ABC违反证券法规案案例分析PPT课件
违规案例分析PPT课件
不能按时、规范披露定期报告的后果。 1、 提供审核不及时被券商进行风险提示。 兴业证券因量子花财务总监空缺及未能对其2017年半年报进行 全面事前审核，对量子花发布了风险提示公告。 2、定期报告内容不符合要求，被股转问询。 【ST亚东】你公司半年报中存在多处错误。包括但不限于：应 收账款合计数与明细不一致，账龄划分混乱（1年之内、2年之内、 1-2年）；其他应收款明细中前后数据不一致等。请你公司对半年 报进行重新核查，对存在的错误进行更正。
相关依据： 《全国中小企业股份转让系统挂牌公司信息披露细则（试行）》 《全国中小企业股份转让系统挂牌公司持续信息披露业务指南（试行）》 《全国中小企业股份转让系统挂牌公司年度报告内容与格式指引（试行）》
披露时限要求及违规后果
报告类型 年度报告 半年度报告
季度报告
披露时限
每个会计年度结束之日起 四个月内
中泰证券持续督导部 2017年10月
2020/2/28
1
2017年半年度报告后，我部对我司负责督导的企业暴露出来的问题进行 了汇总分析。在此，向大家做个汇报。
本次培训一是结合法律法规体系，分析我们日常督导过程中暴露出来的 问题，如未按期披露定期报告、资金占用、违规担保、关联交易未履行审议 程序、股东违规交易及不及时履行信息披露义务等。
股转公司 业务部
监管意见函
数量
违法/违规行为
2
1、对关联资金往来未履行审议程序和临时公告义务；（宝来利来） 2、对外投资、关联担保未及时履行审议程序及信息披露义务。（三重股份）
1 1、财务披露虚假，关联交易未及时履行审议程序及信息披露义务。（鑫秋农业）
2
1、未及时披露涉诉进展公告；（三炬生物） 2、存在资金占用和违规担保。（华绵制衣）
证券法-第七章-证券法律责任PPT课件
第七章 证券法律责任 第一节 虚假陈述的法律责任
4、发行人、上市公司的控股股东、实际控制人 5、证券服务机构。
新《证券法》173条规定：“证券服务机构为证 券的发行、上市、交易等证券业务活动制作、出具审 计报告、资产评估报告、财务顾问报告、资信评级报 告或者法律意见书等文件，……其制作、出具的文件 有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给他人造成 损失的，应当与发行人、上市公司承担连带赔偿责任， 但是能够证明自己没有过错的除外。”
虚假陈述的概念最早起源于英国普通法的合同 法和侵权法中，后被引入公司证券法中，作为对信 息公开制度的保障，并被其他国家立法所吸收。
2
第七章 证券法律责任 第一节 虚假陈述的法律责任
二、虚假陈述的责任主体 根据我国新《证券法》第69条、173、192、
193条的规定，虚假陈述的责任主体分为以下 几类： 1、发行人、上市公司。 2、发行人、上市公司的董事、监事、高级管理人 员和其他直接责任人员 3、保荐人、承销的证券公司
澳大利亚也有判例认为披露的主体不限于存在诚信 关系的情况，如果一方由于受某些情况引导而相信某些 事情存在，而另一方知道这些事情不存在，另一方若没 有更正对方错误的认识，这亦属于沉默形式的不 虚假陈述的法律责任
一般认为，一方面应当保护投资者利益，另一方面 也应当合理界定信息披露义务人的义务。
4
第七章 证券法律责任 第一节 虚假陈述的法律责任
三、虚假陈述的行为样态 美国《证券法》将虚假陈述的行为样态描述为：
（1）重大事实的不实陈述； （2）对重大事实的遗漏; （3）误导。
我国《证券法》将虚假陈述的基本行为样态分为 （1）虚假记载 （2）误导性陈述 （3）重大遗漏
5
第七章 证券法律责任 第一节 虚假陈述的法律责任
非法证券活动典型案例分析ppt课件共53页
非法证券活动典型案例分析
（五）以代客理财、收益分成等名义从事非法证券 投资咨询活动。 （六）通过假冒或仿冒合法证券经营服务机构之名 从事非法证券投资咨询活动。 （七）以“会员升级”、“补款退赔”、“维权收 费”等名义进行多次行骗。 （八）以代客操盘的名义骗取投资者钱财。 （九）以约定盈利分成的方式从事代客操盘。
非法证券活动典型案例分析
非法证券活动的几种表现形式： （一）通过非法网站、博客以及QQ、MSN、 UC等聊天工具招收会员或客户，推荐黑马等 方式，骗取投资者钱财。 （二）通过电视、广播、报刊等媒体发布 “免费荐股”广告从事非法证券投资咨询活 动。 （三）以出售炒股软件为名从事非法证券投 资咨询活动。 （四）以私募基金、内幕消息为幌子非法从 事证券投资咨询活动。
非法证券活动典型案例分析
之后数日，范某抵挡不了该公司持续不断的电话攻 势，就想先交钱碰碰运气，于是给该公司汇了4000 元会费。刚开始，公司推荐的股票确实有上涨，甚 至出现涨停，但没料到此后“老师”推荐的股票却 一路下跌，范某懊丧不已。。
非法证券活动典型案例分析
连续下跌，李某遭受重大损失，析：网络上的所谓专业证券投资公司和股票 专家基本上都不具备证券相关业务专业资质，通常 通过片面甚至虚构的荐股业绩吸引投资者眼球，通 过选择性评论抬高自己声望，通过欺诈手段骗取投 资者钱财。 专家提醒：博客是发表言论的虚拟环境，通过博客 招揽客户、推荐股票、收取费用，已触及非法证券 活动法律底线。投资者接受投资咨询服务，应当选 择合法的机构和专业人员。浏览网络信息，要防止 被收费博客中的虚假信息和夸大、片面宣传所诱惑， 带来财产损失。
非法证券活动典型案例分析
张某拨打了网站预留的手机号码，对方声称姓陈， 说本公司是从事股票投资的专业公司。张某说： “网上这些公司很多都是骗人的，我不信你们。” 陈姓接线员说：“我们公司资质可以在网上查询， 你也可以通过搜狐等门户网站证券栏目相关广告链 接查询，这个你就不用怀疑了。”他接着很耐心地 介绍公司近一段时间以来抓住了很多涨停板，公司 实力很强，非常专业，口头保证15个交易日就能获 利100%。张某心动了，当即向 “陈某”账户汇了 季度服务费9380元，对方也传真了一份已盖章的服 务合同。
证券财经法律案例分析(3篇)
第1篇一、案例背景2019年，我国某上市公司（以下简称“甲公司”）因信息披露违规被证监会查处。
甲公司在2018年度财务报表中虚增收入、虚减成本，导致公司业绩大幅提升。
然而，甲公司在披露过程中隐瞒了这一事实，误导了投资者。
经调查，甲公司及相关责任人被证监会依法处罚。
二、案情分析1. 案件概述甲公司成立于2000年，主要从事房地产开发业务。
2018年，甲公司面临市场竞争加剧、融资困难等问题，业绩出现下滑。
为提振投资者信心，甲公司决定通过虚增收入、虚减成本的方式，提高公司业绩。
在2018年度财务报表中，甲公司虚增收入10亿元，虚减成本5亿元，导致公司净利润大幅提升。
然而，甲公司在披露过程中隐瞒了这一事实，误导了投资者。
2. 违规行为分析（1）虚增收入：甲公司通过虚构销售合同、提前确认收入等方式，虚增了10亿元的收入。
这种行为违反了《公司法》、《证券法》等相关法律法规，损害了投资者利益。
（2）虚减成本：甲公司通过虚构采购合同、提前确认成本等方式，虚减了5亿元的成本。
这种行为同样违反了相关法律法规，损害了投资者利益。
（3）信息披露违规：甲公司在披露2018年度财务报表时，未披露虚增收入、虚减成本的事实，误导了投资者。
这种行为违反了《证券法》第六十三条的规定，即上市公司必须真实、准确、完整地披露公司信息。
3. 法律责任分析（1）甲公司：根据《证券法》第一百九十三条的规定，证监会依法对甲公司责令改正，给予警告，并处以60万元罚款。
（2）甲公司相关人员：根据《证券法》第一百九十三条的规定，证监会依法对甲公司相关责任人员给予警告，并处以30万元罚款。
三、案例分析1. 案件启示（1）上市公司应严格遵守法律法规，确保信息披露的真实、准确、完整。
（2）监管部门应加强对上市公司信息披露的监管，严厉打击信息披露违规行为。
（3）投资者应提高风险意识，关注上市公司信息披露的真实性，理性投资。
2. 案件反思（1）甲公司信息披露违规的原因：甲公司为追求业绩，不惜采取违法违规手段，损害投资者利益。
《证券业风险案例》课件
市场风险
由于市场价格波动导致的投资 损失。
流动性风险
由于市场缺乏足够的交易对手 或交易对手违约导致的损失。
法律风险
由于法律或监管规定的变化导 致的损失。
证券业风险的特点
传染性
证券业风险往往会在整 个市场或特定行业传播
，影响范围广泛。
不确定性
证券业风险的产生和影 响程度难以准确预测。
隐蔽性
证券业风险可能隐藏在 复杂的金融产品和交易
《证券业风险案例》 ppt课件
THE FIRST LESSON OF THE SCHOOL YEAR
目录CONTENTS
• 证券业风险概述 • 证券业风险案例分析 • 证券业风险管理策略 • 证券业风险管理未来展望
01
证券业风险概述
证券业风险的种类
信用风险
由于借款人违约导致的损失。
操作风险
由于内部流程、人为错误或系 统故障导致的损失。
价格波动。
监管政策
监管政策的变化、监管力度等 都会影响证券市场价格波动。
01
证券业风险案例分 析
案例一：某证券公司的投资风险
总结词
投资决策失误导致巨额亏损
详细描述
某证券公司因对市场趋势判断失误，大量投资 于某股票，最终导致巨额亏损。
总结词
未进行充分尽职调查
详细描述
在投资决策前，某证券公司未对投资对象进行充分 的尽职调查，对潜在风险认识不足。
中，不易被发现。
高杠杆性
证券业风险的放大效应 较高，可能导致大额损
失。
证券业风险的成因
01
02
03
04
宏观经济因素
经济周期、政策调整、国际政 治经济环境等都会影响证券市
W公司违反证券法规案例分析
PPT文档演模板
2024/10/5
W公司违反证券法规案例分析
目录
Æ 一、 案件背景 Æ 二、违法违规事实分析 Æ 三、法律法规介绍 Æ 四、违法成因分析 Æ 五、危害后果
PPT文档演模板
W公司违反证券法规案例分析
案件背景
Æ 本文主要是针对W公司内控失效以及公司原总经 理S、原财务经理L渎职挪用资金、给公司造成严 重损失所进行的案例分析
PPT文档演模板
W公司违反证券法规案例分析
行政处罚决定
Æ 责令W公司改正, 并处以30万元的罚款； Æ 对总经理S给予警告, 并处以10万元的罚款及5年市场禁入； Æ 对五位责任董事分别给予警告, 并处以3-5万元的罚款。
PPT文档演模板
W公司违反证券法规案例分析
刑事责任
Æ 《刑法》第272条规定: 公司、企业或者其他单位的工作 人员利用职务上的便利、挪用本单位资金，相关法院已依 法对L、J和Q判处有期徒刑7-8年；对S判处有期徒刑2年、 缓期2年执行。
Æ 归还J私自对外开展委托理财的窟窿
Æ J控制的H公司和K公司。J直接持有H公司50%股权并为 法定代表人、直接加间接合计持有K公司67.5%股权并为 法定代表人，L在K公司担任监事
Æ Q控制的关联公司
PPT文档演模板
W公司违反证券法规案例分析
最大的疑问----W公司为何在两年的时间内都没有发现资金黑洞?
划入W公司在证券营业部G开立的股票账户，三人合作再将资 金内转至其他账户或直接划出 Æ 三个关键点：办理W公司股票账户资金划转的假公章、股票账 户的控制权以及J对资金划转的审批权
PPT文档演模板
W公司违反证券法规案例分析
最大的疑问----W公司为何在两年的时间内都没有发现资金黑洞?
财经法律法规案例分析(3篇)
第1篇一、案件背景2019年，我国某地税务局在税务稽查过程中，发现一家名为“ABC公司”的企业涉嫌逃税。
经调查，该公司在2017年至2018年期间，通过虚开发票、虚假申报等手段，逃避国家税收共计1000余万元。
此案涉及税收法律法规、发票管理、企业财务等多个方面，具有典型性和代表性。
二、案件分析1. 违法事实（1）虚开发票：ABC公司通过虚构交易、伪造合同等方式，向供应商开具虚假发票，再将虚假发票用于抵扣税款。
（2）虚假申报：ABC公司未按规定如实申报纳税，隐瞒部分收入，导致少缴税款。
（3）未按规定使用发票：ABC公司部分发票存在未按规定填写、未按规定加盖公章等问题。
2. 相关法律法规（1）税收法律法规：《中华人民共和国税收征收管理法》规定，纳税人应当依法纳税，如实申报纳税，不得有偷税、逃税等违法行为。
（2）发票管理法律法规：《中华人民共和国发票管理办法》规定，发票是记载经济业务的凭证，任何单位和个人不得伪造、变造、买卖、出租、出借、转让发票。
三、案件处理1. 税务机关依法对ABC公司进行立案调查。
2. 对ABC公司涉嫌逃税的违法行为，依法进行处罚。
根据《中华人民共和国税收征收管理法》的规定，税务机关对ABC公司作出如下处罚决定：（1）补缴税款1000余万元；（2）加收滞纳金；（3）处以罚款500万元。
3. 对ABC公司涉嫌违法行为的直接责任人和相关责任人，依法追究刑事责任。
四、案例分析1. 案件暴露出企业在财务管理、税收合规方面存在的问题。
ABC公司通过虚开发票、虚假申报等手段逃避税收，反映出企业在财务管理上的不规范，以及对企业法律责任的忽视。
2. 案件警示企业要增强法治观念，严格遵守税收法律法规。
企业应建立健全内部管理制度，加强财务人员培训，提高企业税收合规意识。
3. 案件提醒税务机关要加大执法力度，严厉打击逃税违法行为。
税务机关应加强对企业的税务稽查，及时发现和处理逃税违法行为。
4. 案件对发票管理提出了更高要求。
证券投资法律法规案例(3篇)
第1篇一、背景甲公司是一家从事房地产开发的企业，于2018年在上海证券交易所上市。
该公司自上市以来，一直备受投资者关注。
然而，在2020年，甲公司因违规信息披露引发了一场纠纷。
二、事件经过2020年3月，甲公司发布了一则关于公司2019年度业绩预告的公告。
公告显示，2019年公司实现净利润同比增长30%。
然而，在同年5月，甲公司再次发布业绩预告修正公告，称2019年净利润同比增长仅为10%。
公告一出，立即引起了市场的广泛关注。
经过调查，发现甲公司在发布业绩预告时，存在以下违规行为：1. 未充分披露影响业绩的潜在风险因素。
在发布业绩预告前，甲公司未充分评估和披露项目审批、土地购置等潜在风险因素。
2. 信息披露不及时。
甲公司在发现业绩预告与实际情况存在较大差异后，未及时披露相关信息，导致投资者在短期内无法了解真实情况。
3. 信息披露不真实。
甲公司在发布业绩预告时，未按照实际情况披露业绩，存在误导投资者的嫌疑。
三、法律法规依据1. 《中华人民共和国证券法》第六十三条规定，上市公司应当及时、公平地披露公司信息，不得有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
2. 《上市公司信息披露管理办法》第二十三条规定，上市公司发布业绩预告，应当充分披露可能影响业绩的重大事项。
3. 《上海证券交易所股票上市规则》规定，上市公司应当保证信息披露的真实、准确、完整，不得有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
四、处理结果1. 上海证券交易所对甲公司及相关责任人进行了处罚，包括给予甲公司通报批评、罚款等。
2. 甲公司及相关责任人被追究刑事责任，涉嫌欺诈发行股票罪。
3. 甲公司因违规信息披露，导致投资者利益受损，引发了投资者诉讼。
五、案例分析本案中，甲公司因违规信息披露引发纠纷，主要原因是以下几点：1. 内部控制不健全。
甲公司在发布业绩预告时，未严格按照内部控制制度执行，导致信息披露存在瑕疵。
2. 监管不到位。
监管部门在监管过程中，未能及时发现甲公司的违规行为，导致问题发酵。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
四、定性与处罚
对ABC处以40万元的罚款； 对FF给予警告，并处以20万元的罚款。
五、危害后果
ABC对外投资和对外借款没有及时履行信息披露义务，违 反了《证券法》要求上市公司及时履行信息披露义务的规 定。虽然单就本件事情来看，没有对ABC造成直接的经济 损失，但是，本案确反映出ABC制度上的缺陷和漏洞。这 种缺陷的存在，使得公司的发展中暗藏风险，也让我们反 思制度对于公司乃至整个市场的重要性。
ABC对上述已发生的对外借款行为未作临时公告，也未通 过公司董事会审议，仅由公司董事长FF审批后实施。
三、法律法规适用分析
ABC的上述行为，违反了原《证券法》第六十二条关于 “发生可能对上市公司股票交易价格产生较大影响、而投 资者尚未得知的重大事件时，上市公司应当立即将有关该 重大事件的情况向国务院证券监督管理机构和证券交易所 提交临时报告，并予以公告，说明事件的实质”的规定， 构成了原《证券法》第一百七十七条所述“未按照有关规 定披露信息，或者所披露的信息有虚假记载、误导性陈述 或者有重大遗漏”的行为。
ABC违反证券法规案案例分析
目录
一、 案件背景 二、违法违规事实分析 三、法律法规适用分析 四、定性与处罚 五、危害后果 六、问题成因分监会于2004年11月对ABC未依法履行信息披露义 务的行为立案稽查。
ABC涉及信息披露违规行为主要有两项： （1）对外投资未按规定履行公告； （2）向外出借资金未按规定履行公告。
二、违法违规事实分析
（一）证券投资方面 从2003年9月至2004年1月，ABC在证券经营机构存入投
资资金5.3亿元，获利3500多万元； ABC对上述证券投资行为未履行临时公告披露义务。
二、违法违规事实分析
（二）期货投资方面
自2003年1月到2004年6月，ABC及其子公司共投入期货 业务资金33笔，累计金额为人民币35795万元，单笔投入 资金最高为6000万元（其中：ABC累计投入资金27626 万元，子公司A投入资金2000万元，子公司B累计投入 6000多万元），共获利人民币7000多万元。
ABC对上述期货投资行为未履行临时公告披露义务。
二、违法违规事实分析
（三）向外出借资金未按规定履行公告
2004年3月，ABC与其间接持有股份的EE签订了《关于承 担拆迁资金利息的协议》，协议中约定分期借款给EE人民 币55700万元。截至2004年6月30日，ABC已借款给EE人 民币25250万元。
六、问题成因分析
从公司治理角度看，ABC对外投资和对外借款没有规范的 审批程序是非常典型的内控制度执行失败的案例。公司重 大的投资和借款决策基本就是公司董事长FF决定后就可实 施。
七、需思考的问题
（一）ABC案件偶然中的必然因素 有些事件，看似偶然，其实必然。就如ABC案例，完全是 因为公司内控不利、对董事长的约束失效造成。制度的缺 陷，并不一定立刻导致公司问题的产生，或者产生后并不 一定立刻被发现，然而，只要这种缺陷存在，问题就是不 可避免的。
七、需思考的问题
（二）良好的制度是公司健康发展的保障 在公司的运行中，一些细小的问题，表面可能并不起眼， 甚至可能被忽略，但是细节背后隐藏的制度缺陷，却是风 险真正酝酿的地方，如果不透过现象，发现本质，则不能 从根本上杜绝问题的产生。
七、需思考的问题
（三）制度的执行是关键 从ABC的治理结构看，三会健全、各专业委员会职责清晰、 各项管理制度都是完备的，然而事实是各个环节都没有发 挥出应有的作用，所谓完备的各项制度完全流于形式。