基金的概念和分类
一、证券投资基金的概念
证券投资基金是指通过发售基金份额，将众多投资者的资金集中起来，形成独立财产，由基金托管人托管，基金管理人管理，以投资组合的方法进行证券投资的一种利益共享、风险共担的集合投资方式。
二、证券投资基金与其他金融工具的比较
（一）基金与股票、债券的差异
1.反映的经济关系不同
股票反映的是一种所有权关系；
债券反映的债权债务关系；
基金反映的是一种信托关系，受益凭证。
2.所筹资金的投向不同
股票、债券是直接投资工具，所筹集的资金主要投向实业领域。
基金是间接投资工具，所筹集的资金主要投向有价证券等金融工具。
3.投资收益与风险大小不同
股票：高风险、高收益。
债券：低风险、低收益。
基金：介于股票和债券之间，风险相对适中、收益相对稳健。
（二）基金与银行存款的差异
基金通过银行代销，但不是银行发行的。
1.性质不同
2.收益与风险大小不同
3.信息披露程度不同
三、证券投资基金的法律形式
依照基金法律形式不同，基金可分为契约型基金与公司型基金。目前我国的基金均为契约型基金，公司型基金则以美国的投资公司为代表。
一、契约型基金
契约型基金是依据基金合同而设立的一类基金。基金合同是规定基金当事人之间权利义务的基本法律文件。
二、公司型基金
公司型基金在法律上是具有独立法人地位的股份投资公司，基金投资者是公司的股东。
三、契约型基金与公司型基金的区别（请同学们注意，这是考试重点，经常出现，需要花时间仔细学习与掌握）。
（一）法律形式不同。
契约型基金不具有法人资格，而公司型基金具有法人资格。
（二）投资者的地位不同
契约型基金的投资者没有管理基金资产的权利；公司型基金的投资者可以通过股东大会享有管理基金的权利。由此可见，公司型基金的投资者的权利要大一些，契约型基金持有人大会赋予基金持有人的权利相对小。
（三）基金营运依据不同
契约型基金依据基金合同营运基金；公司型基金依据基金公司章程营运基金。
四、证券投资基金的运作方式
依据基金运作方式不同，可以将基金分为封闭式基金与开放式基金。
封闭式基金的概念：指基金规模在合同期限内固定不变，基金份额在交易所交易，基金持有人不得提前赎回。
开放式基金的概念：基金规模不固定，基金份额可以在合同规定的时间和场所进行申购、赎回、交易的一种交易方式。不包括新型开放式基金（交易型开放式指数基金和上市开放式基金）。
封闭式基金与开放式基金的区别
1.期限不同。封闭式基金有一个固定的存续期。我国《证券投资基金法》规定，封闭式基金期限应在5年以上，期满后可申请延期，目前我国的封闭式基金存续期限一般为15年。开放式基金一般无期限。
2.规模限制不同。封闭式基金规模固定；开放式基金规模不固定。
3.交易场所不同。封闭式基金在证券交易所上市交易；开放式基金可以在代销机构、基金管理人等场所申购、赎回，一般为场外交易方式。
4.价格形成方式不同。封闭式基金价格主要受二级市场供求关系影响；开放式基金价格以基金份额净值为基础，不受市场供求关系影响。
5.激励约束机制和投资策略不同。与封闭式基金相比，开放式基金向基金管理人提供了更好的激励约束机制。
五、基金分类
（一）根据运作方式不同，可以分为封闭式基金、开放式基金。
（二）根据组织形式的不同，可以分为契约型基金、公司型基金。
（三）根据投资对象不同，可分为股票基金、债券基金、货币市场基金、混合基金等。
基金资产60%以上投资于股票的为股票基金。
基金资产80%以上投资于债券的为债券基金。
混合基金同时以股票、债券等为投资对象，投资于股票、债券和货币市场工具，但股票投资和债券投资的比例不符合股票基金、债券基金规定。
（四）根据投资目标不同，可分为增长型基金、收入性基金和平衡性基金。
一般而言，增长型基金的风险大、收益高；收入型基金的风险小、收益低；平衡型基金的风险、收益则介于增长型基金与收入型基金之间。根据投资目标的不同，既有以追求资本增值为基本目标的增长型基金，也有以获取稳定的经常性收入为基本目标的收入型基金和兼具增长与收入双重目标的平衡型基金。不同的投资目标决定了基金的基本投向与基本的投资策略，以适应不同投资者的投资需要。
（五）依据投资理念的不同，可以分为主动型基金与被动（指数）型基金。
（六）根据募集方式不同，可分为公募基金和私募基金。
（七）根据基金的资金来源和用途的不同，可分为在岸基金和离岸基金。
（八）特殊类型基金
1.系列基金
2.基金中的基金
我国尚无此类基金存在。
3.保本基金
4.交易型开放式指数基金（ETF）与ETF联接基金（有改动并新增了内容）
交易型开放式指数基金通常又称为交易所交易基金（Exchange Traded Funds，ETF），是一种交易所上市交易的、基金份额可变的一种开放式基金（ETF交易模式见图2-1）。ETF 最早产生于加拿大，但其发展与成熟主要在美国。ETF一般采用被动式投资策略跟踪某一标的市场指数，因此具有指数基金的特点。
ETF结合了封闭式基金与开放式基金的运作特点，投资者既可以像封闭式基金那样在交易所二级市场买卖，又可以像开放式基金那样申购、赎回。不同的是，它的申购是用一篮子股票换取ETF份额，赎回时则是换回一篮子股票而不是现金。这种交易制度使该基金存在一级和二级市场之间的套利机制，可有效防止类似封闭式基金的大幅折价。
5.上市开放式基金（LOF）
上市开放式基金（Listed Open – ended Funds，LOF）是一种既可以在场外市场进行基金份额申购、赎回，又可以在交易所（场内市场）进行基金份额交易和基金份额申购或赎回的开放式基金。它是我国对证券投资基金的一种本土化创新。
LOF结合了银行等代销机构和交易所交易网络两者的优势，为开放式基金销售开辟了新的渠道。LOF通过场外市场与场内市场获得的基金份额分别被注册登记在场外系统与场内系统，但基金份额可以通过跨系统转托管（即跨系统转登记）实现在场外市场与场内市场的转换。LOF获准交易后，投资者既可通过银行等场外渠道申购和赎回基金份额，也可以在挂牌的交易所买卖该基金或进行基金份额的申购与赎回。
LOF与ETF的区别：
（1）申购、赎回的标的不同。LOF是基金份额与现金的交易。ETF是基金份额与“一篮子”股票的交易。
（2）申购、赎回的场所不同：ETF通过交易所进行；LOF在代销网点进行。
（3）对申购、赎回的限制不同：ETF要求的数额较大，在50万份以上；LOF在申购、赎回上没有特别要求。
（4）基金投资策略不同：ETF通常采用完全被动式管理方法，以拟合某一指数为目标；而LOF既可以采用主动方式，也可以采用被动方式。
（5）在二级市场的净值报价上，ETF每15秒提供一个基金净值报价；而LOF通常一天只提供一个或几次基金净值报价。
6.QDII基金
7.分级基金，又称结构型基金、可分离交易基金
契约型基金是什么
契约型基金是什么 投资理财是大部分人都非常感兴趣的一个话题，增加自己的经济收入，让自己生活的更好是每一个人都非常想要做到的事情。而现在国内市场上的投资理财方式和产品非常的多，对于一些喜欢稳健性投资方式的投资者而言，购买基金是非常不错的一种投资理财方法。契约型基金是基金分类中的一种，下面本文就来为大家介绍一下契约型基金是什么。 契约型基金是什么意思? 契约型基金又称为单位信托基金(Unit trust fund)，指专门的投资机构(银行和企业)共同出资组建一家基金管理公司，基金管理公司作为受托人通过与委托人签定"信托契约"的形式发行受益凭证——"基金单位持有证"来募集社会上的闲散资金。契约型基金由基金投资者、基金管理人、基金托管人之间所签署的基金合同而设立，基金投资者的权利主要体现在基金合同的条款上，而基金合同条款的主要方面通常由基金法律所规范。 契约型基金的特点 1、单位信托是一项名为信托契约的文件而组建的一家经理公司，在组织结构上，它不设董事会，基金经理公司自己作为委托公司设立基金，自行或再聘请经理人代为管理基金的经营和操作，并通常指定一家证券公司或承销公司代为办理受益凭证--基金单持有证的发行、买卖、转让、交易、利润分配、收益及本益偿还支付。 2、受托人接受基金经理公司的委托，并且以信托人或信托公司的名义为基金注册和开户。基金户头完全独立于基金保管公司的帐户，纵使基金保管公司因经营不善而倒闭，其债权方都不能动用基金的资产。其职责是负责管理、保管处置信托财产、监督基金经理人的投资工作、确保基金经理人遵守公开说明书所列明的投资规定，使他们采取的投资组合符合信托契约的要求。在单位信托基金出现问题时，信托人对投资者负责索偿责任。
国家杰出青年科学基金项目资助经费管理规定
国家杰出青年科学基金项目资助经费管理规定集团标准化工作小组 [Q8QX9QT-X8QQB8Q8-NQ8QJ8-M8QMN]
财政部国家自然科学基金委员会 财教〔２００２〕６４号 关于印发《国家杰出青年科学基金项目资助经费管理办 法》的通知 ２００２年６月７日 各有关单位： 为进一步规范和加强国家杰出青年科学基金项目资助经费的管理，提高资金使用效益，财政部、国家自然科学基金委员会制定了《国家杰出青年科学基金项目资助经费管理办法》，现印发给你们，请遵照执行。 抄送：各省、自治区、直辖市、计划单列市财政厅（局）、科技厅（科委），国务院各部委、各直属机构。 附件：国家杰出青年科学基金项目资助经费管理办法 国家杰出青年科学基金项目资助经费管理办法第一章总则 第一条为加强国家杰出青年科学基金项目资助经费（以下简称项目资助经费）的管理，根据《科学事业单位财务制度》、《国家自然科学基金财务管理办法》和《关于国家科研计划实施课题制管理的规定》等，结合国家杰出青年科学基金（以下简称杰出青年基金）管理工作的特点，制定本办法。 第二条项目资助经费主要用于资助： （一）国内及即将回国（内地）工作的优秀青年学者，在国内（内地）进行自然科学基础研究和部分应用研究；
（二）海外及香港、澳门地区部分优秀青年学者，每年在国内（内地）进行一定期限的自然科学基础研究和部分应用研究。 第三条杰出青年基金项目的立项、审批和经费管理由国家自然科学基金委员会（以下简称自然科学基金委）负责。 第四条杰出青年基金项目包括国家杰出青年科学基金项目、海外青年学者合作研究基金项目、香港和澳门青年学者合作研究基金项目等。 第五条项目资助经费的管理和使用，必须符合国家有关财政、财务制度和本办法的规定，同时要有利于开展科学研究工作。 第二章预算管理 第六条杰出青年基金项目实行定额补助式资助方式。 第七条获资助者应按照本办法规定，本着实事求是、精打细算的原则，编制切合实际的项目资助经费预算。项目依托单位应按照有关规定严格审核项目资助经费预算，签署意见后报自然科学基金委。 第八条项目资助经费预算包括收入预算与支出预算。 收入预算包括用于项目研究的各种不同渠道的经费。包括从杰出青年基金获得的资助、从项目依托单位获得的资助以及从其他渠道获得的资助。 支出预算包括研究经费、国际合作与交流经费、劳务费和管理费。 （一）研究经费是指直接用于科学研究的费用。包括： 1.科研业务费：测试、计算、分析费，动力、能源费，差旅费，调研和学术会议费，资料、论文版面费和印刷费，文献检索、入网等信息通讯费，学术刊物订阅费。 2.实验材料费：原材料、试剂、药品等消耗品购置费，实验动物、植物的购置、种植、养殖费，标本、样品的采集加工费和包装运输费。
私募基金基础知识简介(一)
1、私募基金的概念? 私募基金是指在中国境内以非公开方式向合格投资者募集资金 设立的投资基金，包括契约型基金或者资产由基金管理人或普通合伙人管理的以投资活动为目的设立的公司或者合伙企业。 2、私募基金的分类? （1）根据发行主体与监管方式的不同，私募基金分为以下几类：持牌金融机构的各类投资计划：包括证券公司、基金公司、期货公司及其子公司的资管计划，信托计划、商业银行理财计划、保险资管计划。其中，鉴于金融分业监管，信托计划、商业银行理财计划、保险资管计划尚未明确适用《私募投资基金监管管理暂行办法》。 非持牌金融机构的私募投资基金：有限合伙基金、公司型基金、契约型基金。 （2）根据法律形式的不同，私募基金分以下几类： 有限合伙基金：以进行投资活动为目的设立的合伙企业，资产由普通合伙人进行管理，签订合伙协议，是目前股权投资基金和创业投资基金的主流形式。 公司型基金：以进行投资活动为目的设立的公司，资产由基金管理人进行管理，签订公司章程。 契约型基金：以签订基金合同为表现形式，是目前证券投资基金的主流形式。 （3）根据投资标的的不同，私募基金分以下几类：
私募证券投资基金：私募证券投资基金投资于公开发行的股份有限公司（上市公司）的股票、债券、基金份额，以及证监会规定的其他证券及其衍生品种。即私募证券基金投资于公开发行的证券。 私募股权投资基金：除创业投资基金以外主要投资于非公开交易的企业股权。 创业投资基金：创业投资基金是私募股权投资基金的特殊类别，主要向出于创业各阶段的未上市成长性企业进行股权投资的基金。 其他私募基金：其他私募基金投资于艺术品、红酒等特定商品。 3、什么是自我管理型的私募基金？ 公司型基金自聘管理团队管理基金资产的，该公司型基金应作为基金管理人履行登记手续的同时，作为基金履行备案手续，该种基金属于自我管理型的私募基金。 4、投资于新三板和定增的私募基金属于什么类型的私募基金？ 根据有关规则，目前协会备案的私募基金主要包括私募证券投资基金、私募证券类FOF基金、私募股权投资基金、私募股权投资类FOF基金、创业投资基金、创业投资类FOF基金、其他私募投资基金、其他私募投资类FOF基金。对于主要投资于新三板拟挂牌和已挂牌企业的私募基金，建议按照创业投资基金备案；对于投资于上市公司定增的私募基金，建议按照私募股权投资基金备案。
联合资助基金项目
联合资助基金项目文件编码（008-TTIG-UTITD-GKBTT-PUUTI-WYTUI-8256）
目录 联合资助基金项目 联合基金是自然科学基金委为推动产学研结合，引导其他政府部门或产业界在双方共同关心的领域或方向上投入经费，支持基础研究和应用基础研究，以解决实际应用中的基础科学问题而共同出资设立的资助类别，旨在加快基础研究成果的产业化进程，解决产业界需求的关键科学问题，有目标地为产业界提供技术储备，增强企业的自主创新能力，促进企业成为技术创新主体。 联合基金分为联合资助基金和联合资助项目两种类型，前者是在一定时间内，每年按照《指南》资助一批项目，后者是对某一特定项目共同出资资助。 “广东联合基金”和“石油化工联合基金”项目不分面上项目或重点项目，单独作为一类项目计入申请或承担自然科学基金项目总数的限项检索范围。即具有高级职称的项目申请者和项目组主要成员申请或承担面上项目、重点项目、重大项目、重大研究计划项目、联合基金项目以及其他按面上项目或重点项目管理的专项项目的总数不能超过3项。其他联合资助基金项目按本《指南》规定计入相应项目类型的限项范围。请申请者务必注意，不要因为超项而不能通过初审。 目前的联合基金包括“NSAF”联合基金、天文联合基金、钢铁联合研究基金、广东联合基金、石油化工联合基金，以及地区联合资助项目、铁道联合资助项目、与微软亚洲研究院联合资助项目等，下面分别介绍。
联合资助基金 NSFA联合基金 国家自然科学基金委员会与中国工程物理研究院共同设立的“NSAF”联合基金（简称“NSAF基金”），旨在通过国家自然科学基金委员会科学的管理办法和评审系统，引导国内相关领域的科研人员参与国家安全相关的基础和应用基础研究，开拓新的研究方向，发现新现象、新规律，提升国防科技创新能力，为国防科技领域培养所需的青年科技人才。中国工程物理研究院与国家自然科学基金委员会根据国家安全科学技术研究的需要提出项目指南。 2006年共收到申请书87份。经过同行评议和“NSAF基金”评审组评审，批准资助41项，资助经费1500万元，总体平均资助强度万元/项。其中资助“重点项目”2项，经费280万元；“重点资助项目”4项，经费186万元，平均资助强度万元／项；“明确目标课题”35项，经费1034万元，平均资助强度万元／项；有26个单位的科研人员获得资助（不包括合作单位）。 2007年的《项目指南》以“重点项目”、“重点资助项目”、“鼓励研究方向”和“明确目标课题”四个部分发布。立项的“重点项目”有1项，全国科研单位及高校的科研人员均可申请，资助强度在100万元左右；立项的“重点资助项目”有4个，全国科研单位及高校的科研人员均可申请，资助强度在50万元/项左右；“鼓励研究领域”有7个，申请人可根据本单位或课题组的研究基础，针对某一“鼓励研究领域”中的主要研究范围自由选题提出申请；“明确目标课题”共33个，申请必须针对2007年度《指南》中所列的课题。“鼓励研究领
基金基本知识入门知识内容
基金基本知识入门知识内容 从海外来看，各国对证券投资基金的称呼各有不同，形式也不一样，但实质都是一样的，都是将众多分散的投资者的资金汇集起来，交由专家进行投资管理，然后按投资的份额分配收益。 证券投资基金(简称基金)的分类方法有很多，按照基金单位是否可以增加或赎回，基金可以分为开放式基金和封闭式基金。 名称区别 封闭式基金:封闭式基金发行总额确定，除非发生扩募等特殊情况，基金单位总数保持不变，基金上市后投资者可以通过证券市场 转让、买卖的一种基金。封闭式基金在证券交易所上市，投资者不 可以向基金管理公司赎回，而只能在证券市场按市场价格转让。 开放式基金:开放式基金是指基金发行总额不固定，基金单位总 数随时增减，投资者可以依据基金单位净值在国家规定的营业场所 申购或者赎回基金单位的一种基金。开放式基金不在证券交易所上市，投资者可以向基金管理公司买卖，基金的规模也随投资者的买 卖而变化。 按所投资股票的不同特点，股票基金又可以进一步分为积极成长型基金、成长型基金、成长和收入型基金、收入型股票基金。 名称含义 积极成长型基金:主要投资于具有资本增值潜力的小盘、成长型 公司的股票。 成长型基金主要投资于具有资本增值潜力的已经运转良好的公司，这种基金追求资本增值。成长和收入型基金:目标是兼顾长期资本增 值与稳定的股利收入，为了达到这一目标，基金一般投资于那些运 转良好，同时具备良好股利收入和未来成长性的公司。
一般收益水平和风险程度按收入型、成长和收入型、成长型和积极成长型递增。 基金源于英国，兴盛于美国。基金作为一种集中资金、专家经营、组合投资、分散风险的投资工具,近30年来获得了迅速的发展，截 至2000年9月全球开放式基金资产已达121,525亿美元(约人民 币100万亿元)。 开放式基金获取收益的来源主要有下列几种： 项目含义 股利收入:投资上市公司股票时，配发的股票股利或现金股息。 利息收入:投资国债、企业债、金融债、银行存款等工具时，产 生的利息收益 资本利得:投资上市公司股票或债券时，由买卖价差所产生的利得。 其他收入:因运用基金资产带来的成本或费用的节约计入收益。
银行理财产品的定义与分类
银行理财产品的分类与解析 银行理财产品，按照标准的解释，应该是商业银行在对潜在目标客户群分析研究的基础上，针对特定目标客户群开发设计并销售的资金投资和管理计划。在理财产品这种投资方式中，银行只是接受客户的授权管理资金，投资收益与风险由客户或客户与银行按照约定方式承担。本文主要介绍了现行银行理财产品的分类以及作者个人的想法和政策建议。 一、根据本金与收益是否保证 我们将银行理财产品分为保本固定收益产品、保本浮动收益产品与非保本浮动收益产品三类。在期限上也是从7天到3个月、6个月、1年期、2年期不等，从各个方面满足了客户的投资需求。 1、保证收益理财计划 保本收益理财计划是指商业银行按照约定条件向客户承诺支付固定收益，银行承担由此产生的投资风险，或银行按照约定条件向客户承诺支付最低收益并承担相关风险，其他投资收益由银行和客户按照合同约定分配，并共同承担相关投资风险的理财计划。保证收益产品包含两类产品：保本固定收益产品和保证最低收益产品。 保本固定收益产品指银行按照合同约定的事项向投资者支付全额本金和固定收益的产品。投资者买这类产品到期获得固定收益，投资风险全由银行承担。由于固定收益理财产品投资风险均由银行承担，而投资者主要关注的是产品提前终止风险，而这类风险发生的概率较低。因此，投资者在选择固定收益产品主要把握两个比较：第一，同类产品比较，同期限产品选年收益率高者，不同期限产品，在考虑流动性需要和利率政策的基础上进行选择；第二，与定期存款比较，投资者之所以选银行理财产品，特别是固定收益产品，重要因素是其收益水平高于存款利息。 保证最低收益产品指银行按照合同约定事项支付投资者全额本金、最低固定收益以及其他或有投资收益的产品。这类产品主要特点为银行承诺支付最低收益，这部分收益所产生的风险由银行承担；其他或有投资收益则按合同约定进行分配，投资者需承担这部分收益为零的风险。
分级基金(上)——分级基金简介--100分答案
一、单项选择题 1. 相对于海外的分级基金产品而言，我国的分级基金起步较晚。 2007年，国内第一只分级基金（）成立。 A. 长盛同庆 B. 国投瑞银瑞福 C. 银华深证100 D. 国投瑞银瑞和300 描述：分级基金的发展历史 您的答案：B 题目分数：10 此题得分：10.0 2. 在分级基金的不定期折算中，当母基金净值触发上折阀值后，B 份额变成1份新的B份额，多余部分以（）的形式给付到投资者 A. A份额 B. B份额 C. 母基金 D. 现金 描述：分级基金的不定期上折 您的答案：C 题目分数：10 此题得分：10.0 3. 国内第一只QDII架构上的分级基金产品为（）。 A. 银华恒生H股分级 B. 富国汇利分级 C. 嘉实多利分级 D. 汇添富恒生指数分级 描述：国内第一只QDII架构上的分级基金 您的答案：D 题目分数：10 此题得分：10.0 二、多项选择题 4. 根据母基金投资标的资产的不同，目前市场主流的分级基金可 分为（）三种类型。
A. 股票型 B. 债券型 C. 指数型 D. 货币型 描述：分级基金的分类 您的答案：B,C,A 题目分数：10 此题得分：10.0 5. 有关场内份额在上海证券交易所上市交易的分级基金，以下选 项正确的是（）。 A. 场内母基金和子份额同时上市交易 B. 整体溢价空间较大 C. 支持实时合并分拆 D. 场内持有或合并的母基金可以T+0赎回 描述：上交所分级基金的特点 您的答案：D,C,A 题目分数：10 此题得分：10.0 6. 当分级基金T日触发上折时，关于B份额的交易流程下列选项 正确的是（）。 A. T+1日停牌 B. T+1日正常交易 C. T+2日停牌 D. T+3日上午10:30复牌 描述：分级基金的不定期上折 您的答案：B,C,D 题目分数：10 此题得分：10.0 三、判断题 7. 分级基金是指在一个投资组合下，通过对基金收益或净资产的 分解，形成两级风险收益表现有一定差异化基金份额的基金品种。 （） 描述：分级基金的基本定义
契约型基金解读
【收藏】最全的契约型基金解读 契约型基金的基本概念 契约型基金又称为单位信托基金(Unit trust fund)，指专门的投资机构(银行和企业)共同出资组建一家基金管理公司，基金管理公司作为委托人通过与受托人签定"信托契约"的形式发行受益凭证——"基金单位持有证"来募集社会上的闲散资金。 契约型基金由基金投资者、基金管理人、基金托管人之间所签署的基金合同而设立，基金投资者的权利主要体现在基金合同的条款上，而基金合同条款的主要方面通常由基金法律所规范。 契约基金与信托一样具有比较完善的法律、法规基础，主要受《证券投资基金法》、《私募投资基金监督管理暂行办法》和《私募投资基金管理人登记和基金备案办法》约束。其产品构架和信托一样施行委托人、受托人、托管人三方分离。 基金管理人：（基金管理公司），是指凭借专门的知识与经验，运用所管理基金的资产，根据法律、法规及基金章程或基金契约的规定，按照科学的投资组合原理进行投资决策，谋求所管理的基金资产不断增值，并使基金持有人获取尽可能多收益的机构。 基金托管人：又称基金保管人，是根据法律法规的要求，在证券投资基金运作中承担资产保管、交易监督、信息披露、资金清算与会计核算等相应职责的当事人。基金托管人是基金持有人权益的代表，通常由有实力的商业银行或信托投资公司担任。基金托管人与基金管理人签订托管协议。在托管协议规定的范围内履行自己的职责并收取一定的报酬。
契约性基金基本架构 契约型基金的发展历程 私募证券基金一开始是以信托加投顾模式的“阳光私募”出现，历经约10年的发展，直至2013年6月1日《证券投资基金法》修订之后，才首次赋予契约型私募基金的法律基础。从监管政策发展沿革来看，主要有以下四个发展阶段： 《证券投资基金法》修订前，私募基金必须借信托、券商“阳光化”，多以“公司型”、“有限合伙型”的形式设立。 2013年6月1日实施新《证券投资基金法》：将非公开募集基金纳入监管范畴；明确了私募基金的三种组织形式：契约型、公司型和合伙型，为契约型私募基金奠定了法律基础。 2014年2月7日施行《私募投资基金管理人登记和基金备案办法（试行）》：明确设立私募基金管理机构和发行基金产品采取登记备案制，不设行政审批。私募基金由“游击队”变身“正规军”。
北京市自然科学基金项目资助经费管理办法
北京市自然科学基金项目资助经费管理办法 第一章总则 第一条为加强北京市自然科学基金项目资助经费（以下简称项目资助经费）的管理，根据《科学事业单位财务制度》、《北京市科技计划项目经费管理的规定》等，结合北京市自然科学基金（以下简称自然科学基金）管理工作的特点，制定本办法。 第二条项目资助经费是指用于资助自然科学基础性研究，发现和培养科技人才等自然科学基金项目的专项资金。 第三条自然科学基金项目的立项、审批和经费管理由北京市自然科学基金委员会（以下简称自然科学基金委）负责。 第四条项目资助经费的管理和使用，必须符合国家有关财政、财务制度和本办法的规定，同时要有利于开展科学研究工作。 第二章预算管理 第五条自然科学基金项目实行定额补助式资助方式。 第六条项目负责人应按照本办法规定，本着实事求是、精打细算的原则，编制切合实际的项目资助经费预算。项目依托单位应按照有关规定严格审核项目资助经费预算，签署意见后报自然科学基金委。 第七条项目资助经费预算包括收入预算与支出预算。 收入预算包括用于项目研究的各种不同渠道的经费，具体包括从自然科学基金获得的资助、从项目依托单位获得的资助和从其他渠道获得的资助。 支出预算包括研究经费、项目津贴费和管理费，具体如下： （一）研究经费是指直接用于科学研究的费用，包括： 1.科研业务费：测试、计算、分析费，动力、能源费，差旅费，调研和学术会议费，资料、论文版面费和印刷费，文献检索、入网等信息通讯费。 2.实验材料费：原材料、试剂、药品等消耗品购置费，实验动物、植物的购置、种植、养殖费，标本、样品的采集加工费和包装运输费。
3.仪器设备费：专用仪器设备购置、运输、安装费和管理费，自制专用仪器设备的材料、配件购置费和加工费。 4.实验室改装费：为改善资助项目研究的实验条件，对实验室进行改装所开支的费用。不得用于实验室扩建、土建、房屋维修等费用的开支。 5.协作费：外单位协作承担自然科学基金项目部分研究试验工作的费用。 （二）项目津贴费：可以从项目资助经费中提取10%作为项目津贴，发放项目负责人和主要研究人员。 （三）管理费是指项目依托单位为组织和支持项目研究而支出的费用，不超过自然科学基金资助经费的5%，协作单位不得重复提取。 第八条自然科学基金委组织专家或择优遴选中介机构对项目资助经费预算进行评审或评估，资助额度依据自然科学基金各类项目经费情况和评审专家的意见，以及相关的财政、财务制度并按照规定的程序审核后确定。 第九条项目负责人必须严格按照批准的项目资助经费预算核定的用途、范围和开支标准使用项目资助经费。 第十条经批准的项目资助经费一般不做调整。由于项目研究目标、重大技术路线或主要研究内容调整，以及不可抗力造成意外损失等原因，对项目资助经费预算造成较大影响时，必须按程序报自然科学基金委批准。 第十一条资助项目经费不得用于支付各种罚款、捐款、赞助、投资等项支出，不得用于各种福利性支出，不得用于国家规定禁止列入的其他支出。 第十二条项目依托单位应加强项目资助经费的管理。项目资助经费须专款专用，任何单位和个人不得以任何理由和方式截留、挤占和挪用。 第十三条在研资助项目的年度结余经费，结转下一年度继续使用。结题项目的结余经费，仍用于项目承担单位的自然科学基础性研究工作。 第三章拨款管理 第十四条项目负责人接到《北京市自然科学基金委员会资助项目批准书》后，编制《北京市自然科学基金资助项目任务书》（以下简称《任务书》）。在规定期限内送交自然科学基金委办公室，经审核后，据以拨款。无故逾期不交，按自动放弃资助处理。 第十五条对资助项目的拨款，每年一次。第一次按《任务书》中“北京市自然科学基金资助项目经费计划表”核拨。第二次及以后的拨款，根据自然科学基金委对项目负责人提交的
基金投资分类
随着行业的不断发展壮大，新产品的不断涌现，私募产品的分类也将极为复杂，分类体系也应该随着行业的发展而变化。而且目前行业内对基金分类规则没有统一的标准，而且分类较为凌乱。为此，朝阳永续基于自身强大的私募数据库，以及对私募行业的跟踪研究，对国内私募基金按七种基础口径进行分类，几乎能覆盖市场所有产品，能满足大部分投资者需求。尤其对投资策略、投资标的等针对市场的应用型分类进行细化，以方便各维度的产品分类处理和统计。朝阳永续也将对其进行细化、完善并修正，以保证其科学性及合理性。 具体分类细化如下： 从上述分类可以看出，随着私募基金的投资策略的多样化，基金投资策略可谓是百花齐放。为方便投资者更清晰的理解，朝阳永续经过精细梳理对目前私募行业所有的投资策略进行了细化，按投资策略分类主要分为:股票策略、事件驱动、管理期货、套利策略、宏观策略、债券基金、组合基金、复合策略等主要策略分类。以下将对各类型策略进行详细阐述，以飨读者。 一、股票策略 股票策略以股票为主要投资标的，是目前国内阳光私募行业最主流的投资策略，约有8成以上的私募基金采用该策略，内含股票多头、股票多空、股票市场中性三种子策略。目前国内的私募基金运作最多的投资策略即为股票策略。 1、股票多头
股票多头是指基金经理基于对某些股票看好从而在低价买进股票，待股票上涨至某一价位时卖出以获取差额收益。该策略的投资盈利主要通过持有股票来实现，所持有股票组合的涨跌幅决定了基金的业绩。 代表机构：朱雀投资、贤盛投资、中睿合银 (1)股票多头中有一类股票行业策略，通常指私募基金经理投资范围或投资策略涉及到某一行业的，例如：医疗、医药、健康生活、化工、行业精选、行业优选、行业轮动等。 比如：华宝-从容医疗1期证券投资集合资金信托计划，主要投资于中国A 股市场医药板块股票及与医药相关的个股。 2.股票多空 股票多空策略(Equity Long/Short，或 ESL)可以说是对冲基金的鼻祖，该策略拥有悠久的历史。从1949年Alfred Winslow Jones 设立第一支对冲基金开始，股票多空策略已经有近70年的发展历程，现在也仍然是对冲基金的主流策略。 简单来说，股票多空策略就是在持有股票多头的同时采用股票空头进行风险对冲的投资策略，也就是说在其资产配置中既有多头仓位，又有空头仓位。空头仓位主要是融券卖空股票，也可以是卖空股指期货或者股票期权。简单来说，股票多空策略就是在持有股票多头的同时采用股票空头进行风险对冲的投资策略，也就是说在其资产配置中既有多头仓位，又有空头仓位。空头仓位主要是融券卖空股票，也可以是卖空股指期货或者股票期权。 二、事件驱动策略 事件驱动型的投资策略就是通过分析重大事件发生前后对投资标的影响不同而进行的套利。基金经理一般需要估算事件发生的概率及其对标的资产价格的影响，并提前介入等待事件的发生，然后择机退出。该策略在我国目前有效性偏弱的A股市场中有一定的生存空间。事件驱动型策略主要分为定向增发、并购重组、参与新股、热点题材与特殊事件。 1.定向增发
基金从业私募股权投资基金基础知识复习题集第699篇
2019年国家基金从业《私募股权投资基金基础知识》职业资格考前练习 一、单选题 1.( )既可以条款形式存在于投资协议中，也可以一个专门的协议即估值调整协议形式存在。 A、估值调整条款 B、估值条款 C、估值条件 D、估值协议 >>>点击展开答案与解析 【知识点】：第5章>第4节>估值条款和估值调整条款 【答案】：A 【解析】： 估值调整条款既可以条款形式存在于投资协议中，也可以一个专门的协议即估值调整协议形式存在。 2.股权回购协商的过程中，围绕( )的争论是重中之重。 A、企业战略优势 B、企业竞争优势 C、股权价格 D、企业价值 >>>点击展开答案与解析 【知识点】：第7章>第4节>回购退出 【答案】：C 【解析】： 股权回购协商的过程，是股权投资各主体利益博弈的过程。在整个过程中，围绕股权价格的争论 无疑是重中之重，股价的定位既要符合市场的基本行情，又要满足各利益主体的基本要求。 3.发生重大事项的，应当在( )个工作日内向中国证券投资基金业协会报告。 A、4 B、6 C、8 10 、D． >>>点击展开答案与解析 【知识点】：第9章>第2节>基金信息披露的要求 【答案】：D 【解析】： 股权投资基金管理人应当根据中国证券投资基金业协会的规定，及时填报并定期更新管理人及其 从业人员的有关信息、所管理股权投资基金的投资运作情况和杠杆运用情况，保证所填报内容真实、准确、完整。发生重大事项的，应当在10个工作日内向中国证券投资基金业协会报告。 4.股权投资基金监管机构依法对基金管理人和( )开展股权投资基金业务实施监督管理，对违 法违规行为进行查处。
A、市场服务机构 B、市场金融机构 C、基金投资者 D、行业自律组织 >>>点击展开答案与解析 【知识点】：第2章>第3节>股权投资基金监管的目标和原则 【答案】：A 【解析】： 股权投资基金监管机构依法对基金管理人和市场服务机构开展股权投资基金业务实施监督管理，对违法违规行为进行查处。 5.业绩报酬是基金管理人在基金获得超额收益后可以获得的投资收益分成，分成比例由( )通过协商确定。 A、基金托管人和基金投资者 B、基金管理人和基金投资者 C、基金管理人和基金托管人 D、基金销售机构和基金管理人 >>>点击展开答案与解析 【知识点】：第8章>第4节>基金收益分配的基本概念及方式 【答案】：B 【解析】： 收益分配涉及的基本概念包括业绩报酬、瀑布式的收益分配体系、门槛收益率、追赶机制以及回拨机制等。基金管理人应与基金投资者进行充分的沟通与协商，确定收益分配的机制，并在基金合同中约定相应的基金条款。 知识点：收益分配的基本概念、业绩报酬、瀑布式的收益分配体系、门槛收益率、追赶机制、回拨机制； 6.私人股权包括( )。 A、企业债 B、公司债 C、可转债 D、私募债 >>>点击展开答案与解析 【知识点】：第1章>第1节>股权投资基金的概念 【答案】：C 【解析】： 国内所称“股权投资基金”，其全称应为“私人股权投资基金”(PrivateEquity Fund)，是指主要投资于“私人股权”(Private Equity)的投资基金。前述私人股权即非公开发行和交易的股权，包括未上市企业和上市企业非公开发行和交易的普通股、可转换为普通股的优先股和可转换债券。 知识点：私人股权的界定； 7.下列关于股权投资基金的募集流程的说法，错误的是( )。 A、在基金路演期，基金管理人需准备募集推介资料并分发私募备忘录
2017年省基金项目资助范围
附件1 2017年省基金项目资助范围（一）数理科学 数学、力学、天文学、物理学。 （二）化学科学 无机化学、有机化学、物理化学、高分子化学、分析化学、化学工程及工业化学、环境化学。 （三）生命科学 微生物学、植物学、生态学、动物学、生物物理、生物化学与分子生物学、遗传学与生物信息学、细胞生物学、免疫学、神经科学、认知科学与心理学、生物力学与组织工程学、生理学与整合生物学、发育生物学与生殖生物学、农学基础与作物学、植物保护学、园艺学与植物营养学、林学、畜牧学与草地科学、兽医学、水产学、食品科学。 （四）医学科学 呼吸系统、循环系统、消化系统、生殖系统/围生医学/新生儿、泌尿系统、运动系统、内分泌系统/代谢和营养支持、血液系统、神经系统和精神疾病、医学免疫学、皮肤及其附属器、眼科学、耳鼻咽喉头颈科学、口腔颅颌面科学、急重症医学/创伤/烧伤/整形、肿瘤学、康复医学、影像医学与生物医学工程、医学病原微生物与感染、检验医学、特种医学、放射医学、法医学、地方病学/职业病学、老年医学、预防医学、中医学、中药学、中西医结合、药物学、药理学。
（五）地球科学 地理学、地质学、地球化学、地球物理学和空间物理学、大气科学、海洋科学。 （六）工程与材料科学 金属材料、无机非金属材料、有机高分子材料、冶金与矿业、机械工程、工程热物理与能源利用、电气科学与工程、建筑环境与结构工程、水利科学与海洋工程、安全生产。 （七）信息科学 电子学与信息系统、计算机科学、自动化科学、半导体科学与信息器件、光学与光电子学。 （八）自然科学领域的管理科学 运筹与管理、评价理论与方法、预测理论与方法、管理系统工程、工业工程与管理、管理信息与数据挖掘、数量经济理论与方法、金融工程、会计与审计、技术管理与技术经济、科技计量学与科技评价、资源环境政策与管理。
基金基础知识总结
基金基础知识总结 1．基金资产净值：基金总资产－基金总负债； 2．基金单位资产净值：（基金总资产－基金总负债）/实收资本（基金总分额）； 3．ETF是一种可以在交易所交易的开放式基金。 4．开放式基金的种类：普通基金，指数基金，指标基金，社保基金，货币基金，ETF基金 5．几个重要的恒等式 资产－负债－权益－收入＋费用＝0 资产类账户期末余额（借方）＝期初余额+本期借方发生额－本期贷方发 生额 负债、权益类账户期末余额（贷方）＝期初余额+本期贷方发生额－本期 借方发生额 6．基金投资人投资基金的两种渠道。 A.封闭式：在交易所进行交易可交易封闭式基金。 B.开放式：在基金的销售网点或者代销机构申购和赎回。 7．开放式基金与封闭式基金的区别，至少涉及三个区别要点 区别开放式封闭式 基金规模的可变性不同投资者在基金的存续期限内可 以随意申购和赎回基金单位 明确的存续期限，并且在存续期 限内已发行的基金不能被赎回，而
8．封闭式基金和开放式基金的购买渠道？ 封闭式基金是通过证券交易场所进行的买卖的，买卖行为发生在基金投资人之间。开放式基金是通过直销或者代销机构进行认购、申购的。 9．什么是直销机构？ 直销机构是基金管理公司自己开设的基金销售渠道，直销机构分为网上直销和网下直销。网上直销也交柜台直销，现在一般是大客户、机构投资者通过网下直销进行申购、赎回。网上直销可以通过基金公司的网站进行申购、
赎回。网上直销的渠道种类很多，如工行、农行、建行，天天盈、支付宝。。。 10．什么是代销机构？ 随着基金市场规模的不断扩大，基金行业内部的专业化分工不断深化。 除基金管理人直接销售外，基金的销售可由证券公司、商业银行及其它中介机构代理完成，这些独立的销售机构专门为基金管理人提供销售服务，并收取一定的销售佣金和服务费。 11．注册机构是什么？ 办理注册登记的机构负责投资者账户的管理和服务，负责基金单位的注册登记以及红利发放等具体投资者服务内容。注册登记机构通常由基金管理人或其委托的商业银行或其它机构担任。 12．开放式基金的销售过程中都有哪些费用 认购费、申购费、赎回费，后端申购费，转出费，补差费 认购：投资人在开放式基金募集期间、基金尚未成立时购买基金单位的过程称为认购。通常认购价为基金单位面值1元加上一定的销售费用。 申购：在基金成立之后，投资人通过销售机构申请向购买基金管理公司基金单位的过程称为申购。 赎回：与购买基金相反，投资人卖出基金是把手中持有的基金单位按一定价格卖给基金管理人并收回现金，这一过程称为赎回，其赎回金额是以当日的单位基金资产净值为基础计算的 基金转换：是指当一个基金管理公司同时管理多只开放式基金时，基金投资人可以将持有的一只基金转换为另一只基金。即，投资人卖出一只基金的同时，买入该基金管理公司管理的另一只基金。转换业务发生会产生转出费。如果转入的基金申购费率比转出的基金申购费费率要高，就会产生补差费。如货币基金转股票基金就有补差费。
知识点契约型基金与公司型基金
【知识点】契约型基金与公司型基金 证券投资基金依据法律形式的不同，基金可分为契约型基金与公司型基金。 目前，我国的证券投资基金均为契约型基金，公司型基金则以美国的投资公司为代表。 契约型基金是依据基金合同设立的一类基金。基金合同是规定基金当事人之间权利义务的基本法律文件。在我国，契约型基金依据基金管理人、基金托管人之间所签署的基金合同设立；基金投资者自取得基金份额后即成为基金份额持有人和基金合同的当事人，依法享受权利并承担义务。 公司型基金在法律上是具有独立法人地位的股份投资公司。公司型基金依据基金公司章程设立，基金投资者是基金公司的股东，享有股东权，按所持有的股份承担有限责任，分享投资收益。 契约型基金与公司型基金主要有以下区别： （一）法律主体资格不同 契约型基金不具有法人资格，公司型基金具有法人资格。 （二）投资者的地位不同 契约型基金依据基金合同成立。基金投资者尽管也可以通过持有人大会发表意见，但与公司型基金的股东大会相比，契约型基金持有人大会赋予基金持有者的权利相对较小。 （三）基金营运依据不同 契约型基金依据基金合同营运基金；公司型基金依据投资公司章程营运基金。公司型基金的优点是法律关系明确清晰，监督约束机制较为完善，但契约型基金在设立上更为简单易行。两者之间的区别主要表现在法律形式的不同，并无优劣之分。 【知识点】封闭式基金与开放式基金 依据运作方式的不同，可以将基金分为封闭式基金与开放式基金。 封闭式基金是指基金份额在基金合同期限内固定不变，基金份额可以在依法设立的证券交易所交易，但基金份额持有人不得申请赎回的一种基金运作方式。 开放式基金是指基金份额不固定，基金份额可以在基金合同约定的时间和场所进行申购或者赎回的一种基金运作方式。这里所指的开放式基金专指传统的开放式基金，不包括交易型开放式指数基金(ETF)和上市开放式基金(LOF)等新型开放式基金。 封闭式基金与开放式基金主要有以下不同。 （一）期限不同 封闭式基金一般有一个固定的存续期；而开放式基金一般是无特定存续期限的。 （二）份额限制不同 封闭式基金的基金份额是固定的，在封闭期限内未经法定程序认可不能增减，开放式基金规模不
某基金项目资助经费管理办法(doc 7页)
国家社会科学基金项目资助经费管理办法 第一章总则 第一条为加强国家社会科学基金（下称国家社科基金）项目资助经费（下称项目资助经费）的管理，根据《科学事业单位财务制度》、《国家社会科学基金财务管理办法》及国家其他有关规定，制订本办法。 第二条项目资助经费，是指国家社科基金直接用于资助社会科学研究人员开展国家社科基金项目研究的经费。 第三条全国哲学社会科学规划办公室（下称全国社科规划办）根据国家哲学社会科学研究中长期规划和国家社科基金情况，提出年度计划的资助项目数和资助总金额，经全国哲学社会科学规划领导小组（下称全国社科规划领导小组）批准后执行。 第四条国家社会科学基金项目（下称国家社科基金项目）设立重点项目、一般项目和青年项目，每年评审一次。特别委托项目单独立项。项目资助额度依据国家社科基金各类项目平均资助强度和立项课题的实际需要确定。项目经费一次核定，分期拨付，包干使用，超支不补。 第五条项目资助经费的管理和使用，必须符合国家有关财政、财务制
度和本办法的规定，同时要有利于促进科研人员开展国家社科基金项目的科学研究工作。 项目承担者应充分利用本地区、本部门、本单位现有的科研和工作条件，以较少的投入取得较大的研究成效。 第六条项目资助经费要专款专用，项目负责人所在单位和个人不得以任何理由和方式截留、挤占和挪用。项目资助经费的管理和使用，应接受财政、审计、全国社科规划办等部门的监督、检查。 第七条全国社科规划办建立国家社科基金项目的项目库，并按规定进行管理。 第八条全国社科规划领导小组会同财政部制定适应国家社科基金特点的项目资助经费绩效考评办法，对项目的实施及经费使用效益进行考评。 第二章项目资助经费使用范围 第九条项目资助经费的使用范围主要包括： 1．管理费：指项目负责人所在单位科研管理部门和财务部门提取的管理费（特别委托项目和重点项目每项2000元，一般项目和青年项目每项1500元，不得超额提取和重复提取）。科研管理部门和财务部门分配管理费的比例可为3:2 。 2．资料费：指开展项目研究所需的资料收集、复印、翻拍、翻译等费用，
基金的相关概念
基金的相关概念： 一、基金管理人： 1、定义：基金管理人是指凭借专门的知识与经验，运用所管理基金的资产，根据法律、法规及基金章程或基金契约的规定，按照科学的投资组合原理进行投资决策，谋求所管理的基金资产不断增值，并使基金持有人获取尽可能多收益的机构。负责基金发起设立与经营管理的专业性机构、通常由证劵公司，信托投资公司或其他机构等发起成立，具有独立法人地位。基金管理人在不同国家（地区）有不同的名称。例如，在英国称投资管理公司，在美国称基金管理公司，在日本多称投资信托公司，在我国台湾称证券投资信托事业，但其职责都是基本一致的，即运用和管理基金资产。 2、基金管理人概况：基金管理人是基金资产的管理和运用者。基金收益的好坏取决于基金管理人管理运用基金资产的水平，因此必须对基金管理人的任职资格做出严格限定，才能保护投资者的利益，只有具备一定的条件的机构才能担任基金管理人。各个国家或地区对基金管理人的任职资格有不同的规定，一般而言，申请成为基金管理人的机构要依照本国或本地区的有关证券投资信托法规，经政府有关主管部门审核批准后，方可取得基金管理人的资格。审核内容包括：基金管理公司是否具有一定的资本实力及良好的信誉，是否具备经营、运作基金的硬件条件（如固定的场所和必要的设施等）、专门的人才及明确的基金管理计划等。 中国《证券投资基金管理暂行办法》规定，基金管理人的职责主要有：按照基金契约的规定运用基金资产投资并管理基金资产；及时、足额向基金持有人支付基金收益；保存基金的会计账册，记录15年以上；编制基金财务报告，及时公告，并向中国证监会报告；计算并公告基金资产净值及每一基金单位资产净值；基金契约规定的其他职责；开放式基金的管理人还应当按照国家有关规定和基金契约的规定，及时、准确地办理基金的申购与赎回。 二、基金托管人： 1、定义：基金托管人是投资人权益的代表，是基金资产名义持有人或管理机构，为保证基金资产的安全，基金应按照资产管理和保管分开的原则进行运作，
基金的概念和分类
一、证券投资基金的概念 证券投资基金是指通过发售基金份额，将众多投资者的资金集中起来，形成独立财产，由基金托管人托管，基金管理人管理，以投资组合的方法进行证券投资的一种利益共享、风险共担的集合投资方式。 二、证券投资基金与其他金融工具的比较 （一）基金与股票、债券的差异 1.反映的经济关系不同 股票反映的是一种所有权关系； 债券反映的债权债务关系； 基金反映的是一种信托关系，受益凭证。 2.所筹资金的投向不同 股票、债券是直接投资工具，所筹集的资金主要投向实业领域。 基金是间接投资工具，所筹集的资金主要投向有价证券等金融工具。 3.投资收益与风险大小不同 股票：高风险、高收益。 债券：低风险、低收益。 基金：介于股票和债券之间，风险相对适中、收益相对稳健。 （二）基金与银行存款的差异 基金通过银行代销，但不是银行发行的。 1.性质不同 2.收益与风险大小不同 3.信息披露程度不同 三、证券投资基金的法律形式 依照基金法律形式不同，基金可分为契约型基金与公司型基金。目前我国的基金均为契约型基金，公司型基金则以美国的投资公司为代表。 一、契约型基金 契约型基金是依据基金合同而设立的一类基金。基金合同是规定基金当事人之间权利义务的基本法律文件。 二、公司型基金 公司型基金在法律上是具有独立法人地位的股份投资公司，基金投资者是公司的股东。 三、契约型基金与公司型基金的区别（请同学们注意，这是考试重点，经常出现，需要花时间仔细学习与掌握）。 （一）法律形式不同。 契约型基金不具有法人资格，而公司型基金具有法人资格。 （二）投资者的地位不同 契约型基金的投资者没有管理基金资产的权利；公司型基金的投资者可以通过股东大会享有管理基金的权利。由此可见，公司型基金的投资者的权利要大一些，契约型基金持有人大会赋予基金持有人的权利相对小。 （三）基金营运依据不同
基金资助项目结题报告
基金资助项目《结题报告》报告正文撰写提纲与说明 请项目负责人参照以下提纲格式及其说明自由撰写，要求层次分明、条目清晰、内容准确，并可根据需要自行增设栏目或补充必要的图表。 《结题报告》要求全面地反映资助项目的工作情况和研究进展，如实地体现资助项目的研究计划要点、执行情况、主要进展与成果、人才培养、合作交流、经费使用以及研究计划调整等情况，重点描述研究进展与重要的研究成果。请精心撰写并认真核对，确保“内容真实、数据准确”。 在撰写风格上请注意“重点突出，语言精练、准确”，做到“结构合理，层次分明，标题突出，条目清晰”，必要的地方可图表、图文并茂。 报告正文主要栏目为： 一、研究计划要点及执行情况概述。是否按计划进行，哪些内容作了必要的调整和变动，哪些研究内容未按计划进行，原因何在。 二、研究工作主要进展和所取得的成果。本部分内容是《结题报告》的核心部分，也是基金资助项目中最有学术价值和可供其它研究者进一步研究的基础，要求项目负责人和承担者实事求是地认真撰写，包括代表性成果介绍，说明其水平和影响，并简要阐述其科学意义或应用前景等。视情提供必要的国内外动态和研究成果的比较，必要的参考文献出处等。 对重要的研究进展或成果，请尽可能“一事一议”，分段撰写，以便今后成果展示或管理汇报时可以整段地剪贴引用。 对在后面成果目录表及统计数据表中的一些内容，如国际学术奖、数据库、软件等，应在本部分中具体地描述。 三、本项目研究人员的合作与分工。根据个人的实际贡献等, 概述本项目研究人员的合作与分工，列出项目执行期间主要研究人员和中途调离、退出的研究人员的名单，并简要说明原因。 四、国内外学术合作交流与人才培养情况（如无，可以不写）。 组织国内外学术活动的情况，包括会议主题、内容、规模、时间、地点、效果等。 国际会议大会特邀报告及参加组委会情况等，请提供邀请信等必要的复印件。