第六课投资理财的选择

第二单元：生产、劳动与经营
第四课 生产与经济制度 第五课 企业与劳动者
第六课 投资理财的选择
说在课前：
从金融学角度讲，投资指投资者当期投入一 定数额资金而期望在未来获得回报，所得回报应 该能补偿：（1）投资资金被占用的时间；（2） 预期的通货膨胀率；（3）未来收益不确定性。 相较于投机而言，投资的时间段更长一些， 更趋向是为了在未来一定时间段内获得某种比较 持续稳定的现金流收益，是未来收益的累积。
我国的银行体系：
只有商业银行才以盈利为目的，这也正是商业银行的根本特征。
储蓄收益——存款利息 ＝本金×利息率×存款期限
1. 计算利息时一要注意区别几个名词：利息、税后利息、本息。 二要注意是年利率还是月利率或日利率。三不要忽视存款期限。 2.在我国，存款利息收入按规定的税率向国家缴税。从2007年8月 15日起，利息税的税率调整为5%，2008年因宏观调控的需要暂停征 收利息税。 3.注意：①我国存贷款基准利率由中国人民银行（总行）拟定，经 国务院批准后公布。 ②贷款利率总是高于存款利率。银行利润的来源有二： 存贷款的利差和服务性收费。前者是银行利润的主要来源。 银行利润=贷款利息-存款利息-银行费用。 ③名义利率和实际利率（了解）第一，通货膨胀下，名义利率 大于实际利率，即使加息，虽然利息收入增加，但实际收益不一定 增加；通货紧缩则反之。第二，实际利率=名义利率-通货膨胀率 （通货膨胀率也叫物价涨幅，可能为正，可能为负）
3.虽遭遇全球性金融危机影响，2011年我国居民储蓄存 款余额仍较2010年有大幅度增长，对我国居民储蓄存款 大幅增长认识正确的是 （ ） A．公民储蓄越多，越能促进消费的增长 B．储蓄存款意义重大，应鼓励公民把所有的钱都存入银 行 C．储蓄风险小，因此，是个人投资的最佳方式 D．这表明国家经济的良性发展和人民收入水平的提高， 但也与居民的消费心理有关
总：利率是调节货币供给量的重要手段，也是国家宏观调控的重要杠杆： 当总供给＜总需求，会提高利率，以减少货币量，抑制物价过快增长； 当总需求＜总供给，则会降低利率，以增加货币量，刺激总需求的增长。
比较定、活期储蓄的投资特点和作用 （自己课后完成）
特点和优点 活期 储蓄 定期 储蓄 定期储蓄可提前支取，必须一单（存单）一证（身份证）， 并且按照活期存款利率支付利息。 作 用
考点梳理
含义 商业银行 地位 主要业务 含义： 存款利息＝本金×利息率×存款期限 （3）收益利息 计算： 利率变动对经济的影响：★ （4）类型：活期储蓄和定期储蓄 特点 风险
我国的商业银行
（1）含义： 是指经营吸收公众存款、发放贷款、办理结算等业 务，并以 盈利 为主要经营目标的 金融机构 。 我国的商业银行以 国家控股银行 为主体，是我 国金融体系中最重要的组成部分。 存款业务 —— 基础 业务 贷款业务 —— 主体 业务，也是其盈利的 主要来源 结算业务 ——收取一定的服务费用。 其他业务：如债券买卖及兑付、代理买卖外汇、代
A
2.金融机构的贷款利率总是高于同期同档次的存款利率， 是由（ ）决定的。 A.便于吸收存款 B.限制贷款数量 C.降低经营成本 D.商业银行的性质
D
全国沥青白银技术交流群516046669，（加群验证码110 ），认准唯一企鹅：482577014。 1.银行三方托管，资金安全有保障 2.国内沥青、原油手续费最低，7个点回本，国内保证金最 低百分之三，三百就能做一手。 3.止损最低20点，非农稳抓利润,！！ 4.支持手机看盘、下单，随时随地操作（行情、下单一个 都不错过）。 5.交易时间全天20小时交易，报价实时与国际接轨，适合 大众群体 6.T+0双向操作，可做多做空，选择方向操作就可以。 7.采用多元世纪交易软件以及配套独立的行情分析软件， 稳定不卡盘不滑点。 不管你是做实仓，还是模拟，新手还是老手，套单，爆仓 的都可以联系本人，老师全天在线指导。
可见，存款利率的调整主要是通过调节存款量来控制流通中的货 币量和社会对生活资料的需求量。
（２）贷款利率变动的影响。
①贷款利率下调 会减少借贷成本，刺激借贷，使银行贷款规模扩大、流通中 的货币量增加，并使投资需求增长。
②贷款利率上调 会加大借贷成本，增加企业还贷压力，从而抑制银行贷款规 模，减少流通中的货币量。较高的利率可以抑制低效益企业和 过热行业的投资需求，有利于优化经济结构，降低成本，提高 效益。 可见，贷款利率的调整主要是通过调节贷款量来控制货币量和 社会对投资的需求量。
储蓄存款特点：流动性强，低收益、低风险，信用度 高、比较安全。
正确认识我国城乡居民储蓄存款的增长
一方面，储蓄的增加意味着生产的发展，人民的可支配收入 增多。我国城乡居民进入消费累积阶段，消费心理趋向成熟、理 性。（公民适量的存款储蓄，作为一种投资行为，有利于为国家 积累资金，支援现代化建设；有利于调节市场货币流通；有利于 培养科学合理的生活习惯，建立健康文明的生活方式。） 另一方面，储蓄增加反映了居民消费萎缩，会影响到内需的扩大， 加剧通货紧缩。 如央行一再降息，储蓄率仍不断增加，说明： 1、社会保险福利制度还不完善，居民社会安全感低。 2、投资形式单一，居民手中余额找不到投资方式。 3、反映我国目前消费形式单一。 为此，国家要完善资本市场，拓宽就业渠道；千方百计地刺激 需求，促进消费的发展；完善社会保障体系，减少后顾之忧。
D
解析：对居民储蓄存款应有全面的认识，要与国家的经济环境相 联系。公民储蓄多，一定程度上会影响居民消费，故A、B错误； 储蓄存款风险小，但收益率低，故C项不科学；D项全面阐述了 居民储蓄大幅增长的原因。
4.2010年一季度我国网上支付交易规模超过1000亿元。 为此，越来越多的商业银行正在通过不同方式参与到第 三方支付市场的竞争。商业银行开通网上支付功能属于 ( ) A．存款业务 B．贷款业务 C．买卖外汇 D．结算业务
D
5.一般来说，当经济发展放慢、有效需求不足时，政府 为刺激社会总需求，保持经济稳定增长的手段是( ) A．提高存贷款利率，降低税率 B．减少货币供应量，增加财政支出 C．扩大货币供应量，提高税率 D．降低存贷款利率，增加财政支出
D
（2）地位：
（3）业务：
理保险、提供保险箱等服务。
深化拓展 银行体系
中央银行
商业银行
政策银行
注：中央银行是国家银行，就是“中国人 性 质 业 务 范 围 民银行”，是国务院直接管理的一个省部 发行人民币、制定货币政 国家 级的部门，属于事业单位，是制定国家政 中国人民银行 策，监督、管理其他商业银行（企业单位） 策、经理国库等。 机关 的行政领导机关。 国有控股银行、 存款业务、贷款业务、结 以公有制为主 企业 算业务等。 体的股份制银 法人 行、民营股份 制商业银行、 外资银行 属于国 国家开发银行、 家宏观 为国家大型基本建设或大宗 农业发展银行、 调控体 进出口贸易等提供专项政策 进出口银行 性贷款 系
利率变动对经济的影晌
（调：
会使居民的储蓄减少，使流通中的货币量增大，从而使生活消费 支出相对增加，同时还会改变居民的投资方向，如转向股票和债 券等。 ②存款利率上调： 会吸引公民储蓄，使流通中的货币量减少，从而使生活消费支出 相对下降。（在其他因素不变情况下，提高存款利率能使居民有 更多的收益。若利率上调后利率水平高于同期物价涨幅，则存款 者的实际收益是增加的；反之，存款者的实际收益是减少的。）
辩一辩: (1)银行均可办理吸收存款、发放贷款等业务;
(2)存款没有风险;
(3)存款利率增加,意味着居民的生活水平提高;
(4)在通货膨胀的情况下，商业银行可自行调整利率;
（5）商业银行的基础业务是贷款。
智能演练
1.在活期储蓄与国债这两种投资对象之间，某投资者如 果选择活期储蓄，那么，他看中的是活期储蓄的( ) A．流动性强 B．风险小 C．收益率高 D．信用度高
第六课
投资理财的选择
考点预览
（一）商业银行 1.储蓄存款 2.存款利息及其计算 3.商业银行的主要业务
（二）投资 1.股票 2.债券 3.商业保险
第六课
投资理财的选择
便捷的投资 存款储蓄
网络构建
储蓄机构
商业银行
投 资 的 选 择
高收益高风 险的投资 稳健的投资
股票 债券
规避风险 的投资
商业保险
（一）商业银行 储蓄存款： （1）含义 P45 （2）储蓄机构