公司存货周转率分析

公司存货周转率分析公司内部档案编码：[OPPTR-OPPT28-OPPTL98-OPPNN08]

XX公司存货周转率分析

一、存货周转率概述

存货周转率是企业一定时期主营业务收入与平均存货余额的比率。用于反映存货的周转速度，即存货的流动性及存货资金占用量是否合理，促使企业在保证生产经营连续性的同时，提高资金的使用效率，增强企业的短期偿债能力，加强企业的存货管理。存货周转率低说明企业存货管理不良，存货的流动性弱以及存货资金占用量不合理，存货的利用效率较低等。

二、XX公司存货周转率的现状

从存货周转率的计算公式来看，存货周转率低的原因主要是销售额低和库存量高。更进一步分析，影响存货周转率因素有：存货的计价方法；计提存货的跌价准备；行业的周期性和季节性；存货管理的水平等。

（一）XX公司存货周转率分析

根据XX、XX1和XX2公司2011年和2010年的财务报表数据，计算得出三家公司2011年存货相关指标，详细内容见表1。

表1

指标计算说明：存货周转率=营业收入/平均存货余额

由表1中的数据可知，XX公司的存货周转率远低于同行业上市公司，与XX1相差了12倍，说明本公司存货库存量相对于同行业的上市公司来说可能较大，因此会占用较多的流动资金。从存货/流动资产来看，本公司的存货占流动资产的比重明显大于同行业上市公司，同样说明存货储存量可能太大。

根据营业收入增长率的数据可知，本公司的营业收入增长率高于同行业上市公司，表明本公司销售情况较好，增长非常迅速，按照常规来说，存货周转率应该会较高。但是公司的情况恰恰相反，这里可以体现出，公司在销售增长的同时，没有提升自身存货管理水平，未能保持相对较低的存货储量。

（二）XX公司存货周转率低的原因分析

1、存货占用流动资金大

从上面的分析中可知，公司的收入增长是好于XX1和XX2，那么存货周转率低的原因就是存货的期末余额较高，有可能是因为存货储存量大，也有可能是原材料的价格高造成的，还有可能是工程结算期限长。

2、存货的财务核算

XX公司在2011年之前采用的收付实现制的会计基础对公司的财务进行核算，因此会发生在货物还没收到的情况，就已经进行存货的确认，导致存货的储存量高估，与存货的实际储存量是不相符合的。

三、存货周转率低反映出的问题

（一）存货的储量不合理，资金占用过大

因库存量大，导致流动资金占用额高，由表1可知XX公司存货储备占用流动资金的额度明显高于同行业的上市公司XX1和XX2，无形中会挤压大量资金，这会给企业流动资金周转带来较大的困难。

（二）存货管理不规范

存货管理直接关系到企业的资金占用水平以及资产运作，不断提高企业存货管理水平有助于提高企业的竞争力，在企业生存、发展、获利等方面起到重大作用。存货管理中缺乏科学的存货采购计划，即购货的时点和最佳存货储存量是模糊的，会出现采购频繁，存货积压过多，从而库存成本和资金占用都会较高。

（三）存货内部控制不健全

企业的内部控制不健全会出现领用原材料的时候缺乏相关的审批手续，在进行定期或者不定期的存货清查盘查时，未对亏损或报废的情况及时做出处理意见，就会导致账实不符，采购部门就不能很好的了解公司的存货情况，无法做出正确的采购计划。

（四）企业各部门之间缺乏合作交流

企业的各部门之间对存货的库存有不同的要求，较难调节，往往存在一定的冲突。再加上企业各部门之间有时又缺乏必要的交

流，导致信息不通，不能及时对存货库存作出合理的、正确的调整。

四、改善公司存货管理的对策

（一）加强企业存货的财务核算

利用正确的、合理的存货管理和财务核算方法对企业存货的一系列管理过程进行监督和控制。同时，强化企业存货财务核算制度，严格遵守会计准则。这样才能在企业账务方面做到正确、真实、合理。

（二）加强企业存货采购的管理

采购作为存货管理关键的第一步，一方面，要制定科学的存货采购计划；另一方面，要注重对采购过程的监督和控制，要让相关人员及有关部门之间相互监督，提高总体工作效率。

（三）加强企业存货的保管

要严格要求有关人员认真准确填制材料物资等存货的入库单、领料单等相关单据，并建立相关的监督机制，准确真实入账，认真核查，把物资管理与财务管理有机结合起来，形成严格有效的过程管理系统。同时，运用好ABC 分类存货管理方法，提高存货管理效率。

（四）提高企业人员素质

加强企业存货管理人员的综合素质，强化其专业技能，丰富其工作经验，培养专业化存货管理人才，从而不断提升存货管理的工作质量。

（五）完善企业存货管理的内部控制系统

建立健全企业存货管理的内部控制系统，使相关人员、相关部门之间相互监督、相互制约。如不定期进行存货的盘点盘查，确定账实是否相符，从而为企业的存货管理提供真实可靠的信息。

（六）建立适合企业发展的存货管理信息系统

企业存货管理很大程度上依赖于其所了解到的信息，根据信息制定有关存货管理计划。企业应结合自身特点建立企业存货管理信息系统，促进各有关人员和有关部门之间的合作，促进企业与客户之间的合作。同时动员全员参与企业存货管理，扩大企业存货信息资源的传递，从而不断促进企业存货管理工作效率的提升。