银行业务基础知识

银行业务基础知识

现代银行起源于欧洲，那时候，人们将黄金作为货币交给金匠保管，金匠就为存黄金的人开立凭证，存款人以后拿着这张凭证，就可以取出黄金。金匠发现不会所有人集中来兑付黄金，于是把金库中的黄金借给其他人赚取利息。很快地，持有“凭证”的客户发现了，需要用钱的时候，根本不需要取出黄金，只要把“凭证”交给对方就可以了。这就好比现代商业银行的三大传统业务——存款、贷款、汇款。

再后来，金匠恍然大悟，原来自己开立的凭证，居然具有货币的效力！他们抵抗不了诱惑，就开始开立“假凭证”。但是神奇的是，只要所有客户不是同一天来取黄金，“假凭证”就等同于“真凭证”。这就是现代银行中“准备金制度”的起源，也是“货币创造”机制的起源。当然，假凭证过多，会引起通货膨胀，集中兑付会导致金匠破产。于是乎，现代中央银行逐步扮演了金匠的角色。银行将吸收的存款部分存放在中央银行，这笔资金形成中央银行对商业银行的负债，对银行而言叫做“存款准备金”。

银行吸收的存款需要支付给储户利息，如果贷款放不掉，需要存在一个安全的地方，有一部分是必须要按照吸收存款的比例存在央行的，这部分叫做“法定存款准备金”，超出的部分叫做“超额存款准备金”。存在央行利息比较低，存放在同业相对利息要高一点，相对也比较安全，这就被称之为“存放同业”，交易对手行称之为“同业存放”。其他银行有时候急需钱放贷，主动借出去的被称之为“拆放同业”。

银行放出去的贷款不可能超过自有资金和吸收存款之和。偶尔，放贷款的钱不够，就需要向同业或者央行借。向同业借的钱，称之为“同业拆借”。向央行借的钱，称之为“再贷款”。

银行凭自身信用打个保票，就好比金匠开到凭证能流通一样，可以起到促进交易

结算的作用，而银行在保票到期前不需要实际支付资金，这就形成了银行担保类表外业务。我们称保票为“银行承兑汇票”。客户拿着银票可以像钱一样支付给下家，下家如果等不到银票到期承兑，可以到银行换成钱，这就是“贴现”。银行也可以拿着贴现票据到另一家银行贴现，这就是“转贴现”，如果另一家银行是央行，我们称之为“再贴现”。转贴现到期前，如果不赎回，称之为“买断式转（再）贴现”，如果赎回，称之为“回购式转（再）贴现”。

客户有时候需要和国外的客户打交道，国内的银票国外又不认，那就开个“国际信用证”吧，银行拿到了停在港口的提货单，就放款给卖方在国外的开户行，客户给了银行垫付的钱，银行再把提货单给客户。国外的卖方也可以拿着信用证向本行申请贷款，这就是“贸易融资”。当然还有“国内信用证”、“保函”这样的担保类表外业务，道理都差不多，就是银行先不垫钱，到期后客户不付自己付。别人拿着这些“凭证”也放心，于是乎，各种贸易活动顺利开展。

银行需要识别自己的客户，要想在银行贷款，授信这个过程是必不可少的。银行授予客户一定的信用，相当于对客户提供了可以贷款的承诺，这好比信用卡未使用额度，意味着只要款还没有贷，在授信有效期内随时都可以贷到款。这些承诺有的是可随时无条件撤销的，有的因为签订了合同，收了承诺费，不触发一些条件不能撤销，这类业务统称为承诺业务。

传统的表内外业务无非也就这些。想当年，存款贷款的利率是固定的，两者之间的利差还不小，只要贷款放出去大部分能收回来，银行躺着挣钱，而不挣钱的银行肯定是放出去的贷款收不回来了，这叫做“不良贷款”。借款人说钱我是还不了了，只剩下些房子、股票和破铜烂铁了，银行想有总比没有好，这就成了银行的“抵债资产”。

银行说放贷款有风险，现在同业都不差钱，那就买点国库券（国债）吧，中国政府信用可是刚刚的，期限又长，利率又高，这就是最早的投资业务。后来银行投

资逐步扩大为金融债（政策性银行发行的政策性金融债、银行发行的次级债）、企业债，当然还有央行的融资债。债券利率必定还是有限的，股票和房地产又不能直接投，但不要紧，什么信托、证券、基金、保险和银行的资管计划（或者叫产品）还是可以投的。而这些资管计划可能又投了其他的资管计划，绕来绕去，最终投资的可能还是房地产，不然怎么会有那么高的投资收益。

理财被称为银行的资管计划，据说“理财”这个好听的名字因为被银行先用了，非银行机构的资管计划就不好再用这个名字了，倒是很多P2P公司大言不惭的仍喜欢用理财这个名词来吸引投资。银行发行的理财产品是一个神奇的产品，股份制银行早年人少，地盘少，相同的利率吸金能力当然不如人多的国有大行和地广的农金机构。所以发明了一个“变相”提高存款利率吸收存款的创新产品，当时储户对这个新产品报着试试的态度，发现收益大多数时候比存款高，很快存款搬家去买理财，于是各行纷纷效仿，开发出琳琅满目的理财产品，监管部门按照合适的产品卖给合适的投资者原则，给理财产品打上了保本固定收益型、保本浮动收益型、非保本型3种标签。客观上讲，如果没有理财产品的热销，中国存款利率市场化没有这么快。

理财、理财，代客打理财富，本身应属于银行的金融资产服务类项目，只是用客户钱，帮客户投资而已，银行本身不应承担风险，怎么会有保本理财一说。但那个时候大家都不懂啊，银行和其非存款类金融机构又不同，本身是个大资金池，又不能给理财资金编个二维码，放在银行都是混着用，银行本身有自营投资（负债端吸收存款、资产端对外投资），谁知道是帮你投资还是自己投资了，有时候就是弄个投资者看不懂的期权，资金实际自己使用。好在，银行为了能继续发售下一期理财产品，才没做出来“亏了算你的，赚了算我的”的举动，偶尔亏损也是含泪把钱垫上，这就是所谓的“刚性兑付”。不过这让老百姓产生了“理财无风险，利息比较高”的错误认识。

理财产品和存贷比指标之间有着理不乱、剪不断的关系，这里不再多表。随着存贷比取消，保本理财产品理应推出市场，但木已成舟，老百姓认同度高，现在经济又不行，一时半会还真难以完全退出。那么保本型理财产品就视同银行提供兜底承诺，无论是亏是赚，都要保证本金兑付，既然银行承担风险就应该在表内核算，于是发行保本型理财产品相当于吸收存款，如果这个产品挂钩了一个金融期权，我们称之为“结构化存款”。而非保本理财产品客户就要自负盈亏了，那么应该在表外单独为该理财产品建套账，而这个账本身类似一个虚拟的金融机构，资产端有投资，负债端有吸收的资金，我们称之为SPV——特殊（定）目的载体。当然，保本型理财也可以在表外这么做，但银行提供了保本的承诺，相当于承担了投资的风险，那就要并表处理了，这么弄有点复杂，很多银行还不会并，还是简单一点，保本算存款吧。

前面谈到银行投资各类资管计划，如果碰巧投资了其他银行发行的保本型理财产品，那么就相当于资产端存放同业了，发行理财产品负债端相当于同业存放了。但是会计报表上不管保不保本都是持有至到期的投资，那么统计人员就要手工调整《资产负债项目统计表》了。

银行刚开始的代理类中间业务只是代缴水电费，后来扩展到代理保险中保费的缴纳，又发展为代理销售基金。混业资管时代的到来，又可以代理销售各种资管产品，代销这些有牌照（一行三会发的许可证）机构发行的产品才可被称之为金融服务类表外业务。至于提供支付、结算、清算、代收、代付、代买、保管箱、资质鉴证这类比较日常的中间业务监管部门也懒的统计。此外，本来不用刻意去管的委托贷款、委托投资、资产托管、财务顾问可能暗藏猫腻，于是也被纳入表外业务统计范围。不得不提的是银行卡业务，如果说贷记卡还有个分期付款收取手续费勉强能算中间业务外，借记卡好比网上银行、电话银行、手机银行APP这类虚拟载体一样压根算不上中间业务，银行卡本身就是个物理载体，只是对账户资

金进行记载。

金融衍生工具是一种特殊类别买卖的金融工具统称。这种买卖的回报率是根据一些其他金融要素的表现情况衍生出来的。客户为了规避汇率风险，可以选择远期结售汇或货币互换交易；为了规避利率风险，可以做利率互换；为了规避商品价格的波动，可以买入或卖出商品期权，客户由于不能广泛参与市场交易，往往需要需求银行帮助，银行与客户交易后，会继续寻找合适的交易对手平盘，通过赚取差价，金融衍生品类则成为银行一项重要的表外业务。更多时候，银行出于避险需求，自有头寸也会参与金融衍生品交易。

资产支持证券业务（ABS）在中国则是重新开闸不久的新业务，道理其实很简单，银行将一些流动性比较差的信贷资产包装成证券卖掉，快速获得流动资金，以达到改善资产负债表的作用。但要想获得不同类别的投资者青睐，顺利发售，需要设定收益分配顺序和风险承担顺序（优先级、中间级、逆后级至少2级），还需要采取信用增级、流动性便利和提前摊还等措施。银行作为发起人出售资产池之后即与其隔离，信用风险通过SPV转移给投资者，实现了洁净转让。而很多银行沾沾自喜以为弄个抽屉协议，找几家通道机构就完成了资产出表这种行为，很快被打回原形。