基金从业私募股权投资基金基础知识复习题集第2704篇

2019年国家基金从业《私募股权投资基金基础知识》职业资格考前练习

一、单选题

1.公司型基金的特点有( )。

Ⅰ组织结构更完整，管理系统更规范

Ⅱ是独立的企业法人

Ⅲ全体股东承担有限责任

Ⅳ可通过借款来筹集资金

A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C、Ⅱ、Ⅳ

D、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

>>>点击展开答案与解析

【知识点】：第3章>第2节>公司型基金的概念和特点

【答案】：A

【解析】：

公司型基金主要特点有：①公司在很多国家比合伙企业、契约结构有着更悠久的历史和更为健全

的法律环境，进而使这些国家的公司有着更完整的组织结构和更规范的管理系统，可以有效降低

运作风险；②公司型基金是独立的企业法人，可以通过借款来筹集资金，这在合伙型基金和信托(契约)型基金中往往不可行；③公司的有限责任，意味着全体股东承担有限责任。

2.西方国家的合格投资者标准经历了一些变化，现行合格投资者标准通常具备以下( )特点。Ⅰ．原则要求投资者具有一定的风险识别能力和风险承担能力

Ⅱ．要求投资者认购的基金份额达到某一最低要求

Ⅲ．根据投资者的资产规模或收入水平判断其风险承担能力

Ⅳ．认可某些持有特定金融牌照(如商业银行)或其他大型专业投资机构(如养老基金)及其高级管

理人员为当然合格投资者

A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD．

>>>点击展开答案与解析

【知识点】：第4章>第2节>建立合格投资者制度的必要性

【答案】：B

【解析】：

西方国家的合格投资者标准经历了一些变化，现行合格投资者标准通常具备以下几个特点：一是

原则要求投资者具有一定的风险识别能力和风险承担能力；二是要求投资者认购的基金份额达到

某一最低要求；三是根据投资者的资产规模或收入水平判断其风险承担能力；四是认可某些持有

特定金融牌照(如商业银行)或其他大型专业投资机构(如养老基金)及其高级管理人员为当然合格

投资者。

3.投资于单只股权投资基金比投资于母基金的风险 ( )、收益( )、成本( ) 。

A、高；低；高

B、低；低；高

C、高；低；低

D、高；高；低

>>>点击展开答案与解析

【知识点】：第3章>第4节>股权投资母基金的风险、收益与成本

【答案】：C

【解析】：

(一)风险；股权投资母基金通过分散投资降低了风险。

研究表明，投资于单只股权投资基金的风险较高，极高内部收益率(IRR)和极低内部收益率出现的可能性较大。而投资于母基金的风险小于投资于单只股权投资基金，且在很大程度上降低了极高内部收益率和极低内部收益率出现的可能性。

(二)收益；通常有种说法，股权投资母基金只能取得整个股权投资基金行业的平均收益。但现实情况并非如此，由于母基金通常能够投资于较为优秀的股权投资基金，因此无论是从平均数还是中位数来比较，母基金的收益率通常比其主要投资类型(创业投资基金和并购基金

4.管理人应当建立财产分离制度，( )要实行独立运作、分别核算。

Ⅰ私募基金财产与私募基金管理人固有财产之间

Ⅱ不同私募基金财产之间

Ⅲ相同私募基金财产之间

Ⅳ私募基金财产和其他财产之间

A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

、Ⅰ、Ⅱ、ⅣC．

D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

>>>点击展开答案与解析

【知识点】：第10章>第3节>内部控制指引

【答案】：C

【解析】：

管理人应当建立财产分离制度，私募基金财产与私募基金管理人固有财产之间、不同私募基金财产之间、私募基金财产和其他财产之间要实行独立运作、分别核算。

5.股权投资基金的政府监管相对于行业自律、内部控制和社会力量监督，具有( )的特征。

A、法定性和强制性

B、法治性和自主性

C、义务性和强制性

D、法定性和强迫性

>>>点击展开答案与解析

【知识点】：第2章>第3节>股权投资基金监管的目标和原则

【答案】：A

【解析】：

股权投资基金的政府监管相对于行业自律、内部控制和社会力量监督，具有法定性和强制性特征。

6.下列关于内部控制的成本效益原则的说法中，正确的是( )。Ⅰ．在设计基金管理人内部控制制度时，一定要考虑控制投入成本和控制产出效益之比Ⅱ．对那些只在局部发挥作用、影响

特定范围的一般控制点应进行严格控制Ⅲ．对那些在业务处理过程中发挥作用大、影响范围广的关键控制点(如投资、研究和交易)，只要能起到监控作用即可，不必花费大量的人力、物力进行控制Ⅳ．控制点设定的数量需根据实际情况，科学设立，力争以最小的控制成本获取最大的内控效果

A、Ⅱ、Ⅲ

B、Ⅱ、Ⅳ

C、Ⅰ、Ⅳ

D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

>>>点击展开答案与解析

【知识点】：第8章>第9节>管理人内部控制的作用和原则

【答案】：C

【解析】：

Ⅱ项错误，对那些只在局部发挥作用、影响特定范围的一般控制点，只要能起到监控作用即可，不必花费大量的人力、物力进行控制。

Ⅲ项错误，一般来讲，对那些在业务处理过程中发挥作用大、影响范围广的关键控制点(如投资、研究和交易)应进行严格控制

知识点：全面性原则、相互制约原则、执行有效原则、独立性原则、成本效益原则、适时性原则；

7.基金管理人的业绩报酬比较常见的分配模式为基金收益或超额收益的( )作为业绩报酬分配至基金管理人

A、10%

B、20%

C、30%

D、40%

>>>点击展开答案与解析

【知识点】：第8章>第4节>基金收益分配的基本概念及方式

【答案】：B

【解析】：

业绩报酬，是指基金管理人在为基金创造了超额收益后，参与到基金的收益分配中来，按照约定的比例提取已经实现的基金收益，作为对基金管理人创造超额收益的奖励。比较常见的业绩报酬分配模式为“二八模式”，即基金收益或超额收益的20％作为业绩报酬分配至基金管理人，80％分配至基金投资者。

知识点

基金收益分配

8.财务尽职调查重点考察的内容有( )。

Ⅰ会计政策与会计估计

Ⅱ财务报告及相关财务资料

Ⅲ财务比率分析

Ⅳ风险分析

A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ