海龟交易法则
海龟交易法则公式
海龟交易法则公式摘要：一、海龟交易法则的概念与背景二、海龟交易法则的公式与原理三、海龟交易法则的实践应用及效果四、海龟交易法则的优缺点分析五、海龟交易法则的心理因素及启示正文：一、海龟交易法则的概念与背景海龟交易法则，是一种著名的投资策略，起源于20 世纪80 年代。
它的创始人是著名的投资大师理查德·丹尼斯（Richard Dennis）和他的合作伙伴威廉·埃克哈特（William Eckhardt）。
海龟交易法则的命名，源于理查德·丹尼斯曾经用海龟作为比喻，来解释投资市场中的趋势跟踪策略。
二、海龟交易法则的公式与原理海龟交易法则的公式并不复杂，它主要涉及到两个指标：市场价格和历史价格。
通过比较市场价格和历史价格的关系，来判断市场趋势，从而决定是否进行买入或卖出操作。
具体来说，海龟交易法则的公式可以表示为：买入条件：当市场价格上涨至历史价格的一定比例（如20%）时，买入；卖出条件：当市场价格下跌至历史价格的一定比例（如10%）时，卖出。
这个公式的原理在于：当市场价格不断上涨，突破历史价格的一定比例时，说明市场处于强势趋势；反之，当市场价格不断下跌，跌破历史价格的一定比例时，说明市场处于弱势趋势。
根据这个原理，投资者可以在趋势开始时买入，趋势结束时卖出，从而实现盈利。
三、海龟交易法则的实践应用及效果海龟交易法则在实际应用中，可以通过以下步骤进行操作：1.确定历史价格的范围，如过去20 天的收盘价；2.计算历史价格的平均值，作为基准价；3.根据基准价和一定比例，确定买入和卖出的价格阈值；4.当市场价格达到买入阈值时，买入；当市场价格达到卖出阈值时，卖出。
海龟交易法则在实践中的效果显著。
据理查德·丹尼斯的实验数据显示，通过海龟交易法则，他的学员在4 年的投资实践中，取得了平均年化收益率为25.24%，夏普比率为0.9931 的优异成绩。
四、海龟交易法则的优缺点分析海龟交易法则具有以下优点：1.简单易懂：海龟交易法则的公式和操作方法非常简单，容易理解和掌握；2.适应性强：海龟交易法则适用于多种市场和品种，具有较强的适应性；3.稳健性：海龟交易法则遵循趋势跟踪原则，能够在市场趋势明显时进行操作，具有较高的稳健性。
海龟交易法则
海龟交易法则海龟交易法是著名的公开交易系统，193年著名的商品投机家理查德. 丹尼斯在一个交易员培训班上推广而闻名于世，它涵盖了交易系统的各个方面。
这里结合A股市场详解海龟交易法。
1、市场和品种选择（买卖什么）193年可以交易5个市场中的21个品种，包括了农产品、金属、燃油期货、外汇，奇怪的是没有一只股票，只有标准普尔500股票指数。
选择市场和品种的原则：关联度低：也就是品种间相互影响同步涨跌的可能性很小。
如金属期货和农产品期货的关联度低，相对来说金属期货中的黄金、白银期货关联度就高了。
这个因素很重要，如果资金全在高度关联的市场中交易无疑会增加风险，收益曲线波幅也会增大。
这一因素还会影响到后面的头寸管理。
沪深A股可以说是一个高度关联的股票交易市场。
流动性好：交易的品种能很快的变成现金。
容量大：期货就要交易主力合约。
容量大的市场不容易纵，前段时间国内某期货的非主力合约盘中出现瞬间巨大跌幅，造成很多帐户自动被平仓，损失惨重。
容量大的市场才能承载大船，大资金能从容的进出不至于引起市场大幅的波动。
2、头寸规模（买卖多少）这是决定成败的关键因素，却往往被忽略。
海龟交易法则中采用基于波动性的头寸管理策略（止损同样是基于波动性），因此必须理解波动性（用N来表示）的含意。
波动性N：实际波动幅度的20日指数移动平均。
也就是我们常用行情软件中的ATR指标（一般是按简单移动平均计算的）。
价值量波动性NV：波动性代表的货币价值，通俗的讲这个波动性值多少钱。
对于A股股票波动性是直接以货币计量的，最小交易单位是100股，所以NV=N x100。
对于股指期货就不同了，波动是以点数计量，必须转换成货币，NV=N x 每点价值。
举例说明：沪深300股指期货规定的每点价值300元人民币，因此NV=N x300。
账户规模C：能交易价值多少的商品。
C=投入的资本 x杠杆，对于A股市场没有杠杆（杠杆为1），C=投入的资本。
头寸单位U：海龟在建立头寸时每次买多少。
海龟交易法则精髓
5、但前提是，你必须始终如一的坚持这些法则，这就是交易的秘诀， 也是海龟成功的秘诀。
6、当我们把真金白银投入市场时，这些简单的概念是最容易被抛在脑后。
7、我无数次的体会到情绪和心理优势才是成功交易的首要因素。
像海龟一样思考
1、最强和最差者的区别就源于她们的个人心理特征。
3、趋势跟踪者们的优势就在于支撑和阻力位刚刚被打破时的认知滞后。在 这些时候，人们仍固守以往的信念，迟迟不肯转变，因为市场的变化速 度不够快，不足以反映新的现实。也正是因为这个原因，统计证据显示， 市场在支撑和阻力位被打破后的惯性前行趋势比在其它时候更为显著。
4、在交易市场上，当价格处于支撑位和阻力位之间时，多空双方都不会真 的投入战斗，因此很难判断谁胜谁败。随着价格逼近支撑位和阻力位， 双方越来越投入，总有一方会失败。
9、交易是你做的，你应该对结果负责。不要责怪任何人给了你坏的建议，也 不要责怪任何人没有吧秘诀告诉你。如果你做了愚蠢的事，要从错误中学 习，不要装作没有犯错，然后去想办法避免再犯同样的错误。
掌握优势
1、要找到一个优势，你需要找准入市点：在这点上，市场在理想的 时间范围内向某个特定方向变动的高率要大于正常的概率。然后 你还要为这个入市点设计一个退出策略，这样才能从期望中的变 动趋势中获利。简单地说，要想让优势最大化，如是策略和退出 策略必须配对。
3、好的投资者投资于人，而不是历史记录。当他们观察交易者时，他们知道哪些 特征预示着未来的优异表现，哪些特征反应了平庸的能力，这是克服随机效应 的最佳方式。
4、最优化的矛盾已经成了骗局和诡计的温床。有很多不道德的系统兜售者大肆炫 耀他们靠特定市场上的最优化所得出的超高利润和不可思议的优异表现，但他 们知道这样的历史测试结果不可能在实际交易中实现。
海龟交易法则公式
海龟交易法则公式摘要：1.海龟交易法则简介2.海龟交易法则的八个核心原理3.入市策略与止损策略4.离市策略与调整策略5.海龟交易法则的实战应用6.总结与建议正文：一、海龟交易法则简介海龟交易法则，起源于20世纪80年代，是由美国著名交易员理查德·丹尼斯和他的学生共同创立的一种交易策略。
这种策略以严谨的数学计算和心理学为基础，旨在寻找市场中的确定性规律，降低交易风险，实现长期稳定盈利。
二、海龟交易法则的八个核心原理1.市场趋势识别：通过计算市场指数的突破点，判断市场趋势。
2.入市时机选择：在市场趋势确定后，寻找合适的入市点。
3.止损点设定：根据市场波动幅度，设定合理的止损点。
4.头寸管理：根据风险收益比，合理分配头寸。
5.离市策略：在达到预定收益目标或止损点时离场。
6.调整策略：根据市场变化，及时调整头寸和止损点。
7.交易心态调整：保持良好的交易心态，遵循交易计划。
8.持续学习与总结：不断学习市场规律，提高交易能力。
三、入市策略与止损策略1.入市策略：根据市场指数的突破点，判断买入或卖出信号。
2.止损策略：根据市场波动幅度，设定合理的止损点，防止亏损扩大。
四、离市策略与调整策略1.离市策略：在达到预定收益目标或止损点时离场，遵循“止盈止损”的原则。
2.调整策略：根据市场变化，及时调整头寸和止损点，确保交易计划的可行性。
五、海龟交易法则的实战应用在实际操作中，投资者需要结合市场特点，灵活运用海龟交易法则。
例如，针对不同市场行情、品种以及个人风险承受能力，合理设定入市、止损和离市策略。
六、总结与建议海龟交易法则是一种具有可读性和实用性的交易策略。
通过严格遵循交易规则，投资者可以在风险可控的前提下，实现长期稳定盈利。
然而，交易者也需要注意，任何交易策略都无法保证100%的正确率。
因此，在实际操作中，要学会不断总结经验，调整策略，以适应市场的变化。
总之，海龟交易法则为投资者提供了一种科学、系统的交易方法。
海龟交易法则指标
海龟交易法则是一种趋势跟踪策略，其核心思想是在市场趋势明显的情况下进行交易。
海龟交易法则依据市场价格行动，利用一定的历史数据为依据，设定具体的入市和止损点位。
下面是海龟交易法则中常用的技术指标：
1. 动态止损点：海龟交易法则使用动态止损点来跟踪市场价格，一旦价格达到止损点，交易者将平仓。
止损点的计算公式为：止损点= 入市价格- 初始止损距离。
2. 入市信号：海龟交易法则使用以下两个入市信号：
- 突破策略：当市场价格突破前期的高点时，买入信号产生。
- 止跌策略：当市场价格下跌至前期低点附近，并出现反弹迹象时，买入信号产生。
3. 止盈策略：海龟交易法则使用以下止盈策略：
- 突破策略：当市场价格突破前期的高点时，止盈信号产生。
- 止跌策略：当市场价格下跌至前期低点附近，并出现反弹迹象时，止盈信号产生。
4. 风险管理：海龟交易法则强调风险管理，每次交易的仓位大小根据账户资金比例来确定，以控制单一交易的风险。
5. 趋势跟踪：海龟交易法则主要关注市场趋势，利用一定的历史数据为依据，如收盘价、最高价、最低价等。
通过计算这些数据，交易者可以判断市场是处于上升趋势、下降趋势还是震荡市。
《海龟交易法则》读书笔记整理
《海龟交易法则》读书笔记整理一、海龟交易法则核心 1、掌握优势：找到一个期望值为正的交易策略，因为从长期看，他能创造正的回报。
2、管理风险：控制风险，守住阵地，否则你可能等不到创造成果的一天。
3、坚定不移：唯有坚定不移的执行你的策略，你才能真正获得系统的成效。
4、简单明了：从长久看，简单的系统比复杂的系统更有生命力。
海龟交易法则并不高深或唯一，清楚交易系统构建的原理之后，每个交易者都可以事实上也有必要去构建适合个人的独特交易系统。
任何交易系统终归只是“术”，而把一套系统用好唯一的办法就只有掌握“道”。
证券市场里的真专家和假专家，假专家知道真专家所有的操作，但他不知道为什么这样操作，甚至有时候真专家会“违背”逻辑操作，事实上只是看似违背了“术”，实际上还是遵循着自己的“道”。
“交易就是真正的修佛”。
书中作者提到对抗自己的“心魔”，交易系统的简单与交易者的持续亏损之间，往往隔着的不是交易系统的无效，而就是交易者的各种心魔。
二、海龟交易系统是一个完整的交易系统。
它的法则囊括了交易中的每一个环节，涵盖了成功交易中的每一个必要决策：1、市场：买卖什么第一个必须要作的决策就是买卖什么产品，从本质上说，这就是选择市场的过程。
如果你选择的市场太少，你抓住趋势的概率就会大大降低。
另外，你也不希望不加区分地随意选择那些容量太小或鲜有趋势的市场。
2、头寸规模：买卖多少？分散化旨在将风险分散到多种不同工具中，同时通过提高成功交易的概率来提高赢利水平。
因此，恰当的分散化要求交易者在多种不同工具上投入类似甚至相同的赌注。
资金管理实际上就是控制风险，以免过大的风险让你在迎来好趋势之前就被迫出局。
应该买卖多少就是交易中最重要的一个问题。
新手们大多在单笔交易上投注过大，这大大地提高了他们的破产风险，即使他们的策略在其他方面是有效的。
3、入市：什么时候买卖？有关什么时候买卖的决策被称为入市决策。
自动化的系统会产生入市信号，明确规定入市时的价格和市场条件，正是这些信号告诉你何时通过买入或卖出而进入市场。
海龟交易法则指标
海龟交易法则指标简介海龟交易法则是由著名的商品交易员理查德·丹尼斯（Richard Dennis）和威廉·埃克哈特（William Eckhardt）共同开发的一套交易策略和指标体系。
该法则于1980年代初期诞生，被广泛应用于商品期货交易市场。
海龟交易法则指标是在该交易策略基础上衍生出来的一系列技术指标，用于辅助交易决策。
基本原理海龟交易法则的基本原理是基于趋势跟踪的交易策略，通过捕捉市场的长期趋势来获取盈利。
该策略认为市场价格会在一段时间内保持趋势性的变化，因此可以通过跟随趋势来进行交易。
海龟交易法则指标是根据市场价格和成交量等数据计算出来的技术指标，用于判断市场的趋势和交易信号。
主要指标1. 移动平均线（Moving Average）移动平均线是海龟交易法则中最基本的指标之一。
它通过计算一段时间内的平均价格来反映市场的趋势。
常用的移动平均线有简单移动平均线（SMA）和指数移动平均线（EMA）。
海龟交易法则中通常使用长期和短期的移动平均线来判断趋势的方向和强度。
2. 布林带（Bollinger Bands）布林带是一种通过计算移动平均线的标准差来确定价格波动范围的指标。
海龟交易法则中使用布林带来判断价格的高低点和趋势的反转。
当价格触及布林带的上轨时，意味着市场可能过热，可以考虑卖出；当价格触及布林带的下轨时，意味着市场可能过冷，可以考虑买入。
3. 相对强弱指标（Relative Strength Index，RSI）相对强弱指标是一种用于衡量市场超买超卖情况的指标。
海龟交易法则中使用RSI来判断市场的超买超卖程度，从而确定买入和卖出的时机。
当RSI超过70时，市场被认为超买，可以考虑卖出；当RSI低于30时，市场被认为超卖，可以考虑买入。
4. 动量指标（Momentum）动量指标是一种用于衡量市场价格变动速度的指标。
海龟交易法则中使用动量指标来判断市场的力量和趋势的延续性。
海龟交易法则
海龟交易法则介绍：海龟交易法则是一种被广泛应用的投资策略，其起源可以追溯到20世纪80年代，由美国著名投资人理查德·丹尼斯所创立。
这一法则通过一系列严格的规则来指导投资者进行交易决策，旨在获取稳定的长期收益。
本文将详细介绍海龟交易法则的核心原则、交易规则以及应用实例。
核心原则：1. 走势为王：海龟交易法则认为市场走势是投资决策的核心，投资者应始终关注市场的趋势，并根据市场趋势来制定交易策略。
2. 严格风险管理：海龟交易法则强调投资者应对风险有清晰的认识，并采取相应的风险管理措施，例如设置止损位以限制损失。
3. 坚持纪律：海龟交易法则要求投资者遵循事先设定的交易规则，并坚持执行，不受情绪的干扰，以确保交易决策的准确性和一致性。
交易规则：1. 买入规则：a) 当价格突破近期的最高价时，买入股票；b) 买入的头寸必须小于或等于账户总资金的2%；c) 买入时设置止损位，即当价格低于买入价的2N时出局。
2. 卖出规则：a) 当价格突破近期的最低价时，卖出股票；b) 卖出的头寸必须小于或等于账户总资金的2%；c) 卖出时同样设置止损位，即当价格高于卖出价的2N时离场。
3. 头寸规模：a) 根据海龟交易法则，头寸规模的计算公式为：资金规模 * 波动性 / 每股风险；b) 头寸规模应根据账户总资金和市场的波动性进行动态调整。
应用实例：以某股票交易为例，假设某投资者账户总资金为100万元，市场的波动性为10%，每股风险为5元。
1. 计算头寸规模：头寸规模 = 1000000 * 0.1 / 5 = 20000股2. 买入信号：当股价突破近期最高价时，假设买入价为10元/股，设置止损位为8元/股。
3. 卖出信号：当股价突破近期最低价时，假设卖出价为12元/股，设置止损位为14元/股。
通过严格执行交易规则，投资者可以在市场中获得较为稳定的收益。
当然，在实际操作过程中，还需要根据市场情况进行相应的调整和灵活应对。
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《海龟交易法则》
学会使用ATR指标
所谓仓位管理，绝非平常我们说的是满仓还是70%仓位。
通俗一点说，仓位管理就是在你决定做多某个投资对象时，决定如何分批入场，又如何止损/止赢离场的技术------是的，仓位管理不涉及选股选时技术，甚至有仓位管理专家试验过，通过抛硬币决定做多还是做空，在这样的随机决策下，依托好的仓位管理技术依旧可以赚到钱。
《海龟交易法则》中的仓位管理方法，是以ATR指标为核心的。
ATR，即平均真实波幅。
要计算这个指标，就要先会计算真实波幅。
真实波幅是以下三个值中的最大者：
当前交易日的最高价与最低价间的波幅
前一交易日收盘价与当个交易日最高价间的波幅
前一交易日收盘价与当个交易日最低价间的波幅
在有了真实波幅后，就可以利用一段时间的平均值计算ATR了。
至于用多久计算，不同的使用者习惯不同，10天、20天乃至65天都有，不过本方法中为20天。
一般的行情软件都内置有ATR指标，呼出并设置好日期段即可得到最新的数值。
计算首笔仓位规模
假设你在1月31日看到深100ETF收盘价，认为其若能够向上突破5元即是一个很好的买入点，同时你手头有10万元资金，那么你在突破5元时该买入多少呢？
《海龟交易法则》中建议让你第一笔仓位一个ATR的波动与你总资金1%的波
动对应。
现在你有10万资金，1%波动就是1000元。
截止1月31日，深100ETF
的20日ATR为0.201元，1000元÷0.201元=4975.12股，取整则是4900股。
也就是说，你的第一笔仓位应该是在其突破5元时立刻买入4900股，耗资24500
元。
与此同时，在入市的同时，你便该为这个仓位设置好止损，建议以2ATR作
为止损。
当ATR为0.201元时，即当深100ETF突破5元建仓后又跌破了5-0.201
×2=4.598时，便该平仓止损。
止损时你建立的仓位不计算交易成本等亏损为
1969.8元，百分比为8.04%，但相对你10万元的总资金而言，百分比仅为2%。
这意味着，若你看错市，那么连错5次，总损失也不过10%。
加仓并提高止损
当然，若深100ETF在你5元买入后就开始继续加仓，那么就该继续利用ATR
《海龟交易法则》建议你每上涨0.5ATR就加仓一次，即当其突破5.101进行加仓，
元、5.201元和5.302元时，再分别买入4900股------当然，如此总投入资金
加上佣金就会超过10万元，所以不妨最后一笔时仅买入10万元总投入允许买入
的部分。
与此同时，每一个新的加仓执行后，都要立刻将止损价提高到新价位之下
2ATR的地方。
整个仓位管理的最精华处，便在这个移动止损上。
当你买入第一笔时，止损承担的损失是2ATR，即总资金的2%，这时价格每上涨
1%，你的收益是2%；当你买入第二笔时，后者止损的损失是2ATR，但是前者却
因为止损上移而仅为1.5ATR，总计为3.5%，这时价格每上涨1%，你的收益是2%；
当你买入第三笔时，其止损损失是2ATR，第二笔则是1.5ATR，第一笔是1ATR，
总计4.5%，这时价格每上涨1%，你的收益是3%；等到你买入第四笔是，其止损为2ATR，第三笔是1.5ATR，第二笔是1ATR，第一笔是0.5ATR，总计5%，这时价格每上涨1%，你的收益是4%。
我们就会发现，每一次加仓，止损增加的损失都越来越小，但是随之的收益却是等量上升，正是这样的止损方式，确保你在震荡市中损失有限，但是在大行情中却可以充分利用资金获得最大的收益可能。