金融衍生工具 名词解释2
期权的时间价值:p232 是指期权购买者为购买期权而支付的费用超过该期权内在价值的部分，这部分价值源于期权到期前标的资产价格波动可能给投资者带来的收益，即期权购买者希望在期权到期前，标的股票的市场价格会向有利的方向变动，执行期权将获得更好的收益.
期权的内在价值:p232是指期权购买者立即执行该期权能够获得的收益。如果立即执行期权不能产生正的期权价值，则内在价值为零。因此，期权的内在价值就是下列两者中较大的一个：(1)期权处于实值状态的量，(2)零。
期权的内在价值由标的股票的现价和期权的执行价格决定.
逆日历价差期权:是指投资者购买期限短的期权，同时出售期限长的期权。
展期：指的是将证券的到期期限向前延展。展期包括两个交易：在期权到期前买入同样的一份先前出售的期权将空头平仓，再出售一份标的物和执行价格相同但到期期限更晚的期权。
无套利原理P42：套利是这样一个投资策略，即保证在某些偶然情况下获取正报酬而没有负报酬的可能性，也无需有净投资。换句话讲，套利是一个可以以零成本建立投资组合并能够保证组合的价值增加或者保持为零的一个机会。
无风险套利有如下几点前提：1）无卖空限制 2）无交易成本 3）无买入价和卖出价之间的差别 4）收益和损失的税率相同 5）借款利率等于贷款利率。
套利有两个核心特征：第一，存在一个无风险的收益，即所谓“保证获取正报酬而没有负报酬”，我们以V(t)表示投资组合在时点的t价值，P表示事件出现概率，P[V(t)]=0+P[V(t)]>0=1；第二，存在一个自融资策略，即所谓的“无需有净投资”V(0)=0，或者如美国著名金融工程学家约翰?马歇尔所言，是指“头寸”完全可以用贷款来融资（即无资本）。
无套利原理是指具有相同价值的金融产品在同一个竞争的市场应当具有相同的价格。
欧式期权的put-call关系:P263（1）无股利情况下的欧式期权Put-Call等式:欧式看涨期权和看跌期权之间的平价关系（Put-Call Parity）：c+Xe－rT=p+S（2）有股利支付情况下的欧式Put-Call等式：在期权到期日前如果会派发红利，则欧式看涨期权和看跌期权之间的平价关系需要作相应的调整为：c+D+Xe－
rT=p+S
美式期权的put-call关系: P263
（1）无股利条件下，美式期权Put－Call关系：C+X＞P+S＞C+Xe－rT
（2）有股利条件下，美式期权Put－Call关系：C+D+X＞P+S＞C+Xe－rT
P328布莱克-斯科尔斯-默顿微分方程：Black-Scholes-Merton微分方程：
隐含波动率：隐性波动率，又叫隐含波动率，是将市场上的期权交易价格代入布莱克-斯科尔斯期权定价公式中，反推出来的波动率数值。
德尔塔对冲：通过构造资产组合，使得在期权合约上的损失（收益）抵补在标的资产价格上的收益（损失）。事实上，这样一种构造无风险资产组合的方法就叫做Delta对冲。
Gamma：Gamma是一个与密切联系的敏感性指标，它所衡量的是对于资产价格变化的敏感程度。Delta是期权（或投资组合）价格对于资产价格一阶导数，而Gamma是期权价格对于资产价格的二阶导数。
Theta：Theta就是用来衡量资产价格对于时间变化的敏感性，也就是泰勒展开式中的第二项。
Vega：是衡量资产组合对于标的资产价格波动率变化的敏感程度的参数。
Rho：衡量资产价格对于无风险利率变化的敏感性。
亚式期权：亚式期权到期时，其支付额依赖于标的资产某阶段的平均价格。通常而言，该类型期权又可以
划分为平均价格期权和平均执行价格期权。
Quanto：是Quantity Adjusting Option的简称，是指：标的物（underlying）是以货币A计价，但是以货币B来结算的现金交割型衍生性金融商品。Quanto期货或选择权其实是一般的期货或选择权再加上一组远期汇率合约。
障碍期权：障碍期权的收益依附于标的资产的价格在一段特定时期内是否达到预先设定的水平。可以归纳为敲出期权和敲入期权两类。
回望期权：回望期权赋予期权的多头在期权到期时选择最有利的行权价格的权利。
是一种路径依赖型期权，看涨回望期权可以选择按照期权生命期内最低的价格购入标的资产，相应的，看跌回望期权可以选择按照期权生命期内最高的价格卖出标的资产。
P138久期: 久期衡量的是债券价格对市场利率变动的敏感性。久期的直观意义是表示持有者收到现金流的平均时间。
Cox-Ingersoll-Ross 模型
波动性微笑：外汇期权的隐性波动率和执行价格之间的关系被形象地称之为波动性微笑。
波动性期限结构:相同执行价格的期权的隐性波动率随着到期期限的不同而变化的关系，被称作波动性期限结构
2、套期保值的基本理论与策略（5章）
（1）基本理论：套期保值的含义：
理论上讲，套期之所以能保值，是基于现货与期货价格走向的一致性，且其价格差异收敛于到期日。但现实交易中，由于影响现货市场价格变动的各种因素对期货价格的影响存在一定的差异，即二者的变动幅度一般来说并不相同，正因为如此，在研究股指期货套期保值时，关注股票现货市场与股指期货市场价格之差，即基差，比关注股票现货市场价格的变动更有意义。
基差是指某一特定商品在某一特定时间和地点的现货价格与该商品在期货市场的期货价格之差。即：基差＝现货价格-期货价格。基差具有相对稳定性，一定的波动性，收敛性。
（2）策略：卖出套期保值（空头对冲）：指套期保值者先在期货市场卖出与其将在现货市场上卖出的现货商品数量相等、交割日期相同或相近的该商品期货合约，然后在该套期保值者在现货市场上实际卖出该种现货商品时，在期货市场上买入原先卖出的该商品的期货合约，从而为其在现货市场上卖出现货商品的交易进行保值。
买入套期保值（多头对冲）：指套期保值者先在期货市场买入与其将在现货市场上买入的现货商品数量相等、交割日期相同或相近的该商品期货合约，然后在该套期保值者在现货市场上实际买入该种现货商品时，在期货市场上卖出原先买入的该商品的期货合约，从而为其在现货市场上买进现货商品的交易进行保值。交叉对冲：如果投资者在进行对冲操作时所用的合约的标的资产与投资者持有的资产不同，称为交叉对冲。在套期保值中，收到或支付的价格是：F0+（S1- F1）
我们可以把上式写成：F0+（S*1- F1）+（S1- S*1）
可以看出由于多了一项（S1- S*1），就增加了额外的基差风险
向前滚动的对冲（期货展期）：如果企业持有风险头寸的时间长于期货市场上可选择的期货的到期期限，企业便可以采取展期策略，即连续购买期货合约，在上一期货合约到期时平仓，同时买入下一期合约，反复操作直至风险头寸到期，使整个交易平仓。
金融衍生工具：是指价值依赖于其它更基本标的资产的各类合约的总称。作为一个合约，合约的双方不是确定的。基础的金融衍生工具包括期货与远期、互换、期权等三大类。
卖空机制：根据美国证券交易委员会SEC3B-3规则的规定，卖空交易是指投资者出售自己并不拥有的证券的行为，或者投资者用自己的账户以借来的证券完成交割的任何出售行为。简单来说，卖空即为卖出你并不拥有的证券。
套利：套利交易与纯粹的单向投机不同，它是利用期货和现货之间、或者期货合约之间的价格关系来获利。通常的做法是针对两种或多种有关联的合约，在市场上同时开立正反两方面的头寸，期望在未来的价差变
动于己有利时作获利了结。
有效市场中期货理论价格：F0是期货价格，是现货价格，r为无风险利率，t为期货的到期期限。
持有成本理论：持有成本原指持有现货商品(如谷物)期间，所支付仓储费和保险费等。
金融资产基本的持有成本定价模型：期货价格=相关资产的即期价格+持有成本
现货溢价：在期货市场上，无套利原理要求期货价格必须与交割日期的现货价格保持一致。在到期日，期货价格必然等于现货的价格。Keynes的延期交割费用理论认为，如果不断上升的期货价格给投机者提供了利润作为他们承担风险的升水，那么到期日前的期货价格应该低于到期日时的期货时点价格的期望值。
基差风险：基差是指某一特定商品在某一特定时间和地点的现货价格与该商品在期货市场的期货价格之差。即：基差＝现货价格-期货价格。
套期保值比率:是指为规避固定收益债券现货市场风险，套期保值者在建立交易头寸时所确定的期货合约的总价值与所保值的现货合同总价值之间的比率。确定合适的套期保值比率是减少交叉套期保值风险，达到最佳套期保值效果的关键。
指数套利:（index arbitrage）是指投资者同时交易股指期货合约和相对应的一揽子股票的交易策略，以谋求从期货、现货市场同一组股票存在的价格差异中获利。
程式交易:所谓程式交易，是透过电脑软体的帮助，将市场上常用之技术指标构建出一组投资策略，藉由程式计算出买卖的方向与时点，操盘人只要完全依照程式所提供的买卖讯号，做出买进或卖出的动作，而不透过操盘人自身看法来操作。
远期利率协议:是指交易双方约定在未来某一日期，交换协议期间内一定名义本金基础上分别以合同利率和参考利率计算的利息的金融合约。签订该协议的双方同意，交易将来某个预先确定时间的短期利息支付。用以锁定利率和对冲风险暴露为目的的衍生工具之一。其中，远期利率协议的买方支付以合同利率计算的利息，卖方支付以参考利率计算的利息。
久期:它是以未来时间发生的现金流，按照目前的收益率折现成现值，再用每笔现值乘以其距离债券到期日的年限求和，然后以这个总和除以债券目前的价格得到的数值。如果市场利率是Y，现金流（X1,X2,...,Xn）的麦考雷久期定义为：D(Y)=[1*X1/(1+Y)^1+2*X2/(1+Y)^2+...+n*Xn/(1+Y)^n]/[X0+x1/(1+Y)^1+X2/(1+Y)^2+...+Xn/(1+Y)^n] 即D=(1*PVx1+...n*PVxn)/PVx
其中，PVXi表示第i期现金流的现值，D表示久期。
凸性:凸性描述了价格/收益率曲线的弯曲程度。凸性是债券价格对收益率的二阶导数,用以描述债券价格对利率变动的敏感性。
利率平价关系：指所有可自由兑换货币的预期回报率相等时外汇市场所达到的均衡条件。利率平价规定，一种货币对另一种货币的升值（贬值），必将被利率差异的变动所抵销。
抛补套利：是指将套利和掉期交易结合起来进行的外汇交易，套利者在把资金从甲地调往乙地以获取较高利息的同时，还在外汇市场上卖出远期的乙国货币以防止风险。
比索问题：是指市场参与者把在样本中没有出现的经济基本变量大的变动看做是小概率事件而忽略，即使预期是理性的，也将导致预测误差的分布是有偏的，远期外汇投机可能会产生非零的过度收益率。
互换：是指（或两个以上）当事人按章商定的条件，在约定的时期内，交换不同金融工具的一系列现金流（支付款项或收入款项）的合约。
利率互换：是指交易双方以一定的名义本金为基础，将该本金产生的以一种利率计算的利息收入（支出）流与对方的以另一种利率计算的利息收入（支出）流相。
远期合约：远期合约是相对简单的一种金融衍生工具。合约双方约定在未来某一时刻按约定的价格买卖约定数量的金融资产。
远期互换：
生理学答案
名词解释参考答案 反馈：在人体生理功能自动控制原理中，受控部分不断地将信息回输到控制部分，以纠正或调整控制部分对受控部分的影响，从而实现自动而精确的调节，这一过程称之为反馈。反馈有正反馈与负反馈之分。受控部分的反馈信息，对控制部分的控制信息起促进或增强作用者，称为正反馈；与此相反，反馈信息对控制信息起减弱作用者，称为负反馈。 超射：动作电位上升支中零位线以上的部分，称之为超射。 生理止血：正常人，小血管损伤出血，数分钟后即自行停止，称为生理止血，其过程包括血管收缩、血小板止血栓形成和血凝块出现。 有效不应用：心肌细胞一次兴奋过程中，由０期开始到３期膜内电位恢复到-６０ｍＶ，这一段不能再产生动作电位的时期，称为有效不应期。 胸内压：胸内压是指胸膜腔内的压力。正常人在平静呼吸时，胸内压低于大气压，故胸内压为负压。 胃肠激素：胃肠道黏膜中含有的内分泌细胞所分泌的肽类激素，称之为胃肠激素。 基础代谢率：人体在清醒而又非常安静的状态下，不受肌肉活动、环境温度、食物和精神紧张等因素影响时的能量代谢率，称为基础代谢李。 肾小球滤率：在单位时间内两肾肾小球滤过的血浆量为肾小球滤过率。正常成年男子肾小球滤过率约为１２５ｍl/ｍｉｎ。 缝隙连接：是电突触的结构基础。缝隙连接是指神经细胞膜紧密接触的部位，两细胞膜之间的间隙只有２~３ｎｍ，连接部位的神经细胞膜没有增厚，轴浆内无突触小泡聚集，不能释放递质。连接部位的膜阻抗较低，易发生电紧张性作用，能进行信息的电传递。电传递的速度快，几乎不存在潜伏期，能进行双向传递。 激素的允许作用：激素对某一生理反应并不起直接作用，但它创造了另一种激素起作用的条件，称为激素的允许作用。 生物节律：生物体内的各种生理功能活动经常按～定的时间顺序发生周期性的变化，重复出现、周而复始，称为生物节律。生物节律按其周期长短可区分为：日周期、周周期、月周期和年周期四类。 肌丝滑行学说：肌肉收缩是由于粗、细肌丝相对滑行，而使肌小节相应缩短，从而造成肌纤维的收缩活动，称为肌丝滑行学说。 等汽溶液与多张溶液：与血浆渗透压相等的溶液称为等溶溶液，如０．８５％ＮａＣＩ溶液。能使血细胞和组织细胞保持正常体积和形态的盐溶液，称为等张溶液，如０．８５％ＮａＣＩ溶液，既是等渗溶液，又是等张溶液，故称之为生理盐水。 代偿间歇：期前兴奋也有它自己的有效不应期，这样，紧接在期前兴奋之后的一次窦房结兴奋传到心室肌时，常常落在期前兴奋的有效不应期之内，因而不能引起心室兴奋和收缩。在一次期前收缩之后往往出现一段较长的心室舒张期，称为代偿间歇。 功能余气量：指平静呼气之末尚存留于肺内的气量，是余气量和补呼气量之和。 容受性舒张：咀嚼和吞咽食物时，进食动作和食物对咽、食管等处感受器的刺激，反射性通过迷走神经中的抑制性纤维、抑制紧张性收缩，使清的头端区舒张，以利食物入胃，称为容受性舒张。 食物的热价：1ｇ食物氧化（或在体外燃烧）时所释放出来的能量，称为食物的热价。 溶剂拖带作用：在近球小管水的重吸收能拖带Ｃa+重吸收现象，称为溶剂拖带作用。 优势半球：由于左侧大脑半球在语言活动功能上占优势，因此一般称左侧半球为优势半球。应激反应：机体遭受环境温度剧变、缺氧划伤、手术、紧张、焦虑等应激刺激时，机体所产生的适应性反应称为应激反应。应激反应时血中ＡＣＴH和糖皮质激素水平升高，交感—肾上腺髓质系统也参与活动，从以下三方面调整机体的适应能力：
证券投资学课后题名词解释
1.风险：风险是指未来结果的不确定性或损失发生的不确定性。 2.股票：股票是股份有限公司在筹集资本时向出资人或投资者发行的股份凭证，代表其持有者（即股东）对股份公司的所有权。 3.普通股：公司的经营管理、盈利及财产的分配上享有普通权利的股份，代表满足所有债权偿付要求及优先股股东的收益权与求偿权要求后对企业盈利和剩余财产的索取权。 4.优先股：相对于普通股而言的。主要指在利润分红及剩余财产分配的权利方面，优先于普通股。 5 债券：是一种金融契约，是政府、金融机构、工商企业等机构直接向社会借债筹措资金时，向投资者发行，同时承诺按一定利率支付利息并按约定条件偿还本金的债权债务凭证。 6.基金：从广义上说，基金是指为了某种目的而设立的具有一定数量的资金。例如，信托投资基金、单位信托基金、公积金、保险基金、退休基金，各种基金会的基金。在现有的证券市场上的基金，包括封闭式基金和开放式基金，具有收益性功能和增值潜能的特点。从会计角度透析，基金是一个狭义的概念，意指具有特定目的和用途的资金。因为政府和事业单位的出资者不要求投资回报和投资收回，但要求按法律规定或出资者的意愿把资金用在指定的用途上，而形成了基金。 7证券投资基金：证券投资基金是一种组合投资、专业管理、利益共享、风险共担的集合投资方式。 8.契约型基金：以信托法为基础，根据当事人各方之间订立的信托契约，由基金发起人发起设立的基金，基金发起人向投资者发行基金单位筹集资金。 8.公司型基金：以公司法为基础设立、通过发行基金单位筹集资金并投资于各类证券的基金。 9.封闭式基金：基金的单位数目在基金设立时就已确定，在基金存续期内基金单位的数目一般不会发生变化（出现基金扩募的情况除外） 10.开放式基金：基金股份总数可以变动的基金，它既可以向投资者销售任意多的基金单位，也可以随时应投资者要求赎回已发行的基金单位。 11.基金管理人：凭借专门的知识与经验，运用所管理基金的资产，根据法律、法规及基金章程或基金契约的规定，按照科学的投资组合原理进行投资决策，谋求所管理的基金资产不断增值，并使基金持有人获取尽可能多收益的机构。 12.基金托管人：投资人权益的代表，是基金资产的名义持有人或管理机构。 13金融衍生工具：衍生金融资产也叫金融衍生工具，金融衍生工具，又称“金融衍生产品”，是与基础金融产品相对应的一个概念，指建立在基础产品或基础变量之上，其价格随基础金融产品的价格(或数值)变动的派生金融产品。这里所说的基础产品是一个相对的概念，不仅包括现货金融产品(如债券、股票、银行定期存款单等等)，也包括金融衍生工具。作为金融衍生工具基础的变量则包括利率、汇率、各类价格指数甚至天气(温度)指数等。OR以合约形式制定，其价值往往引申自另一个或多个基础变数，这些变数可以是任何形式的资产价格，亦可以是指数或其他经济指标。 14.期货：交易双方不必在买卖发生的初期交割，共同约定在未来的某一时间交割。与现货交易相对 15.远期：远期是合约双方承诺在将来某一天以特定价格买进或卖出一定数量的标的物（标的物可以是大豆、铜等实物商品，也可以是股票指数、债券指数、外汇等金融产品）。 16.期权：在期货的基础上产生的一种金融工具，在未来一定时期可以买卖的权利。买方向卖方支付一定数量的金额（权利金）后拥有的在未来一段时间内（美式期权）或未来某一特定日期（欧式期权）以事先约好的价格（履约价格）向卖方购买或出售一定数量的特定标的物的权利，但不负有必须买进或卖出的义务。 17.掉期：掉期是指在外汇市场上买进即期外汇的同时又卖出同种货币的远期外汇，或者卖出即期外汇的同时又买进同种货币的远期外汇，也就是说在同一笔交易中将一笔即期和一笔远期业务合在一起做，或者说在一笔业务中将借贷业务合在一起做。 18.证券市场：股票、债券、证券投资基金、金融衍生工具等各种有价证券发行和买卖的场所，金融市场的重要组成部分。 19.一级市场：通过发行股票进行筹资活动的市场，一方面为资本的需求者提供筹集资金的渠道，另一方面为资本的供应者提供投资的场所。
金融衍生品市场概述
金融衍生品市场及其工具 一、金融衍生品的概念与特征 1、金融衍生品又称金融衍生工具，建立在基础产品或基础变量之上，其价格取决于基础金融产品价格（或数值）变动的派生金融产品。其基础产品不仅包括现货金融产品，也包括金融衍生工具。基础变量：利率、汇率、通胀率、价格指数、各类资产价格及信用等级等。金融衍生品在形式上表现为一系列的合约，合约中载明交易品种、价格、数量、交割时间及地点等。 2、目前较为普遍的金融衍生品合约有：金融远期、金融期货、金融期权、金融互换和信用衍生品等。 二、金融衍生品市场的交易机制 根据交易目的的不同，金融衍生品市场上的交易主体划分为四类： 交易目的不同，交易主体可分为 套期保值者：又称风险对冲者，从事衍生品交易是为了减少未来的不确定性，降低甚至消除风险。 投机者：利用不同市场上的定价差异，同时在两个或两个以上的市场中进行交易，以获取利润的投资者 套利者：利用不同市场的价格差异，获取无风险收益。举例：美元利率3%，日元利率1%，投机者获取2%利差 经纪人：交易中介，以促成交易、收取佣金为目的 三、主要的金融衍生品 1、金融远期 （1）金融远期合约是最早出现的一类金融衍生品，合约的双方约定在未来某一确定日期按事先商定的价格，以预先确定的方式买卖一定数量的某种金融资产。 （2）远期合约是一种非标准化的合约类型，没有固定的交易场所。 （3）优点：自由灵活；缺点：降低流动性、加大交易风险。 （4）比较常见的远期合约主要有远期利率协议、远期外汇合约、远期股票合约。 2、金融期货 （1）金融期货是指交易双方在集中性的交易场所，以公开竞价的方式所进行的标准化金融期货合约的交易。 （2）金融期货合约就是协议双方同意在未来某一约定日期，按约定的条件
生理学名词解释及简答题
兴奋性：机体、组织或细胞对刺激发生反应的能力。 兴奋：：指机体、组织或细胞接受刺激后，由安静状态变为活动状态，或活动由弱增强。近代生理学中，兴奋即指动作电位或产生动作电位的过程。 内环境：细胞在体内直接所处的环境称为内环境。内环境的各种物理化学性质是保持相对稳定的，称为内环境的稳态。即细胞外液。 反射：是神经活动的基本过程。感受体内外环境的某种特定变化并将这种变化转化成为一定的神经信号，通过传入神经纤维传至相应的神经中枢，中枢对传入的信号进行分析，并做出反应通过传出神经纤维改变相应效应器的活动的过程。反射弧是它的结构基础。 正反馈：受控部分的活动增强，通过感受装置将此信息反馈至控制部分，控制部分再发出指令，使受控部分的活动再增强。如此往复使整个系统处于再生状态，破坏原先的平衡。这种反馈的机制叫做正反馈。 负反馈：负反馈调节是指经过反馈调节，受控部分的活动向它原先活动方向相反的方向发生改变的反馈调节。 稳态：维持内环境经常处于相对稳定的状态，即内环境的各种物理、化学性质是保持相对稳定的。 单纯扩散:脂溶性小分子物质按单纯物理学原则实现的顺浓度差或电位差的跨膜转运。 易化扩散：非脂溶性小分子物质或某些离于借助于膜结构中特殊蛋白质（载体或通道蛋白）的帮助所实现的顺电——化学梯度的跨膜转运。（属被动转运） 主动转运：指小分子物质或离于依靠膜上“泵”的作用，通过耗能过程所实现的逆电——化学梯度的跨膜转运。分为原发性主动转运和继发行主两类。 继发性主动转运某些物质（如葡萄糖、氨基酸等）在逆电——化学梯度跨膜转运时，不直接利用分解ATP释放的能量，而利用膜内、外Na+势能差进行的主动转运称继发性主动运。 阈值或阈强度当刺激时间与强度一时间变化率固定在某一适当数值时，引起组织兴奋所需的最小刺激强度，称阈强度或阈值。阈强度低，说明组织对刺激敏感，兴奋性高；反之，则反。 兴奋：指机体、组织或细胞接受刺激后，由安静状态变为活动状态，或活动由弱增强。近代生理学中，兴奋即指动作电位或产生动作电位的过程。 抑制：指机体、组织或细胞接受刺激后，由活动状态转入安静状态，或活动由强减弱。 兴奋性(excitability)：最早被定义为：机体、组织或细胞对刺激发生反应的能力。在近代生理学中，兴奋性被定义为：细胞受刺激时能产生动作电位（兴奋）的能力。 可兴奋细胞：指受刺激时能产生动作电位的细胞, 如神经细胞、肌细胞和腺细胞。 超射：动作电位上升支中零电位线以上的部分。（教材中P24：去极化至零电位后，膜电位如进一步变为正值，则称为反极化，其中膜电位高于零的部分称为超射） 绝对不应期：细胞在接受一次刺激而发生兴奋的当时和以后的一个短时间内，兴奋性降低到零，对另一个无论多强的刺激也不能发生反应，这一段时期称为绝对不应期。 相对不应期：在绝对不应期后，第二个刺激可引起新的兴奋，但所需的刺激强度必须大于
自考金融理论与实务版名词解释第八章金融衍生工具
学习好资料欢迎下载 第八章金融衍生工具 1.金融衍生工具：又称金融衍生产品，是指在一定的基础性金融工具的基础上派生出来的金融工具，一般表现为一些合约，其价值由作为标的物的基础金融工具的价格决定。 2.套期保值：是指交易者为了配合现货市场交易，而在期货等金融衍生工具市场上进行与现货市场方向相反的交易，以便达到转移、规避价格变动风险的交易行为。 3.金融远期合约：是指交易双方约定在未来某一个确定的时间，按照某一确定的价格买卖一定数量的某种金融资产的合约。 4.远期利率协议：是指交易双方承诺在某一特定的期内按双方协议利率借贷一笔确定金额的名义本金的协议。 5.金融期货合约：是指交易双方同意在约定的将来某个日期按约定的条件买入或卖出一定标准数量的某种金融工具的标准化合约。 6.盯市交易：在每天交易结束时，保证金账户都要根据期货价格的升跌而进行调整，以反映交易者的浮动盈亏，这就是所谓的盯市。 7.外汇期货：是以外汇为标的物的期货合约，是金融期货中最早出现的品种。 8.利率期货：是以一定数量的与利率相关的某种金融工具，即各种固定利率的有价证券为标的物的金融期货品种。 9.股指期货：是以股票价格指数作为标的物的期货交易。股票价格指数期货兼有套期保值和投资获利的功能。 10.金融期权: 是指赋予其购买方在规定期限内按买卖双方约定的价格购买或出售一定数量某种金融资产的权利的合约。 11.看涨期权 : 也称买权，是指赋予期权的买方在给定时间或在此时间以前的任一时间以执行价格从期权卖方手中买入一定数量的某种金融资产权利的期权合约。 12.看跌期权 : 也称卖权，是赋予期权的买方在给定时间或在此时间以前的任一时刻以执行价格卖给期权卖方一定数量的某种金融产权的期权合约。 13.期权费 : 期权费又称权利金、期权价格或保险费，是指期权买方为获得期权合约所赋予的权利而向期权卖方支付的费用。 14.欧式期权 : 是只允许期权的持有者在期权到期日行权的期权合约。 15.美式期权: 则允许期权持有者在期权到期日前的任何时间执行期权合约。在其他情况一定时，美式期权的期权费通常比欧式期权的期权费要高一些。 16.金融互换：是指交易双方利用各自筹资机会的相对优势，以商定的条件将不同币种或不同利息的资产或负债在约定的期限内互相交互，以避免将来汇率变动的风险，获取常规筹资方法难以得到的币种或较低的利息，实现筹资成本降低的一种交易活动。 17.利率互换：是指交易双方互换交换金额相同、期限一样但付息方法不同的资金进行互相交换利率的一种预约业务。 18.货币互换：是指交易双方互相交互金额相同、期限相同、计算利率方法方法相同，但货币币种不同的两笔资金及其利息的业务。
生理名解 简答(答案)
名词解释: 1稳态：细胞的正常代谢活动需要内环境理化因素的相对恒定，使其经常处于相对稳定状态，这种状态称为稳态。 2终极电位：电紧张形式使邻近肌细胞膜去极化达到阈电位，激活电压门控性钠离子和钾离子通道，引发一次动作电位，完成神经纤维和肌细胞的信息传递。 3血清：血液凝固析出的淡黄色透明液体 4心输出量：每分钟一侧心室射出的血液总量称为每分输出量，或称心输出量。它等于搏出量与心率的乘积。 5心动周期：心脏一次收缩和舒张，构成一个机械活动周期，称为心动周期。 6潮气量：平静呼吸时，每次吸入或呼出的气体量称为潮气量。 7肺活量：一次最大吸气后，再尽力呼气，所能呼出的最大气体量称为肺活量。 8体温：体温是指身体深部的平均温度，即体核温度。 9肾糖阈：终尿中开始出现葡萄糖时的血糖浓度称为肾糖阈，正常值为160～180mg／dl。 10渗透性利尿：因小管液中溶质浓度升高，使其渗透压升高，水分重吸收减少，尿量增加的现象，称渗透性利尿。 11兴奋性突触后电位：突触小泡释放兴奋性递质，与突触后膜受体结合后，使突触后膜膜电位绝对值减小，产生局部去极化，这种局部电位变化，称为兴奋性突触后电位。 12牵涉痛：某些内脏疾病往往引起体表特定部位发生疼痛或痛觉过敏，这种现象称为牵涉痛。 13特异投射系统：丘脑的感觉接替核接受各种特异感觉传导通路来的神经纤维，投射到大脑皮层特定区域，并具有点对点投射特征的感觉投射关系，故称为特异投射系统。 14靶细胞：受激素作用的细胞。 15月经周期：女性自青春期起，性激素的分泌和生殖器官的形态功能每月发生的周期性变化。 16粘液—碳酸氢盐屏障：粘液和胃粘膜分泌的HCO3-覆盖在胃粘膜表面形成的保护性屏障。 17率过滤：每分钟两肾生成的原尿总量称为肾小球滤过率，其正常值为125ml/min。 18骨骼肌的牵张反射：有神经支配的骨骼肌受到外力牵拉时，反射性地引起被牵拉肌肉的收缩，称为骨骼肌的牵张反射。 19激素的允许作用：有些激素本身并不能直接对某些组织细胞产生生理效应，但它的存在可使另一激素的作用明显增强，即对另一种激素的效应起支持作用，这种现象称为激素的允许作用。 简答题: 1. 何谓正反馈与负反馈？及其生理意义。 正反馈：是指反馈作用与原效应作用一致，起到促进或加强原效应的作用，从而使某一生理过程在短时间内尽快完成。负反馈：是指反馈作用与原效应作用相反，使反馈后的效应向原效应的相反方向变化。负反馈在机体生理功能调节中最为常见，对维持机体生理功能的相对稳定具有重要意义。 2. 临床输血的基本原则有哪些？ 临床输血的基本原则是：①必需选用同型血液；②遇紧急情况又无同型血时，才采用适当的异型输血：即O型血(无凝集原)可输给其他三种血型的人，AB型血(无抗A、抗B凝集素)可接受其他三种血型的血。③无论同型输血或异型输血，输血前除作A B O血型鉴定外，还需作交叉配血试验。 3. 交感神经和副交感神经兴奋时，对消化道活动的影响？ 答：交感神经兴奋时，能够抑制胃肠道活动，使消化腺分泌减少，使回盲部括约肌和肛门内括约肌紧张性增强，抑制消化。副交感神经兴奋时，能使胃肠道活动增强，消化腺分泌增多，使消化道括约肌舒张，促进消化。 4. 试述动脉血压的形成及其影响因素。 动脉血压形成的前提是足够的循环血量，两个根本因素是心脏射血的动力、外周阻力。影响因素：搏出量、心率、外周阻力、循环血量与血管容积、大动脉的弹性。
金融衍生品名词解释及案例
金融衍生品名词解释及案例 一。分类 1. 按照基础工具各类分 （1）股权类产品的衍生工具 股票期货、股票期权、股票指数期货、股票指数期权 （2）货币衍生工具 远期利率协议、利率期货、利率期权、利率互换 （3）信用衍生工具 信用互换、信用联结票据 2. 按金融衍生工具自身交易的方法及特点分类 （1）金融远期合约 远期利率协议、远期外汇合约、远期股票合约 （2）金融期货 货币期货、利率期货、股票指数期货、股票期货 （3）金融期权 标准化期权、权证 （4）金融互换 货币互换、利率互换、股权互换、信用违约互换 二。名词解释及案例 1. 远期利率协议
（1）解释 远期利率协议是指交易双方约定在未来某一日期，交换协议期间内一定名义本金基础上分别以合同利率和参考利率计算的利息的金融合约。签订该协议的双方同意，交易将来某个预先确定时间的短期利息支付。用以锁定利率和对冲风险暴露为目的的衍生工具之一。其中，远期利率协议的买方支付以合同利率计算的利息，卖方支付以参考利率计算的利息。 远期利率协议交易具有以下几个特点：一是具有极大的灵活性。作为一种场外交易工具，远期利率协议的合同条款可以根据客户的要求“量身定做”，以满足个性化需求；二是并不进行资金的实际借贷，尽管名义本金额可能很大，但由于只是对以名义本金计算的利息的差额进行支付，因此实际结算量可能很小；三是在结算日前不必事先支付任何费用，只在结算日发生一次利息差额的支付 金融机构使用远期利率协议（FRA）可以对未来期限的利率进行锁定，即对参考利率未来变动进行保值。 功能 通过固定将来实际交付的利率而避免了利率变动的风险 利率用利差结算，资金流动量小，为银行提供了一种管理利率风险而又无需改变资产负债结构的有效工具 远期利率协议具有简便、灵活、不须支付保证金等优点 （2）案例 甲公司预期在未来的3个月内将借款100万美金，借款时是为6个月，假定该公司
中国金融衍生品市场发展现状及存在问题
中国金融衍生品市场发展现状及存在问题 □中国科学院金融工程与风险管理研究中心常务副主任程兵 首先介绍一种有趣的产品。因为我国的利率市场是分割的，过去发行的浮息债是以银行存款利率，而不是市场利率为基础。本来浮息债的本金是可以保证的，但在中国特别是利率上升时，可以跌破面值。过去一年中，很多大银行在这方面损失惨重。这是有中国特色的产品。现在国开行、财政部开始发行所谓“新型浮息债”，是以7天回购为基础，其实那才是标准的远期利率协议。 最近远期开办了，但流动性很差，风险控制等各方面也有问题。其实，远期在私下银行间已经存在很久了，现在政府公开允许了，但从财富效应看，公开远期的效应很难说比私下的好，现在公开交易的量很少。 另一种产品——可转债也很有趣，其价值本应是债券价值加期权价值，但我们看到民生银行的可转债涨到150元，而用B-S方程定价，5年期转债，1%年息，贴现后最多值105元。多的45元带有很深的中国制度背景。在中国，股票融资的成本很低，大家都想发股票，不想发债券，发债券要还本。发可转债的机构拼命希望你转股。恰好股票价格是可转债价值的下界，在这种情况下，可转债价值不是按B-S方程定出的，而是靠把股票价格推高来重新估值。股票建仓方面的损失可由转债方面的收益来弥补。
再谈谈信托产品。从理论上讲这方面创新是无限的，因为信托产品涉及三角关系——委托人、受托人和收益人，可以做各种结构产品。又比如，A为高风险，B为低风险，两者可以做风险分担。但在我国，信托产品有个门槛，每份5万，只准200份。再者，中国缺乏信用，而信托产品以信用为基础，因此现在有很多问题。比如上海银监局规定，房地产行业无论什么信托产品都不能与银行发生关系。在公司法规定不能设立SPV的情况下，信托产品是非常优秀的产品，它还可以实现资产证券化，但它目前并不是广泛应用的产品。 例如：1年期存款利率为2.25%，而B类预期投资收益为超过存款利率50个基点，即2.75%，假设整体投资收益为3%，如果B类资金占80%，A类占20%，则A类的投资收益可达到2.25% + 4 (3%-2.25%) = 5.25%，有明显的杠杆效果。 有一种2001年设计的基金产品，其价值有不断上升的底线。当时设计该产品有两个动机，一是投资者要求控制下界风险，二是他们要求如果该产品赚钱了，能够把收益锁定一部分。但是股改后，这种产品跌破了价值线，引起了很大的争议。其中一种争议认为中国不适合组合保险技术，事实上，中国从来就没使用组合保险技术，因为这种技术主张高买低卖，而在中国不允许卖空的情况下，只能低买高卖，所以大盘下跌的时候其实是相对安全的。对于跌破价值线有两个解释，一个是股改是中国证券市场上只会出现一次的小概率事件，这时跌破价值线不足为怪。另一解释是，本来结构性产品意味着不管基金公司是盈是亏，它对风
金融衍生工具简介,分类和案例
1 金融工具(英语：Financial instruments)是合约，在金融市场令合约的贷方持有成为资产，而令借方持有成为负债人，例如债券、股票、期权、对冲基金、存款证书等都如是，按照国际财务报告准则第39号的定义。差别只在其合约的具体条款及性质归类，利息的支付期、保本、可换股票、现金流等之不同。 2金融衍生工具，又称“衍生金融资产”，是与基础金融产品相对应的一个概念，指建立在基础产品或基础变量之上，其价格取决于基础金融产品的价格(或数值)变动的派生金融产品。(以基础金融工具为买卖对象，价格也由基础金融工具决定的金融工具) 这里所说的基础产品是一个相对的概念，不仅包括现货金融产品(如债券、股票、银行定期存款单等等)，也包括金融衍生工具。作为金融衍生工具基础的变量则包括资产(商品，股票或债券，银行定期存单)，利率，汇率，或者各种指数(股票指数，消费者物价指数，以及天气指数) 3 比较：衍生工具顾名思意就是由别的金融工具“衍生”出来的。比如说股票期权，这个期权就是基于股票的工具，期权票面上的那张标的股票的涨跌直接影响这个期权的价值。同理还有指数期货，就是这个期货合约的价格随指数的涨跌而变化。衍生工具有：期权，期货，掉期合约，认股证，可转化债券，等等。衍生工具的种类极多，而且不断有新的被发明和交易，甚至还有基于衍生工具的衍生工具。非衍生工具相对来说种类较小也固定，比如股票，指数，债券，存款或外汇等，通常都是各种衍生工具的基石。 4 金融衍生工具的基本特征 A跨期交易。衍生工具是为了规避或防范未来价格、利率、汇率等变化风险而创设的合约，合约标的物的实际交割、交收或清算都是都是约定在未来的时间进行。跨期可以是即期与远期的跨期，也可以是远期与远期的跨期。 B杠杆效应。衍生工具具有以小博大的能量，借助不到合约标的物市场价值5%-10%的保证金，或者支付一定比例的权益费而获得一定数量合约标的物在未来时间交易的权限。无论是保证金还是权益费，与合约标的物价值相比相比都是很小的数目，衍生工具交易相当于以0.5-1折买到商品或金融资产，具有10-20倍的交易放大效应。 C高风险性。衍生工具价格变化具有显著的不确定性，由此给衍生工具的交易者带来的风险也是很高的，无论是买方或者卖方，都要承受未来价格、利率、汇率等波动造成的风险。 D合约存续的短期性。衍生工具的合约都有期限，从签署到失效的这段时间为存续期衍生工具的存续期一般不超过1年。 5 金融衍生工具的功能 A套期保值。是衍生工具为交易者提供的最主要功能，也是衍生工具产生的原动力。最早出现的衍生工具-远期合约，就是为适应农产品的交易双方出于规避未来价格波动风险的需要而创设的。 B价格发现，预测未来往往是件困难的事，但衍生工具具有预测价格功能。 C投机套利。只要商品或资产存在价格波动就有投机与套利的空间。
生理名词解释答案 (2)
生理学名词解释 第一章绪论 内环境（internal envirnoment）：细胞外液是细胞直接生活的环境，称为机体的内环境。 稳态(homeostasis)：稳态是指细胞外液理化性质和化学成分相对恒定的状态。 负反馈(negative feedback)：受控部分发出的反馈信息调整控制部分的活动，最终使受控部分的活动向相反的方向改变。 正反馈(positive feedback)：受控部分发出的反馈信息促使和加强控制部分的活动，最终使受控部分的活动逐渐加强，使某种功能活动不断加强。 反射（reflex）：反射是指在中枢神经系统的参与下，机体内、外环境的变化所做出的规律性应答，是神经调节的基本方式。反射的结构基础是反射弧，有五部分组成：感受器、传入神经、神经中枢、传出神经、效应器。 自身调节（autoregulation）：环境变化时，组织和细胞不依赖于神经或体液因素，自身对刺激产生的适应性调节反应的过程，称为自身调节。自身调节的幅度和范围都较小，也不够灵敏。 体液调节(humoral rugulation)：是指体内某些特殊的化学物质通过体液途径而影响生理功能的一种调节方式。 第二章细胞的基本功能 钠泵：钠-钾泵（sodium-potassium pump）是哺乳动物细胞膜中普遍存在的离子泵，简称钠泵。钠泵是由α和β两个亚基组成的二聚体蛋白质，其中，α亚基是催化亚基单位，需在膜内的钠离子和膜外的钾离子共同参与下才具用ATP酶活性，故钠泵也称钠-钾依赖式ATP酶，钠泵每分解一分子ATP 可逆浓度将3个钠离子移出胞外，将2个钾离子移入胞内，其直接效应是维持细胞膜两侧钠离子和钾离子的浓度差。 静息电位（resting potential，RP）：细胞在静息状态下（即未受到刺激时），存在于细胞细胞膜内外两侧的电位差，称为静息电位。表现为膜外带正电，膜内带负电。 极化(polarization):平稳的静息电位存在时，细胞跨膜电位为内负外正的状态，称为极化。 去极化(depolarization):静息电位减小的过程或状态。 复极化(repolarization):膜电位去极化后再向静息电位方向恢复的过程。 超极化(hypolarization):静息电位增大的过程或状态。 动作电位(ation potential，AP):可兴奋细胞受到适当的刺激时，细胞膜在静息电位的基础上产生的一个迅速的、可逆的、可传导的电位变化，称为动作电位。 阈电位(threshold potential ,TP):能触发动作电位临界值称为阈电位。 阈强度（threshold intensity）:能使细胞产生动作电位的最小刺激强度。 局部电位（local potential）: 细胞受到阈下刺激时，细胞膜两侧产生的微弱电变化（较小的膜去极化或超极化反应），或者说是细胞受刺激后去极化未达到阈电位的电位变化。 第三章血液（blood） 血细胞比容（hematocrit）:血细胞在血液中所占的容积百分比。
金融衍生工具重点复习课程
金融衍生工具简答、名词解释1.什么是期货合约P21 【期货：与现货完全不同，现货是实实在在可以交易的货（商品），期货主要不是货，而是以某种大众产品如棉花、大豆、石油等及金融资产如股票、债券等为标的标准化可交易合约。因此，这个标的物可以是某种商品（例如黄金、原油、农产品），也可以是金融工具。】期货合约是买卖双方签订的在未来一个确定时间按确定的价格购买或出售某项标的资产的协议。期货合约是由交易所设计，规定缔结合约的双方在将来某一特定的时间和地点按照合约规定的价格交割一定数量和质量的实物商品或金融产品，并经国家监管机构审批后可以上市交易的一种标准化合约。它是一种基于标的资产未来确定价格的可交易标准化合约。期货合约的持有者可通过交收现货或进行对冲交易来履行或解除合约义务。2.卖空交易（这题是百度的） 卖空交易，也叫“空头交易”。当卖空交易投资者认为未来的股票、证劵或期货品种的价格会下降，就缴纳一部分保证金，通过证券经纪商人借入某种股票等先卖出，等价格跌到一定程度后再买回这些股票等交还借出者，投资者在交易过程中获利，这种做法称为卖空交易。 3.程式交易 广义而言，程式交易是指将交易条件写进电脑程式，然后由电脑监测市场状况，一旦出现预定的交易条件，即由电脑自动下单买卖。它是包含15只或15只以上指数成分股的组合交易。 4.卖出套期保值 卖出套期保值是指套期保值者先在期货市场卖出与其将在现货市场卖出的现货商品数量相等、交割日期相同或相近的该商品期货合约，然后在该套期保值者在现货市场上实际卖出该种现货商品时，在期货市场上买入原先卖出的该商品的期货合约、从而为其在现货市场上卖出现货商品的交易进行保值。 5.期货市场的头寸 头寸是一种市场约定，指已经持有还未进行对冲处理的买入或卖出的期货合约数量。敞口头寸等于多头头寸或空头头寸的数目。 6.虚值期权（这题是百度的） 虚值期权，又称价外期权，是指不具有内涵价值的期权，即标的资产的价格低于期权的执行价格的看涨期权或标的资产的价格高于期权的执行价格的看跌期权。 【实值期权是看涨期权（看跌期权）的履约价格低于（高于)标的物价格，买方立即执
《金融衍生产品概论》课程教学大纲
《金融衍生产品概论》课程教学大纲 课程名称：金融衍生产品概论 课程代码：030235 学时：32 学分：2 讲课学时：30 ：考核方式：闭卷考试 先修课程：经济学、金融学（货币银行学） 适用专业：金融专业、 开课院系：管理学院金融系 教材：叶永刚．衍生金融工具概论武汉大学出版社．2000 主要参考书：江秀平．金融衍生品基础知识．中国物价出版社；2001 胡继之．金融衍生品及其风险管理．第1版．中国金融出版社．1998 周笠．金融工程与风险管理．第1版．中国金融出版社．2001 张亦椿．金融市场学．第1版．高等教育出版社．1999 施兵超．金融期货与期权．第1版．三联出版社．1996 王文灵．衍生工具定价理论．第1版．经济科学出版社．1998： 李一智．期货与期权教程．第1版．清华大学出版社．1999 杨迈军．金融衍生品市场的监管．第1版．中国物价出版社．2001 John.C.Hull．Fundamentals of Futures and Options Markets Fouth Edition．Prentice Hall．2001 一、课程的性质和任务 《金融衍生工具》课程从基础上阐述了外汇期货、利率期货、金融期权、互换等主要金融衍生工具的基本理论、基本方法和基本技巧。旨在使学生了解和掌握金融衍生工具监管的主要内容、执行部门、场外交易的发展现状和监管方法，及金融衍生工具监管的国际合作。介绍其新型的衍生工具,其主要内容包括新型的期权、期权，期货在保险业的新运用、衍生工具在其它行业的运用。 二、教学内容和基本要求 第一章金融衍生工具导论 教学要求：本章将系统讲述金融衍生工具的含义、特征、种类等，并通过对金融衍生工具市场发展的研究，进一步分析其性质、功能及其运用，从而对金融衍生工具市场有一个较全面的认识。通过本章教学，在深刻理解金融衍生工具及其特点的基础上，进一步认识金融衍生工具的分类、构件和金融衍生工具市场的功能，了解金融衍生工具产生背景和发展动因。 内容结构： 金融衍生工具的含义和特点 金融衍生工具的含义 1．金融衍生工具是从基础金融工具派生出来的 2．金融衍生工具是对未来的交易 3．金融衍生工具有杠杆效应 二、金融衍生工具的特点 1．金融衍生工具构造具有复杂性
生理学名词解释
1.内环境：细胞在体内直接所处的环境即细胞外液，称之为内环境。 2.兴奋性：指一切活的组织或细胞在环境条件发生变化时，能产生动作点位或发生反应的能力或特性。 3.阈值：一个领域或一个系统的界限称为阈，其数值称为阈值 4.负反馈：当输出变量或生理效应发生偏差，反馈信息使控制系统的作用向相反效应转化时，即反馈信息抑制或减 弱控制部分的活动，称为负反馈。 5.反射：指在中枢神经系统的参与下，机体对内外环境变化产生的有规律的适应性反应。 6.自身调节：指某些细胞、组织和器官并不依赖于神经或体液因素的作用也能对周围环境变化产生适应性反应。 7.易化扩散：指非脂溶性物质或亲水性物质, 如氨基酸、糖和金属离子等借助细胞膜上的膜蛋白的帮助顺浓度梯度 或顺电化学浓度梯度, 不消耗ATP进入膜内的一种运输方式。 8.受体：指存在于细胞膜或细胞内能与某种化学物质（如递质、调质、激素）发生特异结合，并诱发生物学效应的 特殊生物分子。 9.去极化：静息电位（负值）减小的过程或状态。 10.超极化：静息电位（负值）增大的过程或状态。 11.静息电位：细胞在未受刺激、处于静息状态时存在于膜内外两侧的电位差。 12.动作电位：指当神经、肌肉等可兴奋细胞受到适当刺激后，其细胞膜在静息电位的基础上会发生一次迅速而短暂、 可向周围扩布的电位波动。 13.局部电位：由于除极化程度较小，可被k+外流锁抵消，不能形成再生性除极化，因而不能形成动作电位，这种除 极化电位称为局部电位。 14.兴奋-收缩耦联：把以膜电位的变化为特征的兴奋过程与以肌丝滑动为基础的收缩活动联系起来的过程。 15.强直收缩：肌肉因成串刺激而发生的持续性缩短状态，称强直收缩。 16.自律细胞：一类具有兴奋性、传导性、自动节律性的细胞，即具有自动节律性的细胞。 17.窦性心律：整个心脏的节律由窦房结的活动控制，窦房结是整个心脏的主导起搏点所形成的心脏节律。 18.心动周期：心脏每收缩和舒张一次，构成的一个机械活动周期。 19.心输出量：一侧心室每分钟所射出的血量。 20.自动节律性：心肌在没有外来刺激的条件下，能够自动地发生节律性的特性。 21.中心静脉压：胸腔大静脉或右心房的压力。 22.微循环：指微动脉和微静脉之间的血液循环。 23.收缩压：心室收缩时主动脉血压上升到的最高值。 24.舒张压：心室舒张时主动脉血压下降到的最低值。 25.减压反射：大麻花动脉血压升高时，可引起压力感受性反射，其效应是使心率减慢，心输出量减少，外周阻力降 低，血压回降。这一反生称--- 26.血脑屏障：指脑毛细血管阻止某些物质（多半是有害的）由血液进入脑组织的结构。 27.呼吸：机体与外界环境之间的气体交换过程。 28.胸式呼吸：由肋间肌舒缩使肋骨和胸骨运动所产生的呼吸运动。 29.潮气量：每次呼吸时吸入或呼出的气量。 30.肺活量：最大吸气后，从肺内所能呼出的最大气量。 31.肺泡表面活性物质：是由肺泡Ⅱ型细胞分泌的一种脂蛋白，主要成分是二棕榈酰卵磷脂（也叫二软脂酰卵磷脂）， 分布于肺泡液体分子层的表面，即在液一气界面之间，有降低肺泡表面张力的作用。 32.肺泡通气量：每分钟吸入肺并能与血液进行气体交换的新鲜空气量。 33.血氧饱和度：Hb血氧含量与血氧容量的百分比。 34.呼吸中枢：指中枢神经系统内产生呼吸节律和调节呼吸运动是神经细胞群。 35.外周化学感受器： 36.肺牵张反射：由肺扩张或肺缩小引起的呼气抑制或兴奋的反射，也称为黑-伯氏反射。 37.胃的排空：胃内食糜由胃进入十二指肠的过程。
金融学名词解释和简答
一．名词解释 1.货币制度又称币制，是一国政府以法律形式确定的货币流通结构和组织形式。 2.金银复本位制是本位制的一种，在这种制度之下，黄金与白银同时作为本位币的制作材料，金币与银币都具有无限法偿的能力，都可以自由铸造、流通、输出与输入。金币和银币可以自由兑换 3.金本位制就是以黄金为本位币的货币制度。在金本位制下，每单位的货币价值等同于若干重量的黄金（即货币含金量）；当不同国家使用金本位时，国家之间的汇率由它们各自货币的含金量之比——金平价来决定。。 4.铸币税，也称为“货币税”。指发行货币的组织或国家，在发行货币并吸纳等值黄金等财富后，货币贬值，使持币方财富减少，发行方财富增加的经济现象 5.直接融资是以股票、债券为主要金融工具的一种融资机制，这种资金供给者与资金需求者通过股票、债券等金融工具直接融通资金的场所，即为直接融资市场，也称证券市场，直接融资能最大可能地吸收社会游资，直接投资于企业生产经营之中，从而弥补了间接融资的不足 6.间接融资是直接融资的对称，亦称“间接金融”。是指拥有暂时闲置货币资金的单位通过存款的形式，或者购买银行、信托、保险等金融机构发行的有价证券，将其暂时闲置的资金先行提供给这些金融中介机构，然后再由这些金融机构以贷款、贴现等形式，或通过购买需要资金的单位发行的有价证券，把资金提供给这些单位使用，从而实现资金融通的过程。 7.系统性风险又称市场风险，也称不可分散风险。是指由于多种因素的影响和变化，导致投资者风险增大，从而给投资者带来损失的可能性。 8.非系统风险又称非市场风险或可分散风险。它是与整个股票市场或者整个期货市场或外汇市场等相关金融投机市场波动无关的风险，是指某些因素的变化造成单个股票价格或者单个期货、外汇品种以及其他金融衍生品种下跌，从而给有价证券持有人带来损失的可能性。 9.信用风险又称违约风险，是指交易对手未能履行约定契约中的义务而造成经济损失的风险，即受信人不能履行还本付息的责任而使授信人的预期收益与实际收益发生偏离的可能性，它是金融风险的主要类型。 10.市场风险指在证券市场中因股市价格、利率、汇率等的变动而导致价值未预料到的潜在损失的风险 11.资本市场是长期资金市场，指期限在一年以上各种资金借贷和证券交易的场所。 12.货币市场是短期资金市场，是指融资期限在一年以下的金融市场，是金融市场的重要组成部分 13.汇票是由出票人签发的，要求付款人在见票时或在一定期限内，向收款人或持票人无条件支付一定款项的票据 14.本票是一项书面的无条件的支付承诺，由一个人作成，并交给另一人，经制票人签名承诺，即期或定期或在可以确定的将来时间，支付一定数目的金钱给一个特定的人或其指定人或来人。 15.承兑即承诺兑付，是付款人在汇票上签章表示承诺将来在汇票到期时承担付款义务的一种行为。承兑行为只发生在远期汇票的有关活动中。
生理学名词解释、简答题及参考答案
生理学》名词解释、简答题（部分）及参考答案 第1章绪 名词解释： 1、兴奋性：机体感受刺激产生反应的特性或能力称为兴奋性。 2、阈值：刚能引起组织产生反应的最小刺激强度，称为该组织的阈强度，简称阈值。 3、反射：反射指在中枢神经系统参与下，机体对刺激所发生的规律性反应。 第 2 章细胞的基本功能 名词解释： 1、静息电位：是细胞末受刺激时存在于细胞膜两侧的电位差。 2、动作电位：动作电位是细胞接受适当的刺激后在静息电位的基础上产生的快速而可逆的电位倒转或波动。 3、兴奋- 收缩- 偶联：肌细胞膜上的电变化和肌细胞机械收缩衔接的中介过程， 称为兴奋-收缩偶联，CeT是偶联因子。 第3章血液 名词解释： 1、血细胞比容：红细胞占全血的容积百分比。 2、等渗溶液：渗透压与血浆渗透压相等的称为等渗溶液。例如，％NaCI溶液和5%葡萄糖溶液。 简答题： 3、什么叫血浆晶体渗透压和胶体渗透压其生理意义如何答：渗透压指溶液中溶质分子通过半透膜的吸水能力。晶体渗透压：概念：由晶体等小分子物质所形成的渗透压。 生理意义：对维持红细胞内外水的分布以及红细胞的正常形态和功能起重要作用。 胶体渗透压：概念：由蛋白质等大分子物质所形成的渗透压。生理意义：可吸引组织液中的水分进入血管，以调节血管内外的水平衡和维持血容量。 4、正常人血管内血液为什么会保持着流体状态答：因为抗凝系统和纤溶系统的共同作用，使凝血过程形成的纤维蛋白不断的溶解从而维持血液的流体状态。 5、ABO血型分类的依据是什么 答：ABO血型的分型，是根据红细胞膜上是否存在A抗原和B抗原分为A型、B 型、AB型和O型4种血型。
6、简述输血原则和交叉配血试验方法。（增加的题） 答：在准备输血时，首先必须鉴定血型。一般供血者与受血者的ABO血型相合才能输血。对于在生育年龄的妇女和需要反复输血的病人，还必须使供血者与受血者的Rh血型相合，以避免受血者在被致敏后产生抗Rh抗体而出现输血反应。即使在ABC系统血型相同的人之间进行ABO俞血，在输血前必须进行交叉配血试验。 第 4 章生命活动的调控神经部分：名词解释： 1、突触：指神经元之间相互接触并进行信息传递的部位。 2、牵涉痛：是某些内脏疾病引起体表一定部位发生疼痛或痛觉过敏的现象。 3、胆碱能纤维：凡末梢能释放乙酰胆碱作为递质的神经纤维，称为胆碱能纤维。简答题： 1、简述突触传递过程。 答：突触前神经元的冲动传到轴突末梢时，突触前膜去极化，使突触前膜对Ca2+ 的通透性增大，Ca2+由膜外进入突触小体（神经细胞内），促进突触小体内的囊泡与前膜融合、破裂，通过出胞方式，将神经递质释放于突触间隙。神经递质与突触后膜上的相应受体结合，改变后膜对一些离子的通透性引起离子跨膜流动，使突触后膜发生局部电位变化，即产生突触后电位，包括兴奋性突触后电位和抑制性突触后电位。 2、说明自主神经的递质、受体类型及分布、递质与受体结合的效应及受体阻断剂。 自主神分为：交感神经和副交感神经 ①递质：交感神经（其递质为Ach）和副交感神经（其递质为NA ②受体类型：交感神经：a i、a 2 ,B i、B 2 副交感神经：M、N1、2 分布及效应（递质- 受体结合后）： M受体：心脏一抑制，支气管、消化管平滑肌和膀胱逼尿肌一收缩，消化腺一 分泌增加，瞳孔一缩小，汗腺一分泌增加、骨骼肌血管一舒张等。 Ni受体：神经节突触后膜一节后纤维兴奋、肾上腺髓质-分泌。 N受体：骨骼肌运动终板膜一骨骼肌收缩。 a i受体：血管—收缩、子宫—收缩、虹膜开大肌—收缩（瞳孔—扩大）等。 a 2受体：