金融资产练习题
金融资产练习题集团标准化小组：[VVOPPT-JOPP28-JPPTL98-LOPPNN]
第四章金融资产练习题
一、单项选择题
1、下列项目中，企业取得的金融资产涉及衍生工具的是（）。
A、交易性金融资产
B、持有至到期投资
C、贷款和应收款项
D、可供出售的金融资产
2、企业以支付货币资金方式取得金融资产，实际支付的价款中发生的相关交易费用，直接计入当期损益的是（）。
A、交易性金融资产
B、持有至到期投资
C、可供出售的金融资产
D、长期股权投资
3、下列与取得交易性金融发生的有关交易费用，正确的会计处理是（）。
A、直接计入管理费用
B、直接计入投资收益
C、计入其初始确认金额
D、计入公允价值变动损益
4、交易性金融资产在持有期间的资产负债表日，发生公允价值变动的差额既要调整交易性金融资产的账面价值，同时将其计入当期损益涉及的科目是（）。
A、公允价值变动损益
B、投资收益
C、其他综合收益
D、财务费用
5、交易性金融资产的处置，一方面要确认处置损益，同时要将其在持有期间的公允价值变动累计净损益结转至（）科目。
A、营业外收入或营业外支出
B、其他综合收益
C、投资收益
D、本年利润
6、企业取得持有至到期投资的初始确认金额高于其面值，对于投资企业来讲主要是因为
（）。
A、债券发行企业的信誉程度高，投资的本息收回有保障
B、债券发行时的市场实际利率高于债券的票面利率少得利息而得到的补偿
C、债券发行时的票面利息高于市场的实际利率今后多得利息而付出的代价
D、利用投资企业的暂时闲置资金去获取较为稳定的固定收且而没有投资风险
7、企业取得持有至到期投资的初始确认金额低于其面值，对于投资企业来讲主要是因为
（）。
A、债券发行企业的信誉程度高，投资的本息收回有保障
B、债券发行时的市场实际利率高于债券的票面利率少得利息而得到的补偿
C、债券发行时的票面利息高于市场的实际利率今后多得利息而付出的代价
D、利用投资企业的暂时闲置资金去获取较为稳定的固定收益且没有投资风险
8、销售方应收账款应在收入实现时确认，但其入账价值的内容应不包括（）。
A、商业折扣
B、总价法下的现金折扣
C、以计税基础计算的增值税额
D、销售方为购买方支付的代垫费用
9、企业之间在赊购销过程中如涉及现金折扣，在购货方享有（即销售方失去）现金折扣的情况下，双方对其正确的会计处理是（）。
A、作为理财损益
B、调整管理费用
C、调整存货成本或营业收入
D、作为利得或损失
10、企业以未到期的应收票据融资进行贴现，若符合金融资产终止确认的条件，其会计处理不会涉及（）。
A、银行存款
B、应收票据
C、财务费用
D、短期借款
11、可供出售金融资产在资产负债表日发生的公允价值变动，既要调整可供出售金融资产的账面价值，同时将其公允价值的变动金额计入当期损益的科目是（）。
A、公允价值变动损益
B、投资收益
C、其他综合收益
D、财务费用
12、下列金融资产中不对其计提减值的是（）。
A、交易性金融资产
B、持有至到期投资
C、贷款和应收款项
D、可供出售金融资产
13、交易性金融资产在其持有期间按权责发生制所确认应享有的现金股利或债券利息，但
尚未收到，正确的会计处理是（）。
A、冲减交易性金融资产的初始成本
B、作为营业外收入
C、确认持有期间的投资收益
D、调整交易性金融资产的账面价值
14、某股份有限公司本年初，以每股12元的价格购入某上市公司股票20万股，作为交易性金融资产；购买该股票时另支付相关交易费用5000元。而后收到持有期间应享有现金股利100 000元。本年12月31日该股票的市价为每股11元。此时该交易性金融资产在资产负债表应列示的金额为（）万元。
A、240
B、240.5
C、241.5
D、220
15、下列各项中，不会引起持有至到期投资账面价值发生变化的是（）。
A、确认债券实际利息收入并进行利息调整的溢价摊销
B、确认债券实际利息收入并进行利息调整的折价摊销
C、实际收到分期付息的债券票面利息
D、按权责发生制确认到期一次付息的债券票面利息
16、某股份有限公司2×14年7月1日将其持有至到期投资违背初衷意图全部提前处置出售，获
得处置收入1580万元已收存银行。处置时该债券所属各明细科目余额如下：成本1500万元，利息调整20万元（借方），应计利息80万元，则该项持有至到期投资的处置损益应为
（）万元。
A、80
B、60
C、0
D、－20
二、多项选择题
1、下列项目中，属于金融资产的有（）。
A、货币资金
B、持有至到期投资
C、贷款和应收款项
D、长期股权投资
2、企业在取得金融资产初始确认时的分类应依据（）。
A、企业自身业务的特点
B、投资策略和风险管理要求
C、企业取得金融资产后的预期收益
D、企业投资金融资产采用的计量属性
3、企业取是债权性金融资产划分为持有至到期投资，其确认的条件包括（）。
A、到期日固定、回收金额固定或可确定
B、有明确意图持有至到期
C、有能力持有至到期
D、该项金融资产属于衍生工具
4、持有至到期投资在按权责发生制以实际利率法确定各期投资收益及利息调整摊销额时，应考虑的因素包括（）。
A、债券面值和票面利率
B、期初摊余成本和实际利率
C、债券的期限以及计息和付息方式
D、债券发行企业的组织形式和债券投资规模
5、如果企业取得的金融资产划分为持有至到期投资，但不涉及债券溢折价及到期一次还本付息（即采用分期收息），则不会涉及的明细科目及总账科目有（）。
A、成本
B、利息调整
C、应计利息
D、应收利息
6、持有至到期投资无论是溢价或折价取得，若采用到期一次还本付息，下列表述上正确的是（）。
A、摊余成本逐期趋向于债券面值
B、摊余成本逐期趋向于债券到期值
C、摊余成本包括尚未到期的累计应计利息
D、债券的利息调整（溢折价）金额在债券到期时全部摊销完毕无余额
7、企业以未到期的应收票据融资进行贴现，若不符合金融资产终止确认的条件，其会计处理不会涉及（）。
A、银行存款
B、应收票据
C、财务费用
D、短期借款
8、对应收款项采用备抵法计提坏账准备，估计坏账损失的方法主要有（）。
A、实际利率法
B、余额百分比法
C、账龄分析法
D、一次或分次摊销法
9、采用备抵法对应收款项计提坏账准备，下列表述中正确的有（）。
A、资产负债表所列示的应收款项更加符合资产的定义
B、是谨慎性原则和权责发生制在会计实务中的具体运用
C、坏账准备属于经营活动短期性债权应收款项类科目的资产备抵科目，该科目期末在计提
（补提或冲减多提）后，期末余额一定在贷方
D、采用余额百分比法或账龄分析法计提的坏账准备在符合条件转回时应以原计提的坏账准
备金额为限
10、以支付现金方式从证券市场取得的交易性金融资产，其初始投资成本的确认不应包括
（）。
A、取得该项交易性金融资产支付的相关交易税费
B、实际支付价款中已宣告发放但尚未领取的现金股利
C、取得该项交易性金融资产在交易日的市价总值
D、实际支付价款中已到付息期但尚未取得的债券利息
11、企业取得的金融资产划分为持有至到期投资，在存续期内采用实际利率法对债券投资的利息调整进行摊销时（分期收息且为折价摊销），则（）。
A、各期的实际利息相等
B、各期利息调整的折价摊销额呈上升趋势
C、各期的名义利息相等
D、各期利息调整的折价摊销额呈下降趋势
12、持有至到期投资取得时，“持有至到期投资—利息调整”明细科目的余额如在借方，
一般则表明（）。
A、债券的票面利率大于债券发行时同期的市场利率
B、持有至到期投资的初始确认金额（期初摊余成本）高于债券的面值
C、债券投资方在债券存续期内各期确认的投资收益应小于债券的票面利息收入
D、债券投资方在债券存续期内各期确认的投资收益应大于债券的票面利息收入
三、判断题
1、企业以支付货币资金无论是取得交易性金融资产、持有至到期投资、可供出售金融资产和长期股权投资，实际支付价款中包括的已宣告和已到期的未支付现金股利及利息，均不得计入该项投资的初始确认金额（入账价值），而计入投资活动的短期性债权的应收项目。（）
2、贷款和应收款项与持有至到期的共性表现在回收金额固定或可确定，且都具有活跃市场中的明确报价。（）
3、企业以分期收息的方式溢价取得持有至到期投资，各期按实际利率法计算的实际利息收入在持有各期间其金额呈递减趋势（或呈递增趋势）。（）或（）
4、企业以分期收息的方式折价取得持有至到期投资，各期按实际利率法计算的实际利息收入在持有各期间其金额呈递减趋势（或呈递增趋势）。（）或（）
5、企业以分期收息方式无论是溢价或折价取得持有至到期投资，各期按实际利率法计算的摊销额均呈递增趋势（或呈递减趋势）（）或（）
6、企业如果将持有至到期投资部分处置，且剩余部分且比重较大，并违背初衷意图不再准备持有到期，必须涉及将其进行重分类划分为可供出售金融资产。（）
7、企业无论是处置交易性金融资产或可供出售的金融资产，都应将其在持有期间发生的公允价值变动累积净损益结转至投资收益，但这一会计处理并不影响处置当期的利润表。（）8、无论是采用余额百分比法或账龄分析法计提坏账准备金，在资产负债表日计提或转回后，“坏账准备”科目的期末余额可能在贷方、借方或无余额。（）
9、企业取得各项金融资产，实际支付的价款中若包括相关交易税费，均应计入取得该项金融资产的初始确认金额（即入账价值）。（）
10、企业若在资产负债表日，所持有的金融资产具有确凿证据的减值迹象，均应计提金融资产减值准备以符合谨慎性原则的质量要求。（）
四、业务核算题
练习一
（一）目的：练习交易性金融资产的相关会计处理
（二）资料：甲公司本年度有关交易性金融资产的业务如下：
1、4月1日，从证券交易机构购入A公司股票10000股划作交易性金融资产。该股票每股面值为1元，买入价为11﹒4元，其中包括已经宣告但尚未发放的现金股利每股0﹒4元，另支付相关交易税费300元，上述款项均以银行存款支付；
2、同年4月15日，收到A公司发放的上述现金股利；
3、同年5月20日，甲公司出售上述A公司股票6000股，每股卖出价13元，已存入银行；另以银行存款支付相关交易税费150元；
4、假设该公司季度为资产负债表日确认交易性金融资产的公允价值变动。6月30日持有的A公司股票每股收盘市价10元；
5、7月20日，甲公司出售剩余的A公司股票，每股卖出价12元，款项已存入银行；另以银行存款支付相关交易税费100元。
（三）要求：根据上述资料，编制甲公司相应的会计分录。
练习二
（一）目的：练习交易性金融资产的相关会计处理
（二）资料：A公司有关交易性金融资产的业务如下：
（2）2×14年4月1日又以银行存款购入股票D，共25000股作为交易性金融资产，每股市价8．20元，其中包括已宣告发放但尚未分派现金股利每股0．2元，股权截止日为4月15日。另支付相关交易税费400元。A公司于4月30日收到该公司发放的股票D现金股利；
（3）上述A公司于2×14年1月1日以银行存款从二级证券市场购入债券作为交易性金融资产（假设债券发行期限均为3年）：
（4）上述股票B的发行公司于2×14年5月4日宣告发放现金股利，每股派发现金股利0．1元；而后A公司于6月10日收到现金股利；
（5）A公司于同年6月20日出售股票B共5000股，每股出售价格6﹒50元，扣除相关税费100元后，实际取得出售净收入款32 400元；
（6）A公司以季度资产负债日确定交易性金融资产的公允价值变动损益。同年6月30日已知持有的交易性金融资产（假设只考虑上述股票，不包括债券，下同）的市价如下：
（7）A公司于同年8月5日将上述股票A全部出售，扣除相关税费取得出售净收入款72000元已收妥入账。
（8）9月30日，A公司持有的交易性金融资产市价如下：
三、要求：1、根据上述资料编制相关的会计分录。
2、该公司第三季度资产负债表（假设不考虑债券投资）交易性金融资产
应列示的总金额。
练习三
（一）目的：练习持有至到期投资的会计处理
（二）资料：A公司因投资策略和风险管理的需要，于2×13年1月1日以银行存款购入B公司于2011年1月1日发行的五年期公司债券，并根据准则规定的条件将其划分为持有至到期投资。假设该债券的面值为400 000元，票面年利率4%，并于每年末计息，次年1月5日支付利息，到期一次还本。A公司在取得该项债券时实际支付价款422 000元（其中包括已到付息期尚未领取的债券利息16 000元）。A公司在各年度的资产负债表日采用实际利率法确认债券的实际投资收益。（假定经测算该债券的实际利率约为3．47%）。
（三）要求：1、根据上述资料，填列A公司按实际利率法计算的债券溢价摊销表。只需填列表内年度，其他年度略。注：表内填列金额以元为单位保留整数，四舍五入。
注：债券年末计息分录只需编制2×13年末的即可，其他年度末分录略。
练习四
一、目的：练习持有至到期投资的会计处理。
二、资料：B公司于2×13年1月1日购入C公司同日发行的面值为100 000元、年利率为5％、每半年付息一次、到期还本的5年期公司债券，债券发行时实际利率为6％。B公司以95 736元购入。
三、要求：
1、采用实际利率法计算各期利息收入摊销额，并将有关计算结果填入下表。
只需填列表内年度，其他年度略。
注：表内填列金额以元为单位保留整数，四舍五入。
注：债券各期末计息分录只需编制2×13年6月30日的即可，其他各期时点分录略。
练习五
一、目的：练习持有至到期投资处置和重分类及可供出售金融资产处置的会计处理。
二、资料：
（1）已知甲公司的持有至到期投资违背其初衷意图，在2×14年11月1日（债券
未到期）时处置。处置时该债券所属明细科目的余额如下：成本：800 000元，利息调
整（借方）30 000元。甲公司处置该持有至到期投资的25%（假定该持有至到期为该公司惟一金融资产）。处置取得价款210 000元（假设不考虑处置的相关税费）收妥入账。其余部分符合划分可供出售金融资产的条件。处置时可供出售金融资产公允价值为630 000元。
（2）而后在12月31日该项可供出售金融资产的公允价值632 500元。
（3）甲公司2×15年2月10日将该项可供出售金融资产全部对外出售，出售取得
价款634 000元已收妥入账。（假设出售时利息调整明细科目余额为20 000元）
（三）要求：根据上述资料编制相关的会计分录。
练习六
（一）目的：练习不带息应收票据的相关会计处理。
（二）资料：A公司为增值税一般纳税企业，增值税率17%。该公司于2×14年11月1日销售一批商品给B公司，假设符合收入确认的各项条件。A公司开出增值税专用发票列明商品价款为500 000元，增值税额85 000元。商品已经发出，且于同日收到购买方B公司签发并承兑的不带息的商业承兑汇票一张，票据面值为585 000元（假设不考虑代垫费用），期限为6个月。该票据到期时，B公司按期承兑。
（三）要求：
1、根据上述资料编制相关的会计分录。
2、假设票据到期时，B公司账面无款，未承兑票据款项。编制A公司会计分录。
3、假设该票据为银行承兑汇汇票，票据到期时B公司账面无款。编制A公司会计分录。
4、假设在票据到期前，A公司急需资金将该项票据以融通资金到银行办理贴现并受理。银行
扣取贴现息8 000元，A公司实得贴现净额577 000元。假设该票据贴现不符合终止确认金融资产的条件，编制A公司会计分录。
练习七
（一）目的：练习应收账款（包括涉及商业折扣和现金折扣）的会计处理。
（二）资料：B公司为增值税一般纳税企业，增值税率17%。本期对外销售一批商品，根据购买单位的购买量给予10%的商业折扣。该批商品价目表标价总额为1 000 000元。B公司按实际销售价税款开出增值税专用发票。同时又给予购买方现金折扣标准2/10；1/20，N/30。（该批商品的实际成本为600 000元）。
（三）要求：
1、根据上述资料编制B公司确认应收账款入账价值、销售实现和成本结转和的会计分录。
2、如果购买方分别在10天之内和10天以后20天之内以及20天以后支付款项，按总价法分别
编制B公司的会计分录（假设现金折扣不考虑增值税）。
练习八
（一）目的：练习预付账款的会计处理。
（二）资料：甲企业为增值税的一般纳税企业，增值税率17%。2×15年3月1日，甲企业为采购原材料400 000元（不含税售价），与供货企业签订购销合同，预付购买原材料价款的40%；该批原材料供货单位根据合同于2×15年4月25日发出，并于4月30日运达甲企业验收入库，增值税专用发票列明原材料价款400 000元，增值税款68 000元。另外供货单位代垫运费2 000元，甲企业所欠余款未付；而后甲企业于2×15年5月20日将所欠余款全部付清。
（三）要求：根据上述资料，编制甲企业相关业务的会计分录。并说明甲企业在3月末、4月末和5月末该项业务涉及预付账款期末余额在资产负债表的填列的项目和金额。
练习九
（一）目的：练习可供出售金融资产（权益工具）的相关会计处理。
（二）资料：已知某公司2×10年4月1日以支付银行存款方式取得A股票40万股，根据准则条件将其划分为可供出售的金融资产（权益工具）。有关各年该项金融资产（权益工具）的数据
练习十
一、目的：练习应收账款计提坏账准备及相关业务的会计处理。
二、资料：某企业于2×10年设立，为增值税的一般纳税企业，增值税率17％，对应收账款采用备抵法计提坏账准备。
（一）假设各年末应收账款的余额如下（计提比例为10％）：
单位：元
注：2×11年度确认发生的坏账损失为420 000元；
2×12年度，原已确认发生的坏账损失又收回80 000元；
三、要求
1、该企业采用年末余额百分比法，编制该企业上述业务相关的会计分录。
2、如该企业2×11年的应收账款余额和不同账龄段及计提比例如下：单位：万元
注：假设该企业采用账龄分析法计提坏账准备。并以资料（一）2×10年末“坏账准备”科目的贷方余额及2×11年度发生坏账损失的数据资料为依据，并结合要求2的资料，确定该企业2×11年末应计提的坏账准备金额，并编制会计分录。
《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》应用指南2018
《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》 应用指南 2018 财政部会计司编写组编著
目录 一、总体要求 (1) 二、关于金融工具的相关定义 (1) （一）金融资产 (2) （二）金融负债 (3) （三）衍生工具 (4) 三、关于适用范围 (5) （一）涉及其他准则规范的情况 (5) （二）属于本准则范围的买卖非金融项目的合同 (7) （三）属于本准则范围的贷款承诺 (9) 四、关于应设置的会计科目 (9) 五、关于金融资产和金融负债的确认和终止确认 (12) （一）金融资产和金融负债确认条件 (12) （二）关于以常规方式购买或出售金融资产 (13) （三）金融资产的终止确认 (13) (四）金融负债的终止确认 (14) 六、关于金融资产的分类 (16) （一）关于企业管理金融资产的业务模式 (16) （二）关于金融资产的合同现金流量特征 (19) （三）金融资产的具体分类 (27) （四）金融资产分类的特殊规定 (29) （五）金融资产分类流程图 (30) 七、关于金融负债的分类 (31) （一）金融负债的分类 (31) （二）公允价值选择权 (32) 八、关于嵌入衍生工具 (33) （一）嵌入衍生工具的概念 (33) （二）嵌入衍生工具与主合同的关系 (34) （三）嵌入衍生工具的会计处理 (38) 九、关于金融工具的重分类 (40) （一）金融工具重分类的原则 (40) （二）金融资产重分类的计量 (41)
十、关于金融工具的计量 (44) （一）金融资产和金融负债的初始计量 (44) （二）金融资产的后续计量 (45) （三）金融负债的后续计量 (60) 十一、关于金融工具的减值 (66) （一）概述 (66) （二）对信用风险显著增加的评估 (68) （三）预期信用损失的计量 (83) （四）金融资产减值与利息收入的计算 (92) （五）金融工具减值处理流程图 (93) （六）金融工具减值的账务处理 (94) 十二、关于衔接规定 (100) （一）关于金融资产的分类 (100) （二）相关指定或撤销指定 (100) （三）关于金融工具的减值 (101) （四）衔接调整与计量 (102) 附录二 (103) 《企业会计准则第22号一金融工具确认和计量》修订说明 (103) 一、本准则修订的必要性 (103) 二、本准则修订的过程 (104) 三、修订的主要内容 (105) （一）减少金融资产分类 (106) （二）简化嵌入衍生工具的处理 (106) （三）强化金融工具减值要求 (106)
金融资产管理专题典型案例分析
计算题的设计模式及典型案例解析 （一）金融资产专题 在金融资产中持有至到期投资和可供出售金融资产是计算题的主要选材。 【典型案例1】甲公司于2005年初购入乙公司债券，该债券面值为1000万元，票面利率为3%，每年末付息，到期还本，该债券尚余期限5年，甲公司为此项投资支付了买价911万元，另支付交易费用8万元，甲公司有能力而且有意图将此投资持有至到期，此持有至到期投资的含报酬率经测算为 4.86%。该债券发行方有提前赎回的权力，2007年初甲公司预计乙公司将于2007年末赎回该债券本金的一半，剩余债券本金于到期时偿还。2008年末该债券的可收回价值为455万元，2009年9月15日甲公司抛售该债券，售价为480万元。 请根据上述资料，作出甲公司如下账务处理： （1）2005年初购入债券时； （2）计算2005年末、2006年末实际利息收入并编制相关会计分录； （3）根据乙公司的赎回计划调整2007年初摊余成本并作出相应的会计分录； （4）计算2007年12月31日的实际利息收益并编制2007年12月31日收到利息和一半本金的会计分录； （5）计算2008年末的实际利息收入并编制有关会计分录；
（6）编制2008年末减值计提的会计分录； （7）编制2009年出售时的会计分录。 【答案与解析】 （1）2005年初购入债券时 借：持有至到期投资――成本1000 贷：银行存款919 持有至到期投资――利息调整81 （2）计算2005年末、2006年末实际利息收入并编制相关会计分录 2005年的会计分录如下： 计提利息收益时： 借：应收利息30 持有至到期投资――利息调整14.66 贷：投资收益44.66 收到利息时： 借：银行存款30 贷：应收利息30
简述金融资产的特征
1.简述金融资产的特征：（1）期限性。金融资产一般都有固定的偿还期限，例如贷款。（2）收益性。金 融资产可以取得收益，或者价值增值。这相当与投资者让渡资金使用权的回报。无论是股息、利息，还是买卖的价差，都是金融资产的收益。（3）流动性。金融资产的流动性是指其迅速转化为现金的能力。金融资产的一大特点，就是可以在金融市场上以合理的价格迅速获得现金。（4）风险性。金融资产可能到期不会带来收益，甚至会带来损失，这种不太确定性，就是金融资产的风险 2.为什么发挥金融市场的作用要通过价格机制来实现：（1）价格是金融信息的传播者，价格变动情况是 放映金融市场活动状况的一面镜子，是金融市场运行的晴雨表。（2）价格是人们经济交往的纽带，金融资产在各个经济单位、个人之间的不停流转，必须通过价格机制才能实现。（3）价格是人们经济利益关系的调节者，在金融市场中，任何价格的变动，都会引起不同部门、地区、单位、个人之间经济利益的重新分配和组合。 3.简述资产证券化的主要作用：资产证券化主要有三大积极作用，首先，对投资者来说，资产证券化为 他们提供了更多的投资产品。能够使其投资组合更加丰富；其次，对于金融机构来说，资产证券化可以改善资金周转效率，规避风险，增加收入；再次，资产证券化能够增加市场的活力。 4.金融自由化主要变现在哪些方面：金融自由化主要变现在5个方面：一是减少甚至取消国与国之间对 金融机构活动范围的限制，国家之间相互开放本国的金融市场；二是放松外汇管制，使资本流动更加便利。三是放松对金融机构的限制，逐渐允许混业经营；四是利率市场化；五是鼓励金融创新，支持新金融工具的交易。 5.与传统定期存单相比，大额可转让定期存单的特点有：首先，定期存款记名，不可转让，而大额可转 让定期存单不记名，可以转让；其次，定期存单金额没有限制，而大额可转让定期存单面额较大；再次，定期存款利率一般都是固定的，而大额定期可转让存单既有固定利率，又有浮动利率；最后，大额可转让定期存单是不能提前支取的，要想变现，必须在二级市场上进行转让。
买入返售金融资产交易性金融资产和持有至到期金融资产的特点及对比
买入返售金融资产交易性金融资产和持有至到期金融资产的特点及对 比 Company number【1089WT-1898YT-1W8CB-9UUT-92108】
买入返售金融资产 定义： 买入返售金融资产是指公司按返售协议约定先买入再按固定价格返售的证券等金融资产所融出的资金。 要点： （1）买入返售金融资产的会计主体是买入方； （2）买入对象是票据、证券、贷款等； （3）买入方式是有协议的交易性金融资产、有回购返售协议或企业自行购入； （4）卖出交易对象是原卖出方；特点是双方有协议，有固定返售价格；实质是通过交易市场将富裕钱以抵押的形式贷出；抵押品一般是债券； （5）企业在符合资金使用规定的前提下，也可自行（无协议）购入有价证券（包括货币基金），风险自负。 会计处理 本科目核算企业（金融）按返售协议约定先买入再按固定价格返售给卖出方的票据、证券、贷款等金融资产所融出的资金。 本科目应当按照买入返售金融资产的类别和融资方进行明细核算。 主要账务处理
（1）企业根据返售协议买入金融资产时，应按实际支付的款项和交易费用之和，借记本科目，贷记“存放中央银行款项”、“结算备付金”、“银行存款”等科目。 （2）资产负债表日，应按合同约定的名义利率计算确定的买入返售金融资产的利息收入的金额，借记本科目，贷记“利息收入”、“投资收益”等科目。 收到支付的买入返售金融资产的利息、现金股利等，借记“存放中央银行款项”、“结算备付金”、“银行存款”等科目，贷记本科目、“应收股利”等科目。 合同约定的名义利率与实际利率差异较大的，应采用实际利率计算确定利息收入。 （3）返售日，应按收到的返售价款，借记“存放中央银行款项”、“结算备付金”、“银行存款”等一些科目，按其账面上余额，贷记本科目，按其差额，贷记“利息收入”、“投资收益”等科目。 在交易对方违约的情况下，如企业有权取得本应按固定价格返售的票据、证券、贷款等资产的，应按取得的该资产的公允价值，借记“交易性金融资产”、“贷款”等科目，按交易对方支付的履约保证金，借记“存放中央银行款项”、“结算备付金”及“银行存款”等科目，按其账面余额，贷记本科目，按其差额，借记或贷记“利息收入”、“投资收益”等科目。 因取得票据、证券、贷款等资产发生的交易费用，除划分为交易性金融资产以外，均应计入取得资产的初始确认金额。
会计案例解析74：转让可供出售金融资产如何判断终止确认时点
会计案例解析74——转让可供出售金融资产如何判断终止确认时点 发布时间：2018-07-18来源：未知作者：大信技术标准部 案例背景： A公司拥有某上市公司股权，限售期为6个月。因对被投资方既不控制也不具有重大影响，A公司将其计入可供出售金融资产核算。2015年3月A与甲公司签订股权转让协议，并立即生效。A公司将拥有的限售股票全部转让给甲公司，并且约定限制期到期后，必须办理股权过户手续。限售期内，该股票表决权、配股权、分红权等一切派生权利归甲公司所有，A公司不能将该股票用于抵押、质押或转让给其他第三方。除此之外，A公司与甲公司未签订任何回购协议或其他附加条件的协议。A公司收到被投资方分红后立即将款项转给了甲公司。股权转让协议签订后，A公司于2015年3月底收到了全部股权转让款。2015年9月，股票限制期满，A公司将股权顺利过户于甲公司。 问题： A 公司何时终止确认可供出售金融资产，并确认转让收益？ 案例解析： 实务中有三种观点。 观点一：企业已经满足金融工具终止确认条件，可确认股权转让收益。 观点二：由于“限售”特征，无法满足“转入方能够单独将转入的金融资产整体出售给与其不存在关联方关系的第三方，且没有额外条件对此项出售加以限制的，表明企业已放弃对该金融资产的控制”，故与该股权相关的风险报酬尚未转移，不能终止确认金融资产。 观点三：如果转让合同有效，且已向中登公司备案，可终止确认此项金融资产；否则，限售期满股权过户后再终止确认。 上述问题，我们已提交证监会会计部讨论，反馈意见如下：
多数与会者认同第一种观点，A 公司于2015 年3 月已将B 公司股票所有权上的几乎所有风险和报酬转移，满足金融工具终止确认条件，但同时提出限售期内股权转让协议可能存在法律瑕疵，应考虑对财务报表的影响并在附注中充分披露。
金融资产如何分析-
金融资产如何分析? 话说上市公司手头有了钱,除了满足日常经营需求以外,也会做一些投资.下面几篇,集中介绍几种上市公司报表中常见的金融投资,主要包括交易性金融资产、可供出售金融资产、持有至到期投资、长期股权投资、投资性房地产和买入返售金融资产.这些金融投资,放在不同科目里,可能对利润表或股东权益表产生不同影响,不仅基于企业基本面的投资者不可不知,哪怕是揣测市场情绪的投机者,也不能不知. 举个简单的例子 如果一家上市公司,大量持有其他上市公司股票,而恰好最近,那些股票大涨.投机者可能想,哇塞,这下子,公司净利润大增,股价岂不同样飙升,买.结果,财报出来,净利润没什么大变化.咦?怎么回事?询问行家才知道,这家公司买的股票,放在可供出售金融资产栏目里的,股价涨再多,只要没卖,净利润上一分钱也不会体现. 上次发《资产负债表总述》时,文章稍微长了点,很多新朋友都喊吃不消了.这篇文章和那篇长度差不多,且稍难.为降低阅读难度,老唐拆成两篇,但内容有关联,所以同时发出来.消化能力强的朋友,两篇一起干掉.消化能力略差的朋友,就分而食之吧! 交易性金融资产要点: 交易性金融资产价格波动算当期损益,影响利润表. 1、通常公司会把计划短期内出售的债券、股票、基金、权证等金融资产,放进「交易性金融资产」科目.取得该项资产的公允价值(扣除已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券利息)算交易性金融资产的初始成本.相关交易费用算当期损益,从当期利润表里扣除.注意,只是”计划”,最终是否是短期
内出售了,与此无关.但企业一旦决定放进该科目,就不允许转换成其他科目了. 2、放进「交易性金融资产」科目的投资,持有期间不计提资产减值损失,期间公允价值的变动,计入投资损益,进入利润表.持有期间收到的股利或利息,计入投资收益,进入利润表.企业利润,一般要靠企业对外交易形成.没有交易,而使利润发生变化的情况,有两种情况:一种是交易性金融资产公允价值变动导致的利润变动;另一种是由于汇率波动,导致持有外汇的价值波动. 3、公允价值,指正常交易中,一项资产出售所能收到,或者一项负债所需支出的价格.挺复杂的,很多造假都跟它有关系.作为普通投资者,大致先记住:有活跃市场报价的投资,市价就是公允价值(如果不是异常的关联交易,通常可以把上市公司的买价,就看作公允价值).没有活跃市场报价的投资,一般需要专业机构进行评估一个公允价值. 4、由公允价值变动带来的利润或亏损,虽然算进了当期净利润,但税务局是不认的.也就是说,公允价值变动带来的利润,税务局不向你收税.亏损,税务局也不允许你从利润里减.只有等你卖出时,产生了利润,税务局才收税(若是亏损,允许你当期其他利润里抵扣).税务局和公司对交易性金融资产公允价值变动损益的不同政策,是产生递延所得税资产和递延所得税负债的重要源头(递延所得税资产和负债,后面会讲). 可供出售金融资产要点:可供出售金融资产价格波动,不影响利润表,影响净资产. 5、没有被划进计划短期持有的「交易性金融资产」,也没有被划进计划长期持有的「持有至到期投资」的其他金融资产,都归进「可供出售金融资产」里.可以理解为,公司也没想明白该笔投资,
金融资产
169 金融资产编辑 金融资产（[1] Financial Assets) ，实物资产的对称。单位或个人所拥有的以价值形态存在的资产。是一种索取实物资产的无形的权利。是一切可以在有组织的金融市场上进行交易、具有现实价格和未来估价的金融工具的总称。金融资产的最大特征是能够在市场交易中为其所有者提供即期或远期的货币收入流量。 尽管金融市场的存在并不是金融资产创造与交易的必要条件，但大多数国家经济中金融资产还是在相应的金融市场上交易的。 目录 1基本概念 2概念定义 3资产分类 ?统计目的 ?其他 ?有关特征 ?工具确认 4计量准则 1基本概念编辑 金融资产是指一切代表未来收益或资产合法要求权的凭证，亦称金融工具或证券。是指单位或个人拥有的以 金融资产 价值形态存在的资产，是一种索取实物资产的权利。 金融资产是一切可以在有组织的金融市场上进行交易、具有现实价格和未来估价的金融工具的总称。金融资产的最大特征是能够在市场交易中为其所有者提供即期或远期的货币收入流量。 金融资产包括一切提供到金融市场上的金融工具。但不论是实物资产还是金融资产，只有当它们是持有者的投资对象时方能称作资产。如孤立地考察中央银行所发行的现金和企业所发行的股票、债券，就不能说它们是金融资产,因为对发行它们的中央银行和企业来说,现金和股票、债券是一种负债。因此，不能将现金、[2] 存款、凭证、股票、债券等简单地称为金融资产，而应称之为金融工具。 金融工具对其持有者来说才是金融资产。例如,持有商业票据者,就表明他有索取与该商品价值相等的货币的权利；持有股票者，表示有索取与投入资本份额相应的红利的权利；持有债券者，表示有一定额度的债款索取权。金融工具分为所有权凭证和债权凭证。股票是所有权凭证，票据、债券、存款凭证均属债权凭证。但在习惯上，这些金融工具有时也称之为金融资产。
2020中级会计 会计 第01讲 金融资产和金融负债的分类、终止确认
第01讲金融资产和金融负债的分类、终止确认 考情分析 本章在2019年的教材中根据准则重新编写，是非常重要的章节。从近几年的考试情况来看，本章既可能出现在客观题中，也可能出现在主观题中。所涉考点包括交易性金融资产、债权投资、其他债权投资、其他权益工具投资的核算，以及金融资产的重分类等。 本章主要变动： ①章名调整； ②删除了金融资产和金融负债的概念，增加了二者的主要内容； ③新增第二节“金融资产和金融负债的确认和终止确认”。 目录 1.金融资产和金融负债的分类 2.金融资产和金融负债的确认和终止确认 3.金融资产的计量 4.金融负债的计量 【知识点】金融资产和金融负债的分类 金融工具是指形成一方的金融资产并形成其他方的金融负债或权益工具的合同。 【举例】A公司向B公司发行债券，签订合同的双方就是A、B公司。A公司是发行方，将来要支付利息、偿还本金，所以对于A公司来说是一项金融负债。而B公司购入债券将来可以拿回本金、收到利息，所以对于B公司来说是一项金融资产。 但是如果是发行股票，A公司不需要偿还本金，所以对于A公司来说是一项权益工具。 一、金融资产 （一）金融资产的内容 企业的金融资产主要包括库存现金、银行存款、应收账款、应收票据、其他应收款、贷款、垫款、债权投资、股权投资、基金投资、衍生金融资产等。
（二）管理金融资产的业务模式 企业如何管理其金融资产以产生现金流量。包括： 1.以收取合同现金流量为目标的模式； 2.以收取合同现金流量和出售金融资产为目标的业务模式； 3.其他业务模式。 【提示】企业确定其管理金融资产的业务模式时，应当注意： ①企业应当在金融资产组合的层次上确定管理金融资产的业务模式，而不必按照单项金融资产逐项确定业务模式。 ②—个企业可能会采用多个业务模式管理其金融资产。 ③企业应当以企业关键管理人员决定的对金融资产进行管理的特定业务目标为基础，确定管理金融资产的业务模式。 ④企业的业务模式并非企业自愿指定，通常可以从企业为实现其目标而开展的特定活动中得以反映。 ⑤企业不得以按照合理预期不会发生的情形为基础确定管理金融资产的业务模式。如对于某金融资产组合，如果企业预期仅会在压力情形下将其出售，且企业合理预期该压力情形不会发生，则该压力情形不得影响企业对该类金融资产的业务模式的评估。 1.以收取合同现金流量为目标的业务模式 【举例】A公司按面值向B公司发行债券，面值1 000万，票面利率3%，期限3年。 【举例】甲企业购买了一个贷款组合，且该组合中包含已发生信用减值的贷款。如果贷款不能按时偿付，甲企业将通过各种方式尽可能实现合同现金流量，例如通过邮件、电话或其他方法与借款人联系催收。同时，甲企业签订了一项利率互换合同，将贷款组合的利率由浮动利率转换为固定利率。 本例中，甲企业管理该贷款组合的业务模式是以收取合同现金流量为目标。即使甲企业预期无法收取全部合同现金流量（部分贷款已发生信用减值），但并不影响其业务模式。此外，该企业签订利率互换合同也不影响该贷款组合的业务模式。 2.以收取合同现金流量和出售金融资产为目标的业务模式 企业的关键管理人员认为收取合同现金流量和出售金融资产对于实现其管理目标都是不可或缺的。 【举例】甲银行持有金融资产组合以满足其每日流动性需求。甲银行为了降低其管理流动性需求的成本，高度关注该金融资产组合的回报，包括收取的合同现金流量和出售金融资产的利得或损失。 本例中，甲银行管理该金融资产组合的业务模式以收取合同现金流量和出售金融资产为目标。 3.其他业务模式 例如，企业持有金融资产的目的是交易性的或者基于金融资产的公允价值作出决策并对其进行管理。在这种情况下，企业管理金融资产的目标是通过出售金融资产以取得现金流量。即使企业在持有金融资产的过程中会收取合同现金流量，企业管理金融资产的业务模式也不是以收取合同现金流量和出售金融资产为目标，因为收取合同现金流量对实现该业务模式目标来说只是附带性质的活动。 （三）金融资产的合同现金流量特征 1.与基本借贷安排相一致：指金融资产在特定日期产生的合同现金流量仅为支付的本金和以未偿付本金金额为基础的利息，则该金融资产的合同现金流量特征与基本借贷安排相一致（符合“本金加利息
金融资产定价理论
金融资产定价理论 出自MBA智库百科(https://www.360docs.net/doc/3e12665763.html,/) 金融资产定价理论（Financial Asset Pricing Theory） 金融资产定价理论的概述 金融学主要研究人们在不确定环境中进行资潦的最优配置，资产时间价值，资产定价理论(资源配置系统)和风险管理理论是现代金融经济学的核心内容，资源配置系统中核心问题就是资产的价格，而金融资产的最大特点就是结果的不确定性，因此金融资产的定价也就是金融理论中最重要的问题之一。 目前，金融资产的定价主要包括以股票、债券、期权等为代表的单一产品定价以及采用风险收益作为研究基础的资产组合定价理论、套利理论和多因素理论等。不同的定价理论和方法是随着时间发展，统计方法、计算机技术的进步而不断修正改进的，使其逐步与现实要求接近。 金融资产定价理论方法的概述 金融资产定价是当代金融理论的核心，资金的时间价值和风险的量化是金融资产定价的基础。金融资产价格是有资金时间价值和风险共同决定的。 (一)现金流贴现方法 资金的时间价值是指资金随着时间的推移会发生增值，因而不同时点的现金流难以比较其价值。要对未来现金流贴现，关键的是折现率的确定。而贴现率不是任意选择的，应该是由市场决定的资金使用的机会成本，也就是同一笔资金用于除考察的用途之外所有其他用途中最好的用途所能得到的收益率。机会成本是市场反映的金融资产的收益率，而资产的收益率(资本成本)一定与该资产的风险水平对应。一般来说，较高风险的资产一般对应较高的收益率。在金融实践中，折现率往往用一个无风险利率再加上一个风险补偿率表示。无风险利率是指货币资金不冒任何风险可取得的收益率，常用国库券的短期利率为代表；风险补偿率取决于金融资产风险的大小，风险越大需要的风险补偿率越高，因此折现率的确定需要解决两个问题，无风险利率和风险补偿率。 理论上，不同期间使用不同的贴观率进行贴现，因为资本的机会成本在不同时期会随着市场条件的变化而变化。既是说，同一资产的收益率对于不同的投资期限是不一样的，对这一问题的研究就是利率的期限结构，利率是金融市场上最重要的价格变量之一，它直接决定了相关金融产品的定价和利率风险的管理。利率期限结构是指不同期限证券的到期收益率和到期期限之间的关系，它对于利率风险的管理和金融资产的定价十分重要。 (二)投资组合理论(MPT) 哈里·马科维茨（Harry Markowit,1952）提出的投资组合理论(Modern portfolio theory)是现代金融学的开端。在基本假定：（1）所有投资者都是风险规避的，（2）所有投资者处于同一单期投资期，（3）投资者根据收益率的均值和方差选择投资组台的条件下，投资组合理论认为投资者的效用是关于投资组合的期望收益率和标准差的函数，使在给定风险水平下期望收益率最高或者在给定期望收益率水平风险最小。理性的投资者通过选择有效的投资组合，实现期望效用最大化。这一选择过程借助于求解两目标二次规划模型实现。模型的本质是使
金融资产分类分析
金融资产分类分析 一、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 包括交易性金融资产和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。此类资产按取得时的公允价值确定投资成本，发生的交易费用计入当期损益，持有期间按公允价值计量，公允价值变动计入当期损益。 1.满足以下条件之一的金融资产，应当划分为交易性金融资产 (1)取得该金融资产的目的，主要是为了近期出售。例如，企业以赚取差价为目的从二级市场购入的股票、债券和基金等。 (2)属于进行集中管理的可辨认金融工具组合的一部分，且有客观证据表明企业近期采用短期获利方式对该组合进行管理。在这种情况下，即使组合中有某个组成项目持有的期限稍长也不受影响。 (3)属于衍生工具。但是，被指定为有效套期工具的衍生工具、属于财务担保合同的衍生工具、与在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资挂钩并须通过交付该权益工具的结算的衍生工具除外。 2.直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 企业不能随意将某项金融资产直接指定为以公允价值
计量且其变动计入当期损益的金融资产。在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益工具投资(即长期股权投资)，不得指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。只有在满足以下条件时，企业才能将某项金融工具直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。 (1)该指定可以消除或明显减少由于该金融资产的计量基础不同所导致的相关利得或损失在确认或计量方面不一致的情况。 (2)企业风险管理或投资策略的正式书面文件已载明，该金融资产组合或该金融资产和金融负债组合，以公允价值为基础进行管理、评价并向关键管理人员报告。 金融资产分类的分析 二、持有至到期投资 持有至到期投资是指到期日固定、回收金额固定或可确定，且企业有明确意图和能力持有至到期的非衍生金融资产。此类资产按取得时的公允价值和相关交易费用之和作为初始确认金额，持有期间按照摊余成本和实际利率计算确认利息收入计入投资收益。 1.分类为持有至到期投资的金融资产在持有期间受以下条件限制 (1)如果企业管理层决定将某项金融资产持有至到期，
中国金融资产结构分析及政策含义
中国金融资产结构分析及政策含义 一、资产结构概况; 中国金融资产主要分为：流通中现金、金融机构存款、金融机构贷款、有价证券（债券、股票等）。表1列出了1978、1986、1991、1995年中国主要金融资产分布情况（见表1）。; 改革开放以来，中国金融资产由单一的银行资产向市场化、多元化方向。1981-1995年累计发行国债4794.39亿元，国家投资债和投资公司债共313.98亿元，金融机构债1182.97亿元，债1738.3亿元，股票（A股面值）119.56亿元，大额存单1796.28亿元（中国证监会，1995）。这些金融工具的出现为中国货币市场和资本市场的进一步发展奠定了基础。但是，中国金融资产的大部分仍是银行和金融机构的存贷款。银行和金融机构的存贷款占金融资产总量的比例1978年为93％，1986年为87％，1991年为84％，1995年为83％。这一比例改革开放以来虽呈下降趋势，但90年代以来下降缓慢，说明中国货币市场和资本市场的发展不尽人意。中国
金融资产总额占国民生产总值的比重从1978年的94％上升到1995年的221％，反映了体制改革中金融深化（货币化）的过程。80年代这一比重上升较快，进入90年代上升速度慢了下来。 中国的储蓄主体在改革中也发生了变化，由以前的政府和国营企业变为现在的老百姓。据世界银行专家估计，中国改革前政府积累占总积累的比重一直在70％以上。1978年国内储蓄占国民生产总值的35.5％，其中居民储蓄占1.2％，政府储蓄占15.4％，企业储蓄占18.9％。也就是说，1978年总储蓄的96.7％来自政府和国营企业。1978年末，中国居民储蓄余额只有210.6亿元，占当年国民生产总值的5.9％，占当年社会存款总额的16.2％。毕业论文 改革前，国家是储蓄主体，也是投资主体，因而不需要金融中介。国有固定资产投资主要来自财政拨款，银行贷款主要作为流动资金。银行的贷款也主要来自政府和国有企事业的存款。1978年，企事业存款和财政存款之和为1089.9亿元，占银行存款总额的83.8％。 1995年底中国金融机构存款余额为5.4万亿，其中近3万亿是居民储蓄。储蓄者和投资者分离了，最大的储蓄者是老百
三大金融资产全面对比
一、三大金融资产的划分 1、持有意图 交易性金融资产的持有意图就是短期赚取差价，想什么时候卖随时可以卖，比较灵活;持有至到期投资的持有意图就是为了获取稳定的、长期的回报;可供出售金融资产介于两者之间，持有意图不明确，又不能形成控制、共同控制或重大影响。 2、投资对象 交易性金融资产和可供出售金融资产的投资对象既可以是股票也可以是债券，而持有至到期投资是一种长期投资，故只能是债券。 二、三大金融资产的会计处理比较 (一)初始确认 持有至到期投资和可供出售金融资产在初始确认时均按公允价值和交易费用之和入账，相关交易费用反映在二级科目利息调整中。 原则上为取得资产而发生的相关交易费用均应计入取得资产的成本中，但交易性金融资产不同，取得交易性金融资产时发生的相关交易费用计入投资收益。 取得三大金融资产时实际支付的款项中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期尚未领取的利息均单独确认为应收项目。 会计分录： 1、取得交易性金融资产 借：交易性金融资产 投资收益(交易费用) 应收股利 应收利息 贷：银行存款 2、取得持有至到期投资 借：持有至到期投资——成本(面值) ——利息调整(差额，可能在贷方) 应收利息 贷：银行存款 3、取得可供出售金融资产 (1)可供出售债务工具(债券) 借：可供出售金融资产——成本(面值) ——利息调整(差额，可能在贷方) 应收利息 贷：银行存款 (2)可供出售权益工具(股票) 借：可供出售金融资产 应收股利 银行存款 (二)后续计量 交易性金融资产和可供出售金融资产按公允价值进行后续计量，持有至到期投资按摊余成本后续计量。虽说交易性金融资产和可供出售金融资产均是按公允价值进行后续计量，但二者却有不同，交易性金融资产在持有期间公允价值变动计入公允价值变动损益，影响到净利润和每股收益，而可供出售金融资产在持有期间的公允价值变动计入到资本公积——其他资本公积，属于其他综合收益的一部分，并没有影响净利润和每股收益。而且可供出售债务
2019年会计考试辅导：金融资产终止确认的一般原则 金融资产终止确认的判断流程
第五节金融资产转移 ◇金融资产终止确认的一般原则 ◇金融资产终止确认的判断流程 ◇金融资产转移的会计处理 一、金融资产终止确认的一般原则 金融资产终止确认，是指企业将之前确认的金融资产从其资产负债表中予以转出。金融资产满足下列条件之一的，应当终止确认：（1）收取该金融资产现金流量的合同权利终止。（2）该金融资产已转移，且该转移满足本节关于终止确认的规定。 在第一个条件下，企业收取金融资产现金流量的合同权利终止，如因合同到期而使合同权利终止，金融资产不能再为企业带来经济利益，应当终止确认该金融资产。在第二个条件下，企业收取一项金融资产现金流量的合同权利并未终止，但若企业转移了该项金融资产，同时该转移满足本节关于终止确认的规定，在这种安排下，企业也应当终止确认被转移的金融资产。 二、金融资产终止确认的判断流程 本节关于终止确认的相关规定，适用于所有金融资产的终止确认。企业在判断金融资产是否应当终止确认以及在多大程度上终止确认时，应当遵循以下步骤： （一）确定适用金融资产终止确认规定的报告主体层面 企业（转出方）对金融资产转入方具有控制权的，除在该企业个别财务报表基础上应用本节规定外，在编制合并财务报表时，还应当按照第二十七章合并财务报表的规定合并所有纳入合并范围的子公司（含结构化主体），并在合并财务报表层面应用本节规定。 （二）确定金融资产是部分还是整体适用终止确认原则 本节中的金融资产既可能指一项金融资产或其部分，也可能指一组类似金融资产或其部分。一组类似金融资产通常指金融资产的合同现金流量在金额和时间分布上相似并且具有相似的风险特征，如合同条款类似、到期期限接近的一组住房抵押贷款等。 当且仅当金融资产（或一组金融资产，下同）的一部分满足下列三个条件之一时，终止确认的相关规定适用于该金融资产部分，否则，适用于该金融资产整体： 1.该金融资产部分仅包括金融资产所产生的特定可辨认现金流量。 如就某债务工具与转入方签订一项利息剥离合同，合同规定转入方拥有获得该债务工具利息现金流量的权利，但无权获得该债务工具本金现金流量，则终止确认的规定适用于该债务工具的利息现金流量。 2.该金融资产部分仅包括与该金融资产所产生的全部现金流量完全成比例的现金流量部分。 如企业就某债务工具与转入方签订转让合同，合同规定转入方拥有获得该债务工具全部现金流量90%份额的权利，则终止确认的规定适用于这些现金流量的90%。如果转入方不止一个，只要转出方所转移的份额与金融资产的现金流量完全成比例即可，不要求每一转入方均持有成比例的现金流量份额。 3.该金融资产部分仅包括与该金融资产所产生的特定可辨认现金流量完全成比例的现金流量部分。 如企业就某债务工具与转入方签订转让合同，合同规定转入方拥有获得该债务工具利息现金流量90%份额的权利，则终止确认的规定适用于该债务工具利息现金流量90%部分。如果转入方不止一个，只要转出方所转移的份额与金融资产的特定可辨认现金流量完全成比例即可，不要求每一转入方均持有成比例的现金流量份额。 在除上述情况外的其他所有情况下，本准则有关金融资产终止确认的相关规定适用于金融资产的整体。例如，企业转移了公允价值为100万元人民币的一组类似的固定期限贷款组合，约定向转入方支付贷款组合预期所产生的现金流量的前90万元人民币，企业保留了取得剩余现金流量的次级权益。因为最初90万元人民币的现金流量既可能来自贷款本金也可能来自利息，且无法辨认来自贷款组合中的哪些贷款，所以不是特定可辨认的现金流量，也不是该金融资产所产生的全部或部分现金流量的完全成比例的份额。在这种情况下，企业不能将终止确认的相关规定适用于该金融资产90万元人民币的部分，而应当适用于该金融资产的整体。 又如，企业转移了一组应收款项产生的现金流量90%的权利，同时提供了一项担保以补偿转入方可能遭受的信用损失，最高担保额为应收款项本金金额8%。在这种情况下，由于存在担保，在发生信用损失的情况下，企业可能需要向转入方支付部分已经收到的企业自留的10%的现金流量，以补偿对方就90%现金流量
关于结转、转销与金融资产的终止确认的区别的探讨
研究： 在高级会计师练习中，本人发现不少学员、一些老师对什么是终止确认？什么是转销？什么是结转？分不清楚。下面结合实例谈谈三者的区别。 教材[全国高级会计师资格考评结考试辅导教材《高级会计实务》（高级会计实务）编委会编]230页里是这么说的：“终止确认，是指将金融资产或金融负债从企业的账户和资产负债表内予以转销。” 什么是转销？《百科名片》里谈到：“转销，是指随着已计提减值准备资产的终止确认，而同时将已计提的减值准备结转。……转销,是指发生的费用是从存货跌价准备、坏（呆）账准备、固定资产减值准备、无形资产减值准备、长期股权投资减值准备、在建工程减值准备、商誉减值准备等资产减值准备的结转核销。比如直接转销法是指发生坏账时，将实际发生的坏账损失直接从应收款项中转销，作为期间费用处理。” 下面用教材[全国高级会计师资格考评结考试辅导教材《高级会计实务》（高级会计实务）编委会编]上的例子来说明一下，什么是终止确认、什么是转销。 236页{例5-6}：2008年1月20日，甲商业银行与乙金融资产管理公司签订协议，甲商业银行将其划分为次级类、可疑类和损失类的贷款共100笔打包出售给乙资产管理公司，该批贷款总金额为8000万元，原已计提减值准备为1200万元，双方协议转让价为6000万元，转让后甲银行不再保留任何权利和义务。2008年2月20日，甲商业银行收到该批贷款出售款项。 {分析提示} 本例中，由于甲银行将贷款转让后不再保留任何权利和义务，因此，可以判断，贷款所有权上的风险和报酬已经全部转移给子公司，甲银行应当终止确认该组贷款。甲商业银行应做如下会计分录： 借：存放中央银行款项 60000000 贷款损失准备 12000000 其他业务成本 8000000 贷：贷款 80000000 这里的“由于甲银行将贷款转让后不再保留任何权利和义务，因此，可以判断，贷款所有权上的风险和报酬已经全部转移给子公司，甲银行应当终止确认该组贷款。甲商业银行应做如下会计分录： 借：存放中央银行款项 60000000 贷款损失准备 12000000 其他业务成本 8000000 贷：贷款 80000000” 该段意思完全是对“终止确认，是指将金融资产或金融负债从企业的账户和资产负债表内予以转销。”的说明，同时也说明了转销的含义：“甲银行从拥有该贷款到不再拥有该贷款，同时将该贷款结转到“存放中央银行款项、贷款损失准备、其他业务成本”。该黑体部分也已经把转销和结转的区别稍作了些说明（指不全面），也就是转销包括核销和结转，涉及到会计科目金额的减少；而结转，通常它是把一个会计科目的发生额和余额转移到该科目或另一个会计科目的做法，不涉及到本会计科目金额的减少。 再进一步说明：“转销,是指发生的费用是从存货跌价准备、坏（呆）账准备、固定资产减值准备、无形资产减值准备、长期股权投资减值准备、在建工程减值准备、商誉减值准备等资产减值准备的结转核销。比如直接转销法是指发生坏账时，将实际发生的坏账损失直接从应收款项中转销，作为期间费用处理。”这里的意思很明显，比如：原来应收帐款为10万元，现在呢，其中因债务人死亡，无法收回的帐款是2万，那么企业就要把该笔坏
金融资产
金融资产 金融资产(Financial Assets) ，经营资产的对称。单位或个人所拥有的以价值形态存在的资产。是一种索取实物资产的无形的权利。是一切可以在有组织的金融市场上进行交易、具有现实价格和未来估价的金融工具的总称。金融资产的最大特征是能够在市场交易中为其所有者提供即期或远期的货币收入流量。尽管金融市场的存在并不是金融资产创造与交易的必要条件，但大多数国家经济中金融资产还是在相应的金融市场上交易的。 金融资产通常指企业的库存现金、银行存款、其他货币资金（如：企业的外埠存款、银行本票存款、银行汇票存款、信用卡存款、信用证保证金存款、存出投资款等）应收账款、应收票据、贷款、其他应收款、股权投资、债权投资和衍生金融工具形成的资产等。[1]编辑本段简介 简介一 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产：其初始价值以公允价值进行计量，交易费用计入当期损益。其后续计量以公允价值，公允价值变动计入当期损益。 持有至到期投资、贷款和应收款项、可供出售金融资产：其初始价值以公允价值进行计量，交易费用计入初始入账金额，构成成本部分。持有至到期投资与贷款和应收款项按其摊余成本进行后续计量。可供出售金融资产则按公允价值进行后续计量，公允价值变动计入权益（公允价值下降幅度较大或非暂时性计入资产减值损失）。[2]金融资产的后续计量原则 企业应当按照以下原则对金融资产进行后续计量： 1.以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，应当按照公允价值计量，且不扣除将来处置该金融资产时可能发生的交易费用； 2.持有至到期投资，应当采用实际利率法，按摊余成本计量； 3.贷款和应收款项，应当采用实际利率法，按摊余成本计量； 4.可供出售金融资产，按照公允价值计量且不扣除未来的交易费用。[3]简介二 流动性金融资产 金融资产是指一切代表未来收益或资产合法要求权的凭证，亦称金融工具或证券。是指单位或个人拥有的以价值形态存在的资产，是一种索取实物资产的权利。 金融资产是一切可以在有组织的金融市场上进行交易、具有现实价格和未来估价的金融工具的总称。金融资产的最大特征是能够在市场交易中为其所有者提供即期或远期的货币收入流量。 金融资产可分为现金与现金等价物和其他金融资产两类。前者是指个人拥有的以现金形式或高流动性资产形式存在的资产，所谓高流动性资产主要是指各类银行存款、货币市场基金和人寿保险现金收入。其他金融资产是指个人由于投资行为而形成的资产，如各类股票和债券等。 金融资产包括一切提供到金融市场上的金融工具。但不论是实物资产还是金融资产，只有当它们是持有者的投资对象时方能称作资产。如孤立地考察中央银行所发行的现金和企业所发行的股票、债券，就不能说它们是金融资产，因为对发行它们的中央银行和企业来说，现金和股票、债券是一种负债。因此，不能将现金、存款、凭证、股票、债券等简单地称为金融资产，而应称之为金融工具。金融工具对其持有者来说才是金融资产。例如，持有商业票据者，就表明他有索取与该商品价值相等的货币的权利；持有股票者，表示有索取与投入资本份额相应的红利的权利；持有债券者，表示有一定额度的债款索取权。金融工具分为所有权凭证和债权凭证。股票是所有权凭证，票据、债券、存款凭证均属债权凭证。但在习惯上，这些金融工具有时也称之为金融资产。
金融资产确认与计量差异比较分析
金融资产确认与计量差异比较分析 【摘要】企业会计准则对金融资产按金融工具属性进行了分类,各类金融资产在具体会计处理上存在着明显的差异。本文针对各类金融资产从确认和计量方面进行比较,分析差异产生的原因,对金融资产会计处理上存在的问题提出了建议。 【关键词】金融资产;公允价值;金融资产减值 《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》首次提出“金融资产”这一概念,按金融工具的属性进行了分类,使得分类更为详细,更符合管理要求。金融资产除包括传统的现金、银行存款、其他货币资金之外,《准则》将按管理目的将金融资产分为四类:以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产;持有至到期投资;贷款和应收款项;可供出售金融资产。其中除贷款和应收款项外,其余均属于证券类金融资产。三种证券类金融资产在具体核算上存在着明显的区别之处,处理时比较容易混淆。本文就各种金融资产核算的不同之处作一比较分析。 一、金融资产确认差异比较 (一)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产,分为交易性金融资产和直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产两类。交易性金融资产属于衍生金融资产,其持有的目的主要是为了近期出售,而不作为套期工具,持有期限一般较短(三个月)。 直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产,
指企业基于风险管理、战略投资需要等而将其直接指定为以公允价值计量,且其公允价值变动计入当期损益的金融资产。企业不能随意将某项金融资产直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。此指定通常是指该金融资产不满足确认为交易性金融资产条件的,企业仍可在符合某些特定条件时将其按公允价值计量,并将其公允价值变动计入当期损益。直接将金融资产指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产必须符合一定条件。 总的来说,这类金融资产具有较强的灵活性,是企业短线投资的一种有效工具。 (二)持有至到期投资 持有至到期投资,是指到期日固定,回收金额固定或可确定,且企业有明确意图和能力持有至到期的非衍生金融资产。持有至到期投资通常具有长期性质,企业取得该投资之初即有将其持有至到期的意图,若其持有意图或能力发生改变,则相应的可将其重分类为可供出售金融资产,该类金融资产主要指的是各种长期债券投资。 (三)可供出售金融资产 可供出售金融资产,指初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金融资产,以及没有划分为持有至到期投资、贷款和应收款项、以公允价值计量且其变动计入损益的金融资产。可供出售金融资产持有期限可长可短,比如企业没有意图持有至到期,且不作为交易性金融资产管理的债券投资。 简而言之,交易性金融资产是衍生金融资产,企业持有意图为短期
资本资产定价模型(CAPM)理论及应用
［摘要］资本资产定价模型是用来确定证券均衡价格的一种预测模型，模型以其简洁的形式和理论的浅显易懂使它在整个经济学领域得到了广泛的应用，但由于理论与实际情况的背离使它的实用性降低。本文简要评述了资本资产定价模型的应用，指出了模型的改进方向。［关键词］资本资产定价模型β系数系统风险一、引言（资本资产定价模型的理论源渊）资产定价理论源于马柯维茨（Harry Markowtitz）的资产组合理论的研究。1952年，马柯维茨在《金融杂志》上发表题为《投资组合的选择》的博士论文是现代金融学的第一个突破，他在该文中确定了最小方差资产组合集合的思想和方法，开创了对投资进行整体管理的先河，奠定了投资理论发展的基石，这一理论提出标志着现代投资分析理论的诞生。在此后的岁月里，经济学家们一直在利用数量化方法不断丰富和完善组合管理的理论和实际投资管理方法，并使之成为投资学的主流理论。到了60年代初期，金融经济学家们开始研究马柯维茨的模型是如何影响证券估值，这一研究导致了资本资产定价模型（Capital Asset Price Model，简称为CAPM）的产生。现代资本资产定价模型是由夏普（William Sharpe ，1964年）、林特纳（Jone Lintner，1965年）和莫辛（Mossin，1966年）根据马柯维茨最优资产组合选择的思想分别提出来的，因此资本资产定价模型也称为SLM 模型。由于资本资产定价模型在资产组合管理中具有重要的作用，从其创立的六十年代中期起，就迅速为实业界所接受并转化为实用，也成了学术界研究的焦点和热点问题。 二、资本资产定价模型理论描述资本资产定价模型是在马柯维茨均值方差理论基础上发展起来的，它继承了其的假设，如，资本市场是有效的、资产无限可分，投资者可以购买股票的任何部分、投资者根据均值方差选择投资组合、投资者是厌恶风险，永不满足的、存在着无风险资产，投资者可以按无风险利率自由借贷等等。同时又由于马柯维茨的投资组合理论计算的繁琐性，导致了其的不实用性，夏普在继承的同时，为了简化模型，又增加了新的假设。有，资本市场是完美的，没有交易成本，信息是免费的并且是立即可得的、所有投资者借贷利率相等、投资期是单期的或者说投资者都有相同的投资期限、投资者有相同的预期，即他们对预期回报率，标准差和证券之间的协方差具有相同的理解等等。该模型可以表示为： E（R）= Rf+ [E（Rm）－ Rf] ×β其中，E（R）为股票或投资组合的期望收益率，Rf为无风险收益率，投资者能以这个利率进行无风险的借贷，E（Rm）为市场组合的收益率，β是股票或投资组合的系统风险测度。从模型当中，我们可以看出，资产或投资组合的期望收益率取决于三个因素：（1）无风险收益率Rf，一般将一年期国债利率或者银行三个月定期存款利率作为无风险利率，投资者可以以这个利率进行无风险借贷；（2）风险价格，即[E（Rm）－ Rf]，是风险收益与风险的比值，也是市场组合收益率与无风险利率之差；（3）风险系数β，是度量资产或投资组合的系统风险大小尺度的指标，是风险资产的收益率与市场组合收益率的协方差与市场组合收益率的方差之比，故市场组合的风险系数β等于1。 [!--empirenews.page--] 三、资本资产定价模型的意义资本资产定价模型是第一个关于金融资产定价的均衡模型，同时也是第一个可以进行计量检验的金融资产定价模型。模型的首要意义是建立了资本风险与收益的关系，明确指明证券的期望收益率就是无风险收益率与风险补偿两者之和，揭示了证券报酬的内部结构。资本资产定价模型另一个重要的意义是，它将风险分为非系统风险和系统风险。非系统风险是一种特定公司或行业所特有的风险，它是可以通过资产多样化分散的风险。系统风险是指由那些影响整个市场的风险因素引起的，是股票市场本身所固有的风险，是不可以通过分散化消除的风险。资本资产定价模型的作用就是通过投资组合将非系统风险分散掉，只剩下系统风险。并且在模型中引进了β系数来表征系统风险。四、资本资产定价模型的应用资本资产定价模型之所以一经推出就风靡整个实业界、投资界，不仅仅因为其简洁的形式，理论的浅显易懂，更在于其多方面的应用。 1、计算资产的预期收益率这是资本资产定价模型最基本的应用，根据公式即可得到。资本资产定价模型其