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海银财富解析如何选择货币基金
如何选择货币基金
海银财富研究部 张丹 2017年9月
目录
货币基金简介 配臵价值凸显
货币基金筛选
什么是货币基金？
• 货币市场基金是指仅投资于货币市场工具的基金。即聚集社会闲散资金，由基金管理人运作，基 金托管人保管资金的一种开放式基金，专门投向风险小的货币市场工具，区别于其他类型的开放 式基金，具有高安全性、高流动性、稳定收益性，具有“准储蓄”的特征。
备注：数据由市场情况整理，仅供参考，具体费率以实际为准。
数据来源：中国基金业协会
货币基金规模快速增长
各类基金规模占比（2017年7月）
100
150
200
基金产品的选择指南
基金产品的选择指南一、引言随着金融市场的日益发展，基金产品已成为广大投资者的重要投资工具。
然而，面对琳琅满目的基金产品，投资者往往感到无从下手。
因此，本文将为投资者提供一份基金产品的选择指南，帮助您在众多的基金产品中挑选出最适合自己的投资品种。
二、了解基金类型首先，投资者需要了解基金的基本类型，如股票型基金、债券型基金、混合型基金、货币市场基金等。
不同类型的基金具有不同的风险和收益特征，投资者应根据自己的风险承受能力和投资目标来选择合适的基金。
三、分析市场环境市场环境对基金的表现有重要影响。
投资者在选择基金时，应关注宏观经济形势、行业发展趋势、政策环境等因素，以判断当前市场环境是否有利于所选基金的长期表现。
四、考察基金经理和团队基金经理和团队的素质对基金的表现至关重要。
投资者应关注基金经理的从业经历、投资策略、风险控制能力等因素，同时了解基金管理团队的背景和稳定性。
一个经验丰富、专业、稳定的团队能为投资者带来更好的投资回报。
五、关注基金业绩基金的业绩是投资者选择的重要参考指标。
投资者应关注所选基金的历史业绩，包括短期和长期的收益率、波动率、夏普比率等指标。
同时，还应关注同类基金之间的业绩比较，以判断所选基金的表现是否优于同类其他产品。
六、考虑费用因素基金的费用是投资者投入资金的一部分，对投资回报有重要影响。
投资者应关注管理费、销售佣金、赎回费等费用项目，综合考虑这些费用是否符合自己的投资目标和风险承受能力。
此外，分散投资的策略有助于降低特定基金的风险，提高整体投资组合的收益。
七、选择适合自己的基金产品综合以上因素，投资者应根据自己的实际情况选择适合自己的基金产品。
对于初入市的投资者，建议选择风险较低的货币市场基金或债券型基金进行试水；而对于有一定投资经验的投资者，可以考虑投资股票型基金或混合型基金，追求更高的收益。
八、定期评估与调整投资者在选择基金后，应定期评估所选基金的表现，并与同类其他产品进行比较。
货币基金的选择与管理
长期投资的注意事项
了解货币基金的风险 定期评估投资组合 保持足够的流动性 避免盲目追求高收益
分散投资的注意事项
了解投资风险： 分散投资并不能 完全消除风险， 投资者应充分了 解各类投资的风 险，合理配置资 产。
保持投资组合的 多样性：将资金 分散投资于不同 的资产类别、行 业和地区，以降 低单一投资带来 的风险。
投资者应关注创新型货币基金产 品的风险和收益特点，合理配置 资产，以实现投资目标。
技术进步对货币基金的影响与变革
云计算：提高数据处理能力和 效率，降低运营成本
大数据：提供更精准的市场分 析和预测，优化投资策略
区块链：增强货币基金交易的 安全性和透明度，降低风险
人工智能：实现自动化和智能 化的投资决策和管理，提高投 资回报
定期评估投资组 合：定期检查和 调整投资组合， 以确保其仍符合 投资目标和风险 承受能力。
不要盲目追求高 收益：高收益往 往伴随着高风险， 投资者应理性看 待投资收益，不 要盲目追求高收 益而忽略风险。
风险与收益的权衡
风险与收益的平衡：投资者需要根据自身风险承受能力和投资目标，合理配置货币基 金的投资比例，以实现风险与收益的平衡。
流动性管理策略
保持足够的现金储备，以满足短期资金需求 监控投资组合的流动性，及时调整投资组合 定期评估并调整投资策略，以确保流动性需求得到满足 与投资者保持沟通，及时了解其资金需求和赎回意愿
收益提升策略
定期定额投资：降低投资风险，提高收益稳定性 长期持有：避免频繁买卖，享受复利效应 分散投资：降低单一货币基金的风险，提高整体收益
07
货币基金的未来发展与趋势
全球货币基金市场的发展趋势
低利率环境下 的挑战与机遇
基金投资的选择与技巧(doc 4)
基金投资的选择与技巧基金分为开放式和封闭式基金，按其投资方向又可分为货币市场基金、股票型基金、债券型基金平衡式基金。
从投资风险角度看，股票基金风险最高\货币市场基金风险最小\债券基金的风险居中。
股票型基金按风险程度又可分为：平衡型、稳健型、指数型、成长型、增长型。
风险度越大，收益率相应也会越高。
一、开放式基金：1、货币基金（在流动性仅次于活期储蓄的情况下，货币基金能获得2%左右的收益）：1）风险低，投资收益来自于高信用等级的短期国债、央行票据等货币市场工具；2）流动性强，有”准储蓄”之称，T赎回、T＋2日一早资金到账（华夏银行可做到T＋1日下午17：00到账），一般在2%左右（无利息税）,收益一般高于银行存款货币市场基金的年收益率；3）进出成本低，认购、申购和赎回都是免费。
如华安现金富利基金今年的平均实际收益约为2.45%。
★4）论收益还是以转换成股票型基金为目的来购卖货币型基金,目的是先购买货基，再转换为股基，手续费低；5）保本基金、货币基金的风险低，须养老，不能承受风险损失的人较适宜；6）货币基金中目前表现较好的有：华夏现金、易方达货币、博时现金、长城货币等是可考虑的品种；2、债券基金：05年年平均回报债券基金以6.48%列各类型基金第一，其中嘉实债券、华夏债券等属于低风险却收益稳健的品种。
表现较好的债券型基金有：华夏债券、(001001)基金、大成债券(090002)基金、博时债券及易方达月月收益，年化收益率在2.2-2.5之间，流动性也很强，免申购赎回费用。
3、股票型基金、债券型基金可阶段性地投资：1）若风险承受能力较强，则可以优先选择股票型基金。
股票型基金较合适具有固定收入、又喜欢激进型理财的中青年投资者。
2）对股票型基金其它投资人，可选“定投”（即定期定额投资：”约定时间、约定扣款额、自动扣款投资”。
无论预存还是每月续存，只需保证扣款时账户内有足额的资金即可。
银行优惠幅度：6-8折；预约交易：可预约股指点位、日期等买入卖出或是转换基金），好处是可平均投资成本，因为定投的方式是不论市场行情如何波动都会定期买入固定金额的基金，当基金净值走高时，买进的份额数较少；而在基金净值走低时，买进的份额数较多，即自动形成了逢高减筹、逢低加码的投资方式。
挑选货币基金的原则(干货篇)
挑选货币基金的原则（干货篇）今天，我们来聊聊如何挑选心仪的货币基金，来挑选货币基金之前，首先要学会辨认哪些基金是货币基金。
看命名。
货币基金命名中多有：现金、货币、宝、添利等字样。
直接上各基金app或网站，选择货币基金搜索就行了，通常情况下货币基金标注的风险提示都是低风险，类型为货币型。
那货币基金要怎么选呢？1首要关注流动性，而不是收益率对于货币基金，我们对它的要求躺赚比银行高的收益率，想用的时候能快速取出。
如果钱长期不用，何必放到货币基金，自然有其它理财产品代替它。
一般来说，货基的正常流程是当日赎回，资金要等到下个交易日到账。
如果还有比这更慢的，直接排除该基金。
在基金详情看，就是起码认准T+1，避免T+2。
打开各类基金app，点击【基金详情】-【买入、卖出规则】-【卖出规则】，那里就有介绍赎回时间了，通常都是T+1，踩到坑可能就T+2了。
科普一下：T+1 的意思，比如当天卖出的基金，要到下一个交易日才能到账；如果是T+2，则当天卖出的基金，要等到第三天的交易日才能到账。
但现在有许多基金公司为了方便客户，通过自己或第三方垫钱的方式，让客户提前拿到资金，让赎回的速度更快，一天之内，5分钟内，甚至立即到账的都有。
所以，首先对货币基金的要求，首先提现的速度越快越好。
但是对于赎回速度超快的货币基金，是开户只能买某基金公司的基金。
听起来有点麻烦，实际很简单，手机就能开户。
比如易方达基金公司，你可以从蚂蚁财富，蛋卷基金，天天基金等第三方基金软件买，但要想货币基金赎回速度达到最快，一般只能通过使用它们公司自家的产品。
比如易方达旗下有的叫e钱包的软件，通过它们公司自家的软件，赎回货基可以立即到账，而且费率相对较低。
但缺点也明显，你只能买这家的货币基金。
如果你是通过第三方买的，优点就是各种基金随便挑，但换来的是体现时间更慢，而且可能手续费略高一点点。
在我看来，如果你的流动资金基本全放在货币基金里面，那你应该优先考虑高流动性，再考虑收益率和费率等。
挑选基金时要看什么
挑选基金时要看什么选择基金时要看什么1. 基金净值当日净值，代表每一份该基金对应的钱数。
例如，假如你持有100份某基金，基金净值为1.1元，则当天这只基金总共值为110元。
而基金累计净值是指基金最新净值与成立以来的分红业绩之和：累计净值=当前净值+基金成立后份额的累计分红金额累计净值表达了基金从成立以来所取得的累计收益(减去1元面值便是实际收益)，这在肯定程度上可以结合基金成立时间长短，反映出这只基金历史业绩的好坏。
2. 基金分红基金分红是指基金将收益的一部分以现金形式派发给投资人，这部分收益原来是基金单位净值的一部分。
基金分红一般有两种形式：现金分红、红利再投资。
一般来说，假如投资者没有指定，则默认现金分红。
关于分红，她理财认为有以下几点需要留意：(1)分红不是越多越好，也不是衡量一支基好坏的最重要标准。
衡量一支基好坏主要看净值增长。
基金适合作为长期投资，因此她理财建议在选择基金时，要重视长期投资价值，对于短期分红不要过于看重;(2)不要认为基金净值越高，分红比例就越大。
(3)现金分红不肯定优于红利再投资。
3. 基金持仓基金经常被比作一篮子水果，里面涵盖的各支股票、债券等就好比是各种不同水果。
基金持仓信息就是告知你，你选的这个果篮里都有什么水果。
假如你对行业比较有讨论，可以看看一只基金里面重点持仓的股票是不是你看好的行业，跟买股票道理一样。
4. 规模变动假如一只基金的规模始终在增长，这肯定是好事吗?她理财认为，对于基金规模的变动要结合基金净值的改变来看。
假如基金规模在增大，而净值也大体上持续稳定上升，那么基本可以推断基金经理对这只基金的管理力量是比较过关的，没有由于基金规模的增大而使得基金的表现消失下滑。
但需要留意的是，基金的资产规模是一把双刃剑。
规模过大，比方超出100亿资产的基金会使基金经理面临在优质投资品种有限的状况下，无法支配新进资金的投资标的，从而导致摊薄老持有人的收益;而规模过小，基金简单受到申购赎回的影响，被动加仓或减仓，打乱基金经理的部署，从而对基金业绩造成损害。
如何选择适合自己的投资基金
如何选择适合自己的投资基金选择适合自己的投资基金是一项重要的决策，它关乎个人财务增长和实现财富目标的能力。
投资基金作为一种集合性投资工具，为投资者提供了多样化的投资选择，因此如何正确地选择适合自己的投资基金是至关重要的。
本文将介绍一些有助于投资者选择适合自己的投资基金的方法和考虑因素。
1. 确定自己的投资目标和风险承受能力首先，投资者需要明确自己的投资目标和风险承受能力。
投资目标可以是长期增长、收入产生或者风险对冲等，而风险承受能力则与个人的财务状况和风险偏好相关。
根据自身的目标和风险承受能力，投资者可以选择适合自己的投资基金类型。
2. 研究基金的历史表现和业绩指标投资者应该仔细研究基金的历史表现和业绩指标，包括年化回报率、波动性和相关指数的相对表现等。
通过分析基金的历史表现，可以了解基金经理的投资策略和能力，并评估基金的长期绩效。
3. 了解基金管理团队和投资策略投资者还需要了解基金的管理团队和投资策略。
优秀的基金管理团队具有专业的投资经验和良好的决策能力，能够在市场波动时保持相对稳定的投资绩效。
同时，不同的投资策略适用于不同的市场环境，投资者需要和自己的投资观点和预期相匹配。
4. 考虑基金的费用和费率投资者还需要考虑基金的费用和费率。
费用包括基金管理费、销售费和托管费等。
高费用可能会显著影响投资者的回报率，因此投资者应该选择费用合理且透明的基金产品。
5. 多元化投资为了降低风险，投资者应该选择多元化的投资基金组合。
不同类型和风格的基金可以在不同市场环境下起到互补作用，进一步降低投资组合的波动性。
6. 需要专业投资建议对于没有足够投资知识和经验的投资者来说，寻求专业的投资建议是很重要的。
投资顾问或理财师可以根据投资者的需求和目标提供投资建议，并帮助投资者选择适合自己的投资基金。
总结起来，选择适合自己的投资基金需要对自身的投资目标和风险承受能力有清晰的理解，并进行详尽的研究和分析。
通过了解基金的历史表现、管理团队和投资策略，考虑基金的费用和费率，实现多元化投资，并寻求专业的投资建议，投资者可以更加准确地选择适合自己的投资基金，以实现财务增长和达成财富目标。
基金选择方法
基金选择方法
基金选择方法有以下几种：
1.风险收益评估：根据个人的风险承受能力和收益预期，选择
适合自己的基金类型，如股票型、债券型、混合型等。
2.历史业绩分析：观察基金的历史表现，包括长期和短期的收
益情况，以及与同类基金和基准指数的比较。
选择历史表现稳定、业绩优秀的基金。
3.基金经理评估：研究基金经理的个人经验和管理能力，包括
其过去的投资决策和管理风格等。
选择经验丰富、稳定的基金经理。
4.费用分析：比较不同基金的管理费用、销售服务费等成本，
选择费用合理的基金。
5.资产配置考虑：根据个人的资产配置需求，选择能够满足风
险分散和资产保值增值的基金。
6.评级机构评估：参考独立的评级机构对基金的评估和评级，
了解基金的综合风险水平和绩效。
7.市场前景分析：考虑当前经济环境和市场走势，选择适合当
前市场的基金。
8.风险控制策略：对基金的投资策略和风险控制能力进行评估，
选择具备稳健风险管理策略的基金。
以上方法可以综合考虑，根据自身的需求和风险承受能力，选择适合自己的基金产品。
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