“信托+融资租赁”五大合作模式介绍
5大金融机构与融资租赁的合作模式
5大金融机构与融资租赁的合作模式2017年07月08日商业银行与融资租赁公司（包括金融机构和非金融机构）是比较典型的“合作+竞争”关系。
对商业银行而言，融资租赁是企业获得融资的另一重要渠道，与银行信贷存在替代和竞争关系；同时融资租赁公司自己也需要商业银行的服务，在授信、中间业务等方面有着广阔的合作空间。
我国融资租赁业还处于起步发展阶段，商业银行发展相对成熟，探讨两者的合作模式和前景具有现实意义。
按照我国《商业银行法》，商业银行不能直接办理融资租赁业务。
但商业银行可以通过合作的方式介入融资租赁业务，能够扩展市场，借助租赁公司强化在产业链条中的竞争优势。
融资租赁公司缺乏稳定的资金来源，缺少网络化的分支机构，难以在跨行政区域方面形成网络效应，通过与商业银行的合作，实现更好的发展。
现阶段，商业银行与融资租赁公司之间的合作，主要在以下三个方面：1、客户与金融产品的共享通用方面的合作2、境内人民币融资方面的合作3、国际业务方面的合作1.客户与金融产品的共享通用方面的合作（一）银行推荐客户，并提供结算等服务的模式是指银行向租赁公司推荐有租赁需求的客户，由租赁公司独立作出业务决策，银行在应收租赁款归集、资金账户监管提供服务，双方还可约定租后管理合作事宜。
这种模式涉及的风险较低，执行的难度较低。
（二）租赁公司推荐客户，银行协助管理的模式是指租赁公司与银行签署合作协议，租赁公司将其直接营销的客户，统一到合作银行开设结算账户，由银行提供租赁款归集服务，或者还提供账户监管和租后管理等服务。
这种模式涉及的风险也较低，执行的难度也较低。
2.内人民币融资方面的合作（一）租赁公司推荐客户，银行提供保理服务的模式是指租赁公司向银行推荐已完成的租赁项目和客户给银行，银行基于对承租人的授信或者租赁公司提供的增信，提供应收租赁款的保理服务。
这种保理既包括对售后回租的保理，也包括直接租赁等其他租赁形式的保理。
这种模式下，银行承担信用风险，要在给予承租人的授信条件和额度内合作，或在租赁公司提供的增信措施的授信条件和额度内合作。
金融租赁业务概况及其与信托公司的合作模式探讨
金融租赁业务培训一、融资租赁业务的现状1、按不同监管机构，融资租赁可区分金融系租赁，外资租赁和内资试点融资租赁公司。
由银监会审批、监管的金融系租赁有23家，注册资本1亿人民币以上。
由商务部审批、监管的外资租赁公司，800多家，注册资本1000万美元以上。
由商务部和国税总局联合审批的内资试点融资租赁公司120多家，注册资本1.7亿人民币以上。
2、按不同的出资人，融资租赁公司可分为：银行系金融租赁公司；厂商系金融租赁公司（为增加产品销售）；独立机构设立的租赁公司（外资较多）。
二、租赁和融资租赁“金融租赁”仅是一个机构名称，非法律及会计名称。
三、融资租赁标准的营业范围融资租赁的营业范围包括：直接租赁、转租赁、回租赁、杠杆租赁、委托租赁、联合租赁等。
其中按照业务量排序，直接租赁排第一（一般签订三方两合同）；回租赁规模第二（一般签订两方一合同）；转租赁排第三位（主要是飞机租赁）。
四、支撑融资租赁的四大支柱：法律、监管、税收政策、会计准则1、法律A.合同法《合同法》第十三章、《合同法》第十四章B.物权法《金融租赁公司管理办法》、《外商投资租赁业管理办法》C.最高人民法院《对融资租赁的司法解释》2、监管A、金融租赁公司的行业监管a.售后回租的租赁物有限制（银行背景的融资租赁公司对某些商品的售后回租不能做）b.金融租赁业务受到当地银监局的监管（具有地方特色）c.谨慎从事售后回租业务（类贷业务）B、非金融系租赁的行业监管（相对较少）3、税收政策A．B.融资租赁的流转税C．106号文件：回租赁的本金不纳税融资租赁售后回租的税收，既不收增值税业不收营业税国家税务总局公告2010年第13号：由于融资租赁业务为融资，利息可入财务费用税前抵扣4、融资租赁的会计准则会计准则对融资租赁的定义：目的：规范租赁各交易人的会计计量、核算和信息披露。
不重交易的法律形式，注重交易的经济实质。
A．融资租赁在会计准则上的五条标准，符合一条即可：租赁到期所有权发生转移；租赁期限大于设备折旧年限75%；租金支付额大于购置成本的90%；承租人由廉价购买选择权；承租人专用设备。
融资租赁公司的业务模式
融资租赁公司的业务模式
金融租赁公司的业务模式
一、租赁模式：
金融租赁公司通常利用租赁的模式，将投资者的资金投入的目标物品以租赁的形式实现投资目标。
企业通过租赁的模式可以获得最佳投资回报率，投资者也可以通过最低的风险，获得较高的投资收益。
二、保理模式：
保理模式是一种租赁模式，金融租赁公司提供了金融保理服务，将有效期短的债权转换成有效期较长，利率较低的长期融资。
投资者可以将资金投入安全的债权中，获得更高的回报率。
三、委托管理模式：
金融租赁公司可以风险分散的形式，为投资者提供资产委托管理的服务，以获取更高的投资回报率。
金融租赁公司根据市场变化和投资人的需求，不断地调整和优化投资组合，为投资人提供最佳的投资回报。
四、将银行贷款转换为租赁的模式：
金融租赁公司与银行签订贷款协议，将银行贷款转换为租赁的形式，从而获得降低融资成本的效果。
另外，金融租赁公司还可以为贷
款目标物提供技术支持和管理服务，为贷款借款方提供全方位服务。
五、投资持有人模式：
金融租赁公司向有资金需求的单位或个人收取投资持有人费用，以将资金从投资人投向目标物，并获得较高的投资回报率。
投资持有人可以按照拨付费用的规定，进行费用的分配，可以使投资者和企业在经济上获得充分的双赢。
融资租赁的10种主要业务模式你都了解吗？
融资租赁的10种主要业务模式你都了解吗？融资租赁是一种非银行金融机构为客户提供各种设备、机器等固定资产租赁融资的方式，租赁期间客户使用资产，而租赁公司则拥有资产的所有权。
融资租赁业务通常包括租赁方案的设计、设备采购、设备租赁、租赁期内的管理、设备维修和客户回租等环节。
融资租赁是为了满足企业融资需求，提高固定资产的利用效率和资产管理水平，同时减轻企业的融资压力而产生的一种金融业务。
1.直接融资租赁：融资租赁公司通过直接向客户出租资产的方式进行融资，融资租赁公司拥有资产所有权，客户在租赁期结束后可以选择购买资产。
2.售后回租：客户将自己已经拥有的资产出售给融资租赁公司，融资租赁公司立即向客户出租该资产并获得融资，客户在租赁期结束后可以选择重新购买该资产。
3.销售分期：融资租赁公司向客户出售资产并将其分期付款，资产所有权在最后一次支付后转移给客户。
4.资产管理：融资租赁公司管理客户的资产，包括购买、租赁、销售等，从而为客户提供资产管理服务。
5.特许经营：融资租赁公司向客户提供一种特许经营权，让客户使用公司的专利、商标或技术，并向客户提供融资服务。
6.供应链融资：融资租赁公司向供应链中的不同参与者提供融资服务，包括供应商、制造商和分销商等。
7.货物租赁：融资租赁公司向客户提供货物租赁服务，例如机器、设备、车辆等。
8.项目融资租赁：融资租赁公司向客户提供项目融资租赁服务，例如房地产开发项目、能源开发项目等。
9.车辆租赁：融资租赁公司向客户提供车辆租赁服务，包括个人和企业客户。
10.投资银行业务：融资租赁公司提供融资和投资银行服务，包括资本市场融资、并购和重组等业务。
当然，融资除了租赁也有其他的方式，比如一些可靠的信贷产品也是目前融资用的比较多的方式，好的产品也有很多，例如进出口企业可以通过银行的外贸贷款，英联金科通关数据信用贷，银关易邮储e 贷，进出口易贷等等。
大家可以通过正规的渠道找到合适自己的融资方式。
租赁公司与信托的合作模式介绍
租赁公司与信托的合作模式介绍
在融资租赁业中，能够发行信托产品，可以在一定程度上有效缓解公司来自各方的资金压力。
由此，融资租赁与信托的合作成为不少公司的现实选择之一，融资租赁公司与信托合作模式主要有以下三种方式。
一、融资租赁集合信托模式信托公司与租赁公司合作，借助租赁公司的项目资源、专业管理经验，信托公司发行融资租赁集合信托计划，在资金运用上由信托公司将资金贷给租赁公司用于购买设备，租赁给承租人使用并收取租金，以达到投资者获取稳定信托收益的目的。
二、租赁资产收益权受让集合信托模式租赁公司为了盘活资产，可将一个或多个租赁项目未来的租金收入形成租赁资产的收益权进行转让，信托公司通过发行租赁资产收益权受让集合信托计划，以信托资金受让该租赁资产的收益权，信托期满后，由租赁公司溢价回购租赁资产的收益权，获取信托收益。
三、租赁资产证券化模式信贷资产证券化是由中国境内的银行业金融机构
或有实力的第三方委托有实力的银行等作为发起机构，将信贷资产信托给受托机构，由信托公司作为受托机构，以资产支持证券的形式向投资机构发行收益证券，以该财产所产生的现金支付资产支持证券的结构性融资活动。
从未来的发展看，随着融资租赁公司的发展，当租赁资产能在未
来产生可预测的、稳定的现金流，就资产制定有标准化、高质量的合同条款，就具备了开展租赁资产证券化的条件。
目前，随着信贷资产证券化试点的扩大，信托公司正在探索开展租赁资产证券化业务。
常见租赁资产信托支持计划如下图所示：为充分发挥融资租赁公司和信托公司各自的优势，实现优势互补，未来，无论在资产端或是资金端，融资租赁公司与信托公司之间应加强合作，并在现有合作模式上探讨更多的合作模式，从而实现更加纵深的合作关系。
五大投融资模式全解析
五大投融资模式全解析一、PPP(Public-Private-Partnerships)模式一般情况下，PPP模式是公私合营各种模式的统称。
此处是作为一种独立而具体的模式。
就此而言，PPP 融资模式主要应用于基础设施等公共项目。
首先，政府针对具体项目特许新建一家项目公司，并对其提供扶持措施，然后，项目公司负责进行项目的融资和建设，融资来源包括项目资本金和贷款;项目建成后，由政府特许企业进行项目的开发和运营，而贷款人除了可以获得项目经营的直接收益外，还可获得通过政府扶持所转化的效益。
20世纪90年代后,一种崭新的融资模式-PPP模式(Public-Private-Partnership，即“公共部门-私人企业-合作”的模式)在西方特别是欧洲流行起来,在公共基础设施领域,尤其是在大型、一次性的项目,如公路、铁路、地铁等的建设中扮演着重要角色。
PPP模式是一种优化的项目融资与实施模式，以各参与方的“双赢”或“多赢”作为合作的基本理念，其典型的结构为：政府部门或地方政府通过政府采购的形式与中标单位组建的特殊目的公司签定特许合同(特殊目的公司一般是由中标的建筑公司、服务经营公司或对项目进行投资的第三方组成的股份有限公司)，由特殊目的公司负责筹资、建设及经营。
政府通常与提供贷款的金融机构达成一个直接协议，这个协议不是对项目进行担保的协议，而是一个向借贷机构承诺将按与特殊目的公司签定的合同支付有关费用的协定，这个协议使特殊目的公司能比较顺利地获得金融机构的贷款。
采用这种融资形式的实质是：政府通过给予私营公司长期的特许经营权和收益权来加快基础设施建设及有效运营。
PPP模式的内涵主要包括以下4个方面：第一，PPP是一种新型的项目融资模式。
PPP融资是以项目为主体的融资活动，是项目融资的一种实现形式，主要根据项目的预期收益、资产以及政府扶持的力度而不是项目投资人或发起人的资信来安排融资。
项目经营的直接收益和通过政府扶持所转化的效益是偿还贷款的资金来源，项目公司的资产和政府给予的有限承诺是贷款的安全保障。
一文读懂融资租赁的种模式
一文读懂融资租赁的种模式融资租赁是指企业或个人通过向租赁公司支付租金来使用其中一种资产的一种融资方式。
融资租赁通常通过租赁合同的形式，将资产租给客户并提供融资服务。
融资租赁的模式有很多种，以下是其中的11种模式。
1.传统融资租赁模式：企业将需要的设备或资产租赁给租赁公司，租赁公司以租金的形式提供融资服务。
2.主动融资租赁模式：企业通过对自己的资产进行包装、定价和购买，再将其租赁给租赁公司，由租赁公司提供融资服务。
3.实物融资租赁模式：租赁公司向客户提供不同类型的设备、机械、车辆等用于租赁的实物资产，同时提供融资服务。
4.抵押融资租赁模式：客户将自己的资产作为抵押品向租赁公司申请融资，租赁公司提供相应的租赁资产并提供融资服务。
5.售后回租模式：企业先购买需要的设备或资产，再将其出售给租赁公司，并租赁回来以获得融资。
6.售前回租模式：与售后回租模式类似，企业先将自己的资产租给租赁公司，再由租赁公司将其出售给企业以获得融资。
7.转租赁模式：租赁公司将已租赁的资产再次租赁给其他客户，以获取更多的融资。
8.度身定制模式：租赁公司根据客户的需求和特定情况，定制出适合该客户的租赁计划和资产配置方案。
9.转包模式：租赁公司将租赁的资产转包给其他供应商或租赁公司，以获取更多的融资。
10.租购并举模式：租赁公司与客户签订租赁合同的同时，还提供购买资产的选项，客户可以在租赁期满后选择购买资产。
11.创新产品模式：租赁公司根据市场需求和客户需求，创新开发出各种新型的租赁产品，以满足不同类型客户的融资需求。
以上是一些常见的融资租赁模式，每种模式都有不同的适用场景和融资方式，企业可以根据自身的需求选择合适的融资租赁模式来获取所需的资金支持。
信托投资公司融资租赁业务模式简析
信托投资公司融资租赁业务模式简析来源：中国信托业协会网站[摘要]本文主要从信托投资公司的角度阐述了开展融资租赁业务的交易结构和操作流程。
文中主要阐述了信托投资公司操作融资租赁业务的优势，并重点阐述了直接融资租赁操作模式、出售回租模式和与金融租赁公司合作的模式；希望能够对目前的融资租赁行业的发展有所借鉴，并起到抛砖引玉的作用。
[关键词] 融资租赁 出售回租 资金信托计划引 言信托作为一种财产管理制度在发达国家和地区，如美国、日本、中国台湾、香港等地，都已经发展到相当完善的程度，这一制度被人们广泛运用于各行各业，但在我国，信托制度却仅仅处于发展初期。
经过第五次清理整顿，目前注册登记的52家信托投资公司发展势头良好，有些信托投资公司在拓展业务范围、开创新型信托产品方面取得了骄人的业绩。
目前信托投资公司的经营范围是非常广泛的，可以用“金融超市”、“金融百货公司”来形容当前信托投资公司的业务范围，本文主要从信托投资公司如何开展融资租赁业务的角度阐述了几种较为可行的业务模式，希望能够起到抛砖引玉的作用。
第一部分 信托投资公司操作融资租赁业务的优势就融资租赁业务而言，信托投资公司具有天然的优势：一．资金来源方面的优势金融租赁公司的资金来源有限，除资本金以外,主要依赖于向银行借款或接受投资人的委托融资租赁资金；而信托投资公司具有较广的资金来源,除自有资金外，还可以借助发行集合资金信托计划的手段从社会上募集闲散资金，也可以通过单一资金信托获得融资，这为信托投资公司开展融资租赁业务提供了强有力的保障。
在条件成熟的情况下，信托投资公司可以考虑开展定向和不定向的融资租赁信托计划，使信托资金通过融资租赁的手段，以更为灵活的方式投向各个产业，这无疑极大地拓宽了信托资金的运用空间。
二．更广泛的资产管理途径和灵活的资产处置方式从信托制度的交易各方来看，在融资租赁业务中，信托投资公司不仅承担受托人的角色，同时也可以承担出租人的角色，这种双重身份所代表的法律关系是不同的，但在信托制度下，这二者得到了统一。
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由于融资租赁公司的主要业务自始至终由资金主导，从资金的筹措到资金的运用，直至租金的回收，其贯穿全程的特点决定了资金是融资租赁公司生存和发展的决定因素和必要条件，而筹措资金能力的大小和资金管理水平的高低，则直接关系到公司的发展命运。
也就是说，租赁公司要做大做强，就必须拓宽资金的来源渠道，创新融资方式，提高资金运用水平。
因此，融资租赁公司加强与信托公司合作，可以有效拓宽融资租赁企业融资渠道，促进民间资本进入实体经济领域，更好促进产融结合，提高金融运行效率，因而具有广阔的发展前景。
五大合作模式
信托公司操作融资租赁业务的方式灵活多样，有多种操作模式，其中最主要的有以下五种：
一、信托公司自主管理的集合资金信托模式
信托公司通过发行集合资金信托计划将信托资金集合起来，对信托资金进行专业化管理、运用，以融资租赁的形式购买设备，租赁给承租人使用，并收取租金。
在这种交易模式下，信托投资公司既是出租人，又是加入信托计划的每一位委托人的受托人，即信托财产的管理人，通过自主管理购买租赁标的物，再租给承租人，达到投资者获取稳定信托收益的目的。
二、银信合作主动管理融资租赁单一信托计划模式
信托公司与商业银行合作，借助商业银行客户资源和资金平台，由商业银行发行理财产品，将募集的资金委托信托公司设立融资租赁单一信托计划，由信托公司对资金进行专业化管理、运用，以融资租赁的形式购买设备，租赁给承租人使用，并收取租金，使投资者获取稳定信托收益。
三、信托公司与租赁公司合作模式
（一）融资租赁集合信托模式
信托公司与租赁公司合作，借助租赁公司的项目资源、专业管理经验，信托公司发行融资租赁集合信托计划，在资金运用上由信托公司将资金贷给租赁公司
用于购买设备，租赁给承租人使用并收取租金，以达到投资者获取稳定信托收益的目的。
（二）租赁资产收益权受让集合信托模式
租赁公司为了盘活资产，可将一个或多个租赁项目未来的租金收入形成租赁资产的收益权进行转让，信托公司通过发行租赁资产收益权受让集合信托计划，以信托资金受让该租赁资产的收益权，信托期满后，由租赁公司溢价回购租赁资产收的益权，获取信托收益。
四、信托公司与银行、租赁公司合作模式
（一）融资租赁单一信托模式
此种模式下，租赁公司主要是由银行指定。
通过信托公司与商业银行合作，借助商业银行客户资源和资金平台，由商业银行发行融资租赁理财产品，将募集资金委托给信托公司，设立融资租赁单一资金信托计划。
信托公司将资金贷给租赁公司，租赁公司用借款资金购买设备，租赁给承租人并收取租金，获取稳定信托收益。
（二）租赁资产收益权受让单一信托模式
租赁公司为了盘活资产，可将一个或多个租赁项目未来的租金收入形成租赁资产收益权对外转让，由商业银行发行租赁资产收益权理财产品，募集的资金委托信托公司设立租赁资产收益权单一信托计划，以信托资金受让该租赁资产的收益权，信托期满后，由租赁公司溢价回购租赁资产收益权，获取稳定信托收益。
五、租赁资产证券化模式
信贷资产证券化是由中国境内的银行业金融机构等作为发起机构，将信贷资产信托给受托机构，由信托公司作为受托机构，以资产支持证券的形式向投资机构发行收益证券，以该财产所产生的现金支付资产支持证券的结构性融资活动。
从未来的发展看，随着融资租赁公司的发展，当租赁资产能在未来产生可预测的、稳定的现金流，就资产制定有标准化、高质量的合同条款，就具备了开展
租赁资产证券化的条件。
目前，随着信贷资产证券化试点的扩大，信托公司正在探索开展租赁资产证券化业务。
四大评估标准
信托公司应制定和完善有关融资租赁项目的管理制度，规范融资租赁信托业务的尽职调查、立项、审批、管理等各环节的基本规定和操作要求，针对行业选择、风险审查、合法合规、资金投放、租后管理等各方面做出相应的制度安排，对租赁项目进行科学、细致的调查研究，对其可行性进行评估和论证，对项目收益采用定量和定性分析方法分别进行判断，并准确评价承租人的资信、财务状况、经营能力、支付能力等。
首先，对融资租赁项目可行性进行论证。
如，主要调查项目是否符合国家宏观经济政策和产业政策；项目是否经有关部门批准；租赁项目是否具有市场需求和市场竞争力；项目的配套资金落实情况等。
其次，对租赁项目评估、审查。
其中，对项目效益进行评估，测算其盈利能力，分析判断租金的偿还期限；审查与项目配套的水、电、煤、厂房及相关设备是否齐备等。
再次，对承租人情况进行调查。
包括，调查承租人经营情况，管理能力；调查承租人财务状况，盈利能力；调查承租人资信情况等。
最后，对融资租赁项目担保方式、内容、能力进行评估。
根据融资租赁项目担保方式的不同，对提供抵押、质押担保的，对抵押物、质押物的状况、质量、价值等进行审查、评估；对提供第三人保证担保的，要对保证人的主体资格进行审查，对保证人的经营情况、财务状况等进行分析，对保证能力进行评估等。
两大创新方向
经过近年的不断摸索和创新，融资租赁信托业务模式已基本发展成熟，为融资租赁公司真正开辟了一条新的融资渠道。
下一步，信托公司应根据自身的发展策略，加强该类产品的开发力度，提高该类产品的设计水平和管理能力，选择运作规范的融资租赁公司合作，通过富有
弹性的融资条件、可有效分散风险的资金结构设计，在产品结构、风险管理等环节上进行特色安排。
同时，信托公司还应积极探索固有业务在融资租赁领域的股权投资，不断创新业务模式，全方位开展与租赁公司的合作，在推动产业结构优化和技术进步、促进产融结合方面发挥积极作用。