品种债券的交易应当采用协议大宗交易等协议交易方式。 债券回购交易可以采用竞价交易及本所规定的其他方式。 债券采用竞价交易方式的，每个交易日9︰15至9︰25为开盘集合竞价时间，9︰30至11︰30、13︰00至14︰57为连续竞价时间，14︰57至15︰00为收盘集合竞价时间。 债券采用协议大宗交易方式的，本所交易时间为每个交易日9︰15至11︰30、13︰00至15︰30。 债券采用盘后定价大宗交易方式的，本所交易时间为每个交易日15︰05至15︰30。 第六条债券现券交易实行当日回转交易，当日买入债券当日可以卖出。 第三章债券现券交易 第一节一般规定 第七条债券以人民币100元面值为1张。 第八条债券现券交易的计价单位为“每百元面值的价格”。 第九条债券现券交易的申报价格最小变动单位为0.001元。 第十条国债、地方政府债券、企业债券、公司债券、分离交易的可转换公司债券现券交易采用净价交易的方式,可转换公司债券、可交换公司债券现券交易采用全价交易的方式。 净价交易，是指买卖债券时以不含有应计利息的价格申报并成交。 全价交易，是指买卖债券时以含有应计利息的价格申报并成交。
186深圳交易所上市公司执行新准则备忘录第6号
上市公司执行新会计准则备忘录第6号 2０0８年1月２9日 特别提示:本备忘录不是对有关法律、法规、准则、规章和规则的补充解释，仅为中小企业板上市公司做好新旧会计准则衔接工作提供必要的参考。 中国证监会上市公司执行新会计准则协调小组针对上市公司执行新准则过程中提出的部分问题进行了研究,并对以下事项的会计处理原则形成结论性意见，请各上市公司、会计师事务所参照执行。如有任何疑问，请与我们联系。 一、上市公司向控股股东或重组方发行股票收购其持有的股权投资(假设为控股权）,若交易时间与重组方成为公司控股股东的时间不足一年,是否可以将该交易判断为同一控制下的企业合并? 根据《企业会计准则第２0号——企业合并》应用指南的有关规定，同一控制定义中的"控制并非暂时性"，是指参与合并的各方在合并前后较长的时间内受同一方或相同的多方最终控制。较长的时间通常指１年以上(含１年)。 因此，在重组方已实质上成为公司控股股东的情况下，根据实质重于形式的原则，上市公司向其发行新股以收购其持有的其他公司的股权投资（假设为控股权）,通常情况下,如有确凿证据表明重组方在一年内对上市公司仍存在控制关系,则可将上述交易认定为同一控制条件下的企业合并。 二、上市公司原按比例合并法合并其持股50％的合营企业，２00６年期末资产负债表仍按比例合并法进行合并。自200７年1月１日起,按新准则改按权益法核算,鉴于比例合并改为权益法不属于３8号准则追溯调整事项，则2007年期初资产负债表是否需要剔除比例合并的影响?公司在编制2０07年第一季度季报时，去年同期利润表是否需要剔除比例合并的影响?
上市公司原按比例合并法合并其持股５０%的合营企业,2006年期末资产负债表仍按比例合并法进行合并。自２007年1月1日起,根据新准则改按权益法核算,公司在２007年期初资产负债表中无需剔除比例合并的影响。 在公司编制2007年度定期报告时，公司应按照《公开发行证券的公司信息披露规范问答第７号-新旧会计准则过渡期间比较财务会计信息的编制和披露》的有关规定编制和披露比较财务会计信息；在附注中披露的可比会计信息，应剔除比例合并的影响。 三、上市公司对其持股50%的合营企业自2００7年起改按权益法核算,假设自２007年4月１日起,公司取得对该合营企业的控制权(通过人事安排或章程修改），但未增减股权比例，拟改按成本法核算(母公司报表)并合并报表。则公司是否自取得控制权之日或之月起合并利润表？期初资产负债表是否需要合并？ 假设上述经济行为确实符合《企业会计准则第20号——企业合并》的有关规定,公司可认定上述经济行为是非同一控制条件下的企业合并(因合并前公司或其他股东均无法单独对上述合营企业实施控制），公司应按照《企业会计准则第３３号——合并财务报表》的有关规定，自购买日起将子公司利润表纳入合并利润表；但无需重新编制期初合并资产负债表。 四、公司于2０0６年向社会公众公开发行可分离交易的可转换债券,上述可转换债券的基本条款如下: 可分离交易债券的每张面值为１０0元人民币,债券期限为6年，付息方式为每年付息一次，到期一次还本,最后一期利息随本金的兑付一起支付,票面利率为１.60%； 每张分离交易可转债的认购人可以同时获得公司派发的25份认股权证，认股权证持有人在权证存续期内拥有两次行权的机会，第一次有权在权证上市之日起第12个月的前十个交易日内行权，第二次有权在权证存续期最后十个交易日内行权,本次发行所附认股权证行权比例为1:１,即每一份认股权证代表1股公司发行的A股股票的认购权利。
上海证券交易所是中国大陆两所证券交易所之一
基本面、技术面、资金面分析在期股市中的作用？这一问题是常常困扰炒期者心头之结。来到期市的人亦会为此争论不止，从初时的重技术为主到后期以基本面为基通盘分析，是大家都有的经历。在此偶谈几句个人体会以供网友参考： 先看基本面：基本面分析在市场分中作用在于对整个市场未来发展环境、各商品未来供需关系及影响其供需因素[如产量的增减、主产地的气候、需求的增减及未来潜力、各主要货币的政策与波动情况、国际国内局势平稳度、经济周期对该商品的拉动与压至、上市公司所处行业性质、地位、公司未来增涨潜力、财务状况、主导产品市场表现、政府政策导向等等]。通过对以上这些由宏观到微观的基础分析，从中选择出自已认为潜质最大的商品或股票进行投资。一般来讲会有所收获。作为大资金投资人以基础分析作投资主要参考是最长见的选择，以便于选准投资种类确保资金稳定赢利。 但基础分析亦有其弱点：它不能给出你准确进场离场信息，因此他只具备品种选择上的优势而不具备临场操作的优势。 再说技术面：技术分析对于普通投资人使用方便，上手也快。因此深受广大投资者欢迎。技术分析种类繁多，从基础的东方人用的k线图与西方人用的条形线闪电图，到各种周期理论、几何形态、道氏理论等等与众多的技术指标,都成为众多投资者钻研的标的。这些东西也确实为人们投资带来了方便。他的基础来源于人们对市场历史的重演性理解，从而找出规律性的东西来帮助人们认识市场。他的长处在于可以排除人为情绪的干扰，降低交易成本和操作错误,指导进出场时机，这也是众人所追求的原因。一个好的技术分析者往往在市中容易获取盈利。虽然一些投资大师对技术分析嗤之以鼻,但就技术分析本身在市场表现看确实的一门值得掌握的工具。 但技术分析也有自已的局限性。首先是所有的理论本身都有局限，市场是发展的，用静态的理论分析动态的市场自然会产生些失误。因此使用者也会受到影响。因此技术陷井常常让人头痛。 接着说资金面:任何行情的动力都来源于资金的推动。市场对资金的吸引力越高未来行情发展空间越大,反之则机会不多。因此，对资金面的研究也不该忽视。 市中资金包括所有参与者，但主要需注重那些能引导行情发展的集团资金。没有集团资金的参与市场将难以发动行情，集团资金参与性质决定了行情性质。过江龙资金只会急拉快跑作反弹，而主流集团资金才有能力发动大行情。 任何交易品种的资金性质亦会指导其未来发展与动力的持久性,由其是一些大品种更是如此。 资金性质在期市上可从持仓报告中查得，而股市上则可从交易所公告席位中得到。 二、中石化公司基本面分析及技术分析 1、公司介绍 中国石油化工集团公司(简称中国石化集团公司，英文缩写Sinopec Group)是1998年7月国家在原中国石油化工总公司基础上重组成立的特大型石油石化企业集团，是一家上中下游一体化、石油石化主业突出、拥有比较完备销售网络、境内外上市的股份制企业，是国家独资设立的国有公司、国家授权投资的机构和国家控股公司。中国石化集团公司注册资本1049亿元，总经理为法定代表人，总部设在北京。 中国石化集团公司对其全资企业、控股企业、参股企业的有关国有资产行使资产受益、重大决策和选择管理者等出资人的权力，对国有资产依法进行经营、管理和监督，并相应承担保值增值责任。中国石化集团公司控股的中国石油化工股份有限公司先后于2000年10月和2001年8月在境外境内发行H股和A股，并分别在香港、纽约、伦敦和上海上市。2007年底，中国石化股份公司总股本867亿股，中国石化集团公司持股占75.84%，外资股19.35%，境内公众股占4.81%。 中国石化是中国最大的一体化能源化工公司之一，主要从事石油与天然气勘探开发、开采、
《上海证券交易所股票上市规则》解读参考答案一
1、按照《上海证券交易所股票上市规则》的规定，上市公司的股票价格连续三个交易日内收盘价格涨跌幅偏离值累计达到（）的，属于异常波动。+－20% 2、按照《上海证券交易所股票上市规则》的规定，发行人首次公开发行股票后申请其股票在证券交易所上市，公开发行的股份应达到公司股份总数的25%以上；公司股本总额超过人民币（）元的，公开发行股份的比例为10%以上。4亿 3、《上海证券交易所股票上市规则》规定：“上市公司和相关信息披露义务人及其董事、监事、高级管理人员和其他内幕信息知情人在信息披露前，应当将该信息的知情者控制在最小范围内，不得泄漏公司内幕信息，不得进行内幕交易或者配合他人操纵公司股票衍生品种交易价格。”上述规定体现了信息披露的（）。公平性原则 4、按照《上海证券交易所股票上市规则》的规定，上市公司单笔担保额超过公司最近一期经审计净资产（）的担保，应当在董事会审议
通过后提交股东大会审议。10% 5、按照《上海证券交易所股票上市规则》的规定，公司发生购买或者出售资产交易，不论交易标的是否相关，若所涉及的资产总额或者成交金额在连续12个月内经累计计算超过公司最近一期经审计总资产的（）的，除应当披露并进行审计或者评估外，还应当提交股东大会审议，并经出席会议的股东所持表决权的三分之二以上通过。30% 6、按照《上海证券交易所股票上市规则》的规定，如在澄清公告及股票交易异常波动公告中披露不存在重大资产重组、收购、发行股份等行为的，应同时承诺至少（）不再筹划同一事项。3个月内 7、A上市公司为控股子公司贷款提供300万元的担保，占A公司最近一期经审计净资产的0.5%。根据《上海证券交易所股票上市规则》的规定，A公司就该担保（）全体董事过半数审议通过，且达到出席会议董事2/3以上并披露 8、按照《上海证券交易所股票上市规则》的规定，上市公司股票同
15深圳证券交易所现金选择权业务指引
深圳证券交易所上市公司现金选择权业务指引 第一条为规范上市公司现金选择权业务行为，根据《公司法》、《证券法》、《上市公司收购管理办法》、《上市公司重大资产重组管理办法》等有关规定，制定本指引。 第二条本指引适用于股份在深圳证券交易所（以下简称深交所）上市的公司。 第三条本指引所称现金选择权，是指当上市公司拟实施资产重组、合并、分立等重大事项时，相关股东按照事先约定的价格在规定期限内将其所持有的上市公司股份出售给第三方的权利。 第四条上市公司和第三方办理现金选择权业务，应当遵守有关法律、法规、部门规章、规范性文件、深交所及中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司（以下简称中国结算深圳分公司）的业务规则和公司章程的规定。 第五条上市公司可以通过以下两种方式向股东提供现金选择权申报服务： （一）通过深交所交易系统提供现金选择权申报服务； （二）以手工方式向股东提供现金选择权申报服务，即股东在规定期限内以传真、邮寄等方式向上市公司董事会提交现金选择权的申请及相关资料。 第六条上市公司的标的股票参考股价与现金选择权价格溢价比满足以下条件之一时，上市公司可以向深交所申请以手工方式向股东提供现金选择权申报服务： （一）现金选择权申报期限为五个交易日的，其标的股票参考股价与现金选择权价格溢价比应当大于50%； （二）现金选择权申报期限超过五个交易日（不含五个交易日）且在十个交易日以内（含十个交易日）的，其标的股票参考股价与现金选择权价格溢价比应当大于100%； （三）现金选择权申报期限超过十个交易日（不含十个交易日）的，其标的股票参考股价与现金选择权价格溢价比应当大于200%； 第七条标的股票参考股价与现金选择权价格溢价比计算公式为： % 100*现金选择权价格 现金选择权价格） （标的股票参考股价金选择权价格溢价比标的股票参考股价与现-= 标的股票参考股价应当选择下列二者中较低者： （一）现金选择权实施公告公布前一个交易日的公司标的股票收盘价； （二）现金选择权实施公告刊登前30个交易日内的公司标的股票加权平均收盘价。 第八条现金选择权申报的时间不得少于五个交易日。 第九条上市公司在申请刊登现金选择权实施公告前应当向深交所提交以下材料： （一）《上市公司现金选择权申请表》（具体格式见附件1）； （二）中国证监会相关核准文件（如适用）； （三）上市公司现金选择权申报方式的说明； （四）第三方的营业执照复印件； （五）现金选择权实施公告文稿； （六）深交所要求的其它材料。
上海证券交易所股票上市规则(2019年修订)
证券交易所股票上市规则（2019年修订） 第一章总则 第一条 1.1为规股票、存托凭证、可转换为股票的公司债券（以下简称可转换公司债券）和其他衍生品种（以下统称股票及其衍生品种）的上市行为，以及上市公司和相关信息披露义务人的信息披露行为，维护证券市场秩序，保护投资者的合法权益，根据《中华人民国公司法》（以下简称《公司法》）、《中华人民国证券法》（以下简称《证券法》）和《证券交易所管理办法》等相关法律、行政法规、部门规章以及《证券交易所章程》，制定本规则。 第二条 1.2在证券交易所（以下简称本所）上市的股票、存托凭证及其衍生品种的上市、信息披露、停牌等事宜，适用本规则。 中国证券监督管理委员会（以下简称中国证监会）和本所对境外公司的股票、存托凭证以及权证等衍生品种在本所的上市、信息披露、停牌等事宜另有规定的，从其规定。 第三条 1.3 申请股票及其衍生品种在本所上市，应当经本所审核同意，并在上市前与本所签订上市协议，明确双方的权利、义务和有关事项。 第四条 1.4 发行人、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、股东、实际控制人、收购人、重大资产重组交易对方等机构及其相关人员，以及保荐人及其保荐代表人、证券服务机构及其相关人员应当遵守法律、行政法规、部门规章、其他规性文件、本规则及本所其他规定。 第五条 1.5本所依据法律、行政法规、部门规章、其他规性文件、本规则及本所其他规定、上市协议、声明与承诺，对发行人、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、股东、实际控制人、收购人、重大资产重组交易对方等机构及其相关人员，以及保荐人及其保荐代表人、证券服务机构及其相关人员进行监管。 第二章信息披露的基本原则和一般规定 第六条
深圳证券交易所综合协议交易平台业务实施细则
深圳证券交易所综合协议交易平台业务实施细则 2008-12-29 第一章总则 第一条为规范在深圳证券交易所（以下简称“本所”）综合协议交易平台（以下简称“协议平台”）上进行的大宗交易和协议交易，根据《深圳证券交易所交易规则》（以下简称“《交易规则》”）等相关业务规则，制定本细则。 第二条本细则所称协议平台，是指本所为会员和合格投资者进行各类证券大宗交易或协议交易提供的交易系统。 第三条符合法律法规和《交易规则》规定的证券大宗交易以及专项资产管理计划收益权份额等证券的协议交易，可以通过协议平台进行。 第四条会员和合格投资者在协议平台的交易行为应当遵守法律、行政法规、部门规章以及本所有关业务规则。 第五条下列交易可以通过协议平台进行： （一）权益类证券大宗交易，包括A股、B股、基金等； （二）债券大宗交易，包括国债、企业债券、公司债券、分离交易的可转换公司债券、可转换公司债券和债券质押式回购等； （三）专项资产管理计划收益权份额协议交易（以下简称“专项资产管理计划协议交易”）； （四）本所规定的其他交易。 第二章用户申请 第六条本所会员可以申请成为协议平台交易用户（以下简称“交易用户”）。 第七条符合条件的合格投资者，经本所批准，可以申请成为交易用户。 合格投资者申请成为交易用户的资格条件和申请程序，由本所另行规定。 第八条经本所批准，会员和合格投资者可以变更或撤销交易用户资格。
第三章申报 第九条协议平台接受交易用户申报的时间为每个交易日9:15至11:30、13:00至15:30。申报当日有效。 当天全天停牌的证券，协议平台不接受其有关申报。 第十条协议平台接受交易用户下列类型的申报： （一）意向申报； （二）定价申报; （三）双边报价； （四）成交申报； （五）其他申报。 第十一条意向申报指令应当包括证券账号、证券代码、买卖方向和本方交易单元代码等内容。 意向申报不承担成交义务，意向申报指令可以撤销。 第十二条定价申报指令应当包括证券账号、证券代码、买卖方向、交易价格、交易数量和本方交易单元代码等内容。 市场所有参与者可以提交成交申报申请按指定的价格与定价申报全部或部分成交，交易主机按时间优先顺序配对成交。 定价申报的未成交部分可以撤销。定价申报每笔成交的交易数量或交易金额，应当满足协议平台不同业务模块适用的最低标准。 第十三条双边报价分为双边意向申报和双边定价申报。双边意向申报等同于两条买卖方向相反的意向申报；双边定价申报等同于两条买卖方向相反的定价申报。 第十四条成交申报指令包括证券账号、证券代码、买卖方向、交易价格、交易数量和对手方交易单元代码等内容。 成交申报要求明确指定价格和数量。成交申报指令在协议平台确认成交前可以撤销。 第十五条根据债券市场发展的需要，本所将债券大宗交易的最低限额调整为： （一）债券单笔现货交易数量不低于5000张（以人民币100元面额为1张）或者交易金额不低于50万元人民
深圳证券交易所关于废止部分业务规则的公告(第四批)
深圳证券交易所关于废止部分业务规则的公告（第四批） 为完善本所业务规则体系，根据《中华人民共和国证券法》等法律、行政法规、部门规章以及《深圳证券交易所章程》的有关规定，在2003年、2005年、2006年先后三次废止部分业务规则的基础上，本所对成立以来至2010年9月30日期间公布的业务规则进行了全面清理。其中，已明令废止、自行失效以及因业务发展不再适用应予废止的业务规则共计104件。现将废止业务规则目录予以公布。 特此公告 附件：深圳证券交易所第四批废止的业务规则目录 深圳证券交易所 二○一○年十月二十八日
附件： 深圳证券交易所第四批废止的业务规则目录 序号文件编号发布日期标题 1 1991 深圳股价指数的编制方法及发布方式 2 深证所字〔1993〕299号1993-10-21 深圳证券交易所上市委员会工作办法 3 深证所字〔1994〕177号1994-11-11 关于发布《深圳证券交易所席位管理暂行规则》的通知 4 深证所字〔1994〕187号1994-11-24 关于发布《深圳证券交易所席位管理实施细则》的通知 5 深证所字〔1995〕33号1995-3-13 关于印发《出市代表守则》的通知 6 深证所字〔1995〕81号1995-5-8 关于发布《深圳证券交易所交易大厅管理办法》的通知 7 1995-5-9 交易大厅设备管理办法 8 深证发〔1996〕450号1996-12-2 关于加强交易与开户管理的通知 9 深证发〔1998〕194号1998-8-10关于印发《深圳证券交易所会员管理暂行办法》的通知 10 深证会〔1999〕47号1999-6-23 关于收取席位分支管理费通知 11 深证会〔1999〕84号1999-11-17 资金前端风险控制系统券商业务操作指引 12 深证会〔2000〕59号2000-5-18 关于债券二级帐系统启用后有关事项的通知 13 深证综〔2000〕16号2000-6-7 关于证券投资基金认购新股事项的通知 14 2000-8-8 深圳证券交易所企业债券上市规则（2000年） 15 深证会〔2000〕26号2000-8-22 关于做好证券投资基金信息上网披露工作的通知 16 深证会〔2000〕151号2000-12-4 关于建立“保荐人联席会议制度”的通知 17 深证上〔2001〕25号2001-3-27 关于确认上市公司行业类属的通知 18 深证上〔2001〕32号2001-4-6 关于上网披露公司章程等事项的通知 19 深证上〔2001〕48号2001-5-11 关于印发《上市公司信息披露工作考核办法》的通知 20 2001-7-11 关于提交自律承诺书的机构向深圳证券交易所报送有关材料的通知 21 深证会〔2002〕1号2002-1-7 关于启用“会员之家”网页并通过该网页发送会员监管信息的通知 22 深证上〔2002〕12号2002-3-8 关于发布《深圳证券交易所上市公司临时公告格式指引》的通知 23 深证会〔2002〕55号2002-3-26 关于启用会员报表网上报送系统的通知
深圳证券交易所证券上市协议文本标准版本
文件编号：RHD-QB-K8806 （协议范本系列） 甲方：XXXXXX 乙方：XXXXXX 签订日期：XXXXXX 深圳证券交易所证券上市协议文本标准版本
深圳证券交易所证券上市协议文本 标准版本 操作指导：该协议文件为经过平等协商和在真实、充分表达各自意愿的基础上，本着诚实守信、互惠互利的原则，根据有关法律法规的规定，达成如下条款，并由双方共同恪守。，其中条款可根据自己现实基础上调整，请仔细浏览后进行编辑与保存。 深圳证券交易所证券上市协议文本 甲方：深圳证券交易所 法定代表人： 法定地址： 联系电话： 乙方： 法定代表人： 法定地址： 联系电话： 第一条为规范中小企业板块公司证券上市行为，
根据《公司法》、《证券法》和《证券交易所管理暂行办法》，签订本协议。 第二条甲方依据有关规定，对乙方提交的全部上市申请文件进行审查，认为符合上市条件的，接受其证券上市。 本协议所称证券包括股票、可转换公司债券及其他衍生品种。 第三条乙方及其董事、监事、高级管理人员理解并同意遵守甲方不时修订的任何上市规则，包括但不限于《深圳证券交易所股票上市规则》、《深圳证券交易所可转换公司债券上市规则》、《深圳证券交易所中小企业板块上市公司特别规定》，并交纳任何到期的上市费用。 第四条乙方同意以下有关涉及终止上市的安排，承诺将其载入公司章程并遵守：
(一)乙方股票被终止上市后，将进入代办股份转让系统继续交易。 (二)乙方股东大会如对上述内容作出修改，应当得到乙方所有流通股股东所持表决权三分之二以上同意。 第五条乙方承诺在其股票上市后六个月内，与具有从事代办股份转让主办券商业务资格的证券公司签订《委托代办股份转让协议》，约定一旦乙方股票终止上市，该证券公司立即成为其代办股份转让的主办券商。上述协议于乙方终止上市之日起生效。 第六条乙方承诺在其股票上市后六个月内建立内部审计制度，监督、核查公司财务制度的执行情况和财务状况。 第七条乙方应当遵守对其适用的任何法律、法规、规章和甲方有关规则、办法和通知等规定，包括