银监局专业课备考资料

1．长期国际资本流动:

a.从世界经济层面来看：

1)形成全球利润最大化。资本在国际间进行转移的一个原因就是资本输出的盈利大于资本留守在国内投资的盈利。

2)加速世界经济的国际化。生产国际化、市场国际化和资本国际化，是世界经济国际化的主要标志。资本流动国际化的外部环境与内部条件不断充实，如全球金融市场的建立与完善，以及知识的累积、思维的变化等等，这些都使资本流动规模大增，流速加快，影响更广。

3)加深了货币信用国际化。首先加深了金融业的国际化——资本在国际间的转移，促使了金融业尤其是银行业在世界范围内广泛建立。不少国家的金融业已成为离岸金融业或境外金融业而完全国家化。其次，促使以货币形式出现的资本遍布全球，如国际资本流动使以借贷形式和证券形式体现的国际资本大为发展，渗入到世界经济发展的各个角落。再次，国际资本流动主体的多元化，使多种货币共同构成国际支付手段。

b.从资本输出国层面来看：

积极影响主要是

1)可以提高资本的边际效益。增加投资的总收益，进而为资本输出国带来更可观的利润。

2)可以带动商品出口。长期资本输出会对输出国的商品出口起推动作用，从而增加出口贸易的

利润收入，刺激国内的经济增长。

3)可以迅速进入或扩大海外商品销售市场。

4)可以为剩余资本寻求出路，生息获利。

5)有利于提高国际地位。资本输出一般来说意味着该国的物质基础较为雄厚，更有能力加强同

其它国家的政治与经济联系，从而有利于提高自己的国际声誉或地位。

消极影响主要是

1)必须承担资本输出的经济和政治风险。当今世界经济和世界市场错综复杂，如投资方向错误，

就会产生经济业务的风险。

2)会对资本输出国的经济发展造成压力。会使本国的投资下降，从而减少国内的就业机会，降

低国内的财政收入，加剧国内市场竞争，进而影响国内的政治稳定与经济发展。

c.从资本输入国层面来看：

积极影响主要是：

1)可以弥补输入国资本不足的缺陷，促进经济发展。可以引进先进技术与设备，获得先进的管

理经验。只要输入得当，政策科学，资本输入无疑会提高本国的劳动生产率，增加经济效益，加速经济发展进程。

2)可以改善国际收支。一方面，输入资本，建立外向型企业，实现进口替代与出口导向，有利

于扩大出口增加外汇收入，从而改善国际收支；另一方面，资本以存款形式进入，也可能形成一国国际收支的来源。

3)可以增加就业机会，增加国家财政收入。资本输入的目的很大程度上是用来创建新企业或改

造老企业。这样就有利于增加就业机会，增加国民生产总值，增加财政收入，提高国民生活水平。

主要消极影响：

1)可能会引发债务危机。

2)可能使本国经济陷入被动境地。输入国就会对外产生很强的依赖性。这样，一旦外国资本停

止输出或抽走资本时，本国经济发展就会陷入被动的境地。

3)加剧国内市场竞争。大量外国企业如果把产品就地销售，必然会使国内市场竞争加剧，从而

使国内企业的发展受到影响。

a.从国际贸易层面来看：

在国际贸易中，买卖双方（或银行）提供的短期资金融通，如延期付款或票据贴现等都有利于国际贸易双方获得资金便利，从而有利于国际贸易的顺利进行。

b.从各国国际收支层面来看：

1)当一国出现暂时性的国际收支不平衡时，短期资本流动有利于调节失衡。

2)当一国出现持续性国际收支不平衡时，则投机性和保值性短期资本流动会加剧该国的国际收支不平衡状态。

c.从国际金融市场层面来看：

短期资本流动会加剧国际金融市场动荡，表现在它会造成汇率大起大落，投机更加盛行。

[2]金融危机下的国际资本流动

a.资本流动与中国经济发展：有利有弊，利大于弊。

改革开放以来，大量国际资本流入中国，促进我国经济发展，促进我国在世界的崛起。但是我们要看到存在的问题：一是国际资本流动的结构不合理。发展中国家将廉价商品出口到发达国家，获得大量外汇。又把这些外汇的绝大部分，以购买债券或存款方式流入发达国家，只能获得3%~4%的收益率。发达国家通过集中本国的资本和流入的资本，将资本以长期直接投资方式投向发展中国家，获得10%~20%的收益率。二是国际金融机构对国际资本流动难以监督，加之某些国际资本恶意炒作，往往引发金融危机，不利于全球金融市场稳定。三是国际资本绝大部分使用美元，美元的贬值给资本所有者带来严重损失。

b.金融危机导致国际资本流动的增长出现逆转。

这次金融危机对我国出口产生巨大影响，但对金融业影响较小，这是党中央、国务院近10多年来集中力量剥离银行不良贷款和推进金融体制改革的结果。面对这场危机，我们要加速增强中国资本形成能力。资本来自企业积累和财政分配，但更多的是通过发展资本市场，把城乡居民、工商企业、各级政府暂时不用的资金转化为社会资本。虽然国家多次提出要多渠道扩大直接融资比例，充实企业资本金。但是改革不尽如人意，一是信贷资金增长过快，资本匹配不足，不利于实施适度宽松的货币政策。二是国内社会资金相对宽裕，但资本形成能力较弱，转而以各种优惠政策吸引外国资本，既增加了改善国际收支平衡的压力，又降低了我国社会资金的使用效率、

c.多渠道扩大社会资本：一是巩固和扩大股票市场；二是统一管理和大力发展债券市场；三是发展基金市场。

通过出口廉价商品，获得大量贸易顺差，投放大量人民币购买大量外汇，形成超量外汇储备，再将外汇重点投资美国国债，虽然是我国参加经济全球化必然经历的阶段，但是，这使我国付出大量社会成本，增加通货膨胀压力，也积聚了外国资产缩水的风险。因此，扩大对外投资已成为改善国际收支、维护我国战略利益的必要措施。

d.逐步扩大对外投资：首先，扩大直接投资，逐步扩大外资对中国工商业和金融企业的投资范围、投资比例。与此同时，支持有条件的企业和投资机构到境外投资；其次，扩大证券投资，增加合格投资机构和投资总额，进而过渡到允许个人和企业用自有外汇和人民币购汇到境外投资股票、债券等金融产品；第三，改善外汇储备投资结构。

e.推进人民币国际化，开放人民币国际资本。这次发生全球金融危机，导致全球经济衰退，其原因是多方面的，其中一个重要原因是国际货币体系不合理。美元长期垄断国际储备货币地位，美国联邦储备银行在维护本国利益实施货币政策时，往往严重损害他国利益。解决这个问题的可行办法，就是国际社会加强对美国财政、贸易赤字的监督，促其维护美元汇率稳定，同时，促进国际货币多元化。

[3]如何看待外资入股国有银行

从四大国有银行相继实施股份制改造，引入境外战略投资者开始，境外投资者在中国股份制商业

银行享受到很大的利润。

大量的研究证明，对外开放与金融安全之间是良性互动的。只有通过对外开放，才能增强本国银行的国际生存和发展能力、国际抗风险能力和国际竞争力，才能在不可避免的全球化大趋势下保持本国银行体系的稳健性和安全性，进一步缩小本国银行与国际领先银行的差距。当时国有商业银行在股份制改造，大家都讲要盘活国有资产，应该按照市场原则来运作，但又要防止国有资产流失，所以当时的股价也是按照等价交换。现在的股价比当时的高也并不代表当时那个价就是贱卖。

一个国家的金融安全需要有三个层面的保障：第一是国家的金融政策；第二是要有功能比较完善、运作规范、健康稳定的金融体系；第三是国家对有影响力、单个的金融机构保持控制。从这三方面来说，引进境外战略投资者，总体上是好的，目前基本上没有对中国的金融安全构成威胁。通过引进战略投资者，我国银行企业吸收借鉴了外国先进的技术、管理方法和经验，优化银行治理结构。通过治理结构的改善，就可以化解银行业的高风险，增强银行业的竞争力。

[4]欧债危机专题

a.背景介绍

开端：2009年12月全球三大评级公司（惠誉、标准普尔、穆迪）下调希腊主权评级，A-下调至BBB+，希腊的债务危机随即愈演愈烈。

解释：希腊债务危机。如果欧元区经济总量持续增加，希腊可以用新借贷偿还旧借贷，以此维持，但是由于国际经济形势不好，欧元区经济增量没有达到预期，希腊的经济更是一塌糊涂，因此希腊的债务评级不断下降，无法借到新的贷款，而原有的贷款即将陆续到期，所以无法偿还债务的希腊陷入危机，如果没有外来的帮助，希腊这个国家将像雷曼兄弟银行一样破产，曾经借给希腊钱的银行和组织的资产就泡汤了，也会倒闭，这就是个连锁反应了，会蔓延整个欧元区，这就是欧债危机了；

b.对中国经济的影响：

1)导致人民币“被升值”。

2)影响中国对欧洲国家出口。尽管中国对希腊西班牙等的出口不大，但由于人民币升值幅度较大，出口商品竞争力下降。

3)随着人民币对非美元货币升值，投机资本流入可能增加。

4)外汇储备缩水，防范缩水问题，必须采取动态的资产管理模式，外汇资产管理时不仅需要关注投资的收益，也要关注汇率变动带来的资产价值变化，以保证外汇资产的保值增值。

5)欧债危机影响全球经济复苏进程，对中国的外需和宏观经济政策推出影响较大。

c.欧债危机问题依旧，前景堪忧

目前欧元区内部结构习惯问题仍未解决，一方面是成员国之间经济实力差距较大，二是欧元区财政与货币政策结构不平衡。欧债危机的爆发凸显欧元区内部“拥有统一货币政策而缺失统一财政政策”的弊端。

[5]金融监管问题

a.金融监管四大支柱：

一是强大的监管制度，确保银行体系依靠自身力量能够应对大规模冲击；二是有效的监督，强化监管当局的目标、能力和资源，以及尽早识别风险并采取干预措施的监管权力；三是建立有效的风险处置，强化的审慎监管工具和监管权力等；四是透明的国际评估和同行审议，推进金融监管国际新标准的实施。

b.改革内容：

1)微观金融机构层面的监管改革，提升单家金融机构的稳健性，强化金融体系稳定的微观基础。

2)中观金融市场层面的监管改革，强化金融市场基础设施建设，修正金融市场失灵。

3) 宏观金融系统层面的监管改革，将系统性风险纳入金融监管框架，建立宏观审慎监管制度。

e.改革的评价：

1)拓展了金融监管的视野，新监管标准的实施有助于增强全球金融体系的稳定性；

2)未能充分解决西方商业银行经营模式的根本缺陷，难以阻止金融危机的再次爆发：没有触及危机的根源——日益复杂的组织体系和业务机构；重在组织架构层面调整，强调技术层面而非通过强化监管能力建设来解决危机。

f.结合危机，谈监管必要性。

金融危机通常有三种形式，即银行危机、资本市场危机和货币危机，其中，银行危机是金融危机的典型形式。由于此次全球经济衰退是由金融危机所引发的，使长期以来人们所惯用的针对实体经济衰退的反危机宏观经济政策出现了失灵。金融危机会导致社会经济的混乱甚至灾难，因此预防并克服金融危机就成为重要的经济社会问题，金融监管就显得十分必要。从这个角度观察，金融危机的产生推动了金融监管的产生，而金融危机的演变又推动着金融监管的深化和细化。

金融监管是操作，不仅需要具体的规范和实施细则，而且需要功能强大和执行有力的监管机构，才能将金融监管改革落到实处。

c.银行监管面临的挑战？

1)外资银行监管的挑战及应对:

今年世界经济复苏的基础还不稳固，外资银行风险跨境传染的形势依然严峻。部分在华外资银行的公司治理还不完善，流动性风险、信用风险和操作风险不容忽视，外资银行的运行和监管面临着更加严峻的挑战。

银监会要总结处置外资银行跨境风险传染的经验教训，完善监管政策措施，进一步提高监管能力，加强监管队伍建设，努力提升现场检查和非现场监管的能力、危机处理能力和监管合作能力。外资银行监管要把握风险监管的预防、识别、控制和处置四个环节，完善现有监管体制，改进外资银行监管的联动与合作，加强监管矩阵联动与信息共享；并进一步丰富和完善监管工具与手段，发挥准入、现场与非现场等监管工具的效能，整合监管工具；此外，还要加强队伍建设与监管能力建设，加大人才储备力度，建立科学合理的考核激励机制，提高监管人员专业素养与能力。新的监管框架应包括对合格战略投资者的遴选标准、外资入股中资银行的具体数量、分支机构的设立标准以及业务经营的具体审批制度等方面，以强化对外资银行的全面风险监管。

2) 中国国内商业银行的资本监管面临严峻挑战

长期以来，银行监管当局主要关注单个银行的稳健性，防止和避免单家银行因经营不慎和过度承担风险而倒闭，通过增强单个银行的抗风险能力实现银行体系稳定。这场危机表明，单个银行稳定只是银行体系稳定的必要条件，而不是充分条件。银行监管必须具备宏观视野，应同时关注个体风险和系统性风险。本轮银行监管制度改革对个体风险和系统性风险都给予足够的重视。主要表现在以下几个方面：

第一，扩大资本覆盖风险的范围，提高系统性风险较大业务的资本要求，一方面增强单个银行吸收损失的能力，另一方面遏制银行盲目参与高风险业务的动机，降低系统性风险。第二，强化系统重要性大型金融机构的监管标准。由于大型金融机构的规模巨大、关联性高、业务复杂以及可替代性差，大型金融机构的倒闭和失败直接引发严重的系统性风险。包括施加严格的资本、流动性要求，限制其规模、业务范围和复杂性等事前措施，以及完善危机处置框架、降低风险传染性等事后安排。第三、建立反周期资本监管框架，缓解银行体系的亲周期效应。信用风险产生于信贷快速扩张时期，但显现于经济衰退时期；但按照现行的资本监管方法，经济上行期资本要求下降，经济衰退期资本要求却上升，扩大了经济周期的波动幅度。

近年来，我国银行监管当局在探索微观监管和宏观审慎相结合的制度安排和技术手段方面进行了一些尝试。一是审慎推进银行业金融创新，防止盲目参与高风险业务。二是有序推进商业银行综合经营，对大型银行进入保险、信托等非银行金融领域提出非常严格的准入标准，并建立有效的防火墙安排，防止不同性质的风险传染。三是尝试性地采用动态资本、动态拨备实施反周期监管。四是严格控制信贷资金进入高波动性的资本市场和房地产市场，抑制过度投机，防止跨市场风险传染。今后一段时期，监管部门将坚持事前预防性监管和事后补偿性监管相结合，完善微观监管

工具，并关注系统性风险，建立更加规范、更加科学的宏观审慎监管安排，实现宏观审慎监管与微观审慎监管的有效对接和有机配合。

资本监管和流动性监管同等重要：

流动性和资本是银行应对外部冲击的两道防线，两者相互补充，共同维护银行持续经营。而流动性监管却长期没有受到足够的重视，至今尚未建立流动性监管国际标准。

从资本监管的角度来看，现行资本监管制度存在一些重要缺陷：（1）资本覆盖风险的范围狭窄，未能有效捕捉银行面临的一些新型风险和交叉风险；（2）资本工具的创新降低了资本工具吸收损失的能力。（3）大规模的监管套利弱化了资本充足率对银行资产扩张的约束效应，导致银行体系杠杆率不断积累。（4）大型银行的资本充足率监管标准未能充分反映潜在的系统性风险；资本充足率的周期性变化扩大了经济周期波动的幅度。（5）现行监管资本要求过低，导致资本无法覆盖危机造成的实际损失。为此，巴塞尔委员会决定全面改革现行资本监管制度：一是增强新资本协议的风险捕捉能力，大幅度提高交易业务、资产证券化以及交易对手信用风险资本要求。二是改进资本定义，提升资本工具吸收风险的能力。三是引入杠杆率监管标准，控制银行资产规模的过度扩张，弥补风险资本比例的不足。四是探索建立反周期资本监管要求和对大型复杂银行的附加资本要求，促进宏观审慎监管目标的实现。五是提高资本充足率监管标准，增强银行体系应对外部冲击的能力。

国内资本监管仍面临严峻的挑战。一是为支持经济增长银行需保持较高的信贷增速，将消耗大量的资本。二是受制于国内资本市场容量有限以及法律法规的不配套，商业银行筹集资本渠道单一，持续地满足更加严格的资本监管国际标准决非易事。因此，监管部门和商业银行必须统筹考虑，确保资本能够充分覆盖风险，并为持续发展奠定基础。

从流动性的角度来看，危机暴露出欧美大型银行过度依赖批发型融资来源的内在脆弱性。当市场流动性出现脆弱信号时，一些金融机构不能继续从市场上获取流动性，被迫变卖资产，压低了资产价格，导致资产减计，并诱使更多金融机构参与资产倾销，使得市场流动性急剧萎缩，最终酿成流动性和清偿力双重危机。提出了两个流动性监管量化标准：一是流动性覆盖率，衡量短期压力情景下的单个银行应对流动性中断的能力；二是净稳定融资比率，度量中长期内银行可供使用的稳定资金来源能否支持其资产业务发展，推动银行使用稳定资金来源为其业务融资。

3) 新会计准则对银行监管的挑战和思考。

银行监管主要是保护存款人的利益，存款人作为银行的债权人，自然倾向于用审慎原则看待银行的财务状况和经营业绩，充分估计银行的风险水平。在历史成本会计时期，由于监管和会计都坚持审慎原则，监管将会计作为监管的基础。但随着资本市场的发展，企业的投资者不再稳定，投资者的流动迅速加快，谨慎的会计标准低估了企业的经营成果，导致股价的低估，对准备出售股份的投资者不利，也不利于市场对企业的价值评估。会计逐渐走向中性原则，还原会计反映经济信息的本质，也体现了市场经济的公平原则。但作为监管者仍然应该坚持审慎原则以最有效地保护存款人的利益，监管部门需要思考的，就是如何在新会计准则下保持和加强银行监管的有效性。构建有效的监管法律体系和监管执行机制。监管部门必须能保证商业银行在执行新会计准则中恰当运用职业判断，防止商业银行运用新会计准则进行利润操纵和掩盖风险；要努力构建合理的商业银行风险评价体系，既要依赖于会计系统提供的基础信息，又要保持监管的审慎性；

e.银行是否应该把盈利放在首位？

中国的银行不仅应成为盈利的银行，还要成为有社会责任感的银行。随着危机爆发后，欧美金融机构被责难最多的就是社会责任感的缺失。几十年来，中国银行业在支持国民经济发展、维护金融稳定、完善金融服务等方面，做了大量卓有成效的工作，是备受社会尊重的。同时，我们也看到，我国银行业的社会责任还有很多改进的空间。比如，如何支持和服务好中小企业和“三农”。银监会最近几年对小企业贷款和“三农”贷款也做了不少工作，但仍存在一定差距。事实上，大银行做大企业、大项目，小银行纷纷进城、不愿下乡。可喜的是，现在许多银行认识到了大资金、长期限、薄利差的盈利模式是不可持续的，纷纷推出了针对小企业和“三农”的各种信贷产品，

这不仅是差异化战略定位的一种理性选择，也是银行社会责任的体现。又比如，如何保护好金融消费者权益。这次国际金融危机，一个很重要的教训是金融机构对金融消费者责任的缺失。我们的一些银行存在一些问题，譬如说银行的收费问题，算的是具体项目投入产出的小账，但并没有算好客户关系管理、客户忠诚度、银行声誉和社会责任这笔大帐。并且信息披露和客户沟通也做得不够，造成了不好的社会影响。

f.政府在银行监管中的角色和作用？

这次金融危机充分暴露了金融监管理念出现的偏差和弊端，这样一种偏差与弊端就是过度相信市场，过度依赖市场的自我修复和调节。西方国家长期主导最好的监管就是最少的监管的理念，这种自由放任式的监管模式是导致这次危机的根本原因之一。事实表明，危机发生前政府对金融体系的有效监管是保证金融市场有序运作的重要基石，危机发生以后，政府对系统重要性金融机构采取大规模干预措施，是维护金融市场稳定、防范系统性金融危机的首要条件。事实上，危机以后各国纷纷掀起的金融监管体制改革浪潮都无一例外的将强化政府在金融监管中的重要作用作为一个重要的内容。当然，政府的作为只能是对市场功能的补充、完善和支持，不能因危机而改变和动摇市场配置资源的基础性地位，不能忽视市场具有的自我调节能力。

g. 中国的监管体制或者说监管格局，监管体系构成，目前的现状和缺点，如何改进。

银行业监管框架有5大特点：监管制度体系不断完善；监管手段和工具持续改进；资本和流动性监管大力加强；微观审慎监管与宏观审慎监管并重，风险监管的有效性全面提高；坚持风险隔离和风险监管全覆盖，有效防范风险传染。银监会根据我国银行业实际，提出了“管法人、管风险、管内控、提高透明度”的科学监管理念。

在中国政府的领导下，银行业改革发展所取得的丰硕成果。同时，这一结果与我国宏观经济持续稳健增长、微观企业和银行内部治理机制进步以及市场经济体制机制建设与进步等各个方面有着密切的关系。对照中国银行业监管过去几年的实践，正是我们始终坚持和选择了一些基本的风险监管的理念和最佳实践，并认真结合和运用于中国银行业的实际，才赢得了今天中国银行业难得的稳健运行与局面，这对于中国应对全球金融危机的影响，推动宏观经济的增长，发挥了重要的支撑作用。

第一，始终坚持将国际最佳实践运用于中国的实际。国际主流监管理念认为，金融监管的根本目的就是要不断强化市场纪律的约束、加强银行业金融机构公司治理和内部控制建设，提高银行业金融机构的风险管理水平。银监会成立伊始，根据我国银行业发展的实际情况，提出了“管法人、管风险、管内控、提高透明度”的重要监管理念，坚持通过一切监管行动和措施来强化审慎风险监管和促进被监管对象的进步。实践证明，我们确立和坚持的四个监管目标和六条良好监管标准，已成为中国银行业监管的基本原则和行动指南。

第二，完善监管规制和不断探索科学监管原则并举，努力提高及时发现和防范金融风险的能力。监管者及时发现金融市场发展和变化中的风险是非常重要的，也是非常困难的，因为市场的变化往往领先于监管者的应对举措。银监会逐步完善了信用风险、市场风险、操作风险和IT风险等各个方面的监管规章和制度，初步形成了比较系统的风险监管规制体系。同时，我们也在监管实践中摸索和归纳了一些科学和客观的监管原则。比如，对于信用风险，我们确立了“准确分类—充足拨备—做实利润—资本充足率达标”的持续监管思路；针对金融创新的风险，我们提出了“风险可控，成本可算和信息充分披露”，以及“管产品、管业务、管机构和管行为”的监管原则等等，这些重要原则的确立使得监管理念真正成为规范和指导商业银行行为的准则。

第三，重视微观单体机构风险监管与宏观审慎监管并举，提高风险监管的有效性。银监会在过去几年的实践中，始终将防范单体机构金融风险和系统性金融风险都作为重要的工作目标。

第四，始终注重逆周期监管能力的建设。银监会逆周期监管措施主要包括以下一些措施：1.针对一些审慎监管指标，我们始终强调在提高资本水平的同时，要注意提高资本构成的质量。2.针对一些投机活跃的领域，可能给商业银行稳健运行带来的风险，我们始终注意从源头控制信贷的杠杆率和集中度。3.针对商业银行经营管理的短期行为的亲周期性，我们始终重视高管薪酬制度的

科学性和合理性。4.针对理财产品开发和销售过程中的行为特点，提出“买者自负”和“卖者有责”的风险提示，坚持要求各家商业银行必须在售前、售中和售后实现持续披露风险信息，在发售理财产品时，要求投资者在产品风险提示单上双签或多签，避免误导性销售，防范理财业务风险等等。第五，不断扩大监管覆盖面，确保不留监管真空，清晰的监管边界和监管范围的全覆盖至关重要。第六，坚持审慎有效的传统监管指标，密切关注银行业金融机构的公司治理、资本充足率、大额风险暴露、传统的流动性、不良资产、拨备覆盖率和透明度等传统指标。

当然，我们也清醒地认识到，我们还有很多问题和挑战需要关注。

第一，中国银行业体制机制的改变还需要深化。一些体制性问题有其复杂性，改革还需要深化。第二，中国经济增长模式还需要科学的转变。中国还处在工业化和城镇化的历史发展过程之中，中国银行业在相当长的时间内将主要应对城镇化建设、大型基础设施项目的信贷投放可能带来的潜在的长期信用风险。

第三，金融市场基础设施建设还需要完善。缺乏明确的存款保险机制与安排，缺乏专门的金融机构破产法和破产法庭；缺少高资质的信用评级机构、评估师事务所和律师事务所等等。

第四，银行业客户至上的现代化服务文化还需要熏陶。这种文化和意识的建立不仅仅体现在微笑服务或热忱服务，还应充分掌握每个客户的具体需求，对客户类别进行细分，了解客户详细信息并增加服务的附加值。

[7]银行类问题

a.入世后银行面临的三个主要问题？如何应对？

中国银行业改革发展的“三大成就”：

一是银行业整体竞争力显著提升。

二是银行业公司治理和风险管理明显改善。价值意识、资本约束意识、风险管理意识和品牌意识深入人心，经济资本、经济增加值和经风险调整后的资本回报等先进管理方法得到重视和应用。部分商业银行已经开始按照巴塞尔新资本协议的要求开发内部评级法系统。银行业金融机构积极响应银监会的倡导，主动改变业务流程和组织架构，努力满足小企业多样化、个性化和“三农”发展的融资需求，创新金融产品和金融服务，业务功能也大大扩展。

三是银行业审慎监管框架逐步成熟。

中国银行业发展当前面临的“三大挑战”：

一是国内外宏观经济形势仍存在诸多不确定性。欧洲主权债务危机风险还在蔓延，欧洲主要国家的财政平衡政策可能使本已十分脆弱的经济复苏重新陷入疲弱状态，全球经济复苏的内生动力仍然不足。国内实体经济虽然企稳向好趋势明显，但仍存在下行风险。出口环境仍不理想，原材料价格和劳动力成本上升也将削弱我国产品的国际竞争力。

二是地方政府代偿性风险还比较突出。长期来看，如何控制地方政府财政风险向银行体系转移，如何完善地方政府举债模式和基础设施建设投融资模式，是银行业风险管理的一个重要课题。三是房地产价格大幅波动和产业结构调整带来的信贷风险。2005年以来，中国房地产市场出现了迅猛的发展，主要城市出现了房价上涨过快、价格虚高的现象。近几年来，国务院陆续出台了多项房地产市场调控政策。虽然中国不会出现美国式的“次贷”危机，但房地产信贷质量将直接影响商业银行的不良率和风险水平。

b.我国银行业面临的主要风险是什么？

根据商业银行的业务特征及诱发风险的原因，巴塞尔委员会将商业银行面临的风险划分为信用风险、市场风险、操作风险、流动性风险、国家风险、声誉风险、法律风险及战略风险八大类。严密防范四大风险（即信用风险、市场风险、操作风险、流动性风险），坚决守住风险底线。c.银行审慎经营原则的内容是什么？

审慎经营是指以审慎会计原则为基础，真实、客观、全面地反映金融机构的资产价值和资产风险，负债价值和负债成本、财务盈亏和资产净值以及资本充足率等情况，真实、客观、全面地判断和评估金融机构的实际风险，及时监测、预警和控制金融机构的风险，从而有效地防范和化解金融

风险，维护金融体系安全、稳定的经营模式。

d.银行内控要素？怎样完善银行的内控机制？

银行内部控制是为了实现经营目标而形成的一种内部自我协调和制约的控制系统，是一种全面控制的机制。银行的内部控制包括内部环境、风险评估、控制活动、信息与沟通、内部监督五个方面。

目前在商业银行的内部控制建设方面还存在着一些制约因素。一是内控建设在内的体制改革并未到位，约束机制不健全，传统的经营意识和行为方式还有较大的惯性。二是内控系统的建立和执行都需要成本，要兼顾工作效率和经济效益。三是部分从业人员素质不能适应新形势发展的需要，知识结构陈旧，对内部控制认识不清晰，在推动内控建设的过程中缺乏主动性和积极性。

从以下几个方面进行完善：

一、树立防患于未然的意识。内部控制要由事后补救向事前防范转变，突出风险预警和快速反应机制。

二、重视制度设计和体系建设。内部控制系统主要包括设计、执行、评价、改进四个环节，制度设计作为这个循环系统中的起点和基础，有着重要的作用。

三、完善法人治理结构，推进组织制度创新，增强组织控制力度。商业银行应建立起产权清晰、管理科学的现代企业制度，建立决策层、管理层、经营层、监督层、保障层的组织机构。

四、健全和完善内部稽核监督体系。稽核监督部门在组织体系上应当具有独立性，在稽核查处工作上具有权威性，能够有通畅的渠道让其真实反映发现的问题，起到监督制衡作用。

五、加大技术手段在内部控制中的应用。技术手段是一种量化的、科学的模型和公式，它能有效地避免由于人为因素而造成对风险识别和判断上的失误。

六、理性地处理好内部控制和发展的关系。业务没有发展，盲目的控制风险，那才是最大的风险，内部控制的最终目标是使风险转变为效益。

f.银行理财产品理解和看法。

商业银行个人理财业务按照管理运作方式的不同，分为理财顾问服务和综合理财服务。我们一般所说的“银行理财产品”，其实是指其中的综合理财服务。是指商业银行在对潜在目标客户群分析研究的基础上，针对特定目标客户群开发设计并销售的资金投资和管理计划。在理财产品这种投资方式中，银行只是接受客户的授权管理资金，投资收益与风险由客户或客户与银行按照约定方式承担。一般根据本金与收益是否保证，我们将银行理财产品分为保本固定收益产品、保本浮动收益产品与非保本浮动收益产品三类。

银行理财产品市场五个方面的主要趋势

A金融危机之后扩张性财政政策偏向国有大型企业，使得信贷结构更加倾向大型企业和地方政府，造成信贷机构不平衡。中小民营企业经过危机之后，急需资金，

B银行作为社会资金优化配置的中介方。在近年贷款规模压缩、存款准备金上调、资本充足率不断调高、日常考核指标趋严的情况下，银行不得不将部分业务转移到表外已逃避监管。同时银行对于资金的需求也迫切也加剧了市场资金的紧张。一方面是频频发债、上市、增发等扩充资本金；另一方面是高息揽存、拆借，这可从不断创出新高的货币市场利率看出。

C作为资金提供者的广大居民却同样面临着尴尬。一方面，通货膨胀率高于银行1年期定存，存钱就意味着亏本；另一方面，国内投资渠道有限，房市打压股市下跌的情况下居民存款无处可寻。因此，在这样的背景下，企业方的旺盛需求维持了较高的贷款利率；而银行机构因监管趋严不得不将部分业务转向表外；而作为供给方的居民资金也迫切需要目前资金紧张背景下风险较小但收益较高的理财产品保值增值，因此而形成了目前理财产品大热的局面。

对策：

A加强表外业务的监控，在严格执行各项考核标准的同时，要谨防银行将业务转移到表外逃避监管，造成贷款规模监控的无效化，进而影响宏观政策实施。

B积极拓展企业的融资渠道，特别是中小微企业、三农企业、新兴产业

C积极开发新的居民投资渠道，引导居民合理投资，同时要加强居民金融知识的教育宣传，提高居民风险的识别能力和管理能力

D不断提高金融机构表外业务的透明度，适当时候需要采取必要的行政措施（比如近期对于票据类信托喊停）

h.结合新农村建设，谈谈如何完善农村金融服务体系？

一是深化农村信用社改革，发挥支农主力军作用。

二是加快政策性银行改革，充分发挥支农作用。更多地支持产业化龙头企业，发挥好农业综合开发等政策性专项贷款职能。

三是加快农业银行改革，加大对农村的市场化支持力度。按照产权股份化方向，通过国家扶持和自身重组，把农业银行整体改造为国家控股的股份制商业银行。

四是加快组建邮政储蓄银行，建立完善邮储资金回流农村的机制。

五是支持发展其他形式的农村金融服务组织和方式，推动现有农村金融机构之间开展竞争。

i.中资银行如何走出去？

以下三个方面的管理机制重塑任务最为迫切：

一是风险管理机制。长期以来，中国商业银行的金融风险控制体系和风险控制技术的基础较为薄弱。从我国银行业现实基础和银行改革的渐进性着手，应在构建风险控制机制和风险控制体系上重点推进如下工作：严格坚持审慎经营原则，遵守和履行国际银行业的一般经营惯例，将防范和控制金融风险作为第一要务，在国际银行业树立我国商业银行的良好形象；积极借鉴国际银行业先进的风险管理和控制经验，逐步按照《巴塞尔协议》的风险控制原理构建我国银行业的风险控制体系和框架，有效规避银行系统性风险；积极吸收和借鉴国际银行业对贷款客户和贷款项目的评审机制和程序，建立和形成贷款业务运行的程序化，格式化和规范化模式，总体提升我国商业银行的经营决策水平；积极引入国际通行的对银行不良资产的处置方法和技术，总体提升商业银行的资产质量，为加快中国银行业国际化进程奠定质量基础。

二是人力资源管理机制。要顺应银行业综合化、国际化等发展趋势，积极培养和引进包括理财师、营销策划人员、投资银行等行业领域专家，调整优化人力资源配置结构，建设一支高素质的经营管理型人才队伍；设定科学合理的绩效考核指标，不断提升绩效考核体系的科学性，以此为基础，使员工的工作行为取向与商业银行发展战略导向、持续发展要求和科学发展观的指向更有机的结合起来；结合有效的绩效评估机制，形成科学的固定薪酬体系和奖金分配体系；在关注人力资本的直接投资与收益的同时，要通过培训工作的深入开展，促进人力资本的保值与增值。

三是业务创新机制。我国银行业的国际化进程尚处于起步阶段，还缺乏成熟、系统的国际金融业务运行经验，尚未积累起足够的国际金融风险的防范和控制经验。因此，在银行业的国际化进程中，对金融产品的设计和选择上，一方面，要遵从国际银行业的经营原则和金融产品运行惯例，在统一的市场规则平台上经营业务；另一方面，必须根据银行业的经营管理水平和风险控制能力，按照循序渐进的原则，选择国际银行业已经运行成熟，适合我国银行业的金融产品序列。

有选择地推进中国银行业对国外银行机构的重组、并购和联合经营是加快我国商业银行国际化进程的重要途径。我国银行业从总体看仍具有典型的以国内资源为主体的“内资源型”特点，根据银行业发展的一般规律，银行业务向境外进行延伸和拓展涉及境外机构网络布局、进入市场的培育和渗透、与当地主流经济和金融市场的融合及大量金融人员的配备等，需要进行充分准备和策划，要经过一个较为漫长的阶段。国内银行业“走出去”除主要采取以独立设置机构进行网点布局以外，应积极借鉴花旗银行、瑞士联合银行和瑞穗银行等国际大型银行并购、重组的成功经验，有计划的采取对国外银行机构进行重组、并购和联合经营的方式，低成本地进入国际金融市场。

从我国银行业国际化经营战略考虑，应在国际金融中心地区，如香港、新加坡、日本、法兰克福以及纽约，在充分研究。论证和评价基础上，选择若干中小商业银行以协议收购、杠杆收购、参股经营、业务合作与联合经营等方式，进行收购和重组，并以此为重要平台，有计划地拓展我国银行业的国际化布局。

四、当代中国商业银行国际化的“一个中心任务”

中国商业银行要实现国际化，首先必须有效提高国际竞争力。国际竞争力最终表现为银行是否具有持续的成长性。因此，稳步实施成长管理战略无疑是当代中国商业银行国际化的中心任务。（一）在业务规模扩张的同时不断提高管理素质和资产质量。

（二）面向新的市场，以新的战略驱动力来推动各项业务的持续健康发展。在国际化战略的具体实施过程中，中国商业银行需要坚持以下三个原则：一是循序渐进的原则。二是地域扩展战略。好的地域战略，可以使我们在发展业务、追求利润时，最大可能地规避风险。

从现在的形势来看，国际化应分以下三步推进:首先在世界级的金融中心开展业务。一则可以了解最新的信息，二则也可以向领先的同行学习先进的管理和经营经验；其次重点放在发达工业化和新兴的工业国家，在这些国家有相对健全的法制环境和政治环境，风险较小；最后，在时机成熟时可以面向东欧等转轨国家和第三世界国家。三是区位发展原则。优势主要包括东道国的法律环境和金融管制程度，以及海外金融机构设立的位置是否为国际金融中心，离总行客户的远近，进出口的便利程度等几个方面。从区位优势看，我国银行实行全球性区位战略应向以下国家和地区倾斜：向国际金融中心倾斜。这些地区包括纽约、伦敦、东京、法兰克福、苏黎世、新加坡、香港、巴哈马、巴林等。

这些地区虽然金融管制程度高，进入成本和运营成本也会高一些，但是，具有巨大的市场规模且能在激烈的竞争中把握金融创新的步伐，同时有利于直接吸收先进的国际金融管理经验；向与我国有密切经济贸易往来的亚太地区倾斜。

j.银行负债业务的概念及特征。

银行负债：商业银行负债业务是形成商业银行主要资金来源的业务, 是其最基本、最主要的业务。在商业银行的全部资金来源中90% 以上来自于负债。商业银行的负债主要由存款借入负债和其他负债组成。银行负债的规模和结构, 决定了整个银行的经营规模和经营方向, 而负债结构和成本的变化, 则极大地影响着银行盈利水平和风险状况。

商业银行负债业务的特点：

（1）能够用货币计量的；

（2）必须是在业务经营管理过程中形成的；

（3）是必须要偿还的；

（4）只有在偿还后才会消逝的；

（5）必须是合法的。

作用：

(1)是银行经营的先决条件，是银行开展资产业务的基础和前提。

(2)是保持流动性的手段。

(3)把闲散资金转化为资本。

(4)构成社会流通中的货币量(现金+存款)

(5)是银行同社会各界联系的主要渠道。

构成：

存款负债（交易存款、非交易存款）、借入负债（同业拆借、中央银行借款、回购协议、欧洲货币市场借款、发行中长期债券）

[8]金融危机系列问题

a.金融危机对各行业的影响，主要是哪种类型的企业深受影响？

大量国际金融机构破产给国内金融机构带来的直接影响，包括两方面:一方面，我国的金融机构、投资者持有较多的次级债券，形成实际损失；另一方面，金融危机导致美国出现衰退，它会传导到中国来。

金融危机影响最大的就是中小企业，而大企业影响不大。金融危机导致中小企业本来就很困难的融资更加是难上加难，基本上无法融资；金融危机导致的市场需求减少，原材料价格上涨，但产品的价格不变的情况了小企业的产品失去竞争，生存的机会会变小。对劳动密集型企业来说，几乎是灾难。由于国外市场萎缩，生产成本上升，将会导致企业倒闭，工人工资下降以致失业.对高科技密集型企业来说影响不大。

b.利率上调和存款准备金率上调的看法及中国的通货膨胀问题。

货币政策由宽松转为稳健，市场对此已有预期。随着存款准备金率的逐渐提高，商业银行间对于存款的争夺势必将更加激烈。

综合各方面因素看，明年通胀总体有望保持在一个合理可接受的水平，但对调控节奏、管理力度的要求较高。

c.中央银行三大货币政策以及对资金流入的影响。

1、银行票据贴现业务：银行将持有的票据到中央银行贴现，中央银行调控贴现率实现控制市场货币供应。

2、公开市场业务：中央银行在市场上买卖政府债券，购买债券相当于投放货币，卖出债券则是在收回货币。

3、调整存款证备金率：提高或降低商业银行必须存放在央行的准备金数量，调高准备金率则是在减少货币供给，降低准备金率是在增加货币供给。

d.对2011年股市的看法。

2011年的中国股市：中国股市再次蝉联“熊冠全球”的桂冠，A股总市值、流通市值较年初锐减。这是在股改限售股和IPO限售股连续解禁背景下，流通市值出现的大幅缩水。

那我们就来穷根究底一下。股民参与市场交易买卖股票，既然是交易和买卖，就得讲供求关系，因为供求关系是影响价格波动的最本质的关系，股市涨跌自然离不开供求量的变化。那么毫无疑问市场供严重大于求，是市场高速扩容，原始股东及高管减持套现，是2011年股市下跌的主要原因。

“经济增速下滑”，“受美债、欧债危机的影响”等等。

1.商业银行资本的作用，我国对银行业最低资本的要求。

银行通常在三个意义上使用资本这个概念，即财务会计、银行监管和内部风险管理，分别对应会计资本、监管资本和经济资本。经济资本是银行内部管理人员根据银行所承担的风险计算的、银行需要保有的最低资本量。

银行的突出特点是高负债经营，自有资本较少，因此发挥更重要的作用：

1.资本可以吸收银行的经营亏损，保持银行的正常经营。

2.资本为银行的注资、组织营业以及存款进入前的经营提供启动资金。

3.为银行的扩张、银行新业务、新计划的开拓与发展提供资金。

4.银行资本有助于树立公众对银行的信心，它向银行的债权人显示了银行的实力。

5.银行资本作为银行增长的监测者，有助于保证单个银行增长的长期可持续性。

核心资本（商业银行的权益资本）：实收资本、资本公积、盈余公积、未分配利润、少数股权

附属资本：重估储备、一般储备、优先股。可转债、长期次级债

2.什么是离岸金融市场？有什么特点？

离岸金融市场（offshore finance market），是指主要为非居民提供境外货币借贷或投资、贸易结算；外汇黄金买卖、保险服务及证券交易等金融业务和服务的一种国际金融市场，其特点可简单概括为市场交易以非居民为主，基本不受所在国法规和税制限制。

(1)业务活动很少受法规的管制，手续简便，低税或免税，效率较高。

(2)离岸金融市场借贷货币是境外货币，借款人可以自由挑选货币种类。该市场上的借贷关系是外国放款人与外国借款人的关系，这种借贷关系几乎涉及世界上所有国家。

(3)离岸金融市场利率一般来说，其存款利率略高于国内金融市场，利差很小，更富有吸引力和竞争性。

5.CAMELs的具体内容：资本充足性capital adequacy、资产质量asset quality、管理management、盈利性earnings、流动性liquidity、市场风险敏感度sensitivity to market risk

6. V AR风险价值的概念、方法的优缺

VaR（Value at Risk）一般被称为“风险价值”或“在险价值”，指在一定的置信水平下，某一金融资产（或证券组合）在未来特定的一段时间内的最大可能损失。

主要采用三种方法计算VaR值。⒈历史模拟法⒉方差—协方差法⒊蒙特卡罗模拟法

优势:1.可以用来简单明了地表示市场风险的大小，没有任何技术色彩，没有任何专业背景的投资者和管理者都可以通过VaR值对金融风险进行评判；

2.可以事前计算风险，不像以往风险管理的方法都是在事后衡量风险大小；

3.不仅能计算单个金融工具的风险，还能计算由多个金融工具组成的投资组合的风险。

局限性:VaR方法衡量的主要是市场风险，如单纯依靠VaR方法，就会忽视其他种类的风险如信用风险。另外，从技术角度讲，VaR值表明的是一定置信度内的最大损失，但并不能绝对排除高于VaR值的损失发生的可能性。例如假设一天的99%置信度下的VaR=1000万美元，仍会有1%的可能性会使损失超过1000万美元。所以在金融风险管理中，VaR方法并不能涵盖一切，仍需综合使用各种其他的定性、定量分析方法。

9.理财产品和存款在风险和收益上的区别.

一般来讲风险与收益是成比例的，风险越大收益也越大。该题我将从投资者和银行两个角度来简要分析下：

对于投资者而言：我国现行条件下仍享有国家信用的存款是几乎零风险的，收益在没有实行利率市场化之前是由国家规定的有上线没下线的基准利率。

而理财产品在目前现实交易中由于资金流向不明、手续不完善、中介方也不明的情况下，风险相对较大，特别是房地产信托理财产品。而同期的货币市场、保险市场理财产品收益略高于同期存款，但是也略有风险，而股票型理财产品如基金等收益风险就更大。

对于银行来说：存款属于表内资产增加银行可盈利空间，同时也带来了利率风险。

而理财产品多数属于表外资产，银行不直接参与，风险较小，但是相对收益也略小。

14.去杠杆化定义，对金融经济的影响。去年啊。

“杠杆化”指的就是借债进行投资运营，以较少的本金获取高收益。这种模式在金融危机爆发前为不少企业和机构所采用，特别是投资银行，杠杆化的程度一般都很高。

当资本市场向好时，这种模式带来的高收益使人们忽视了高风险的存在，等到资本市场开始走下坡路时，杠杆效应的负面作用开始凸显，风险被迅速放大。对于杠杆使用过度的企业和机构来说，资产价格的上涨可以使它们轻松获得高额收益，而资本价格一旦下跌，亏损则会非常巨大，超过资本，从而迅速导致破产倒闭。

金融危机爆发后，高“杠杆化”的风险开始为更多人所认识，企业和机构纷纷开始考虑“去杠杆化”，通过抛售资产等方式降低负债，逐渐把借债还上。这个过程造成了大多数资产价格如股票、债券、房地产的下跌。

在经济繁荣时期，金融市场充满了大量复杂的、杠杆倍数高的投资工具。如果大部分机构和投资者都加入“去杠杆化”的行列，这些投资工具就会被解散，而衍生品市场也面临着萎缩，随着市场流动性的大幅缩减，将会导致经济衰退。

15.国际收支失衡原因

国际收支不平衡是绝对的、经常的，而平衡则是相对的偶然的。

1.周期性不平衡，由于国际间各国所处的阶段不同而造成的不平衡。经济周期一般包括四个阶段，危机---萧条---复苏---繁荣。由于各国经济都会经历繁荣和衰退的交替，就有周期性，两国的国际收支也会交替的出现顺差和逆差。

2.结构性不平衡。如果本国产品的供需结构不能满足国际市场产品供需结构的变化，将会导致本国国际收支的长期不均衡。

3.货币性不平衡，由于一国的价格水平、成本、汇率、利率等货币性因素而造成的国际收支不平衡。如果一个国家货币发行不当，或其他因素引起的物价上涨，生产成本上升，本国产品竞争力下降，导致出口下降，进口上升；或者利率下降导致资本外流增加，内流减少，使一国国际收支处于逆差状态。

4.收入性不平衡，由于一国国民收入相对快速增长，导致进口增长超过出口增长而引起的国际收支失衡。如一国的经济增长率相对较高，人们收入较高，进口需求增加，国际收支会产生逆差。

5.季节性和偶然性不平衡，由于季节变化或突发事件所造成的国际收支不平衡。如由于气候原因造成一国粮食减产，出口减少，进口增加。

16.通货膨胀的衡量指标有哪几个？优缺点？（仔细看，毕业论文是这个）

所谓通货膨胀，一般是指一定时期货币过多而引发商品和劳务的货币价格总水平的持续上涨的现象。

1．按市场机制作用的标准来分，可分为公开型通货膨胀和抑制型通货膨胀。

2．按物价上涨速度来分，可分为爬行的通货膨胀、快步的通货膨胀和恶性通货膨胀。

3．按人们对通货膨胀的预期来分，又分为预期通货膨胀和非预期通货膨胀

4．按通货膨胀的成因来划分，可分为需求拉上型、成本推进型、结构型和体制型通货膨胀。

通货膨胀的衡量

1．消费物价指数（CPI），是一种用来衡量各个时期内城市家庭和个人消费的商品和劳务的价格平均变化程度的指标。消费物价指数的优点是能资料容易收集，公布次数较为频繁，通常每月一次，能够迅速直接地反映影响居民生活的价格趋势。缺点是：范围较窄，只包括社会最终产品中的居民消费品这一部分，不包括公共部门的消费、生产资料和资本产品以及进出口商品，从而不足以说明全面的情况。CPI构成中的一些价格是受管制的，CPI并不能真实地反映通胀压力。CPI 所反映的是最终消费品价格，是整个经济体系中最末端价格指标，是已经形成的通货膨胀状态，如果仅仅依据CPI的当前水平制定和执行宏观调控政策，就往往难以实现宏观调控的主动性和前瞻性。因此在制定和执行宏观调控政策时，需要更多地参考CPI的先行指标。

2．批发物价指数（WPI）。也称为生产者价格指数，是根据制成品和原材料的批发价格编制的指数。这一指数能够反映生产者或的原材料的价格波动情况，推算出预期CPI，从而估计通货膨胀。其优点在于，它能再最终产品变动之前获得价格变动的信号，有一定的前瞻性，对商品流通较为敏感。缺点是不包括劳务产品在内，同时它只计算了商品在生产环节和批发环节上的价格变动，没有包括商品最终销售时的价格变动，其波动幅度常小于零售商品的价格波动幅度。因而，在用它判断总供给和总需求的对比关系时，可能会出现信号失真的现象。

3．GDP 平减指数是名义GDP与实际GDP之比。国民生产总值折算指数所包括的商品和劳务的范围最为广泛，能够较准确地反映最终产品和劳务的一般物价水平变动情况。但是，GDP 平减指数只有年度数据，不能及时反映物价变动；而且平减指数是年度平均指数，反映物价变动较为滞后。GDP是用各行业的价格指数推算的，有的行业没有价格指数资料时，只能估算。其指数在计算时，带有一定的近似估算性质，可靠性受到影响。

以上三种指数是衡量通货膨胀的主要指标，各有其优缺点，所以需要合理适当地选择指数，才能正确地把握通货膨胀的程度。

通货膨胀的成因：在我国社会主义经济建设的历史进程中，出现过三次通货膨胀。一是建国初期的通货膨胀，这是国民党统治时期遗留下来的恶性通货膨胀。二是“文革”期间的通货膨胀。这次通货膨胀主要表现为抑制型。物价虽然没有上涨，但是商品供不应求，凭票供应，排队购物的

现象十分普遍，居民实际消费水平下降；三是改革开放以后的若干年间出现了通货膨胀。对各个时期通货膨胀形成的原因，理论界都做了分析研究。概括起来主要有以下几个方面：:

1．需求拉上说。（1）财政赤字。财政的支出又主要是用于基本建设，由于国家作为投资主体，对资金的使用缺乏约束机制，同时在赶超战略思想的指导下，基本建设规模的安排往往超过财政收入水平，因此就形成财政赤字，而财政赤字的弥补又往往是通过货币发行和向银行透支的方式来解决的。（2）信用膨胀。信用膨胀就是银行贷款的规模超过了国民经济发展的实际需要，从而导致贷款的货币投入没有相应的产出。

2．成本推动说。（1）工资推进通货膨胀：工资提高引起物价上涨，物价上涨又引起工资提高。（2）利润推进通货膨胀：由于生产投入品或要素的价格上升，原材料价格的上升，直接地增加了企业生产经营成本，这种成本的增加，转嫁到产品价格，进而形成的通货膨胀.

3．供求混合推动说。

4．结构性通货膨胀。中国在长期的计划经济的作用下，由于主观或客观上的原因，国民经济的发展是不均衡的。即使存在社会供给和需求总量平衡的条件下，仍存在着经济部门和结构上的不合理性，某些部门发展滞后，导致产品的结构性供求失衡，短线制约严重。另外．如果国家为了改变不合理的经济结构，调整产业结构，往往会对一些部门实施一些膨胀的政策，如减税、增加货币供给等，这样，这些优惠政策和追加的投资就会导致货币供给过多，需求增加，从而拉上了物价水平。

通货膨胀的效应

1、收入分配效应。即由于通货膨胀形成的物价上涨而造成的收入再分配。

2、财富分配效应。通货膨胀不仅引起收入的再分配，而且也会引起人们持有财富的再分配。

3、强制储蓄效应。是指用于投资的货币积累。

4、资源配置效应。通货膨胀时期，会引起整个社会资源配置上的紊乱，运作效率降低，以致总产出减少，国民生活水平下降。

5、产出效应。通货膨胀有可能影响真实的经济投资和经济增长率。6 恶性通货膨胀将导致社会与经济危机。

对通货膨胀的应对

1．紧缩性货币政策即货币通过压缩限制商业银行信贷规模，减少货币供给量，实现宏观紧缩的目的。具体办法是运用中央银行的三大政策工具来实现。（1）通过公开市场业务的操作，出售证券，回笼货币资金，以相应减少经济体系中的货币存量；（2）通过提高贴现及再贴现率来影响市场利率，以期提高借款成本，控制商业银行的信贷规模，减少对信贷的需求；（3）通过提高法定准备率，用以缩小货币扩张乘数。

2．紧缩性财政政策即政府通过增收减支的办法来抑制总需求的增长，实现宏观紧缩。具体的办法：(1)增税。增税一方面可以增加政府的收入，减少财政赤字，达到减少货币发行量的目的。另一方面，增税使得企业利润相对减少，企业的投资需求旺盛的局面得到了缓解。(2)削减政府开支。政府支出的减少，在财政收入不变的情况下，就可以削减财政赤字，从而减少货币发行；另外政府开支的减少，也直接地减少了总需求，因为政府开支是总需求的重要组成部分。

3、产业结构调整经济结构调整

4、行政性干预部分商品价格

目前的方法是采用的相对稳健的货币政策和宽松的财政政策，主要弊端在以下两个方面：

A金融危机之后财政政策偏向铁公鸡等基础项目，造成了信贷结构的不平衡的加剧，使得中小企业融资渠道更窄，造成今年中小企业倒闭潮，老板逃跑等现象

B另外对于不乐观的失业率，先对紧缩的宏观政策使得就业形势更加不乐观

改进：

A逐步改善我国财政政策、货币政策的结构和方向，应该逐步向中小微企业、三农企业、新兴产业、保障房倾斜；

B逐步建立规范的就业市场，积极引导企业和人才的衔接，积极加强毕业生、农民工培训；

新《巴》的特点

原《协议》最大的缺点就是大家所批评的风险敏感性不足。新巴塞尔协议的一个显著特色是：除

了传统的最低资本要求外，额外增加了对银行另外两个层面的要求，从而形成了“三支柱”的资本监管框架结构。具体来说，第一大支柱为“最低资本要求”，要求银行必须具备与其风险状况相匹配的最低资本额度，即资本必须至少占风险加权资产的8%。第二大支柱是“监管部门的监督检查”，要求银行必须开发一套程序，评估与其风险状况相适应的整体资本充足率，而监管机构有责任对银行的资本充足率和风险管理质量进行监督。第三大支柱是“市场约束”，主要是通过加强市场披露要求来确保市场对银行的约束效果。

对于信用风险，可以采用标准法、初级内部评级法和高级内部评级法。对于市场风险可以采用基本指标法、标准法和高级计量法。《巴塞尔新资本协议》还明确地将操作风险纳入了资本监管的范畴。

当一家银行流动性不足时，监管当局采取哪些救援措施。

商业银行一般都有应付流动性危机的紧急预案。但是，事实证明流动性危机很少会按照人们预料的方式发展。一般来说，当银行最初遇到流动性问题时，可以采取以下措施。（一）从银行同业借款。但是一旦市场上获知该银行遇到流动性危机，则很难再从市场上获得资金，否则，融资成本会相当高；（二）实现存款的多元化。但是，这一措施发生作用要相当长的时间，远水难解近渴；（三）停止发放贷款。该措施在短期内会发生作用，但停止放款会使银行最终失去利润、市场份额和公众对它的信心；（四）出售资产。该措施也可以在短期内发挥作用。但是，一般来讲容易出售的资产都是质量较好的资产，而剩下的都是缺乏流动性和质量差的资产，那么如果问题严重的话，银行的盈利性和清偿能力都会受到影响；（五）资产证券化。通过这种机制银行可以在短期内通过出售证券化资产而获得流动性。但是从长远的角度来看，如果借款人最后不能履约，这种做法并不能使银行免于承担损失；（六）股东的支持。通过股东追加资本或者把股东在银行的存款转为期限较长的次级债务，有利于改善银行的盈利性和流动性。（七）处理好与媒体的关系，尽量限制对银行不利的传闻；（八）最后使用中央银行的最后贷款人的便利。

上述措施都有各自的局限性，因此应考虑银行的具体情况，采用不同的措施组合，从而找出副作用最小的方案。

23.什么是贷款分类？我国实行哪两种分类方法？

银行根据审慎的原则和风险管理的需要，定期对信贷资产质量进行审查，并将审查的结果分析归类，这一过程称为贷款分类。我国实行的贷款分类方法有两种。一种是以期限为基础的贷款分类方法，即按照贷款逾期的程度，以及其他贷款特征，将贷款划分为：正常、逾期、呆滞、呆帐。这也是我们传统上所说的“一逾两呆”，后三类合称不良贷款。98年以前

另一种是以风险为基础的贷款分类方法。该方法是根据借款人的还款能力，将贷款的质量划分为正常、关注、次级、可疑和损失五个档次。这也就是我们平时所说的贷款五级分类。后三类称为不良贷款。98年以后

不良贷款比率=不良贷款余额/贷款总额

24.贷款损失准备金包括哪些种类？计提方法和比例。

商业银行提取的贷款损失准备金一般有三种：一般准备金、专项准备金和特别准备金。

一般准备金是商业银行按照贷款余额的一定比例提取的贷款损失准备金。我国商业银行现行的按照贷款余额1%计提的贷款呆帐准备金就相当于一般准备金。

专项准备金应该针对每笔贷款根据借款人的还款能力、贷款本息的偿还情况、抵押品的市价、担保人的支持度等因素，分析风险程度和回收的可能性合理计提。

特别准备金是针对贷款组合中的特定风险，按照一定比例提取的贷款损失准备金。特别准备金与普通和专项准备金不同，不是商业银行经常提取的准备金。只有遇到特殊情况才计提特别准备金。根据我国《银行贷款损失准备计提指引》规定，银行应按季计提一般准备，一般准备年末余额不得低于年末贷款余额的1%；银行可以参照以下比例按季计提专项准备：对于关注类贷款，计提比例为2%；对于次级类贷款，计提比例为25%；对于可疑类贷款，计提比例为50%；对于损失类贷款，计提比例为100%。其中，次级和可疑类贷款的损失准备，计提比例可以上下浮动

20%。特种准备由银行根据不同类别（如国别、行业）贷款的特种风险情况、风险损失概率及历史经验，自行确定按季计提比例。

不良贷款拨备覆盖率是衡量商业银行贷款损失准备金计提是否充足的一个重要指标。

不良贷款拨备覆盖率=贷款损失准备金计提余额/不良贷款余额。

25.贷款的集中风险。

资产分散能降低风险。如果贷款过于集中于某一个行业、地区、客户或贷款类型的话，就会产生贷款集中的风险。贷款集中的一个重要限制性指标就是银行对单一客户的贷款余额与银行资本总额的比例，一般规定不应超过10%。最大10家贷款客户的贷款比例高低也是衡量贷款集中度的重要因素，一般不应超过银行资本总额的50%。

27.净利率差

净利差率等于银行的利息收入减去利息支出，再除以生息资产（平均值）。净利差率的高低非常重要，因为利息收入往往是银行最重要的收入来源，而利息支出则往往是银行最重要的支出项目。银行的业务类型对净利差的影响很大。一般说来，零售银行业中银行的净利差较高，而批发银行业务中银行的净利差较低。而银行之间的竞争压力往往会导致净利差率越来越低。而利差是有一个最低限度的，太低了以后就不足以弥补营业费用。当一家银行的净利差率过低或持续恶化时，就应该对这家银行引起警觉了。

28.监管当局发现违反审慎规则时，采取哪些措施。

一般来说，当监管当局发现银行虽然没有违反法律、法规，但是存在不审慎的经营行为时，可以要求商业银行在一定的期限内采取纠正措施。如果商业银行没有按照监管当局的要求改正，或者商业银行的行为严重危及银行的稳健运行、损害存款人和其他客户合法权益的时候，经过一定的程序可以对商业银行采取以下措施。（一）责令暂停部分业务、停止批准开办新业务；（二）限制分配红利和其他收入；（三）限制资产转让；（四）责令控股股东转让股权或者限制有关股东的权利；（五）停止批准增设分支机构。当然，如果银行发生了违法、违规行为，监管当局就要依照法律、法规的要求对其进行处罚。

30.银行规模快速增长是好现象吗？

一方面，银行规模的快速增长可以给银行带来更多的业务机会和盈利增长点。但是，另一方面，银行规模的过快增长也会增加了银行的负债水平，给银行的稳健经营带来潜在的威胁。经验表明，增长过快是银行遇到困难的重要信号之一，在增长的高峰期所开展的业务常常会使银行陷入困境。伴随业务的快速增长，往往会出现对于客户的质量不加选择，放松贷款标准，对员工的激励基于业务量的大小等现象。由于这种高增长带来的问题不会立即显现出来，因此，银行管理层通常会向监管当局解释这种高增长是基于对良好的宏观经济和市场状况的自然增长。作为股东和监管当局应当对这种快速增长保持清醒的头脑。

2中间业务的好处：

不运用或者不直接运用银行的自有资金；不承担或不直接承担市场风险；以接受客户委托为前提，为客户办理业务；以收取服务费、赚取价差的方式获得收益；种类多、范围广，产生的收入在商业银行营业收入中所占的比重日益上升。

资本充足率出现的历史有多长？

过去，人们在判断银行的资本是否充足时，主要是把银行的资本和经营规模相比较，即用资本与总资产或总负债相比来衡量银行经营者对资本的放大作用，因此也称为杠杆比率。如果杠杆比率过高的话，那么资本就相对不足。

但是，杠杆比率存在一个明显的缺陷就是没有考虑银行资产的风险大小。举例来说，当两家银行具有相同的资本和资产规模，也就是杠杆比率相同时，如果一家银行持有的资产全部是国库券，而另外一家银行持有的资产全部是房地产贷款。那么，很明显持有国库券的银行的资本要比持有房地产贷款的银行的资本相对要充足。

因此，在二十世纪七十年代中期以后，人们引入了资本充足率的概念，使用资本与风险加权资产

的比值来衡量资本的充足程度，我们称之为资本充足率。因此，资本充足率概念的出现也就是不到三十年的历史。

谈谈现有宏观财政政策与货币政策的作用，以及其局限性。

作用：保障经济增长、充分就业、稳定物价和国际收支平衡。另外，财政政策还要保证公平分配和资源的最优配置；而货币政策要保证国家的金融稳定。

财政政策的局限性：

A财政政策并不能创造财富，只是对财富的再分配，财政政策扩张相应的会减少民间部门的消费或投资

B政府投资一般规模大，时间长，且竞争效率要低于民间部门，会拉低全社会的投资效率

C长期使用财政政策会抑制民间投资的积极性

货币政策的局限性：

A时滞性宏观经济政策的传导需要一定的时间，有可能在政策的实施过程中经济已经发生了改变，而是政策失效或者错误；

B在经济上升的时候用紧缩性货币政策防止通胀十分有效，但是在经济下滑时采用刺激性货币政策可能会被降低了的流动性速率所抵消，而效果不明显

C货币政策的目标之间无法同时实现，比如在通胀时实行紧缩的货币政策加息，初衷是为了减弱通胀的势头，但是却因为国家间的利息差存在而引来了热钱，导致紧缩政策大打折扣。

谈谈你对央行提出的存款准备金的理解以及存款准备金在国家宏观调控中的作用？

存款准备金是商业银行为了保证客户提取存款和资金清算需要的存放在中央银行的存款。存款准备金分为法定存款准备金和超额存款准备金。超额准备金就是存放在中央银行超出法定之外的部分加上商业银行自身保有的库存现金的总和。

作用：

A通过调整存款准备金影响基础货币和货币乘数，进而影响货币供应量。现阶段我国货币供应量的主要目标是为了对冲外汇占款。

B和存款保险制度一起维护金融系统的稳定性，最大限度的保证存款人的利益

5.谈谈名义利率和实际利率，以及它们对经济的影响。

实际利率=名义利率-通货膨胀率

名义利率主要的是影响资产价格水平，而实际利率代表的却是社会平均盈利水平，是投资实际回报率的重要参考指标。如果实际利率小于0，社会的投资积极性会受到极大打击，投资增速会减弱。

6.你如何看待流动性过剩？

定义：流动性比率＝流动性资产余额／流动性负债余额

在我国流动性的监测指标主要是M2，而流动性过剩的定于就是M2的增长速率长期超过GDP 的增长速率。

影响：A会造成资产价格的大幅波动，

B实体经济的通货膨胀,

C居民实际收入减少，收入差距扩大，降低群众幸福感

对策：A采取紧缩性的货币政策，逐步回收流动性，改善信贷结构

B相关产业政策相配套，注重实体经济发展，防止过热到过冷

9.系统性风险，介绍你知道的几次金融危机的情况。

97年亚洲金融危机：巴林银行操作失误引起，主要原因是泰国等亚洲小国的错误的汇率政策和国际对冲基金打击所致。我国在这次危机中受影响有限，主要基于稳定的宏观政策和相对封闭的外汇政策。

08年美国次贷危机：房价下跌引发相关的衍生品价格大幅下跌，加上过度的杠杆化引发了连锁反应，深层次原因是金融监管的过于放松、资本的贪婪本质和经济金融的全球化所导致的。

10年欧债危机：人口结构老龄化、新生人口率过低、社会福利偏重所致，欧洲各国经济普遍缺乏内生动力。另外，多名族、多党派、多宗教的利益格局很难达到平衡。

11.全球金融危机之后，全球金融监管体制改革的方向？

全球金融监管出现的共性问题：

A系统性风险事前预警和事后控制不够

B金融监管交叉重复和真空地带同时存在

C投资者和消费者利益保障机制缺失

D金融监管的国际合作不到位

改革方向：

A从监管重心来看，均强调加强宏观审慎性监管，并将防范系统性风险作为第一焦点；

B从监管理念来看，均强调实施全面监管，弥补监管漏洞；

C从跨境协调来看，均强调要加强国际监管合作、促进国际监管标准的统一

D从公司治理机制来看，均强调改革金融机构的薪酬体制、约束过度冒险行为；

2.银监会的具体作用和职责？为什么银行业需要监管？

作用：

A保护广大存款人和消费者的利益

B增加市场信心

C加强公众对于现代金融的了解认识

D努力减少金融犯罪

职责：

A指定有关银行业金融机构监管的规章制度和办法；

B审批银行也既然弄机构及分支机构的设立、变更、终止及业务范围；

C对银行业金融机构实行现场检查和非现场监管，依法对违法违规行为进行查处；

D审查银行金融机构高级管理人员的任职资格；

E负责统一编制全国银行数据、报表，并按照国家有关规定予以公布；

F会同有关部门提出存款类金融机构紧急风险处置的意见和建议；

G负责国有重点银行业金融机构监事会的日常管理工作；

H承办国务院交办的其他的事项；

银监会监管工作标准：

良好监管要促进金融稳定和金融创新共同发展; 要努力提升我国金融业在国际金融服务中的竞争力; 对各类监管设限要科学、合理,有所为,有所不为,减少一切不必要的限制;

鼓励公平竞争、反对无序竞争; 对监管者和被监管者都要实施严格、明确的问责制;

要高效、节约地使用一切监管资源。

原因：

A外部性更强，容易影响到经济的方方面面，从而影响到经济的稳定，国家的经济和安全

B银行业本身和其他企业一样有风险，但是政府（政府救助，钱从公众来）和公众承担着银行的最终风险

C银行还具有公共产品的属性

D银行业垄断性，竞争不充分，服务不好，容易损害消费者投资者利益，银行的盈利性会下降，从而形成恶性循环。

进行有效管理

3.银监会四大监管工具？

资本充足率杠杆率流动性贷款损失准备

4.宏观经济政策与银行的运行有何关系？

一方面银行等金融系统的稳定运行为宏观经济的稳步前进的基础，另一方面银行业又是宏观经济

政策最为敏感的行业之一，宏观经济政策不仅影响银行的收益、风险，还影响到了银行的内部管理，业务结构、股权结构等。特别是国有大型银行其利润来源主要是息差，每年的贷款指标的制定分配和利率政策直接影响到各个银行的收益水平。另外，数量型工具存款准备金控制着银行系统的流动性。同时，财政支出的扩张或收缩也会直接影响银行的业务量和业务结构。

5.我国银行业全面对外开放，请你分别详细阐述外资银行与中资银行各自的优势和劣势？

外资

A优势：成熟先进的经营理念、风险控制、管理手段、国际化的资源和国际化的产品服务

B劣势：缺乏本土优势，对国家政策，人文环境，经营方式的不了解等

中资：

A优势：有国家信用和国家支持所依靠；业务根基后中卫稳固；经营网点完善

B劣势：业务结构单一，表外业务占比低；缺乏金融创新；内部管理过于行政化

6.如何看待外资入股国有银行？

好处：

A外资入股能够带来先进成熟的经营理念、管理方式和国际化的资源，使得中资国有银行逐步走向国际化；

B外资入股为中资国有银行的股权结构多元化铺平了道路；

C外资入股使得中资国有银行的股权价格会逐渐趋于合理化，与国际接轨

D短期内提升了我国银行的资产规模

不足：

A要加强相应的监管，谨防外资入股后进行短期炒作，扰乱我国金融安全；

B国有银行要积极学习国外经验，谨防公司改革空心化，停滞化；

C谨防外资利用其股东地位扰乱正常市场竞争秩序和银行内部运营。

监管资本构成，提高资本充足率

1.银行的监管资本的构成，如何提高资本充足率？

核心资本：实收资本、资本公积、盈余公积、未分配利润、少数股权

附属资本：重估储备、一般储备、优先股。可转债、长期次级债

提高方法：

A.提高资本总量：发行普通股，引入投资者的投资，要求股东向银行注资提高经营管理能力，大幅增加盈利，用自身创造的利润来补充资本金

B.减少负债规模，优化负债结构（减少风险权重大的部分）压缩贷款、回收不良资产

最低资本数量要求资本来源监管资本结构监管资本充足率监管

经济资本的含义及其作用。

经济资本就是经济资本是银行根据实际承担的风险计算的用以吸收相应非预期损失的资本用一定的置信度水平上，一定时间内，为了弥补银行的非预计损失来承担非预期损失和保持正常经营所需的资本。是银行进行内部评估时，通过一定的模型所计算出来的。

作用：主要是对银行的风险进行全面的管理

A可以使风险评估精细化，风险防范变被动为主动

B使得银行业务具有可比性，银行可据此充分的优化其业务结构,

C使得银行资源优化配置，提高其盈利水平

D防止银行业务过度扩张

E 维护市场信心

6.新巴塞尔协议对商业银行公司治理的指导原则是什么?

有效性原则审慎性原则全面性原则及时性原则独立性原则

7.贷款损失准备的监管规定。

定义：贷款损失准备是指商业银行在成本中列支、用以抵御贷款风险的准备金，不包括在利润分配中计提的一般风险准备。银行业监管机构设置贷款拨备率和拨备覆盖率指标考核商业银行贷款损失准备的充足性。贷款拨备率为贷款损失准备与各项贷款余额之比；拨备覆盖率为贷款损失准备与不良贷款余额之比。贷款拨备率基本标准为2.5％，拨备覆盖率基本标准为150％。该两项标准中的较高者为商业银行贷款损失准备的监管标准。银监会依据实际因素实行动态调整和差异化调整。

监管要求：

A建立完善的贷款损失准备相关制度机制

B按月向银监会提供贷款损失准备余额、贷款拨备率、拨备覆盖率指标及其表动情况，并在半年报和年报中进行登记

C对于连续三月不达标的要提出整改，连续6个月不达标的要依法进行处罚。

10.如果你被录取了，去检查一家银行的信用风险，你会考察他们哪些比率？

A不良资产/贷款率不良资产率不能大于4%

不良贷款率不能大于5%

B单一（集团）客户授信集中度单一集团集中度不能高于15%

单一客户集中度不能高于10%

C全部关联度不能高于50%

D预期损失率E贷款风险迁徙率F不良贷款拨备覆盖率大于等于150%

不良贷款拨备率大于等于2.5%

G贷款损失准备充足率大于100%

12.某省某地区银行不良贷款率高，有人建议放宽5级分类的条件以降低不良贷款率，你觉得合适吗？

一般来讲不合适，这是一种掩盖风险的做法。但是如果是因为中小企业贷款占比过多造成的，根据新规可以适当减少。但是如果不是就必须首先弄清楚产生高不良贷款率的原因。然后采取具体的对策如果是存量坏账高，则积极采取重组、变换担保等方式解决；如果是增量速度快，则应紧急改革贷款考核机制。另外还可以通过扩大贷款业务和吸收新资本金来降低不良贷款率。

13.新巴塞尔协议对风险有怎样的划分，监管有怎样的要求。操作风险包括那几类？

信用风险。是指交易对象无力履约的风险。

国家和转移风险。是指与借款人所在国的经济、社会和政治环境方面有关的风险。

市场风险。由于市场价格的变动，银行的表内和表外头寸面临遭受损失的风险。市场风险在银行的交易活动中最明显。

利率风险。利率是指银行的财务状况在利率出现不利的波动时面临的风险。

流动性风险。是指银行无力为负债的减少或资产增加提供融资，即当银行流动性不足时，它无法以合理的成本迅速增加负债或变现资产获得足够的资金，从而影响了其盈利水平。

操作风险。是指由于不完善或有问题的内部程序、人员和系统或因外部事件导致损失的风险。法律风险。是指因不完善、不正确的法律意见、文件而造成同预计情况相比资产价值下降或负债加大的风险。

声誉风险。是指因操作上的失误、违反有关法规和其他问题而可能导致客户流失、影响市场形象和信心的风险。

对各个风险进行三方面的监管

A潜在风险状况

B风险管理能力

C风险变化趋势