某公司年度财务分析报告

某公司年度财务分析报告一、总体财务状况评价 （一）总体财务绩效水平本次主要从偿债能力、经营效率、盈利能力、现金流量、企业发展能力等多个方面对本企业财务状况进行分析，其总体绩效水平与行业平均水平相比如下图所示。

2008年总体财务状况水平图根据行业公布的数据与本企业财务状况的对比，可以认为本企业财务状况在行业内部处于良好水平，尤其是 2007年与2008年，较以前有大幅度的提升。

（二）企业分项绩效水平本企业2008年度各项财务指标绩效水平如下表所示。

财务指标绩效水平表 内部评价本企业在行业中的水平项 目偿债能力分析2008年度2007年度 2008年度优秀 2007年度中等 经营效率分析优秀良好 盈利能力分析良好 良好 现金流量分析优秀良好 企业发展能力分析中等 较差 综合分数优秀良好从上表中可以看出，本企业2008年度与2007年度相比，在财务管理水平方面有较大幅 度的提升，尤其是偿债能力得到大幅提高。

二、财务报表分析 （一）资产负债表分析* 本公司 •行业平均2008年度主要财务数据如下表所示。

2008年度财务数据分析表2008年度2007年度增长情况项目企业行业偏离企业行业偏离企业行业偏离率率率应收账款% % % % % 存货% % % % % 流动资金% % % % % 固定资产% % % % % 总资产% % % % % 流动负债% % % % % 负债总额% % % % % 未分配利润% % % % % 所有者权益% % % % % 1•企业自身资产状况及资产变化说明企业的资产规模位于行业内的中等水平，企业本期的资产比去年同期增长_____ %。

资产的变化中固定资产增长最多，为 __________ 万元。

2•企业自身负债及所有者权益状况及变化说明从负债与所有者权益占总资产比重看，企业的流动负债比率为_______________ %，长期负债和所有者权益的比率为 ________ %。

这说明企业资金结构处于正常的水平。

企业负债和所有者权益的变化中，流动负债减少____________ %，长期负债减少_______ %，股东权益增长______ %。

流动负债的下降幅度为 ________ %，营业环节的流动负债的变化引起流动负债的下降，主要是应付账款的降低引起营业环节的流动负债的降低。

3.企业的财务类别状况在行业中的偏离本企业今年的流动资产偏离行业平均水平____________ %，说明其流动资产规模位于行业水平之下，应当引起注意。

结构性资产是企业开展生产经营活动而进行的基础性投资，决定着企业的发展方向和生产规模。

本企业今年的结构性资产偏离行业水平_____ %，我们应当注意企业的产品结构、更新改造情况和其他投资情况。

(二)禾U润及利润分配表分析本企业2008年度主要财务指标如下表所示。

2008年度主要财务指标分析表1 •利润构成分析(1)利润构成现状2008年度企业实现利润总额 ___________ 万元。

其中，经营性利润 __________ 万元，占利润总额_____ %;投资收益 ______ 万元，占利润总额__________ % ;营业外收支业务净额___________ 万元，占利润总额_____ %。

(2)利润增长情况2008年度企业实现利润总额 ________ 万元，较2007年度增长__________ %。

其中，营业利润比2007年度增长%，增加利润总额_______________ 万元；投资收益比2007年度降低 ________ %，减少投资收益 ______ 万元；营业外收支净额比2007年度降低 ___________ %，减少营业外收支净额万元。

2.收入分析2008年度企业实现主营业务收入 _________ 万元。

与2007年度相比增长________ %，说明企业业务规模处于较快发展阶段，产品与服务的竞争力强，市场推广工作成绩很突出，企业业务规模很快扩大。

2008年度企业主营业务收入增长率低于行业主营业务收入增长率_______________ %，说明企业的收入增长速度略低于行业平均水平，与行业平均水平相比，本期企业在提高产品与服务的竞争力，提高市场占有率等方面都存在一定的差距。

3•成本费用分析(1)成本费用构成情况2008年度企业发生成本费用共计 _________ 万元。

其中，主营业务成本________ 万元，占成本费用总额_____ % ;销售费用________ 万元，占成本费用总额_______ %;管理费用XX万元，占成本费用总额 ______ %;财务费用_____ 万元，占成本费用总额 _________ %。

(2)成本费用增长情况2008年度企业成本费用总额比2007年度增加万元，增长________________ %;主营业务成本比2007年度增加________ 万元，增长 ________ %;销售费用比2007年度减少 ___________ 万元，降低_____ %;管理费用比2007年度增加___________ 万元，增长______ %;财务费用比2007年度减少_____ 万元，降彳氐X %。

4.利润增长情况分析2008年度利润总额比2007年度增加________ 万元。

其中，主营业务收入比2007年度增加_____ 万元，主营业务成本比上年同期减少__________ 万元，销售费用比2007年度增加 _________ 万元，管理费用比2007年度减少_________ 万元，财务费用比2007年度增加万元，投资收益比2007年度减少______ 万元，营业外收支净额比2007年度减少___________ 万元。

5. 经营成果评价(1)产品综合获利能力评价开发方面的改进以及公司经营管理水平的提高。

(2)收益质量评价升幅度较大，本企业在提高经营性收益方面做得比较好。

净收益营运指数比行业平均水平%，说明企业收益质量高于行业平均水平，企业整体的运营风险不高，收益很健康。

(3) 利润协调性评价2008年度与2007年度相比主营业务利润增长率为%，说明企业综合成本费用率有所下降，收入与利润协调性很好，未来公司应尽可能保持对企业成本与费用的控制水平。

(三) 现金流量表本企业2008年度主要财务数据和指标如下表所示。

2008年度主要财务数据和指标分析表经营活动产生现金流入量% % % % %投资活动产生现金%%% _% _%流入量筹资活动产生现金%%% _% _%流入量总现金流入量 % % % % % 经营活动产生现金 %%% _% _%流出量2008年度企业产品综合毛利率为%，综合净利率为%，成本费用利润率%。

分别比2007年提高了%、%，平均提高%，说明本企业获利能力较上一年度有所提升，这主要得益于2008年度企业在产品结构调整和新产品2008年度企业净收益营运指数为，比上年提高了%，说明公司收益质量提%，其中，主营收入增长率2008年度2007年度增长情况 公司 行业 偏离公司公司 偏离公司公司投资活动产生现金% % % % % 流出量筹资活动产生现金% % % % % 流出量总现金流出量% % % % % 现金流量净额% % % % % 现金流入负债比% % % % %全部资产现金回收% % % % % % % % % 率销售现金比率% % % % % % % % %每股营业现金净流X %% % % % 量现金满足投资比率% % % % % % % % % 现金股指保障倍数% % % % % 现金运营指数% % % % %1 •现金流量结构分析(1)流入现金结构分析2008年度企业实现现金总流入 ________ 万元，其中，经营活动产生的现金流入为___________ 万元，占总现金流入的比例为 ________ %，投资活动产生的现金流入为__________ 万元，占总现金流入的比例为_____ %，筹资活动产生的现金流入为__________ 万元，占总现金流入的比例为__________ %。

(2)现金流出结构分析2008年度企业实现现金总流出 ________ 万元，其中，经营活动产生的现金流出为___________ 万元，占总现金流出的比例为 ________ %，投资活动产生的现金流出为__________ 万元，占总现金流出的比例为_____ %，筹资活动产生的现金流出为__________ 万元，占总现金流出的比例为__________ %。

2.现金流动性分析(1)现金流入负债比2008年度企业现金流入负债比为 _________ ，较2007年度有了大幅提高，说明企业现金流动性大幅增强，现金支付能力快速提高，债权人权益的现金保障程度大幅提高，有利于企业的持续发展。

(2)全部资产现金回收率2008年度企业全部资产现金回收率为 __________ %，较2007年同期小幅提高，说明企业将全部资产以现金形式收回的能力稳步提高，现金流动性的小幅增强，有利于企业的持续发展。

3.获取现金能力分析(1)销售现金比率2008年度企业销售现金比率为 _________ ，较2007年度大幅提高，说明企业获取现金能力提高幅度较大，企业在营销计划以及销售回款控制方面取得了很大的成绩，将账面收益转化为实实在在的现金流量，为企业提高收益的实现程度，更好地实现经济效益打下了良好的基础。

高于行业平均水平______________________ %，表示企业的收益实现程度很高，企业获取现金能力远高于行业平均水平。

(2)每股营业现金净流量2008年度企业每股营业现金净流量为 __________ 元，较2007年度大幅提高，说明企业获取现金能力迅速提高，高于行业平均水平 ___________ %，表示企业的收益实现程度很高，企业每股资产含金量远高于行业平均水平，可以有效降低企业经营风险，为更好地实现经济效益打下了坚实的基础。

4.财务弹性分析(1)现金满足投资比率2008年度企业现金满足投资比率为 _________ ，较2007年度基本持平，说明企业财务弹性有所加大，财务环境进一步优化，现金流量状况对投资与经营的满足程度均有所改善。

(2)现金股利保障倍数2008年度企业现金股利保障倍数为 _________ ，较2007年度大幅提高，说明企业股利支付能力快速提高，财务弹性的大幅增加使企业经营风险大幅下降，现金流量对股利政策的支持力度明显增强。

高于行业平均水平 __________ %,表示企业股利支付能力远远好于行业平均水平，现金流量对股利政策的支持力度明显强于行业平均水平，企业经营风险远低于行业平均水平。

5•获取现金风险分析2008年度企业现金营运指数为________ ，较2007年度基本持平，说明企业现金回收质量与上年同期水平接近，停留在实物或债权形态的收益比重与上年同期水平相当，企业的运营风险一般。