2017注册管理会计师(CMA) P2 职业道德
CMA P2中文课程职业道德
考纲要点
➢“美国国外贪腐防治法”
➢塞班斯法案SOX第406号“道德公约”（code of ethics）➢IMA管理会计公告：《价值与道德，从开始到实践》
美国国外贪腐防治法FCPA
➢反海外腐败法,
➢Foreign Corrupt Practice Act ➢立法背景：
-20世纪70年代中期
-水门事件
-美国证券交易委员会SEC
-400多家公司被调查
-为获得合同或业务
-向国外政府官员行贿
-1977年通过
美国国外贪腐防治法FCPA
➢含2套重要的条款：
➢All public companies must devise and maintain a system of internal accounting control, regardless of whether they have foreign operations.
➢译文：无论上市公司有没有在海外开展业务，必须发展和维护一套自己的财务内部控制系统
美国国外贪腐防治法FCPA
➢含2套重要的条款：
➢2.No Domestic concern, including any person acting on its behalf, whether or not doing business overseas and whether or not registered with the SEC, may offer or authorize corrupt payments to any foreign official, foreign political party or official thereof, or candidate for political office in a foreign country.
➢译文：无论公司的性质，只要是在美国的公司，就不允许向国外政府机构和官员进行任何方式的贿赂
什么是贿赂
➢Corrupt payments are payments for the purpose of including the recipient to act or refrain from acting so that the domestic concern might obtain or retain business.
➢译文：政府官员接受款项后，通过某些作为可以帮助美国的企业获得或保持在该国的某些商业活动
例外条款（文化因素）
➢例外条款（文化因素）
✓加速费
✓润滑费
✓政府机构的例行工作
➢目的
✓使相关文件可以流转
✓许可证有保障
✓获得公用事业相关服务
经典例题EXAMPLE
3
美国国外贪腐防治法禁止美国公司：
A、出于获得或保留业务目的，向国外政府官员行贿
B、在海外市场生产产品时不遵循与国内相同的安全和环境规定
C、向不遵循美国人权规定的国家出口产品
D、出于贿赂、不道德或非法目的而出售产品
背景：萨班斯奥克斯利法案SOX第406号条款
丑闻曝光公司细节描述
Oct2001安然通过复杂关联方交易和表外事项隐匿10亿美元的债务Nov2001安达信帮助安然财务造假
Feb2002Global Crossing电信虚增收入，销毁财务文件
Feb2002Qwest网络通信虚增收入
Mar2002WorldCom世通大量运营费用资本化处理；资金用于个人目的
Apr2002Adelphia通讯大量运营费用资本化处理；隐匿债务；资金用于个人
目的
Jun2002施乐虚增收入
萨班斯奥克斯利法案SOX第406号条款
➢针对财务高管（Senior financial officers）
首席财务官，主要会计官员，首席执行官
➢界定价值观与职业道德：
1.诚实且合乎道德的行为，包括采用合乎道德的方式处理个人与工作职责
之间的实际冲突或明显冲突；
2.在需要有报告发布者存档的定期报告中，进行全面、公正、准确、及时
且可理解的信息披露；
3.遵循现行的政府规划和规章的要求。
经典例题EXAMPLE
2
萨班斯奥克斯利法案的406条款要求：
A、高级财务官具备并遵循价值观与职业道德
B、组织在价值观与职业道德中使用特定的措辞
C、要求高级财务官在每年纳税申报表上签字
D、将价值观与职业道德的报告格式改为8-k表格
IMA管理会计公告：《价值与道德，从开始到实践》➢针对财务高管（Senior financial officers）
✓首席财务官，主要会计官员，首席执行官
➢人员绩效反馈环Human performance feedback loop
➢调查工具Survey tools
➢披露揭发渠道Whistle-blowing framework
让我们一起为明天拼搏……。
2017美国注册管理会计师(CMA) P2 决策分析和风险管理- 投资评级
投资评级
考纲要点
➢ 掌握投资评级的决策方法 获利指数排序： 资本分配合理化，因资本有限额，要使有限资本投入的收益 最大，也就是投资项目组合的净现值最大化。
➢ 获利指数法：
➢ 互斥项目： 采用净现值法，选择净现值高的项目。
1 经典例题 EXAMPLE
Zinx公司最多有$5,000,000可供投资。公司有如下 的投资选择：
PI 1.2 1.146 1.137 1.14 1.25
排序 2 3 5 4 1
应该向Zinx的管理层建议采纳以下的哪种组合？
A、II, III和IV B、I, IV和V C、II, III和V D、I和II
3 经典例题 EXAMPLE
当资本是定量配给，而且项目之间不相互排斥，那么被推荐用于 评估项目的技术是用以下的哪项来给项目排序
A、平均回报率 B、获利指数 C、回收期 D、内部回报率
3 经典例题 EXAMPLE
Stennet公司正在考虑两个互斥的项目。公司的资本 成本为10%。两个项目的净现值序列如下。
公司总裁认为应该选择B项目，因为它的内部收益率 （IRR）较高。总裁要求CFO——John Mack提供 建议。以下各项建议中，Mack应该给哪一项？ A、同意总裁的观点 B、选择A项目，因为它的IRR高于B项目 C、选择A、B两个项目，因为两个项目的IRR都高于 资本成本 D、选择A项目，因为当折现率为10%时，它的NPV 大于B项目的
让我们一起为明天拼搏… …
2017美国注册管理会计师(CMA) P2 简答题要点
简答题1.财务比率分析的缺陷I.单个比率是无法提供关于整个企业所有的相关信息，因此，我们必须计算一II.组财务比率来对企业进行适当的评估。
合理选择比率取决于该企业所属行业的特征III.即使采用多项比率来衡量和预测一家公司的业绩，如果不与行业平均值和竞争对手比较，我们也无法得出有用的结论IV.财务比率是计算的结果。
如果没有仔细的解释和其他额外的非财务信息，这些比率本身是无法揭示企业所面临的实际问题。
而且，即使可以通过这些比率来识别企业的潜在问题，财务比率也无法提供有效的解决方案。
因此，财务比率分析的目的在于为进一步调研和寻找解决方案提供基础V.如果将收益的持续性作为首要考虑的话，那么收益管理就不可避免了。
因此，粉饰太平(window dressing)就成为了比率分析的另一项挑战。
对于经验不足的分析师而言，美化过的财务比率一定会对其在评估业绩时产生误导VI.公认会计准则允许企业采用不同的会计方法，因此，就会产生不同的财务结果。
在比较不同的企业时，必须考虑到会计方法上的差异。
因为我们会在财务报告中使用预计值，所以不同企业间的比较需要进行必须的调整2.杜邦分析法的优点I.首先，杜邦分析法将权益回报率分解成权益乘数、销售利润率和资产周转率。
这样就让投资者从3个维度来分析企业给股东带来的回报，即财务杠杆（风险）、销售的盈利能力和资产使用的效率。
企业提升其中任何一个指标都能提升投资者会计回报II.其次，杜邦分析法将资产投资回报率分解成销售利润率和资产周转率。
这样就能让管理层从2个维度来分析企业使用资产所创造的盈利能力，即销售的盈利能力和资产使用效率。
此外，管理层还可以通过继续深入分析销售盈利能力（销售额、销货成本和期间费用）和资产使用效率（流动资产和非流动资产）来提升企业的盈利能力3.杠杆与企业风险I.经营杠杆a.杠杆是指企业使用固定成本来增加企业的收益。
一般而言，企业一定会有经营杠杆，因为企业一般都会有固定的经营成本。
pt2CPA职业道德
美国注册会计师协会职业道德规范的层次结构
基本原则（Principles）
具体行为守则（Rules of conduct）
行为守则的解释（Interpretations）
道德裁决（Ethical rulings）
基本原则 —— 职业道德行为的理想标准。（不具强制性） 具体行为守则 —— 审计人员应遵守的职业道德的最低准。 （具有强制性） 行为守则的解释 —— 对具体行为规则进行的详细解释。 （不具强制性，但不得任意违背） 道德裁决 —— 由注册会计师协会的有关部门对涉及职业 道德的一些具体事件所作出的裁决。 （不具强制性，但不得任意违背）
基本原则 审计人员职业 道德最高标准 具体行为守则 审计人员职业 道德最低标准 不合规行为
【案例分析4】 ABC 会计师事务所首次接受委托，承办Y 公司2006 年度会计报表审计业务，并于2006年底与Y 公司签定审 计业务约定书。假定存在以下情况，判断ABC会计师事 务所是否违反了职业道德规范的要求，并说明理由。 （1）ABC 会计师事务所以明显低于前任审计师的审计 收费承接了业务，并且，通过与前任审计师和当地相同 规模的其他会计师事务所进行比较，向Y 公司保证，在 审计中能够遵循审计准则，审计质量不会因降低收费而 受到影响。
（二）具体行为规则 1．专业胜任能力与技术规范
不得承接不能胜任的业务 保持应有的职业谨慎 妥善的计划和督导 获取充分、适当的证据 不得对未来事项作出保证 技术规范：审计标准、会计标准、其他技术标准
2．对客户的责任 P61
履约责任 保密责任 不得以或有收费方式 提供服务
3．对同行的责任P61
与同行保持良好的工作关系，配合同行工作 不得诋毁同行，不得损害同行利益 不得以不正当手段与同行争 揽业务 不得雇佣正在其他会计师 事务所执业的注册会计师
论述管理会计应具备的职业道德。
管理会计是企业内部管理的重要角色，其职责不仅仅是对财务数据进行收集和处理，更重要的是对企业决策提供准确可靠的信息和建议。
在这一职责的履行过程中，管理会计需要具备高度的职业道德，以确保其行为符合法律法规和道德规范，同时能够保持独立、客观和诚实。
一、诚实正直在处理财务数据和信息时，管理会计首先要做到诚实正直。
他们必须保证在记录和报告企业财务数据时不进行任何篡改或造假，以确保财务报告的准确性和可信度。
管理会计还需要在与同事、上级、下属及外部合作伙伴交流交流时保持诚实、不夸大事实，不隐瞒关键信息，不制造误导，以维护企业和专业的形象。
二、保密在企业内部，管理会计接触到大量敏感的财务数据和信息，因此必须具备严格的保密意识。
他们要严格遵守企业的保密制度，保护财务数据和信息的安全，防止泄露给未经授权的人员，以免造成企业的损失和风险。
在与外部合作伙伴打交道时，管理会计也要谨慎保密，不能将企业机密信息泄露到外部。
三、独立客观管理会计作为企业内部的财务专业人员，必须保持独立客观的态度。
他们不能为了满足上级或他人的利益而在财务报告中进行不当的调整，更不能被利益相关方的观点或压力所左右，影响自己的判断和决策。
在面对各种冲突和纷争时，管理会计要坚守原则，根据客观事实进行判断和决策，保持其独立性和专业性。
四、遵守法律法规和职业准则作为财务专业人员，管理会计必须严格遵守相关的法律法规和职业准则。
他们要了解并遵守国家和行业的相关法律法规，不得进行任何违法行为，同时要遵守所在行业的职业准则和规范，遵循相关的职业操守和伦理要求。
五、不与企业经营者勾结作为企业内部的管理会计，他们必须保持与企业经营者的独立性，不能与企业经营者勾结，不得为企业经营者提供违法违规的便利或帮助。
管理会计在职业生涯中要坚持独立客观的原则，不为企业经营者谋取私利，不参与于企业经营者的违法活动。
六、不得接受贿赂行贿管理会计必须保持清正廉洁的形象，不得接受贿赂、行贿或其他不正当利益，不得因私利而损害企业和他人的利益。
2017美国注册管理会计师(CMA) P2 串讲8投资决策和职业道德
串讲8：投资决策和职业道德
知识点结构
资本预算过程
类别 开始时
营运期间
处置期
描述流
现金流活动
启动项目的现金流出 净营运资本的流出 替换资产时现金流入或流出
营运现金支出 额外资本投资支出 投资产生的现金流入
投资处置的现金流入流出 净营运资本的释放导致现金 流入
1.人员绩效反馈环 2.调查工具 3.揭发渠道
让我们一起为明天拼搏… …
净现值法与内部回报率法的比较
净现值
内部回报率
1 结果是数量，可以相加 结果是百分比，不能相 加
2 不同期间可以有不同的 折现率是单一的 折现率
3 现金流入流出方向发生 现金流入流出方向发生 变化，净现值法更可靠 变化，内部回报率可能 会误导
投资评级
➢ 为什么要排序： 资本分配合理化，因资本有限额，要使有限资本投入的收益 最大，也就是投资项目组合的净现值最大化。
➢ 获利指数法：
➢ 互斥项目： 采用净现值法，选择净现值高的项目。
职业道德
➢ 美国国外贪腐防治法FCPA 1.定义贿赂 2.贿赂的目的 3.防治方法 建立内控 惩罚条款 4.例外情况
➢ SOX 406 1.针对财务高管 2.界定价值观与职业道德
➢ IMA管理会计公告：《价值 与道德，从开始到实践》
回收期
➢ 回收期法：
优点
计算简单 容易理解 大致衡量了流动性和风险
缺点
忽视了货币的时间价值 忽略了回收期之后的现金流 为衡量盈利性 倾向于接受能更快回收的项 目
贴现现金流分析
➢ 净现值： 采用一个特定贴现率将所有净现金流折算为初始投资的现值
➢ 内部回报率： 假设有一个回报率，使初始投资等于未来净现金流的现值。
陆莎莉老师 CMA P2 第六章职业道德 讲义
第六章职业道德目录第一节专业人员对职业道德的考虑第二节组织对职业道德的考虑第一节专业人员对职业道德的考虑IMA职业道德行为准则《IMA职业道德行为准则》包括基本原则、具体行为准则以及职业道德冲突解决的建议一、职业道德符合价值观的基本原则IMA（管理会计师协会）的基本道德原则包括1.诚实（Honesty）2.正直（Fairness）3.客观（Objectivity）4.责任（Responsibility）（一）诚实诚实，是指提供专业服务时有责任心（认真负责地完成任务），保证分析和传递信息的真实性。
诚实是人们对会计或财务人员的最看中的关键要素之一。
包括(1)向外部审计师披露所有必要且相关的信息。
(2)拒绝记录任何不准确的信息。
(3)为企业决策提供可靠的信息基础。
（二）正直（公允）正直，要求坦诚，并只考虑到他人在特定情形下的需求，全面披露所有必要的相关信息。
组织需要披露必要、全面相关信息，以便各方能在合理的时间框架内采取合适的行动。
包括(1)客观地提供信息与反馈。
(2)识别和更正错误。
(3)在选择供应商时不存在成见、偏见或偏好。
（三）客观客观是指在得出结论之前，不偏不倚、客观、公正地评价各种相矛盾的观点。
包括(1)给出相关财务指南和法律指南。
(2)按照信息标准披露信息。
(3)尽管可能有压力认为一个行动方案优于另外一个行动方案，会计人员只在已有数据的基础上提出政策建议。
(四)责任责任是指真实可靠地采取各项行动，不仅包括在对客户的短期利益负责，同时还应考虑到财务决策的长期影响。
责任包括：(1)及时的传达信息。
(2)确保报表和报告信息准确无误。
(3)收集足够的信息以制定合理的决策。
二、《IMA职业道德行为准则》四项行为准则《IMA职业道德行为准则》界定并说明了四项准则，以帮助界定从业人员的道德职责：1.胜任能力2.保密3.正直4.诚信(一)专业胜任能力专业胜任能力要求每一位会员都有责任去遵守：1.不断拓展知识与提升技能，保持适当水平的专业知识。
2017美国注册管理会计师(CMA) P2- 决策分析
TFC N IC
TQ
(1 T )
CMU
式中，TQ = 目标销量；TFC = NIC际贡献。
总固定成本；
(3.1.12) = 净收益；T = 税率；CMU = 单位边
TFC N IC
TSR
直接人工
直接材料
间接成本
销管费用
Kroos CMA-P2 30期
本量利分析的要点及其基本公式
边际贡献(contribution margin)和边际贡献率(contribution margin percentage)。
TCM TSR TVC
式中，TCM = 总边际贡献；TSR = 总销售收入；TVC = 总变动成本。
Kroos CMA-P2 30期
本量利分析的应用
单一产品-盈亏平衡
盈亏平衡点(breakeven point)是指能使总收入等于总成本的销量，即息 税前收益为零时的销量。盈亏平衡分析让管理者了解，为了避免亏损，必 须达到的运营量。
产品
价格 单位变劢成本 固定成本
香草拿铁 焦糖玛奇朵
30
40
15
20
Kroos CMA-P2 30期
CMA Part 2
财务决策
Kroos Yu
3/30/2015
1
Kroos CMA-P2 30期
Part C
决策分析
3/30/2015
2Kroos CMA-P230期Kroos CMA-P2 30期
3.1本量利分析法
Kroos CMA-P2 30期
Kroos CMA-P2 30期
CMU贡献；P = 单价；VCU = 单位变动成本。
总销售收入；
(3.1.1 (3.1.2 (3.1.3
2017美国注册管理会计师(CMA)P1 第五章-职业道德
25
正确答案是A 考点：职业道德4标准 解析： • 获得世界杯门票去看比赛，会计师会和供应商有利益冲突，
违反了诚实原则。
26
8、 会计经理要求会计调整应收账款，说资料过后会补过来。 会计调整完应收账款，还没有收到会计经理说的资料。就 又问会计经理资料什么时候能够补过来。会计经理说没有 资料。后来会计听说原来的会计人员就是因为账实不符， 才离职的。问会计应首先如何解决矛盾冲突？
应该按上述原 •公正：充分披露必要信息，
则行事，并应 无歧视和偏见；
鼓励其所在组 •客观：根据事实说话而不
织中的其他人 是其他；
遵守这些原则。 •责任：客户利益至上。客
户责任、职业责任最为重
要
1
第四章 职业道德
考核重点知识 四准则
所需公式及解题技巧
能力： ✓通过不断的学习知识和技能，维持合 适的专业水平; ✓根据相关的法律、法规和技术标准履 行专业职责；（涉及照章办事一般都要 回答此条..) ✓提供准确、清晰、及时、简练的决策 支持信息与建议；（遇到有决策相关字 眼或情形一般要回答此条）
22
6、某公司主计财务长收到公司业务伙伴赠送的足球门票两张， 并与其公司中的高管一同乘飞机前往看球赛。他违反了 《IMA职业道德守则公告》哪条规定？
A、诚实 B 、能力 C 、保密 D 、可信
23
正确答案是A 考点：职业道德4标准 解析： • 财务长获得足球门票去看比赛，造成了利益冲突，这违反
了诚实的原则
A、 胜任(能力) B、 保密
C、 诚实
D、 可信
29
正确答案是B 考点：职业道德问题4标准 解析： • 会计没有将工资和奖金的信息保密，违反了保密原则。由
cpa基本职业道德
cpa基本职业道德作为注册会计师（Certified Public Accountant，简称CPA）的从业者，拥有良好的职业道德是我们的义务和使命。
下面我们将探讨CPA的基本职业道德，并提供一些指导，以确保我们在职业生涯中始终遵守这些原则。
第一，诚实正直。
诚实是CPA职业道德的核心价值观之一。
作为CPA，我们应始终如一地遵守真实、公平、准确和透明的原则。
无论是处理财务报表还是参与审计工作，我们都应坚守诚实原则，毫不犹豫地报告可能存在的错误或不一致之处。
此外，在与客户、同事和其他相关方进行沟通时，我们应始终保持诚实和直率，绝不掩盖事实或误导。
第二，保密。
作为CPA，我们经常接触到关于客户和公司的敏感信息。
因此，保护客户和公司的隐私和机密信息是我们的职责所在。
我们要严格遵循机密性的原则，不向未经授权的人泄露任何有关客户或公司的信息，确保客户和公司的利益不受损害。
第三，独立客观。
作为CPA，我们必须保持独立的职业判断和客观的态度。
我们不能受到任何不恰当的影响，以确保不受利益冲突而影响我们的决策和建议。
我们必须以客观的眼光对待所有的财务事务，并根据事实提供独立的意见和建议，以最大限度地服务客户和公众的利益。
第四，专业能力和持续学习。
CPA行业不断发展，我们必须不断提升自己的专业能力，积极参与持续教育。
通过不断学习和不断更新知识，我们能够保持与行业最新发展保持同步，并提供高质量的服务。
我们应积极参加各种专业培训，并持续提高自己在审计和财务领域的专业技能。
第五，尊重和合作。
作为CPA，我们应尊重每个人的权利和尊严。
我们要尊重他人的观点和意见，以建立和谐的工作环境。
在与客户和同事合作时，我们要保持良好的沟通和合作精神，共同解决问题，并达到共同的目标。
总之，良好的职业道德是每个注册会计师必须遵守的基本准则。
只有遵守并贯彻这些原则，我们才能成为受人尊敬的CPA，为公众和客户提供高质量的服务。
因此，每个从业者都应时刻牢记这些原则，并将其融入到自己的工作和生活中。
美国注册管理会计师CMA P2 押题题库-职业道德
题目 6: 最近，风扇俱乐部有限公司提交了一份明年的预算给管理层，预算中包括一种可充电风扇的 新产品计划。新的风扇不仅比竞争对手的产品运行更长的时间，而且运行时也更安静。预算 有关于实施积极的广告来支持销售目标的内容，因为市场对公司的可充电风扇新产品并不了 解。一名管理会计业务成员与经销商“共享”了预算的内容。根据 IMA 的职业道德实践声明， 以下哪项最能代表这种情况下的道德冲突？ 价格尚未建立，所以预期必须被管理。 员工应避免披露机密信息。 工作人员使得公司处于诉讼风险中。 预算没有被批准，因此不能公开。
题目 4: Answer: A 1977 年的国外腐败行为法案是美国法律，它禁止美国公司通过行贿获得合同或商业机会。
题目 5: Answer: D 这个答案不正确。IMA 职业道德实践声明保密标准表明每个人有责任：保持信息的保密除非 授权披露或法律要求。此外，保密标准要求 IMA 会员通知所有有关各方适当使用保密信息、 监督下属的活动，以确保遵守并避免使用机密信息获取不道德或违法的收益。
当所有的员工被雇佣时，他们需要签署公司的行为准则。此外，公司对所有员工提供年度道 德培训并且要求每名员工都是服务经营目标，遵守道德标准。公司为员工向管理层汇报发现 的问题提供了一个匿名的举报热线，朱莉认为她工作的公司是一个有道德文化的组织司。
确定美国国外腐败行为法案（FCPA）与黑泽尔顿制造公司案例有关的一个要求。
IMA 职业道德实践声明描述了公平的道德原则。确定一个与这个案例相关的的公平例子。