浅析阿里小额贷款的发展模式及其借鉴意义
阿里小贷模式对小微企业融资的影响分析-金融-毕业论文
摘要现如今小微企业已经成为提高区域经济活力增加就业岗位以及推动创兴能力的重要力量，在国民经济中占据着不可或缺的地位，小微企业得到健康有效的发展，对完善我国社会主义市场经济体系起到了积极作用。
但是，小微企业的发展面临着融资难的问题。
融资渠道少，是导致融资难的主要原因之一。
但是最近几年，随着我国互联网技术的不断发展，衍生出诸多新颖的互联网金融体系，源自互联网的融资手段，将小额贷款的形式与互联网这一庞大的信息渠道紧密结合，终于可以缓解国内诸多小微企业正面临的融资难题，正是互联网金融的存在，对我国小微企业融资产生了十分积极的影响。
本文正是在这样的大前提下，来对互联网金融对小微企业的实际影响进行研究，并通过大量的国内外相关研究理论为基础，并结合阿里小贷这一典型案例来进行分析，通过阿里小贷对小微企业的诸多影响进行研究，可以分析出目前小微企业应当如何在互联网金融背景下获得更好的发展，并有针对性的作出解答，可以帮助我国小微企业利用互联网金融获得更好的发展，以此来促进我国社会经济的整体进步。
关键词：互联网金融；网络融资；阿里小贷；小微企业AbstractNowadays, small and micro enterprises have become an important force to increase regional economic vitality, increase employment and promote creativity. They play an indispensable role in the national economy, and small and micro enterprises have been developing healthily and effectively. It has played a positive role in perfecting our socialist market economy system. However, there are many negative factors both within and outside the small and micro enterprises, which have kept them in the weak group of the national industry system for a long time, and the financing problem has always been a sharp knife hanging over the head of the small and micro enterprises. It has become an important factor that hinders the economic development of our country and affects the economic vitality of our country. It is urgent and necessary to solve the financing problem of small and micro enterprises.In recent years, with the continuous development of Internet technology in our country, many new Internet financial systems have been derived, and the financing methods derived from the Internet, such as bamboo shoots after a spring rain, continue to take root. By combining the form of micro-credit with the Internet, which is a huge information channel, we can finally alleviate the financing problems that many small and micro enterprises in China are facing, among which Ant Financial Services Group is the best. Is conforms to the domestic market economy macroscopic direction, conforms to our country national condition the new financing form.Key words: Internet finance; network financing; Ali small loan; small and micro enterprises目录摘要 (I)Abstract (II)一、绪论 (1)（一）本研究的目的与意义 (1)（二）国内外研究文献综述 (1)（三）本研究的主要内容 (3)二、传统融资模式下小微企业的融资困境 (4)（一）小微企业传统融资的主要模式 (4)（二）小微企业主要的融资困境 (5)（三）小微企业融资困境的成因 (5)三、“阿里小贷”模式对小微企业融资影响 (7)（一）“阿里小贷”的概况 (7)（二）阿里小贷对小微企业融资的积极影响 (9)（三）阿里小贷对小微企业融资的消极影响 (10)四、完善阿里小贷对小微企业融资的策略 (12)（一）打造适合小微企业的融资机制及产品 (12)（二）加强网络安全性降低融资风险 (12)（三）建立完善的适配征信体系 (12)（四）积极引导企业培养其使用意识 (13)结论 (14)参考文献 (15)致谢 (17)一、绪论（一）本研究的目的与意义2013年至2018年，是互联网金融高速发展的时间节点，也是互联网饱受争议与质疑的几年。
浅析阿里小额贷款的发展模式及其借鉴意义
浅析阿里小额贷款的发展模式及其借鉴意义摘要：当前是互联网的时代，互联网金融也在不断发展创新，阿里小贷基于互联网这一平台，利用自身所掌握的交易客户的信用情况，为中小微企业提供无抵押贷款，随着阿里小贷的不断发展，逐渐被公众所接受，贷款量也越来越多。
但与此同时，阿里小贷也暴露了发展过程中的一些缺陷与局限，还需进一步完善与优化，才能跟上时代发展的脚步，立于不败之地。
关键词：阿里小额贷款；互联网金融；运作模式近年来，小额贷款的发展越来越快，但由于手续繁琐以及成本过高等原因，很多小企业并不能顺利的从小额贷款公司贷到款项。
目前市场上的小额贷款仍处于供不应求的状态。
互联网金融的产生发展为小额贷款提供了一个非常好的平台，在十八届三中全会和最近提出的“新常态”上，指出互联网金融作为近两年兴起的创新行业，将在中国经济的转型进程中扮演着不可或缺的角色。
在这个大背景下，阿里巴巴利用互联网创办了阿里小贷。
一、阿里小额贷款简介随着小微企业的日益发展，小额贷款公司逐渐发展起来，阿里小额贷款便是基于互联网的小额贷款公司，是阿里旗下产品“诚信通”的衍生物，“诚信通”是一款衡量网络用户个人信用的金融产品，在阿里巴巴发展的十几年里，“诚信通”积累了高达3000万用户的信用资料。
阿里巴巴基于这项产品所衍生出来的资产创建了阿里小额贷款。
阿里小额贷款以互联网为载体，将中小微企业在互联网上的交易行为进行信用评价，具体做法为阿里巴巴将企业的贷款申请连同信用评价一起递交给银行，在银行通过审核后将阿里将规定款项贷给借款人。
在这一过程中，阿里小贷适时的抓住了资金需求者与银行等金融机构之间信息不对称这一关键点，不仅为自己创造了丰厚的利润，也在一定程度上解决了小微企业资金需求的燃眉之急，推进了金融市场的发展。
阿里小贷主要面向于淘宝、天猫以及诚信通的会员，作为无抵押贷款，十分注重信用评估，目前主要的小额贷款产品有订单贷款、信用贷款、聚划算贷款等。
二、阿里小额贷款的发展现状阿里小额贷款正式面向大众从2007年开始，2007年6月9日，中国建设银行浙江省分行“e贷通”贷款发放给国内第一批阿里巴巴诚信通会员4家共计120万元贷款，开启了阿里小额贷款的无抵押贷款大门。
探析阿里金融小贷模式
探析阿里金融小贷模式阿里金融小贷模式是指阿里巴巴集团旗下的金融服务平台推行的小额贷款服务模式。
该模式基于阿里巴巴集团庞大的电商生态系统，通过互联网和大数据技术，为小微企业和个人提供便捷、高效的融资服务。
首先，阿里金融小贷模式借助阿里巴巴集团庞大的电商平台实现了客户的获取。
通过与阿里巴巴平台的深度合作，阿里金融能够充分利用阿里巴巴平台上的商户数据、交易数据等信息，进行全面、精准的风险评估，为小微企业和个人提供定制化的信贷产品。
其次，阿里金融小贷模式通过大数据技术实现了风险管理的优化。
阿里巴巴平台上拥有庞大的交易数据和用户行为数据，这些数据对于评估客户的信用风险至关重要。
阿里金融通过对这些数据的分析和挖掘，能够对客户的还款能力、还款意愿等进行准确预测，从而降低了自身的风险。
此外，阿里金融小贷模式还借助互联网技术提高了客户体验。
客户可以通过手机或电脑等设备随时随地申请贷款，并且整个流程简单快捷，无需繁琐的纸质材料，减少了客户贷款的时间和成本。
同时，阿里金融利用互联网的传播力量，通过线上渠道将贷款信息传递给客户，提高了贷款的知晓度和可及性。
同时，阿里金融小贷模式还积极探索与第三方机构合作，拓展融资渠道。
除了在阿里巴巴平台上为商家提供贷款服务之外，阿里金融还与其他金融机构合作，在金融市场上开展联合融资等业务，为客户提供多元化、灵活的融资渠道。
然而，阿里金融小贷模式也存在一些挑战和问题。
首先，由于小贷行业的特殊性，风险管理成本相对较高，包括客户评估、反欺诈、还款管控等环节的成本都相对较高。
其次，小额贷款的利息率往往较高，尤其是对于一些风险较高的客户而言，贷款成本可能会进一步上升，给客户带来不小的负担。
此外，小贷行业的监管环境相对较为复杂，需要严格遵守相关法规和规范，对公司经营模式和风控能力提出了更高的要求。
综上所述，阿里金融小贷模式基于互联网和大数据技术，通过与阿里巴巴平台的深度合作，实现了客户获取和风险管理的优化，并通过互联网技术提升了客户体验，同时积极探索与第三方机构合作，拓展融资渠道。
阿里金融小额贷款的商业模式研究分析及借鉴
阿里金融小额贷款的商业模式研究分析及借鉴其次，阿里金融小额贷款通过建立完善的风控模型来评估借款人的信
用风险。
首先，通过大数据技术实时采集和分析企业和个人的多维度数据，包括交易记录、运营状况、社交关系等，对借款人进行信用评估。
其次，
利用风控模型，通过历史数据与实时数据的分析和比对，预测借款人未来
的还款能力。
通过准确的风险评估，可以降低借款风险，提高放贷效率。
最后，阿里金融小额贷款的盈利模式主要包括利息收入和服务费收入。
阿里金融会根据贷款金额和期限收取一定比例的利息，实现利息收入。
同时，还会收取一定比例的服务费作为服务的补偿。
此外，随着业务规模的
不断扩大和客户群体的增加，阿里金融还可以通过产品创新和增值服务提
高盈利能力。
从阿里金融小额贷款的商业模式可以看出，其依托阿里巴巴集团的强
大资源和技术实力，通过大数据风控和自动化流程的优势，实现了快速灵
活的小额贷款服务。
同时，其与其他阿里生态系统的深度合作，可以进一
步提供综合金融服务，满足客户的多层次需求。
其他金融机构在借鉴阿里
金融小额贷款商业模式时，可以借鉴其大数据风控和自动化流程的经验，
提高贷款效率和风控能力，提供更好的金融服务。
阿里小额贷款 分析
阿里小额贷款一、产品简述阿里小额贷款是指以借款人的信誉发放的贷款，借款人不需要提供担保。
阿里小额贷款是阿里金融为阿里巴巴会员提供的一款纯信用贷款产品，（简称“阿里信用贷款”）。
阿里小额贷款无抵押、无担保，债务人无需提供抵押品或第三方担保仅凭自己的信誉就能取得贷款，并以借款人信用程度作为还款保证的。
目前贷款产品对杭州地区的诚信通会员（个人版和企业版）和中国供应商会员开放，贷款放款对象为会员企业的法定代表人（个体版诚信通为实际经营人）。
二、发展历程阿里巴巴集团一直在摸索创新为中小企业及个人提供门槛更低、效率更高的金融服务。
阿里小贷的发展可以分为三个阶段：数据积累期、经验积累期以及独立发展期。
1、数据积累期（2002~2007 年）：阿里巴巴通过“诚信通”、淘宝等产品积累原始商户数据，为小贷风险管理打好基础。
阿里巴巴在2002 年 3 月推出了“诚信通”业务，主要针对的是会员的国内贸易。
阿里雇了第三方，对注册会员评估了下，把评估结果连同会员在阿里巴巴的交易诚信记录展示在网上，帮助诚信通会员获得采购方的信任。
在2004 年 3 月份，阿里巴巴又推出了“诚信通”指数，用以衡量会员信用状况，这也成为了阿里巴巴信用评核模型的基础。
同时在B2C 端，淘宝规模大幅增长（至07 年时交易量已超过400 亿），这也为阿里巴巴累积了大量数据。
2、经验积累期（2007~2010 年）：阿里巴巴与建行、工行深入合作放贷，同时建立信用评价体系、数据库以及一系列风控机制。
2007 年阿里巴巴与建行、工行合作先后分别推出“e 贷通”及“易融通”贷款产品，主要服务于中小电商企业。
阿里巴巴相当于银行的销售渠道及信息提供商，帮助银行评估信用风险的同时也拉了一堆潜在借贷者，同时也想着帮助电商企业融资得以进一步成长。
2008年初，阿里巴巴旗下国内最大独立第三方支付平台支付宝和建设银行合作推出支付宝卖家贷款业务．符合信贷要求的淘宝网卖家可获得最高10万元的个人小额信贷。
阿里小贷业务发展模式研究
阿里小贷业务发展模式研究近十年来我国电子商务迅猛发展,尤其是以阿里巴巴、天猫、淘宝网为代表的平台极大的改变了商务模式,把企业与人的距离拉的更近。
使得交易双方的信息更加透明。
而且越来越多的人选择了网上创业,网络商铺数量不断增加。
互联网在改变人们生活的同时,也带来了更多的商业机会。
然而,在阿里平台经营的企业多为中小企业,融资难是他们扩大经营面临的最大问题。
2010年6月份,阿里小贷创立了。
通过整合阿里集团的信息交易数据,它们建立了自己的征信系统,为淘宝以及天猫等会员企业提供小额贷款融资服务。
这样一种新型的融资方式给广大网商带来了很大的促进。
目前国内外对这种商业模式的研究较少,也没有较为系统的理论。
这种商业模式的运作机理到底是怎么样的,以及它与其他小额贷款模式有什么不同都是值得研究的问题。
针对上述情况,本文试图通过案例分析,对比分析对这些问题做一些探究。
本文首先介绍了小微企业的定义、分类以及小微信贷的定义。
之后详细阐述了阿里小贷的商业模式、产品类型、发展状况、利率融资等,并对银行的小微信贷的典型模式做了案例分析。
然后,本文运用了对比分析的方法,就文中提到的阿里小贷模式、银行小微信贷模式、其他互联网金融小微信贷模式做了多层次多角度的对比,总结了阿里小贷优于其他模式的地方以及阿里小贷相比其他模式的缺陷。
最后在总结全文的基础上得出了结论：阿里小贷这种新型的金融模式很好的解决了信贷中信息不对称的问题,加快了资金流转速度,提高了资金运用质量,并在一定程度上为解决中小微企业筹融资难题提供了新的启示,为我国的金融模式的创新以及金融监管的发展提供了借鉴。
同时还就阿里小贷转型以及如何促进我国金融业改革提出了相关的政策建议。
中小微企业网络融资模式实验以“阿里小贷”为例
中小微企业网络融资模式实验以“阿里小贷”为例一、本文概述随着信息技术的飞速发展，互联网金融作为一种新兴的金融业态，逐渐崭露头角并在全球范围内引起广泛关注。
中小微企业作为国民经济的重要组成部分，其融资问题一直是困扰其发展的难题。
传统的融资模式由于种种限制，难以满足中小微企业快速、便捷、低成本的融资需求。
探索适合中小微企业的网络融资模式显得尤为重要。
本文以“阿里小贷”为例，深入剖析了中小微企业网络融资模式的运作机制、特点及其优势。
阿里小贷作为阿里巴巴集团旗下的互联网金融平台，凭借其强大的互联网技术和数据分析能力，为中小微企业提供了高效、便捷的融资服务，成为行业内颇具影响力的典范。
本文首先对中小微企业的融资困境进行了梳理，指出了传统融资模式的局限性和网络融资模式的出现背景。
接着，详细介绍了阿里小贷的发展历程、运营模式及其在中小微企业融资方面的创新实践。
通过案例分析，本文深入探讨了网络融资模式在中小微企业融资中的应用效果及其面临的挑战。
本文提出了完善中小微企业网络融资模式的对策建议，以期为我国中小微企业的融资问题提供有益的参考和启示。
本文的研究不仅有助于深化对中小微企业网络融资模式的理解，也为金融机构和政策制定者提供了有益的借鉴和参考，对于推动中小微企业的健康发展具有重要意义。
二、中小微企业网络融资模式概述在当前的经济环境下，中小微企业的发展对于推动经济增长、促进就业和创新具有重要意义。
这些企业在成长过程中常常面临资金短缺的问题，传统的融资渠道往往难以满足它们的需求。
网络融资作为一种新兴的融资方式，为中小微企业提供了新的解决方案。
网络融资模式主要依托于互联网技术，通过在线平台连接资金的供需双方，实现资金的快速流动和有效配置。
这种模式具有操作便捷、成本低、覆盖面广等优点。
对于中小微企业而言，网络融资不仅能够提供更为灵活的融资选择，还能够根据企业的实际情况，提供定制化的金融产品和服务。
以“阿里小贷”为例，它作为阿里巴巴集团旗下的一项网络融资服务，专门为中小微企业提供小额贷款。
阿里小贷模式的内涵_优势及存在问题探析
【
《金融发展研究》第 3 期 【31
专题研讨
载的特点， 解决了传统金融行业针对个人及小企业 贷款存在的信息不对称、 流程复杂等问题。
关于信息不对称问题的解决。 传统中小企业金 融的营销成本较大， 阿里巴巴作为互联网公司， 从 电子商务平台可以很容易找到活跃网商， 经过技术 处理， 可以 “自动” 地从后台数据中找到最需要贷 款、 最有可能获得贷款的客户， 做较为精准的定向 营销， 并结合客户的供应链管理情况作出预期授信 的判断， 直接进行点对点的营销工作， 既节约了营 销的成本， 又避免了对客户的过度打扰。 同时， 阿 里 巴 巴 B2B 的 销 售 团 队 得 以 将 贷 款 产 品 作 为 一 种 服 务推向需要贷款的细分市场， 节约了大量的广告宣 传 和 品 牌 管 理 工 作 。 阿 里 巴 巴 B2B 的 客 户 营 销 是 “一对一” 的销售， 每个客户都有自己的客户服务专 员， 这样也做到了贴近客户的服务。 在对客户进行 风险评估时， 客户的网站行为数据也可以在电子商 务平台得以体现。
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浅析阿里小额贷款的发展模式及其借鉴意义摘要：当前是互联网的时代，互联网金融也在不断发展创新，阿里小贷基于互联网这一平台，利用自身所掌握的交易客户的信用情况，为中小微企业提供无抵押贷款，随着阿里小贷的不断发展，逐渐被公众所接受，贷款量也越来越多。
但与此同时，阿里小贷也暴露了发展过程中的一些缺陷与局限，还需进一步完善与优化，才能跟上时代发展的脚步，立于不败之地。
关键词：阿里小额贷款；互联网金融；运作模式近年来，小额贷款的发展越来越快，但由于手续繁琐以及成本过高等原因，很多小企业并不能顺利的从小额贷款公司贷到款项。
目前市场上的小额贷款仍处于供不应求的状态。
互联网金融的产生发展为小额贷款提供了一个非常好的平台，在十八届三中全会和最近提出的“新常态”上，指出互联网金融作为近两年兴起的创新行业，将在中国经济的转型进程中扮演着不可或缺的角色。
在这个大背景下，阿里巴巴利用互联网创办了阿里小贷。
一、阿里小额贷款简介随着小微企业的日益发展，小额贷款公司逐渐发展起来，阿里小额贷款便是基于互联网的小额贷款公司，是阿里旗下产品“诚信通”的衍生物，“诚信通”是一款衡量网络用户个人信用的金融产品，在阿里巴巴发展的十几年里，“诚信通”积累了高达3000万用户的信用资料。
阿里巴巴基于这项产品所衍生出来的资产创建了阿里小额贷款。
阿里小额贷款以互联网为载体，将中小微企业在互联网上的交易行为进行信用评价，具体做法为阿里巴巴将企业的贷款申请连同信用评价一起递交给银行，在银行通过审核后将阿里将规定款项贷给借款人。
在这一过程中，阿里小贷适时的抓住了资金需求者与银行等金融机构之间信息不对称这一关键点，不仅为自己创造了丰厚的利润，也在一定程度上解决了小微企业资金需求的燃眉之急，推进了金融市场的发展。
阿里小贷主要面向于淘宝、天猫以及诚信通的会员，作为无抵押贷款，十分注重信用评估，目前主要的小额贷款产品有订单贷款、信用贷款、聚划算贷款等。
二、阿里小额贷款的发展现状阿里小额贷款正式面向大众从2007年开始，2007年6月9日，中国建设银行浙江省分行“e贷通”贷款发放给国内第一批阿里巴巴诚信通会员4家共计120万元贷款，开启了阿里小额贷款的无抵押贷款大门。
2010年6月8日，浙江阿里巴巴小额贷款股份有限公司成立，2011年6月23日，重庆阿里巴巴小额贷款股份有限公司成立，越来越多的阿里小额贷款公司在国内成立，标志着阿里小额贷款逐渐走向正轨，被人们接受。
据统计，阿里贷款的年利率在15%―18%，盈利空间非常大，再加之无抵押、金额小、期限短等特点，对无法从传统渠道获得贷款的小微企业也产生了巨大的吸引力。
根据阿里巴巴专项资产计划书中披露的信息可知。
截止2014年6月末，阿里小贷累计放贷金融1838.36亿元，累计获贷客户数104.55万户，贷款余额131.75亿元，重庆阿里小贷不良率为1.1%。
并且在2014前半年内，放贷金额达到了将近500亿，很大程度上帮助了中小企业顺利开展经营活动。
在贷款整体的逾期率和不良率控制方面，阿里小贷也做的较好。
截止2014年6月末，重庆阿里小贷不良率为1.49%，浙江阿里小贷的不良率为2.32%。
三、阿里小额贷款的运作模式分析（一）运作模式创新性分析阿里小额贷款和传统小额贷款不同的独特之处。
首先，阿里贷款实行网络联保贷款机制，即阿里小额贷款申请者必须联合其他2家以上具有良好信用的诚信通成员共同申请贷款，若其中一家不能按时偿贷，其他两家诚信通成员必须承担连带责任，与借款人一起归还贷款。
其次，阿里贷款实现了无抵押贷款，阿里贷款注重借款人之前的交易数据与信用评分，通过对淘宝网、天猫以及支付宝等交易平台上的交易记录对借款人的信用进行评级，这在一方面简化手续、更加注重借款人的信用还款能力，在另一方面，无抵押贷款为不符合传统贷款条件的小微企业创造了良好的贷款环境。
总体而言，阿里小贷将不良贷款能控制在较低水平，并表现出了一定的稳定性。
在市场规模方面，阿里巴巴基于其数量众多的会员，也会有较大的增长空间，由于其主要贷款对象局限于阿里巴巴集团旗下的会员，其贷款数量也会遇到瓶颈，基于这个问题，阿里巴巴小额贷款也采取了相应的应对措施，其宣布将借贷范围由小微企业扩大至普通消费者，在一定程度上扩大了贷款市场。
（二）运作模式SWOT分析1.竞争优势第一，成本低，手续简。
贷款成本高是银行进行贷款的一个巨大成本，评估借款人的信用、向借款人提供金融服务等非常耗费人力物力和资金，阿里小贷基于互联网技术能够有效的降低成本，具体来说，阿里巴巴利用其交易平台上积累的用户数据，通过进行计算和风险模型控制，在很大程度上降低了贷款成本。
据了解，阿里小贷的每一位工作人员可以服务1000家企业，大大降低了人工成本和时间成本。
手续繁琐也是制约贷款发放的一个重要原因，阿里小贷基于互联网金融，客户从申请贷款到银行的审核结果全部采用无纸化的操作，大大简化了贷款手续，用户只需在电脑前按规范操作便可以获得贷款。
第二，有效降低坏账率，注重信用建设。
首先，贷前风险控制，在贷前信用控制方面，阿里小贷创新性的使用了对借款主体日常交易量、顾客满意程度等方面进行评估，与传统的信用评级比较更加贴近生活，更加有说服力。
其次，贷后风险控制，在给淘宝、阿里巴巴商户发放贷款之后，可以对商户进行全时监控，注意借款人的每一笔交易、每一次经营方式的变化，很大程度上避免了坏账的产生。
在贷款到期前，阿里小贷会提醒借款人按时还贷，若借款人恶意拖欠贷款，淘宝网等交易平台可以在网上公布其信用黑名单，禁止其继续在交易平台上经营活动。
极大的减少了坏账损失率。
2.竞争劣势第一，与相关法律法规有冲突。
银监会2008年5月颁布了《关于小额贷款公司试点的指导意见》，其中第五条规定：只能在“本省（区、市）的县域范围内开展组建小额贷款公司试点”。
在这一方面，阿里小贷有违规的嫌疑，阿里巴巴通过淘宝及天猫等平台发放的贷款遍及全国，有关人士表明阿里小贷这一做法明显违反了《指导意见》中“在本省市区的县域范围内”的规定。
第二，普及程度不高。
目前大多数小微企业家多以销售起家，教育程度普遍不高，对基于网络平台进行贷款这一创新型的贷款模式并不十分熟悉，还不能完全接受，因此要使绝大部分商户认可使用这种金融产品还需时间和宣传。
第三，资本规模有限，资金来源不足。
根据《关于小额贷款公司试点的指导意见》的规定，小额贷款公司的资金来源仅限于股本、接收捐赠的资金以及不超过资本净额50%的借入资金。
故小额贷款公司不能吸收存款，因此对阿里小贷来说，注册资本金为16亿元，若没有接受捐赠话，其最大可贷资金量为注册资本金的50%与注册资本金之和共24亿元，这大大限制了可贷资金数量。
另外，在阿里巴巴的支付宝上有巨额资金，但是根据《非金融机构支付服务管理办法》中的规定“禁止支付机构以任何形式挪用客户备付金”，因此，目前阿里小贷并不能使用支付宝里的巨额资金，造成放贷规模有限。
3.竞争机会第一，实现了无抵押信用贷款。
传统的贷款大多是抵押贷款，这对发展还不十分健全的小微企业来说是个较大的贷款障碍，阿里小贷推出的无抵押信用贷款很有效的解决了这一问题，通过了解分析各个借款人的日常经营行为、网络交易订单等方面来确定其信用额度，实现了完全的信用贷款，弱化了银行对中小企业的限制，对那些没有能力进行抵押贷款的企业提供了很好的贷款途径。
因此，相对于传统的小额贷款公司来说，这是阿里小贷扩张贷款规模的一大竞争机会。
第二，阿里的会员数量多。
据资料显示，阿里巴巴有近3000万的会员，“诚信通”付费会员达到23.7万，淘宝以及天猫上的商户数量也很多，因此阿里小贷的潜在用户数量很多，是阿里小贷的很大发展机会。
4.竞争威胁第一，来源于传统小额贷款公司的威胁。
首先，由于网络的局限性，阿里贷款基于网络平台，因此在阿里巴巴平台上交易的产品大多是标准品，而需要交易双方当面检查交易的产品便很难在阿里巴巴的交易平台上立足。
其次，阿里巴巴会员数量多，有巨大的贷款空间，但也是这个原因局限了贷款对象，因为阿里小贷只服务于在淘宝、天猫、聚划算以及阿里巴巴平台上交易的商户，这就限制了借款人数量，局限了资金发放对象。
这两方面造成的局限使阿里小贷受到了传统小额贷款公司的威胁，当传统小额贷款公司进行改善金融服务、优化贷款流程等改革创新后，阿里小贷的贷款规模便会受到威胁。
第二，来源于其他网络小额贷款公司的威胁。
根据新闻资料显示，电商另两大巨头苏宁电器、京东商城也设立了小额贷款公司，因此在三家电商均为会员的中小微企业若选择了苏宁或京东进行贷款，无疑会减少阿里小贷的市场份额。
另外，苏宁和京东也有自己独特的经营模式，这对阿里小贷的发展、市场规模的扩张会产生一定的威胁。
总之，阿里小贷的局限性主要体现在贷款资金来源于贷款用户数量上，主要原因是法律法规的限制，目前法律并没有明确小额贷款公司市场地位，对小额贷款的规章制度也模糊不清，这是相关机构需改善的服务。
同时，阿里小贷应一方面应进行金融产品的创新，拓展贷款用户的范围，另一方面扩大宣传与推广，让大众都能接受使用这项金融产品。
从前面数据我们可以看出，随着阿里小贷的贷款量大幅增加，加之政府相关政策对互联网金融的不断推进与扶持，阿里小贷的发展将会越来越好，竞争也会越来越大，例如目前京东商城、苏宁电器等也加入了小额贷款的行列，阿里更需不断优化其经营模式。
四、阿里小额贷款的借鉴意义在政府鼓励金融创新的大背景下，互联网金融带来了巨大的创新空间，阿里小贷作为互联网金融中的典型，基于互联网这个平台，在小额贷款这一金融领域竞争优势明显，能够服务于传统金融贷款无法顾及到的小微企业，加之其独特的运营模式，也吸引了不少小微企业。
根据上述的分析，我们可以看到阿里小贷现在的市场规模很大，潜在客户数量很大，有良好的发展前景，但阿里小贷也面临了很多发展障碍，例如与法律法规的冲突，贷款资金和贷款规模受到局限等等，需要阿里小贷进一步的改善产品，以突破瓶颈。
阿里小额贷款一定程度上运用了大数据的概念，将互联网金融与传统贷款相结合，符合市场经济发展规律，一方面能够有效的降低成本及不良率，以此提升自己的经营利润，另一方面也可以极大程度的服务于小微企业，帮助他们快速简便的借到运营资金，有双赢之功效。
在国家大力发展互联网金融的情况下，阿里小贷的做法值得学习与借鉴。
（作者单位：四川大学经济学院）参考文献：[1] 冯晶，张惠光，马朝阳.浅析阿里小额贷款模式[J].时代金融，2013，（15）：224+226[2] 小额贷款“阿里模式”仍存违规风险[N].羊城晚报.2012.12.7[3] 资讯研发中心，阿里小额贷款研究专题报告[R]，2012.12[4] 叶盛，严露.关于阿里金融小额贷款模式的探究[J].现代经济信息，2013，05：266-267.[5] 郭强，马文鹏.中国互联网金融的发展脉络与现实约束――以阿里金融为例[J].华北金融，2014，05：50-54.[6] 赵平莉.阿里金融小额贷款的商业模式分析及借鉴[R].深圳金融.2013.7。