长期股权投资初始计量的原则资料
二、长期股权投资初始计量的原则
在取得长期股权投资时，应按初始投资成本入账,分别按企业合并和非企业合并两种情况确
取得投资时，如果实际支付的价款或其对价中包含已宣告但尚未发放的现金股利或利润：应收股利
三、企业合并形成的长期股权投资
企业合并：将两个或者两个以上单独的企业合并形成一个报告主体的交易或事项。控股合并：形成投资关系
企业合并形成的长期股权投资:初始投资成本
（一）同一控制下企业合并形成的长期股权投资
参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制且该控制并非暂时性的。
例：合并方的初始投资成本=合并日按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额
1.合并方以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式作为合并对价
借:长期股权投资被合并方所有者权益账面价值的份额
贷:合并对价(银行存款等) 账面价值
差额:借或贷?
为企业合并发生的各项直接相关费用：发生时计入当期损益（管理费用）
为合并发生的相关债券、债务手续费、佣金：计入所发行债券及其他债务的初始计量金额
2.合并方以发行权益性证券作为合并对价
借:长期股权投资被合并方所有者权益账面价值的份额
贷:股本发行权益性证券的面值总额
差额:?
发行权益性证券发生的手续费、佣金：
抵减权益性证券溢价收入（资本公积——股本溢价）
溢价收入不足冲减的，冲减留存收益（盈余公积、利润分配——未分配利润）
合并前合并方与被合并方采用的会计政策、会计期间不一致：
按合并方的会计政策、会计期间对被合并方资产、负债的账面价值进行调整
长期股权投资初始投资成本=调整后的被合并方所有者权益账面价值×合并方的持股比例
（二）非同一控制下企业合并形成的长期股权投资
非同一控制下的企业合并：参与合并的各方在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制的合并交易
初始投资成本：购买方付出的合并对价（付出的资产、发生或承担的负债或发行的权益性证券）的公允价值
*合并直接相关费用：计入当期管理费用
借:长期股权投资合并成本
贷:合并对价（银行存款、无形资产等）公允价值
合并直接相关费用:
借:管理费用
贷:银行存款
购买方作为合并对价付出的资产：
公允价值与其账面价值的差额:资产处置损益
付出资产为固定资产、无形资产：营业外收入或营业外支出
付出的资产为存货：作为销售处理
付出的资产为金融资产：投资收益（如果是AFS,持有期间确认的公允价值变动形成的其他综合收益，转为当期损益）
购买方为进行企业合并而发行债券支付的手续费、佣金等费用：计入所发行债券及其他债务的初始计量金额
购买方为进行企业合并而发行权益性证券支付的手续费、佣金等费用：抵减溢价收入，溢价发行收入不足冲减的，冲减留存收益
小结
同一控制下企业合并形成的长期股权投资
初始投资成本:合并日按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额
非同一控制下企业合并形成的长期股权投资
初始投资成本:合并成本
四、非企业合并方式取得的长期股权投资
（一）以支付现金取得的长期股权投资
初始投资成本:实际支付的价款和相关税费(不含应收股利)
（二）以发行权益性证券取得的长期股权投资
初始投资成本:发行的权益性证券的公允价值
（三）投资者投入的长期股权投资
初始投资成本:合同或协议约定的价值，合同或协议约定的价值不公允的除外
（四）通过非货币性资产交换取得的长期股权投资
（五）通过债务重组取得的长期股权投资
第二节长期股权投资的后续计量
一、成本法
（一）成本法的核算要点
1.取得投资时，按照初始投资成本入账
2.追加投资或收回投资时,按照追加投资的成本或收回投资的成本调整长期股权投资的账面价值
3.被投资企业宣告发放现金股利或利润时,确认投资收益
4.被投资企业分派股票股利,不做会计处理(除权日做备忘记录)
成本法适用范围:对子公司的投资(控制)
二、长期股权投资的权益法
(一)定义:取得投资时以投资成本计量，在投资持有期间要根据投资企业应享有被投资单位所有者权益份额的变动，对长期股权投资的账面价值进行相应调整的一种会计处理方法
适用范围：对合营企业的投资(具有共同控制)对联营企业的投资(重大影响)
（二）核算要点
1. 取得投资时(1)按照确定的初始投资成本入账;
(2)初始投资成本与应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额之间的差额，应区别情况分别处理：
A>B.不调整初始投资成本
A 2. 被投资单位实现净利润或发生净亏损时，投资企业按其应享有或应分担的份额确认投资损益，同时调整投资的账面价值 对被投资单位净损益的的调整 ①会计政策及会计期间要一致. 不一致，应按照投资企业的会计政策及会计期间进行调整 ②以取得投资时被投资单位各项可辨认资产等的公允价值为基础，作为确认投资损益的依据 ③未实现内部交易损益的抵消 投资企业与联营企业及合营企业之间发生的未实现内部交易损益按持股比例计算归属于投资企业的部分应当予以抵 销，在此基础上确认投资损益 逆流交易例5-14 顺流交易例5-15 投资企业与被投资单位发生的未实现内部交易损失，属于所转让资产发生的减值损失，应当全额确认，不应予以抵销 超额亏损的会计处理 :以长期股权投资的账面价值以及其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益减记至零为 限，投资企业负有承担额外损失义务的除外。 顺序:冲减长期股权投资的账面价值、冲减长期应收项目等的账面价值、按预计承担的义务金额确认预计负债仍有未确认的亏损分担额，作备忘记录 被投资单位以后年度实现盈利: 按应享有的收益份额，先扣除未确认的亏损分担额，然后按与上述相反的顺序进行处理 3.被投资单位宣告分派现金股利(利润)时,按应获得的部分冲减投资的账面价值. 4.被投资单位分派股票股利时:不进行账务处理.(除权日在备查簿中登记增加的股份). 5. 对于被投资单位除净损益以外所有者权益的其他变动，应当相应地调整长期股权投资的账面价值：因被投资单位实 现其他综合收益而产生的变动：按应享有或承担的部分，调整长期股权投资的账面价值，同时确认其他综合收益* 综合收益定义 借：长期股权投资——甲公司（其他综合收益）30 贷：其他综合收益30 借：其他综合收益30 贷：长期股权投资——甲公司（其他综合收益）30 5. 对于被投资单位除净损益以外所有者权益的其他变动，应当相应地调整长期股权投资的账面价值： 2）对于被投资单位除净损益、其他综合收益以及利润分配以外的因素导致的其他所有者权益变动，相应地调整长期股 权投资的账面价值，同时确认资本公积（其他资本公积） 被投资单位除净损益、其他综合收益以及利润分配以外的因素导致的其他所有者权益变动： 被投资单位接受其他股东的资本性投入 被投资单位发行可分离交易的可转债中包含的权益成分 以权益结算的股份支付 其他股东对被投资单位增资导致投资方持股比例变动 …… 补充例题 A 公司持有甲公司20%的股权，具有重大影响。2012年末，甲公司所有者权益账面价值2000万元。 2013年1月1日甲 公司的一个股东单方面增资800万元。该股东单方面增资后， A 公司持有甲公司的股权比例下降为15%，但仍然具有重大影响。 该股东单方面增资前， A 公司享有甲公司所有者权益的份额为400万元。 问：权益法下 A 公司的处理？ A 公司享有甲公司所有者权益的份额=2800 × 15%=420 权益变动=420-400=+20 账务处理： 借：长期股权投资——甲公司（其他权益变动）20 贷：资本公积——其他资本公积 20 第三节长期股权投资核算方法的转换与重分类 一、长期股权投资核算方法的转换 对子公司的投资：成本法 对合营企业或联营企业的投资：权益法 转换的情形？ 成本法转换为权益法：比如，60%----30% 权益法转换为成本法：比如，25% ----70% （一）处置投资导致的成本法转换为权益法 1.处置部分的处理： 按处置投资的比例终止确认长期股权投资 处置投资损益：计入投资收益 2.剩余的长期股权投资部分：按权益法追溯调整 1）比较剩余长期股权投资的成本与按照剩余持股比例计算的原投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值的份额 前者>后者：不调整 前者<后者：调整投资成本和留存收益 2）对于取得原投资后至处置投资交易日之间被投资单位所有者权益变动中投资企业按剩余持股比例计算的应享有份 额： ①被投资单位实现的净损益（扣现金股利）导致的： 原投资时至处置投资当期期初：调整投资账面价值和留存收益 处置投资当期期初至处置投资日：调整投资账面价值和投资收益 ②被投资单位其他综合收益变动导致的： 调整投资的账面价值和“其他综合收益” ③其他原因导致的： 调整投资的账面价值和“资本公积——其他资本公积” （三）追加投资导致的权益法转换为成本法 成本法下的初始投资成本：根据企业合并类型来确定 同一控制下企业合并： C=合并日应享有被合并方所有者权益账面价值的份额 非同一控制下企业合并: C=长期股权投资的原账面价值 + 新增投资成本 注意：原采用权益法核算时确认的OCI,不转出。待处置投资时再转为当期投资收益（或其他科目）。P153校对例5-21（同一控制下的企业合并） 借：长期股权投资——B公司 11000(20000*55%) 贷：长期股权投资——B公司(投资成本） 5700 ——B公司(损益调整） 300 ——B公司(其他综合收益）150 银行存款 4800 资本公积——股本溢价 50 例5-21（非同一控制下的企业合并） C=长期股权投资的原账面价值 6150+ 新增投资成本4800 =10950 借：长期股权投资——B公司 10950 贷：长期股权投资——B公司(投资成本） 5700 ——B公司(损益调整） 300 ——B公司(其他综合收益）150 银行存款 4800 二、长期股权投资的重分类 权益性投资包括： 对子公司的投资（成本法） 对合营/联营企业的投资（权益法） 以公允价值计量的金融资产 （一）以FV计量的金融资产重分类为长期股权投资 1.追加投资形成对子公司的投资 （四）初始投资成本：根据企业合并类型来确定 同一控制下企业合并： C=合并日应享有被合并方所有者权益账面价值的份额 （一）以FV计量的金融资产重分类为长期股权投资 1.追加投资形成对子公司的投资 非同一控制下企业合并: C=AFS等原账面价值 + 新支付对价的公允价值 注意：原作为AFS核算时确认的OCI，转为当期投资收益。 2.追加投资形成对合营/联营企业的投资 C=原股权投资的公允价值 + 新支付对价的公允价值 注意：追加投资时AFS的FV与账面价值的差额，以及持有期间因FV变动而确认的OCI，转为当期投资收益。 例5-24 借：长期股权投资——E公司 (投资成本） 1050+4200 贷：可供出售金融资产——E公司 (成本） 850 ——E公司 (公允价值变动） 150 投资收益 50 银行存款4200 借：其他综合收益 150 贷：投资收益 150 （二）长期股权投资重分类为以FV计量的金融资产 对子公司的投资（成本法） 对合营/联营企业的投资（权益法） 以公允价值计量的金融资产 会计处理： 1.处置股权的处理 2.剩余股权的重分类 借：可供出售金融资产等 A(重分类日的FV) 贷：长期股权投资B(原账面价值) 借或贷：投资收益C(A和B的差额) *原采用权益法核算的： 1）相关OCI 转为当期投资损益（或其他科目） 2）“资本公积——其他资本公积”转为当期投资损益 补充例题 A 公司持有B公司30%的股权，具有重大影响。2014年11月3日，将一半股权出售给非关联方，取得价款1800万元。 出售时长期股权投资的账面价值3200万元，其中投资成本3300，损益调整400（贷方），其他综合收益100（借方，性质为被投资单位的AFS的累计公允价值变动），其他权益变动为200（借方）。 由于无法再对甲公司施加重大影响，将剩余股权转为AFS，剩余股权的FV为1800万元。假设不考虑相关税费等其他因素的影响。 问：A 公司的处理？ 1）处置50%的股权投资： 借：银行存款 1800 长期股权投资——B公司 (损益调整) 200 贷：长期股权投资——B公司 (投资成本) 1650 ——B公司 (OCI) 50 ——B公司 (其他权益变动) 100 投资收益 200 2）原采用权益法核算的相关其他综合收益全部转为当期投资损益。 借：其他综合收益 100 贷：投资收益 100 3）原计入“资本公积——其他资本公积”的权益变动全部转为当期损益。 借：资本公积——其他资本公积 200 贷：投资收益 200 4）将剩余股权转为AFS。 借：可供出售金融资产——B公司 (成本) 1800 长期股权投资——B公司 (损益调整) 200 贷：长期股权投资——B公司 (投资成本) 1650 ——B公司 (其他综合收益) 50 ——B公司 (其他权益变动) 100 投资收益 200 第四节长期股权投资的处置 一、长期股权投资的处置损益的构成 处置收入-(账面价值+应收股利) *原采用权益法核算的： 1）相关OCI 转为当期投资损益（或其他科目） 2）“资本公积——其他资本公积”转为当期投资损益 部分处置时: 按该项投资的总平均成本确定处置部分的成本 按相同的比例结转已计提的长期股权投资减值准备和相关的资本公积或OCI的金额二、处置长期股权投资的会计处理 长期股权投资初始投资成本的财税差异及案例分析 税收政策的制定与实际执行中的纳税处理，都要以企业的会计核算为基础。分析和掌握长期股权投资初始成本的财税差异，一是要分析企业因取得长期股权投资方式不同采用会计核算方法所计量初始投资成本存的在差异；二是进一步解析税收确定长期股权投资的计税基础与会计核算之间的区别。从而深刻体会长期股权投资初始成本会计核算的差异，以及会计与税收的差别。 一、企业合并形成长期股权投资的初始投资成本 会计上：企业因合并形成的长期股权投资初始成本，会计核算因合并前合并企业与被合并企业是否被第三方控制，分为同一控制下的控股合并按公允价值、非同一控制下的控股合并按账面价值分别确定初始成本计量的两种方式。 税收上：企业合并形成长期股权投资是能够达到对被投资企业控制程度的投资，是纳税处理中除债务重组外唯一可以采用特殊重组方式确认投资成本的形式。纳税处理时区分一般重组业务或特殊重组业务分别处理。 1、同一控制下的控股合并的案例 例1-1：A公司2010年6月30日向集团内部B公司的原股东定向增发2000万股普通股（每股面值1元，市价15元），以取得B公司75%的股权，并自取得股权之日其能够对B 公司实施控制。合并后B公司仍保留法人资格持续经营，同时两家公司合并前采用的会计政策相同。合并日B公司的账面所有者权益总额10000万元。 A公司于合并日确定长期股权初始投资成本的账务处理如下： 借：长期股权投资——B公司 7500万元 贷：股本 2000万元 资本公积——股本溢价 5500万元 2、非同一控制下控股合并的案例 例1-2：A公司2010年6月30日向B公司的原股东定向增发2000万股普通股（每股面值1元，市价15元），以取得B公司75%的股权，并自取得股权之日其能够对B公司实施 第5章长期股权投资 一、单项选择题 1.下列各项中，不在“长期股权投资”中核算的是（）。 A.对子公司的投资 B.投资企业持有的对被投资单位不具有控制、共同控制或重大影响，并且在活跃市场中有报价、公允价值能够可靠计量的权益性投资 C.对联营企业的投资 D.对合营企业的投资 2.成本法核算下，被投资单位宣告分派现金股利时，投资企业应按享有的部分记入（）科目。 A.长期股权投资 B.资本公积 C.营业外收入 D.投资收益 3.长期股权投资发生下列事项时，不能确认当期损益的是（）。 A.权益法核算下，被投资单位实现净利润时投资方确认应享有的份额 B.成本法核算下，被投资单位分配的现金股利中属于投资后实现的净利润 C.收到分派的股票股利 D.处置长期股权投资时，处置收入大于长期股权投资账面价值的差额 4.采用权益法核算长期股权投资时，初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的差额，应计入（）。 A.投资收益 B.资本公积 C.营业外收入 D.公允价值变动损益 5.下列对被投资单位的股权投资中，应当采用成本法核算的是( )。 A.具有控制或者共同控制 B.具有控制或者重大影响 C.具有共同控制或者重大影响 D.具有控制或者重大影响以下且活跃市场无报价 6.采用成本法核算长期股权投资，下列各项中会导致长期股权投资账面价值发生增减变动的是（）。 A.长期股权投资发生减值损失 B.持有长期股权投资期间被投资企业实现净利润 C.被投资企业宣告分派属于投资企业投资前实现的净利润 D.被投资企业宣告分派属于投资企业投资后实现的净利润 7. 2011年1月1日，甲公司购入乙公司30%的普通股权，对乙公司有重大影响，甲公司支付买价640万元，同时支付相关税费4万元，购入的乙公司股权准备长期持有。乙公司2011年1月1日的所有者权益的账面价值为2 000万元，公允价值为2 200万元。甲公司长期股权投资的初始投资成本为（）万元。 A.600 B.640 C.644 D.660 8.A公司2015年4月1日购入B公司股权进行投资，占B公司65%的股权，支付价款500万元，取得该项投资后，A公司能够控制B公司。B公司于2015年4月20日宣告分派2014年现金股利100万元，B公司2015年实现净利润200万元（其中1～3月份实现净利润50万元），假定无其他影响B公司所有者权益变动的事项。该项投资2015年12月31日的账面价值为（）万元。 A.502 B.500 C.497 D.504.5 9.A公司于2011年1月1日用货币资金从证券市场上购入B公司发行在外股份的20％，并对B公司具有重大影响，实际支付价款450万元，另支付相关税费5万元。同日，B公司可辨认净资产的公允价值为2 200万元。不考虑其他因素，则2011年1月1日，A公司该项长期股权投资的账面价值为（）万元。 A.450 B.455 C.440 D.445 10.甲公司投资3 000万元(包括10万元的相关税费)，持有B公司有表决权股份的20%，能够对B公司施加重大影响，采用权益法核算。取得投资时，B公司可辨认净资产公允价值为12 000万元。甲公司在取得股权投资时，应当( )。 A.调增初始投资成本600万元 B.调减初始投资成本600万元 第一节长期股权投资的范围和初始计量 二、长期股权投资的初始计量 【补充例题?多选题】（2017年） 下列关于同一控制下企业合并形成的长期股权投资会计处理表述中，正确的有（）。 A.合并方发生的评估咨询费用，应计入当期损益 B.与发行债务工具作为合并对价直接相关的交易费用，应计入债务工具的初始确认金额 C.与发行权益工具作为合并对价直接相关的交易费用，应计入当期损益 D.合并成本与合并对价账面价值之间的差额，应计入其他综合收益 【答案】AB 【解析】选项C，与发行权益工具作为合并对价直接相关的交易费用，应冲减资本公积，资本公积不足冲减的，调整留存收益；选项D，合并成本与合并对价账面价值之间的差额，应计入资本公积，资本公积不足冲减的，调整留存收益。 【补充例题?单选题】（2018年） 丙公司为甲、乙公司的母公司，2018年1月1日，甲公司以银行存款7 000万元取得乙公司60%有表决权的股份，另以银行存款100万元支付与合并直接相关的中介费用，当日办妥相关股权划转手续后，取得了乙公司的控制权；乙公司在丙公司合并财务报表中的净资产账面价值为9 000万元。不考虑其他因素，甲公司该项长期股权投资在合并日的初始投资成本为（）万元。 A.7 100 B.7 000 C.5 400 D.5 500 【答案】C 【解析】同一控制下企业合并，长期股权投资的初始投资成本=被投资方相对于最终控制方而言的可辨认净资产账面价值份额+最终控制方收购被合并方形成的商誉=9 000×60%+0=5 400（万元）。 【补充例题?计算题】（第一种情况：内生） 甲公司为母公司，乙公司为子公司。 （1）2014年1月1日，甲公司以银行存款3 600万元与A公司以银行存款900万元投资设立丙公司，甲公司持有丙公司80%股权并能够对丙公司实施控制。 【答案】 甲公司的会计处理： 借：长期股权投资——丙公司 3 600 贷：银行存款 3 600 （2）2015年1月1日（一年后），乙公司（甲公司的子公司）以银行存款4 500万元购入甲公司所持丙公司的80%股权，2014年1月1日至2014年12月31日，丙公司实现的净利润为1 500万元（账面净利润：调整前的净利润）。无其他所有者权益变动。 【答案】 乙公司的会计处理（形成同一控制下的企业合并）： ①2015年1月1日合并日，丙公司的账面所有者权益（相对于甲公司而言的账面价值）=（3 600+900）+1 500=6 000（万元） ②乙公司购入丙公司的初始投资成本=6 000×80%=4 800（万元） 借：长期股权投资——丙公司 4 800 贷：银行存款 4 500 资本公积——资本溢价 300（贷差） 【补充例题】（第二种情况：外购） 甲公司为母公司，乙公司为子公司。 （1）2014年1月1日，甲公司以银行存款4 200万元从本集团外部购入丙公司80%股权（属于非同一控制下企业合并）并能够对丙公司实施控制，购买日，丙公司可辨认净资产的公允价值为5 000万元，账面价值为4 500万元。（存货评估增值500万元） 第五章股权投资基金的投资 考试要求 5.1 私募股权投资基金的一般投资流程 5.1.a 了解私募股权投资基金投资流程 5.2 尽职调查 5.2.a 理解尽职调查的目的、范围和方法 5.2.b 掌握业务尽职调查、财务尽职调查、法律尽职调查中重点关注的内容5.2.c 了解尽职调查报告的主要内容 5.3 私募股权投资基金常用的估值方法 5.3.a 了解私募股权投资基金投资项目估值的主要方法 5.3.b 掌握相对估值法 5.3.c 掌握折现现金流法 5.3.d 掌握成本法 5.3.e 掌握清算价值法 5.3.f 掌握经济增加值法 5.4 投资协议与投资备忘录的主要条款 5.4.a 了解私募股权投资基金常见的投资条款 5.4.b 掌握估值条款 5.4.c 掌握估值调整条款 5.4.d 掌握回购权条款 5.4.e 掌握反摊薄条款 5.4.f 掌握董事会席位条款 5.4.g 掌握保护性条款 5.4.h 掌握竞业禁止条款 5.4.i 掌握优先购买权、股份授予条款 5.4.j 掌握保密条款 5.4.k 掌握排他条款 5.5 跨境私募股权投资中的特殊问题 5.5.a 了解跨境私募股权投资的类型 5.5.b 了解跨境私募股权投资的法律依据、审批流程、架构设计（包括FDI、ODI等） 知识要点 1．私募股权投资基金投资流程★ 一个完整的股权投资基金投资流程通常包括下列主要阶段： （1）项目收集； （2）项目初审； （3）项目立项； （4）签署投资备忘录； （5）尽职调查、投资决策； （6）签署投资协议； （7）投资后管理； （8）项目退出。 股权投资基金管理机构可以根据项目所处周期、机构自身管理特点以及基金协议相关约定 适当调整相关程序。 【例题5-1】一个完整的股权投资基金投资流程通常包括（）。 Ⅰ．项目收集Ⅱ．项目初审及立项 股权投资协议完整版 In the case of disputes between the two parties, the legitimate rights and interests of the partners should be protected. In the process of performing the contract, disputes should be submitted to arbitration. This paper is the main basis for restoring the cooperation scene. 【适用合作签约/约束责任/违约追究/维护权益等场景】 甲方：________________________ 乙方：________________________ 签订时间：________________________ 签订地点：________________________ 股权投资协议完整版 下载说明：本协议资料适合用于需解决双方争议的场景下，维护合作方各自的合法权益，并在履行合同的过程中，双方当事人一旦发生争议，将争议提交仲裁或者诉讼，本文书即成为复原合作场景的主要依据。可直接应用日常文档制作，也可以根据实际需要对其进行修改。 本股权投资协议(“本协议”)由以下各方于20xx年月日在中国市订立： 甲方： 住所： 法定代表人： 乙方： 住所： 法定代表人： 丙方： 住所： 法定代表人： 鉴于： 1.XXXXX有限公司(以下简称“目标公司”或“公司”)是一家依中华人民共和国法律成立并合法存续的有限责任公司(注册号： )，注册地在，注册资本为人民币万元。公司原股东为扩大生产经营规模需引进甲方作为战略投资者。甲方愿作为战略投资者投资XXXX 公司。 2.原始股东一致同意甲方以增资形式向目标公司募集资金人民币万元。增资完成后，甲方占增资后的目标公司股权。 1、同一控制下企业合并形成的长期股权投资 （1）取得被合并方所有者权益账面价值大于支付的合并对价的账面价值的 借：长期股权投资—成本（取得被合并方所有者权益账面价值的份额） 应收股利（已宣告但尚未发放现金股利或利润） 有关负债科目 贷：有关资产科目 资本公积—资本溢价（股本溢价） （2）取得被合并方所有者权益账面价值小于支付的合并对价的账面价值的 借：长期股权投资—成本（取得被合并方所有者权益账面价值的份额） 应收股利（已宣告但尚未发放的现金股利或利润） 有关负债科目 资本公积—资本溢价（股本溢价） 盈余公积 利润分配—未分配利润 贷：有关资产科目 2、非同一控制下企业合并形成的长期股权投资 （1）以货币资金作为合并对价的 借：长期股权投资—成本（合并成本，减已宣告但尚未发放的现金股利或利润）应收股利（已宣告但尚未发放的现金股利或利润） 贷：银行存款（合并成本、支付的直接相关费用） （2）以交易性金融资产作为合并对价的 借：长期股权投资—成本（合并成本，减已宣告但尚未发放的现金股利或利润）应收股利（已宣告但尚未发放的现金股利或利润） 投资收益—处置收益 贷：交易性金融资产（公允价值） 投资收益—处置收益 同时，按作为对价的金融资产的公允价值变动 借（贷）：公允价值变动损益 贷（记）：投资收益 （3）以存货作为合并对价的 借：长期股权投资—成本（合并成本，减已宣告但尚未发放的现金股利或利润）应收股利（已宣告但尚未发放的现金股利或利润） 贷：主营业务收入、其他业务收入 应交税费—应交增值税（销项税） 同时 借：主营业务成本、其他业务成本 贷：库存商品、原材料等 （4）以持有至到期投资、可供出售金融资产、长期股权投资作为合并对价的借：长期股权投资—成本（合并成本，减已宣告但尚未发放的现金股利或利润）应收股利（已宣告但尚未发放的现金股利或利润） 持有至到期投资减值准备 可供出售金融资产减值准备 长期股权投资减值准备 投资收益—处置收益 贷：持有至到期投资 第一节长期股权投资的初始计量一、长期股权投资初始计量原则 二、企业合并形成的长期股权投资 （一）同一控制下的企业合并形成的长期股权投资 原则：不以公允价值计量，不确认损益。 同一控制下的企业合并，合并方以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式作为合并对价的，应当在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承担债务账面价值之间的差额，应当调整资本公积(资本溢价或股本溢价)；资本公积(资本溢价或股本溢价)不足冲减的，调整留存收益。 注意：这里调整的是资本公积(资本溢价或股本溢价)，不能调整资本公积（其他资本公积）。 合并方以发行权益性证券作为合并对价的，应当在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。按照发行股份的面值总额作为股本，长期股权投资初始投资成本与所发行股份面值总额之间的差额，应当调整资本公积(资本溢价或股本溢价)；资本公积(资本溢价或股本溢价)不足冲减的，调整留存收益。 【例题2】甲公司和乙公司同为A集团的子公司，2009年6月1日，甲公司以银行存款取得乙公司所有者权益的80％，同日乙公司所有者权益的账面价值为1000万元。 （1）若甲公司支付银行存款720万元 借：长期股权投资 800 贷：银行存款 720 资本公积—资本溢价 80 （2）若甲公司支付银行存款900万元 借：长期股权投资 800 资本公积—资本溢价 100 贷：银行存款 900 如资本公积不足冲减，冲减留存收益 【例题3】甲公司和乙公司同为A集团的子公司，2009年8月1日甲公司发行600万股普通股（每股面值1元）作为对价取得乙公司60％的股权，同日乙企业账面净资产总额为1300万元。 借：长期股权投资 780 （1300×60%） 贷：股本 600 资本公积--股本溢价 180 P75【例4-1】2006年6月30日，P公司向同一集团内S公司的原股东定向增发1500万股普通股（每股面值为1元，市价为13.02元），取得S公司100％的股权，并于当日起能够对S公司实施控制。合并后S公司仍维持其独立法人资格继续经营。两公司在企业合并前采用的会计政策相同。合并日，S公司的账面所有者权益的总额为6606万元。 S公司在合并后维持其法人资格继续经营，合并日P公司在其账簿及个别财务报表中应确认对S公司的长期股权投资，账务处理为： 借：长期股权投资 66 060 000 贷：股本 15 000 000 资本公积－股本溢价 51 060 000 若P公司支付发行费用30万元 借：资本公积—股本溢价 30 贷：银行存款 30 第五章长期股权投资 企业合并形成的长期股权投资（形成子公司） 合并方与被合并方的直接所有者交易 是否处于同一控制是指合并方与被合并方的直接所有者是否处于同一控制下 同一控制下的控股合并 取得时的会计处理 1.给钱 借：长期股权投资【被合并方账面所有者权益×投资企业持股比例】应收利息【已宣告但未发放的股利】 资本公积——资本溢价 利润分配——未分配利润 盈余公积 贷：银行存款 或 借：长期股权投资 贷：银行存款 资本公积——资本溢价 借：管理费用【与合并直接相关费用，指会计审计费，法律服务费，咨询费】贷：银行存款 2.给商品 借：长期股权投资 应收利息 贷：库存商品【不确认收入】 资本公积——资本溢价 借：管理费用 贷：银行存款 3.给固定资产 借：长期股权投资 应收利息 贷：固定资产清理【不确认利得损失】 资本公积——资本溢价 借：管理费用 贷：银行存款 4.给无形资产 借：长期股权投资 应收利息 累计摊销 贷：无形资产【不确认利得损失】 资本公积——资本溢价 借：管理费用 贷：银行存款 5.给股票 借：长期股权投资【账面成本】 贷：股本【面值】 资本公积——资本溢价 借：管理费用【与合并直接相关费用，指会计审计费，法律服务费，咨询费】贷：银行存款 借：资本公积——资本溢价【与发行有关的佣金和手续费】 贷：银行存款 6.给债券 借：长期股权投资 贷：应付债券 资本公积——资本溢价 借：管理费用【与合并直接相关费用，指会计审计费，法律服务费，咨询费】贷：银行存款 借：应付债券——利息调整【与发行有关的佣金和手续费】 贷：银行存款 同一控制下的吸收合并 借：各类资产【子公司的资产账面余额】 贷：各类负债【子公司的负债账面余额】 资本公积——资本溢价 借：管理费用【与合并直接相关费用，指会计审计费，法律服务费，咨询费】贷：银行存款 合并日的抵消分录【不需调整，也没有商誉】 借：实收资本 资本公积 盈余公积 未分配利润 贷：长期股权投资 少数股东权益 合并前的留存收益转回【只转母公司按份额有的】 借：资本公积【最高限额】 贷：盈余公积 未分配利润 第七章长期股权投资 第一节长期股权投资的初始计量 一、长期股权投资初始计量原则 知识点1：长期股权投资的分类及初始计量原则 长期股权投资在取得时，应按初始投资成本入账。长期股权投资的初始投资成本，应分别企业合并和非企业合并两种情况确定。 本章所指长期股权投资，包括以下内容：（1）投资企业能够对被投资单位实施控制的权益性投资，即对子公司投资；（2）投资企业与其他合营方一同对被投资单位实施共同控制的权益性投资，即对合营企业投资；（3）投资企业对被投资单位具有重大影响的权益性投资，即对联营企业投资；（4）投资企业持有的对被投资单位不具有控制、共同控制或重大影响，并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益性投资。（非上市股份有限公司、大部分有限责任公司，部分有限责任公司也可能存在公允价值可以可靠计量的情况） （复习：金融资产，长期持有的上市股票投资，如果没有超过20%，要考虑是否有重大影响；如果没有，则为可供出售金融资产；如果有，属于权益法核算；短期持有，是交易性金融资产。） 二、企业合并形成的长期股权投资的初始计量 （一）企业合并概述 知识点2：企业合并 企业合并是将两个或两个以上单独的企业合并形成一个报告主体的交易或事项。 关键要看有关交易或事项发生前后，是否引起报告主体的变化。 站在公司法的角度讲，合并分为三类： 第一类是吸收合并，A+B=A，B的法人资格丧失。 第二类是新设合并，A+B=C，A和B的法人资格灭失，形成新的法人主体C。 第三类是控股合并，是通过股权达到的一种合并，A+B=A+B 在控股权发生变化的时候要清楚，是控制权的转移，意味着编制合并会计报表的主体发生变化。 企业合并形成的长期股权投资，初始投资成本的确定应区分企业合并的类型，分别同一控制下控股合并与非同一控制下控股合并确定形成长期股权投资的初始投资成本。 同一控制下的企业合并。合并前后均受同一方或相同多方的最终控制且该控制并非暂时性。直接控制权发生转移，最终控制权未发生转移。一般多为集团内合并。 非同一控制下企业合并。参与合并各方在合并前后不受同一方或相同多方的最终控制的合并交易，即除判断属于同一控制下企业合并的情况以外的其他企业合并。直接控制权、最终控制权都发生了转移。 辨析：如果股权转移时，只是部分的转移，并不导致控制权发生转移，不属于 长期股权投资后续计量的税会差异及调整 长期股权投资的后续计量有成本法和权益法之分，本文结合案例分析这两种核算方法下的税会差异及纳税调整方法。 一、成本法核算的税会差异 投资方持有的对子公司的投资应当采用成本法核算，投资方为投资性主体且子公司不纳入其合并财务报表的除外。 （一）会计处理 1.在追加投资时，按照追加投资支付成本的公允价值及发生的相关交易费用增加长期股权投资的账面价值。 2.被投资单位宣告分派现金股利或利润的，投资方根据应享有的部分确认当期投资收益；不再划分是否属于投资前和投资后被投资单位实现的净利润。投资企业按照上述规定确认自被投资单位应分得的现金股利或利润后，应当考虑长期股权投资是否发生减值。在判断该类长期股权投资是否存在减值迹象时，应当关注长期股权投资的账面价值是否大于享有被投资单位净资产（包括相关商誉）账面价值的份额等类似情况。 3.子公司将未分配利润或盈余公积直接转增股本（实收资本），且未向投资方提供等值现金股利或利润的选择权时，投资方并没有获得收取现金股利或者利润的权力，该类交易通常属于子公司自身权益结构的重分类，投资方不应确认相关的投资收益。 （二）税会差异 企业在追加投资时应按照实际出资额的公允价值追加投资计税基础，税务处理与会计处理一致。 被投资方宣告分配股息时，投资方确认股息所得。居民企业从直接投资的另一居民企业取得的股息，除持有上市公司股票不满12个月期间宣告分配的股息外，均可免征企业所得税。对于免税的股息，应将“投资收益”科目的金额作纳税调减处理。 居民企业从境外取得的股息所得按税法规定计算应纳税额，并允许按税法规定计算抵免境外已纳税款。年度企业所得税申报时将“投资收益”科目的金额作纳税调减处理，同时计算境外所得应纳税额及抵免税额。 被投资方用留存收益转增股本（实收资本），投资方不作账务处理，税务上视同“先分配，再增资”，按股息所得进行税务处理，同时允许追加投资计税基础。本期计提的长期股权投资减值准备不得在企业所得税税前扣除，企业也不改变投资计税基础。 例1.2015年1月，甲公司以现金4000万元自非关联方取得对乙公司60%的股权，另发生审计、评估费用100万元，相关手续于当日完成，并能够对乙公司实施控制。2015年7月，甲公司追加对乙公司投资，又取得乙公司20%股权，支付现金1250万元，其中包含交易手续费50万元。2016年3月，乙公司宣告分派现金股利，甲公司按其持股比例可取得5万元。【会计处理】甲公司初始投资成本为4000万元，审计、评估费用100万元计入当期损益（管理费用）。在追加投资时，按照追加投资支 报表与合并报表中股权投资计量的比较长期股权投资的后续计量有权益法和成本法两种方法，其中权 益法的处理更为复杂，。权益法后续计量在个别报表和合并报表中的 运用也不尽相同，对其进行比较分析，实为必要。在个别报表中， 关于长期股权投资的后续计量，准则中给出了两种方法，一种是成 本法，用于投资方对被投资方形成控制时，投资方对其持有的股权 的后续计量。这种方法下，长期股权投资的初始金额一般不发生变化，即不随着被投资方所有者权益的变动而变动。另一种是权益法，用于投资方对被投资方形成共同控制或重大影响时，投资方对其持 有的股权的后续计量。这种方法下，长期股权投资的金额随被投资 方所有者权益的变动而变动。个别报表中长期股权投资权益法后续 计量步骤，包括以下几步:第一步，比较长期股权投资的初始投资成 本与取得投资时应享有被投资方可辨认净资产公允价值的份额，前 者大于后者的话，不需要调整长期股权投资的账面价值;前者小于后 者的话，二者的差额需要调整长期股权投资的账面价值，同时计入 营业外收入。第二步，当被投资方发生净损益时，投资方要按调整 后的被投资方净损益乘以投资方持股比例，调整其长期股权投资的 账面价值，以使长期股权投资随被投资单位所有者权益的变动而变动。 这里，在调整被投资方的账面净损益时，要考虑三个因素:会计 政策及会计期间、可辨认资产的公允价值以及未实现内部损益。其中，第一项，要求被投资方会计政策及会计期间与投资方要一致， 不一致的，要调整为一致后，确定被投资方的损益。第二项，要求 按照取得投资时所认定的被投资方有关资产、负债的公允价值为基 础调整被投资方账面净损益，以使被投资方的净损益反映为以公允 第五章长期股权投资 一、长期股权投资的初始计量 （一）同一控制下形成控股合并的长期股权投资会计处理 1. 处理原则从最终控制方角度确定相应的处理原则：不按公允价值调整；合并中不产生新的资产和负债、不形成新的商誉。同一控制下的企业合并中，合并方为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理费用，应当于发生时计入当期损益。 2. 控股合并的情况下长期股权投资的会计处理 （1）以支付现金、非现金资产作为合并对价同一控制下企业合并形成的长期股权投资，应在合并日按取得被合并方所有者权益账面价值的份额 （指相对于最终控制方而言的账面价值，下同），借记“长期股权投资”科目，按享有被投资单位已宣告但尚未发放的现金股利或利润。借记“应收股利”科目，按支付的合并对价的账面价值，贷记有关资产科目，按其差额，贷记“资本公积——资本溢价或股本溢价”科目；如果为借方差额，借记“资本公积——资本溢价或股本溢价”科目，资本公积（资本溢价或股本溢价）不足冲减的，借记“盈余公积”、“利润分配——未分配利润”科目。 （2）合并方以发行权益性证券作为对价合并方以发行权益性证券作为对价的，应按所取得的被合并方账面净资产的份额作为长期股权投资的成本，该成本与所发行股份面值总额之间的差额调整资本公积和留存收益。 【注意】发行权益性证券作为合并对价的，与所发行权益性证券相关的佣金、手续费，即与发行权益性证券相关的费用，应自所发行权益性证券的发行收入中扣减，在权益性证券发行有溢价的情况下，自溢价收入中扣除，在权益性证券发行无溢价或溢价金额不足以扣减的情况下，应当冲减盈余公积和未分配利润。 （二）非同一控制下形成控股合并的长期股权投资会计处理 1. 处理原则 非同一控制下的企业合并中，购买方为了取得对被购买方的控制权而放弃的资产、发生或承担的负债、发行的权益性证券等均应按其在购买日的公允价值计量。基于上述原则，购买方应当按照确定的企业合并成本作为长期股权投资的初始投资成本。 （1 ）企业合并成本 合并成本=支付价款或付出资产的公允价值+发生或承担的负债的公允价值+发行的权益性证券的 公允价值 注意问题： ①非同一控制下的企业合并中，购买方为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用，应当于发生时计入当期损益。 ②以发行债券方式进行的企业合并，与发行债券相关的佣金、手续费等应计入债务性债券的初始计量金额。 ③发行权益性证券作为合并对价的，与所发行权益性证券相关的佣金、手续费等应自所发行权益性证券的发行收入中扣减。 （2）付出资产公允价值与账面价值的差额的处理采用非同一控制下的企业控股合并时，支付合并对价的公允价值与账面价值的差额，分别不同情况处 理： ①合并对价为固定资产、无形资产的，公允价值与账面价值的差额，计入营业外收入或营业外支出。 ②合并对价为长期股权投资或金融资产的，公允价值与其账面价值的差额，计入投资收益。 ③合并对价为存货的，应当作为销售处理，以其公允价值确认收入，同时结转相应的成本。 ④合并对价为投资性房地产的，以其公允价值确认其他业务收入，同时结转其他业务成本。 （3）企业合并成本与合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额差额的处理 ①企业合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额应确认为商誉。控股合并的情况下，该差额是指在合并财务报表中应予列示的商誉。 ②企业合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的部分，应计入合并当期损益（营业外收入）。在控股合并的情况下，上述差额应体现在合并当期的合并利润表中，不影响购买方的个别利润表。 2. 一次交换交易，一步取得股权形成控制的企业合并会计核算 （三）不形成控股合并的长期股权投资应当按照实际支付的购买价款和直接相关的费用、税金及其他必要支出作为长期股 长期股权投资 二、长期股权投资的初始计量 （一）企业合并形成的长期股权投资 2.非同一控制下企业合并形成的长期股权投资 非同一控制下的企业合并，购买方应当按照确定的企业合并成本作为长期股权投资的初始投资成本。 （1）一次交换交易实现的企业合并 合并成本包括购买方在购买日为取得对被购买方的控制权而付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值。 购买方为进行企业合并发生的各项直接相关费用应当计入当期损益，该直接相关费用通常是指购买方为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理费用，不包括为企业合并发行的债券或承担其他债务支付的手续费、佣金等，也不包括企业合并中发行权益性证券发生的手续费、佣金等费用。 【提示】企业合并发行的债券或承担其他债务支付的手续费、佣金计入负债初始确认金额；发行权益性证券发生的手续费、佣金等费用冲减资本公积（股本溢价），资本公积（股本溢价）不足冲减的，冲减留存收益。 无论是同一控制下的企业合并还是非同一控制下的企业合并形成的长期股权投资，实际支付的价款或对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或利润，应作为应收项目处理。 会计处理如下： 非同一控制下企业合并形成的长期股权投资，应在购买日按企业合并成本，借记“长期股权投资”科目，按支付合并对价的账面价值，贷记有关资产或借记负债科目，企业合并成本中包含的应自被投资单位收取的已宣告但尚未发放的现金股利或利润，应作为应收项目进行核算。 非同一控制下的企业合并，投出资产为非货币性资产时，投出资产公允价值与其账面价值的差额应分不同资产进行账务处理： （1）投出资产为固定资产或无形资产，其差额计入营业外收入或营业外支出。 （2）投出资产为存货，按其公允价值确认主营业务收入或其他业务收入，按其账面价值结转主营业务成本或其他业务成本。 （3）投出资产为可供出售金融资产等金融资产的，其差额计入投资收益。可供出售金融资产持有期间公允价值变动形成的“其他综合收益”也应一并转入“投资收益”；交易性金融资产持有期间公允价值变动形成的“公允价值变动损益”也应一并转入“投资收益”。 （4）投出资产为投资性房地产的，应区分其后续计量模式：若采用成本模式进行后续计量的，应按公允价值确认其他业务收入，按其账面价值结转其他业务成本；若采用公允价值模式进行后续计量的，应按公允价值确认其他业务收入，按其账面余额结转其他业务成本，同时结转持有期间确认的公允价值变动损益和转换时形成的其他综合收益。 【教材例5-3】 2×09年3月31日，A公司取得B公司70%的股权，并于当日起能够对B公司实施控制。合并中，A公司支付的有关资产在购买日的账面价值与公允价值如表5-1所示。合并中，A公司为核实B公司的资产价值，聘请专业资产评估机构对B公司的资产进行评估，支付评估费用1 000 000元。假定合并前A公司与B公司不存在任何关联方关系。 长期股权投资后续计量方法转换及合并报表处理长期股权投资后续计量方法的转换，主要是在成本法和权益法之间进行转换，偶尔也会 由于持股比例的变化导致同一种核算方法（成本法或权益法）前后会计处理的不同。以下介 绍几种长期股权投资后续计量方法转换的会计处理。 一、成本法转为权益法（减资后丧失对子公司的控制权） 投资单位与被投资单位在减资处置股权之前是母子公司关系的，在减资处置股权之后不再对被投资单位实施控制，导致对被投资单位只实施共同控制或重大影响，长期股权投资核算方法应由成本法转为权益法。 1.处置股权日（丧失控制权日）投资单位个别报表中的处理 （1）处置部分股权后，对于剩余股权对应的投资成本与按剩余持股比例计算的原取得投资时应享有的被投资单位可辨认净资产公允价值的份额的差额，若前者大于后者，视为商誉，不调整投资成本；若前者小于后者，调整处置投资当年年初留存收益（原取得投资时点与处置投资不在同一年度）或计入处置当期的营业外收入（原取得投资时点与处置投资在同一年度）。 （2）对于原取得投资时至处置投资期间被投资单位可辨认净资产公允价值的变动，投资单位对投资成本的调整。①对于原取得投资日至处置投资当年年初被投资单位实现的净利润和分派的现金股利，投资单位按剩余持股比例计算享有的部分调整年初留存收益，同时调整长期股权投资。被投资单位在此期间实现的除净利润以外导致所有者权益的变动，投资单位按剩余持股比例调整资本公积和长期股权投资。②对于处置投资当年年初至处置投资日被投资单位实现的净利润以及分派的现金股利，投资单位按剩余持股比例计算的份额调整当期投资收益，同时调整长期股权投资。对于除净利润以外导致所有者权益的变动，投资单位按剩余持股比例计算享有的部分调整资本公积和长期股权投资。 2.处置股权日（丧失控制权日）投资单位合并报表中的处理 ①丧失控制权日，剩余股权应当按照丧失控制权日的公允价值计量。②处置股权所得价款加上剩余股权公允价值之和与按原持股比例计算的子公司自购买日持续计算至丧失控制权日的可辨认净资产公允价值的份额的差额，计入丧失控制权当期合并报表中的投资收益。③母公司原对该子公司享有的商誉也应一并冲减，计入丧失控制权当期合并报表中的投资收益。④丧失控制权日以前期间，母公司按原持股比例计算享有该子公司的其他综合收益，在丧失控制权后转入合并报表中的投资收益。 合并报表中作如下调整处理： （1）剩余投资成本在处置日按公允价值重新计量，与其账面价值的差额，确认为当期合并报表中的投资收益。这里的账面价值是指剩余投资成本经权益法追溯调整后的金额。借记“长期股权投资（公允价值）”，贷记“长期股权投资（账面价值）”和“投资收益”。 （2）该子公司处置前实现的净利润（如果有分派现金股利应调减）中投资单位按处置股权比例享有的份额，应调整丧失控制权当期期初未分配利润，同时冲减当期投资收益。借记“投资收益”，贷记“期初未分配利润”。 （3）该子公司处置前发生的除净利润以外导致所有者权益的变动，投资单位按剩余持股比例计算享有的份额在处置当期转出至投资收益。借记“资本公积”，贷记“投资收益”。 （4）由于丧失控制权的子公司自当年年初至丧失控制权日的利润表仍需纳入合并利润表。还需将子公司当期利润分配与母公司投资收益、少数股东损益进行抵销。 例1：2012年1月1日，甲公司支付现金60 000万元取得乙公司90%股权，购买日乙公司可辨认净资产公允价值为50 000万元。2012年全年乙公司实现净利润10 000万元，乙公司可供出售金融资产变动增值1 000万元，提取盈余公积1 000万元（按净利润10%提取），分配现金股利2 000万元。2013年6月30日，甲公司处置乙公司60%股权取得价款50 000 私募股权投资投资管理规 定 Last revision date: 13 December 2020. 投资管理制度二〇一〇年十二月 目录 第一章总则 第一条为加强公司治理，规范公司的投资行为，提高投资决策的科学性，防范投资风险，促进公司及投资业务持续、稳定、健康发展，根据《中华人民共和国公司法》及公司相关决议，制定本制度。 第二条本制度所称投资，是指运用公司所管理的资产对外进行的股权投资及其他类型的投资行为。 第三条投资管理制度体系是指公司为了防范和化解风险，保护资产的安全与完整，保证经营活动合法合规和有效开展，在充分考虑外部环境的基础上，通过制定和实施一系列组织机制、管理办法、操作程序与控制措施而形成的系统。投资管理制度体系包括本制度、公司章程、股东会决议、董事会决议中有关投资管理的内容及公司关于投资管理的规章制度。 第四条本制度适用于公司参与投资管理业务相关的部门和人员。 第五条公司投资管理业务采用集中领导、科学决策、分级管理、及时反馈的投资管理模式。 第二章投资管理制度的目标和原则 第六条投资管理制度的总体目标： （一）保证公司运作严格遵守国家有关法律法规和行业监管规则，形成守法经营、规范运作的经营思想和经营风格； （二）防范和化解经营风险，提高经营管理效益，确保经营业务的稳健运行和公司资产的安全完整，实现公司的持续、稳定和健康发展。 第七条公司投资管理应遵循的原则： （一）健全性原则。投资管理须覆盖公司投资相关的各部门和各级岗位，并渗透到投资业务的全过程，涵盖决策、执行、监督、反馈等各个经营环节； （二）有效性原则。通过科学的内控手段和方法，建立合理适用的投资决策流程，并适时调整和不断完善，维护投资决策的有效执行； 二、长期股权投资初始计量的原则 在取得长期股权投资时，应按初始投资成本入账,分别按企业合并和非企业合并两种情况确 取得投资时，如果实际支付的价款或其对价中包含已宣告但尚未发放的现金股利或利润：应收股利 三、企业合并形成的长期股权投资 企业合并：将两个或者两个以上单独的企业合并形成一个报告主体的交易或事项。控股合并：形成投资关系 企业合并形成的长期股权投资:初始投资成本 （一）同一控制下企业合并形成的长期股权投资 参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制且该控制并非暂时性的。 例：合并方的初始投资成本=合并日按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额 1.合并方以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式作为合并对价 借:长期股权投资被合并方所有者权益账面价值的份额 贷:合并对价(银行存款等) 账面价值 差额:借或贷? 为企业合并发生的各项直接相关费用：发生时计入当期损益（管理费用） 为合并发生的相关债券、债务手续费、佣金：计入所发行债券及其他债务的初始计量金额 2.合并方以发行权益性证券作为合并对价 借:长期股权投资被合并方所有者权益账面价值的份额 贷:股本发行权益性证券的面值总额 差额:? 发行权益性证券发生的手续费、佣金： 抵减权益性证券溢价收入（资本公积——股本溢价） 溢价收入不足冲减的，冲减留存收益（盈余公积、利润分配——未分配利润） 合并前合并方与被合并方采用的会计政策、会计期间不一致： 按合并方的会计政策、会计期间对被合并方资产、负债的账面价值进行调整 长期股权投资初始投资成本=调整后的被合并方所有者权益账面价值×合并方的持股比例 （二）非同一控制下企业合并形成的长期股权投资 非同一控制下的企业合并：参与合并的各方在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制的合并交易 初始投资成本：购买方付出的合并对价（付出的资产、发生或承担的负债或发行的权益性证券）的公允价值 *合并直接相关费用：计入当期管理费用 借:长期股权投资合并成本 贷:合并对价（银行存款、无形资产等）公允价值 合并直接相关费用: 借:管理费用 贷:银行存款 购买方作为合并对价付出的资产： 公允价值与其账面价值的差额:资产处置损益 付出资产为固定资产、无形资产：营业外收入或营业外支出 付出的资产为存货：作为销售处理 付出的资产为金融资产：投资收益（如果是AFS,持有期间确认的公允价值变动形成的其他综合收益，转为当期损益） 购买方为进行企业合并而发行债券支付的手续费、佣金等费用：计入所发行债券及其他债务的初始计量金额 购买方为进行企业合并而发行权益性证券支付的手续费、佣金等费用：抵减溢价收入，溢价发行收入不足冲减的，冲减留存收益 小结 同一控制下企业合并形成的长期股权投资 初始投资成本:合并日按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额 2010年注册会计师《会计》经典计算题详解（4） （二）长期股权投资专题 【典型案例1】M公司和N公司2007年和2008年有关投资业务有关资料如下： 1．M公司以银行存款方式于2007年初购得N公司10%的股权，成本为650万元，取得投资时N公司可辨认净资产公允价值总额为6000（假定公允价值与账面价值相同）。因对被投资单位不具有重大影响且无法可靠确定该项投资的公允价值，M公司对其采用成本法核算。 2。2008年初，M公司以一批产品换入甲公司持有N公司20%的股权，换出产品的公允价值和计税价格为1100万元，成本为800万元，另支付补价113万元。当日N公司可辨认净资产公允价值总额为7200万元。取得该部分股权后，按照N公司章程规定，M公司能够派人参与N公司的生产经营决策，对该项长期股权投资转为采用权益法核算。假定M公司在取得对N公司10%股权后至新增投资日，N公司通过生产经营活动实现的净利润为800万元，因自用房地产转换为投资性房地产使资本公积增加200万元，未派发现金股利或利润。 2008年1月1日，N公司除一台设备的公允价值与账面价值不同外，其他资产的公允价值与账面价值相同。该设备的公允价值为1000万元，账面价值为800万元。假定N公司对该设备按年限平均法计提折旧，预计尚可使用年限为10年，无残值。 3。2008年12月1日，N公司将一栋办公大楼对外出租，并采用公允价值模式进行后续计量。该办公大楼出租时的公允价值为3000万元，账面原价为2800万元，已提折旧800万元（与税法规定计提折旧相同），未计提减准备。2008年12月31日其公允价值为3200万元。 4。2008年度N公司实现净利润为1020万元。 假定M公司和N公司适用的增值税税率均为17%；所得税均采用资产负债表债务法核算，2007年适用的所得税税率为33%，从2008年起，按新的所得税法的规定，两公司适用的所得税税率均为25%；两公司均按净利润的10%提取法定盈余公积。 要求：中华考试论坛 （1）编制M公司2007年1月1日取得N公司10%的股权的会计分录。 （2）编制M公司2008年1月1日取得N公司20%的股权及由成本法转为权益法核算的会计分录。 （3）编制N公司2008年12月1日自用房地产转换为投资性房地产、期末公允价值变动及确认递延所得税的会计分录。 （4）编制M公司2008年度与长期股权投资有关的会计分录。 （5）计算2008年12月31日长期股权投资的账面余额。（余额单位用万元表示） 【答案及解析】 （1）借：长期股权投资――N公司650 贷：银行存款650 （2） ①对于原10%股权的成本650万元与原投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额600万元（＝6000×10%）之间的差额50万元，属于原投资时体现的商誉，该部分差额不调整长期股权投资的账面价值。 ②对于被投资单位可辨认净资产在原投资时至新增投资交易日之间公允价值的变动（＝7200－6000）相对于原持股比例的部分120万元，其中属于投资后被投资单位实现净利润80万元（＝800×10%），应调整增加长期股权投资的账面余额，同时调整留存收益；除实现净损益外其他原因导致的可辨认净资产公允价值的变动40万元，应当调整增加长期股权投资的账面余额，同时计入资本公积（其他资本公积）。针对该部分投资的账务处理为： 借：长期股权投资――N公司120 贷：资本公积――其他资本公积40 盈余公积8长期股权投资初始投资成本的财税差异及案例分析
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第一节 长期股权投资的初始计量
长期股权投资会计分录
长期股权投资计量
长期股权投资的税务及会计处理
报表与合并报表中股权投资计量的比较
长期股权投资的会计处理
(完整版)长期股权投资的初始计量知识点
长期股权投资后续计量方法的转换
私募股权投资投资管理规定
长期股权投资初始计量的原则资料
注会《会计》经典例题-长期股权投资专题(全3个例题)