【2020注册造价 造价管理 必背总结】第五章 工程项目投融资
第五章工程项目投融资
第一节工程项目资金来源
一、项目资本金制度
项目资本金是指在项目总投资中由投资者认缴的出资额。对项目来说，项目资本金是非债务性资金，项目法人不承担这部分资金的任何利息和债务。投资者可按其出资的比例依法享有所有者权益，也可转让其出资，但不得以任何方式抽回。对于提供债务融资的债权人来说，项目的资本金可以视为负债融资的信用基础，项目资本金后于负债受偿，可以降低债权人债权的回收风险。
为了建立投资风险约束机制，有效地控制投资规模，《国务院关于固定资产投资项目试行资本金制度的通知》（国发[1996]35号）规定，各种经营性固定资产投资项目，包括国有单位的基本建设、技术改造、房地产开发项目和集体投资项目，试行资本金制度，投资项目必须首先落实资本金才能进行建设。个体和私营企业的经营性投资项目参照规定执行。公益性投资项目不实行资本金制度。外商投资项目（包括外商投资、中外合资、中外合作经营项目）按现行有关法规执行。
（一）项目资本金的来源
项目资本金可以用货币出资，也可以用实物、工业产权、非专利技术、土地使用权作价出资。对作为资本金的实物、工业产权、非专利技术、土地使用权，必须经过有资格的资产评估机构依照法律、法规评估作价，不得高估或低估。以工业产权、非专利技术作价出资的比例不得超过投资项目资本金总额的20％，国家对采用高新技术成果有特别规定的除外。
（二）项目资本金的比例
2015年，为了扩大有效投资需求、促进投资结构调整、保持经济平稳健康发展，《国务院关于调整和完善固定资产投资项目资本金制度的通知》（国发[2015]51号）中再次调整了固定资产投资项目的最低资本金比例（详见表5.1.1）。对于城市地下综合管廊、城市停车场项目，以及经国务院批准的核电站等重大建设项目，可以在规定最低资本金比例基础上适当降低。
作为计算资本金基数的总投资，是指投资项目的固定资产投资与铺底流动资金之和，具体核定时以经批准的动态概算为依据。
投资项目资本金的具体比例，由项目审批单位根据投资项目的经济效益以及银行贷款意愿和评估意见等情况，在审批可行性研究报告时核定。经国务院批准，对个别情况特殊的国家重点建设项目，可以适当降低资
本金比例。
对某些投资回报率稳定、收益可靠的基地设施、基础产业投资项目，以及经济效益好的竞争性投资项目，经国务院批准，可以试行通过发行可转换债券或组建股份制公司发行股票方式筹措资本金。
为扶持不发达地区的经济发展，国家主要通过在投资项目资本金中适当增加国家投资的比重，在信贷资金中适当增加政策性贷款比重以及适当延长政策性贷款的还款期等措施增强其投融资能力。
按照有关要求，外商投资企业的注册资本应与生产经营规模相适应，其注册资本占投资总额的最低比例见表5.1.2。表中的投资总额，是指投资项目的建设投资、建设期利息与流动资金之和。
（三）项目资本金的管理
投资项目的资本金一次认缴，并根据批准的建设进度按比例逐年到位。
投资项目在可行性研究报告中要就资本金筹措情况作出详细说明，包括出资方、出资方式、资本金来源及数额、资本金认缴进度等有关内容。上报可行性研究报告时须附有各出资方承诺出资的文件，以实物、工业产权、非专利技术、土地使用权作价出资的，还须附有资产评估证明等有关材料。
主要使用商业银行贷款的投资项目，投资者应将资本金按分年应到位数量存入其主要贷款银行；主要使用国家开发银行贷款的投资项目，应将资本金存入国家开发银行指定的银行。投资项目资本金只能用于项目建设，不得挪作它用，更不得抽回。有关银行承诺贷款后，要根据投资项目建设进度和资本金到位情况分年发放贷款。
有关部门要按照国家规定对投资项目资本金到位和使用情况进行监督。对资本金未按照规定进度和数额到位的投资项目，投资管理部门不发给投资许可证，金融部门不予贷款。对将已存入银行的资本金挪作它用的，在投资者未按规定予以纠正之前，银行要停止对该项目拨付贷款。
对资本金来源不符合有关规定，弄虚作假，以及抽逃资本金的，要根据情节轻重，对有关责任者处以行政处分或经济处罚，必要时停缓建有关项目。
凡资本金不落实的投资项目，一律不得开工建设。
二、项目资金筹措的渠道与方式
项目资金筹措应遵循以下基本原则：
（1）规模适宜原则。（2）时机适宜原则。（3）经济效益原则。（4）结构合理原则。
从总体上看，项目的资金来源可分为投入资金和借入资金，前者形成项目的资本金，后者形成项目的负债。（一）资本金筹措的渠道与方式
根据项目资本金筹措的主体不同，可分为既有法人项目资本金筹措和新设法人项目资本金筹措。
1．既有法人项目资本金筹措
既有法人作为项目法人进行项目资本金筹措，不组建新的独立法人，筹资方案应与既有法人公司（包括企业、事业单位等）的总体财务安排相协调。既有法人可用于项目资本金的资金来源分为内、外两个方面。
（1）内部资金来源。主要包括以下几个方面：
1）企业的现金。
2）未来生产经营中获得的可用于项目的资金。实践中常采用经营收益间接估算企业未来的经营净现金流量。其计算公式如下：
经营净现金流量＝经营净收益－流动资金占用的增加（5.1.1）
经营净收益＝净利润＋折旧＋无形及其他资产摊销＋财务费用（5.1.2）
经营净现金流量＝净利润＋折旧＋无形及其他资产摊销＋财务费用－流动资金占用的增加（5.1.3）
企业未来经营净现金流量中，财务费用及流动资金占用的增加部分将不能用于固定资产投资，折旧、无形及其他资产摊销通常认为可用于再投资或偿还债务，净利润中有一部分可能需要用于分红或用作盈余公积金和公益金留存，其余部分可用于再投资或偿还债务。因此，可用于再投资及偿还债务的企业经营净现金可按下式估算：
可以用于再投资及偿还债务的企业经营净现金＝净利润＋折旧＋无形及其他资产摊销－流动资金占用的增加－利润分红－利润中需要留作企业盈余公积金和公益金的部分（5.1.4）
3）企业资产变现。企业资产变现通常包括：短期投资、长期投资、固定资产、无形资产的变现。
4）企业产权转让。企业可将原拥有的产权部分或全部转让给他人，换取资金用作新项目的资本金。（2）外部资金来源。
1）企业增资扩股。企业可以通过原有股东增资扩股以及吸收新股东增资扩股，包括国家股、企业法人股、个人股和外资股的增资扩股。
2）优先股。优先股与普通股相同的是没有还本期限，与债券特征相似的是股息固定。相对于其他借款融资，优先股的受偿顺序通常靠后，对于项目公司其他债权人来说，可视为项目资本金。而对于普通股股东来说，优先股通常要优先受偿，是一种负债。因此，优先股是一种介于股本资金与负债之间的融资方式。优先股股东不参与公司经营管理，没有公司控制权，不会分散普通股东的控股权。发行优先股通常不需要还本，只需支付固定股息，可减少公司的偿债风险和压力。但优先股融资成本较高，且股利不能像债券利息一样在税前扣除。
3）国家预算内投资。国家预算内投资是指以国家预算资金为来源并列入国家计划的固定资产投资。2．新设法人项目资本金筹措
新设法人项目资本金的形成分为两种形式：一种是在新法人设立时由发起人和投资人按项目资本金额度要求提供足额资金；另一种是由新设法人在资本市场上进行融资来形成项目资本金。
新设项目法人项目资本金通常以注册资本的方式投入。有限责任公司及股份公司的注册资本由公司的股东按股权比例认缴，合作制公司的注册资本由合作投资方按预先约定金额投入。如果公司注册资本的额度要求低于项目资本金额度的要求，股东按项目资本金额度要求投入企业的资金超过注册资本的部分，通常以资本公积的形式记账。有些情况下，投资者还可以准资本金方式投入资金，包括优先股、股东借款等。
由初期设立的项目法人进行的资本金筹措形式主要有：
（1）在资本市场募集股本资金。在资本市场募集股本资金可以采取两种基本方式：私募与公开募集。
（2）合资合作。
（二）债务资金筹措的渠道与方式
债务资金是指项目投资中除项目资本金外，以负债方式取得的资金。债务资金是项目公司一项重要的资金来源。债务融资的优点是速度快、成本较低，缺点是融资风险较大，有还本付息的压力。
筹措债务资金应考虑债务期限、债务偿还、债务序列、债权保证、违约风险利率结构、货币结构与国家风险等主要因素。债务资金主要通过信贷、债券、租赁等方式进行筹措。
1．信贷方式融资
信贷方式融资是项目负债融资的重要组成部分，是公司融资和项目融资中最基本和最简单，也是比重最大的债务融资形式。
（1）商业银行贷款。按照贷款期限，商业银行的贷款分为短期贷款、中期贷款和长期贷款。贷款期限在1年以内的为短期贷款，超过1年至3年的为中期贷款，3年以上期限的为长期贷款。
按照资金使用用途分，商业银行贷款在银行内部管理中分为固定资产贷款、流动资金贷款、房地产开发贷款等。
除了商业银行可以提供贷款，一些城市或农村信用社、信托投资公司等非银行金融机构也提供商业贷款，条件与商业银行类似。
国外商业银行贷款利率有浮动利率与固定利率两种形式。浮动利率通常以某种国际金融市场的利率为基础，加上一个固定的加成率构成。较多见的如以伦敦同业拆借利率LIBOR为基础。固定利率则在贷款合同中约定。
国内商业银行贷款的利率目前以人民银行的基准利率为中心。
（2）政策性银行贷款。政策性银行贷款利率通常比商业银行贷款利率低。我国的政策性银行有：中国进出口银行、中国农业发展银行。国家开发银行原来也属于政策性银行，但在2008年底改制后，成为开发性金融机构，为实现国家中长期发展战略提供投融资服务和开发性金融服务。
（3）出口信贷。按照获得贷款资金的借款人，出口信贷分为买方信贷、卖方信贷和福费廷（FORFEIT）等。出口信贷通常不能对设备价款全额贷款，通常只能提供设备价款85％的贷款，设备出口商则给予设备的购买方以延期付款条件。出口信贷利率通常要低于国际上商业银行的贷款利率。OECD（欧洲经济合作与发展组织）国家出口信贷利率一般要遵循商业参考利率（CIRR）。出口信贷通常需要支付一定的附加费用，如管理费、承诺费、信贷保险费等。
1）买方信贷。是出口商所在地银行为促进本国商品的出口，而对国外进口商（或其银行）所发放的一种贷款。
2）卖方信贷。是出口商所在地有关银行，为便于该国出口商以延期付款形式出口商品而给予本国出口商的一种贷款。
3）福费廷。是专门的代理融资技术。一些大型资本货物，如在大型水轮机组和发电机组等设备的采购中，由于从设备的制造、安装到投产需要多年时间，进口商往往要求延期付款，按项目的建设周期分期偿还。为了鼓励设备出口，几家出口商所在地银行专门开设了针对大型设备出口的特殊融资：出口商把经进口商承兑的、期限在半年以上到5～6年以上的远期汇票，无追索权地出售给出口商所在地的银行，出口商提前取得现款。为了保证在进口商不能履行义务的情况下，出口商也能获得贷款。出口商要求进口商承兑的远期汇票附有银行担保。
（4）银团贷款。随着工程项目的规模扩大，所需的建设资金也越来越多，出于风险控制或银行资金实力方面的考虑，一家商业银行的贷款往往无法满足项目债务资金的需求，于是出现了银团贷款，也称辛迪加贷款，是指由一家银行牵头。贷款银团中还需要有一家或数家代理银行，负责监管借款人的账户，监控借款人的资金，划收及划转贷款本息。
使用银团贷款，除了贷款利率之外，借款人还要支付一些附加费用，包括管理费、安排费、代理费、承诺费、杂费等。
银团贷款的具体操作方式有两种：直接参与和间接参与。
直接参与是指银团内各个成员银行直接同项目借款人签订借贷协议，按贷款协议所规定的统一条件贷款给项目借款人，贷款的具体发放工作由借贷协议中指定代理行统一管理。
间接参与是指由一家牵头银行向项目借款人贷款，然后由该银行将参加贷款权分别转让给其他参与行，参与行按照各自承担的贷款数额贷款给项目借款人，贷款工作由牵头银行负责管理。
（5）国际金融机构贷款。与我国联系密切的三个金融机构为例：
1）国际货币基金组织（IMF）。IMF的贷款只限于成员国的财政和金融当局，IMF不与任何企业发生业务，贷款用途先于弥补国际收支逆差或用于经常项目的国际支付，期限为1～5年。
2）世界银行（TheWorldBank）。世界银行主要提供用于确定工程项目的贷款，以鼓励较不发达国家生产与资源的开发。世行贷款仅限于会员国，凡参加世界银行的国家必须首先是国际货币基金组织的成员国，若贷款对象为非会员国的政府时，则该贷款须由会员国政府、中央银行和世界银行认可的机构进行担保。贷款的发放和管理按照项目周期进行，必须专款专用，并接受世界银行的监督。贷款期限一般较长，最长可达30年。
3）亚洲开发银行贷款（ADB）。ADB是类似于世界银行但只面向亚太地区的区域性政府间金融开发机构。将发展中国家成员分为A、B、C三类，对不同种类的国家或地区采用不同的贷款或捐赠条件。
2．债券方式融资
债券是债务人为筹集债务资金而发行的、约定在一定期限内还本付息的一种有价证券。企业债券融资是一种直接融资。发行债券融资可从资金市场直接获得资金，资金成本（利率）一般应低于银行借款。由于有较为严格的证券监管，只有实力很强并且有很好资信的企业才能有能力发行企业债券。发行债券融资，大多需要有第三方担保，获得债券信用增级，以使债券成功发行，并可降低债券发行成本。
除一般债券融资外，还有可转换债券融资。可转换债券是企业发行的一种特殊形式债券。在预先约定的期限内，可转换债的债券持有人有权选择按照预先规定的条件将债权转换为发行人公司的股权。在公司经营业绩变好时，股票价值上升，可转换债券的持有人倾向于将债权转为股权；而当公司业绩下降或者没有达到预期效益时，股票价值下降，则倾向于兑付本息。现有公司发行可转换债券，通常并不设定后于其他债权受偿，对于其他向公司提供贷款的债权人来说，可转换债不能视为公司的资本金融资。可转换债的发行条件与一般企业债券类似，但由于附加有可转换为股权的权利，通常可转换债券的利率更低。
（1）债券筹资的优点：
1）筹资成本较低。发行债券筹资的成本要比股票筹资的成本低。这是因为债券发行费用较低，其利息允许在所得税前支付，可以享受扣减所得税的优惠，因此，企业实际上负担的债券成本一般低于股票成本。
2）保障股东控制权。债券持有人无权干涉管理事务，因此，发行企业债券不会像增发股票那样可能会分散股东对企业的控制权。
3）发挥财务杠杆作用。不论企业盈利水平如何，债券持有人只收取固定的利息，更多的收益可用于分配给股东，或留归企业以扩大经营。
4）便于调整资本结构。企业通过发行可转换债券，或在发行债券时规定可提前赎回债券，有利于企业主动地、合理地调整资本结构确定负债与资本的合理比率。
（2）债券筹资的缺点：
1）可能产生财务杠杆负效应。债券必须还本付息，是企业固定的支付费用。随着这种固定支出的增加，企业的财务负担和破产可能性增大。一旦企业资产收益率下降到债券利息率之下，会产生财务杠杆的负效应。
2）可能使企业总资金成本增大。企业财务风险和破产风险会因其债务的增加而上升，这些风险的上升又导致企业债券成本、权益资金成本上升，从而增大了企业总资金成本。
3）经营灵活性降低。在债券合同中，各种保护性条款使企业在股息策略融资方式和资金调度等多方面受到制约，经营灵活性降低。
3．租赁方式融资租赁分为经营性租赁与融资性租赁两类。
（1）经营租赁。经营租赁是出租方以自己经营的设备租给承租方使用，出租方收取租金。承租方则通过租入设备的方式，节省了项目设备购置投资，或等同于筹集到了一笔设备购置资金，承租方只需为此支付一定的租金。当预计项目中使用设备的租赁期短于租入设备的经济寿命时，经营租赁可以节约项目运行期间的成本开支，并避免设备经济寿命在项目上的空耗。
（2）融资租赁。又称为金融租赁或财务租赁。采取这种租赁方式，通常由承租人选定需要的设备，由出租人购置后给承租人使用，承租人向出租人支付租金，承租人租赁取得的设备按照固定资产计提折旧，租赁期满，设备一般要由承租人所有，承租人以事先约定的很低的价格向出租人收购的形式取得设备的所有权。
融资租赁作为一种融资方式，其优点主要有：
1）融资租赁是一种融资与融物相结合的融资方式，能够迅速获得所需资产的长期使用权。
2）融资租赁可以避免长期借款筹资所附加的各种限制性条款，具有较强的灵活性。
3）融资租赁的融资与进口设备都由有经验和对市场熟悉的租赁公司承担，可以减少设备进口费，从而降低设备取得成本。
融资租赁的租金包括三大部分：
1）租赁资产的成本：租赁资产的成本大体由资产的购买价、运杂费、运输途中的保险费等项目构成。
2）租赁资产的利息：承租人所实际承担的购买租赁设备的贷款利息。
3）租赁手续费：包括出租人承办租赁业务的费用以及出租人向承租人提供租赁服务所赚取的利润。
三、资金成本与资本结构
（一）资金成本
1.资金成本及其构成
指企业为筹集和使用资金而付出的代价资金成本一般包括资金筹集成本和资金使用成本两部分。
（1）资金筹集成本。资金筹集成本是指在资金筹集过程中所支付的各项费用，如发行股票或债券支付的印刷费、发行手续费、律师费、资信评估费、公证费、担保费、广告费等。资金筹集成本一般属于一次性费用，筹资次数越多，资金筹集成本也就越大。
（2）资金使用成本。资金使用成本又称为资金占用费，是指占用资金而支付的费用，它主要包括支付给股东的各种股息和红利、向债权人支付的贷款利息以及支付给其他债权人的各种利息费用等。资金使用成本一般与所筹集的资金多少以及使用时间的长短有关，具有经常性、定期性的特征，是资金成本的主要内容。
2.资金成本的性质
资金成本是在商品经济社会中由于资金所有权与资金使用权相分离而产生的。
（1）资金成本是资金使用者向资金所有者和中介机构支付的占用费和筹资费。
（2）资金成本与资金的时间价值既有联系，又有区别。资金的时间价值与资金成本都基于同一个前提，即资金或资本参与任何交易活动都有代价。具体地说，资金的时间价值是资本所有者在一定时期内从资本使用者那里获得的报酬，资金成本则是资金的使用者由于使用他人的资金而付出的代价。它们都以利息、股利等作为表现形式。两者的区别主要表现在两个方面：第一，资金的时间价值表现为资金所有者的利息收入，而资金成本是资金使用人的筹资费用和利息费用；第二，资金的时间价值一般表现为时间的函数，而资金成本则表现为资金占用额的函数。
（3）资金成本具有一般产品成本的基本属性。资金成本是企业的耗费，企业要为占用资金而付出代价、支付费用，而且这些代价或费用最终也要作为收益的扣除额来得到补偿。但是资金成本只有一部分具有产品成本的性质，即这一部分耗费计入产品成本，而另一部分则作为利润的分配，不能列入产品成本。
3.资金成本的作用
资金成本是比较筹资方式、选择筹资方案的依据。资金成本有个别资金成本、综合资金成本、边际资金成
本等形式，它们在不同情况下具有各自的作用。
（1）个别资金成本主要用于比较各种筹资方式资金成本的高低，是确定筹资方式的重要依据。
（2）综合资金成本是项目公司资本结构决策的依据。
（3）边际资金成本是追加筹资决策的重要依据。
4.资金成本的计算
（1）资金成本计算的一般形式。资金成本的表示方法有两种，即绝对数表示方法和相对数表示方法。资金
成本通常以相对数表示。其计算公式如下：
F P D K -=或)1(f P D K -=式中：K ——资金成本率（一般也可称为资金成本）；
P ——筹资资金总额； D ——使用费； F ——筹资费； f ——资费费率（即筹资费占筹资资金总额的比率）。
（2）个别资金成本。
1）权益资金成本。
①优先股成本。优先股最大的一个特点是每年的股利不是固定不变的，当项目运营过程中出现资金紧张时
可暂不支付。但因其股息是在税后支付，无法抵消所得税，因此，筹资成本大于债券，这对企业来说是必须支付的固定成本。优先股的资金成本率计算公式为：
K p =D p P O (1-f )或 f i f P i P K p -=-?=1)1(00
Kp――优先股成本率P0――优先股票面值；Dp――优先股每年股息；i――股息率；f ——筹资费费率（即筹资费占筹资资金总额的比率）。
②普通股成本。由于普通股股东的收益是随着项目公司税后收益额的大小而变动的，每年股利可能各不相
同，而且这种变化深受项目公司融资意向与投资意向及股票市场股份变动因素的影响，因此，确定普通股成本通常比确定债务成本及优先股成本更困难些。确定普通股资金成本的方法有股利增长模型法、税前债务成本加风险溢价法和资本资产定价模型法。
a.股利增长模型法。普通股的股利往往不是固定的，其资金成本率的计算通常用股利增长模型法计算。
一般假定收益以固定的年增长率递增，则普通股成本的计算公式为：
g f i g f P D K c c c s +-=+-=1)1( Ks ——普通股成本率；Pc ——普通股票面值；Dc ——普通股预计年股利额；
ic ——普通股预计年股利率；g ——普通股利年增长率；f ——筹资费费率（即筹资费占筹资资金总额的比率）。
b.税前债务成本加风险溢价法。普通股资金成本的计算公式为：
s b c K K RP =+ Ks ——普通股成本率；Kb ——所得税前的债务资金成本；
RPc ——投资者比债权人承担更大风险所要求的风险溢价。
c.资本资产定价模型法。普通股成本的计算公式为：
()s f m f K R R R β=+- Ks ——普通股成本率；Rf —社会无风险投资收益率；β——股票的投资风险系数；
Rm ——市场投资组合预期收益率。
③保留盈余成本。保留盈余又称为留存收益，是企业缴纳所得税后形成的，其所有权属于股东。股东将这
一部分未分派的税后利润留在于企业，实质上是对此追加投资。其计算公式为：
g i g P D K R +=+=c c K R ——保留盈余成本率。
2）债务资金成本。
①长期贷款成本。对每年年末支付利息、贷款期末一次全部还本的借款，其借款成本率为：
f T i F G T I K
g g --?=--=11)1(t Kg ——借款成本率； G ——贷款总额 It ——贷款年利息；
ig ——贷款年利率 F ——贷款费用；f ——筹资费费率（即筹资费占筹资资金总额的比率）。
②债券成本。债券的成本主要是指债券利息和筹资费用。债券利息的处理和长期借款利息的处理相同，应
以税后的债务成本为计算依据。债券的筹资费用一般比较高，不可以在计算资金成本时省略。因此，债券成本率可以按下列公式计算：
)1()1(t f B T I K B --=或f T i K b B --?=11
KB ——债券成本率 B ——债券筹资额；It ——债券年利息；ib ——债券年利息利率；
T ——公司所得税税率；f ——筹资费费率（即筹资费占筹资资金总额的比率）。
③租赁成本。企业租入某项资产，获得其使用权，要定期支付租金，并且租金列入企业成本，可以减少应
付所得税。因此，其租金成本率为：
)1(T P E K L L -?=式中：KL —租赁成本率；PL —租赁资产价值；E —年租金额；T —公司所得税税率。
④考虑时间价值的负债融资成本计算。（略）
（3）加权平均资金成本。企业不可能只使用某种单一的筹资方式，往往需要通过多种方式筹集所需资金。
为进行筹资决策，就要计算确定企业长期资金的总成本——加权平均资金成本。加权平均资金成本一般是以各种资本占全部资本的比重为权重，对各类资金成本进行加权平均确定的。其计算公式为：
∑=?=n i i
i w K w K 1 Kw ——加权平均资金成本；Wi ——各种资本占全部资本的比重；Ki ——第i 类资金成本。
某企业为筹集资金，发行500万元普通股股票，每股正常市价为50元，预计第一年发放股利1.5元，估计股利年增长率为10％，筹资费用率为股票市价的8%;发行300万元优先股股票，筹资费用率为4%,般息年利率为12%。则该企业的加权平均资金成本率为（）。A ．10.96%B ．12.38%C ．12.79%D ．12.98%
【解析】普通股资金成本率:g f i g f P D K c c c s +-=+-=
1)1(=1.5/[50×(1-8%)]+10%=13.26% 优先股资金成本率:f
i f P i P K p -=-?=1)1(00=12%÷(1-4%)=12.5% 根据加权平均资金成本率公式：i n i i K K ?=∑=1ω
K=[500×13.26%+300×12.5%]÷（500+300）=12.98%
5.某企业账面反映的长期资金4000万元，其中优先股1200万元，应付长期债券2800万元.发行优先股的
筹资费费率3%，年股息率9%；发行长期债券的票面利率7%，筹资费率5%，企业所得税率25%，则该企业的加权平均资金成本率为（）. A.3.96%B.6.11% C.6.65% D.8.15%
根据该企业的加权平均资金成本率1n
i i
i K K ωω==?∑，则 企业的加权平均资金成本率=[12 00×9%/(1－3%)+2800×(1－25%)×7%/(1－5%)]÷4000=6.65%
（二）资本结构 资本结构是指项目融资方案中各种资金来源的构成及其比例关系，又称资金结构。在项目融资活动中，资
本结构有广义和狭义之分。广义的资本结构是指项目公司全部资本的构成，不但包括长期资本，还包括短期资本，主要是短期债务资本。狭义的资本结构是指项目公司所拥有的各种长期资本的构成及其比例关系，尤其是指长期的股权资本与债务资本的构成及其比例关系。
1．项目资本金与债务资金比例
项目建设资金的权益资金和债务资金结构是融资方案制定中必须考虑的一个重要方面。
项目资本金比例越高，贷款的风险越低，贷款利率可以越低，如果权益资金过大，风险可能会过于集中，
财务杠杆作用下滑。但如果项目资本金占的比重太少，会导致负债的难度提升和融资成本的提高。
2．项目资本金结构
项目资本金内部结构比例是指项目投资各方的出资比例。投资方对项目不同的出资比例决定了投资各方对
项目的建设和经营所享有的决策权、应承担的责任以及项目收益的分配。
3．项目债务资金结构
在确定项目债务资本结构比例时，需要在融资成本和融资风险之间取得平衡，既要降低融资成本，又要控
制融资风险。 选择债务融资的结构应该考虑以下几个方面：
（1）债务期限配比。（2）债务偿还顺序。（3）境内外借款占比。（4）利率结构。（5）货币结构。
4．资本结构的比选方法。资本结构是否合理，一般是通过分析每股收益的变化来进行衡量的。凡是能够提高每股收益的资本结构就是合理的，反之则是不合理的。一般来说，每股收益一方面受资本结构的影响，同样也受销售水平的影响。因此，可运用融资的每股收益分析方法分析三者的关系。
每股收益分析是利用每股收益的无差别点进行的。所谓每股收益的无差别点，是指每股收益不受融资方式
影响的销售水平。根据每股收益无差别点，可以分析判断不同销售水平下适用的资本结构。每股收益EPS 的计算式如下：
()(1)()(1)p p S VC F I T D EBIT I T D EPS N N --------== 式中：S ——销售额；VC ——变动成本；F ——固定成本；I ——债务利息；N ——流通在外的普通股股数；
EBIT ——息税前盈余；Dp ——优先股年股利。
在每股收益无差别点上，无论是采用负债融资，还是采用权益融资，每股收益都是相等的。若以EPS1表
示负债融资，以EPS2表示权益融资，有：
EPS 1=EPS 2
121111222212()(1)()(1)p p S VC F I T D S VC F I T D N N ----------=
在每股收益无差别点上，S1=S2，则： 1211122212()(1)()(1)p p S VC F I T D S VC F I T D N N ----------=
能使得上述公式成立的销售额S 即为每股收益无差别点销售额。 【例5.1.7】某项目公司原有资本5000万元，其中长期债务资本2000万元，优先股股本500万元，普通
股股本2500万元。该公司每年负担的利息费用为200万元，每年发放的优先股股利为55万元。该公司发行在外的普通股为100万股，每股面值为25元。该公司的企业所得税税率为25%。因该公司决定扩大项目规模，为此需要追加筹集2500万元长期资本。现有两种备选方案。
一是全部发行公司债券，票面利率为12%，利息为300万元。
二是全部发行普通股，增发100万股普通股，每股面值为25元。
将上述资料中的有关数据代入条件公式：
(500)(125%)55(200)(125%)55100200EBIT EBIT -?-----=
EBIT=873.33（万元） 此时的每股收益额为：(873.33500)(125%)55 2.25()100-?--=元
从图中可以看出，当息税前利润大于873.33万元，采用负债筹资方式较为有利；当息税前利润低于873.33
万元时，采用发行普通股筹资方式较为有利；而当息税前等于873.33万元时，采用这两种方式并无差别。
（5.1.19）
（5.1.20）
（5.1.21）
第二节工程项目融资
项目融资有广义和狭义两种理解。广义上讲，项目融资就是指“为项目而融资”，包括新建项目、收购现有项目或对现有项目进行债务重组等。狭义的项目融资则是指一种有限追索（极端情况下为无追索）的融资活动，是以项目的资产、预期收益、预期现金流量等作为偿还贷款的资金来源。
一、工程项目融资的特点和程序
（一）项目融资的特点
与传统的贷款方式相比，项目融资有其自身的特点，在融资出发点、资金使用的关注点等方面均有所不同。项目融资主要具有项目导向、有限追索、风险分担、非公司负债型融资、信用结构多样化、融资成本高、可利用税务优势的特点。
1.项目导向
与其他融资过程相比，项目融资主要以项目的资产、预期收益、预期现金流等来安排融资，而不是以项目的投资者或发起人的资信为依据。债权人在项目融资过程中主要关注的是项目在贷款期间能够新产生多少现金流量用于还款，能够获得的贷款数量、融资成本的高低以及融资结构的设计等都是与项目的预期现金流量和资产价值紧密联系在一起的。
2.有限追索
追索是指在借款人未按期偿还债务时贷款人要求借款人有以除抵押资产之外的其他资产偿还债务的权利。有限追索的极端是“无追索”，即融资百分之百地依赖于项目的经济强度，在融资的任何阶段，贷款人均不能追索到项目借款人除项目之外的资产。
有限追索融资的实质是由于项目本身的经济强度还不足以支撑一个“无追索”的结构，因而还需要项目的借款人在项目的特定阶段提供一定形式的信用支持。追索的程度则是根据项目的性质，现金流量的强度和可预测性，项目借款人在这个产业部门中的经验、信誉以及管理能力，借贷双方对未来风险的分担方式等多方面的综合因素通过谈判确定的。就一个具体项目而言，由于在不同阶段项目风险程度及表现形式会发生变化，因而贷款人对“追索”的要求也会随之相应调整。
3.风险分担
项目融资在风险分担方面具有投资风险大、风险种类多的特点，此外，由于建设项目的参与方较多，可以通过严格的法律合同实现风险的分担。
4.非公司负债型融资
亦称为资产负债表之外的融资，是指项目的债务不表现在项目投资者（即实际借款人）的公司资产负债表中负债栏的一种融资形式。最多，这种债务只以某种说明的形式反映在公司资产负债表的注释中。
5.信用结构多样化
在项目融资中，用于支持贷款的信用结构的安排是灵活的和多样化的，一个成功的项目融资，可以将贷款的信用支持分配到与项目有关的各个关键方面。典型的做法包括以下几个方面：
（1）在市场方面，可以要求对项目产品感兴趣的购买者提供一种长期购买合作为融资的信用支持（这种信用支持所能起到的作用取决于合同的形式和购买者的资信）。
（2）在工程建设方面，为了减少风险，可以要求工程承包公司提供固定价格、固定工期的合同，或“交钥匙”工程合同，可以要求项目设计者提供工程技术保证等。
（3）在原材料和能源供应方面，可以要求供应方在保证供应的同时，在定价上根据项目产品的价格变化设计一定的浮动价格公式，保证项目的最低收益。
上述这些做法，都可以成为项目融资强有力的信用支持，提高项目的债务承受能力，减少融资对投资者（借款人）资信和其他资产的依赖程度。
6.融资成本较高
与传统的融资方式比较，项目融资的一个主要问题，是相对筹资成本较高，组织融资所需要的时间较长。项目融资涉及面广，结构复杂，需要做好大量有关风险分担、税收结构、资产抵押等一系列技术性的工作，筹资文件比一般公司融资往往要多出几倍，需要几十个甚至上百个法律文件才能解决问题。
融资成本包括融资的前期费用和利息成本两个主要组成部分。
融资的前期费用与项目的规模有直接关系，一般占贷款金额的0.2%～2%，项目规模越小，前期费用所占融资总额的比例就越大；项目融资的利息成本一般要高出同等条件公司贷款的0.3%～1.5%，其增加幅度与贷款银行在融资结构中承担的风险有关。
7.可以利用税务优势
所谓充分利用税务优势，是指在项目所在国法律允许的范围内，通过精心设计的投资结构、融资模式，将所在国政府对投资的税务鼓励政策在项目参与各方中最大限度地加以分配和利用，以此降低筹资成本、提高项目的偿债能力。这些税务政策随国家不同、地区的不同而变化，通常包括加速折旧、利息成本、投资优惠以及其他费用的抵税法规等。
项目融资的框架结构由四个基本模块组成，即项目投资结构、项目融资结构、项目资金结构和项目的信用保证结构。
（二）项目融资程序
项目融资大致可分为五个阶段：投资决策分析、融资决策分析、融资结构设计、融资谈判及融资执行。
图5.2.1 项目融资的程序
二、项目融资的主要方式
（一）BOT方式
BOT（建设—运营—移交）主要适用于竞争性不强的行业或有稳定收入的项目，如包括公路、桥梁、自来水厂、发电厂等在内的公共基础设施、市政设施等。其基本思路是，由项目所在国政府或其所属机构为项目的建设和经营提供一种特许权协议作为项目融资的基础，由本国公司或者外国公司作为项目的投资者和经营者安排融资，承担风险，开发建设项目并在特许权协议期间经营项目获取商业利润。特许期满后，根据协议将该项目转让给相应的政府机构。
实际上BOT是一类项目融资方式的总称，主要包括典型BOT、BOOT及BOO三种基本形式。
1.典型BOT方式（建设—运营—移交）项目公司没有项目的所有权，只有建设和经营权。
2. BOOT方式（建设—拥有—运营—移交）既有经营权又有所有权但特许期一般比典型BOT方式稍长。
3. BOO方式（建设—拥有—运营）永久私有化，目的主要是鼓励项目公司从项目全寿命期的角度合理建设和经营设施，提高项目产品/服务的质量，追求全寿命期的总成本降低和效率的提高，使产品/服务价格更低。
所谓BT，是指政府在项目建成后从民营机构中购回项目（可一次支付、也可分期支付）；
与政府投资建造项目不同的是，政府用于购回项目的资金往往是事后支付（可通过财政拨款，但更多的是通过运营项目来支付）；民营机构是投资者或项目法人，必须出一定的资本金，用于建设项目的其它资金可以由民营机构自己出，但更多的是以期望的政府支付款（如可兑信用证）来获取银行的有限追索权贷款。
BT项目中，投资者仅获得项目的建设权，而项目的经营权则属于政府，BT融资形式适用于各类基础设施项目，特别是出于安全考虑的必须由政府直接运营的项目。对银行和承包商而言，BT项目的风险可能比基本的BOT项目大。
（二）TOT方式（移交—运营—移交）
TOT，是从BOT方式演变而来的一种新型方式，具体是指用民营资金购买某个项目资产（一般是公益性资产）的经营权，购买者在约定的时间内通过经营该资产收回全部投资和得到合理的回报后，再将项目无偿移交给原产权所有人（一般为政府或国有企业）。TOT特别受投资者青睐，该模式为政府需要建设大型项目而又资金不足时提供了解决的途径，还为各类资本投资于基础设施开辟了新的渠道。
1.TOT的运作程序
（1）制定TOT方案并报批。转让方须先根据国家有关规定编制TOT项目建议书，征求行业主管部门同意后，按现行规定报有关部门批准。国有企业或国有基础设施管理人只有获得国有资产管理部门批准或授权才能实施TOT方式。
（2）项目发起人设立SPC或SPV（特殊目的公司或特殊目的机构），发起人把完工项目的所有权和新建项目的所有权均转让给SPC或SPV，以确保有专门机构对两个项目的管理、转让、建造负有全权，并对出现的问题加以协调。SPC或SPV通常是政府设立或政府参与设立的具有特许权的机构。
（3）TOT项目招标。按照国家规定，需要进行招标的项目，须采用招标方式选择TOT项目的受让方，其程序与BOT方式大体相同，包括招标准备、资格预审、准备招标文件、评标等步骤。
（4）SPV与投资者洽谈以达成转让投产运行项目在未来一定期限内全部或部分经营权协议，并取得资金。
（5）转让方利用获得的资金建设新项目。
（6）新项目投入使用。
（7）转让项目经营期满后，收回转让的项目。转让期满，资产应在无债务、未设定担保、设施状况完好的情况下移交给原转让方。
2.TOT方式的特点与BOT相比，TOT主要有下列特点：
（1）从项目融资的角度看，TOT是通过转让已建成项目的产权和经营权来融资的，
TOT是通过已建成项目为其它新项目进行融资，BOT则是为筹建中的项目进行融资。
（2）TOT由于避开了建造过程中所包含的大量风险和矛盾（如建设成本超支、延期、停建、无法正常运营等），并且只涉及转让经营权，不存在产权、股权等问题，在项目融资谈判过程中比较容易使双方意愿达成一致，并且不会威胁国内基础设施的控制权与国家安全。
（3）从东道国政府角度看，通过TOT吸引社会投资者购买现有资产，将从两个方面进一步缓解中央和地方政府财政支出的压力：通过经营权的转让，得到一部分社会资本，可用于偿还因为基础设施建设而承担的债务，也可作为当前迫切需要建设而又难以吸引外资或民营资本的项目；转让经营权后，可大量减少基础设施运营的财政补贴支出。
（4）从投资者角度看，TOT方式既可回避建设中的超支、停建或者建成后不能正常运营、现金流量不足以偿还债务等风险，又能尽快取得收益。采用BOT方式，投资者先要投入资金建设，并要设计合理的信用保证结构，花费时间很长，承担风险大；采用TOT，投资者购买的是正在运营的资产和对资产的经营权，资产收益具有确定性，也不需要太复杂的信用保证结构。
ABS（资产证券化）它将缺乏流动性但能产生可预见的、稳定的现金流量的资产归集起来，通过一定的安排，对资产中的风险与收益要素进行分离与重组，进而转换为在金融市场上可以出售和流通的证券过程。
1.ABS融资方式的运作过程
主要包括以下几个方面：
（1）组建特殊目的机构SPV。该机构可以是一个信托机构，如信托投资公司、信用担保公司、投资保险公司或其它独立法人，该机构应能够获得国际权威资信评估机构较高级别的信用等级（AAA或AA级），由于SPV是进行ABS融资的载体，成功组建SPV是ABS能够成功运作的基本条件和关键因素。
（2）SPV与项目结合。即SPV寻找可以进行资产证券化融资的对象。一般来说，投资项目所依附的资产只要在未来一定时期内能带来现金收入，就可以进行ABS融资。拥有这种未来现金流量所有权的企业（项目公司）成为原始权益人。这些未来现金流量所代表的资产，是ABS融资方式的物质基础。在进行ABS融资时，一般应选择未来现金流量稳定、可靠，风险较小的项目资产。而SPV与这些项目的结合，就是以合同、协议等方式将原始权益人所拥有的项目资产的未来现金收入的权利转让给SPV，转让的目的在于将原始权益人本身的风险割断。这样SPV进行ABS方式融资时，其融资风险仅与项目资产未来现金收入有关，而与建设项目的原始权益人本身的风险无关。
（3）进行信用增级。利用信用增级手段使该组资产获得预期的信用等级。为此，就要调整项目资产现有的财务结构，使项目融资债券达到投资级水平，达到SPV关于承包ABS债券的条件要求。SPV通过提供专业化的信用担保进行信用升级，之后委托资信评估机构进行信用评级，确定ABS债券的资信等级。
（4）SPV发行债券。SPV直接在资本市场上发行债券募集资金，或者经过SPV通过信用担保，由其它机构组织债券发行，并将通过发行债券筹集的资金用于项目建设。
（5）SPV偿债。由于项目原始收益人已将项目资产的未来现金收入权利让渡给SPV，因此，SPV就能利用项目资产的现金流入量，清偿其在国际高等级投资证券市场上所发行债券的本息。
2.BOT方式与ABS方式的比较
具体而言，ABS与BOT融资方式在项目所有权、运营权归属、适用范围、对项目所在国的影响、融资方式、风险分散度、融资成本等方面都有不同之处。
（1）项目所有权、运营权归属。BOT融资方式中，项目的所有权与经营权在特许经营期内是属于项目公司的，在特许期经营结束之后，所有权及与经营权将会移交给政府；在ABS融资方式中，根据合同规定，项目的所有权在债券存续期内由原始权益人转至SPV，而经营权与决策权仍属于原始权益人，债券到期后，利用项目所产生的收益还本付息并支付各类费用之后，项目的所有权重新回到原始权益人手中。
（2）适用范围。对于关系国家经济命脉或包括国防项目在内的敏感项目，采用BOT融资方式是不可行的，容易引起政治、社会、经济等各方面的问题；在ABS融资方式中，虽在债券存续期内资产的所有权归SPV所有，但是资产的运营与决策权仍然归属原始权益人，SPV不参与运营，不必担心外商或私营机构控制，因此应用更加广泛。
（3）资金来源。BOT与ABS融资方式的资金来源主要都是民间资本，可以是国内资金，也可以是外资，如项目发起人自有资金、银行贷款等；但ABS方式强调通过证券市场发行债券这一方式筹集资金，这是ABS 方式与其他项目融资方式一个较大的区别。
（4）对项目所在国的影响。BOT会给东道国带来一定负面效应，如掠夺性经营、国家税收流失及国家承担价格、外汇等多种风险，ABS则较少出现上述问题。
（5）风险分散度。BOT风险主要由政府、投资者/经营者、贷款机构承担；ABS则由众多的投资者承担，而且债券可以在二级市场上转让，变现能力强。
（6）融资成本。BOT过程复杂、牵涉面广、融资成本因中间环节多而增加；ABS则只涉及原始权益人、SPV、证券承销商和投资者，无需政府的许可、授权、担保等，是民间的非政府途径，过程简单，降低了融资成本。
PFI（私人主动融资）是指由私营企业进行项目的建设与运营，从政府方或接受服务方收取费用以回收成本，在运营期结束时，私营企业应将所运营的项目完好地、无债务地归还政府。PFI融资方式具有使用领域广泛、缓解政府资金压力、提高建设效率等特点。利用这种融资方式，可以弥补财政预算的不足、有效转移政府财政风险、提高公共项目的投资效率、增加私营部门的投资机会。
PFI是一种强调私营企业在融资中主动性与主导性的融资方式，在这种方式下，政府以不同于传统的由其自身负责提供公共项目产出的方式，而是采取促进私营企业有机会参与基础设施和公共物品的生产和提供公共服务的一种全新的公共项目产出方式。通过PFI方式，政府与私营企业进行合作，由私营企业承担部分政府公共物品的生产或提供公共服务，政府购买私营企业提供的产品或服务，或给予私营企业以收费特许权，或政府与私营企业以合伙方式共同营运等方式，来实现政府公共物品产出中的资源配置最优化、效率和产出的最大化。
1.PFI的典型模式
通常有三种典型模式，即经济上自立的项目、向公共部门出售服务的项目与合资经营项目。
（1）在经济上自立的项目。以这种方式实施的PFI项目，私营企业提供服务时，政府不向其提供财政的支持，但是在政府的政策支持下，私营企业通过项目的服务向最终使用者收费，来回收成本和实现利润。其中，公共部门不承担项目建设和运营的费用，但是私营企业可以在政府的特许下，通过适当调整对使用者的收费来补偿成本的增加。在这种模式下，公共部门对项目的作用是有限的，也许仅仅是承担项目最初的计划或按照法定程序帮助项目公司开展前期工作和按照法律进行管理。
（2）向公共部门出售服务的项目。这种项目与方式1）的不同点在于，私营企业提供项目服务所产生的成本，完全或主要通过私营企业服务提供者向公共部门收费来补偿，这样的项目主要包括私人融资兴建的监狱、医院和交通线路等。
（3）合资经营项目。公共部门与私营企业共同出资、分担成本和共享收益。但是，为了使项目成为一个真正的PFI项目，项目的控制权必须是由私营企业来掌握，公共部门只是一个合伙人的角色。
2.PFI的优点
PFI与私有化不同，公共部门要么作为服务的主要购买者，要么充当实施的基本的法定授权控制者，这是政府部门必须坚持的基本原则；同时，与买断经营也有所不同，买断经营方式中的私营企业受政府的制约较小，是比较完全的市场行为，私营企业既是资本财产的所有者又是服务的提供者。PFI方式的核心旨在增加包括私营企业参与的公共服务或者是公共服务的产出大众化。
PFI在本质上是一个设计、建设、融资和运营模式，政府与私营企业是一种合作关系，对PFI项目服务的购买是由有采购特权的政府与私营企业签订的。
PFI模式的主要优点表现在：
（1）PFI有非常广泛的适用范围，不仅包括基础设施项目，在学校、医院、监狱等公共项目上也有广泛的应用。
（2）推行PFI方式，能够广泛吸引经济领域的私营企业或非官方投资者,这不仅大大地缓解了政府公共项目建设的资金压力，同时也提高了政府公共物品的产出水平。
（3）吸引私营企业的知识、技术和管理方法，提高公共项目的效率和降低产出成本，使社会资源配置更加合理化，同时也使政府摆脱了长期困扰的政府项目低效率的压力，使政府有更多的精力和财力用于社会发展更加急需的项目建设。
（4）PFI方式是政府公共项目投融资和建设管理方式的重要的制度创新这也是PFI方式的最大的优势。
3.PFI方式与BOT方式的比较
PFI与BOT方式在本质上没有太大区别，但在一些细节上仍存在不同，主要表现适用领域、合同类型、承担风险、合同期满处理方式等方面。
（1）适用领域。BOT方式主要用于基础设施或市政设施，如机场、港口、电厂、公路、自来水厂等，以及自然资源开发项目。PFI方式的应用面更广，除上述项目之外，一些非营利性的、公共服务设施项目（如学校、医院、监狱等）同样可以采用PFI融资方式。
（2）合同类型。两种融资方式中，政府与私营部门签署的合同类型不尽相同，BOT项目的合同类型是特许经营合同，而PFI项目中签署的是服务合同，PFI项目的合同中一般会对设施的管理、维护提出特殊要求。
（3）承担风险。BOT项目中，私营企业不参与项目设计，因此设计风险由政府承担，而PFI项目由于私营企业参与项目设计，需要承担设计风险。
（4）合同期满处理方式。BOT项目在合同中一般会规定特许经营期满后，项目必须无偿交给政府管理及运营，而PFI项目合同中往往规定，如果私营企业通过正常经营未达到合同规定的收益，可以继续保持运营权。
政府和社会资本合作模式（PPP），广义上泛指公共部门与私营部门为提供公共产品或服务而建立的长期合作关系。狭义上则强调政府通过商业而非行政的方法，如在项目公司中占股份来加强对项目的控制，以及与企业合作过程中的优势互补、风险共担和利益共享。目前，国际学术界和企业界较为认同的是广义的PPP，即将PPP 认定为政府与企业长期合作的一系列方式的统称，包含BOT、TOT、PFI 等多种方式，并特别强调合作过程中政企双方的平等、风险分担、利益共享、效率提高和保护公众利益。
①投资规模较大、需求长期稳定、价格调整机制灵活、市场化程度较高的基础设施及公共服务类项目，适宜采用政府和社会资本合作模式。②政府和社会资本合作项目由政府或社会资本发起，以政府发起为主。③政府或其指定的有关职能部门或事业单位可作为项目实施机构，负责项目准备、采购、监管和移交等工作。项目实施机构应组织编制项目实施方案。
1. PPP项目实施方案的内容
PPP项目实施方案包括以下内容：
（1）项目概况。
?项目概况主要包括基本情况、经济技术指标和项目公司股权情况等。
?基本情况主要明确项目提供的公共产品和服务内容、项目采用政府和社会资本合作模式运作的必要性和可行性，以及项目运作的目标和意义。
?经济技术指标主要明确项目区位、占地面积、建设内容或资产范围、投资规模或资产价值、主要产出说明和资金来源等。
?项目公司股权情况主要明确是否要设立项目公司以及公司股权结构。
（2）风险分配基本框架。
?按照风险分配优化、风险收益对等和风险可控等原则，综合考虑政府风险管理能力、项目回报机制和市场风险管理能力等要素，在政府和社会资本间合理分配项目风险。
?原则上，项目设计、建造、财务和运营维护等商业风险由社会资本承担，法律、政策和最低需求等风险由政府承担，不可抗力等风险由政府和社会资本合理共担。
（3）项目运作方式。
?项目运作方式主要包括委托运营、管理合同、建设-运营-移交、建设-拥有-运营、转让-运营-移交和改建-运营-移交等。
?具体运作方式的选择主要由收费定价机制、项目投资收益水平、风险分配基本框架、融资需求、改扩建需求和期满处置等因素决定。
（4）交易结构。
?交易结构主要包括项目投融资结构、回报机制和相关配套安排。
?项目投融资结构主要说明项目资本性支出的资金来源、性质和用途，项目资产的形成和转移等。
?项目回报机制主要说明社会资本取得投资回报的资金来源，包括使用者付费、可行性缺口补助和政府付费等支付方式。
?相关配套安排主要说明由项目以外相关机构提供的土地、水、电、气和道路等配套设施和项目所需的上下游服务。
（5）合同体系。
?合同体系主要包括项目合同、股东合同、融资合同、工程承包合同、运营服务合同、原料供应合同、产品采购合同和保险合同等。
?项目合同是其中最核心的法律文件。项目边界条件是项目合同的核心内容，主要包括权利义务、交易条件、履约保障和调整衔接等边界。
?权利义务边界主要明确项目资产权属、社会资本承担的公共责任、政府支付方式和风险分配结果等。
?交易条件边界主要明确项目合同期限、项目回报机制、收费定价调整机制和产出说明等。
?履约保障边界主要明确强制保险方案以及由投资竞争保函、建设履约保函、运营维护保函和移交维修保函
组成的履约保函体系。
?调整衔接边界主要明确应急处置、临时接管和提前终止、合同变更、合同展期、项目新增改扩建需求等应对措施。
（6）监管架构。
监管架构主要包括授权关系和监管方式。
授权关系主要是政府对项目实施机构的授权，以及政府直接或通过项目实施机构对社会资本的授权；
监管方式主要包括履约管理、行政监管和公众监督等。
（7）采购方式选择。
?项目采购应根据《政府采购法》及相关规章制度执行，采购方式包括公招标、竞争性谈判、邀请招标、竞争性磋商和单一来源采购。
?项目实施机构应根据项目采购需求特点，依法选择适当采购方式。
?公开招标主要适用于核心边界条件和技术经济参数明确、完整、符合国家法律法规和政府采购政策，且采购中不作更改的项目。
程序：财政部门（或政府和社会资本合作中心）应对项目实施方案进行物有所值和财政承受能力验证，通过验证的，由项目实施机构报政府审核；未通过验证的，可在实施方案调整后重新验证；经重新验证仍不能通过的，不再采用政府和社会资本合作模式。
2.物有所值（VFM）评价
物有所值（Value for Money，VFM）评价是判断是否采用PPP模式代替政府传统投资运营方式提供公共服务项目的一种评价方法。，应在项目识别或准备阶段开展物有所值评价。物有所值评价包括定性评价和定量评价。现阶段以定性评价为主，鼓励开展定量评价。定量评价可作为项目全寿命期内风险分配、成本测算和数据收集的重要手段，以及项目决策和绩效评价的参考依据。应统筹定性评价和定量评价结论，做出物有所值评价结论。物有所值评价结论分为“通过”和“未通过”。“通过”的项目，可进行财政承受能力论证；“未通过”的项
过对PPP项目全寿命期内政府方净成本的现值（PPP值）与公共部门比较值（PSC值）进行比较，判断PPP 模式能否降低项目全寿命期成本。
?PPP值可等同于PPP项目全生命周期内股权投资、运营补贴、风险承担和配套投入等各项财政支出责任的现值。
?PSC值是以下三项成本的全寿命现值之和：①参照项目的建设和运营维护净成本；②竞争性中立调整值；
③项目全部风险成本。
?PPP值小于或等于PSC值的，认为通过定量评价；PPP值大于PSC值的，认为未通过定量评价。
（3）物有所值评价报告。在物有所值评价结论形成后，完成物有所值评价报告编制工作。物有所值评价报告内容包括：
1）项目基础信息。主要包括项目概况、项目产出说明和绩效标准、PPP运作方式、风险分配框架和付费机制等。
2）评价方法。主要包括定性评价程序、指标及权重、评分标准、评分结果、专家组意见以及定量评价的PSC值、PPP值的测算依据、测算过程和结果等。
3）评价结论，分为“通过”和“未通过”。
4）附件。通常包括（初步）实施方案、项目产出说明、可行性研究报告、设计文件、存量公共资产的历史资料、PPP项目合同、绩效监测报告和中期评估报告等。
3. PPP项目财政承受能力论证
财政承受能力论证是指识别、测算PPP项目的各项财政支出责任，科学评估项目实施对当前及今后年度财政支出的影响，为PPP项目财政管理提供依据。财政承受能力论证的结论分为“通过论证”和“未通过论证”。“通过论证”的项目，各级财政部门应当在编制年度预算和中期财政规划时，将项目财政支出责任纳入预算统筹安排。“未通过论证”的项目，则不宜采用PPP模式。
（1）责任识别。
PPP项目全生命周期过程的财政支出责任，主要包括股权投资、运营补贴、风险承担、配套投入等。
?股权投资支出责任是指在政府与社会资本共同组建项目公司的情况下，政府承担的股权投资支出责任。如果社会资本单独组建项目公司，政府不承担股权投资支出责任。
?运营补贴支出责任是指在项目运营期间，政府承担的直接付费责任。不同付费模式下，政府承担的运营补贴支出责任不同。政府付费模式下，政府承担全部运营补贴支出责任；可行性缺口补助模式下，政府承担部分运营补贴支出责任；使用者付费模式下，政府不承担运营补贴支出责任。
?风险承担支出责任是指项目实施方案中政府承担风险带来的财政或有支出责任。通常由政府承担的法律风险、政策风险、最低需求风险以及因政府方原因导致项目合同终止等突发情况，会产生财政或有支出责任。?配套投入支出责任是指政府提供的项目配套工程等其他投入责任，通常包括土地征收和整理、建设部分项目配套措施、完成项目与现有相关基础设施和公用事业的对接、投资补助、贷款贴息等。配套投入支出应依据项目实施方案合理确定。
（2）支出测算。财政部门（或PPP中心）应当综合考虑各类支出责任的特点、情景和发生概率等因素，对项目全生命周期内财政支出责任分别进行测算。
股权投资支出应当依据项目资本金要求以及项目公司股权结构合理确定。股权投资支出责任中的土地等实物投入或无形资产投入，应依法进行评估，合理确定价值。计算公式为：
运营补贴支出应当根据项目建设成本、运营成本及利润水平合理确定，并按照不同付费模式分别测算。
对政府付费模式的项目，在项目运营补贴期间，政府承担全部直接付费责任。政府每年直接付费数额包括：社会资本方承担的年均建设成本（折算成各年度现值）、年度运营成本和合理利润。计算公式为：n折现年数
对可行性缺口补助模式的项目，在项目运营补贴期间，政府承担部分直接付费责任。政府每年直接付费数额包括：社会资本方承担的年均建设成本（折算成各年度现值）、年度运营成本和合理利润，再减去每年使用者付费的数额。计算公式为：式中n代表折现年数。财政运营补贴周期指财政提供运营补贴的年数。
年度折现率应考虑财政补贴支出发生年份，并参照同期地方政府债券收益率合理确定。合理利润率应以商业银行中长期贷款利率水平为基准，充分考虑可用性付费、使用量付费、绩效付费的不同情景，结合风险等因素确定。在计算运营补贴支出时，应当充分考虑合理利润率变化对运营补贴支出的影响。在计算运营补贴支出数额时，应当充分考虑定价和调价机制的影响。
风险承担支出应充分考虑各类风险出现概率和带来支出责任，可采用比例法、情景分析法及概率法测算。
1）比例法。在各类风险支出数额和概率难以进行准确测算的情况下，可以按照项目的全部建设成本和一定时期内的运营成本的一定比例确定风险承担支出。
2）情景分析法。在各类风险支出数额可以进行测算、但出现概率难以确定的情况下，可针对影响风险的各类事件和变量进行“基本”、“不利”及“最坏”等情景假设，测算各类风险发生带来的风险承担支出。
3）概率法。在各类风险支出数额和发生概率均可进行测算的情况下，可将所有可变风险参数作为变量，根据概率分布函数，计算各种风险发生带来的风险承担支出。
配套投入支出责任应综合考虑政府将提供的其他配套投入总成本和社会资本方为此支付的费用。配套投入支出责任中的土地等实物投入或无形资产投入，应依法进行评估，合理确定价值。计算公式为：
（3）能力评估。财政部门（或政府和社会资本合作中心）识别和测算单个项目的财政支出责任后，汇总年度全部已实施和拟实施的PPP项目，进行财政承受能力评估。
财政承受能力评估包括财政支出能力评估以及行业和领域平衡性评估。财政支出能力评估，是根据PPP项目预算支出责任，评估PPP项目实施对当前及今后年度财政支出的影响；行业和领域均衡性评估，是根据PPP 模式适用的行业和领域范围，以及经济社会发展需要和公众对公共服务的需求，平衡不同行业和领域PPP项目，防止某一行业和领域PPP项目过于集中。
每一年度全部PPP项目需要从预算中安排的支出责任，占一般公共预算支出比例应当不超过10%。在进行财政支出能力评估时，未来年度一般公共预算支出数额可参照前五年相关数额的平均值及平均增长率计算，并根据实际情况进行适当调整。
“通过论证”且经同级人民政府审核同意实施的PPP项目，各级财政部门应当将其列入PPP项目目录，并在编制中期财政规划时，将项目财政支出责任纳入预算统筹安排。
5. 根据《关于印发<政府和社会资本合作模式操作指南（试行）>的通知》，PPP项目实施方案中项目概况主要包括（）。A.基本情况、经济技术指标和项目公司股权情况
6. PPP项目具体运作方式的选择影响因素主要包括（）。具体运作方式的选择主要由收费定价机制、项目投资收益水平、风险分配基本框架、融资需求、改扩建需求和期满处置等因素决定。
7.PPP合同体系中，最核心的法律文件是指（）。合同体系主要包括项目合同、股东合同、融资合同、工程承包合同、运营服务合同、原料供应合同、产品采购合同和保险合同等。项目合同是其中最核心的法律文件。
8. 项目边界条件是项目合同的核心内容，主要包括（）边界。主要包括权利义务、交易条件、履约保障和调整衔接等边界。
9.根据《关于印发<政府和社会资本合作模式操作指南（试行）>的通知》，PPP项目监管方式包括（）。
监管架构主要包括授权关系和监管方式。其中，监管方式主要包括履约管理、行政监管和公众监督等。
10. 根据《关于印发<政府和社会资本合作模式操作指南（试行）>的通知》，PPP项目采购方式应由（）选择。采购方式包括公开招标、竞争性谈判、邀请招标、竞争性磋商和单一来源采购。项目实施机构应根据项目采购需求特点，依法选择适当采购方式。
11. 根据《关于印发<政府和社会资本合作模式操作指南（试行）>的通知》，应在（）开展物有所值评价
在中国境内拟采用PPP模式实施的项目，应在项目识别或准备阶段开展物有所值评价。
12.物有所值定性评价基本评价指标是指（）。
定性评价指标包括全寿命期整合程度、风险识别与分配、绩效导向与鼓励创新、潜在竞争程度、政府机构能力、可融资性等六项基本评价指标，以及根据具体情况设置的补充评价指标。补充评价指标包括：项目规模大小、预期使用寿命长短、主要固定资产种类、全寿命期成本测算准确性、运营收入增长潜力、行业示范性等。
13. PPP项目全生命周期过程的财政支出责任，主要包括（）。
主要包括股权投资、运营补贴、风险承担、配套投入等。
14.进行风险承担支出测算时，当各类风险支出数额和概率难以进行准确测算的情况下，可以采用的测算方法是（）。比例法适用于在各类风险支出数额和概率难以进行准确测算的情况下，可以按照项目的全部建设成本和一定时期内的运营成本的一定比例确定风险承担支出。
15. 财政部门（或政府和社会资本合作中心）识别和测算单个项目的财政支出责任后，汇总年度全部已实施和拟实施的PPP项目，进行财政承受能力评估。财政承受能力评估是指（）。
财政承受能力评估包括财政支出能力评估以及行业和领域平衡性评估。
16.每一年度全部PPP项目需要从预算中安排的支出责任，其支出比例为（）。
每一年度全部PPP项目需要从预算中安排的支出责任，占一般公共预算支出比例应当不超过10%。
自考工程造价工程项目管理试题(20201229070324)
2010年第一学期期终试卷 《项目管理》试卷 一单项选择题（每题3分，共24分） 1.在任何情况下工程项目的建设周期都是有限的，这是工程项目的（購征。 A.唯一性 B.—次性 C.整体性 D.不可逆转性 2.工程项目管理难度最大的阶段是工程项目的（） A.实施阶段 B.策划阶段 C.竣工验收阶段 D.准备阶段 3.工程项目总控的核心是（）. A.质疑控制 B.费用控制 C.进度控制 D.合同控制 4.弱矩阵式、强矩阵式和平衡矩阵式三种项目管理组织形式的主要区别在于（）。 A.参加项目团队人数的多少 B.项目管理人员水平的髙低 C.项目规模的大小 D.项目经理的权限大小 5.咨询工程师在咨询工作计划实施阶段的工作内容不包括（）。 A.编写咨询项目工作大纲 B.现场调研 C.组织实施 D.沟通调整 6?恰当的项目范围（）是成功实施工程项目的关键。 A.泄义 B.变更 C.控制 D.确认 7.大型工程项目工作分解结构通常可以分为六级：一级为工程项目;一一级为单项工程;三级为单位工程;四级为任务;五级为工作包;六级为工作或活动。用于授权的通常是（）。 A.第五级 B.第四级 C.第三级 D.第一级 8.不属于工程项目范困确认依据的是项目的（人 A.可行性研究报告 B.工作分解结构 C.第三方评价报告 D.施工成本管理手册 二多项选择题（每题4分，共32分）
1.施工招标文件中的投标须知应包括（）等内容。 A.拟签订合同的主要条款 B.招标项目的范用 C.现场踏勘的安排 D.招标文件的修改要求 E.投标函的格式 2.工程项目进度管理的工作过程包括（）。 A.费用计划实施 B.工作立义 C.进度计划制泄 D.进度控制 E.工作顺序安排 3.利用"香蕉"曲线可以（）。 A.合理安排进度汁划 B.比较实际进度和汁划进度 C.预测后续工程进度 D.分析进度偏差原因 E.推算工程总时差 4.工程项目进度管理中常用的实际进度与计划进度的对比分析方法包括（）比较法。 A.里程碑 B.横道图 C.S形曲线 D.网络样板 E.关键线路 5.可用于风险监测与控制的方法包括（）。 A.头脑风暴法 B.假设分析法 C.偏差分析 D.技术性能测量 E.项目风险应对审核 6.下列产生工程项目费用偏差的原因中，属于业主原因的有（）? A.建设手续不全 B.施工方案不当 C.场地提供不及时 D.政策发生变化 E.增加建设内容 7.全职人员在项目团队中人员的比例占55%,这属于（）组织形式。 A.项目式 B.职能式 C.强矩阵式 D.平衡矩阵式 E.弱矩阵式 8.在项目团队组建过程中，项目经理通常要向人选成员说明（人 A.项目目标与意义 B.项目的工作范用 C.选择团队成员的标准 D.团队成员的具体工作计划 E.项目团队的费用来源三简答题（每题11分，共44分） 1、简要说明项目管理中费用估算的几种常用方法和技术? 2、写出项目质量管理的基本概念、特点和管理的过程?
关于工程造价控制与管理
关于工程造价控制与管理 摘要：如何做到工程造价管理与社会生产水平相适应，是工程造价管理中需要解决的问题，文章根据我国工程造价管理的现状，针对工程造价控制的重要性，指出工程造价控制应贯穿于项目的全过程，并分阶段的工程造价控制进行了探讨，以实现预期投资目标，充分发挥投资效益。 关键词：工程造价；造价管理；造价控制 Abstract: How to let the engineering cost management suit the social production level, is the problem solved in the project cost management, based on the engineering cost management present situation in our country, in view of the importance of the project cost control, this paper points out that the engineering cost control should be throughout the whole project process, and discusses the project cost control from the different phases, in order to achieve the desired objectives, give full play to the investment benefit. Key words: project cost; cost management; cost control 中图分类号: TU723.3 文献标识码:A文章编号： 2095-2104（2012）
建筑工程造价员工作总结【经验篇】
造价工作总结 从事工程造价工作以来，我始终坚持学中干、干中学，当今这个竞争激烈的市场经济大潮中，如何求生存、求发展是摆在我们每个青年人面前的一个重要课题。市场既要求我们具有丰富的文化素质，也要求我们具备强烈的市场竞争意识。在工程建设方面，除了抓好工程质量，最重要的是价格，尽可能多地为社会生产出优质优价工程。因此，如何提高工程质量、降低工程成本，提高工程投资效益，是我们每个工程技术人员应尽的责任。下面就我几年来的工作谈谈这方面的体会。 一、"以人为本"是有效控制工程质量、降低工程造价的基础 工程质量的形成受到所有参加工程项目施工的管理技术干部、操作人员、服务人员共同作用，他们是形成工程质量的主要因素。因此要控制施工质量，就要培训、优选施工人员，提高他们的素质。 首先应提高他们的质量意识。按照全面质量管理的观点，施工人员应当树立五大观念；质量第一的观念、预控为主的观念、为用户服务的观念、用数据说话的观念以及社会效益、企业效益(质量、成本、工期相结合)综合效益观念。 其次是人的技术素质。管理干部、技术人员应有较强的质量规划、目标管理、施工组织和技术指导、质量检查的能力；生产人员应有精湛的技术技能、一丝不苟的工作作风，严格执行质量标准和操作规程的法制观念；服务人员则应做好技术和生活服务，以出色的工作质量，间接地保证工程质量。提高人的素质，靠质量教育、靠精神和物质激 励的有机结合，靠培训和优选。 在工程造价管理中，人的因素更显重要。尽管企业具有相当不错的管理模式，但由于个别人的业务能力、责任心以及工作态度的缺憾，使得工程造价在管理上出现漏洞，给企业带来难以觉察的巨大损失，这样的事例屡见不鲜。从这个意义上看，人才的竞争，真正是企业生死存亡的竞争。 工程造价控制涉及多个环节和专业，如:前期规划、施工管理、竣工验收等。每个环节都需要具有相应水准的人去高质量地完成相关工作，他们工作中的任何失误，都会最直接、最迅速、最残酷地令企业效益递减。要提高工程投资效益，企业就必须在工程造价控制所涉及的重要环节上，有胆有识地重视"以人为本"，要强化激励和约束机制。 二、强化工程设计是有效控制工程质量、降低工程造价的前提 工程质量是做出来的，但是如果在设计阶段不够严谨，没有采用新材料、新工艺，我想在施工阶段再怎么努力也无济于事，因此，强化工程设计是做好工程质量的前提。 强化设计关也是降低工程造价的重要一环，因为初步设计阶段建筑物的结构形式、外观设计、平面布置及装修标准全部应确定，这些在建筑工程中占工程总造价75%-95%。在技术设计阶段，只是对工程设计的合理性、可行性进行确定，而这一部分对工程造价的影响只占工程总造价的35%-75%；在施工图设计阶段，影晌项目投资的可能性为5%-35%。很显然，项目技资控制的关键在于施工前的投资决策和设计阶段。有资料分析，设计费一般只相当于建设王程全寿命费用的1%以下，但正是这小于1%的费用，对工程造价的影响度占75%。而长期以来，我国普遍忽视工程建设项目前期工作阶段的造价控制，而往往把控制工程造价的主要精力放在施工阶段，这样作尽管也有效果，但毕竟是“亡羊补牢”，事倍功半。要有效地控制工程造价，就要坚决把重点转到前期阶段上来，当前尤其是抓住设
建筑工程项目全过程造价控制及其管理 王林伟
建筑工程项目全过程造价控制及其管理王林伟 发表时间：2018-11-07T17:41:57.923Z 来源：《建筑学研究前沿》2018年第19期作者：王林伟 [导读] 建筑工程项目造价的特点决定了其会对整个建筑工程项目的质量、进度、社会效益、乃至经济效益的实现产生直接且重要的影响。天元建设集团有限公司山东省临沂市 276003 摘要：在工程项目开展的整个过程中，贯穿施工项目管理始末的是工程造价控制，这是属于动态的管理过程。本文根据建筑工程项目管理的全过程造价控制，研究了造价控制在整个过程中的意义和重要性，阐释了在全过程造价的控制管理中所应遵循的规则，提出相应有效的措施，降低整个过程的工程造价。 关键词：建筑工程项目；全过程造价控制；管理 引言 建筑工程项目造价的特点决定了其会对整个建筑工程项目的质量、进度、社会效益、乃至经济效益的实现产生直接且重要的影响。在投资者的投资效益不断提升以及投资控制意识不断加强的情况下，全过程造价咨询需要能够在相关投资控制当中更加充分地发挥出自身的作用才行。工程造价咨询单位参与建设单位工程全过程造价管理，可以提供全面的、科学的工程造价管理方法，对工程造价控制管理起到行之有效的作用。 1工程造价概述及其意义 工程造价即是针对建筑工程施工建设过程中所形成的价格、费用等一系列成本进行有效控制和管理的过程。工程造价控制和管理工作属于工程施工建设中的重要内容，在建筑工程施工建设全过程中都应通过科学有效的造价管控手段对成本予以控制。工程造价的基本内容一般来说有施工设备的购置、工程安装费用、人工成本、材料成本等，同时还包含建筑工程施工建设过程中的贷款利息、税费等。工程造价具备其特有的职能，如评价投资、分项投资的科学性，评价投资效益等，这可以说是评价单位内部管控能力和经营成果的有效途径，在这一过程中，工程造价管控对工程项目施工建设中的材料消耗情况、施工规模和投资方向都能够起到有效的控制作用，对拟建工程表现出一定的预知能力，对工程施工建设全过程的成本管理具有非常重要的作用。因此，建筑工程项目造价管理是否有效，在很大程度上关系到项目施工进度和施工质量，唯有真正对建筑工程项目全过程实施更加有效的造价控制和管理，才能够保证其最终合格竣工。工程造价控制和管理属于建筑工程全过程管理的重要内容，一直以来常常用到的工程造价控制策略属于基于一种定额工程项目的造价管控，借助于对工程承包价格实施有效控制。这样的管理模式并未真正结合到建筑工程项目管理情况和建设施工技术情况，从而造成工程造价控制管理工作存在很多问题。近年来社会经济的持续发展，国内工程建设进度逐渐推进，加之很多西方发达国家近年来在工程造价方面探索出了很多新的理念，更加强调全方位与全动态的管理，全过程工程造价管理理念也得到了非常广泛的应用。这一造价管控模式可以说是坚持以市场为中心的动态管理，依靠强调全过程造价管理中各个环节流程的控制，联系建筑工程项目实际施工建设情况，合理做好价格变化的实际调整过程，依靠对造价的控制标准和某种控制手段开展动态化分析，从而最终实现技术与经济层面的充分融合。 2现阶段建筑工程造价管理的影响因素 2.1工程造价政府管理因素 我国建设工程项目在计价中需要分阶段来进行，各阶段还要分别对投资估算、施工图预算、竣工决算、设计概算等进行编制，计委、规委、建委等分别对此负有主管职责，政府中的各类相关部门分别需要监管一个项目工程。这之间的相互沟通以及统一性是否畅通将会对项目的造价管理有直接的影响。 2.2工程造价管理机构因素 工程造价管理机构是贯穿于整个工程项目的管理机构，管理机构的各组成部分需要建立起高效的配合制度以及必要的联系，不然的话，有可能会引起造价管理工作的脱节及其他一些非常严重的后果。 2.3工程造价管理人员素质因素 我国从事工程造价管理的人员普遍专业素质不高。工程造价管理人员分为造价员和造价工程师，但是目前在现场从事第一线工作的普遍为造价员，大部分的造价员并没有大局整体的概念以及参加系统的建筑工程全过程造价管理的经历，所以不能从大局去考虑造价管理。 3全过程造价控制的各阶段及策略分析 3.1项目决策阶段造价控制及策略分析 进行工程项目投资决策是工程造价管理的前提条件，它以投资估算作为主要造价文件。工程造价咨询单位接收委托后，进行投资估算资料的编制过程中，要做的是：（1）估算指标的搜集。估算指标是由大量的相关工程造价的资料组成，建筑规模、资源供给、技术条件、环境保护等各方面的因素都会对工程项目的决策产生影响，是编制投资估算的主要依据。除了依据现有的估算指标之外，要依据实际情况的变化，及时对估算指标进行全面的补充、修正，保证估算指标的综合性、纲领性、适用性。（2）合理估算。对工程项目建设过程中将会出现的问题，以及项目建成之后的收益和风险都要做出全面合理的估计，并且对这些问题提出相应的解决和防范措施，将之纳入估算的范围，使估算尽可能的全面。但是估算的过程中，也要避免出现过分高估的情况，估算要尽量准确。两者互相结合，使估算更加合理，具备实用性。 3.2加强全过程的合同管理 很明显，在建筑工程的管理中，项目合同是承包商与发包人之间行为的唯一标准，是合同双方必须遵守的文件。项目的建设过程具有周期长、数量大的特点，因为是生产和消费的过程。因此为了在工程建设过程中为双方构建经济关系，达成造价管控的目的，符合工程管控的相关要求，在项目建设的不同环节应当确定不同的管控目标。 3.3改革全过程造价的控制管理 当前项目的全流程造价控制与投资者和承包企业的物质汇报密切关联，这也涉及到市场标准化等诸多问题。目前国内的建筑领域的飞速发展与建筑项目造价管控的水平没有保持一致，因此造成了造价管控机制的许多问题。在建立市场经济体制的同时，要使市场在配置资源的过程中能够充分发挥工作，要建立信用制度，并完善相关的法律法规。在如今的市场经济条件下，必须不断加强对工程造价管理人员
浅谈工程造价管理现状及发展趋势
浅谈工程造价管理现状及发展趋势 江苏方升投资管理咨询有限公司 是怀仁 摘要：对我国工程造价管理现存的主要问题进行分析研究，找出相应的补救措施或解决办法，使工程造价管理水平有一定提高，保证项目投资管理目标的实现，力求在各个建设项目中能更加合理地使用人力，物力，财力，从而取得较好的投资效益和社会效益。 一、工程造价管理概论 工程造价管理是指遵循工程造价的运动规律和特点，运用科学、技术原理和经济及法律等管理手段，解决工程建设活动中的工程造价确定与控制，技术与经济，经营与管理等实际问题，力求合理使用人力、物力和财力，达到提高投资效益的全部业务行为和组织活动。工程造价管理的基本内容是合理确定，提高效益，有效控制。随着科学技术的迅猛发展，面临的竞争日益激烈。WTO规则对我国工程造价管理模式形成巨大的冲击，必须对我国目前的工程造价管理体制进行改革创新，以适应经济全球化和知识经济时代的要求，即:逐步建立以市场形成价格为主的价格机制。改革现行的工程不实之处管理方式，实行量价分离，逐步建立起由工程定额作为指导的通过市场竞争形成工程造价的机制。政府的管理职能应从原来的微观管理方式转变为宏观调控为主，实现国家对消耗量标准的宏观管理，制定统一的工程项目划分，工程量计算规则，为逐步实行工程量清单报价创造条件。 二、工程造价管理的现状 90年代初至今，随着我国改革开放的发展和社会主义市场经济体制的建立，建筑工程的管理受到了极大的冲击，打开国门走出去，引进先进科学的管理模式，人们开始重新认识有关工程造价管理问题。由于我国实行的是概预算定额管理模式，普遍存在的问题是建筑工程造价难以客观真实地得到反映，概算超估算，预算超概算，决算超预算，突破计划投资的项目比比皆是。由于工程投资的确定缺乏科学合理性，导致工程实施中存在诸多问题。 党的十一届三中全会以来，随着经济体制改革的深入和对外开放政策的实施，以及社会主义市场经济体制的建立，开始建立健全适合于社会主义市场经济发展的工程造价管理体系与模式，使工程造价的管理趋于科学合理。但是我国的工程造价管理体制一直沿用前苏联模式，是适应计划经济模式下的管理体制，目前已经不适应市场经济的发展，与西方发达国家
浅析建设工程项目管理与工程造价的关系
浅析建设工程项目管理与工程造价的关系 1. 浅谈工程项目成本控制 2.工程项目全过程费用管理的研究 3.浅谈工程造价全过程管理 4.工程项目成本管理的浅析 5.工程项目成本管理中存在的问题及对策 6.建筑工程施工进度影响因素及改进方法 7.项目管理与工程造价控制 8.论工程索赔和控制及其费用的确定 浅析建设工程项目管理与工程造价的关系 【摘要】论文从建设工程项目管理入手，分析了建设工程项目管理五个阶段与工程造价的关系，对存在的一些问题，结合笔者自身的工作经验，提出了一些解决的措施，以充分发挥工程造价在工程项目管理中的作用，实现建设工程项目管理和工程造价的最大合理化。【关键词】项目管理竣工结算阶段造价管理 随着国民经济的快速递增及建筑业的飞速发展，建筑工程投资额的急剧增长，加强建设工程项目管理、合理控制工程造价显得尤为重要。但由于目前建筑市场主体发展还不尽完善，业主方投资缺乏超前意识及管理经验，造成了结算超预算、概算超估算，无法实现建设工程项目管理和工程造价的最大合理化。 针对以上情况，笔者综合多年的工程项目管理经验及查阅相关资料，主要从建设工程项目管理五个阶段进行控制，以加强工程造价管理，实现工程造价最大的合理化。 １工程决策阶段管理 工程决策阶段工作是编制项目建议书，进行可行性研究和编制投资估算、立项等，它是工程造价的最主要阶段。其对工程造价管理的重点是积极参与项目决策前的的准备工作，切实做好可行性研究，充分考
虑建设期间可能出现的各种因素（如材料价格上涨价等）对工程造价的影响，使投资估算真正起到控制项目投资的作用。根据市场需要及发展前景，合理确定建设规模，对建设产品的技术来源、市场容量、市场前景及经济效益分析等各方面作深入的调研和正确的评价，编制的投资估算尽可能全面，才能拿出大量的数据和分析图供领导决策时参考。 如笔者所在单位，县里领导考虑到开发区污水排放日益增多、污水处理势在必行的紧迫性，拟采用BOT形式建一日处理２万t的污水处理厂，经过笔者认真细致了解整个开发区的日用水量、污水排放量及已建管网污水收集量等，认为目前建设污水处理厂不可行，现如今整个工业区的污水排放量只有2000t,可能收集到的污水也才有1900t，完全可以先集中收集后排进惠安县惠中污水处理厂进行处理；若现在自己新建这个项目，资金的投入，建造的时间，建成后的利用率都不符合开发区目前的状况。这样不但可以大大地节约资金，又可以满足当前急待解决问题的需要，避免领导决策的失误，充分考虑了项目投资的必要性和可行性。 ２工程设计阶段管理 工程设计阶段是建设项目进行全面规划和具体描述实施意图的过程，是工程建设的灵魂，是确定与控制工程造价的重点阶段。2．1 方案设计要做到技术与艺术、技术与经济的合理统一建设项目一旦立项确定，下一步就进入勘察、设计阶段，这一阶段对项目最终成本的影响仅次于决策阶段。调查表明设计费用一般只占工程总造价的１％，但对整体工程造价的影响却高达75%以上。设计方案是每个项目能否做到少投入、高产生、合理使用人、财、物，取得最优经济效益的关键，因此，每个设计人员都要克服“重艺术、轻经济”、“重技术、轻经济”的观念。经过对已建成项目的工程竣工结算的造价对比等调查后发现，工程预算在设计上的主要问题是设计阶段造价失控，主要原因有设计人员的理论基础知识和工程实践经验不足以及缺乏投资负责的精神；有的工程项目设计费是按投资的百分比计算，造价越高，设计费越多。 工程管理人员提前介入设计阶段控制工程造价很有有必要且有很大
工程造价工作总结报告[1]
工程造价工作总结报告[1] ★工作总结为大家整理的工程造价工作总结报告，供大家阅读参考。更多阅读请查看工作总结。 经过近2年的工作，我对今年的工作充满信心，在这里我将对工程的理解程度以及对工程管理办法进行自我阐述，首先作为一个项目经理，确定自己的地位，项目经理是业主与乙方共同利益的体现者，对工程进行综合的动态的管理，项目经理应有的职责就是对工程进行三控制、二管理、一协调。三控制：对工期的控制、对质量的控制、对成本的控制。 二管理：合同的管理与信息的管理。 一协调：协调与业主之间的关系，以及与平行施工单位之间的关系。 下面就某一工程为例，以合同签定的前提基础上，对工程的动态管理进行说明，因施工项目的寿命周期可将施工项目分为以下5个阶段： (一)投标签约阶段 (二)施工准备阶段 (三)施工阶段 (四)验收交工与结算阶段 (五)售后服务阶段 因投标签约阶段的工作由公司上层领导与技术部完成，故在此不
做说明。 一、首先施工前准备阶段： 1、对我方投标书进行透解性分析。 2、对我方所施工项目进行透彻了解。 3、建立规划大纲：包括(1)工期计划的制定(2)施工管理制度的制定(3)安全管理制度的制定。 4、对施工项目设备进行技术交底，施工工序进行排列。 5、对所施工工程进行工程量以及我方所用工程附件费用进行预算。 6、施工队伍的选择，对工人的熟练程度进行调整。 7、对施工所用的材料进行汇总，以及到达施工现常 二、施工阶段 施工阶段就是对工程实施具体管理阶段，施工阶段也是花费时间最长，因此要面对时间带来的变化要求对工程进行全方位动态的管理。 施工进度的控制：对以前的施工进度计划进行研究调整以及实施施工计划。 施工进度控制方法主要是规划、控制、协调。 1、规划是指在施工项目实施的全部过程中进行施工，确定施工项目总进度控制目标和分进度控制目标，并编制其进度计划。 2、控制是指在施工项目实施的全过程中，进行施工实际进度与施工计划进度的比较，出现偏差及时采取措施调整。
工程项目各阶段的造价控制
工程项目各阶段的造价控制 【摘要】工程造价管理一直是广大建筑工作者关注的问题和工作的核心内容。基于我国现阶段工程造价管理存在的弊端，为了更好地对工程造价工作进行科学有效的管理，需要建立一套健全的工程造价管理体系。 【关键词】建筑；工程造价；管理 工程项目造价管理的基本内容就是合理确定和有效的控制工程项目造价。工程项目造价有两种含义，相应的，工程项目造价管理有两种，一为工程投资管理，一为工程项目价格管理。针对工程投资管理，所谓工程项目造价的有效控制，就是在优化建设方案、设计方案的基础上，在建设程序的各个阶段，采用一定方法和措施把工程项目造价的产生控制在合理的范围和核定的造价限额以内。 工程造价管理中存在的问题 我国现阶段的工程造价管理以办理工程结算价为目的，只注重在施工过程中的造价控制，忽略了工程开工前投资决策阶段对造价的控制。投资决策阶段的投资估算是建设项目决策的重要依据，它直接影响到国民经济及财务分析结果的可靠性和准确性。由于这一阶段是工程的前期工作，各方面的资料不可能充分，可比性的工程比较少或这方面资料积累的比较少，估算的办法不完善、不科学，使得工程造价管理部门和造价工作者在此阶段难有所作为。 工程造价管理以被动的按照设计图纸编制的概预算和计算工程造价为主，忽视了在设计阶段用工程造价管理优化设计，有效的控制造价。根据有关统计资料表明，设计阶段影响工程投资的可能性为７５％以上，但目前我国的设计者，大多追求高安全度和设计收费，设计时不考虑经济因素，造成了许多工程大量浪费材料的现象。 工程造价管理的各阶段相互脱节，投资估算、设计概算、施工图预算、合同价、结算价、决算价，这六个阶段的造价分别由建设单位及其主管部门、设计单位、施工企业各自管理，没有建立前者控制后者，后者影响前者的有效的工程造价管理体系。
建筑工程项目的造价管理控制探讨
建筑工程项目的造价管理控制探讨 【摘要】工程量清单计价模式下的工程造价管理主要分为投资决策阶段、设计阶段、招投标阶段、施工阶段、竣工阶段、总结分析与项目后评价等，本文主要对上述阶段作了分析，分别研究了在各个阶段的造价控制与管理的方法。 【关键词】项目管理；造价控制；建筑工程 1 投资决策阶段 1.1 市场预测 应该广泛收集政府导向、市场信息，研究同类产品在市场总的占有率及社会需求潜力，例如进行国内外产品市场的空间容量及近期供求关系和水平、预测将来供求趋向，根据市场供求发展状况，预测项目近期与远期的科技含量多少和档次等。 1.2 经济评价 在做好项目市场预测、工程技术等研究的基础上，测算拟建项目的效益和费用，并通过多方案比较，对拟建项目的财务可行性和经济合理性深入地分析论证，全面地经济评价，为项目的科学决策提供依据。 建设项目的经济评价应遵循动态分析与静态分析相结合、定量分析与定性分析相结合、宏观效益分析与微观效益分析相结合、价值量分析与实物量分析相结合、预测分析与统计分析等原则。 1.3 投资估算 动态投资主要包括涨价预各费、建设期利息和固定资产投资方向调节税三部分内容，如果是涉外项目，还应计算汇率的影响。应当注惫动态投资估算应以基准年静态投资的资金使用计划额为基础来计算以上各种变动因素，而不是以编制年的静态投资为基础计算。对于价格变动可能增加的投资额，即差价预备费的估算，可按国家或主管部门的具体规定执行。 2 设计阶段 限额设计必须贯穿从可行性研究、初步勘查设计技术到施工图设计的各个阶段，且在每一阶段中贯穿于各专业的每道工序，根据设计的质量、进度和投资限额目标对设计工作做好监控措施。通过发挥不同设计人员的职能作用和使用各种管理手段，使影响设计任务目标的因素一直处于受控状态，从而确保每道工序的各项目标都处于整体最优状态，使下道工序能在此基础上顺利进行。
(整理)我国工程造价管理工作的现状
我國工程造價管理工作的現狀 浅析工程造价对房地产的严重影响 从经济角度看，建筑市场的竞争主要是工程造价的竞争，谁在工程建设中既能确保工期、质量，又能注重成本管理，控制和把握合理的造价，以最小的成本，换取最大的效益，谁就能在竞争中获取主动，走向成功。而就是这个浅显的道理却成为我国工程造价发展的瓶颈，众所周知，我国现行的工程造价管理制度是在20世纪50年代形成、80年代完善起来的。表现为国家直接参与和管理经济活动。也正是这个历史原因使我国工程造价制度带有明显的计划经济体制下的显著特点与不足。那就是设计与经济效益的严重分离“以令定价"现象明显。这是十分不符合今天中国情与时代的发展潮流。而这这一现象必然建筑业成本的增加又成为今天房地产的“有房无市、房价虚高、百姓持币观望”的一个诱因。而住房又是百姓的必需品谁都不可能逃避，那份“虚高"迟早也要有百姓买单。这是与“民生”二字严重相违背的。笔者通过对影响工程造价诸因素的分析和思考，认为，要降低工程造价，重要的方法与途径就是要控制建设工程各个阶段和各个环节，尽可能地挤净“水分”。 下面是一组权威数据看了之后你一定会对工程造价有了新的了解 一、重视源头，加强工程设计环节的控制 建筑的“龙头”是设计，把设计抓好，以最少投入实现最大产出、最高效益，至关重要。 首先要加强对设计单位设计图纸质量的外部监督与审查。充分发挥图纸审查
中心的职能作用，像工程质监站监督施工质量一样，审查、监督设计质量。二是规范设计概算办法。确立设计概算须经过工程标准定额造价管理站和建行等全面审定，以确定的投资限额作为取费基数，这样可去除人为扩大设计规模与冒算的费用。三是制订设计奖惩制度。设计图纸被审查中心确认为优秀设计的应给设计单位以特殊荣誉，对设计人员实施奖励。四是制订“限额设计”标准。限额设计是工程建设过程中行之有效的控制方法，也是控制投资规模的有效措施之一，因此，尽快组织有关部门，按建筑的不同类型和规模，制订出适宜的限额设计标准，作为设计部门的“对照表”是设计管理工作中的一项重要任务。五是推进“四新”成果在工程设计中的应用。以新技术、新材料、新工艺、新设备，优化工程设计的技术经济指标，提高产业的科技含量，提高工程的综合效益。 而要完成上面的要求，人才成为重中之重，那我国的工程造价方面的人才呢？ 目前取得工程造价师资格的专业人才不多，高级专业人才就更少。有的虽已经取得执业资格，但无工作实践经验和实际工作能力，综合素质不高。在造价师从业实际工作中还存在“在岗无证，有证无岗”的现象。工作内容依然是单一的，多在主管部门及领导的主观意志指令下工作，因而工作服务领域小。在社会主义市场经济体制逐步完善，投资日趋多元化的今天，取得造价工程师资格的人数远远满足不了社会需要。迫切需要一批德才兼备的专业人才的出现。所以要加强工程造价专业高等教育及在职人员的再教育。由于工程造价管理在建设项目中和各方经济利益密切相关，且对全社会的经济活动起着十分重要的导向作用，它要求造价工程专业技术人员应具有多层次的知识，他们除了要对本专业的知识有深入的了解外，还应对设计内容、设计过程、施工技术、项目管理、经济法律法规等有全面的了解。为此，国民教育机构要开设大学本科及其以上的工程造价专业课程。工程造价行业管理机构，工程造价学会团体等部门单位，对目前已经获得造价工程师资格的人员，要进行有计划、有目标、多层次的继续教育及培训，了解和掌握与我国达成双边协议的国家的工程造价技术、法规、管理体系及其发展动向，扩大内外交流，积极参与国际性或区域性工程造价组织的活动，不断提高他们的业务素质，使目前从业人员在智能结构、理论水平和工作经验三方面都能满足工程造价管理工作的需要。工程造价专业人员也要加强自身的学习，除了对本专业的知识进行更新提高外，还应该结合工作广泛了解和掌握有关工程技术专业的知识，国民教育机构和行业管理机构构成完备的教育体系，从而为工程造价领域高级人才的成长创造良好的条件。 二、把握重点，加强项目施工环节的控制 实行项目管理是提高劳动生产率和经济效益的有效途径；而加强项目成本管理，降低工程造价，更是项目管理的重中之重，它与工程质量一样，是企业的生命线。利用货币形式在项目施工过程中对管理对象的耗费实行全面管理，运用标准成本进行项目成本管理是一个行之有效的方法，具体做法：
建设项目管理和工程造价复习资料
建设项目管理和工程造价复习资料 1、建设项目是指按一个总体设计进行建设，经济上实行统一核算，行政上有独立的组织形式，实行统一管理的建设单位。 2、一个建设项目一般可以包括一个或若干个单项工程。 3、单项工程是指具有单独的设计文件，建成后能够独立发挥生产能力或效益的工程。单项工程是建设项目的组成部分。 4、单位工程是指具有独立的设计，可以独立组织施工的工程。单位工程是单项工程的组成部分。一个单位工程包含若干个分部、分项工程。 5、为了加强建设项目管理，正确反映建设项目的内容及规模，建设项目可按不同标准、原则或方法进行分类。 （1）按照投资用途的不同分为生产性建设和非生产性建设。 （2）按照投资性质不同分为基本建设和技术改造。 （3）按建设阶段不同分为筹建项目、本年正式施工项目、本年收尾项目、竣工项目、停缓建项目。 （4）按建设规模不同分为大中型和小型。 6、建设程序是指建设项目从设想、选择、评估、决策、设计、施工到竣工验收、投入生产整个建设过程中，各项工作必须遵循的先后顺序的法则。 7、建设程序分为三个阶段：立项阶段、实施阶段和验收投产阶段。 8、立项阶段包括项目建议书和可行性研究。 9、实施阶段包括初步设计、年度计划、施工准备、施工图设计、施工招标或委托、开工报告和施工。 10、验收投产阶段包括初步验收、试运转和竣工验收。 11、建设项目可行性研究是对拟建项目在决策前进行方案比较、技术经济论证的一种科学分析方法，是建设前期工作的重要组成部分。 12、可行性研究报告包括总论、需求预测与拟建规模、建设与技术方案论证、建设可行性条件、配套及直辖市建设项目的建议、建设进度安排的建议、维护组织劳动定员与人员培训、主要工程量与投资估算、经济评价、需要说明的有关问题。 13、可行性研究的步骤依次为筹划准备及资料搜集、现场条件调研与勘察、确立技术方案、投资估算和经济评价分析、编写报告书、项目审查与评估。 14、一般工业与民用建设项目按初步设计和施工图设计两个阶段进行，称为"两阶段设计"。 15、对于技术上复杂的项目，可按初步设计、技术设计、施工图设计三个阶段进行，称为"三阶段设计"。 16、小型建设项目中技术简单的，可直接做施工图设计，称为"一阶段设计"。 17、采用三阶段设计时，初步设计阶段编制概算；技术设计阶段编制修正概算；施工图设计阶段编制施工图预算。 18、采用两阶段设计时，初步设计阶段编制概算；施工图设计阶段编制施工图预算。 19、采用一阶段设计时，应编制施工图预算。但施工图预算应反映全部概算费用。 20、工程造价是指建设一项工程预期开支或实际开支的全部固定资产投资费用。 21、工程造价的作用： （1）建设工程造价是项目决策的工具 （2）建设工程造价是制定投资计划和控制投资的有效工具 （3）建设工程造价是筹集建设资金的依据 （4）建设工程造价是合理利益分配和调节产业结构的手段 （5）工程造价是评价投资效果的重要指标。
一级造价工程师《建设工程造价管理》复习题集(第3429篇)
2019年国家一级造价工程师《建设工程造价管理》职 业资格考前练习 一、单选题 1.监理人在收到施工承包单位有关变更施工合同的书面建议后，应与建设单位共同研究，确认存在变更的，应在收到施工单位书面建议后的( )天内作出变更指示。 A、3 B、7 C、10 D、14 >>>点击展开答案与解析 【知识点】：第6章>第4节>工程变更与索赔管理 【答案】：D 【解析】： 本题考查的是工程变更与索赔管理。变更建议应阐明要求变更的依据，并附必要的图纸和说明.监理人收到施工承包单位书面建议后，应与建设单位共同研究，确认存在变更的，应在收到施工承包单位书面建议后的14 天内作出变更指示。经研究后不同意作为变更的，应由监理人书面答复施工承包单位。 2.某工程划分为3个施工过程、4个施工段组织流水施工，流水节拍见下表，则该工程流水施工工期为( )天。 施工段及流水节拍
施工过程 ① ② ③ ④ A、22 B、23 C、26 D、27
>>>点击展开答案与解析 【知识点】：第3章>第4节>流水施工的基本组织方式 【答案】：D 【解析】： 本题考查的是流水施工的基本组织方式。施工过程1：4，9，12，16；施工过程Ⅱ：3，5，8，10；施工过程Ⅲ：4，7，12，16。KⅠ,Ⅱ=max[4，6，7，8，-10]=8；KⅡ．Ⅲ=max[3，1，1，-2，-16]=3。T=(8+3)+4+3+5+4=27。 3.双代号时标网络计划中，不能从图上直接识别的非关键工作的时间参数是( )。 A、最早开始时间 B、最早完成时间 C、自由时差 D、总时差 >>>点击展开答案与解析 【知识点】：第3章>第5节>双代号时标网络计划 【答案】：D 【解析】： 双代号时标网络计划中，能在图上直接显示各项工作的开始与完成时间、工作自由时差及关键路径。但是，总时差是不能从图上直接识别出来的，需要进行计算。选项D是正确的。 4.根据国家有关规定，下列不属于契税的纳税对象的是( )。 A、以房产做投资或做股权转让 B、房屋赠与 C、买房拆料或翻建新房 D、企业以授权经营方式取得原国有划拨土地 >>>点击展开答案与解析 【知识点】：第5章>第3节>与工程项目有关的税收规定 【答案】：D 【解析】： 契税的纳税对象是在境内转移土地、房屋权属的行为。具体包括以下5种情况： (1)国有土地使用权出让(转让方不交土地增值税)。 (2)国有土地使用权转让(转让方还应交土地增值税)。 (3)房屋买卖(转让方符合条件的还需交土地增值税)。以下几种特殊情况也视同买卖房屋： ①以房产抵债或实物交换房屋；②以房产做投资或做股权转让；③买房拆料或翻建新房。 (4)房屋赠与，包括以获奖方式承受土地房屋权属。 (5)房屋交换(单位之间进行房地产交换还应交土地增值税)。
工程造价工作总结(共5篇汇总)
第1篇工程造价工作总结 工程造价工作总结 斗转星移，时光飞逝。不知不觉踏上工作岗位已有四年多的时间了，这四年多，忙碌而又充实。通过这四年的学习，对造价工作也有了更深刻的理解。回顾这2010年到2013年的工作，现总结如下 作为一名预算员，应该具有识图、读图的能力，并具有一定的专业知识。所谓专业知识，并不仅仅局限对定额的熟悉，而应该包括对施工规范、标准图集、施工工艺的熟悉。比如说钢筋的弯钩、搭接和锚固长度。根据规范要求，不同部位，不同砼标号、不同的环境，有不同的搭接和锚固长度。这对钢筋算量影响较大。一个框架工程的钢筋仅弯钩、搭接和锚固的钢筋量占钢筋总量的5%—10%左右。所以掌握施工规范、标准图集对一名造价人员来说相当重要。现将本人做预算的步骤总结如下 接到一份完整的图纸后，不是急于算量，应核对其张数是否与图纸目录相符，仔细阅读图纸，了解工程结构，领会设计意图。对工程有个详细了解，形成工程基本立体架构，并做好图纸记录。 搜集图纸所需的规范、标准图集，并掌握其工作内容。研读工程的施工组织设计，了解施工部署、施工流向、人员。 选择所需定额和配套的取费文件及有关的通知、调整资料，并对造价信息未注明或者特殊材料、设备进行市场询价。 工程量的计算必须按照所选工程定额的计算规则计算，所以在计算之前必须掌握定额的计算规则。工程量的计算顺序有按施工顺序法计算的既先地下后地上，先室内后室外，先结构，后装修。有按定额项目顺序计算的，也有按图纸顺序计算的等凭自己的习惯而定。本人喜欢按施工先后顺序计算，这样思路清晰，工序明确，工艺熟悉。 套用定额子目，在套用时要注意工作内容是否与施工图纸、规范和标准图集一致，不一致时应调整定额的相关内容。特别脚手架的套用，一定要领会定额的实质。 定额的取费是根据工程的类别和施工现场所在的区域来确定费率和标准。因此要确定工程是一类、二类、三类工程属于工业建筑还是民用建筑，施工现场是在城市还是乡镇或者其他地区。这样才能准确确定费率。 材料的价格调整一定要依据施工所在城市的造价管理机构发布工程材料造价信息为准。 编制编制说明,一般包括编制依据，编制采用的定额及取费和造价信息第几期。采用的预算编制软件等内容 装订成册，加盖相关人员职业资格章，并签字。
对建设项目全过程工程造价管理的几点认识和体会
对建设项目全过程工程造价管理 的几点认识和体会 随着我国建筑业的逐步发展，建设项目的工程造价控制也由过去的只重视施工阶段的被动控制，向项目立项阶段、设计阶段、招投标阶段、施工阶段、工程结算阶段整个项目建设过程全方位的主动控制转变。下面我结合在飞虹项目建设工程中的实际情况谈谈自己对工程造价管理的一些体会和认识。 一、设计阶段的工程造价管理 很多的工程技术人员一直都存在一个对工程造价控制理解的误区，认为造价控制主要就是控制好工程变更和签证。据有关数据统计，技术设计阶段，影响工程造价的程度为35%；而至施工开始, 通过技术组织措施节约工程造价的可能只有5-10%。影响建设项目造价的主要阶段是设计阶段，设计阶段是造价控制的关键环节，建设项目设计的节约是最大的节约，设计确定了工程造价,预算、结算只能计量而并不能改变工程造价。因此建设单位的工程造价控制要以设计阶段为重点，这是有效控制建设项目造价的根本所在。 下面介绍一下飞虹建设项目设计对工程造价的影响，因设计过程中没有遵循一些规范要求，以及设计图纸在某些方面的遗漏等原因，造成上部结构工程造价增加了157万。可见在设计阶段采取必要的措施对工程造价进行控制是非常有必要，而且也会取得很好的效果的。我觉得作为建设单位应该从以下几个方面进行控制：
因设计原因导致工程经费增加的项目 . 专业学习资料.
. 专业学习资料.
1、实行设计方案招投标制度。建设单位在委托设计时应大力引进竞争机制，加强管理工作。通过设计招投标来选择优秀的设计单位；从而保证设计的先进性、合理性、准确性，避免因设计质量问题对工程造价造成的影响。作为一个设计单位，如果对各种规范要求都不清楚，在设计图纸中遗漏如防水这样项目，必然会造成最终工程造价的增加。 2、实行限额设计。限额设计是工程建设过程中行之有效的控制方法，也是控制投资规模的有效措施之一。 3、开展价值工程的应用。对所研究对象进行功能分析，使设计工作做到功能与造价统一，在满足功能要求的前提下，降低成本。 4、加强图纸会审工作。图纸会审是在合同签订后进行的，大多数问题的解决只能增加工程造价，但是能够在正式施工前解决，可以减少签证，减少返工费用及承包商的施工索赔，而且随着承包商和监理公司的介入，可以从施工及监理的角度审核核图纸，发现错误和不合理因素。经历了飞虹建设项目后，我觉得我们工程技术人员要培养一种工程造价管理的意识，当我们接触到一份施工图纸后，要在脑海里不停的出现问号。比方说当看到地下车库入口的坡道时，我们要问坡道的坡度、坡道入口的净高是否符合相关规范要求；看到有玻璃窗户时，我们就要问玻璃是否有安全性方面的要求；看到地下室顶板时，我们要看是否设置了防水项目等等。如果有不符合规范要求、遗漏的项目，在施工过后才发现这些问题，会
工程造价管理部门的工作总结范文
工程造价管理部门的工作总结范文 一年来，我们在市建委的领导以及省造价总站的具体指导和帮助下，从实践“三个代表”重要思想的高度，切实履行法律法规和有关部门赋予的职能，认真贯彻国家、省工程造价管理部门制定的有关方针、政策，遵循市场经济规律，积极探索我国加入wto后工程造价管理方面的新路子，抓住机遇，迎接挑战。站领导班子团结站内的广大职工，同心同德，携手奋进，结合我市实际，努力开拓工程造价管理工作新局面，使我市的工程造价管理工作逐步走向科学化、现代化、民主化的轨道，不仅与过去的现状有较大的突破，在全省兄弟站的名次也在逐年提升。全面完成年初制定的各项目标，现将具体情况总结如下。 一、一年来所做的工作 (一)、加强政治学习，不断提高站内职工政治觉悟。严格学习制度，严明组织纪律，单位负责人带头学，并安排站全体职工周五集中学习，以邓小平理论和“三个代表”的重要思想为指导，认真学习十六大精神和三中全会文件精神，建设行业法律法规，通过学习使全体职工树立了宗旨意识、服务意识、大局意识。教育广大职工要牢固树立正确的权利观、利益观和地位观，始终保持清醒的头脑，提高自身的“免疫力”。 (二)、建章立制，依法治站。市定额站肩负着全市建设工程造价管理的重任，号称建设系统的“物价局”，定额站的工作对建设工程造价的合理确定与控制至关重要，直接关系到房地产、建材等相关产业发展，从而对我市经济发展带来一定的影响。过去各项制度不健全，也不尽完善，工作效率低下，办事程序不规范，主观随意性强，在社会上造成一定的负面影响，使定额站的形象受损。针对这些情况我们及时地采取措施，以优化经济发展环境活动整治为契机，今年先后修定并完善了《定额站考勤、考核管理办法》、《定额站小汽车管理办法》，完善了《定额站财务管理办法》以及《定额站学习制度》等，加强了内部管理，规范了办事程序，提高了工作效率，树立了良好的单位形象，有力地推动了我站开展优化经
建筑工程项目全过程的造价管理
建筑工程项目全过程的造价管理 发表时间：2018-05-16T16:16:56.770Z 来源：《建筑学研究前沿》2017年第34期作者：华新连 [导读] 本文为进一步探究建筑工程项目全过程的造价管理，首先概述了建筑工程造价的基本内容。 东莞市方圆工程建设监理有限公司广东东莞 523710 摘要：随着中国经济高速发展，建筑业在中国国民经济领域占有越来越重要的地位，而建筑造价又是管理建筑工程成本利润的主要方式，建筑造价在工程的初始阶段就存在着相应的管理模式，这种模式在整个工程施工过程中有效的控制施工过程中的经济成本，本文为进一步探究建筑工程项目全过程的造价管理，首先概述了建筑工程造价的基本内容，然后对建筑工程造价的管理过程中出现的一些问题进行探究，最后针对其问题提出一些相应的意见和措施。 关键词：建筑工程；造价管理；问题；措施 前言 在建筑工程施工过程中，有效合理的工程造价管理方式是衡量整个工程施工经济效益的标准，不过，在建筑工程施工整个过程中，对工程的造价管理工作十分的繁琐复杂，因为在建筑工程施工过程中，每一道工序都有其自身的经济效益体现，所以每一道工序都需要一个合理工程造价，在整个建筑工程施工中，施工工序一环扣一环的进行，所以要相对整个工程的全过程进行造价管理，就需要首先对整个工程全局进行掌握，进而对每一道工序都要有效掌握，找出施工中存在的问题与不足，并提出相应的解决措施和方案，这样才能从根本上有效地解决建筑施工全过程的造价管理工作。 一、工程造价概述 工程造价是指在建筑工程施工过程中对施工建造所产生的价格进行预算的过程，工程造价是整个建筑工程施工的重中之重，同时也是对在建筑工程施工过程中所产生费用的有效控制手段之一，建筑工程造价主要分为几大部分，第一就是对建筑施工设备购置费用的掌控，第二是对建筑工程安装过程中所产生费用地预算，同时也包括一些其他的工序所产生费用的预算，工程造价在整个工程建设过程中，同样具有着一定的职能，例如：可以评估项目投资的合理性，以及投资之后所产生的利益如何等等。工程造价的基本职能是检测工程企业管理模式以及经营成果的重要手段之一，因为在工程建设的全过程中，工程造价可以对在施工过程中原材料的消耗程度以及建设的投资方向进行全面掌控，由此可见，建筑工程造价在施工全过程进行的有效与否，直接关系到了建筑工程的进度、质量、效益等一些问题，所以只有对整个建筑工程施工全过程的造价进行有效的管理，才能使建筑工程施工顺利地进行。 工程施工造价管理是整个施工工程管理的重要组成部分，目前我国对工程造价管理的形式主要是定额管理模式，通过建筑工程的承包价格来对整个工程造价进行管理，这种对工程造价的管理模式存在着一定的问题，由于在对工程造价预算时期，没有充分地考虑到工程项目管理的具体方法以及承包方所具备的施工技术水平，所以在工程造价管理这一方面会出现一系列的问题，随着时代经济的高速发展，在我国大部分还在墨守成规的应用这一工程造价的管理模式时，在西方发达国家已经逐渐的对工程造价管理有了全新的认识和理念，西方国家建筑工程造价讲求全方位、全动态的管理理念，充分的表现出了在整个工程施工过程的工程造价理念。因此一个有效的工程造价就要结合工程进度情况以及现实的经济变化程度来对工程造价进行合理调整，这样才能达到工程技术与经济的全面结合。 二、建筑工程造价控制中存在的问题 1. 建筑工程造价控制模式的落后 随着中国经济飞速发展，我国建筑业的发展也逐渐稳定，建筑工程造价的管理体制日趋成熟，不过，目前还有大部分的建筑企业采用定额计价模式，这样的建筑工程造价管理模式存在很大的纰漏和问题，不能准确的对工程施工成本进行预算，也不能对日后建筑工程施工中出现的问题进行严格的审查与纠正，虽然在近几年，工程量清单计价模式逐渐的发展起来，这一工程造价管理体制较传统的计价模式有着更加科学有效的手段，不过，这一工程造价管理体制还没有得到整个建筑行业的广泛认识与应用。 2. 计价管理制度不完善 在我国，施工单位的施工资质的高低决定了建筑工程的收费多少，所以常常会出现这样的现象，一些资质低的建筑公司在投标时往往会挂名到一些资质高的建筑公司，这样在中标之后，这些公司就不会按照签订合同中的相应条款进行严格施工，而是尽量的降低投资成本，同时不合理的抢进度。在我国由于土建工程定额包括多种主编单位以及管理权限，以至于在工程造价管理这一方面上不同的施工单位之间存在着很大的偏差，这就使得整个施工过程中工程造价管理水平以及效率大幅度降低。 3. 工程计价阶段造价管理存在缺陷 在很多建设单位在设计阶段进行施工项目造价管理的时候，并没有有效的将技术和经济结合起来，建设单位往往过于重视工程所带来的经济效益，而忽略了对建筑工程的技术要求；没有进行设计方案的建筑工程造价进行比选，造成了一些质次价高的工程，导致工程投资的极大浪费；同时对于建筑施工图纸的质量和设计理念不加以重视，致使在建筑单位编制工程量清单时出现了很大的问题，对于建筑工程施工造价的控制有很大的影响，从而降低了工程施工的质量和效率。 三、建筑工程全过程造价有效的管理方案 1. 决策阶段造价管理 建筑工程项目开始阶段就需要做好投资预估方面的工作，明确该工程项目值不值得投资，工程收益如何等问题。在这一阶段，需要深入建筑市场，对市场中的一些建筑资料进行有效的收集与整理，做好前期的准备整理工作，保证在这一阶段对建筑工程造价进行有效合理的掌控，避免由于造价预算失控而产生工程实施时与先期预算偏差过大，工程项目决策阶段的造价管理为全过程的造价有效控制的先决条件，为工程项目效益最大化夯实基础。 2. 设计阶段造价管理 在建筑工程设计阶段，并不需要投入大量的资金，只需要对设计进行定额管理，在工程顺利完工的基础上，对造价管理进行有效的掌控。在设计这一环节中，要严格重视方案的设计，同时结合施工现场实际情况对建筑结构进行合理有效的配置，这样可以有效的降低日后在施工过程中设计变更的出现，结合建筑施工现场周边情况以及地理位置对工程施工造价进行合理有效的管控。