货币金融学重点(整理版)

货币金融学重点（整理版）PS:第四章老师真的什么都没划么？
2012年07月02日 20:17:27
来源：李舒云的日志

货币金融学重点

第一章

1.货币的产生：私有制和社会分工产生了商品和商品交换，导致了生产和消费的矛盾，解决矛盾的方法就是进行产品交换。

2.货币的定义：一般等价物，具备体现一切商品价值并同一切商品相交换的基本特征。

包括实物货币，金属货币，信用货币（银行券，纸币）

3.货币的形式：实物货币、金属货币、信用货币（判断、定义）

4.货币职能（注意职能之间的关系和具体表现）：

（1）价值尺度功能

（2）流通手段职能

（3）贮藏手段职能

（4）支付手段职能

5.世界货币职能

价格标准：人们所规定的货币单位及对货币单位的等分，这是作为统一计价的方式而作为的技术性规定

6.货币数量的界定

（1）狭义货币量：现金+活期存款

（2）广义货币量：现金+全部存款+某些短期流动性金融资产

我们将广义货币口径中除狭义货币以外的部分称为准备货币或亚货币

7.货币层次划分：

（1）第一第二层

（2）基本依据是流动性（是指金融资产不受损失的及时转化为现实购买力的能力）

（3）我国货币的基本层次

8.货币制度：

（1）定义：是指一国由法律所确定的关于货币发行和流通的结构和组织形式

（2）构成要素（判断）：币材和货币单位的规定；本位币和辅币的铸造与偿付能力的规定；银行券与纸币的发行准备与流通的规定；黄金准备制度

本位币与辅币的铸造与偿付能力的规定：

9.金属复合本位制下：多以贵金属为币材；为无限法偿货币

辅币流通速度快，磨损大，多为贱金属不足值货币，有限法偿，但是兑换主币不受限制

（1）平行本位制：最典型的复合本位制

（2）双本位制：金银比价波动较大，尤其是金贵银贱引起流通混乱时出现的。劣币驱逐良币

（3）跛行本位制：国家无力维持金银固定兑换比率时，使银成为金货币的辅币

10.信用货币本位制的危机性（具体）：

（1）现代信用货币为不兑现货币，没有特定的发行保证，容易出现财政发行，导致通货膨胀

（2）不具备自发调节货币流通量的能力，供给量超过需要量之后就会表现为币值下跌，物价上涨

（3）商业银行受经济效益驱使，又往往突破存贷控制比例，导致信用膨胀。

我国信用货币遵循：统一发性原则，经济发行原则，计划发行原则

第二章

1.信用：经济活动中以偿还和付息为条件的借贷行为

（1）产生根源：信用产生的社会制

度根源是私有制，产生的社会经济根源
是社会资金流动的不平衡。

2.信用工具：又称为金融工具，是记载信用标的，保护债权人权利，具备法律效力的书面凭证

3.信用的基本功能：

（1）资金配置功能（促进储蓄向投资转化，促进规模效应形成，促进社会合理分配）

（2）信用创造功能

（3）信息传播功能

（4）宏观调控功能

4.信用的形式

（1）最典型的直接信用是证券信用，最典型的间接信用是银行信用，区别在于中介人及中介人在信用过程中有没有进行资金的重新分配

（2）直接信用优点是交易成本低，但在规模、范围、和期限上都受到很大限制，成交概率低，引导资金流动效率也很低。

（3）银行信用是社会信用体系中最重要最有效地信用形式，克服了其他信用形式的各种局限性，大规模促进社会资金全方位、多层次的流动。

5.信用工具

（1）分类：直接信用工具和间接信用工具

（2）基本要求：偿还性；安全性；流动性；收益性

（3）典型：

商业本票：是债务人签发给债权人的付款保证书，可以背书转让。

商业汇票：出票人签发的，委托付款人在指定日期无条件支付确定的金额给收款人或持票人的票据

第三章

1.利息：是对资金使用权让渡而引起即期消费和机会收益损失的报酬

2.单利和复利（计算）

3.名义利率和实际利率的关系

名义利率：未删除物价变动因素的利率，而实际利率则是剔除了物价变动因素的利率

4.基准利率：是在整个利率体系中起核心作用的并能制约其他利率的基本利率

5.利率品种结构

（1）中央银行利率一般是基准利率，包括：再贴现利率，再贷款利率，法定存款准备金利率，超额存款准备金利率

（2）传导路径：中央银行利率——商业银行利率——市场利率

6.利率水平影响因素（选择判断）：社会平均利润率，借贷资金供求状况，货币供求状况，期限和风险，通货膨化程度，经济周期的影响，政策因素，传统和国际因素

7.银行成本与经营策略

8.凯恩斯的流动性偏好理论

流动性陷阱：发生在衰退时期，增加的货币都会被储存

第五章

1.金融：可被界定为货币流通，信用活动，及由此形成的经济组织，交易行为，运行机制的集合。从功能观的角度，金融又可以定义为筹集资金、转移资源、配置风险而形成的所有交易行为的总和。

2.金融机构：又称为金融中介，金融中介机构，是提供各种金融商品和金融服务为主要业务的企业。

金融机构是商品经济不断发展的伴随物，是逐步适应社会经济融资，投资

需求及转移管理风险的必然产物。

3.金融机构的产生和发展（了解）

4.存款
类金融机构

（1）商业银行是历史最悠久，公众接触最多，服务最全面，资产规模最大的金融机构。早期商业银行以活期存款为主要负债，以短期商业贷款、贴现为主要资产。

5.金融市场：是通过交易金融资产，实行资金融通而形成的供求关系和交易机制的总和。

（1）交易主体：个人、企业、政府、金融机构、中央银行

（2）交易组织形式中的有形市场，无形市场

6.金融市场的功能（具体）：

（1）促进资金融通

（2）优化资源配置

（3）转移和分散风险

（4）降低交易成本

（5）调节经济运行

第六章

1.存款类金融机构的来源（P163）:货币经营商在从事货币保管、办理汇兑业务的同时、逐渐吸收存款，发放贷款，从存贷息差中获取收益，这样古老的货币经营业就转变成办理存款、贷款和汇兑业务的银行。

2.职能

（1）信用中介

（2）支付中介（充当货币结算和支付的中间人，为客户办理资金结算与支付）

（3）信用创造

（4）金融服务

3.金融机构业务：

（1）资本业务

（2）负债业务（存款业务，同行拆借，向中行借款）

（3）资产业务（准备金业务，贷款业务，贴现业务、存放同业款项、应收现金项目）

应收现金项目的构成：准备金，存放同业款项，应收现金项目都属于现金项目，称为一级准备金。证券资产可充当二级准备金。

（4）中间业务

（目的：获取收益，保持流动性，合理避税，增加准备金）（5种业务的具体：结算，代理，信托，租赁，银行卡，担保，承诺，金融工具创新）

4.巴塞尔协议：凡是从事国际业务的银行，必须将总资产中的自有资本比例维持在8%以上

5.存款类金融机构管理的一般原则：安全性，流动性，效益性P174

第七章

1.投资银行：主要从事证券放行、承销、交易，企业重组、兼并与收购、投资分析、风险投资，项目融资等业务的非银行金融机构，是资本市场上的主要金融中介。在中国，主要代表有中国国际金融有限公司、中信证券等。

2.投资银行与商业银行的区别: 注重资本市场，中长期投资，受证监会监管(运行机制、主要业务、利润来源、融资市场、监管机构、货币市场)

3.投资银行的基本业务：证券的公开发行，证券交易，证券私募，资产证券化，收购与兼并，商人银行业务，衍生工具的创造

4.投资银行是企业兼并收购，重组，直接投资战略实施的策划者和协助执行者

第八章

1.中央银行的基本职能：

（1）发行的

银行

（2）银行的银行

（3）政府的银行

第九章

1.货币市场的特点：

（1）货币市场的风险较小

（2）货币市
场是一个批发市场

（3）货币市场的突出特点还表现为中央银行的直接参与

2.货币市场的分类：同业拆借市场，票据市场，大额可转让定期存单市场，短期政府债券市场，回购市场等，若干个子市场。

3.大额可转让定期存单的特点：

（1）不记名

（2）面额大且固定

（3）期限较短

（4）利率一般低于同期限银行定期存款的利率（Why?）

4．国库券的五个交易主体

5.在期限相同时，证券回购利率与其他货币市场利率关系：国库券利率＜证券回购利率＜银行承兑汇票利率＜大额可转让定期存单利率＜同业拆借市场利率

第十章

1.债券交易的方式：

（1）现货交易

（2）期货交易（杆杆性）

（3）回购交易

（4）期权交易（杠杆性）

（5）信用交易（杠杆性）

2.优先股的定义及其主要特征

指股东享有某些优先权利（如优先分配公司盈利和剩余财产权）的股票

（1）股息率固定（2）剩余资产分配优先（3）一般无表决权（4）一般不享有公司利润增长的收益

十五章

1.凯恩斯的货币需求理论

（1）货币需求的三种动机：交易动机，预防动机，投机动机

（2）公式P456

2.恒久性收入与货币需求呈正相关关系

3.基础货币的定义和投放渠道

亦称高能货币、强力货币或货币基数，它是商业银行存于中央银行的存款准备金和流通于银行体系之外的通货之和。

投放渠道：（1）再贴现及再贷款（2）购买政府债券及对财政贷款（3）购买外汇和黄金

4.计算货币供应量（P481）

第十七章

1.货币政策：中央银行为实现特定的宏观经济目标而采用的各种控制和调节货币，信用，及利率等变量的方针和措施的总和。

2.货币政策的最终目标

（1）稳定物价：引起一般物价上涨的原因；中央银行稳定物价的作用；衡量物价稳定的标准与方法

（2）充分就业（3）经济增长（4）平衡国际收支（5）货币政策目标的协调

3.货币政策的中间目标(利率)P538

4.一般性货币政策工具：存款准备金政策，再贴现政策，公开市场业务（适合微调，优点）

5.计算：利息

货币供应量

货币需求量