关于实际利率摊销法的理解

首先，请大家考虑并回答下列问题：

1、该债券的面值是多少？1250000元；

2、我们的购进价格是多少？1000000元；

3、按面值和票面利率计算的每期利息多少？1250000×4.72%=59000元；

4、5年应收利息总额是多少？59000×5=295000元；

5、5年的实际投资收益是多少？59000×5+250000=545000元；

6、假定均摊至每一年的投资收益是多少？545000÷5=109000元；

7、我们的教材是均摊的吗？不是。

其次，彻底学会实际利率摊销法：

企业购进债券（原制度会计科目是“长期债权投资”，先准则要求划分），在债券存续期内实际获得的投资收益，分以下三种情况：

（1）、面值购入

总投资收益=面值×票面利率×期数。如面值100万元，票面利率5%，其数为三年的债券，购买方可获实际投资收益=100×5%×3=150000元。

（2）、折价购入

总投资收益=面值×票面利率×期数+折价总额

折价总额=债券面值-实际发行价格

如，面值为100万元，票面利率5%，三年期，实际购进价格85万元。则购买方三年可获实际投资收益总额=100×5%×3+15=30万元。

（3）、溢价购入

总投资收益=面值×票面利率×期数-溢价总额

溢价总额=发行价格-债券面值

如，面值为100万元，票面利率5%，三年期，实际购进价格115万元。泽购买方三年实际投资收益=100×5%×3-15=0万元。

由此可以看到，溢折价是对投资收益在票面利息基础上的调整，原因是债券发行方一方面按其承诺向想购买方支付利息（实际收益的一部分），另一方面，债券到期时将按照面值归还本金，而不论其发行价格如何。

所以，如果我们是折价购入的，就会多收益折价部分；相反溢价购入的，就会少收益溢价部分。按权责发生只要求，溢折价对于实际收益的影响要在债券的存续期内，在计算确认应收利息的同时进行摊销，原制度允许在“直线法”和“实际利率法”之间选择其一，而先准则一律要求采用实际利率法，取消“直线法”。

以上是实际利率法的由来，那么其计算思想和计算过程是怎么样的呢？

实际利率法的计算思想：

1、按照实际利率和债券的摊余成本计算每期实际投资收益，即：

每期实际投资收益=债券期初摊余成本×实际利率

2、摊余成本，就是要使我们的购进价格，在债券的存续期内逐渐恢复为面值。

期初摊余成本=购买价格+或-当期溢折价的摊销金额（先准则定义为利息调整）

3、当期溢折价（或利息调整）摊销额=当期实际投资收益-应收利息

4、当期应收利息=债券面值×票面利息

分录：

借：应收利息（或）

持有至到期投资——应计利息

贷：投资收益

此时，分路不平，其差额就是利息调整的本期摊销额，借或贷“持有至到期投资——利息调整”。