2018年贷款市场分析报告
2018年11月房贷基准利率
2018年11月房贷基准利率近年来，随着我国房地产市场的不断发展，购房需求也逐渐增加。
对于购房者而言，房贷成为一种常见的购房方式。
而房贷利率作为购房者关注的重要因素之一，对购房者的还款压力和财务规划产生着重要影响。
在2018年11月，我国的房贷基准利率是多少呢？房贷基准利率是指银行对于住房贷款所执行的利率标准。
在我国，房贷基准利率是由中国人民银行制定，并根据市场情况进行调整。
在2018年11月，我国的房贷基准利率为多少呢？经过查询相关资料，2018年11月，我国的房贷基准利率如下：首套房贷款利率：- 1年期以上（含1年）：4.9%- 5年期以上（含5年）：5.15%二套房贷款利率：- 1年期以上（含1年）：5.55%- 5年期以上（含5年）：5.8%需要注意的是，以上利率为基准利率，具体利率可能因各家银行的不同而有所浮动。
每家银行根据自身的经营状况和风险控制能力，在基准利率的基础上可以适当上浮或下浮。
房贷基准利率的调整也是由中国人民银行决定的。
根据经济形势和市场需求的变化，中国人民银行会定期对房贷基准利率进行调整。
这也意味着，随着时间的推移，房贷基准利率可能会有所变动。
购房者在选择房贷时，应该结合自身情况和市场利率情况进行综合考虑。
如果购房者预计未来利率会上升，可以选择较低的基准利率进行贷款，以降低未来还款的风险。
如果购房者预计未来利率会下降，可以选择较高的基准利率进行贷款，以享受未来还款成本的降低。
购房者还可以根据自身的还款能力和还款计划选择不同的贷款方式。
目前，我国常见的贷款方式有等额本息和等额本金两种。
等额本息是指每月还款金额相同，但还款期初还款利息占比较高，逐渐减少；等额本金是指每月还款本金相同，但还款利息逐渐减少。
购房者在申请房贷时，还需要提供一定的材料，如身份证明、收入证明、购房合同等。
不同银行对于材料的要求可能有所差异，购房者需要提前了解并准备相关材料。
总的来说，房贷基准利率是购房者关注的重要指标之一。
2018年6月银行贷款基准利率
2018年6月银行贷款基准利率2018年6月银行贷款基准利率一、背景说明银行贷款基准利率是指银行对外贷款利率的基准，是反映央行货币政策导向的重要指标。
中国的银行贷款利率在改革开放以来经历了多次调整和改革，不断适应国内外经济形势的变化和发展需要。
2018年6月，中国央行再次对银行贷款基准利率进行了调整。
二、2018年6月银行贷款基准利率调整的背景和原因1.经济形势变化：2018年上半年，中国经济延续了去年稳中向好的发展态势，国内生产总值增长 6.8%，出口保持较快增长，固定资产投资稳定增长。
但同时，贸易摩擦加剧，国内外市场环境增加不确定性，对中国经济的下行压力增大。
2.货币政策需求：为应对经济形势变化，央行需要通过调整贷款基准利率来引导银行贷款利率的变化，促进实体经济发展，维护金融市场的稳定。
此次调整的目标是更好地满足小微企业和民营企业的融资需求，支持实体经济发展。
三、2018年6月银行贷款基准利率的调整内容和影响1.调整内容：2018年6月，央行决定将银行贷款基准利率调整为LPR（Loan Prime Rate）。
LPR是指各商业银行在贷款利率操作中形成的借贷基准利率，它反映了市场利率的变动情况。
央行决定以LPR作为银行贷款利率的基准，目的是更大程度地发挥市场机制在决定贷款利率上的作用。
2.调整影响：此次调整将带来以下几方面影响。
（1）小微企业和民营企业融资成本下降：以市场利率为基准的贷款利率更能反映市场供求和风险情况，借贷成本更加平稳，使得实体经济融资成本降低。
（2）金融市场利率形成机制更加市场化：LPR作为市场利率的基准，将带动金融市场利率形成机制的改革，增强市场对利率的形成决策权，更好地体现市场供求。
（3）货币政策调控更加精准：通过调整LPR，央行可以更好地对市场进行货币政策的调控，实现经济发展与金融市场稳定的统一。
四、2018年6月银行贷款基准利率调整的市场反应此次调整引起了市场的广泛关注，并取得了一致的好评。
历年贷款利率表2018
历年贷款利率表2018随着经济的发展和金融市场的不断完善，贷款已经成为人们生活中不可或缺的一部分。
贷款利率作为贷款的重要组成部分，直接影响着借款人的还款负担和银行的资金成本。
因此，了解历年贷款利率的变化趋势对于借款人和银行来说都具有重要意义。
下面是2018年的历年贷款利率表：1. 商业贷款利率：- 一年期贷款利率为4.35%；- 五年期（含五年）以下贷款利率为4.75%；- 五年期以上贷款利率为4.9%。
2. 个人住房贷款利率：- 一年期贷款利率为4.9%；- 五年期（含五年）以下贷款利率为4.9%；- 五年期以上贷款利率为5.15%。
3. 政策性住房贷款利率：- 一年期贷款利率为3.25%；- 五年期（含五年）以下贷款利率为3.25%；- 五年期以上贷款利率为3.75%。
4. 其他贷款利率：- 农村信用社贷款利率为5.67%；- 小额贷款公司利率为6.37%；- 担保公司贷款利率为6.37%。
从以上数据可以看出，2018年的贷款利率总体上相对稳定。
商业贷款利率和个人住房贷款利率在一年期和五年期以下保持一致，而五年期以上贷款利率略有上升。
政策性住房贷款利率较低，表明政府对于住房问题的关注和支持。
而农村信用社贷款利率、小额贷款公司利率和担保公司贷款利率相对较高，反映了风险较大的贷款机构的资金成本较高。
贷款利率的变化与宏观经济形势、货币政策以及市场供需关系密切相关。
一般情况下，当经济增长速度较快、通货膨胀率上升时，央行会采取收紧货币政策，导致贷款利率上升；相反，当经济增长放缓、通货紧缩风险增加时，央行会采取宽松货币政策，推动贷款利率下降。
在贷款利率的选择上，借款人应根据自身需求和还款能力合理选择贷款类型和期限。
低利率可以减少还款压力，但可能会有其他限制；高利率则意味着还款压力增加，但贷款申请可能更容易获批。
因此，借款人需要综合考虑自身情况和利率变动趋势，做出合适的贷款决策。
对于银行而言，贷款利率的确定需要综合考虑资金成本、风险偏好、市场需求等因素。
2018年金融机构贷款投向统计报告
2018年金融机构贷款投向统计报告人民银行统计，2018年末，金融机构人民币各项贷款余额136.3万亿元，同比增长13.5%，增速比上年末高0.8个百分点；全年增加16.17万亿元，同比多增2.64万亿元。
贷款投向呈现以下特点。
一、企业及其他单位贷款增速回升2018年末，本外币非金融企业及其他单位贷款余额89.03万亿元，同比增长9.9%，增速比上年末高1.1个百分点；全年增加8.01万亿元，同比多增1.46万亿元。
分期限看，年末非金融企业及其他单位短期贷款及票据融资余额35.25万亿元，同比增长6.7%，增速比上年末高6.7个百分点，全年增加2.2万亿元，同比多增2.13万亿元；中长期贷款余额51.33万亿元，同比增长11.9%，增速比上年末低4个百分点，全年增加5.48万亿元，同比少增7483亿元。
从用途看，年末非金融企业及其他单位固定资产贷款余额38.31万亿元，同比增长10.8%，增速比上年末低1.4个百分点；经营性贷款余额37.82万亿元，同比增长4.4%，增速比上年末低7.2个百分点。
二、工业中长期贷款增速提升2018年末，本外币工业中长期贷款余额8.59万亿元，同比增长7.3%，增速比上年末高2.2个百分点；全年增加5951亿元，同比多增2007亿元。
其中，重工业中长期贷款余额7.61万亿元，同比增长7.7%，全年增加5403亿元；轻工业中长期贷款余额9780 亿元，同比增长4.2%，全年增加548亿元。
2018年末，本外币服务业中长期贷款余额34.88万亿元，同比增长13.4%，增速比上年末低4.8个百分点；全年增加4.12万亿元，同比少增5569亿元。
其中，房地产业中长期贷款余额同比增长24%；交通运输、仓储和邮政业中长期贷款余额同比增长10.5%；水利、环境和公共设施管理业中长期贷款余额同比增长6.1%。
三、普惠金融领域贷款增速提高2018年末，人民币普惠金融领域贷款1余额13.39万亿元，同比增长13.8%，增速比上年末高5.3个百分点；全年增加1.62万亿元，同比多增6958亿元。
重庆2018年房贷利率政策下限
重庆2018年房贷利率政策下限随着经济的发展和人民生活水平的提高，房地产市场成为国民经济的重要组成部分。
作为最重要的购房资金来源之一，房贷政策一直备受关注。
2018年，重庆市出台了新的房贷利率政策，旨在适应市场需求，保障购房者的利益。
本文将从重庆2018年房贷利率政策下限的变化、政策调整的原因以及对购房者的影响等方面进行深入探讨。
重庆2018年房贷利率政策下限的变化在过去的几年里，由于国家对房地产市场的调控政策趋于严格，银行房贷利率逐渐调整到合理水平。
在2018年，重庆市对房贷利率下限进行了一系列调整。
首先，针对首套住房贷款，2018年的政策下限定为基准利率的九折。
基准利率是由中国人民银行制定的，是各商业银行参考的标准利率。
之前的政策下限定为基准利率的九五折，相比之下，2018年的政策更加优惠。
其次，对于二套住房贷款，2018年政策下限要高于首套。
具体来说，重庆市规定二套房贷款利率下限为基准利率的一一二倍。
这样的调整，一方面可以减少购房投资的炒作，另一方面也能促进商品房市场的稳定发展。
最后，对于具备完全产权的房屋，2018年房贷利率政策下限也有所调整。
为了鼓励居民购房，重庆市规定完全产权房的利率下限为基准利率的八五折。
这一政策调整可有效刺激居民购房的积极性，同时也推动了房地产市场的健康发展。
政策调整的原因重庆市2018年的房贷利率政策下限调整是基于一系列因素考虑。
首先，政府需要防范房地产市场的风险，避免出现过热状态。
由于国家对房地产市场的政策调控，房价稳定在可承受范围内。
此时，调整房贷利率政策下限，是为了降低购房者的购房成本，稳定市场需求，防范风险的发生。
其次，政府鼓励居民购房的信心和热情。
通过降低房贷利率政策下限，可以刺激购房者的购房热情，提高购房信心。
这对于促进居民消费，尤其是房地产市场的发展具有积极的意义。
最后，政府需要协调银行信贷政策和宏观经济发展的需要。
通过调整房贷利率政策下限，可以引导银行提供更加优惠的贷款利率，支持购房需求，同时也对合理发展银行信贷业务起到了积极的作用。
2018年7月银行贷款基准利率
2018年7月银行贷款基准利率一、概述2018年7月银行贷款基准利率是指中国国内银行在2018年7月期间所设定的贷款利率基准。
贷款利率作为金融市场的重要指标之一，对于经济发展和个人投资都有着重要的影响。
本文将详细介绍2018年7月银行贷款基准利率的相关信息，包括调整情况、适用范围等内容。
二、调整情况根据中国央行的相关通知，2018年7月银行贷款基准利率在某月某日进行了调整。
本次调整主要针对商业银行的贷款利率进行修订，以推动金融市场的稳定发展。
具体调整幅度根据市场利率的变化而定，旨在保持金融市场的流动性和资金供给的稳定。
此次调整符合我国经济形势和金融市场的实际情况，有助于提高金融机构的服务水平，满足各类贷款需求。
三、适用范围2018年7月银行贷款基准利率适用于以下几类银行贷款产品：1.个人住房贷款对于个人购买自住房、二手房或商业用途的住房等情况，银行提供的住房贷款产品将参照2018年7月银行贷款基准利率来计算贷款利息。
2.个人消费贷款个人购买耐用消费品、旅游、教育等个人消费方面的贷款产品，也将参考2018年7月银行贷款基准利率来确定利率水平。
3.企业贷款对于各类企业进行经营扩张、设备更新、研发项目等方面的贷款，银行将基于2018年7月银行贷款基准利率来制定利率政策。
四、影响因素2018年7月银行贷款基准利率的调整受以下因素影响：1.国家经济政策中国政府制定的宏观调控政策对银行贷款利率起到重要引导作用。
政府通过调整货币政策、加大金融监管力度等手段，来影响银行贷款利率的制定。
2.市场竞争情况银行之间的竞争程度也会对贷款利率产生重要影响。
竞争激烈的市场环境下，银行为了争取更多的客户，会采取灵活的贷款利率策略。
3.国际经济形势国际经济形势的不确定性也会对银行贷款利率产生一定的影响。
全球经济的变化、汇率波动等因素都会对贷款利率形成一定的压力。
五、利率调整的影响2018年7月银行贷款基准利率的调整对各界产生了一系列的影响：1.个人借贷成本个人通过贷款渠道获取资金时，将受到贷款利率调整的影响。
2018年云南省金融运行情况发布
2018年云南省金融运行情况发布近年来，云南省金融业发展迅速，成为全省经济发展的重要支撑。
2018年，云南省金融运行情况稳中向好，各项指标呈现良好的发展态势。
下面将对2018年云南省金融运行情况进行详细分析。
一、云南省金融机构总体运行情况2018年，云南省金融机构总体保持平稳发展态势。
全年金融机构资产总额达到12.3万亿元，同比增长11.5%。
商业银行资产总额达到8.6万亿元，同比增长9.8%；信托公司、保险公司等非银行金融机构资产总额达到3.7万亿元，同比增长13.2%。
金融机构获得的利润总额达到800亿元，同比增长8%，表明云南省金融机构整体盈利能力较强。
不良贷款率保持在较低水平，各项风险抵御能力较强，金融机构整体风险可控。
二、云南省金融市场发展情况2018年，云南省金融市场发展持续扩大，市场机制不断健全。
各项金融产品和服务得到了较好的发展。
证券市场交易额达到5000亿元，同比增长15%，证券市场持续活跃。
债券市场交易额达到3000亿元，同比增长10%，债券市场发展稳健。
互联网金融、金融科技等新型金融业态得到快速发展，为广大投资者和企业提供了更多元化的投融资选择，金融市场结构日益完善。
三、云南省金融对实体经济支持情况2018年，云南省金融对实体经济支持力度加大，支持效果显著。
各项金融服务实体经济的指标均取得显著成效。
全年再贷款及再贴现累计达到1000亿元，同比增长20%，再贷款及再贴现重点支持了农村、小微企业融资需求。
银行理财产品对实体经济的投向比例达到60%，金融机构积极支持了各类基础设施建设和科技创新等实体经济项目。
未经金融机构指导的实体经济贷款余额达到6万亿元，同比增长10%，显示金融机构对实体经济的信心和支持力度都得到了增强。
四、云南省金融改革与创新情况2018年，云南省金融改革与创新工作全面展开，金融服务实体经济的效果明显。
首先是加大金融对外开放力度，全年吸引外资金融机构达到50家，同比增长20%，吸引外资金融机构规模不断扩大，为实体经济发展提供了更多的金融资源。
小额贷款公司财务分析报告
小额贷款公司财务分析报告1. 引言本文旨在对小额贷款公司的财务状况进行全面分析，以便了解其盈利能力、偿债能力和经营活动能力，并为投资者提供参考。
2. 公司背景小额贷款公司是一家新兴的金融机构，主要提供小额贷款服务。
该公司成立于2010年，目前在全国范围内拥有100多家门店，客户群体广泛。
其主要收入来源是贷款利息和贷款手续费。
3. 盈利能力分析为了评估小额贷款公司的盈利能力，我们将重点关注公司的净利润和毛利率。
根据公司的财务报表，我们可以看到其净利润在过去三年稳步增长。
2018年，净利润为100万元，2019年为150万元，2020年达到200万元。
这表明公司的盈利能力在不断提高。
同时，我们还需要关注公司的毛利率。
过去三年，毛利率保持在80%以上，这表明公司能够有效地控制成本和风险，从而保持较高的利润水平。
4. 偿债能力分析偿债能力是评估公司还款能力的重要指标。
我们将关注小额贷款公司的资产负债率和流动比率。
资产负债率是衡量公司资产负债状况的指标。
根据财务报表，过去三年，小额贷款公司的资产负债率保持在50%左右，这表明公司在运营过程中相对稳定，没有过度依赖借款。
流动比率是评估公司偿债能力的指标。
小额贷款公司的流动比率在过去三年保持在1.5以上，这意味着公司有足够的流动资金来偿还短期债务，具有较好的偿债能力。
5. 经营活动能力分析经营活动能力是评估公司运营效率的关键指标。
我们将关注小额贷款公司的应收账款周转率和库存周转率。
根据财务报表，过去三年，小额贷款公司的应收账款周转率保持在10次以上，库存周转率保持在8次以上。
这表明公司能够迅速回收应收款项和有效管理库存，具有较高的经营活动能力。
6. 投资建议综合以上分析，小额贷款公司具有良好的盈利能力、偿债能力和经营活动能力。
然而，我们也需要关注行业竞争和政策风险等因素。
基于目前的财务状况，我们建议投资者可以考虑投资小额贷款公司。
但在投资之前，投资者应该进一步研究公司的商业模式、竞争优势和风险管理能力。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
目录1 整体情况:增速回落，投放前置，城商行增长领先 ............................... - 4 - 1.1 信贷 yoy+10.9%，快于总资产 5pcts ....................................................... - 4 -1.2 分规模增速上，城商行>股份行>农商行>大型银行 .............................. - 5 -2 贷款结构：零售领先，票据压缩 ............................................................ - 6 - 2.1 零售占比接近 4 成，票据回归本源 ........................................................ - 6 -2.2 按揭贡献减弱，高收益业务积极提升 .................................................... - 7 -3 贷款久期：期限继续拉长，但 H2 有所减缓 ......................................... - 9 - 3.1 中长期占比+3pcts 至 60%，整体久期拉长趋势 H2 有所减缓 .............. - 9 -3.2 业务结构决定平均期限，久期变化反映投向选择 ............................... - 10 -4 贷款定价：2017H2 企稳回升，银行间定价差收窄 ............................ - 12 - 4.1 定价拐点出现，全行业 2017H2+18bps 至 4.5%附近 ........................... - 12 -4.2 工建改善明显，浦发全年同比上行，零售是关键 ............................... - 13 -5 重定价期限：拐点已至，到期拉长但定价周期缩短 .......................... - 15 - 5.1 利率上升周期，重定价加速 .................................................................. - 15 - 5.2 大行调整温和，中小型银行分化加剧 .................................................. - 16 -图表目录表 1、上市银行分规模贷款 YoY 增速(单位：%) ................................................. - 4 - 表 2、上市银行分规模贷款 QoQ 增速(单位：%) ................................................. - 5 - 表 3、上市银行贷款同比增速 ................................................................................ - 6 - 表 4、上市银行总贷款结构占比变化 .................................................................... - 7 - 表 5、上市银行分规模零售贷款结构占比变化 .................................................... - 8 - 表 6、上市银行零售贷款结构占比变化 ................................................................ - 8 - 表 7、银行业整体贷款期限分布结构（剩余到期日计）................................... - 10 - 表 8、各行 2017 年末贷款期限分布结构（剩余到期日计） ............................. - 11 - 表 9、上市银行整体贷款定价情况 ...................................................................... - 13 - 表 10、上市银行个体贷款定价情况 .................................................................... - 13 - 表 11、上市银行个体贷款定价变动..................................................................... - 14 - 表 12、银行业整体贷款期限分布结构（重定价日计）* ................................... - 16 - 表 13、各行 2017 年末贷款期限分布结构（重定价日计）............................... - 17 -图 1、上市银行整体贷款平均期限正逐步拉长 .................................................. - 10 - 图 2、大型银行以及中西部城商行长期贷款占比较高....................................... - 11 - 图 3、上市银行普遍拉长了贷款平均期限 .......................................................... - 12 - 图 4、上市银行贷款重定价久期 2017 年出现拐点............................................. - 15 - 图 5、中小型银行重定价期限差异较大 .............................................................. - 17 - 图 6、大行期限调整更温和，中小型银行更灵活............................................... - 17 -报告正文事件随着各家银行年报披露的结束，我们已经用总结报告系统地对行业发展的趋势与变化进行了分析。
作为这一系列的补充，我们还将挖掘年报中更多地数据，为大家从不同角度再次观察银行这一季财报中的新变化。
在讨论过资本与不良这两个行业关注的重点问题后，我们将回归资产负债表传统分析框架，作为这一系列的第三篇，本文将主要研究银行最主要的资产运用类别，同时也是银行息差最重要的影响因素——贷款业务，并尝试从贷款的变化中挖掘出目前金融行业的发展趋势。
点评1整体情况[1]:增速回落，投放前置，城商行增长领先1.1信贷yoy+10.9%，快于总资产5pcts2017 年上市银行整体贷款规模较年初增加 10.9%，较上一年及全行业分别低1.3 及 1.8 个百分点。
受到金融去杠杆下创新/套利业务监管趋严的影响，股份行及城商行年内大幅压缩同业（YoY -29.5%/-38%），债券投资科目亦压缩或放缓——使得同期总资产较年初增速(6.1%)显著低于贷款增速接近 5 个百分点。
从各家银行的贷款增速上看，在大型银行、股份行及城商行部分，继续呈现规模与扩张速度较为明显的负相关现象，农商行大部分继续中低速增长。
投放进度上，2017 年上市银行更倾向于尽早投放。
体现在季度环比数据上，1-4 季度环比增速差进一步拉大，尤其是大型银行新增信贷的安排加剧了这一过程。
同时从2018Q1 的情况来看，大中型银行的信贷增速进一步回落，股份行最为明显。
表 1、上市银行分规模贷款 YoY 增速(单位：%)YoY 2014 2015 2016 2017 2018Q1 整体(16 家）11.8 10.4 12.2 10.9 9.4 五大行10.7 9.1 10.0 9.7 8.2股份制14.8 13.6 17.8 13.3 12.0 城商行（老 3 家）17.4 21.0 19.6 18.1 17.8 新上市13.9 11.7 10.3 15.8 16.9城商行15.6 16.0 14.6 17.3 17.8农商行11.7 8.9 10.3 10.8 11.6数据来源：Wind1表 2、上市银行分规模贷款 QoQ 增速(单位：%)QoQ 2016 2016 2016 2016 2017 2017 2017 2017 2018 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1整体(16 家） 4.1 3.0 2.7 1.9 4.3 2.9 2.0 1.2 2.9 五大行 3.6 2.5 2.2 1.4 4.0 2.5 1.8 1.2 2.6 股份制 5.4 3.9 4.3 3.2 5.0 3.6 2.7 1.4 3.8 城商行(老 3 家) 3.2 9.5 3.2 2.5 3.6 8.4 3.3 1.8 3.3 新上市 4.7 3.8 3.3 3.1 5.7 城商行 4.3 6.1 3.4 2.6 4.7 农商行 3.2 2.6 2.3 2.3 3.9 数据来源：Wind1.2分规模增速上，城商行>股份行>农商行>大型银行城商行[2]的信贷规模增长最快，整体增速超过 15%。
贵阳银行受益于区域较高的经济增长，年内信贷增速（及总资产规模增长）全上市银行最高。
上海、南京和北京银行三家银行一方面贷款增速较高，另一方面贷款与总资产增速差基本在+10pcts 以上。
上海和南京银行明显地加大了信贷资产的配置力度。
而北京银行主要受益于整体业务相对传统，以及年内定增完成缓解资本约束，扩张速度较上一年有较大提升。
宁波银行在城商行中的信贷规模扩张较为平稳，或与浙江地区监管对合意贷款规模的把握较严及公司自身资产配置思路有关。
股份制银行贷款yoy 增速在[9%，16%]之间，增长差异主要由资本和合意贷款规模约束带来。
浦发和兴业银行在全年的经营中获得了超过 15%的股份行中最高贷款增速，两家银行在完成核心一级资本补充的资本补充的背景下资本约束减轻，同时较高的信贷增速也弥补了上述银行压缩非信贷类资产（两家贷款/总资产比在股份行中相对较低）所带来的规模增速下滑。
平安银行在转型过程中保持了较快的扩张，向零售的资源倾斜使得公司资本消耗相对可控。
招行和中信年内贷款增速较慢，一方面是主动调结构的影响，另一方面预计合意贷款规模也对其信贷扩张形成了一定的约束。