银行从业资格考试个人理财计算题、案例分析题等

银行从业资格考试个人理财计算题、案例分析题等

第一节:理财计算器1

(一）基本功能

银行从业《个人贷款》和《个人理财》科目中，系统都嵌入了“理财计算器”。

首先，我们先看一下“理财计算器"操作界面（界面安排有微小差异，但是功能完全相同)。

(二）手机版理财计算器

金培网结合银行从业、金融理财师的教学和考试特点，特推出移动端的理财计算工具(金培网金融计算器)，将金融计算器功能融入您的手机，可以用来随时随地做理财规划,也可以用来备考相关职业资格证书，方便快捷。

接下来我通过一个典型例题,给大家讲解一下基本操作: 例如:王先生的女儿今年8岁,18岁上大学，届时总的教育费用需求为10万元,王先生打算通过基金定投的方式来积累这笔教育费用，假设年投资回报率为5%,那么王先生每年末须定期定投多少？

【利率（％）】:输入题目给出的年利率。一定注意要去掉％，比如上题中“年投资回报率为5％”，只输入5即可。

【期数】:输入总年数。比如上题中“女儿今年8岁，18岁上大学"，总年数为10年，输入10即可。注意输入时必须先在前面的“□”中点击一下，出现“√”即为选中,此时才可输入。

【现值】：现在的价值或某一时间段期初的价值,本题中未涉及,输入“0"即可。注意输入时也必须先在前面的“□”中点击一下,出现“√”即为选中,此时才可输入。

【终值】:未来的价值或某一时间段期末的价值，比如上题中“届时总的教育费用需求为10万元”，终值即为100000。注意输入时也必须先在前面的“□”中点击一下,出现“√"即为选中，此时才可输入.

【每期金额】：即每年收付的等额的金额(年金)。本题中“王先生每年末须定期定投多少”，即求【每期金额】.注意要求的参数,其前面的“□”不要选中。

【期初】每期金额发生在期初时选中“⊙”，比如“每年年初投资”“每年年初还款"等.

【期末】每期金额发生在期末时选中“⊙”比如“每年年末投资”“每年年末还款”等.

注意:在没有特别说明期初期末的情况下，默认选择【期末】即可。最后，我们来看一下计算的最终效果图：

第二节：个人理财考试计算题类型

货币时间价值的计算功能

1。货币时间价值的输入顺序

2.现金流量正负号的决定

3。货币时间价值（TVM)的计算

4。期初年金与期末年金的设置

5。投资回报率的计算

6。债券的计算

7.房贷本息摊分函数AMORT

第三节：个人理财考试部分要点

一、海归派购车优惠

哪些购车者可免税？

首先，留学回国人员也不是谁都能享受优惠政策的，记者在郑州海关了解到,尽管我国对留学回国人员购车实行相关优惠政策，但只有在国外正规大学(学院)注册学习毕(结）业或进修（包括出国进修、合作研究)期限不少于9个月，完成学业后在外停留时间不超过两年，并自入境之日起1年内向海关提出初次购买国产免税小汽车的,海关才可以批准其申请。看来，对于“海归派”可以购免税车的“定语”限制还不少,尤其是时间上得多加注意,不然错过了时间,就可惜了。

免税汽车可免啥税？

另外，留学回国人员别想着有了该政策,就意味着可以从国外带一辆免税车回来了.记者从海关了解到，完全进口的车不在免税之列，“海归"享受该优惠政策只限于部分国产小汽车。所谓的“免税”项目，实际上指的是两方面内容：一是免除整车车价中的进口零部件关税；二是免除购车后缴纳的车辆购置附加税。尽管现在国产汽车中进口零部件的比例越来越低，但免车辆购置附加税一项,对于“海归”来说,优惠可不小,还是很具诱惑力的。

首先，确定关税完税价。关税完税价＝买价+运费+保险费。如果申报的买价偏低或无法单独计算运保费，海关可以核定。

关税＝关税完税价×关税税率（目前为25％)

消费税＝（关税完税价+关税）×消费税税率(一般为5%)

增值税＝(关税完税价+关税+消费税）×增值税税率（一般为17％）

车辆购置税＝（关税完税价+关税+消费税)×税率（一般为10％）

二、按揭的计算

等额本息:

每月还本付息金额=［本金x 月利率x（1+月利率)贷款月数] / [（1+月利率)还款月数—1］

每月利息=剩余本金x贷款月利率

还款总利息=贷款额＊贷款月数＊月利率*（1+月利率）贷款月数/【(1+月利率）还款月数—1】—贷款额

还款总额=还款月数*贷款额＊月利率＊（1+月利率）贷款月数/【（1+月利率）还款月数—1】

等额本金：

每月还本付息金额=(本金/还款月数）+(本金—累计已还本金）×月利率

每月本金=总本金/还款月数

每月利息=（本金-累计已还本金)×月利率

还款总利息=（还款月数+1)＊贷款额*月利率/2

还款总额=(还款月数+1）＊贷款额*月利率/2+贷款额

第四节：个人理财考试计算题例题

1。假定年利率为12%，小王投资本金5000元,投资3年用单利和复利计算投资本金收益合计差额为（)元。

A。225.68

B。224。64

C.6800

D.7024

正确答案：B

解析:本题考察货币的时间价值的计算、理解和记忆。正确答案是B。单利终值=5000＊（1+12％*3)=6800 复利终值

=5000＊（1+12％）^3=7024。64,7024.64—6800=224.64

2。A银行人民币债券理财计划为半年期理财产品，到期一次还本付息。2010年3月1日,B客户购买了10万元该理财产品，半年后到期，该产品预期年收益率为4。2%,则理财收益约为（）元。

A。2200

B.2317。26

C。2117。26

D。2100

正确答案：D

解析：本题考察理财收益公式的计算、理解和记忆。正确答案是D.理财收益=理财金额+收益率×实际理财天数=100000×4。2％/2=2100 3。某投资产品年化收益率为12％，张先生今天投入5000元，6年后他将获得多少钱？（请分别用单利和复利进行计算）

【答案解析】用复利计算是：5000×(1 +12％)6 ＝9869。11（元）.

用单利计算是：5000×（1+12％×6）＝8600（元）。

复利和单利计算之间的差异为:9869。11－8600＝1269。11(元）。

4。假定市场资产组合的风险溢价的期望值为8％，标准差为22％,如果一资产组合由25%的通用汽车公司股票(β=1.10）和75％的福特公司股票（β=1.25)组成，那么这一资产组合的风险溢价是（）。

A．7。20％

B．8。40％

C．9。70%

D．10。80%

正确答案：C

解析：给定投资比例wFord、wGM，资产组合的贝塔值为：βp=ωFordβFord+ωGMβGM=(0。75×1.25)+（0。25×1。10）=1。2125；资产组合的风险溢价：E（rp）—rf=1.2125×8%=9.7%。

5.无风险收益率为5％，市场期望收益率为12％的条件下：A证券的期望收益率为10％，β系数为1。1;B证券的期望收益率为17％,β系数为1.2。则投资者可以买进（）.

A．A证券

B．B证券

C．A证券或B证券

D．A证券和B证券

[解析］根据CAPM模型，A证券:5％+（12％—5％)×1。1=12。7％，因为12。7%＞10%，故A证券价格被高估,应卖出；B证券:5％+（12％—5%）×1。2=13。4％，因为13.4%＜17%,故B证券价格被低估，应买进.

6。假定市场资产组合的期望收益率为17%，而零贝塔资产组合的期望收益率为8％。贝塔值为0。6的资产组合的期望收益率为(）。

A．10。20%

B．11。50%

C．12。80％

D．13。40％

正确答案:D

解析：在零贝塔值CAPM模型中,零贝塔值资产组合代替了无风险利率,因此：E （r）=8％+0.6×(17％—8％)=13。4％。

7。有两种股票X和Y,某投资公司的研究部门已经获得了其相关信息，如表6—6所示。假定无风险利率为5。0％.

两只股票的期望收益率分别为（）.

A．11.4%；18。5%

B．11。4％；21。3％

C．12。2％；18。5％

D．12.2％；21。3％

正确答案:C

解析：股票X的期望收益率：5％+0。8×（14％—5％）=12。2％;股票Y 的期望收益率：5％+1。5×（14%—5%）=18。5％。

8。在年利率8%的情况下，如要想在第5年末取得50000元,则现在要存入（B ）.

（A ) 33505 (B ) 34029

(C ) 34000 （D ）35050

解答：

set=end

n=5

I %=8

PV=?

PMT=O

FV=50000

P/Y=1

C/Y=1

9。假设零息债券在到期日的价值为1000美元，偿还期为25年, 如果投资者要求的年收益率为15％，则其现值为（C ）。

（A ）102。34 （B）266.67 （C）30。38 (D)32。92

解答：

set=end

n=25

I ％=15

PV=？

PMT=O

FV=1000

P/Y=1

C/Y=1

10。ABC 银行有一笔抵押贷款业务,该抵押贷款期限为30年，年利率为10％，抵押金额为￥75，000。试求每月付款额? （658。42）解答：

set=end(题目没有说明，默认为期末付款）

n=360

I ％=10

PV=75000

PMT=？

FV=0

P/Y=12(一年内的付款的次数）

C/Y=12（C/Y表示的是一年之内复利的次数，这里也可以换成其他的数字,比如复利1次、4次等，不过结果会有所不同；一般来说，对于这种贷款后每月付款的情形,我们把C/Y也设成12次,和P/Y保持一致)

11。甲银行某笔抵押贷款为30年期，总额￥75，000,月付款额￥500,该笔贷款的年利率为多少？(7。02）解答:

set=end(题目没有说明,默认为期末付款）

n=360

I％=？

PV=75000

PMT=—500

FV=0

P/Y=12(一年内的付款的次数）

C/Y=12(C/Y表示的是一年之内复利的次数,这里也可以换成其他的数字，比如复利1次、4次等，不过结果会有所不同；一般来说，对于这种贷款后每月付款的情形，我们把C/Y也设成12次，和P/Y保持一致）

12.在IC保险公司推出的退休基金计划中,小王每月月初投入￥200.如果年利率为7。5％,月复利计息，期初付款，20年后他的帐户的余额为多少？（111，438。31）

解答：

set=begin(设成起初付款）

n=240

I％=7。5

PV=0

PMT=—200

FV=？

P/Y=12

C/Y=12

13.李先生计划开立一个存款账户，每个月初存入一笔余额，10年后，李先生希望账户中有￥25，000。年利率为0。5％，按季度复利计息，李先生每期应该存入多少？(203。13）

解答:

set=begin（设成起初付款）

n=120

I%=0。5

PV=0

PMT=？

FV=25000

P/Y=12（一年内的付款的次数）

C/Y=4（按季度复利计息）

14。A公司要贷款额￥1，200，000，30年,年利率为6. 5％，计算月付款？（7，584.82）

解答：

set=end（题目没有说明，默认为期末付款）

n=360

I%=6.5

PV=1200000

PMT=?

FV=0

P/Y=12（一年内的付款的次数)

C/Y=12（C/Y表示的是一年之内复利的次数,这里也可以换成其他的数字，比如复利1次、4次等，不过结果会有所不同;一般来说,对于这种贷款后每月付款的情形，我们把C/Y也设成12次，和P/Y保持一致）

15。（在第14题的基础上)如果首次付款在第一年的4月，计算当第一年过去后,计算还剩下多少本金没有还清？已经还了的多少本金?已经还了多少利息？(具体参见财务计算器说明书第55页）

解答:

还剩下1,190,022。41（BAL“balance”）元没有还;

已经还了本金9，977。58（∑PRN“principal”）元；

已经还了利息58,285.77(∑INT“interest"）元.

启示：如果想在一年后还清所有款项，只需将剩下1,190，022。38（BAL）元还清即可。

16。某先付年金每期付款额1，000元，连续20年,年收益率5%,则期末余额为（A ）.

（A）34,719。25 （B）33,065。95

（C）31,491.38 （D)36,455.21

解答：

set=begin

n=20

I％=5

PV=0

PMT=—1000

FV=?

P/Y=1

C/Y=1

17。某证券承诺在一年后支付100元，在2年后支付200元，在3年后支付300元。如果投资者期望的年复利回报率为14％，那么该证券现在的价格接近于（B ）。

（A）404元（B）444元

（C）462元(D) 516元

解答：

100/1.14+200/1。142+300/1.143=444。11

（此题考的是证券价格的确定问题，证券价格实际上就是未来每一起现金流入的折现值，在计算的时候，每一期都折现,然后加总即可）

18。一家银行声称给储户10％的年利率、每季度复利计息，则一笔＄1，000的存款在两年后价值为（C ）

（A）1102。5 （B) 1215.5

（C) 1218.4 （D) 1207。6

解答：

set=end

n=2

I％=10

PV=—1000

PMT=0

FV=?

P/Y=1（注意：这里的P/Y必须设为1,而不能设为其他的数)

C/Y=4

19。王夫妇孩子现在12岁，王夫妇打算在孩子18岁送他去英国留学，英国四年大学学费现在是30万元，预计学费每年上涨6％。王夫妇想为孩子设立一个教育基金，每年年末投入一笔固定的钱直到孩子上大学为止，假定年投资收益率为7%,每年应投入多少钱？（B )

(A）50，000 (B) 59，491

（C）70，926 (D）74，284

解答：参见PPT中“货币时间价值在子女教育规划中的应用”

20。某公司发行为期限为5年的债券，票面利率为6%,每年付息一次,面额为100元，市场同类债券的利率为5％,问此债券的价格应为多少元?( C ）（A)97。65 （B）100

（C）104。33 （D）105。44

解答：

set=end

n=5

I％=5

PV=？

PMT=6

FV=100

P/Y=1

C/Y=1（默认为按年复利计息)

21.假定今年某公司支付每股股利为1。50元,预计在未来的日子里该公司的股利按每年7％的速度增长,假定必要收益率是12%,该股票的实际价值是多少?（B ）

（A）25。3 (B) 30

(C) 32.1 （D) 34.3

解答:(参见教材268页,股利稳定增长模型)

22。王先生今年35岁，以5万元为初始投资,希望在55岁退休时能累积80万元的退休金，则每年还须投资约( B ）于年收益率8％的投资组合上.

（A) 0。8万元（B）1.24万元

(C）1。8万元(D）2。26万元

解答:

set=end

n=20

I%=8

PV=—50000

PMT=？

FV=800000

P/Y=1

C/Y=1(默认为按年复利计息）

23。某人5年前办理住房按揭贷款，贷款40万，期限为20年，等额本息还款方式，利率为6％，如果没有其他住房按揭,问在其个人资产负债表中，住房按揭项约为（C ）

（A）40万

（B)30万

（C)34万

（D）36万

解答：

set=end

n=20

I%=6

PV=400000

PMT=？

FV=0

P/Y=1

C/Y=1（默认为按年复利计息）

24。5年期零息债券面值1000元，发行价格为821元。另一信用等级相同的5年期普通债券,面值1000元，票面利率6%,每年付息，则其发行价格为（B )元。

(A）857.69 (B) 1088.1

（C) 1010。46 （D) 1020.46

解答：

(1）首先根据已知的债券,求一下必要收益率：

set=end

n=5

I%=？

PV=-821

PMT=0

FV=1000

P/Y=1

C/Y=1

求得必要收益率为:4。02%

（2）在根据求出的必要收益率和给出的另一债券的条件，求另一债券的发行价格:

首先将财务计算器恢复初始设置

set=end

n=5

I％=4.02

PV=?

PMT=60

FV=1000

P/Y=1

C/Y=1

25。某债券的票面价值为1000元,到期期限10年,票面利率10％,每年付息，如果到期收益率为8％，则该债券的发行价格为( B )。

（A）887。02元(B) 1134。2元

(C) 877.11元（D）1135.9元

解答：

set=end

n=10

I％=8

PV=？

PMT=100

FV=1000

P/Y=1

C/Y=1

26.大约350年前，西方殖民者从印第安人手中买下了曼哈顿岛,花了大约价值＄25的饰品。这笔钱如果按6％的年利率复利计算,今天是多少钱？（约为180亿）

解答:

set=end

n=350

I％=6

PV=—25

PMT=0

FV=？

P/Y=1

C/Y=1

27。有一项工程需10年建成.有甲、乙两种投资方案.甲方案第一年年初需投入5 000万元，以后每年年初再追加投资500万元,共需投资9500万元;乙方案是每年年初平均投入1 000万元，共需投资1亿元.假设市场利率是10% ，用复利求现值的方法比较甲、乙方案。

解答:

甲方案:

先将第二年年初的投入看成第一年年末的投入，按照9年的后付年金折现的方法将这笔数额折现到第一年的年初。

set==end

n=9

I%=10

PV=？

PMT=—500

FV=0

P/Y=1

C/Y=1

结果求出PV=2879。5，这个数就是9年的后付年金折到第一年的现值.

按照甲方案，这个项目的总投资为7879。5（2879.5+5000）万元。

乙方案：

set=begin

n=10

I%=10

PV=？

PMT=-1000

FV=0

P/Y=1

C/Y=1

结果求出PV=6759.02

按照乙方案，这个项目的总投资为6759.02万元.

28。西安市民赵女士一家最近购买了一套总价60万元的新房,首付20万元，贷款总额40万元,其中公积金贷款10万，期限10年，年利率4。5%,商业贷款30万，期限20年，年利率6%.

(1）如果采用等额本息方式还款,公积金贷款部分每月还款额为多少元；商业贷款部分每月还款额为多少元.

（2）若30万元商业贷款采用等额本金方式还款，利息总额为多少元.第一月还款额为多少元.

（3)若赵女士选用了等额本息还款法.8年后，赵女士有一笔15万元的偶然收入，她计划用这笔钱来提前归还部分商业贷款，提前还贷后，希望每月还款额不变,但缩短还款期限。办理完手续后，距还清贷款还有多少个月。（不考虑公积金贷款）如果赵女士提前偿还15万元后,希望维持原还款期限，则经计算后,新的每月还款额为多少元。

解答:

(1）先看公积金贷款:根据题目“公积金贷款10万，期限10年，年利率4.5％"

set=end

n=120

I%=4.5

PV=100000

PMT=?

FV=0