证券资格(证券投资分析)证券组合的业绩评估章节练习试卷3(题后
证券资格（证券投资分析）证券组合的业绩评估章节练习试卷3 (题后含答案及解析)
全部题型 3. 判断题
判断题本大题共70小题，每小题0.5分，共35分。判断以下各小题的对错，正确的选A，错误的选B。
1． 特雷诺指数含有用于测度风险的指标，这些风险指标有赖于样本的选择，其样本选择的独立性导致基于不同样本选择所得到评估结果具有可比性。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：特雷诺指数、夏普指数、詹森指数都含有用于测度风险的指标，而计算这些风险指标有赖于样本的选择。这可能导致基于不同的样本选择所得到的评估结果不同，也不具有可比性。 知识模块：证券组合的业绩评估
2． 评价组合管理业绩的标准很简单，比较不同组合之间收益水平的高低，收益水平越高的组合越是优秀的组合。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：评价组合业绩应本着“既要考虑组合收益的高低，也要考虑组合所承担风险的大小”的基本原则。 知识模块：证券组合的业绩评估
3． 詹森指数是1969年由詹森提出的，它以资本市场线为基准。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：詹森指数以证券市场线为基准。 知识模块：证券组合的业绩评估
4． 夏普指数就是证券组合所获得的高于市场的那部分风险溢价。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：詹森指数就是证券组合所获得的高于市场的那部分风险溢价。 知识
模块：证券组合的业绩评估
5． 詹森指数为正，表明证券组合绩效较好。( )
A．正确
B．错误
正确答案：A 涉及知识点：证券组合的业绩评估
6． 如果组合的詹森指数为正，则其位于资本市场线上方，绩效好；如果詹森指数为负，则其位于资本市场线下方，绩效较差。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：如果组合的詹森指数为正，则其位于证券市场线上方，绩效好；如果詹森指数为负，则其位于证券市场线下方，绩效较差。 知识模块：证券组合的业绩评估
7． 特雷诺指数是1965年由特雷诺提出的，他用获利机会来评价绩效。( )
A．正确
B．错误
正确答案：A 涉及知识点：证券组合的业绩评估
8． 詹森指数值为每单位风险获取的风险溢价。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：特雷诺指数为每单位风险获取的风险溢价。 知识模块：证券组合的业绩评估
9． 一个证券组合的特雷诺指数是连接证券组合与无风险证券的直线的斜率。( )
A．正确
B．错误
正确答案：A 涉及知识点：证券组合的业绩评估
10． 一个证券组合的特雷诺指数为正数，表明其绩效好。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：一个证券组合的特雷诺指数是连接证券组合与无风险证券的直线的斜率。当这一斜率大于证券市场线的斜率(TP>TM)时，组合的绩效好于市场绩效，此时组合位于证券市场线上方；相反，斜率小于证券市场线的斜率(tPM)时，组合的绩效不如市场绩效好，此时组合位于证券市场线下方。 知识模块：证券组合的业绩评估
11． 一个证券组合的特雷诺指数是连接证券组合与无风险证券的直线的斜率，当这一斜率大于证券市场线的斜率时，组合的绩效不如市场绩效。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：一个证券组合的特雷诺指数是连接证券组合与无风险证券的直线的斜率。当这一斜率大于证券市场线的斜率时，组合的绩效好于市场绩效；相反，斜率小于证券市场线的斜率时，组合的绩效不如市场绩效好。 知识模块：证券组合的业绩评估
12． 夏普指数是1966年由夏普提出的，它以证券市场线为基准，指数值等于证券组合的风险溢价除以标准差。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：夏普指数以资本市场线为基准。 知识模块：证券组合的业绩评估
13． 一个高的夏普指数表明该管理者比市场经营得好，而一个低的夏普指数表明经营得比市场差。( )
A．正确
B．错误
正确答案：A 涉及知识点：证券组合的业绩评估
14． 使用詹森指数、特雷诺指数以及夏普指数评价组合业绩十分合理，不存在缺陷。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：使用詹森指数、特雷诺指数以及夏普指数评价组合业绩固然有其合理性，但也不能忽视这种评价方法的不足。 知识模块：证券组合的业绩评估
15． 詹森指数、特雷诺指数以及夏普指数均以资本资产定价模型为基础，而资本资产定价模型隐含与现实环境相差较大的理论假设，这可能导致评价结果失真。( )
A．正确
B．错误
正确答案：A 涉及知识点：证券组合的业绩评估
证券资格(证券投资分析)风险管理VaR方法章节练习试卷3(题后含答
证券资格（证券投资分析）风险管理VaR方法章节练习试卷3 (题后含答案及解析)
全部题型 3. 判断题
判断题本大题共70小题，每小题0.5分，共35分。判断以下各小题的对错，正确的选A，错误的选B。
1． 通常人们将风险定义为未来净收益的不确定性。这种不确定性常以不同的形式表现出来。最早的方法是敏感性方法。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：最早的方法是名义值法。 知识模块：风险管理VaR方法
2． 波动性方法是测量市场因子每一个单位的不利变化可能引起投资组合的损失。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：敏感性方法是测量市场因子每一个单位的不利变化可能引起投资组合的损失。波动性方法是收益标准差作为风险量度。 知识模块：风险管理VaR方法
3． VaR方法与名义值方法、敏感性方法和波动性方法没有任何联系。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：VaR模型来自于两种金融理论的融合：一是资产定价和资产敏感性分析方法；二是对风险因素的统计分析。事实上，没有开始的名义值方法、敏感性方法、波动性方法，就不会有VaR方法的出现。 知识模块：风险管理VaR方法
4． VaR，是ValueatRisk的简写，字面解释是指“处于风险中的价值”，其含义是指在市场正常波动下，某一金融资产或证券组合的最大可能损失。( )
A．正确
B．错误
正确答案：A 涉及知识点：风险管理VaR方法
5． VaR方法难以测量不同市场因子、不同金融工具构成的复杂证券组合和不同业务部门的总体市场风险暴露，而且不同类型资产的风险之间得测量结果不具有可比性。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：VaR方法可以测量不同市场因子、不同金融工具构成的复杂证券组合和不同业务部的总体市场风险暴露，因此它使得不同类型资产的风险之间具有可比性，逐渐成为联系整个企业或机构的各个层次的风险分析、度量方法。 知识模块：风险管理VaR方法
证券资格(证券投资分析)股票的投资价值分析章节练习试卷1(题后
证券资格（证券投资分析）股票的投资价值分析章节练习试卷1 (题后含答案及解析)
题型有：1. 单项选择题
单项选择题本大题共70小题，每小题0.5分，共35分。以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。
1． ( )不是影响股票投资价值的外部因素。
A．行业因素
B．市场因素
C．宏观经济因素
D．减资
正确答案：D
解析：一般来讲，影响股票投资价值的外部因素主要包括宏观经济因素、行业因素及市场因素；影响股票投资价值的内部因素主要包括公司净资产、盈利水平、股利政策、股份分割、增资和减资以及资产重组等因素。 知识模块：股票的投资价值分析
2． 市盈率等于每股价格与( )的比值。
A．每股股息
B．每股收益
C．每股净值
D．每股现金流
正确答案：B
解析：市盈率又称“价格收益比”或“本益比”，是每股价格与每股收益之间的比率，其计算公式为：市盈率＝每股价格＝每股收益。 知识模块：股票的投资价值分析
3． 可变增长模型中的“可变”是指( )。
A．股票内部收益率增长的可变
B．股票市价增长的可变
C．股息增长的可变
D．股票预期回报率增长的可变
正确答案：C
解析：可变增长模型中的“可变”是指股息增长的可变，即股息增长率的可变。 知识模块：股票的投资价值分析
4． 某公司原有股份数量是5000万元，现公司决定实施股票分割，即实施
一股分两股的政策，则下列说法错误的是( )。
A．公司的股价可能会上升
B．投资者可以预期更多的股利
C．投资者可以预期更多的收益
D．公司的净资产增加
正确答案：D
解析：股份分割前后投资者持有的公司净资产和以前一样。 知识模块：股票的投资价值分析
5． 关于影响股票投资价值的因素，以下说法错误的是( )。
A．从理论上讲，公司净资产增加，股价上涨；净资产减少，股价下跌
B．在一般情况下，股利水平越高，股价越高；股利水平越低，股价越低
C．在一般情况下，预期公司盈利增加，股价上涨；预期公司盈利减少，股价下降
证券资格(证券投资分析)期货的套期保值与套利章节练习试卷3(题
证券资格（证券投资分析）期货的套期保值与套利章节练习试卷3 (题后含答案及解析)
全部题型 3. 判断题
判断题本大题共70小题，每小题0.5分，共35分。判断以下各小题的对错，正确的选A，错误的选B。
1． 套期保值就是利用期货市场和现货市场上的价格关系，分别在这两个市场建立相同的头寸，取得在一个市场上出现亏损的同时，在另一个市场上获得盈利，以达到锁定价格的目的。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：套期保值就是利用期货市场和现货市场上的价格关系，分别在这两个市场建立相反的头寸，取得在一个市场上出现亏损的同时，在另一个市场上获得盈利，以达到锁定价格的目的。 知识模块：期货的套期保值与套利
2． 买进套期保值的目的是锁定卖出价格，免受价格下跌的风险。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：买进套期保值的目的是锁定买入价格，免受价格上涨的风险。 知识模块：期货的套期保值与套利
3． 交易者在股票或股指期权上持有空头看涨期权时，应该采用卖出套期保值。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：交易者在股票或股指期权上持有空头看涨期权时，一旦股票价格上涨将面临很大的亏损风险，通过买进股指期货合约则能起到对冲风险的作用。 知识模块：期货的套期保值与套利
4． 空头套期保值是指现货商因担心价格下跌而在期货市场上卖出期货，目的是锁定卖出价格，免受价格下跌的风险。( )
A．正确
B．错误
正确答案：A 涉及知识点：期货的套期保值与套利
5． 机构大户手中持有大量股票，但看空后市。这时可以采用买入套期保值。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：机构大户手中持有大量股票，但看空后市。如果在股票现货市场上卖出，由于数量众多，出货成本非常高。采用卖出股指期货合约进行对冲价格下跌风险，便是理想的方法。 知识模块：期货的套期保值与套利
6． 套期保值效果的好坏取决于差价的变化。( )
金融理财师(AFP)投资业绩评估与投资组合调整策略章节练习试卷(
金融理财师（AFP）投资业绩评估与投资组合调整策略章节练习试卷
(题后含答案及解析)
题型有：1. 2.
1． 使用成本平均法投资策略的最大利益是( )。
A．减少投资的风险和成本，若投资者持之以恒，可获得高于市场平均回报
的投资收益
B．和其它投资策略相比较，它是一种绝对安全的投资策略
C．当股价下跌时，可以获得超额投资回报
D．当股价升高时，可以获得更多的股份
正确答案：A
解析：成本平均法可以自动为投资者在“低价”时购入较多的投资单位，而
在“高价”时购入较小的投资单位，以此减少投资的风险和成本。但它不是绝对
安全的投资策略，投资者的投资本金是不能被保证的。 知识模块：投资业绩评
估与投资组合调整策略
2． ABC公司有一个投资项目，如果投资成功，取得较大的市场占有率，
利润会很大；否则很可能亏损。假设未来的经济情况有三种：繁荣、正常、衰退，
相应的概率分布和预期报酬率如表22-1所示。表22-1 投资项目相关财务数据
表则根据上述概率分布，该投资项目的预期报酬率为( )。
A．90%
B．15%
C．-30%
D．-60%
正确答案：B
解析：3×90%+0.4×15%-0.3×60%=15%。 知识模块：投资业绩评估与投
资组合调整策略
3． ( )不能作为衡量证券投资收益水平的指标。
A．到期收益率
B．持有期收益率
C．息票收益率
D．标准离差率
正确答案：D
解析：标准离差率是衡量证券投资收益水平波动性的指标。 知识模块：投
资业绩评估与投资组合调整策略
4． 如果是期间超过1年或期间有现金流发生，不应该选择的评估业绩指标
是( )。
A．金额加权收益率
B．时间加权收益率
C．内部回报率
D．持有期收益率
正确答案：D
解析：如果是期间超过1年或者期间有现金流发生，持有期收益率由于不能
考虑时间价值，不再是衡量收益的合适指标。 知识模块：投资业绩评估与投资
组合调整策略
5． 在现实中，下列各项更多的被用来评价投资组合的业绩的是( )。
证券资格(证券投资分析)公司基本分析章节练习试卷1(题后含答案及解析)
证券资格（证券投资分析）公司基本分析章节练习试卷1 (题后含答案及解析)
题型有：1. 单项选择题
单项选择题本大题共70小题，每小题0.5分，共35分。以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。
1． 下列关于市场占有率的说法中，错误的是( )。
A．市场占有率反映公司产品的高技术含量
B．市场占有率是指一个公司的产品销售量占该类产品整个市场销售总量的比例
C．公司的市场占有率可以反映公司在同行业中的地位
D．公司销售市场的地域范围可反映公司的产品市场占有率
正确答案：A
解析：市场占有率是指一个公司的产品销售量占该类产品整个市场销售总量的比例。该指标是对公司的实力和经营能力的较精确的估计，其值越高，表示公司的经营能力和竞争力越强，公司的销售和利润水平越好、越稳定。A项市场占有率高并不一定其产品的技术含量高，这种技术优势主要体现在生产的技术水平和产品的技术含量上。 知识模块：公司基本分析
2． 熟练掌握专业技术对( )更重要。
A．公司高层管理人员
B．公司董事会成员
C．公司中层管理人员
D．公司基层业务人员
正确答案：D
解析：一般而言，企业的经理人员应该具备如下素质：①从事管理工作的愿望；②专业技术能力；③良好的道德品质修养；④人际关系协调能力。作为公司的员工，公司业务人员应该具有如下的素质：专业技术能力、对企业的忠诚度、责任感、团队合作精神和创新能力等。相比较而言，熟练掌握专业技术对公司基层业务人员更重要。 知识模块：公司基本分析
3． ( )是公司法人治理结构的基础。
A．股权结构
B．股东大会制度
C．董事会
D．独立董事
正确答案：A 涉及知识点：公司基本分析
4． 公司行业地位分析的侧重点是对公司在所在行业的( )进行分析。
A．市场结构
B．生命周期
C．竞争地位
D．成长性
正确答案：C
解析：行业地位分析的目的是找出公司在所处行业中的竞争地位，这也就是公司行业分析的侧重点。 知识模块：公司基本分析
证券资格(证券投资分析)证券组合分析章节练习试卷1(题后含答案及解析)
证券资格（证券投资分析）证券组合分析章节练习试卷1 (题后含答案及解析)
题型有：1. 单项选择题
单项选择题本大题共70小题，每小题0.5分，共35分。以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。
1． 某投资者拥有由两个证券构成的组合，这两种证券的期望收益率、标准差及权数分别为如下表所示数据，那么，该组合的标准差( )。
A．等于25%
B．小于25%
C．可能大于25%
D．一定大于25%
正确答案：B
解析： 知识模块：证券组合分析
2． 如果证券A的投资收益率等于7%、9%、10%和12%的可能性大小是相同的，那么， ( )。
A．证券A的期望收益率等于9.5%
B．证券A的期望收益率等于9.0%
C．证券A的期望收益率等于1.8%
D．证券A的期望收益率等于1.2%
正确答案：A
解析：可以用观察法，由于四个投资收益率是等可能的，所以证券A的期望收益率为这四项的平均数，明显的可以判断出A项正确。或者采用计算方法，即： 知识模块：证券组合分析
3． 下面给出了证券A和证券B的收益分布，根据下列要求分别进行计算和分析。则证券A和证券B的收益期望值E(RA)和E(RB)为( )。
A．10%;10%
B．15%;10%
C．10%;15%
D．15%;15%
正确答案：A
解析：E(RA)＝1/3×(16%+10%+4%)＝10%；E(RB)＝1/3×(1%+10%+19%)＝10%。 知识模块：证券组合分析
4． 基础条件见上题，计算证券A和证券B的收益分布的方差为( )。
A．10/10000;24/10000
B．24/10000;54/10000
C．54/10000;34/10000
D．15/10000;24/10000
正确答案：B
解析： 知识模块：证券组合分析
5． 关于投资组合X、Y的相关系数，下列说法正确的是( )。
A．一个只有两种资产的投资组合，当ρXY＝-1时两种资产属于完全负相关
证券资格(证券投资分析)债券资产组合管理章节练习试卷3(题后含
证券资格（证券投资分析）债券资产组合管理章节练习试卷3 (题后含答案及解析)
全部题型 3. 判断题
判断题本大题共70小题，每小题0.5分，共35分。判断以下各小题的对错，正确的选A，错误的选B。
1． 市场利率的变化会影响到债券价格的变化，即利率上升，债券价格会下跌；反之，会上升。( )
A．正确
B．错误
正确答案：A 涉及知识点：债券资产组合管理
2． 一般情况下，债券的到期期限总是等于久期。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：一般情况下，债券的到期期限总是大于久期。 知识模块：债券资产组合管理
3． 债券的到期期限越长，久期也越长。随着期限的增长，同一幅度的期限上升所能引起的A．期增加相同，即期限对久期的边际作用不变。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：债券的到期期限越长，久期也越长。不过，随着期限的增长，同一幅度的期限上升所能引起的久期增加递减，即期限对久期的边际作用递减。 知识模块：债券资产组合管理
4． 久期与到期收益率之间呈正相关关系，到期收益率越大，久期越长，但其边际作用效果也递减。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：久期与到期收益率之间呈相反的关系，到期收益率越大，久期越小，
但其边际作用效果也递减。 知识模块：债券资产组合管理
5． 多只债券的组合久期等于各只债券久期的加权平均，其权数等于每只债券在组合中所占的比重。( )
A．正确
B．错误
正确答案：A 涉及知识点：债券资产组合管理
6． 债券价格对利率或收益率变化的敏感性可以表示为收益率对价格的导数。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：债券价格对利率或收益率变化的敏感性可以表示为价格对收益率的导数。 知识模块：债券资产组合管理
7． 由于久期反映了利率变化对债券价格的影响程度，因此，久期已成为市场普遍接受的风险控制指标。( )
证券资格(证券基础知识)证券投资基金概述章节练习试卷3(题后含
证券资格（证券基础知识）证券投资基金概述章节练习试卷3 (题后含答案及解析)
全部题型 3. 判断题
判断题本大题共70小题，每小题0.5分，共35分。判断以下各小题的对错，正确的选A，错误的选B。
1． 契约型基金和公司型基金在法律依据、组织形式以及有关当事人的地位等方面是不同的，它们的投资方式也是不同的。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：契约型基金和公司型基金在法律依据、组织形式以及有关当事人的地位等方面是不同的，但它们的投资方式都是把投资者的资金集中起来，按照基金设立时所规定的投资目标和策略，将基金资产分散投资于众多的金融产品上，获取收益后再分配给投资者。 知识模块：证券投资基金概述
2． 封闭式基金的期限是指基金的存续期，即基金从成立起到终止之间的时间。( )
A．正确
B．错误
正确答案：A 涉及知识点：证券投资基金概述
3． 1868年由美国政府出面组建的海外和殖民地政府信托组织是公认的最早的基金机构。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：1868年由英国政府出面组建的海外和殖民地政府信托组织是公认的最早的基金机构。 知识模块：证券投资基金概述
4． 企业可以通过股票投资实现对其他企业的控股或参股，也可以将暂时闲置的资金通过自营或委托专业机构进行证券投资以获取收益。( )
A．正确
B．错误
正确答案：A 涉及知识点：证券投资基金概述
5． 证券投资基金募集的资金由基金管理人托管，由基金托管人管理和运用资金。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：证券投资基金募集的资金由基金托管人托管，由基金管理人管理和运用资金。 知识模块：证券投资基金概述
6． 基金产业同银行业、证券业、期货业并驾齐驱，称为现代金融体系的四大支柱之一。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：基金产业已经与银行业、证券业、保险业并驾齐驱，成为现代金融体系的四大支柱之一。 知识模块：证券投资基金概述
证券资格(证券基础知识)证券投资的收益与风险章节练习试卷3(题
证券资格（证券基础知识）证券投资的收益与风险章节练习试卷3 (题后含答案及解析)
全部题型 3. 判断题
判断题本大题共70小题，每小题0.5分，共35分。判断以下各小题的对错，正确的选A，错误的选B。
1． 股票股息实际上是将当年的留存收益资本化。( )
A．正确
B．错误
正确答案：A
解析：股票股息通常是由公司用新增发的股票或一部分库存股票作为股息代替现金分派给股东，新增发的股票可以继续获得股息，因此股票股息实际上是将当年的留存收益资本化。 知识模块：证券投资的收益与风险
2． 通货膨胀条件下，固定收益证券的风险要比变动收益证券大。( )
A．正确
B．错误
正确答案：A
解析：通货膨胀时，最容易受其损害的是证券。相比之下，浮动利率债券或保值贴补债券的购买力风险较小。 知识模块：证券投资的收益与风险
3． 在国外，国库券利率往往被称为无风险利率，这表明国库券投资不存在任何风险。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：国库券利率被称为无风险利率，是因为国库券的风险非常小，并不能表明国库券投资不存在任何风险。例如，国库券同样面临利率风险、购买力风险等。 知识模块：证券投资的收益与风险
4． 股票投资收益是指投资者从购入股票开始到出售股票为止整个持有期间的股息和资本利得收入。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：股票投资收益是指投资者从购入股票开始到出售股票为止整个持有期间的收入，包括股息、资本利得和资本增值收益。 知识模块：证券投资的收益与风险
5． 税后净利润是公司分配股息的基础和最高限额，但因要作必要的公积金扣除，公司实际分配的股息总是少于税后净利润。( )
A．正确
B．错误
正确答案：A 涉及知识点：证券投资的收益与风险
6． 上市公司现金股息的分配主要考虑股东的需要，公司的长远发展只能处于服从地位。( )
A．正确
B．错误
证券资格(证券交易)证券交易的概念和基本要素章节练习试卷3(题
证券资格（证券交易）证券交易的概念和基本要素章节练习试卷3 (题后含答案及解析)
全部题型 3. 判断题
判断题本大题共70小题，每小题0.5分，共35分。判断以下各小题的对错，正确的选A，错误的选B。
1． 证券交易和证券发行是两个不同的领域，它们是相互独立、没有联系的。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：证券交易与证券发行有着密切的联系，两者相互促进、相互制约。一方面，证券发行为证券交易提供了对象，决定了证券交易的规模，是证券交易的前提；另一方面，证券交易使证券的流动性特征显示出来，从而有利于证券发行的顺利进行。 知识模块：证券交易的概念和基本要素
2． 在我国证券界，证券交易的原则被归纳为准确、及时、完整。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：为了保障证券交易功能的发挥，以利于证券交易的正常运行，证券交易必须遵循“公开、公平、公正”三个原则。 知识模块：证券交易的概念和基本要素
3． 在实践中，公正原则仅体现在公正地办理证券交易各项手续方面。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：在实践中，公正原则体现在很多方面，例如：公正地办理证券交易中的各项手续，公正地处理证券交易中的违法违规行为等等。 知识模块：证券交易的概念和基本要素
4． 公正原则是指参与交易各方应当获得平等的机会。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：公正原则是指应当公正地对待证券交易的参与各方，以及公正地处理证券交易事务。题中所述为公平原则。 知识模块：证券交易的概念和基本要素
5． 封闭式基金成立一定时期后，基金管理公司一般会自行或者委托证券公司开设的柜台进行基金的转让。( )
A．正确
B．错误
正确答案：B
解析：对于封闭式基金来说，在成立后，基金管理公司即可申请其基金在证券交易所上市。对于开放式基金来说，如果是非上市的，基金管理公司可以委托商业银行、证券公司等进行基金的柜台转让。 知识模块：证券交易的概念和基本要素