医药流通行业调研报告

医药流通行业调研报告

医药行业作为国民经济体系的一部分，同时也是我行信贷重点投放行业之一。我行一直以来都高度关注该行业的发展，也采取了多种措施支持其不断做大，截至2010年2月末，我行对该行业十多家医药单位提供了信贷支持，贷款累计投放16710万元，签发银行承兑汇票余额13500万元，为我市医药行业的发展做出了较大贡献。

回顾中国医药行业今年的发展情况，全国医药生产一直处于持续、稳定、快速发展阶段。2009年1-11月份，中国医药制造行业规模以上企业实现累计利润总额80816818千元，比上年同期增长25.34%。同年11月25日，商务部、国家药监局联合下发的571号文件《关于加强药品流通行业管理的通知》正式交割了药品流通管理职能。以此为界，商务部今后作为药品流通行业的管理部门，负责研究制定药品流通行业发展规划、行业标准和有关政策；食品药品监督管理部门负责准入管理，并监督药品安全。进一步加强了药品行业的管理，商务部市场秩序司副司长温再兴日前在接受《第一财经》采访时表示：我们正在准备“全国药品流通行业十二五发展纲要”，下一步，商务部将根据规划审批药品批发和零售企业，完善药品流通网络。而《医药物流服务规范》、《药品零售企业经营服务规范》、《医药物流企业分级评估指标》和《药品现代物流企业标准》等标准也将会在今年推出。由此可见，在新医改兼并重组的主旨下，未来医药市场将面临挑战和机遇，随着行业集中度的不断提高，我市医药流通行业各个企业之间的相互兼并，优胜劣汰势在必然。

为研究医药行业发展趋势，从而完善和规范医药行业授信业务，

防范行业授信风险，我行对临沂市医药企业经营状况进行了深入调研，调研情况如下：

一、我市主要企业经营情况

我市的医药流通企业按行业特点可分为批发与零售两大部分，批发部分是指主要面向医院、诊所、社区卫生所等医疗机构进行药品供应的企业，零售部分主要以面向大众的连锁性药品专营商店为主。

（一）药品批发行业

我市目前主要从事药品批发业务的企业有：国药控股股份有限公司临沂分公司、临沂中瑞医药有限公司、山东康源医药有限公司等。药品批发主要面向医院、社区医疗机构，其中国药控股股份有限公司临沂分公司及其关联企业临沂中瑞医药有限公司占全市医药流通行业市场销售份额的80%多，位列全省同行业第三名，基本能够代表我市的医药流通行业现状。例如：

1、国药控股股份有限公司临沂分公司

该公司由临沂医药集团有限公司与国药控股股份有限公司共同出资成立，接手原临沂医药集团有限公司日常主营业务。临沂医药集团有限公司作为新公司主营业务的前任经营者，经过近70年的发展，特别是近10年的整合提升，已形成工业、商业、零售连锁、物流配送四大格局，成为区域性大型医药企业。拥有2家生产企业和1个专业研究中心，10家商业公司，在14个省市设有30多个办事处，自营店数量位列全国第8位。2009年实现销售收入16亿元，在全省同行业排名第三，仅次于山东海王银河医药有限公司（潍坊海王）、济南中信医药有限公司。是山东省167家重点企业之一，被山东省政府确定为大型流通企业，被省经贸委列为20家重点零售企业，是我市

甲流感疫苗指定储备基地。

随着新医改相关措施的实施，我省大、中型医院实行上网挂网招标、全省统一采购的方法进行药品采购，临沂医药集团有限公司积极参与各医疗单位的招标采购，由于实力比较雄厚，药品品种多，存货量大，社会信誉良好，公司代理医药品种中标率达90%以上，较之前相比，扩大了药品经营范围，提高了市场占有率。该公司已成为山东鲁抗、西安杨森、太极集团、北京四环、济南正大福瑞达、成都地奥等全国各大知名厂家生产的近100个适应市场需要的热点品种总经销或总代理，同时该企业对总经销、总代理推行资金合理调配、专款专用的资金运转方式，以确保货源满足供应，形成了该企业商品购进渠道畅通、经营品种全的运作格局。该企业目前已同省内外25家医院建立了牢固的合作关系，其中三级甲等医院8家，二级甲等医院17家，取得了广大客户的信任和支持，企业效益连年递增。

2、临沂中瑞医药有限公司

该公司成立于2004年9月，其前身为山东省临沂市医药采购供应站，系临沂医药集团有限公司法人独资企业，目前要从事西药及中成药批发，经营各类处方药及非处方药3000余种，其中中成药销售额占比15%。公司现有职工115人，位于金雀山路106号的经营场所系租赁使用，经营面积上下两层共计3200余平方米，年租金58万元。公司另建有符合国家标准的药品储存仓库4座，其中两座为立体储存库，面积共计1950平方米。

该公司主要依托原临沂医药集团有限公司的客户、销售等渠道，面向各乡镇医院、二级以下商业性医院、社区卫生院（所）、中小诊所等进行药品批发，药品供应量占乡镇医院、社区诊所等诊疗机构年

购买量的80%以上，处于垄断地位，2009年完成销售额1.58亿元。公司自有药品配送车辆26辆，本市县级销售网点通过翔宇医药物流等渠道进行统一配送。

（二）药品零售行业

我市目前已获得山东省药品（连锁）零售许可资质的企业共有4家，分别为：山东国大仁和堂医药（连锁）有限公司（原临沂市仁和堂医药--连锁有限公司）、山东康源大药房连锁有限公司、山东拜廷医药连锁有限公司、平邑君安堂医药零售连锁有限公司。以上4家企业在我市九县三区共计开设药品连锁零售商店500余家，占据我市医药零售市场销售份额的90%多，其中山东拜廷医药连锁有限公司主要针对糖尿病患者市场，平邑君安堂医药零售连锁有限公司主要在平邑县区域进行销售，地域性较强，另有全国性连锁药店如老百姓大药房连锁有限公司等在我市也开有连锁商店。

山东国大仁和堂医药（连锁）有限公司前身为临沂市仁和堂医药（连锁）有限公司，现有员工460余人，各类专业技术人员360人，执业药师29人，从业药师50人。实行“统一标准和水平、统一商号、统一标识、统一采购、统一配送、统一价格、统一核算、统一服务标准、统一管理”的九统一原则，确立了连锁公司立足山东,全国加盟连锁的发展方向。

该公司目前是临沂第一、山东第二大医药零售连锁企业，列全国百强连锁公司第八位，销售额排名第64位。现在本市有连锁药店398家，其他地市30余家，网点遍布临沂三区九县，覆盖各乡镇，直营店数量为山东省第一位，年零售额1.8亿元，销售额列全省第二位，占据了全市70%以上的零售市场份额。“仁和堂”已经成为鲁南地区

区域知名品牌，被山东省质监局评为服务业名牌称号，新股东国药控股山东分公司现已公开承诺在山东省境内不再设立第二家药品零售机构，将计划在全省范围内全面做大做强“仁和堂”品牌。

二、我行医药行业现状分析

据有关部门统计，我国目前有1.3万余家药品批发企业，而药品销售额占世界药品市场销售总额40%以上的美国，药品批发企业只有70家；德国目前仅保留了10个药品批发企业，其中前3家占到其市场份额的70%；中国现有491个年销售额在5000万元以上的大型药品流通企业，但其占全国医药市场份额的比例却只有20%。1.3万多家医药商业企业的销售总规模，却比不上美国一家最大规模的医药商业公司销售总额。2008年，我国医药流通全行业销售收入4699亿元，从业人员300多万人，全行业毛利率为8%，纯利只有1%左右。

而另一方面，医药流通行业目前也存在着秩序混乱现象，体现在同质化竞争激烈，药品流通中变相挂靠经营现象严重，倒买倒卖增值税票泛滥成灾等方面。而在信息不对称的情况下，医药代表、用药单位、医生等形成一条庞大的利益链，导致商业贿赂盛行、药品价格虚高。医药流通领域的乱象已经成为制约医改顺利实施的瓶颈。

在刚刚结束的十一届全国人大三次会议上，商务部副部长姜增伟表示：为降低药品流通成本，中国医药流通行业做大是必须的，但必须按照市场化的方法提高行业的集中度和流通效率，商务部将尽早提出药品流通行业的发展规划。近日，商务部下发文件《关于做好2010年药品流通行业管理有关工作的通知》中明确指出：要按照扶优扶强，提高行业集中度和流通效率的原则，充分发挥市场机制的基础性作用，积极稳妥推进药品流通企业兼并重组，发展现代物流，鼓励企业

做大做强。指导有规模、有实力的药品零售企业发展连锁经营，实行标准化统一配送，提高药品零售连锁企业的市场占有率。在培育大企业的同时，引导促进中小企业健康发展。要充分发挥“万村千乡市场工程”等现有流通网络资源的作用，完善农村和偏远地区的“放心药”供应网络。

（一）积极因素

1、当前我国医药市场处于快速增长期。政策对医药流通行业影响颇深，在新医疗改革背景下，政府增加卫生投入，医保覆盖面扩大，以及经济增长、人口老龄化等众多因素拉动医药经济快速增长。政府每年由上千亿资金的财政以几百个项目的形式直接给到企业，而且政府项目融资通常情况下是不用返还的。资本无偿拨付、贷款贴息、资本金投入这三种形式的政府项目融资在通常情况下不用返还。以1000亿元的融资规模为例，大概会有900亿元是无偿的。

2、另外，在创新药物方面，依据国家发改委发布《2007年产业技术研发资金试行创业风险投资项目申报指南》，已取得临床批件的新型疫苗、重大疾病防治创新药物、基因工程药物、单克隆抗体产品与检测试剂等自主创新药物将获国家重点支持。这一项目的创业风险投资项目网上申报管理系统已经正式开通。据保守估计，到2020年，药品市场规模将是2007年的3倍以上。医药流通业作为药品从生产企业到达医院、药店等销售终端的必经环节，是药品市场扩容的最直接受益者。

（二）消极因素

1、应收账款较多，资金周转周期较长。医药流通企业在医疗机构采购中中标后，往往面临医疗机构药品款支付不够及时现象，前期

销售需垫资进行，在大型医疗机构中如二、三级甲等医院的招标采购中表现更为突出。

2、流动资产中存货占比较高现象突出。这是由行业整体特点所决定的，一家连锁药店往往经营不下一千种药品，为满足市场需要，对连锁公司的库存种类及数量要求较高，占压企业货币资金，影响速动比率。

综合市场调研结果分析，我们认为目前的行业特点是药品批发企业数量逐渐减少，医药流通企业规模不断壮大，市场集中度不断提高，区域经济势头开始明显。由于医药市场需求的相对刚性，再加上医改利好的影响，笔者认为医药流通行业在2010年-2015年继续保持增长应该不成问题，但增速可能下降。并且该行业的集中度会不断提高，小散乱差的情况将会得到改善，区域性龙头企业将进一步扩大市场份额。总体而言，我市医药流通行业面临洗牌，强者更强，弱者更弱，部分小规模的医药批发公司将面临倒闭。

三、加强医药行业信贷管理的建议和应对措施

结合目前我市医药行业现状，以及针对医药行业的现状及发展趋势，要及时对医药行业授信业务采取针对性的措施，确定未来3—5年内我行医药行业客户发展的思路是：优化医药行业客户地域结构，加大对医药行业重点发展地区的营销力度，提高我行在医药行业发展较好客户的市场份额；坚持有进有退的原则，进一步优化客户结构，重点支持优势企业和在我市新投资的企业，退出医药行业中效益及发展前景不佳的企业。

一是拓宽对医药行业信贷支持范围，促进该行业的发展。

医药行业关系国计民生，要加强对该行业支持力度。首先是对现

有的医药行业信贷客户加大支持力度，满足其资金需求，力争扩大融资额度，及时把握资金需求，满足企业发展的需要。同时坚持按照“扶优扶强，做大做强”的原则，提高行业集中度和流通效率，确定出核心客户，积极扩大对医药行业融资范围，利用贸易融资品种，重点支持区域龙头企业，支持该行业的进一步发展。

二是结合国家医药流通行业政策，坚持有进有退的原则，进一步优化医药行业客户结构。

1、重点支持类客户：各分、支行应视本地区医药企业的发展状况，选择本地区的重点支持类客户。重点支持类客户应符合以下标准：①符合国家产业政策；②有发展潜力、市场竞争力强，财务指标在同行业中保持先进水平；③我行信用评级在AA级及以上的。各分、支行应根据企业发展状况以及与我行合作情况等，及时对重点支持类客户进行动态调整。对分、支行确定的重点支持类客户，应根据医药企业的金融服务需求，制定个性化的金融服务方案，通过提供授信、提供保理、投资理财、财务顾问、个人金融服务等一揽子金融服务，增加我行在医药行业优质客户市场的业务份额。

2、退出类客户：目前，中小型医药企业客户数在我行医药行业客户中占较大比重，这部分客户集中表现出客户数量多、户均余额低、不良户数及不良贷款率双高的特点。各分、支行应把医药行业客户结构调整作为一项重要工作，根据其医药企业发展状况及与我行的合作关系等，制定这些医药行业客户退出标准和退出名单。退出类客户应包括：①未按照国家有关要求通过GMP、GSP、GCP、GAP认证的医药企业；②不符合国家产业政策，生产产品列入国家2004年《当前部分行业制止低水平重复建设目录》中禁止类和限制类产品的医药企

业，列入2002年《外商投资产业目录》中的禁止类和限制类产品的医药企业；③产品无特色、竞争能力不强、发展前景不明朗，年主营业务收入3000万元以下、资产总额4000万元以下的小型医药企业；

④贷款余额在200万元以下的小型医药企业及在我行有不良贷款记录的医药企业。对退出类客户应制定具体的退出计划，同时注意保全我行债权，以免债权被悬空或各种逃废债行为的发生。

三是加强存量贷款管理，对存量贷款采取追加担保、填充保证金等方式，降低贷款风险。

对目前在我行有存量信贷业务但未列入分行重点支持类的医药企业，应当密切关注企业发展动向并采取不同的营销策略。对其中符合国家产业政策、管理规范、产品市场占有率较高、进入规模化生产、科技含量高、成长性及市场前景较好的企业，可根据企业发展状况维持现有的市场份额，但原则上不增加新的信贷投放。对维持类客户应注重产品结构的调整，努力拓展表外业务和中间业务，增加存款收益、中间业务收益，减少信贷风险。