信用评级标准对照
企业信用评级标准有哪些
企业信用等级主要分为两类，一种是应用于金融领域的，主要是为企业发债用的，另一种就是招投标类的，主要是为了企业参与投标，那么企业信用评级标准有哪些？
企业信用评定按得分高低为标准，分为AAA、AA、A、B、C五个等级：
一、AAA级:得分为90分（含）以上，且资产负债率、利息偿还率和到期信用偿付率指标得分均为满分，现金流量指标得分不得低于5分，有一项达不到要求，最高只能评定为AA级。
二、AA级：得分为80分（含）～90分（不含），且资产负债率、利息偿还率指标得分均为满分，到期信用偿付率指标得分不得低于10．8分，现金流量指标得分不得低于3分，有一项达不到要求，最高只能评定为A级。
三、A级：得分为70（含）～80分（不含），且资产负债率指标得分不得低于5分，利息偿还率指标得分不得低于8．1分，到期信用偿付率指标得分不得低于9．6分。
四、B级：得分为60分（含）～70分（不含）；或得分在70分以上，但具有下列情形之一的：⑴属于国家限制发展的行业；⑵资产负债率得分为5分以下；⑶利息偿还率得分在8．1分以下；⑷到期信用偿付率得分在9．6分以下。
五、C级：得分为60分（不含）以下；或得分在60分以上，但具有下列情形之一的：⑴生产设备、技术和产品属国家明令淘汰，⑵资不抵债⑶企业已停产半年以上；（4．存在逃废银行债权的行为，⑸利息偿还率得分在2．7分以下}六、到期信用偿付率得分在3．6分以下。
以上就是中标信用评估带给大家的简单分享，希望对大家有所帮助，同时也感谢大家一直以来的关注与支持！。
商家信用评级等级划分标准
商家信用评级等级划分标准
商家信用评级等级划分标准是一个用于评估商家信用水平的标准。
一般而言，商家信用评级分为五个等级，包括A级、B级、C级、D级和E级。
其中，A级商家信用水平最高，而E级商家信用水平最低。
具体的商家信用评级等级划分标准如下：
A级商家：商家信用极好，具备完善的信用管理体系和优秀的信用记录，能够长期稳定地为消费者提供高品质的产品和服务。
B级商家：商家信用良好，具备较为完善的信用管理体系和较好的信用记录，能够稳定地为消费者提供良好的产品和服务。
C级商家：商家信用一般，具备基本的信用管理体系和一般的信用记录，能够基本地为消费者提供一般的产品和服务。
D级商家：商家信用较差，具备不完善的信用管理体系和较差的信用记录，可能存在一定的风险，消费者需谨慎选择。
E级商家：商家信用极差，具备较为严重的信用问题和不良记录，存在较高的风险，消费者应避免选择。
以上是商家信用评级等级划分标准的具体内容，消费者在选择商家时可以参考此标准，以保证自己的权益和利益。
- 1 -。
信用评级等级
信用评级等级
对于我国企业信用评估的信用等级采用国际通行的四等十级制
评级等级，具体等级分为：AAA，AA，A，BBB，BB，B，CCC，CC，C，D。
同时也是衡量企业财务能力的重要指标体系。
AAA级：信用极好。
企业的信用程度高、债务风险小。
该类企业具有优秀的信用记录，经营状况佳，盈利能力强，发展前景广阔，不确定性因素对其经营与发展的影响极小。
AA级：信用优良。
企业的信用程度较高，债务风险较小。
该类企业具有优良的信用记录，经营状况较好，盈利水平较高，发展前景较为广阔，不确定性因素对其经营与发展的影响很小。
A级：信用较好。
企业的信用程度良好，在正常情况下偿还债务没有问题。
该类企业具有良好的信用记录，经营处于良性循环状态，但是可能存在一些影响其未来经营与发展的不确定因素，进而削弱其盈利能力和偿还能力。
BBB级：信用一般。
企业的信用程度一般，偿还债务的能力一般。
该类企业的信用记录正常，但其经营状况、盈利水平及未来发展易受不确定因素的影响，偿债能力有波动。
BB级：信用欠佳。
企业信用程度较差，偿还能力不足。
该类企业有较多不良信用记录，未来前景不明朗，含有投机性因素。
B级：信用较差。
企业的信用程度差，偿债能力较弱。
CCC级：信用很差。
企业信用很差，几乎没有偿债能力。
CC级：信用极差。
企业信用极差，没有偿债能力。
C级：没有信用。
D级：企业已濒临破产。
企业客户信用评级指标及记分标准
企业客户信用评级指标及记分标准综合类财务能力最高分良好值平均值偿债能力(27) 资产负债率速动比率现金流动负债比率(%) 利息保障倍数或有负债比获利能力(27) 主营利润率净资产收益率销售收入前三位的业务贡献率销售收入平均增长率营运能力(21) 总资产周转率存货周转率应收账款周转率营业活动收益质量现金自给率合计8 6 5 4 4 9 5 5 8 8 3 3 3 4 44 110 18 3.8 30 23 11 80 14.1 1 9.3 16 100 60 65 73 10 2.5 50 15 6.5 65 8.3 0.6 5.2 7.2 90 40 较差值90 36 3 0.9 70 4 1 50 -7.4 0.3 2.7 2.9 70 15 实际值实际得分8.00 0.00 0.00 0.00 4.00 指标说明负债总额/资产总额(流动资产-存货)/流动负债现金及现金等价物/流动负债(利润总额+财务费用)/财务费用或有负债/净资产0.00 (主营利润+补贴收入)/销售收入0.00 净利润/净资产销售收入前三位的业务(经营利润+补贴收入)的绝对值/(销售0.00 收入前三位的业务(经营利润+补贴收入)的绝对值+(利润总额-销售收入前三位的业务(经营利润+补贴收入))的绝对值) 2.26 0.00 销售成本/总资产0.00 销售成本/存货0.00 销售收入/应收帐款0.00 0.00 0.00定性因素行业环境(8) 销售收入前三最高分位的三个行业得分行业集中度3 各行业占三个行业总销售收入比率实际得分0 垄断和寡头垄断3、垄断竞争2、完全竞争1行业发展周期3行业替代性20 不可替代2、中度可替代1、可替代性强0综合类人员能力(5) 领导层文化结构主要领导人行业从业经验(年)1 21.00 本科以上得1分，专科0.5,专科以下不得分主要领导人指董事长、总经理、财务总监及任何公司实际控制人0.00 。
企业信用评级标准-企业信用评级打分标准.doc
存款占比
—————（单位：%）
贷款占比
≥100得6分≥80得5分≥60得3分≥50得1分；<50得0分
六：发展前景
10
21.近三年利润情况
2
近3年利润总额增长情况；其中亏损企业考察期减亏情况
连续3年增长（或减亏）得2分；连续2年得1.5分；3年内有增长（或减亏）得1分；3年内无增长（或减亏）得0分
4
利润总额+财务费用
—————（单位：%）
财务费用
≥5或财务费用<0得4分；≥4得3分≥3得2分≥1得1分；<1得0分
16.应收账款（票据）周转次数
3
赊销收入净额
—————（单位：%）
应收账款（票据）平均余额
≥8得3分；≥4得2分≥1得1分；<1得0分
17．存货周转次数
3
产品销售成本
—————（单位：%）
七：综合评分
100
前面得分加总
≥90为AAA级≥75为AA级≥60为A级≥45为BBB级≥30为BB级<30为B级
平均存货成本
≥6得3分；≥3得2分≥1得1分；<1得0分
五：信誉状况
30
18.贷款质量
12
无逾期、呆滞、呆账贷款，且无次级、可疑、损失贷款，得9分；有其中之一者得0分
19.贷款付息
ቤተ መጻሕፍቲ ባይዱ12
应付贷款利息余额
无欠息得12分；≤一个季度应计利息额度得10分；≤两个季度应计利息额得6分；>两个季度得0分
20.存贷款占比
≥5000得3分≥3000得2分；≥1000得1分≥500得0.5分<500得0分
8.人均实有净资产
3
企业信用评级标准(参考)
企业信用评级标准(参考) 企业信用评级标准(参考)一、企业基本信息1·1 企业注册资料1·2 企业经营范围及规模1·3 企业历史经营情况1·4 企业法定代表人及高管层情况二、财务状况评估2·1 财务报表分析2·1·1 资产负债表分析2·1·2 利润表分析2·1·3 现金流量表分析2·2 财务指标评估2·2·1 偿债能力评估2·2·2 盈利能力评估2·2·3 资产运营能力评估2·2·4 现金流量评估2·3 行业比较分析2·3·1 行业地位及市场份额 2·3·2 行业增长率2·3·3 行业竞争情况三、经营风险评估3·1 宏观经济环境分析3·1·1 国内宏观经济政策3·1·2 国际经济环境3·2 行业竞争分析3·2·1 行业增长前景3·2·2 行业竞争格局3·2·3 行业监管政策3·3 企业治理结构及内部控制评估 3·3·1 公司治理结构3·3·2 内部控制体系3·4 企业自身经营风险评估3·4·2 市场销售风险3·4·3 增长与扩张风险四、信用历史评估4·1 企业信用记录4·1·1 逾期付款记录4·1·2 非正常经营行为记录 4·1·3 法律纠纷及诉讼记录4·2 合作伙伴评价4·2·1 供应商及客户评价4·2·2 合作伙伴关系稳定性五、法律风险评估5·1 法律合规性评估5·1·1 企业合同合规性5·1·2 相关法律法规遵循情况5·2 法律纠纷及诉讼风险5·2·1 违约及诉讼记录5·2·3 知识产权侵权风险附件：1·企业注册资料副本2·企业财务报表3·缔约合同及其他法律文件法律名词及注释：1·资产负债表：反映企业在某一特定日期的资产、负债和所有者权益的情况。
企业信用评级标准(参考)
企业信用评级标准（1）评级对象。
凡向我公司申请担保授信的客户，如已有至少两个会计年度经营期财务报表，均应按规定进行信用等级评定。
（2）评级的企业类型。
我司考虑到不同行业评价企业财务和经营状况的标准不同，主要参考上海和深圳证券交易所对上市公司的分类方法，将评级对象分为工业、商贸、公用事业、房地产开发、综合等五种类型，分别设置工业企业、商贸企业、房地产开发企业、公用事业企业、综合类企业等类型企业的信用评级指标体系与计分标准。
（3）评级指标体系。
我司信用评级指标按偿债能力、获利能力、经营管理水平、履约情况及发展能力和潜力共五个方面设置。
根据评级对象所属行业的差异及其资金运用和从事经营活动的特点，按上述五个方面有针对性地分别设置若干量化或非量化指标，由此构成一个完整的评级指标体系。
评级采用百分制。
见下表。
表6-9 我司对企业信用评级指标体系与计分标准表另外，考虑到银行自身对客户取舍方面的信贷政策定位与要求，以及当前中国的中小企业普遍存在着在不良比率高、财务报表真实性差、经营波动性大、抗风险能力弱等问题，客户信用评级中还按不同评级企业类型设立信用等级限定指标，这些指标主要是资产负债率、利润增长率、履约指标、客户规模指标、同业竞争力及报表真实性等6项。
见下表。
表6-10 我司对企业信用评级指标体系与计分标准表（4）信用等级的设置和评级标准。
参照国际惯例，授信对象的信用等级划分为AAA、AA、A、BBB、BB、B、CCC、CC、C和D级共10个等级。
评级对象所获评级总分与信用等级和信用度的关系见下表。
表6-11 信用等级和信用度的关系表（5）客户信用评级管理。
针对客户经营中可能出现的重大不利变动情况，我司必须对客户进行动态跟踪。
如发生重大变动因素，须酌情调整有关评级对象的信用等级，这些不利因素可包括：客户主要评级指标明显恶化，导致评级分数降低10分或10分以上。
客户主要管理人员涉嫌重大贪污、受贿、舞弊或违法经营案件。
企业信用评级标准(参考)
企业信用评级标准(参考)企业信用评级标准是企业申请担保授信时必须遵守的规定。
评级对象必须具备至少两个会计年度的经营期财务报表。
根据不同行业对企业财务和经营状况的标准不同，我司将评级对象分为五种类型：工业、商贸、公用事业、房地产开发、综合。
每种类型都有相应的信用评级指标体系与计分标准。
信用评级指标体系共分为五个方面，包括偿债能力、获利能力、经营管理水平、履约情况及发展能力和潜力。
根据评级对象所属行业的差异及其资金运用和从事经营活动的特点，按上述五个方面有针对性地分别设置若干量化或非量化指标，由此构成一个完整的评级指标体系。
评级采用百分制。
偿债能力指标包括资产负债率和流动比率。
资产负债率计算公式为负债总额除以资产总额。
标准值为60%，满分为30分。
每上升2个百分点扣1分，130%或以上为满分。
每下降5个百分点扣1分，30%或以上为满分。
流动比率指标为流动资产除以流动负债，现金除以流动负债。
标准值为130%，满分为10分。
获利能力指标包括销售利润率和资本回报率。
销售利润率指标为销售利润除以销售收入，标准值为8%，满分为10分。
资本回报率指标为净利润除以所有者权益，标准值为8%，满分为4分。
经营管理指标包括销售收入现金流、应收账款周转率、存货周转率和管理水平。
销售收入现金流指标为销售商品或提供劳务收到的现金除以销售收入，标准值为80%，满分为量。
应收账款周转率指标为销售收入除以平均应收账款余额，标准值为400%，满分为。
存货周转率指标为产品销售成本除以平均存货，标准值为300%，满分为。
管理水平指标包括企业文化、财务管理、质量、技术、信息管理等。
标准值为24分，满分为6分。
商誉指标包括企业形象、产品质量、服务评价、行业声誉、纳税情况及遵纪守法程度等。
视情况给予分至满分。
履约指标包括企业信用等级、债务支付能力、履约能力、合同履行情况等。
标准值为16分，满分为。
过B级⑵如存在“可疑类”或“损失类”贷款，信用等级为D级2利润增长率65%或以上为满分；每下降3个百分点扣1分；扣完为止3履约指标按期还本为满分；按期付息，但在评估时点存在逾期1个月以上的贷款记录，扣4分；未按期还本超过3个月，为分，若本年度应还银行贷款本金总额为，以其他授信形式比照给分按期付息为满分；本年度存在拖欠利息10天以上的记录，扣3分；评估时点存在欠息情况为分。
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一般分为4级。在国际上还有一种惯例，即一国企业发行外币债券的信用等级要以所在国
二、定性指标
定性指标主要分两大内容：
一是行业风险评估，即评估公司所在行业现状及发展趋势、宏观经济景气周期、国家
产业政策、行业和产品市场所受的季节性、周期性影响以及行业进入门槛、技术更新速度
等。通过这些指标评估企业未来经营的稳定性、资产质量、盈利能力和现金流等。一般说
来，垄断程度较高的行业比自由竞争的行业盈利更有保障、风险相对较低。
资信信息。评估公司要对评估结果负责，评估结果具有社会公证性质。这就要求信用评级
公司必须具有超脱地位，不带行政色彩，不受任何单位干预，评估依据要符合国家有关法
规政策，具有客观公正性，在社会上具有相当的权威性。
2、内部评估。评估结果不向社会公布，内部掌握。例如，银行对借款人的信用等级评估，就
属于这一种，由银行信贷部门独立进行，作为审核贷款的内部参考，不向外提供资信信息。
如利率风险、通货膨胀风险、再投资风险及外汇风险等等。
其次，信用评级所评价的目标是经济主体按合同约定如期履行债务或其他义务的能力和意愿，
而不是企业本身的价值或业绩。
第三，信用评级是独立的第三方利用其自身的技术优势和专业经验，就各经济主体和金融工具
的信用风险大小所发表的一种专家意见，它不能代替资本市场投资者本身做出投资选择。
或同行业内评级对象信用风险的相互比较。评级指标根据被评对象及经济主体所处行业不同而不同。
一、定量指标
定量指标主要对被评估人运营的财务风险进行评估，考察会计质量，主要包括：
1、资产负债结构
分析受评企业负债水平与债务结构，了解管理层理财观念和对财务杠杆的运用策略，
如：债务到期安排是否合理，企业偿付能力如何等。如果到期债务过于集中，到期不能偿
对资信概念的理解。国际上对形成信用的要素有很多种说法，有5C要素、3F要素、5P要
素等等。其中以5C要素影响最广。在我国，通常主张信用状况的五性分析，包括安全性、
5
收益性、成长性、流动性和生产性。通过五性分析，就能对资信状况做出客观的评价。建
立信用评级指标体系，首先要明确评级的内容包括哪些方面，一般来说，国际上都围绕以
3、国家主权信用评级(SovereignRating)。国际上流行国家主权评级，体现一国偿债意愿和能
力，主权评级内容很广，除了要对一个国家国内生产总值增长趋势、对外贸易、国际收支
情况、外汇储备、外债总量及结构、财政收支、政策实施等影响国家偿还能力的因素进行
分析外，还要对金融体制改革、国企改革、社会保障体制改革所造成的财政负担进行分析，
2
三、信用评级按照评估收费与否来分，可以分为有偿评级和无偿评级两种：
1、有偿评级。由独立的信用评级公可接受客户委托进行的信用评级，一般都要收费，属于有
偿评级。有偿评级特别要讲究客观公正性，不能因为收费而失去实事求是的作风，忽视投
资者的利益。如果违背了这一点，信用评级公司就会丧失社会的信任。
2、无偿评级。信用评级机构有时为了向社会提供资信信息，有时为了内部掌握，评估一般不
最后进行评级。根据国际惯例，国家主权等级列为该国境内单位发行外币债券的评级上限，
不得超过国家主权等级。
4、其他信用评级如项目信用评级，即对其一特定项目进行的信用评级。
二、信用评级按照评估方式来分，可以分为公开评估和内部评估两种
1、公开评估。一般指独立的信用评级公司进行的评估，评估结果要向社会公布，向社ቤተ መጻሕፍቲ ባይዱ提供
二是业务风险评估，即分析特定企业的市场竞争地位，如市场占有率、专利、研究与
开发实力、业务多元化程度等，具体包括：
1、基本经营和竞争地位
受评企业的经营历史、经营范围、主导产品和产品的多样化程度，特别是主营业务在
4
企业整体收入和盈利中所占比例及其变化情况，这可以反映企业收入来源是否过于集中，
从而使其盈利能力易受市场波动、原料供应和技术进步等因素的影响。此外，企业营销网
利的来源和构成进行深入分析，并在此基础上对影响企业未来盈利能力的主要因素及其变
化趋势做出判断。
3、现金流量充足性
现金流量是衡量受评企业偿债能力的核心指标，其中分析师尤其要关心的是企业经营
活动中产生的净现金流（NetCashFlow）。净现金流量、留存现金流量和自由现金流量与
到期总债务的比率，基本可以反映受评企业营运现金对债务的保障程度。一般不同行业现
商业市场上的信用评估机构，他们对商业企业进行信用调查和评估，著名企业有邓白氏公司
(Dun&Bradstreet)
消费者信用评估机构，他们提供消费者个人信用调查情况
关于信用评级的概念，至目前为止没有统一说法，但内涵大致相同，安博尔·中诚信认为，主要
包括三方面：
首先，信用评级的根本目的在于揭示受评对象违约风险的大小，而不是其他类型的投资风险，
目前主要是债券信用评级，在我国已经形成制度，国家已有明文规定，企业发行债券要向
认可的债券评信机构申请信用等级。关于股票评级，除优先股外，国内外都不主张对普通
股票发行前进行评级，但对普通股票发行后上市公司的业绩评级，即对上市公司经营业绩
综合排序，大家都持肯定态度，而且有些评估公司已经编印成册，公开出版。
用评级的标准要根据企业所在行业的总体水平来确定，国际上通常采用全球标准，则信用
评级的标准要反映整个世界的水平。目前我国信用评级主蛰用于国内，评级标准可以只考
虑国内企业的总体水平。
4、信用评级的权重。指在评级指标体系中各项指标的重要性。信用评级的各项指标在信用评
级指标体系中不可能等同看侍，有些指标占有重要地位，对企业信用等级起到决定性作用，
1
家主权信用评级等四类
1、企业信用评级。包括工业、商业、外贸、交通、建筑、房地产、旅游等公司企业和企业集
团的信用评级以及商业银行、保险公司、信托投资公司、证券公司等各类金融组织的信用
评级。金融组织与公司企业的信用评级要求不同，一般公司企业生产经营比较正常，虽有
风险，容易识别，企业的偿债能力和盈利能力也易测算；而金融组织就不一样，容易受经
付的风险会明显加大，而过分依赖短期借款，有可能加剧再筹资风险。此外，企业的融资
租赁、未决诉讼中如果有负债项目也会加大受评对象的债务负担，从而增加对企业现金流
量的需要量，影响评级结果。
3
2、盈利能力
较强的盈利能力及其稳定性是企业获得足够现金以偿还到期债务的关键因素。盈利能
力可以通过销售利润率、净值报酬率、总资产报酬率等指标进行衡量，同时分析师要对盈
收费用。无偿评级通常只能按照有关单位的公开财务报表和资料进行，不能进行深入现场
调查。因而资信信息比较单一，评估程序和方法也较简单。
四、信用评级按照评估内容来分，可以分为综合评估和单项评估两种：
1、综合评估。是对评估客户的各种债务信用状况进行评级，提出一个综合性的资信等级，它
代表了对企业客户各种债务的综合判断。
资产周转率等指标加以体现。
3、信用评级的标准。要把资信状况划分为不同的级别，这就要对每一项指标定出不同级别的
标准，以便参照定位。明确标准是建立信用评级指标体系的关键，标准定得过高，有可能
把信用好的企业排挤出投资等级；反之，标准定得过低，又有可能把信用不好的企业混入
投资等级，两者都对信用评级十分不利。因此，标准的制定必须十分慎重。一般来说，信
金流量充足性的标准是不同的，分析师通常会将受评企业与同类企业相对照，以对受评企
业现金流量充足性做出客观、公正的判断。
4、资产流动性
也就是资产的变现能力，这主要考察企业流动资产与长期资产的比例结构。同时分析
师还通过存货周转率、应收帐款周转率等指标来反映流动资产转化为现金的速度，以评估
企业偿债能力的高低。
上5C要素展开，国内评级则重视五性分析。
2、信用评级的指标。即体现信用评级要素的具体项目．一般以指标表示。指标的选择，必须
以能充分体现评级的内容为条件。通过几项主要指标的衡量，就能把企业资信的某一方面
情况充分揭示出来。例如企业的盈利能力，可以通过销售利润率、资本金利润率和成本费
用利润率等指标加以体现；企业的营运能力可以通过存货周转率、应收账款周转率和营业
所适从，更谈不到资信评级的客观性、公正性和科学性。在我国，企业发行债券和银行发放贷款，
必须进行资信评级，已经形成制度，但对发债和贷款企业的资信评级指标体系，一直没有统一和规
范起来，各家评级机构各有一套体系，独树一帜，自主评级。目前我国已经“入世”，逐步趋向国际
接轨，商业银行和其他金融机构也将准备列入资信评级对象。因此，对信用评级指标体系必须在理
营环境影响，是经营货币借贷和证券买卖的企业，涉及面广，风险大，在资金运用上要求
盈利性、流动性和安全性的协调统一，要实行资产负债比例管理，要受政府有关部门监管，
特别是保险公司是经营风险业务的单位，风险更大。因此，金融组织信用评级的风险性要
比一般公司企业来得大，评估工作也更复杂。
2、证券信用评级。包括长期债券、短期融资券、优先股、基金、各种商业票据等的信用评级。
论上有一个统一的认识，以便在此基础上逐步提高信用评级指标体系的客观性、公正性和科学性，
从而保证资信评级结果的准确性。
信用评级指标体系作为一个完整的体系来说，应该包括以下六个方面内容：
1、信用评级的要素。这决定于对资信概念的认识。狭义说，资信指还本付息的能力；广义说，
指资金和信誉，是履行经济责任的能力及其可信任程度。因此，信用评级的要素应该体现
络与手段、对主要客户和供应商的依赖程度等因素也是必须考虑的分析要点。
2、管理水平
考察企业管理层素质的高低及稳定性、行业发展战略和经营理念是否明确、稳健，企