电容式触摸屏扩产技术改造项目 可行性研究报告摘要

电容式触摸屏扩产技术改造项目

可行性研究报告摘要

一、项目概要

1、项目名称：电容式触摸屏扩产技术改造项目

2、项目实施单位：汕头超声显示器技术有限公司

3、项目内容：

项目计划总投资17162万元，采用企业自有的电容触控显示技术，通过局部调整改造现有净化厂房，购置溅镀、图形制作、涂布、丝印、贴合等专业自动化生产与检测设备，对现有电容式触摸屏技术进行技术改造提升，扩大生产规模，实现年产10万平方米车载、工控及智能家居家电类专用高性能电容式触摸屏。

该项目的实施，不仅能够及时把握住电子产品智能化、网络化趋势下专业应用市场快速增长的机遇，发掘新经济增长点，获取更大盈利空间，而且有助于整合提升企业技术创新能力和市场竞争力，加快产业转型升级步伐，实现持续快速发展。

二、项目提出的背景和必要性

移动互联网时代的到来，智能化、触控化和IT化正渗透入社会经济活动的各个角落，改变着现代人的生活方式，电子终端智能化、人性化体验需求将更加突出。电容式触摸屏（简称CTP）与显示屏幕（Display）相结合的方式能给人带来极佳的互动体验，已成为智能化信息交流不可或缺的主流的人机交互装置，随着电容式触摸屏技术的日渐成熟，以及产品智能化趋势的加速，电容式触摸屏的应用范围不仅涵盖了移动通讯、数码电子等消费类产品，还逐步拓展至家电、工业控制、汽车、POS支付、医疗等各类专业化领域。未来几年，CTP在车载、工控及家电等智能化方面的应用将越来越多，如通过触控交互方式实现的汽车智能化和家居家电智能化等，有望成为触摸屏需求的新增长点，触控显示界面也逐

渐成为汽车、工控、智能家居家电等终端智能化的标准配置，这为触控器件厂商提供了又一个可持续的商机。

与消费电子终端应用相比，汽车用、工控及智能家居家电类电容触摸屏属于技术导入阶段，短期内需求虽不像消费类产品大，但需求稳定，且技术性要求高，一般必须通过严格的触摸屏规格标准来匹配终端的功能要求与品牌价值，耐用性要求、市场定制化程度更高，目前仅有少数触摸屏制造商能满足要求，从该类产品严苛的安全质量认证来看，已进入汽车等相关供应链的触摸屏厂商将具有较大的先发优势，这为诸如超声电子等拥有丰富车载、工控及家电等客户资源的技术先进的大陆本土企业提供了良好的商机。

本项目所依托的超声电子及其所属显示器事业部在触控行业深耕多年，积累了丰富的行业、技术经验，除长期为中兴、联想、海信、康佳等消费类巨头配套服务触控显示器件外，还获得Continental（德国大陆）、Valeo（法国法雷奥）、VeriFone（美国惠尔丰）、Miele（德国美诺）、格力等众多国内外知名车载、工控及家电等专业化产品品牌客户的认证和订单，在车载等专业化产品触控显示技术领域具有显著先发优势。近年来，在巩固LCD主营业务的同时，加大发展电容式触摸屏（CTP）业务，产品获得了越来越多客户的认可，订单量持续激增。

在此形势下，利用“电容式触摸屏产业化建设项目”新建净化厂房和配套设施，通过购置专业自动化设备，对现有电容式触摸屏技术进行技术改造提升，快速提升车载、工控及家电类电容触控产品生产规模，既是公司自身抢抓机遇加快发展的内在要求，更是国内电子信息产业加快结构调整步伐、进一步增强国际竞争力的迫切需要，具有显著的社会经济意义。

三、市场需求分析

以移动电子商务、微信等为代表的移动互联网应用爆发式增长，智能手机、平板电脑等消费类电子产品的需求继续保持增长，而车载、工控、智能家居家电、医疗等专业应用领域的智能化趋势也在持续加速升温，其市场年增长率超过20%，增幅稳定，作为智能化人机交互界面核心部件的电容式触摸屏的未来市场

成长空间十分广阔，在未来几年电容屏在该领域市场将会继续保持高增长态势。

车载应用市场：车载智能电子市场随着汽车普及率的提升和汽车智能化信息技术的发展而得到迅速扩张，在未来五年有望进入快速成长期，据德勤的报告预测，到2020年车载信息系统市场规模将超800亿美元，有望成为触摸屏需求的新增长点，市场发展前景广阔。

工控市场：随着社会信息化的不断深入，关键性行业的关键任务将越来越多地依靠工控机终端，对工控终端的需求逐渐增加，市场规模以每年10%～15%的速度增长。而在智能化的趋势引导下，由于操作便捷人性化，触控技术在工控终端也得到了很大应用。据统计，我国大陆的工控电容屏市场容值到2020年预计有超过600多亿元，市场容量巨大。

智能家居家电市场：随着用户对智能家居家电产品互动体验需求的提升，家电家居智能化已经成为行业的大趋势，三星、LG、海尔、长虹等国内外家电企业也在积极追赶布局各自的智能转型，据专业报告分析预测，2013年到2020年中国智能家居市场年增长率将达到25%左右，进入快速发展期。

POS终端机市场：随着国内消费习惯的改变，POS机终端需求正快速增长，国内POS机从2008年底的184.5万台提升至2013年第三季度的928.8万台，过去5年的复合增长率为50%，而触控输入、简化键盘已成POS机的必然趋势，未来市场增长空间巨大。

然而，专业化产品领域要求触摸屏具有高可靠性和高耐用性，相关触摸屏供应商需通过终端厂商的长期严格认证。经过近几年的快速发展，我国大陆地区的部分先进触摸屏厂商，无论在技术上还是生产规模上，都已经具备跟日韩台等企业竞争的实力水平，尤其是电容式触摸屏在车载、工控、POS机及新兴的智能家居家电等领域，都属于技术导入的起步阶段，各家企业都处于同一起跑线上，除技术规格上要满足要求外，供应商的资质认证是关键门槛，例如，大陆地区通过汽车、工控厂商认证、有能力批量供应相关触控显示器件的厂商只有屈指可数的几家厂商。总体来看，未来车载、工控、智能家居家电等专业类高端电容式触摸屏的市场供应仍将紧张。因此，实施本电容式触摸屏技术改造项目，扩大专业化

产品领域的电容式触摸屏生产规模，其市场发展前景十分乐观。

四、项目建设方案

1、建设目标

根据产品技术原理及市场供需、公司产业基础等情况，经综合评估确定本项目经济合理的生产能力为年产10万平方米电容式触摸屏，全部进行模组装配配套，其中30%产能用于生产车载类电容屏模组（达产年折合为98.28万套）、30%为工控类电容屏模组（60.48万套），40%为智能家居家电类电容式触控显示模组（含TFT显示模组，折合161.28万套）。

综合行业销售特点、产品技术特性以及公司销售模式等情况，确定合理可行的达产计划为：投产第一年达产60%，投产第二年实现满产（达产率为100%）。

2、建设内容

（1）对电容式触摸屏产业化建设项目新建净化厂房局部预留区域作相关调整改造。

（2）采用先进的电容屏技术和公司自有关键制造工艺，添置专业自动化制造装备和检测设备，对现有生产技术进行优化整合，提升公司生产技术水平与规模，优化产品结构，拓展高档次产品生产能力。

（3）增加公用动力、供电等设施投入，以配套新增产能。

五、项目进度计划

1、2014年4月-2014年6月立项，设备洽谈与采购，厂房调整改造

2、2014年7月-2014年9月设备安装、调试

3、2014年10月-2014年12月项目建设完成、试产

4、2015年1月正式投产

六、投资估算及资金筹措

1、项目投资估算

项目总投资17162万元，其中用于生产设备等固定资产投资15162万元，铺底流动资金2000万元。

2、资金筹措计划

项目总投资17162万元中：15343.66万元，由超声电子增加注册资本解决；其余资金，由公司自筹解决。

七、项目财务分析评价

经分析测算，项目达产年可实现销售收入39047万元、利润4576万元，税前销售利润率11.72%；计算期年均实现销售收入31252万元、利润2706万元、税前销售利润率8.66%，税前内部收益率为17.36%，具有较高的盈利能力；达产年盈亏平衡点为46.77%，抗风险能力强；达产年投资利税率27.78%，计算期年均投资利税率16.63%，项目税前静态投资回收期为5.93年，投资效益良好，经济上可行。

八、项目风险及应对措施分析

1、经营风险

专业化产品领域要求触摸屏具有高可靠性和高耐用性，相关触摸屏供应商需通过终端厂商的长期严格认证。经过近几年的快速发展，我国大陆地区的部分先进触摸屏厂商，无论在技术上还是生产规模上，都已经具备跟日韩台等企业竞争的实力水平，尤其是电容式触摸屏在车载、工控、POS机及新兴的智能家居家电等领域，都属于技术导入的起步阶段，各家企业都处于同一起跑线上，除技术规格上要满足要求外，供应商的资质认证是关键门槛，例如，大陆地区通过汽车、工控厂商认证、有能力批量供应相关触控显示器件的厂商只有屈指可数的几家厂商，因此竞争压力较小。

应对措施：目前车载、工控及智能家居家电类专用高性能电容屏的商机非常明确，市场需求大，对公司来说，在此时点赶紧布局，有利于抢占先机，降低竞争风险，因为拖得越晚，商机与竞争力就越小。同时，为了应对未来的市场竞争，

公司有必要在技术、管理、规模、品牌及新产品开发、新工艺改进等方面持续加大投入，保持原有的技术、成本等先发优势，紧随国际先进厂商，伺机进入国际一线品牌，引领大陆同行共同进步。

2、技术风险

电容式触摸屏行业的竞合关系中有一特点：专业分工明确，同时需要上下游联合开发，如在IC的选取方面，一般而言，核心材料供应都具有匹配性与排他性，下游终端客户对电容屏的功能要求决定了选用哪种结构的电容触控感应器（CTP Sensor）、与其相匹配的控制IC以及相应的供应商。假若合作的IC厂商在联合开发中，由于某方面技术能力不足，不能开发出与公司电容屏器件相互匹配并符合客户要求的IC，或是IC开发的进度滞后而不能及时配合产品的推出，将延缓本项目新产品的推出步伐，影响产品市场竞争。

应对措施：①提高公司内部研发团队的技术水平，加强与上下游厂商的技术合作与交流；②加快产业链整合步伐；③拓宽上下游产业合作空间。

3、市场风险

本项目投产后，车载、工控及智能家居家电类专用高性能电容屏生产规模将大幅提升，存在一定的销售规模未能达到预定目标风险和产品价格下降风险。

销售规模风险应对措施：①积极开拓新兴应用市场，拓展新客户；②加大技术研发力度，保证各尺寸类型产品的质量；③守住固有市场优势，适时寻求对国际一线大品牌客户市场的突破。

产品价格风险应对措施：①项目的前期调研必须充分考虑产品价格等相关因素的波动趋势；②项目投产后，公司需加大市场开拓力度，实现规模效应，并通过优化供应体系，加强制造过程的质量管理，减损降耗，有效降低产品生产成本，从而提高产品抵抗价格风险能力；③加强项目产品后续的技术研发投入，不断提高产品性能，抢占受价格因素影响较小的产品市场，经测算，对项目整体经营效益的影响并不大。

4、汇率风险

公司主要原辅材料、关键设备需靠进口，而产品部分销售出口，所涉及的人

民币汇率政策的变化和国际外汇市场的波动将影响项目的经营业绩和财务状况，公司面临一定的汇率波动风险。

应对措施：①认真研究国际外汇市场走势，选择合适的结算方式；②强化内部管理，加大技术创新力度，努力降低企业经营成本，提升出口产品竞争力；③加强内需市场的开拓力度，提升内销市场份额。