证券投资学练习的题目及参考详解

参考答案一、1．非2．非3．是1．是2．是3．非4．是5．非6．是7．非8．是9．非10．是1．是2．非3．是4．非5．是6．非7．是8．是9．是10．是二、1．C 2．3．1．A 2．A 3．C 4．B 5．D 6．C 7．A 8．B 9．B 10．B1．B2．A 3．B 4．B 5．D 6．A8．A9．D10．D三、1．ABCD 1．BCD 2．ABCD 3．ABCD 4．ABCD 5．ABCD 6．ABC 7．ABCD 8．ABCD 1．ABCD 2．ABD 3．ABD 4．ABD 5．ABCD 6．AC 7．AC 8．ABCD 9．ABC 10．ABC导论练习题一、判断题1．投资是未来投入一定量的经济活动。

（）2．收益的不确定性即为投资的风险，风险的大小与投资时间的长短成反比。

（）CUO3．投资实际上是牺牲了现在的一定消费，为了使将来消费增加。

（）二、单项选择题1．很多情况下人们往往把能够带来报酬的支出行为称为______。

A 支出B 储蓄C 投资D 消费2．在间接投资活动中，实际投资者和最终筹资者之间是一种______关系。

A 所有权B 债权C 债务D 间接信用3．为直接投融资服务的主要中介机构是______。

A 商业银行B 信托投资公司C 投资咨询公司D 证券经营机构三、多项选择题1．投资的特点有_______。

A 投资是现在投入一定价值量的经济活动B 投资具有时间性C 投资的目的在于得到报酬D 投资具有风险性2．直接投资具有______的优点。

A 投资灵活B 配置资金高效公平C 积少成多D 分散风险3．在吸引资金方面，直接金融工具与间接金融工具通过______等方面展开激烈竞争。

A 收益率高低B 风险大小C 流动性强弱D 投资方便程度参考答案一、1．非2．非3．是二、1．C 2．C 3．D三、1．ABCD 2．AB 3．ABCD第1章证券投资要素练习题一、判断题1．证券投资主体是指进入证券市场进行证券买卖的各类投资者。

（）2．证券投资的本金安全不仅维持原有的投资资金，而且还包含保持本金的购买力，即要防止因通货膨胀而导致的本金贬值。

（）对3．有价证券即股票，是具有一定票面金额、代表财产所有权，并借以取得一定收入的一种证书。

（）CUO4．股份公司的股东只负有限连带清偿责任，即股东仅以其所持股份为限对公司承担责任。

（）5．优先认股权是公司给予优先股股东的一种权利，当公司增发股票时，股东可以以低于市价的价格买入任意数量的股票。

（）6．一般说，期限长的债券收益高，但安全性和流动性差。

（）7．债券的性质是所有权凭证，反映了筹资者和投资者之间的债权债务关系。

（）8．证券投资基金属于金融信托的一种，反映的是投资者与基金管理人、基金托管人之间的委托－代理关系。

（）对9．开放型投资基金的交易价格既受每份基金单位净资产的制约，也受市场供求关系的影响。

10．证券中介机构分为证券经营机构和证券服务机构两大类。

（）二、单项选择题1．个人投资者的投资资金主要来源是______。

A 储蓄B贷款C 收入D 盈利2．当货币供应量过多时，中央银行应在证券市场上______有价证券。

AA 卖出B 买进C 先卖出后买进D 先买进后卖出3．股票是代表______的有价证券。

A 商品所有权B 货币请求权C 股份所有权D 债务所有权4．在股份公司召开股东大会选举董事会时，为保障多数小股东利益而设计的投票方法是______。

A 多数投票制B 累进投票制C 普通投票制D 直接投票制5．债券持有人在不受损失或仅受很小损失的情况下将债券转变为现金的能力是指债券的______。

A 有期性B 安全性C 收益性D 流动性6．没有固定的票面利率，只设定一个参考利率，并随参考利率的变化而变化，也称“指数债券”的是______。

A 附息债券B 贴现债券C 浮动利率债券D 零息债券答案：C7．主要投资目标在于追求资本长期增值，也注重投资经常收益的基金是______。

A 积极成长型基金B 成长型基金C 平衡型基金D 收入型基金8．负责运用和管理证券投资基金资产的是______。

BA 基金发起人B 基金管理人C 基金托管人D 基金承销人9．承销商与发行人之间是一种代理关系，而不是买卖关系，且由发行人承担全部发行风险的证券承销方式是______。

A 承购包销B 代销C 定额包销D 余额包销10．专门为证券发行与证券交易办理登记、存管、过户和资金结算交收业务的中介机构是______。

A 信用评级机构B 证券登记结算公司C 证券信息公司D 按揭证券公司三、多项选择题1．通常参与证券投资的机构投资者是指______。

A 个人B 政府C 企事业D 金融机构2．参与证券投资的金融机构主要有______。

A 证券经营机构B 商业银行和信托投资公司C 保险公司D 证券投资基金3．股息的形式主要有______等。

A 现金股息B 股票股息C 财产股息D 负债股息4．我国的股票按投资主体分为______。

A 国家股票B 法人股票C 社会公众股票D 外资股票5．债券按发行主体可分为______。

A 国债B 地方债券C 金融债券D 公司债券6．债券按市场所在地可分为______。

A 国内债券B 外国债券C 欧洲债券D 注册债券7．证券投资基金与股票债券的区别表现在______。

A 投资者地位不同B 经济关系不同C 投资工具性质不同D 收益与风险不同8．开放型投资基金与封闭型投资基金的主要区别是______。

A 期限不同B 规模可变性不同C 交易方式不同D 投资策略不同9．证券承销方式可分为______。

A 承购包销B 代销C 助销D 全额包销10．证券经营机构自营业务的特点是______。

A 不与投资者发生直接联系B 收入来源于自营买卖的差价C 承担风险较大D 具有一定的投机性参考答案一、1．是2．是3．非4．是5．非6．是7．非8．是9．非10．是二、1．A 2．A 3．C 4．B 5．D 6．C 7．A 8．B 9．B 10．B三、1．BCD 2．ABCD 3．ABCD 4．ABCD 5．ABCD 6．ABC 7．ABCD 8．ABCD 9．ABCD 10．ABCD第2章证券市场的运行与管理练习题一、判断题1．证券发行市场无特定的发行场所，它是一种抽象的非组织化的市场，一切证券发行关系的总和即构成证券发行市场。

（）2．我国公司法规定股票发行价格可以等于、高于或低于票面金额。

（）3．一般说来，期限长的债券票面利率高于期限短的债券，信用级别低的债券利率高于信用级别高的债券。

（）4．在债券发行中，荷兰式招标中投标人在中标后分别以各自出价来认购债券，而美国式招标则是中标人以所有中标价格中的最低价格认购中标的债券数额。

（）错5．股份公司的上市资格不是永久的，当它不能满足证券交易所关于证券上市的条件时，它的上市资格将被取消。

（）6．集合竞价是在连续竞价后，电脑撮合系统对投资者的申报委托进行逐笔撮合处理的过程。

（）7．在场外市场的证券交易商被称为是做市商，柜台交易组织形式又称为做市商制度。

（）8．证券市场监管的核心任务是保护投资者的利益。

（）9．我国证券市场实行以政府监管为主，自律为补充的监管体系。

（）10．自律是指证券市场参与者组成自律组织，在国家有关证券市场的法律、法规和政策指导下，依据证券行业的自律规范和职业道德，实行自我管理、自我约束的行为。

（）二、单项选择题1．证券发行中最常见、最基本且适用于证券发行数量多、筹集额大、准备申请证券上市的发行人的发行方式是_______。

A 私募发行B 公募发行C 直接发行D 间接发行2．在股票发行制度中，只有在申请被批准后发行公司才能销售股票的制度是______。

A 核准制B 注册制C 登记制D 审批制3．以下不是影响债券票面利率水平的因素是_______。

bA 市场利率水平B 发行价格C 利率结构D 债券期限长短4．债券以高于票面金额的价格发行称为______。

A 平价发行B 溢价发行C 折价发行D 以上均不正确5．我国上海、深圳证券交易所均实行______。

DA 公司制B 注册制C 登记制D 会员制6．当上市公司不能满足证券交易所关于证券上市的条件时，它的上市资格将被取消，交易所将停止该公司的股票交易，称为______。

A 终止上市B 暂停上市C 撤回上市证券D 暂停交易答案：A7．证券交易所的运行系统中，负责对证券卖出情况进行监控的是______。

A 行情监控B 交易监控C 证券监控D 资金监控8．以下国家中对证券市场采取法定机构监管模式代表的是_______。

A 美国B 日本C 英国D 荷兰9．我国证券市场实行以______的监管体系。

dA 政府监管B 自律监管C 法定机构监管D 政府监管为主、自律为为辅10．在证券交易所上市证券的价格是由______决定的。

A 买方B 卖方C 证券交易所D 买卖双方公开竞价三、多项选择题1．现有股份公司发行新股的主要目的有______。

A增资、扩大规模B调整公司财务结构C 满足交易所上市的标准D巩固公司经营权2．股票发行常用的定价方法有______。

A 市盈率法B 市净率法C 市价折扣法D 贴现现金流量法3．债券的票面利率主要包括以下方面的内容：______。

A 利率水平B 利息支付次数C 市场利率水平D 计息方法4．根据标的物不同，债券发行可分为______。

A 价格招标B 缴款期招标C 投标量招标D 收益率招标5．现代证券交易所的运行系统包括______。

A 交易系统B 结算系统C 信息系统D 监察系统6．我国上海、深圳证券交易所的价格决定方式采取______。

A 连续竞价B 集中竞价C 集合竞价D 撮合竞价7、我国上海、深圳证券交易所规定的交易原则是______。

A 价格优先B 客户优先C 时间优先D 数量优先8．场外交易市场的特征是______。

A 分散、无固定场所B 投资者可直接参与C 以交易商报价为驱动的市场D 管理比较宽松9．各国的证券市场的监管模式有______。

A 法定机构监管模式B 政府监管模式C 自律模式D 行业协会监管模式10．证券市场信息披露的基本要求是______。

A 全面性B 真实性C 时效性D 准确性参考答案一、1．是2．非3．是4．非5．是6．非7．是8．是9．是10．是二、1．B2．A 3．B 4．B 5．D 6．A7．C8．A9．D10．D三、1．ABCD 2．ABD 3．ABD 4．ABD 5．ABCD 6．AC 7．AC 8．ABCD 9．ABC 10．ABC第3章证券交易程序和方式参考答案一、1．非2．非3．非4．是5．非6．是7．是8．是9．非10．是二、1．C 2．B 3．B 4．B 5．B 6．B 7．B 8．C 9．B 10．B三、1．ABCD 2．ABD 3．BD 4．ABD 5．AC6．BCD 7．ABCD 8．AD 9．ABCD 10．ABCD练习题一、判断题1．在委托有效期内，即使委托尚未执行，投资者无权变更和撤销委托指令。