实证会计研究热点问题修订稿
对实证会计研究若干问题探析
对实证会计研究若干问题探析作者：王潇来源：《智富时代》2016年第02期【摘要】近年来的实证会计研究给中国会计学界带来了一股新鲜空气，它对中国会计学的发展意义不可低估。
实证会计研究在我国已经有了一些有意义的研究成果，同时也存在一些问题需要探讨，对这些问题的讨论将有利于我们对实证会计研究的理解和研究水平的提高，以下仅是我们所思考的问题和一些建议。
【关键词】实证会计研究;宏观经济状况;统计一、实证会计研究中的基本问题（一）实证会计研究的本质一个被普遍接受的观点是，规范会计研究所回答的是“应该是什么”的问题，实证会计研究所回答的是“实际是什么”的问题，实证会计研究的目的是解释和预测会计实务，规范会计研究的目的在于规范会计实务。
一个简单的类比是，如果你舅、一条河，实证会计研究告诉你的是以前人们是摆渡过去的，而规范会计研究告诉你的是应该从桥梁上过去，还是摆渡过去。
从这个意义上讲，实证会计研究更重视科学性，规范会计研究更重视哲学性。
（二）开展实证会计研究的原因实证会计研究在美国得到了空前的发展，瓦茨（Ross L. Watts）和齐默尔曼（Jerold L. Zimmerman）认为主要是需求推动的，这种需求主要来自三方面，（1）信息需求，公司的许多利益相关者都需要做出与会计报告有关的决策，为了维护自身的利益，他们需要了解有关的实证会计研究成果;（2）教学需求，教师在教学过程中需要向学生解释各种会计程序的差异，从而使学生容易理解，实证会计研究正好满足了这一要求;（3）政策需求，政府在制订政策的过程中，各方面的人士都为了一定的目标不断进行涛说，他们需要证明自己的见解是正确的，实证会计研究也符合了他们的需要，有时研究人员并不是有意为他们提供证据的，却被他们用来证明自己的观点。
（三）对实证会计研究的态度虽然实证会计研究己经取得了一些成果，从事这项研究的学者也越来越多，但人们仍然不停地间：实证会计研究到底有没有用？我们猜想他们所关心的是实证会计研究对我国的会计理论和实务有没有贡献。
实证会计研究热点问题
实证会计研究热点问题1.公司治理结构（1）上市公司审计委员会、会计独立董事就是否能够加强内部控制、防范风险与确保财务信息质量等?（2）当地上市公司数量数量,上市公司得经济影响力,企业政治联系得紧密程度等,就是否会影响企业得债务期限结构?（3）“替代假说”(公司治理能够在制度环境较差得情况下发挥替代作用,即制度环境弱,公司治理强)还就是“结果假说”(公司治理就是对制度环境要求得响应,即制度环境强,公司治理强)？（4）控制权转移后高管变更对大股东利益侵占,进一步地,大股东利益侵占对企业绩效产生会产生什么影响?（5）在不同得财务杠杆状态下,债务融资对管理者利益侵占行为有什么影响？（6）中国公司治理从“合规”阶段得强制性治理向“创新”阶段得自主性治理演进过程中,投资者关系管理与股票收益得相关关系？（7）公司治理各要素(股权集中度、资本结构、独立董事、股权制衡)与企业价值与公司治理效率得关系,及公司治理效率与企业价值之间得关系?（8）我国金融发展、金融结构对上市公司资本结构得影响？（9）内部资本市场规模与上市公司资本结构(全部非银行借款率、短期非银行借款率)得关系？（10）大股东放弃增配权、政府干预对企业恶性增资得影响？（11）监督需求与决策效率需求对董事会规模得影响:股权集中度与董事会规模负相,私人收益与董事会规模,经理持股比例与董事会规模,最终控制人为国家得上市公司与董事会规模。
（12）交易效率与股权集中度、股权制衡之间得关系?（13）大股东进行控制权转移时能够获得比一般股东转让股权时比较高得溢价。
就是否就是大股东对其它中小股东得侵害所得？（14）终极控制人追求私人收益得动机与上市公司债务期限结构得关系？（15）在不同得企业生命周期作为约束条件纳入,股权制衡与企业价值得关系就是否存在区别？（16）大股东对董事会构成得影响？（17）政治关联对控股股东得资金占用得影响？（18）定向增发就是功利性得“圈钱”,还就是用于投资急需得项目?（19）股权结构对大股东掏空行为及公司价值得影响？控股股东持股比例在不同得区间内与公司绩效得关系？（20）控制性股东资金占用行为产生得本质原因就是什么？相对外部资本市场,内部资金成本呈现过低？（21）机构持股对投资者保护产生什么影响？2.资本市场规律（1）市场有效性研究。
我国实证会计研究的若干思考论文
我国实证会计研究的若干思考论文我国实证会计研究的若干思考论文我国会计界接触规范的实证研究方法；始自20世纪80年代中后期，当时的一些学者尝试将实证会计的研究方法与研究成果介绍到国内，包括翻译了瓦兹和齐杰瑞合著的《实证会计理论》一书。
但是；直到90年代中期，仍然以介绍为主。
最早出现的，可称之为实证研究的论文，应当是赵宇龙发表在《经济研究》 1998年第7期上‘会计盈余披露的信息含量”一文。
该文的发表，标志我国会计界对实证会计研究从方法介绍进入到实际应用。
1998年7月到现在，也只有3年多的时间。
从时间维度来看，回顾似乎跨度太短；难以形成有意义的结论；但如果从实证研究论文发表的数量、涉及的研究问题、递增的速度来看，总结并评价过去，不仅有充足的论文为依据，对未来我国实证会计研究的走向，也有一定的参考价值。
鉴于目前国内一些学者已经对实证会计研究的成果作了归纳与总结，本文不再重复这一工作。
我希望在这篇短文中；就我国实证会计研究已有的成果和现象，作一些评论与讨论。
如果对我国过去三年实证会计研究作一个总结评价的话，我个人认为，截止到目前的所有卖证会计研究，主要仍停留在模仿阶段，即运用西方成熟的实证会计研究的方法，以我国资本市场的数据来验证西方已有的实证会计研究的假设，甚至，一些研究问题也是模仿性的。
比如，赵宇龙的论文（1998）模仿Ball and Brown（1968），开我国实证会计研究之先河，但后续的很多研究也是如此。
理论是继承性的实证研究的核心就是通过大量的经验证据验证或修正前人的理论与假设。
以我国资本市场数据来验证西方已有的成果，有些适合，有些不适合。
但是；理论的重要作用就是对现象提供有依据的解释，从而能为现象的未来发展提供有依据的预测。
这样，仅仅是验证西方现有的理论，何者在我国的资本市场环境下具有解释能力，何者不具备解释力，显然不能形成真正基于我国市场环境的理论与假设，从而也就无法形成对我国经济现象具有解释、预测能力的理论。
我国实证会计研究存在问题的分析
研 究背景 ， 凶主要在于数据的获取 比较 原 容 易 ，同时也 由于 我国股票 市场产生较 晚，有关数据的时间序列较短 ．影响 了有 关研 究 结 论 的 可信 度 。有 的研 究选 取 的 样 本不够随机 ，降低 了样本的质量 ，也使研 究 结 果 受 到怀 疑 。再 就 是选 择 偏 见 ，使 用 样本来推断总体的前提就是样本与总体具 有相同的概率分布 ， 或者说样本是随机选 取的 ，但这一点很难做到 ，在很多研究 中 都存在选择偏 见问题 ， 就便研究结论 的 这 有用性受到质疑。
２、实证会计研 究存 在 的问题
实证 会计理 论 目的在于 揭示 会计现 ２１ ． 、宏观经济状况波动使数据不可 象 的内在规律性 ，在 规范会 计研究 的基 比。不 同年度之间数据不可 比会对统计检 础 上 ， 对 会 计 信 息 应 用 实 证 研 究 进 行 分 验的结果造成一定影响 。 ９ ４ １ ９ 年的通货膨 析检验 ， 运用统计的分析 方法 ， 使得研究 胀率 （ 零售物价指数 ） 到了２ ．７ 而 达 １ ％， ９８ ． ％ 中 更具有 说服力 ，为 改进和完 善规 范会计 １９ 年 又 出现 了 通货 紧缩 ，为 ２ ６ （ 研究 、 强其合理性 、有效性 ，从而为解 国统计年鉴 １ ９ ） 增 ９ ９ 。这两年的会计数据尤 释现行 的会计 实务和预 测未 来会计 实务 其 是 一 些 增 长指 标 会 存 在很 大 差 异 ，通 货 膨 胀 会 导 致数 据 不 可 比。虽 然应 用物 价 指 提供理论依据 。
１
、
实证会计 研究 的现 状
长期以来 ，我国会计理论研究绝大部 分属于规范会计理论研究，实证会计研究 基 本上没有 ，这就使得我 国的整个会计理 论缺乏实践经验 的这块基石 ，理论与实务 严重脱节。 ０ ２ 世纪 ８ 年代我国开始引入美 ０ 国 的实 证 会计 学 ，但是 这 种 引入 也只 是 介 绍性的。 由于发展较晚，我 国的实证 会计研究 基本上 都是采用国外 ２ ０世纪 ７ ～８ ０ ０年代 的研究方法 。从数学 的角度看 ，实证会计 理 论研 究 的 命 题 实 际上 涉 及 到变 量 之 间 的
企业会计准则执行之热点难点问题课件
Q4：如何估计新准则中的各项现值金额 辞退福利涉及的现值的计量（CAS 9）
➢ 未来现金流量的预测：辞退员工数、补偿金额、支付时 间
➢ 折现率：高质量公司债券或国债的收益率曲线
预计负债涉及的现值的计量（CAS 13）
➢ 未来现金流量的预测：最佳估计数－－最可能值，均值， 期望值
将金融资产或金融负债之名义金额折现后等于销售商 品（劳务）现行现金售价或购买商品现行现金购价的 折现率
短期金融资产或金融负债（如短期应收应付款）的初 始计量，基于重要性原则
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Q4：如何估计新准则中的各项现值金额
金融资产中涉及的现值的计量
➢ 金融资产的后续计量－－减值（CAS 22）
以摊余成本计量的金融资产
▪ 未来现金流量＝合同现金流量－现行预计减收金额，或现行预 计延期现金流量；考虑担保物之公允价值
▪ 折现率＝初始确认时的实际利率 • 为什么？ • 浮动利率贷款（应收款、持有至到期投资）
• 固定利率的呢，以利率风险为对象的公允价值套期的被套 期项目
▪ 短期应收款，如果折现的影响不重要的，可以不折现 ▪ 以单项为基础还是以组合为基础进行减值测试（应用举例）
三、关于债务重组会计问题
Q1:债务重组范围的界定应当把握的原则？
➢ 上市公司在清欠过程中，控股股东通过放弃持有的对上市公 司的股权抵偿其对上市公司的债务，上市公司作为减资的， 应当如何处理
上市公司，应借股本，贷应收债权，差额调整资本公积、留存收益 控股股东，应借应付债权，贷长期股权投资，差额调整留存收益
以成本计量的金融资产
▪ 折现率＝类似金融资产PP的T交现流行学市习 场收益率
以摊余成本计量的金融资产的减值：组合测 试程序：
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实证会计研究中的问题
近年来的实证会计研究给中国会计学界带来了一股新鲜空气，它对中国会计学的发展意义不可低估。
目前，我国的实证会计研究己经取得了不小的进步，主要表现在以下几方面:第一，我国的各种学术刊物上发表了不少文章，从各个角度介绍和评价了实证会计研究，使我国的读者对实证会计研究有了一个初步的印象，可以说早期的讨论对于我国实证会计研究的发展是至关重要和必不可少的;第二，一些敢为人先的会计学者首先开始了对实证会计研究的尝试，他们带动了一批学者加入到这个行列中来，便研究人数逐步增加，研究领域也越来越广泛，在包括财务、会计、审计的各个领域都有实证研究的成果出现，虽然这些成果还只是初步的，但己经足以让人感受到我国实证会计研究前进的步伐和广阔的前景;第三，最近几年我国出现了一批接受过良好培训的从事实证会计研究的学者，这是我国会计学界的一笔宝贵财产，虽然在目前他们所取得的成果还显得稚嫩，但随着证券市场的发展和会计改革的深入，他们将成为我国实证会计研究的主力军，假以时日他们中或许会有大家出现;第四，目前的实证会计研究已经引起了广大学者的关注，同时他们也开始关注与实证会计研究密切相关的领域，如财务学理论、经济学理论、计算机技术、统计方法和软件、数据库建设等，这些都预示着我们这一代人要为我国的实证会计研究打造一个扎实的基础。
一、实证会计研究中的基本问题
1.实证会计研究的本质。
一个被普遍接受的观点是，规范会计研究所回答的是应该是什么的问题，实证会计研究所回答的是实际是什么的问题，实证会计研究的目的
1。
《2024年实证会计研究_缘起、发展与思考》范文
《实证会计研究_缘起、发展与思考》篇一实证会计研究_缘起、发展与思考一、缘起实证会计研究是现代会计学研究的一种重要方法，它源于经济学和管理学的实证研究方法，借助统计技术和计算机技术对会计数据进行分析和处理，探究会计数据与现实经济现象之间的关系，以及不同因素对会计实务和财务决策的影响。
随着市场经济的发展和全球化进程的加速，实证会计研究在国内外逐渐成为热门领域，对于提升会计学理论的实践性和科学性，推动会计学科的发展具有重要的作用。
二、实证会计研究的发展（一）早期发展早期的实证会计研究主要关注于财务报表的编制和披露，以及会计政策的选择对企业财务状况和经营成果的影响。
研究者通过收集企业的财务报表和会计政策等相关数据，运用统计分析方法，探究会计数据与企业经营绩效、股价波动等经济现象之间的关系。
这一阶段的研究为后续的实证会计研究奠定了基础。
（二）现代发展随着信息技术和大数据技术的发展，实证会计研究逐渐向更加复杂和深入的方向发展。
研究者开始关注企业财务报告的全面性和真实性，以及会计信息的质量和可靠性。
同时，实证会计研究也开始涉及更多的领域，如企业并购、公司治理、股权激励等。
此外，实证会计研究还借助计算机技术和人工智能技术进行数据挖掘和分析，提高了研究的效率和准确性。
（三）发展趋势未来，实证会计研究将继续向更加综合和深入的方向发展。
一方面，随着全球化和数字化的发展，实证会计研究将涉及更多的国际化和跨文化因素，需要研究者具备更加广泛的知识背景和研究能力。
另一方面，实证会计研究将更加注重实践应用和政策制定，为政府和企业提供更加科学和有效的决策支持。
三、对实证会计研究的思考（一）研究方法的完善实证会计研究需要借助统计技术和计算机技术对大量数据进行处理和分析，因此需要不断完善研究方法和技术手段。
同时，实证会计研究还需要注重理论和实践的结合，将理论研究与实际问题相结合，提高研究的针对性和实用性。
（二）数据质量的保障实证会计研究需要大量的数据支持，因此数据的质量对于研究的准确性和可靠性至关重要。
实证会计研究中的几个问题
实证会计研究中的几种问题摘 要:实证会计研究在中国已有了某些故意义的研究成果,同步也存在某些问题需要探讨，对这些问题的讨论将有助于我们对实证会计研究的理解和研究水平的提高,如下仅是我们所思考的问题和某些建议，但愿对研究者有所协助。
核心词:实证：财务学理论:证券市场ﻪﻭ近年来的实证会计研究给中国会计学界带来了—股新鲜空气,它对中国会计学的发展意义不可低估。
目前,中国的实证会计研究已经获得了不小的进步。
一、实证会计研究中的基本问题ﻪ1.实证会计研究的本质。
一种被普遍接受的观点是.规范会计研究所回答的是“应当是什么”的问题,实证会计研究所回答的是“实际是什么”的问题，实证会计研究的目的是解释和预测会计实务，规范会计研究的目的在于规范会计实务。
一种简朴的类比是，如果你过一条河，实证会计研究告诉你的是此前人们是摆渡过去的,而规范会计研究告诉你的是应当从桥梁上过去还是摆渡过去。
从这个意义上讲,实证会计研究更注重科学性，规范会计研究更注重哲学性。
ﻪ2．开展实证会计研究的因素。
实证会计研究在美国得到了空前的发展,瓦茨和齐默尔曼觉得重要是需求推动的,这种需求重要来自三个方面：（１)信息需求，公司的许多利益有关者都需要做出与会计报告有关的决策，为了维护自身的利益，她们需要理解有关的实证会计研究成果：中国的状况却有所不同,对实证会计研究成果的需求没有美国那么强烈。
在信息需求方面，中国的投资者和证券市场的现状决定了她们对会计信息自身就不够注重,更不用说是运用会计信息而得到的研究成果了；在教学需求方面，采用了实证会计研究成果教学的院校和教师还只是很少数。
3.对实证会计研究的态度。
虽然实证会计研究已经获得了某些成果,从事这项研究的学者也越来越多,但人们仍然不断地间:实证会计研究究竟有无用?我们猜想她们所关怀的是实证会计研究对中国的会计理论和实务有无奉献。
回答是肯定的,只是奉献的形式有所不同。
有些实证成果对理论和实务是有直接奉献的，但大多数实证成果不能直接作用于理论或实务，而只是有间接的奉献。
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实证会计研究热点问题 WEIHUA system office room 【WEIHUA 16H-WEIHUA WEIHUA8Q8-
实证会计研究热点问题
1.公司治理结构
（1）上市公司审计委员会、会计独立董事是否能够加强内部控制、防范风险和确保财务信息质量等？
（2）当地上市公司数量数量，上市公司的经济影响力，企业政治联系的紧密程度等，是否会影响企业的债务期限结构？
（3）“替代假说”（公司治理能够在制度环境较差的情况下发挥替代作用，即制度环境弱，公司治理强）还是“结果假说”（公司治理是对制度环境要求的响应，即制度环境强，公司治理
强）
（4）
（5）控制权转移后高管变更对大股东利益侵占，进一步地，大股东利益侵占对企业绩效产生会产生什么影响？
（6）在不同的财务杠杆状态下，债务融资对管理者利益侵占行为有什么影响？
（7）中国公司治理从“合规”阶段的强制性治理向“创新”阶段的自主性治理演进过程中，投资者关系管理与股票收益的相关关系？
（8）
（9）公司治理各要素（股权集中度、资本结构、独立董事、股权制衡）与企业价值和公司治理效率的关系，及公司治理效率与企业价值之间的关系？
（10）
（11）我国金融发展、金融结构对上市公司资本结构的影响？（12）内部资本市场规模与上市公司资本结构（全部非银行借款率、短期非银行借款率）的关系？
（13）
（14）大股东放弃增配权、政府干预对企业恶性增资的影响？（15）监督需求与决策效率需求对董事会规模的影响：股权集中度与董事会规模负相，私人收益与董事会规模，经理持股比例与董事会规模，最终控制人为国家的上市公司与董事会规
模。
（16）交易效率与股权集中度、股权制衡之间的关系？
（17）大股东进行控制权转移时能够获得比一般股东转让股权时比较高的溢价。
是否是大股东对其它中小股东的侵害所得？（18）终极控制人追求私人收益的动机与上市公司债务期限结构的关系？
（19）在不同的企业生命周期作为约束条件纳入，股权制衡与企业价值的关系是否存在区别？
（20）大股东对董事会构成的影响？
（21）政治关联对控股股东的资金占用的影响？
（22）定向增发是功利性的“圈钱”，还是用于投资急需的项目？
（23）
（24）股权结构对大股东掏空行为及公司价值的影响控股股东持股比例在不同的区间内与公司绩效的关系
（25）
（26）控制性股东资金占用行为产生的本质原因是什么相对外部资本市场，内部资金成本呈现过低
（27）
（28）机构持股对投资者保护产生什么影响？
2.资本市场规律
（1）市场有效性研究。
（2）I PO
（3）品牌的股票市场价值
（4）机构投资者
（5）股票价值
（6）
3.会计信息质量
（1）上市公司各年会计稳健性的存在性；董事会独立性是否显着的影响了会计稳健性？
（2）上市公司所在地的法制环境和市场化程度等外部环境，以及公司治理结构等内部因素是否影响公司盈余信息的质
量？
（3）《上市规则》中规定的关联方表决回避制度提供了其他股东监督大股东关联交易的一个具体途径。
对第一大股东阵营一定的监督，是否可以监督关联交易，提高盈余质量？（4）比较现金制和应计制的盈利指标与公司价值相关性
（5）
（6）家族企业两权分离、高管任职和盈余质量的关系？
（7）内部控制与盈余质量之间的关联性？
（8）会计信息质量与上市公司投资不足和过度行为有没有实质性影响？
（9）
（10）CFO薪酬与盈余质量的相关性？
（11）新准则实施后，收益平滑限制、巨额亏损确认及时性、价值相关性、特殊目的盈余管理？
（12）盈余和盈余构成的持续性以及错误定价？
（13）会计盈余质量是否影响公司资本成本？在转轨制度背景下，制度环境的变化——会计制度改革和市场监管强化
——对盈余质量与公司资本成本的关系产生何种影响？（14）盈余质量影响资本配置效率的路径模式和作用机理。
（15）盈余成分的分解及其不同持续性研究。
（16）公司上市方式（直接上市与间接上市公司）对盈余质量的影响
（17）
4.盈余管理、利润操纵及会计舞弊
（1）盈余管理动机研究：利润平滑，IPO，降低税收成本，“大小非”减持，
（2）资本结构与盈余管理行为的相关关系？
（3）盈余管理手段研究：减值准备，资产处置交易，关联交易。
（4）投资者，银行，审计等能识别盈余管理吗？
（5）盈余管理、利润操纵的识别方法。
5.审计
6.会计准则及会计理论
（1）在竞争性资本市场中，是信息准确度还是信息不对称影响资本成本通过考察会计准则变迁所造成的信息不确定程度对投资者定价（股票收益率）的影响
（2）
（3）新会计准则变动对资本市场的影响？部分或整体。
（4）自发性变更与强制性变更对资本市场的不同影响自发性变更的动机
（5）
（6）我国会计准则与国际会计准则、其他国家和地区准则的差异性及对资本市场的影响？
（7）
（8）会计稳健性对关联交易（资金占用）的影响是否起到保护投资者或债权人的利益的作用
（9）
（10）内部控制信息披露是否能减轻代理成本？
（11）内部资本市场能否提高企业价值？
7.内部控制
（1）管理层讨论与分析是否提供了有用信息？
（2）内部控制是否影响企业业绩是否影响资本市场
（3）
（4）外部金融政策与企业内部现金持有的关系？
（5）内部控制是否提高会计信息质量？
（6）
（7）
8.公司治理与投资
（1）股权结构（大股东持股比例，国有股比例，股权集中度，负债结构）、成长性对经理层的过度投资的影响如何？
（2）公司治理信息（主要包括股权结构、董事会信息和市场化进程）对于机构投资者持股决策的影响力？
（3）管理者的过度自信行为对我国上市公司内部或者外部融资偏好行为的影响（总经理的年龄越大，任职时间越长，学历越高，以及当总经理教育背景）
（4）
（5）从企业内部人持股的角度来看，不同的企业内部人的持股（高管持股、董事持股、监事持股）是如何影响企业资本性支出的呢？
（6）国有上市公司存在因经理层代理问题和政府干预导致是否导致投资过度中小股东能否有效发挥对国有控股股东的制衡作用政府部门控制公司与法人控制公司、地方控制公司与中央控制公司发生过度投资的差异
9.股利政策
10.会计信息披露
（1）具体项目的披露：环境，社会责任，研发费用等。
（2）各种信息披露的市场反应？
11.融资问题
（1）再融资的方式选择动机是什么？
（2）金融环境对企业融资的影响？
（3）会计信息对融资的影响？
12.高管薪酬
（1）高管薪酬影响因素研究：公司治理结构，行业，高管持股，经营业绩，企业规模。
（2）资本市场对高管薪酬的反应？
（3）高管薪酬的业绩效果及影响因素。
13.代理成本
14.财务预警
15.研发费用
16.政治与会计
（1）影响企业绩效的政治因素：垄断，扶持政策，企业高管的政治背景，企业在当地的地位等。
（2）影响企业投资的政治因素。
17.税务会计
18.企业并购
（1）并购的效果：对业绩的影响，对资本市场的影响。
（2）影响并购的因素：政府，业绩，现金流等。
（3）影响并购方式的因素：公司治理结构，政治等。
（4）多元化并购的效果研究。
19.绩效评价。