2011年11月证券业从业资格考试《证券交易》标准预测试卷及答案(详解)
证券从业考试证券投资分析真题2011年11月份
证券从业考试证券投资分析真题2011年11月份(总分：100.00，做题时间：120分钟)一、单项选择题(本大题共60小题，每小题0.5分，共30分。
以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。
)(总题数：60，分数：30.00)1.（）通常需要买入某个看好的资产或资产组合，同时卖空另外一个看淡的资产或资产组合，试图抵消市场风险而获取单个证券的阿尔法收益差额。
（分数：0.50）A.交易型策略B.多一空组合策略√C.事件驱动型策略D.投资组合保险策略解析：【解析】答案为B。
多一空组合策略，也称为“成对交易策略”，通常需要买入某个看好的资产或资产组合，同时卖空另一个看淡的资产或资产组合，试图抵消市场风险而获取单个证券的阿尔法收益差额。
2.以下说法中，正确的是（）。
（分数：0.50）A.行为分析流派投资分析分为两个方向，即个体心理分析和综合心理分析B.个体心理分析基于“人的生存欲望”、“人的权力欲望”、“人的财富欲望”三大心理分析理论，旨在解决投资者在投资决策过程中产生的心理障碍问题C.基本分析流派的分析方法体系体现了以价值分析理论为基础、以统计方法和终值计算方法为主要分析手段的基本特征D.对投资市场的数量化与人性化理解之间的平衡，是技术分析流派面对的最艰巨的研究任务之一√解析：【解析】答案为D。
行为分析流派投资分析分为两个方向：即个体心理分析和群体心理分析。
其中，个体心理分析基于“人的生存欲望”、“人的权力欲望”、“人的存在价值欲望”三大心理分析理论，旨在解决投资者在投资决策过程中产生的心理障碍问题。
基本分析流派的分析方法体系体现了以价值分析理论为基础、以统计方法和现值计算方法为主要分析手段的基本特征。
对投资市场的数量化与人性化理解之间的平衡，是技术分析流派面对的最艰巨的研究任务之一。
3.艾略特发现每一个周期(无论上升还是下降)可以分成（）个小过程。
（分数：0.50）A.3B.5C.6D.8 √解析：【解析】答案为D。
2011年11月证券从业资格考试《证券交易》历年真题及答案解析(单选题)
一、单项选择题(本大题共60小题，每小题0.5分，共30分。
以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。
)1．目前，投资者在我国债券市场上进行证券交易时采用【】。
A．挂名制B．匿名制C．代码制D．实名制【答案解析】：答案为D。
目前，投资者在我国债券市场上进行证券交易时采用的是实名制。
2．国债在净价交易的情况下应计利息是根据【】按天计算的。
A．同业拆借利率B．银行利率C．市场利率D．票面利率【答案解析】：答案为D。
从2002年3月25日开始，国债交易率先采用净价交易。
实行净价交易后，采用净价申报和净价撮合成交，报价系统和行情发布系统同时显示净价价格和应计利息额。
根据净价的基本原理，应计利息额的计算公式应为：应计利息额=债券面值×票面利率÷365(天)×已计息天数。
3．交易所交易型开放式指数基金折算率最高不超过【】。
A．70%B．90%C．95%D．80%【答案解析】：答案为B。
上证180指数成分股股票及深证100指数成分股股票折算率最高不超过70%，其他股票折算率最高不超过65%；国债折算率最高不超过95%；其他上市证券投资基金和债券折算率最高不超过80%；交易所交易型开放式指数基金折算率最高不超过90%。
4．境外证券经营机构设立的驻华代表处，若符合条件，经申请可成为我国证券交易所的【】。
B．临时会员C．普通会员D．特别会员【答案解析】：答案为D。
在我国，证券交易所接纳的会员分为普通会员和特别会员。
境外证券经营机构设立的驻华代表处，经申请可成为我国证券交易所的特别会员。
5．参与全国银行间市场质押式回购交易的双方应在【】办理债券的质押登记。
A．全国银行问同业拆借中心B．中央国债登记结算有限责任公司C．证券登记结算公司D．证券交易所【答案解析】：答案为B。
中央国债登记结算有限责任公司是为中国人民银行制定办理债券的登记、托管和结算的机构。
6．在证券回购交易中，融入资金方做【】处理。
2011年11月证券从业考试《证券交易》全真模拟题一含解析
年月证券从业资格考试《证券交易》全真模拟题一（含答案详解）（供年月年月考试用）年月份证券从业资格考试大量、最新、精品、高质量资料全文浏览阅读下载。
需要的请向邮箱发送邮件主题“需要最新证券资料”即可获得自动回复。
一、单选题（每题分，共分，以下备选答案中只有一项最符合题目要求，不选、错选均不得分。
）1.交易商在固定收益平台进行固收益证券交易，下列说法不正确的是()。
．交易商当日买入的固定收益证券当日可以卖出．当日被待交收处理的固定收益证券当日可以卖出．一级交易商履行做市义务的，可在交易所规定的额度内申报卖出固定收益证券．交易申报卖出固定收益证券的数量不得超过其证券帐户内可交易余额2.在资产管理业务中，()负责保管客户委托资产。
．证券公司．资产托管机构．证券登记结算机构．证券交易所3.在证券经纪业务中，证券经纪商进行含有自营业务的委托申报时的原则是()。
．时间优先、客户优先．时间优先、价格优先．价格优先、时间优先．价格优先、客户优先4.以盈利为目的并以自有资金和账户买卖有价证券的行为是证券公司的()。
．投资银行业务．经纪业务．资产管理业务．自营业务5.客户申请开展融资融券业务时，向证券公司营业部提交的相关材料中不包括()。
．客户具有支配权的资产证明．住址证明．已在营业部开立的客户信用证券帐户．融资融券担保品证明6.深圳证券交易所证券投资基金的过户费为()。
．．成交金额的‰．成交金额的‰．成交金额的‰7.在证券经纪业务中，证券经纪商对()不负保密义务。
．客户买卖股票的原因和依据．客户股东账户中的库存证券种类．客户股东账户中的库存证券数量．客户资金账户中的资金余额8.上海证券交易所规定，首次上市股票上市首日，其即时行情显示的前收盘价格为其()。
．发行人计算的开盘参考价．主承销商计算出的开盘参考价．发行价．集合竞价9.根据有关规定，上市公司披露定期报告，临时公告例行停牌后从当日()起恢复交易。
．：．：．：．：10.根据《深圳证券交易所交易规则》规定，在其接受的市价申报类型中，对手方最优价格申报是指()。
2011年11月证券从业资格(证券交易)真题试卷(题后含答案及解析)
2011年11月证券从业资格（证券交易）真题试卷(题后含答案及解析)题型有：1. 单项选择题 2. 多项选择题 3. 判断题单项选择题本大题共70小题，每小题0.5分，共35分。
以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。
1．结算参与人向中国证券登记结算有限责任公司申请开立的资金交收账户，就是其( )。
A．结算支票账户B．储蓄账户C．证券账户D．结算备付金账户正确答案：D解析：结算参与人应当开立资金交收账户(即结算备付金账户)和证券交收账户，用于买断式回购初始结算资金和证券交收。
另外，中国结算公司在结算系统中分别设立资金及证券集中交收账户，用于完成与结算参与人资金和证券的交收。
2．证券经纪商在证券交易中承担一定的义务，这些义务体现了( )。
A．为委托人服务和公平买卖的原则B．为受托人服务的原则C．扩大交易量的原则D．利益至上的原则正确答案：A解析：证券经纪商必须承担一定的义务。
这些义务主要体现了为委托人服务和公平买卖的原则。
例如，坚持信誉为本、客户至上；坚持客户优先、委托优先；坚持为客户负责，但不代替客户进行决策；坚持公平交易，不得以非正当手段牟取私利。
具体地说，证券经纪商应承担下列义务：①在客户办理开户手续时，证券经纪商应指定专人向客户讲解有关业务规则和合同内容，并以书面方式向其揭示投资风险，提醒客户了解并注意从事证券投资存在的风险；②按规定与客户签订载入中国证券业协会统一制定的必备条款的《证券交易委托代理协议》，并严格遵守协议约定；③坚持客户适当性管理原则；④必须忠实办理受托业务；⑤坚持为客户保密制度；⑥如实记录客户资金和证券的变化；⑦不接受全权委托。
3．证券清算业务主要是指在每一营业日中每个结算参与人成交的证券( )分别予以轧抵，对证券和资金的应收或应付净额进行计算的处理过程。
A．种类与价款B．数量与种类C．数量与价款D．数量与投资者正确答案：C解析：证券交易的清算具体指在每一营业日中对每个结算参与人证券和资金的应收、应付数量或金额进行计算的处理过程。
2011年11月证券从业资格(证券基础知识)真题试卷(题后含答案及解析)
2011年11月证券从业资格（证券基础知识）真题试卷(题后含答案及解析)题型有：1. 单项选择题 2. 多项选择题 3. 判断题单项选择题本大题共70小题，每小题0.5分，共35分。
以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。
1．投资于股票和股票型基金的账面余额，合计不高于本公司上季末总资产的( )。
A．10％B．20％C．30％D．40％正确答案：B解析：2010年8月31日起实施的《保险资金运用管理暂行办法》规定，保险集团(控股)公司、保险公司从事保险资金运用应当符合的比例要求中规定，投资于股票和股票型基金的账面余额，合计不高于本公司上季末总资产的20％。
2．通常，股票分割往往会导致股价( )。
A．上涨B．下降C．不变D．急剧下降正确答案：A解析：股票分割又称拆股、拆细，是将1股股票均等地拆成若干股。
股票分割使得投资者持有的股票数增加了，给投资者带来了今后可多分股息和获得更高收益的希望，因此往往会刺激股价上涨。
3．指数型ETF能否成功发行与( )的选择有密切关系。
A．成分股票B．基础指数C．受托人D．投资人正确答案：B解析：指数型ETF能否发行成功与基础指数的选择有密切关系。
基础指数应该是有大量的市场参与者广泛使用的指数，以体现它的代表性和流动性，同时基础指数的调整频率不宜过于频繁，以免影响指数股票组合与基础指数间的关联性。
4．关于金融期权与金融期货，下列论述错误的是( )。
A．金融期权与金融期货都是常用的套期保值工具，它们的作用与效果是相同的B．利用金融期货进行套期保值，在避免价格不利变动造成的损失的同时，也必须放弃若价格有利变动可能获得的利益C．通过金融期权交易，既可避免价格不利变动造成的损失，又可在相当程度上保住价格有利变动而带来的利益D．在现实的交易活动中，人们往往将金融期权与金融期货结合起来，通过一定的组合或搭配来实现某一特定目标正确答案：A解析：金融期权与金融期货都是常用的套期保值工具，但它们的作用与效果是不同的。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
证券业从业资格考试《证券交易》标准预测试卷一、单项选择题(本类题共60小题，每题0.5分，共30分。
每小题的四个选项中，只有一个符合题意的正确答案。
多选、错选、不选均不得分)1.1992年年初，人民币特种股票即B股在（）证券交易所上市。
A．香港B．深圳C．上海D．纽约2.新中国证券市场的建立始于（）。
A．1982年B．1986年C．1990年D．1991年3.可转换债券是指其持有者可以在一定时期内按一定比例或价格将之转换成一定数量的（）的债券。
A．优先股B．B股C．另一种证券D．基金4.信用交易是投资者通过交付（）取得经纪商信用而进行的交易。
A．押金B．股本C．资金D．保证金5.证券公司经营证券承销与保荐、证券自营、证券资产管理业务之一的，其注册资本不得低于人民币（）元。
A．3000万B．5000万C．1亿D．5亿6.证券市场的稳定性可以用（）来衡量。
A．市场指数的风险度B．市场价格的风险度C．市场价格的波动性D．市场指数的波动性7.如有两个以上申报价格符合集合竞价确定成交价原则的，深圳证券交易所取（）为成交价。
A．中间价B．距前收盘价最近的价位C．可实现最大成交量的价格D．使未成交量最小的申报价格8.客户向证券经纪商发出买卖某种证券的委托指令时，要求证券经纪商按证券交易所内当时的市场价格买进或卖出证券，这种委托是（）。
A．电话委托B．当面委托C．市价委托D．限价委托9.上海证券交易所规定（）的申报价格最小变动单位为0.005元人民币。
A．权证交易B．债券质押式回购交易C．债券买断式回购交易D．基金交易10.在（）情况下，成交价格与债券的应计利息是分解的。
A．净价交易B．市价交易C．全价交易D．买卖价交易11.在我国，取得自营业务资格的证券公司应当设专人和专用交易终端从事自营业务，不得因自营业务影响经纪业务，这反映了（）的申报原则。
A．时间优先B．价格优先C．客户优先D．会员优先12.深圳证券交易所规定，采用竞价交易方式的，每个交易日的（）为开盘集合竞价时间。
A．9：20～9：35B．9：15～9：25C．9：25～9：35D．14：57～15：0013.市场所有参与者可以提交成交申报申请按指定的价格与（）全部或部分成交，交易主机按时间优先顺序配对成交。
A．意向申报B．双边报价C．成交申报D．定价申报14.证券市场的退市风险警示制度是从（）开始实施的。
A．2003年4月2日B．2003年4月3日C．2003年5月8日D．2004.年l月1日15.中小企业板上市公司受到深圳证券交易所公开谴责后，在（）内再次受到深圳证券交易所公开谴责的，深圳证券交易所对其股票交易实行退市风险警示。
A．6个月B．12个月C．18个月D．24个月16.在深圳证券交易所，当（）时，收盘价为当日该证券最后一笔交易前l分钟所有交易的成交量加权平均价(含最后一笔交易)。
A．收盘集合竞价不能产生收盘价B．通过集合竞价的方式产生C．当日无成交D．当日有成交的17.一级交易商在固定收益平台交易期间，应当对选定做市的特定固定收益证券进行连续双边报价，每交易日双边报价中断时间累计不得超过（）。
A．10分钟B．30分钟C．60分钟D．90分钟18.固定收益平台询价交易中，询价方每次可以向（）家被询价方询价，被询价方接受询价时提出的报价采用确定报价。
A．10B．5C．3D．119.客户作为委托合同的另一方，在享受权利的同时必须承担的义务不包括（）。
A．了解交易风险，明确买卖方式B．按规定缴存交易结算资金C．采用正确的委托手段D．根据自身承受能力只接受部分交易结果20.买卖成交后，证券经纪商应当按规定制作（）交付客户，并代为办理清算、交收，将款项和证券及时交付给客户签收。
A．成交说明书B．成交清单C．买卖成交报告单D．委托说明书21.境内法人申请开立证券账户时，客户填写（），并提交有效身份证明文件(企业法人营业执照或注册登记证书)及复印件或加盖发证机关确认章的复印件、经办人有效身份证明文件及复印件。
A．《自然人证券账户注册申请表》B．《机构证券账户注册申请表》C．《证券账户注册资料查询申请表》D．《合伙企业等非法人组织证券账户注册申请表》22.自然人申请补办新号码上海证券账户卡时，还应提供其指定交易证券营业部(或B股托管机构)出具的原（）。
A．证券账户冻结证明B．证券账户结算证明C．资金账户冻结证明D．资金账户结算证明23.在（），营销人员应当使得客户有一个态度的转变，如认可或支持该公司及其产品。
A．认知阶段B．情感阶段C．犹豫阶段D．最终行为阶段24.（）是证券公司通过营销渠道，采取多种促销方式，与客户建立关系并促成交易的过程，是证券经纪业务营销活动的第一个环节。
A．客户服务B．客户咨询C．客户招揽D．客户反馈25.发行人和主承销商应在网上发行申购日（）个交易日之前刊登网上发行公告，可以将网上发行公告与网下发行公告合并刊登。
A．1B．3C．5D．1026.上海证券交易所按上市公司的送配公告，在股权登记日闭市后根据每个股东股票账户中的持股量，按照（）自动增加相应的股数。
A．有偿送股比例B．约定送股比例C．有效送股比例D．无偿送股比例27.中国证券登记结算有限责任公司的网络投票系统基于（）。
A．分公司系统B．结算系统C．互联网D．交易系统28.开放式基金的认购，上海证券交易所在行情发布系统中的“最新价”栏目揭示（）。
A．基金资产净值B．每份基金份额面值C．基金份额累计净值D．每百份基金份额净值.29.上海证券交易所实行全面指定交易后，中国证券登记结算有限责任公司上海分公司在（）闭市后向各证券营业部传送投资者配股明细数据库。
A．配股公告日B．配股登记日C．配股公告日后一天D．配股登记日后一天30.对于《关于作好股份公司终止上市后续工作的指导意见》施行前已退市的公司，在此指导意见施行后（）个工作日内未确定代办机构的，由证券交易所指定临时代办机构。
A．3B．10C．15D．3031.具有银行间市场交易资格的证券公司在银行间市场以自己名义进行的证券自营买卖是（）。
A．银行间市场的自营买卖B．柜台自营买卖C．交易系统自营买卖D．债券市场自营买卖32.证券公司的证券自营业务使用的资金是（）。
A．经纪客户的资金B．证券交易准备金C．监管机构下拨的资金D．自有或依法筹集可用于自营业务的资金33.证券自营业务资金持有一种权益类证券的成本不超过净资本的（）。
A．5%B．30%C．100%D．500%34.下列不属于“可能对上市公司股票交易价格产生较大影响的重大事件”的选项是（）。
A．公司发生重大债务和未能清偿到期债务的违约情况B．公司生产经营的外部条件发生的重大变化C．公司发生亏损或损失D．持有公司5%以上股份的股东或者实际控制人，其持有股份或者控制公司的情况发生较大变化35.证券公司、资产托管机构为集合资产管理计划开立的证券账户名称应当是（）。
A．集合资产管理计划名称一证券公司名称一各方托管机构名称B．各方托管机构名称一证券公司名称一集合资产托管计划名称C．证券公司名称一集合资产托管计划名称一资产托管机构名称D．证券公司名称一资产托管机构名称一集合资产管理计划名称36.证券公司参与1个集合计划的自有资金，不得超过计划成立规模的（），并且不得超过2亿元；参与多个集合计划的自有资金总额，不得超过证券公司净资本的（）。
A．5%，10%B．5%，15%C．10%，15%D．15%，25%37.集合资产管理计划存续期届满展期、解散或终止的，应在中国证券监督管理委员会批复同意后（）个工作日内通过会籍办理系统向上海证券交易所报备。
A．5B．10C．15D．3038.上海证券交易所规定，集合资产管理计划开始投资运作后，应通过会籍办理系统，在每月前5个工作日内，向上海证券交易所提供（）。
A．上月资产总值B．上月资产市值C．上月资产净值D．上月资产平均值39.证券公司从事证券资产管理业务，接受一个客户的单笔委托资产价值低于规定的最低限额的，责令改正，给予警告，没收违法所得，并处以违法所得（）的罚款。
、A．1倍以上3倍以下B．1倍以上5倍以下C．1倍以上10倍以下D．1倍以上15倍以下40.证券公司应当指定专人向客户如实披露其（），讲解有关业务规则和定向资产管理合同的内容。
A．财务状况B．投资业绩C．管理能力D．业务资格41.客户信用证券账户为证券公司客户信用交易担保证券账户的（）证券账户。
A．一级B．二级C．三级D．初始42.维持担保比例是指客户担保物价值与其融资融券债务之间的比例，计算公式为（）。
A．维持担保比例=(现金+信用证券账户内证券市值)／(融资买入金额+融券卖出证券数量×买入价格+利息及费用)B．维持担保比例=(现金+信用证券账户内证券市值)／(融资买入金额+融券卖出证券数量×市价) C．维持担保比例=(现金+信用证券账户内证券市值)／(融资买人金额+融券卖出证券数量×市价+利息及费用)D．维持担保比例=(现金+信用证券账户内证券市值)／(融券卖出金额+融券买人证券数量×市价+利息及费用)43.证券发行人派发现金红利或利息时，登记结算公司按照证券公司（）的实际余额派发现金红利或利息。
A．信用交易证券交收账户B．信用交易专用证券结算账户C．客户信用交易担保证券账户D．客户信用交易担保资金账户44.证券发行采取市值配售发行方式的，客户信用证券账户的明细数据纳入其对应的（）计算。
A．净值B．市值C．面值D．发行价格45.证券公司应当在每一月份结束后（）个工作日内，向中国证券监督管理委员会、注册地中国证券监督管理委员会派出机构和证券交易所书面报告当月的相关情况。
A．10B．15C．20D．3046.下列各选项中，对首批申请试点的证券公司应当满足的条件作了规定的是（）。
A．《证券公司监督管理条例》B．《融资融券交易风险揭示书》C．《证券公司融资融券业务试点管理办法》D．《关于开展证券公司融资融券业务试点工作的指导意见》47.客户融资融券交易期间，如果中国人民银行规定的（）调高，证券公司将相应提高融资利率或融券费率。
A．同期金融机构贷款基准利率B．同期金融机构活期存款基准利率C．同期银行存款准备金率D．同期金融机构1年期存款基准利率48.客户在存管银行开立的用于记载客户交存的担保资金的明细数据的账户是（）。
A．客户信用证券账户B．客户信川资金账户C．客户信用交易担保资金账户D．客户信用交易担保证券账户49.《全国银行间债券市场债券交易管理办法》规定，全国银行间债券市场回购的债券是指经（）批准、可在全国银行间债券市场交易的政府债券、中央银行债券和金融债券等记账式债券。
A．中国人民银行B．中国证券业协会C．中国证券监督管理委员会D．中国银行业监督管理委员会50.全国银行间市场规定进行买断式回购，任何一家市场参与者单只券种的待返售债券余额应小于该只债券流通量的（），任何一家市场参与者待返售债券总余额应小于其在中央国债登记结算有限责任公司托管的自营债券总额的（）。