证券投资学试卷模拟题及答案

1、我们常用以下哪个概念表示股票的真正投资价值：（C）p25A、股票的票面价值B、股票的账面价值C、股票的内在价值 D、股票的发行价格3、经济周期属于以下哪类风险：（B）p287A、企业风险B、市场风险C、利率风险D、购买力风险4、以下哪个经济指标是进行经济周期分析的先行指标：（B）A、国民生产总值B、货币政策C、失业率D、银行短期商业贷款利率5、以下哪种货币政策对证券市场影响最为直接和迅速的金融因素：（D）p294 A、存款准本金率 B、贴现率调整C、公开市场业务 D、利率政策6、钢铁、汽车和石油等行业属于哪种市场类型：（B）A、完全垄断B、寡头垄断C、垄断竞争D、完全竞争8、k线理论起源于：（B）p316A、美国B、日本C、印度D、英国9、连接连续下降的高点，得到：（D）p325A、轨道线B、上升趋势线C、支撑线D、下降趋势线10、就单枝K线而言,反映多方占据绝对优势的K线形状是 (D )p318A.大十字星B.带有较长上影线的阳线C.光头光脚大阴线D.光头光脚大阳线2．资产负债率是反映上市公司（B）的指标。

P243A．偿债能力 B．资本结构 C．经营能力 D．获利能力6．期权的（D）无需向交易所缴纳保证金。

P108A．卖方 B．买方或者卖方 C．买卖双方 D．买方11．（B）是正常情况下投资者所能够接受的最低信用级别？P45A．BB B．BBBC．AD．AA12．在证券发行信息披露制度中处于核心地位的文件是（D）。

P146A．年报概要 B．上市公告书 C．重大事项公告书 D．招股说明书3. 证券自律组织通常是指种类(④)。

P217①证券监管机构②证券经营机构③证券交易所④证券行业性组织4. 股份有限公司的最高权力机构和最高决策机构是(③)。

①董事会②监事会③股东大会④总经理6. 债券的特点在于可将债权债务转化为有价证券，使其具有(② )。

①安全性②流通性③社会性④普遍性5. 我国的国家股，一般应是(② )。

P22①优先股②普通股③法人股④个人股8. 基金规模不固定，且可以随时根据市场供求情况发行新份额或由投资人赎回的投资基金，是(③ )。

P77①契约型基金②公司型基金③开放型基金④封闭型基金9. 证券自营业务是指(①)以自己的各义和资金买卖证券，自己承担市场风险以获取利润的证券业务。

①证券经营机构②投资者个人③投资基金④证券交易所10. 我国证券交易所、证券登记结算公司和证券业协会是我国的(④ )。

P227①证券经营机构②证券管理机构③证券服务机构④证券业自律组织11. 证券发行市场是指发行的股票、国债、公司债等证券的(②)市场。

P132①间接交易②初次交易③二次交易④融资交易12. 发行人以(①)票面金额的价格发行股票称为溢价发行。

①高于②等于③低于④不确定13. 目前，我国法律规定证券交易的客户支付的保证金为(③ )。

①1/3 ②半额③全额④不确定14. 在我国，申请上市的股份公司的股本总额不得少于(③)万元。

P143①2000 ②3000 ③5000 ④1000019. 公开、公平、公正是证券市场监管的(④)。

P212①目的②内容③前提④原则20. 证券经营机构的自律管理依赖于(① )的手段。

P226①行业和道德约束②行业约束③行业和行政约束④行政和道德约束17. 通货膨胀风险是指因通货膨胀引起的投资者实际收益率的不确定性，又称(① )风险。

①购买力②销售③供给④利率15. 在证券投资分析中，行业分析是(④ )的经济因素。

P295①宏观②微观和短期③长期和中长期④介于宏观和微观之间16. 系统风险是指(②)变动中由影响所有证券价格的因素引起的变动。

①总费用②总收益③总成本④总需求2、以下哪种风险属于系统性风险：（A）A、市场风险B、信用风险C、经营风险D、违约风险4．（B）属于系统风险。

A．交易风险 B．信用交易风险 C．证券投资价值风险 D．流动性风险7. 国库券是指中央政府为弥补正常财政收支不足而由国家财政部门发行的(②)债券。

①短期②短期或短中期③中长期或长期④长期2. 狭义的有价证券是指(① )。

P2①资本证券②财务证券③货币证券④股票1、有价证券可分为债券股票基金2、投资基金按运作和变现方式分为封闭型基金开放型基金3、期货商品一般具有套期保值投机价格发现和三大功能。

4、期权一般有两大类：即看涨期权（买进期权）看跌期权（卖进期权）。

5、牛市的时候，因为看跌期权被执行的可能性不大，因此可买入看涨期权卖出看跌期权6、证券投资风险有两大类：系统性风险非系统性风险7、《公司法》中规定，购并指吸收合并新设合并。

8、我国目前上市公司的重组主要有以下三种方式股权转让方式资产置换方式收购兼并方式9、证券发行审核制度包括两种，即：证券发行注册制度证券发行核准制度一、多选题1、股票属于（BD）p16A、凭证证券；B、有价证券；C、商品证券；D、资本证券2、股份公司的设立，分为：（AC）p14A、发起设立；B、改组设立；C、募集设立；D、合并设立3、我国的股东大会分为：（ABD）A、创立大会；B、年度股东大会；C、季度股东大会；D、临时股东大会7、我国境外上市外资股包括：（BCD）p23A、B股B、H股C、S股D、N股10、证券变现性又叫做：（AB）A、流动性B、可兑换性C、偿还性D、价悖性2. 按股东享有权利和承担风险的大小不同。

股票可分为(②③ )。

P18 ①记名股票②普通股票③优先股票④不记名股票⑤个人股票4. 目前我国证券业自律组织主要有(①②③ )。

P227①证券交易所②证券登记结算公司③证券业协会④证券公司⑤证管委5. 我国证券市场监管的对象包括(①②③④⑤ )。

①筹资者②投资者③证券商④商业银行⑤其它金融机构1. 世界证券市场的发展经历了(①④⑤ )阶段。

①自由放任②竞争发展③垄断④法制建设⑤迅速发展证券投资学题一、单选题7、甲股票的每股收益为1元,市盈率水平为15,那么该股票的价格是（C）A.15元B.13元C.20元D.25元1．纽约证券交易所对境外公司在其交易所上市规定该公司在世界范围内，持有100股以上的股东不少于（A）人。

A．5000 B ．500 C．1000D．1003．按照我国法律，上市申请人在接到上市通知书后，应在股票上市前（D）将上市公告书刊登在至少一种中国证监会指定的报纸上。

A．5个工作日 B．6个工作日 C．4个工作日 D．3个工作日5．持有公司（A）以上股份的股东享有临时股东大会召集请求权。

A．10% B．15% C．20%D．30%7．如果协方差的数值小于零，则两种证券的收益率变动结果（B）。

A．相等 B．相反 C．相同 D．无规律性8．（C ）的经济增长状态将导致证券市场价格下跌。

A．宏观调控下的减速 B．转折性 C．失衡 D．稳定、高速9．“熨平”经济波动周期的货币政策应该以买卖（D）为对象。

A．企业债券 B．农产品 C．外汇 D．政府债券10．H股上市公司公众持股人数不得少于（A ）人。

A．100 B．50 0 C．800D．10001. 兼有股票和债券双重性质的金融工具是(③ )。

①优先股票②可赎回债券③可转换债券④金融债券18. 证券(③ )监管人的中心内容是反对证券交易活动中的内幕交易，操纵行为，欺诈客户等行为。

①信息披露制度②发行资格③交易行为④经营机构行为4、下列指标中反映公司经营效率的有（ACDE）。

A、应收帐款周转率B、净资产收益率C、存货周转率D、固定资产周转率E、总资产周转率5、衡量风险方法有：（ABCD）A、价差率法；B、β系数法C、标准差σ法；D、收益率法6、股份公司的变更包括：（ABD）A、合并B、分立C、破产D、转换8、证券投资分析的基本要素包括：（ABC）A、信息B、步骤C、方法D、博傻9、KDJ指标的数值分析中，可以分为哪几个区域：（AB）A、超买区B、超卖区C、极弱区D、徘徊区3. 证券经营机构的主要业务包括(①③④⑤)。

①证券经纪业务②证券经营业务③证券自营业务④证券承销业务⑤其它证券业务二、是非题1、国际游资由于其投机性很大，因此其对市场并没有积极的成份。

（×国际游资虽然对各国经济的发展随时可能有严重的破坏作用，但其在金融交易理念、金融品种创新等方面都有着积极的意义。

）2、买进期货或期权同样都有权利和义务。

（×买进期货，既有权力也有义务；买进期权，由于付了期权费，因此，只有权力没有义务。

）3、股东权益比率越高越好。

（×股东权益比率高，一般风险比较低，但相应的报酬也比较低，因此，综合考虑，并不能说股东权益越高越好。

）4、企业实行购并后，一般都会产生1+1大于2的效果。

（×企业实行购并后，能否产生更大的经济效益，取决于组合的内在的合理性，如果是实质性的资产重组，一般会有1+1大于2的效果，否则就可能完全不是。

）5、市盈率是衡量证券投资价值和风险的指标。

（√一般来说，市盈率越大，其投资价值越小，而投资风险越大；相反，市盈率越小，其投资价值越大，投资风险越小。

）6、我国目前实行的是证券发行注册制度。

（×根据我国的经济情况，目前实行的不是证券发行注册制度，而是证券发行核准制。

）1、垄断竞争市场行业的企业对产品的价格没有控制权。

（×）2、优先股即具有优先购买权的股票。

（×）3、价格优先原则表现为：价格较高的买进申报优先于价格较低的买进申报，价格较低的卖出申报优先于价格较高的卖给出申报。

（√）4、如果ß（贝塔系数）值小于1，说明它的风险大于整个证券市场风险水平。

×5、通过有效的投资组合可以将非系统风险消除。

（√）6、一般来说，机构的操作分为吸货、洗盘、拉升和出货四个阶段。

（×）7、利用MACD指标进行技术分析时，DIF上交叉DEA线，形成黄金交叉，同时，BAR（绿色柱状线）缩短，发出卖出信号。

（×）8、证券投资的收益与风险成反比例互换关系，这种关系表现为：预期收益率=无风险利率+风险补偿。

（×）9、头肩顶形态中，右肩形成时股价下跌突破颈线是一个卖出信号。

（√）10、看涨期权亦称为买入期权。

（√）1．普通股股东只具有有限表决权。

错。

普通股股东的表决权不受限制2．只要经济增长，证券市场就一定火爆。

错。

因为证券市场，特别是发展中国家的证券市场与经济之间有异动性，故可能不一致。

3．一般来说，两地上市与第二上市基本相同。

错。

两者并不相同。

4．期权的最终执行权在卖方，而买方只有履行的义务。

错。

期权的最终执行权在买方，而卖方只有履行的义务5．以农产品和外汇收购的方式增加货币供给有利于实现商品流通与货币流通的相适应。

错。

因为当农产品歉收和国际收支发生逆差时，以农产品和外汇收购的方式不能增加货币供给从而实现商品流通与货币流通的相适应。