长盛货币市场基金2006年第1季度报告
2006年中国股票市场
2006年四季度中国股票市场投资策略报告大成基金投资部总第三十五期二零零六年九月二十三日此报告中的信息均来源于可信赖的公开资料，我公司对这些信息的完整性和准确性不作任何保证，报告中的观点和预测仅代表我们的判断，不构成大成任何实际的投资结果，我们将根据实际情况的变化做出观点和预测的相应调整，而不予以提示说明，本报告并不适用于所有投资人，请谨慎使用。
四季度中国股市投资策略理性的繁荣――成长＋主题暨确定性的溢价投资要点◆国际经济增长速度趋缓，能源、有色金属价格走势趋稳，通货膨胀温和，美国紧缩预期减弱。
人民币稳步升值背景下，国内经济增长过热与宏观调控交替存在，本次调控效果显现，紧缩预期减弱，逐步深化的竞争环境下通胀温和。
如上为我们对国际、国内经济运行特征的分析。
◆中国经济、中国资本市场的巨大潜力，在长期以来制约A股市场健康发展的制度性障碍的解除之后，经过三季度的巩固调整，将继续吸引投资者。
同时，人民币稳步升值预期下充裕的流动性，为股市的每一次做多行情提供量能。
基于此，我们认为，四季度股市将在调整中尽显牛市风采。
◆周边股市、国际期货市场的大幅振荡，工行空前规模IPO、众多融资再融资对资金的需求压力，将对四季度股市的运行产生重大影响。
同时，国内市场金融创新改革的加速推进，以及对来年投资的布局，四季度股市有可能振荡向上，结构、个股分化将更明显。
◆预计06年四季度市场热点纷呈，投资主题多元，包括：人民币升值主题下的金融、地产、交通运输等；消费升级不断深化带动的行业景气，包括金融、旅游、传媒、通讯等；符合国家产业政策重点扶持的行业，包括重大技术装备行业、环保、新能源等；奥运经济带动的交通、旅游、通讯、基础设施、安保、环保、体育等板块；备战股指期货、融券业务的大盘指标股以及并购重组概念等。
06年四季度股市投资的总体策略：“理性的繁荣――成长＋主题暨确定性的溢价”◆成长：考虑到强势市场（或者说牛市）的特点，资产配置需要显著向成长性倾斜，向优势行业的优势企业倾斜；◆主题：理性的繁荣需要热点纷呈的主题投资来推动，顺应市场热点板块的轮动，积极进行主题资产配置；◆确定性溢价：随着牛市行情的纵深推进，以及机构投资者的扩容，行业与公司的可持续经营将更受关注，对于盈利稳定增长的公司，应该给予其”确定性”以相应的溢价。
2006年三季度中国股票场
2006年三季度中国股票市场投资策略报告大成基金投资部总第三十四期二零零六年六月二十三日此报告中的信息均来源于可信赖的公开资料，我公司对这些信息的完整性和准确性不作任何保证，报告中的观点和预测仅代表我们的判断，不构成大成任何实际的投资结果，我们将根据实际情况的变化做出观点和预测的相应调整，而不予以提示说明，本报告并不适用于所有投资人，请谨慎使用。
三季度中国股市投资策略拨云见日固本培元顺势而为立足长远集中布局提高锐度投资要点◆国际经济持续高速增长及其引发的通胀压力、流动性紧缩及进一步紧缩预期，人民币汇率弹性加大、国际分工体制下国内第二产业高速增长、信贷及外汇占款增长过快、进一步调控预期的存在，是三季度及整个下半年的国际、国内经济运行特征。
◆年初以来股市大幅上涨所带来的财富效应以及中国经济、中国资本市场的巨大潜力、长期以来制约A股市场健康发展的制度性障碍的解除，将继续吸引投资者。
基于此，我们认为，股市目前处于牛市开端，将很快进入中长期牛市周期。
◆同时，周边股市、国际期货市场的大幅振荡，国内流动性紧缩预期的持续存在，中行上市及众多IPO、再融资以及小非流通股限售期满对资金的需求压力，将对三季度股市的运行产生重大影响，三季度股市有可能加剧振荡，结构、个股分化将更明显。
◆预计06年三季度市场热点纷呈，投资主题多元，包括：基于行业景气的金融服务尤其是证券服务、零售；持续稳定成长的消费品，如食品饮料；内需型公用事业，包括医药、有线电视、旅游等；考虑全周期后估值合理的周期型行业，如地产、钢铁、交通运输等；底部复苏的行业，包括建材等；汇率机制改革和人民币升值给非贸易类资产带来的机会；并购概念及资产重估概念；能源、资源安全及资源重新定价。
06年三季度股市投资的总体策略：“拨云见日固本培元顺势而为立足长远集中布局提高锐度”◆拨云见日、固本培元：随着中行发行上市、小非流通股逐步减持、全球市场企稳回升等，A股市场有望”牛蹄重抬”，振荡走高；经过二季度后半期和三季度前半期的回调休整，市场积蓄了更大的上升动能；◆顺势而为、立足长远：顺应国内外宏观经济和股市走势，着眼于下半年以及未来的市场走势，积极进行资产配置（仓位、行业、个股）的调整；◆集中布局、提高锐度：考虑到强势市场（或者说牛市）的特点，资产配置需要显著向成长性倾斜，向优势行业的优势企业倾斜，在行业和个股两方面上提高集中度。
2006年资本市场大事记
2006年资本市场大事记2006年是中国资本市场发展的重要一年，各种重大事件相继发生，对资本市场产生了深远的影响。
下面将为大家梳理2006年的资本市场大事记。
1. 2006年1月4日，中国A股市场迎来了历史性的时刻，上证综指首次突破了1000点大关，达到了1091.79点，创下了新高。
这标志着中国资本市场进入了一个新的阶段。
2. 2006年2月9日，中国证券监督管理委员会（以下简称“证监会”）公布了《新股发行暂行办法》，这是中国资本市场新股发行制度的重要改革，通过引入市场化机制，加强了对新股发行的监管，提高了市场的公平性和透明度。
3. 2006年3月31日，中国人民银行宣布将人民币汇率形成机制改为参照一篮子货币进行调节，结束了长期以来人民币与美元的固定汇率制度。
这一改革对于中国资本市场来说具有重要意义，使得人民币汇率更加市场化，为中国资本市场的国际化发展奠定了基础。
4. 2006年4月20日，中国证监会发布了《关于进一步规范上市公司信息披露的通知》，明确了上市公司信息披露的要求，加强了对上市公司的监管。
这一举措提高了市场的透明度，保护了投资者的合法权益。
5. 2006年7月26日，中国证券监督管理委员会发布了《关于加强上市公司并购重组监管的若干意见》，进一步规范了上市公司的并购重组行为，加强了对上市公司的监管力度。
这一举措有助于提高市场的规范性和健康发展。
6. 2006年8月21日，上海证券交易所和深圳证券交易所相继宣布，将开展股指期货试点工作。
这是中国资本市场的重大突破，为投资者提供了更多的投资工具和机会。
7. 2006年9月25日，中国证券监督管理委员会发布了《关于进一步规范证券公司行为的若干意见》，加强了对证券公司的监管，规范了证券公司的经营行为，保护了投资者的合法权益。
8. 2006年10月16日，中国证监会发布了《关于进一步加强上市公司重大资产重组监管工作的通知》，进一步规范了上市公司的重大资产重组行为，加强了对上市公司的监管力度，维护了市场的稳定和公平。
东方金账簿货币市场证券投资基金
东方金账簿货币市场证券投资基金 2009年第1季度报告2009年3月31日基金管理人：东方基金管理有限责任公司基金托管人：中国民生银行股份有限公司报告送出日期：二〇〇九年四月二十日§1 重要提示基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国民生银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2009年04月17日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。
投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2009年1月1日起至3月31日止。
§2 基金产品概况基金简称：东方金账簿货币交易代码：400005基金运作方式：契约型开放式基金合同生效日： 2006年8月2日331,865,912.73份报告期末基金份额总额：投资目标：在强调本金安全性、资产充分流动性的前提下，追求稳定的当期收益。
投资策略：本基金以价值分析为基础，以主动式的科学投资管理为手段，把握宏观经济走向与微观经济脉搏，通过以剩余期限为核心的资产配置，充分考虑各类资产的收益性、流动性及风险性特征，追求基金资产稳定的当期收益。
业绩比较基准：银行税后活期利率风险收益特征：本基金属于证券投资基金中高流动性、低风险的品种,其预期风险和预期收益率均低于股票型基金、混合型基金和债券型基金。
基金管理人：东方基金管理有限责任公司基金托管人：中国民生银行股份有限公司§3 主要财务指标和基金净值表现3.1 主要财务指标单位：人民币元 主要财务指标 报告期2009年1月1日-2009年3月31日1.本期已实现收益 1,674,768.372.本期利润 1,674,768.373.期末基金资产净值 331,865,912.73注：①本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
丰和价值证券投资基金2006年第二季度报告
丰和价值证券投资基金2006年第二季度报告一、重要提示基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国农业银行根据本基金合同规定，于2006年7月17日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。
投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告期为2006年4月1日起至2006年6月30日止。
本报告期中的财务资料未经审计。
二、基金产品概况1.基金简称 基金丰和2.基金代码 1847213.基金运作方式 契约型封闭式4.基金合同生效日 2002年3月22日5.报告期末基金份额总额 30亿份6.投资目标 本基金为价值型证券投资基金，主要投资于依照有关区分股票价值、成长特征的指标所界定的价值型股票，通过对投资组合的动态调整来分散和控制风险，在注重基金资产安全的前提下，追求基金资产的长期稳定增值。
7.投资策略 本基金采用“自上而下”与“自下而上”相结合的投资方法,在综合宏观经济发展情况、政策取向、证券市场走势等多种因素的基础上，确定基金在股票、国债上的投资比例。
坚持价值型投资理念，确立以相对价值判断为核心，兼顾对公司内在价值评估的选股思路；同时，以基本分析为基础，重视数量分析，系统考察上市公司的投资价值，最终确定所投资的股票，并以技术分析辅助个股投资的时机选择。
8.业绩比较基准 无9.风险收益特征 无10.基金管理人 嘉实基金管理有限公司11.基金托管人 中国农业银行三、主要财务指标和基金净值表现（一）主要财务指标 单位：元序号 主要财务指标 2006年4月1日至2006年6月30日1 基金本期净收益 461,620,634.352 基金份额本期净收益 0.15393 期末基金资产净值 4,306,311,489.954 期末基金份额净值 1.4354上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
长盛同智优势成长混合型证券投资基金2009年第1季度报告
变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值
变动收益。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段 过去三个月
净值增长 率①
17.90%
净值增 长率标 准差②
1.51%
业绩比较基 准收益率③
23.66%
业绩比较基准 收益率标准差
股票名称
中国石化 中国平安 兴业银行 招商地产 浦发银行 中兴通讯 特变电工 长江电力 保利地产 武钢股份
数量（股）
14,121,858 3,200,660 3,149,838 3,177,261 3,148,036 1,701,281 1,969,258 5,523,353 2,376,558 7,101,428
门的相关规定，依照诚实信用、勤勉尽责地管理和运用基金资产，在严格控制风险
的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，没有损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本报告期内，本基金管理人严格按照《证券投资基金管理公司公平交易制度指
导意见》及公司相关制度等规定，从投资授权、研究分析、投资决策、交易执行、
④
1.50%
①－③ -5.76%
②－④ 0.01%
长盛同智优势成长混合型证券投资基金 2009 年第 1 季度报告 第 2 页 共 9 页
3.2.2 自基金转型以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基 准收益率变动的比较
180.00% 160.00% 140.00% 120.00% 100.00%
337,259,798.22
10.80
国内证券市场动态(2006年6月)
ｉ
的流通股占 总股本比例已达Ｎ５ ，首次触及举牌线。 ％
。 脚
在代办股份转让系 统挂牌的中 关ＮＮ 区企业世纪瑞尔发
中工国际上市首日暴涨３２ ３ 股价从最低价１． ３． ％， ０ ５０ ５
中国期货业协会第二次会员大会在京举行。证监会主席 一０曩 布公告称，拟于近期申请公开发行Ａ 股并在深交所上市。
国证监会主席尚福林当选ＩＳ Ｏ Ｏ Ｃ 执委会副主席。
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深交所相关负责人表示，正在对中工国际股票的异常
上证所 发布 《 上海证 券交易 所上市公 司内 部控制指 ｌ ＿
交易行为进行全面调查，一旦发现市场操纵等违规问题，
尚福林强调， 今后几年将是我国期货市 场发展的关键时期， 要 椭
从维护国家利益和经济安全的高度，积极稳妥发展期货市场， 拓展市场广度和深度，为适时推出金融期货产品做好准备。 深交所发布 《 上市委 员会工作细则 ，自发布之 日起实 施。 第３ 届国际证监会组织（ ｓ ｏ Ｎ年大会在香港举行，中 １ ￣ｃ） ｏ
维普资讯 ０
国内 券 场动 证 市 态
（０ ｝ ２６ ］ ０ ￣６ ）
８１ ． 中国银行在香港联交所挂牌上市，募集资金总额为７４ ７ ５． ２ 亿港元，是６ 年多以来全球最大宗的首次公开招股集资活动。 。 誓 深沪证交所发布 《 关于上市公司大股东及其附属企业非 题的通知》指出，券商 自营申购新股不得使用他人账户， 不得自营申购本公司承销的股票，未清理违规资产管理业 誓 务不得参与申购新股 。 中国证监会发布 证券投资基金管理公司治理准则（ 试 行） 》，明确公司治理应当遵循基金份额持有人利益优先的 首要基本原则，公司、股东及公司员工的利益与持有人的 利益发生冲突时，应当优先保障持有人的利益 。 中国证监会、财政部发布 证券结算风险基金管理办 法》，自２０ 年７ 日起实施。 ０６ 月１
2月16日已公布的2006年年报
2006年年报每股收益前50名排行榜截止日期:2月16日已公布的2006年年报代码公司名称每股收益(元)600205 S山东铝 1.55002028 思源电气 1.35600048 保利地产 1.20600432 吉恩镍业 1.13002114 罗平锌电 1.12600096 云天化 1.09000792 盐湖钾肥 1.06000731 S川美丰 1.01600227 赤天化 1.00600143 金发科技0.96600308 华泰股份0.83600547 山东黄金0.80002121 科陆电子0.77002109 兴化股份0.76000690 宝新能源0.73600840 新湖创业0.69002090 金智科技0.67600383 金地集团0.67000650 S*ST仁和0.65600317 营口港0.63600276 恒瑞医药0.62000937 金牛能源0.61000852 S江钻0.60000612 焦作万方0.57000807 云铝股份0.57000829 赣南果业0.56002120 新海股份0.56600298 安琪酵母0.56600066 宇通客车0.55600325 华发股份0.55002092 中泰化学0.53600439 瑞贝卡0.53600406 国电南瑞0.52600966 博汇纸业0.52002014 永新股份0.51002096 南岭民爆0.51002101 广东鸿图0.51600296 S兰铝0.51600615 SST丰华0.50000402 金融街0.49600495 晋西车轴0.49600978 宜华木业0.48000428 华天酒店0.47002093 国脉科技0.44600879 火箭股份0.44002033 丽江旅游0.43000939 凯迪电力0.41600398 凯诺科技0.41600572 康恩贝0.41600577 精达股份0.412月16日已公布的2006年年报代码股票简称每股收益流通A股名次持股数股东名称600208 中宝股份0.16 151276.03 8 782.85 JF 资产管理600517 置信电气0.34 19957.50 14 199.99 比尔及梅林达—盖茨基金会600406 国电南瑞0.52 21255.00 12 284.82 比利时富通银行600879 火箭股份0.44 49138.39 7 849.06 比利时富通银行600383 金地集团0.67 66600.00 13 894.56 比利时富通银行000759 武汉中百0.23 33526.70 6 999.96 比利时富通银行000939 凯迪电力0.41 28119.00 14 75.61 大和证券SMBC株式会社600391 成发科技0.30 13129.60 3 289.91 淡马锡富敦投资管理600114 宁波东睦0.01 19550.00 9 151.62 淡马锡富敦投资管理600439 瑞贝卡0.53 18969.00 15 169.08 淡马锡富敦投资管理600758 ST金帝-0.07 6159.52 7 108.47 德意志银行股份600804 鹏博士0.04 14179.61 11 96.86 德意志银行股份000888 峨眉山Ａ0.17 23518.80 10 310.63 德意志银行股份600391 成发科技0.30 13129.60 5 67.21 德意志银行股份600066 宇通客车0.55 39991.67 4 1926.85 德意志银行股份000428 华天酒店0.47 17284.00 10 88.80 德意志银行股份600205 S山东铝 1.55 19200.00 9 164.60 法国巴黎银行600758 ST金帝-0.07 6159.52 6 248.37 法国巴黎银行600495 晋西车轴0.49 10291.00 11 110.87 荷兰商业银行600547 山东黄金0.80 16000.00 9 159.60 荷兰商业银行600517 置信电气0.34 19957.50 15 187.35 荷兰商业银行600406 国电南瑞0.52 21255.00 10 306.89 荷兰商业银行600096 云天化 1.09 53635.03 7 234.43 荷兰商业银行000050 深天马Ａ0.28 33192.50 6 211.60 荷兰商业银行000731 S川美丰 1.01 10111.29 9 131.94 荷兰商业银行000852 S江钻0.60 7700.00 4 169.99 荷兰银行有限责任公司600066 宇通客车0.55 39991.67 10 692.78 荷兰银行有限责任公司600227 赤天化 1.00 17000.00 4 32.39恒生银行600205 S山东铝 1.55 19200.00 4 571.46 花旗环球金融000852 S江钻0.60 7700.00 7 132.64 景顺资产管理000731 S川美丰 1.01 10111.29 11 124.35 马丁可利投资管理000050 深天马Ａ0.28 33192.50 4 212.89 马丁可利投资管理600096 云天化 1.09 53635.03 10 220.91 马丁可利投资管理600096 云天化 1.09 53635.03 6 349.22美林国际000050 深天马Ａ0.28 33192.50 11 136.33美林国际600463 空港股份0.27 14000.00 7 38.62 摩根大通银行000731 S川美丰 1.01 10111.29 13 93.79 摩根士丹利国际600308 华泰股份0.83 48041.34 8 420.84 摩根士丹利国际600066 宇通客车0.55 39991.67 7 889.93 摩根士丹利投资管理公司000050 深天马Ａ0.28 33192.50 5 212.62 摩根士丹利投资管理公司600495 晋西车轴0.49 10291.00 2 510.17 日兴资产管理600432 吉恩镍业 1.13 22800.00 7 149.99 日兴资产管理002033 丽江旅游0.43 9932.30 9 56.99 瑞士信贷第一波士顿(香港)600066 宇通客车0.55 39991.67 11 574.28瑞士银行000050 深天马Ａ0.28 33192.50 8 178.57瑞士银行600096 云天化 1.09 53635.03 11 218.68瑞士银行600205 S山东铝 1.55 19200.00 2 1033.67瑞士银行600547 山东黄金0.80 16000.00 2 548.41瑞士银行600495 晋西车轴0.49 10291.00 10 119.53 香港上海汇丰银行000050 深天马Ａ0.28 33192.50 7 194.21 香港上海汇丰银行000731S川美丰 1.01 10111.29 14 87.50 香港上海汇丰银行2006年报股东人数减幅最大的上市公司截止日期:2月16日已公布的2006年年报股票简称代码流通A股2006年2006年2006年2006年股东户变动幅(万股)年报每年报人三季年报数减量度(%)股收益均持数股东数股东数云铝股份000807 54600 0.57 11428 41123 23216 -17907 -43.54%华帝股份002035 13213 0.20 9224 12540 7185 -5355 -42.70%武汉中百000759 33527 0.23 15406 28511 17137 -11374 -39.89%华泰股份600308 48041 0.83 10349 54482 33470 -21012 -38.57%金地集团600383 66600 0.67 35362 19359 12089 -7270 -37.55%恒瑞医药600276 33159 0.62 37264 5259 3349 -1910 -36.32%瑞贝卡600439 18969 0.53 10882 10113 6727 -3386 -33.48%风神股份600469 25500 0.05 8543 21268 14179 -7089 -33.33%锡业股份000960 53686 0.40 6214 60004 40789 -19215 -32.02%宝新能源000690 37037 0.73 9821 21993 15116 -6877 -31.27% 新华医疗600587 8582 0.24 6197 12093 8522 -3571 -29.53%宇通客车600066 39992 0.55 15827 24888 17667 -7221 -29.01% 保利地产600048 55000 1.20 12054 16943 12443 -4500 -26.56% 安琪酵母600298 13570 0.56 6034 10261 7656 -2605 -25.39%东软股份600718 28145 0.28 5258 35814 26922 -8892 -24.83% 峨眉山Ａ000888 23519 0.17 12830 12753 9625 -3128 -24.53% 江南高纤600527 21600 0.24 15884 8746 6629 -2117 -24.21%赣南果业000829 25200 0.56 23103 7116 5414 -1702 -23.92%云天化600096 53635 1.09 6335 43458 33181 -10277 -23.65% 鹏博士600804 14180 0.04 8696 14624 11170 -3454 -23.62%华冠科技600371 15500 0.12 8277 10144 7765 -2379 -23.45%有研硅股600206 14500 0.12 3564 31750 24616 -7134 -22.47% 山西焦化600740 20285 0.17 4618 30464 23786 -6678 -21.92% 安泰集团600408 39100 0.38 9828 29040 22953 -6087 -20.96% *ST兴发000780 61431 0.01 10119 48875 38674 -10201 -20.87% 顺鑫农业000860 39774 0.24 5834 41161 32849 -8312 -20.19% 山东海化000822 73581 0.40 8785 53409 42657 -10752 -20.13% *ST辅仁600781 17759 0.12 8571 7905 6497 -1408 -17.81% 超声电子000823 35920 0.23 3488 63567 52327 -11240 -17.68% 宁波东睦600114 19550 0.01 6494 18102 15078 -3024 -16.71% 金发科技600143 31850 0.96 35337 4562 3801 -761 -16.68%风帆股份600482 21800 0.28 4722 26996 22530 -4466 -16.54% 中宝股份600208 151276 0.16 7988 24597 20671 -3926 -15.96% 渝开发000514 17631 0.01 5234 16719 14075 -2644 -15.81%华发股份600325 26000 0.55 4959 24129 20447 -3682 -15.26% 南京高科600064 34415 0.29 3664 66022 56012 -10010 -15.16% *ST金泰600385 14811 -0.66 5764 16672 14220 -2452 -14.71% 精达股份600577 12960 0.41 5142 12181 10501 -1680 -13.79% 山东黄金600547 16000 0.80 6393 13592 11731 -1861 -13.69% 金岭矿业000655 32125 0.21 7988 17304 14965 -2339 -13.52% 北方国际000065 16244 0.12 4733 13782 11951 -1831 -13.29% 阳光股份000608 29204 0.30 7266 28794 24984 -3810 -13.23% 华芳纺织600273 21500 0.07 5579 24661 21453 -3208 -13.01%S*ST华新000010 6779 0.05 5527 14087 12264 -1823 -12.94% 华业地产600240 35000 0.34 7190 27794 24204 -3590 -12.92% 新赛股份600540 18000 0.09 4256 21327 18608 -2719 -12.75% 沈阳机床000410 34092 0.39 8493 24155 21197 -2958 -12.25% *ST烟发600766 17117 0.15 6376 12040 10671 -1369 -11.37% 营口港600317 25708 0.63 4233 33826 30067 -3759 -11.11%马龙产业600792 12623 -0.39 7699 7094 6365 -729 -10.28%2006年报人均持股数最多的个股一览截止日期:2月16日已公布的2006年年报股票简称代码流通A股2006年年报2006年年报2006年年报(万股) 每股收益(元) 人均持数(股) 股东数(户)金融街000402 107845.16 0.49 52793 12349恒瑞医药600276 33159.36 0.62 37264 3349金地集团600383 66600.00 0.67 35362 12089金发科技600143 31850.00 0.96 35337 3801*ST屯河600737 40628.50 0.12 25286 16067 赣南果业000829 25200.00 0.56 23103 5414盐湖钾肥000792 76755.00 1.06 20647 16273宜华木业600978 36191.39 0.48 19396 7887国电南瑞600406 21255.00 0.52 17882 5147思源电气002028 10600.00 1.35 17380 3012江南高纤600527 21600.00 0.24 15884 6629宇通客车600066 39991.67 0.55 15827 17667武汉中百000759 33526.70 0.23 15406 17137火箭股份600879 49138.39 0.44 14420 23965黄山旅游600054 29835.00 0.31 14233 31790华仪电气600290 6300.00 0.01 14106 4466峨眉山Ａ000888 23518.80 0.17 12830 9625保利地产600048 55000.00 1.20 12054 12443云铝股份000807 54600.00 0.57 11428 23216瑞贝卡600439 18969.00 0.53 10882 6727南山铝业600219 61879.52 0.28 10659 46607华泰股份600308 48041.34 0.83 10349 33470中国卫星600118 22740.48 0.24 10145 9368*ST兴发000780 61430.63 0.01 10119 38674 安泰集团600408 39100.00 0.38 9828 22953宝新能源000690 37036.50 0.73 9821 15116置信电气600517 19957.50 0.34 9420 8293深中冠Ａ000018 9972.05 0.18 9358 16871华帝股份002035 13213.20 0.20 9224 7185焦作万方000612 48017.61 0.57 9167 29949澄星股份600078 39989.00 0.17 8986 21093山东海化000822 73581.02 0.40 8785 42657鹏博士600804 14179.61 0.04 8696 11170万通先锋600246 14400.00 0.20 8655 4610华天酒店000428 17284.00 0.47 8592 9771*ST辅仁600781 17759.29 0.12 8571 6497 风神股份600469 25500.00 0.05 8543 14179 南京水运600087 51616.03 0.35 8528 41171 沈阳机床000410 34091.93 0.39 8493 21197 华冠科技600371 15500.00 0.12 8277 7765 金岭矿业000655 32125.44 0.21 7988 14965 中宝股份600208 151276.03 0.16 7988 20671 华东医药000963 43406.00 0.19 7767 23226 马龙产业600792 12622.50 -0.39 7699 6365 永新股份002014 9340.00 0.51 7586 7020 维维股份600300 66000.00 0.11 7465 34825 S三星000068 22500.00 0.06 7327 30707 海泰发展600082 26816.54 0.21 7300 23821 阳光股份000608 29204.03 0.30 7266 24984 天利高新600339 31730.40 0.02 7237 20890。
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长盛货币市场基金2006年第1季度报告 一、重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人兴业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2006年4月17日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告期为2006年1月1日起至2006年3月31日止。本报告中的财务资料未经审计。 二、基金产品概况 1、基金简称： 长盛货币市场基金 2、基金运作方式： 契约型开放式 3、基金合同生效日： 2005年12月12日 4、报告期末基金份额总额：3,166,353,230.85份 5、投资目标：在力争本金安全、保证资产高流动性的基础上，追求高于业绩比较基准的收益。 6、投资策略： （1）投资决策依据 A、国家有关法律、法规和本基金合同的有关规定。 B、宏观经济、微观经济运行状况，货币政策和财政政策执行状况，货币市场和证券市场运行状况； C、策略分析师、固定收益分析师、定量分析师各自独立完成相应的研究报告，为投资策略提供依据。 （2）投资决策程序
长盛货币市场基金2006年第1季度报告 第 1 页 共 12 页 A、投资组合计划的拟定 基金管理小组每月月末拟定下月资产配置计划，报投资决策委员会审批。投资组合计划制定的依据未来宏观经济形势、财政与货币政策、短期市场资金供求等因素变化的研究与分析，以及据此作出的对未来短期内不同市场、不同品种的市场利率的积极判断，在此基础上基金管理小组制定未来一段时间基金组合的期限结构和品种配置计划，并报投资决策委员会审批。投资组合计划是未来一段时间投资的基础与纲领。 如果基金管理小组认为影响各期限、品种收益率的因素产生了重大变化，还可以临时提出新的投资计划，并由投资决策委员会审批。 B、投资计划的实施 基金管理小组在投资委员会通过的投资组合计划规定限制下，根据市场的实际情况，按照投资策略实施步骤，采用积极投资策略，通过动态调整优化投资组合，追求当期收益最大化。在动态调整的过程中，基金管理小组将全面考虑收益目标、交易成本、市场流动性等特征，实现收益与风险的平衡。 在组合调整过程中，基金管理小组将根据未来可预测资金流动状况，合理管理组合现金头寸，保证组合流动性。 C、交易执行 中央交易室负责执行基金管理小组下达的交易指令，同时履行一线监控的职能。在交易指令执行前，中央交易室对交易指令进行复核，确保交易指令执行后基金各项投资比例符合法律法规以及基金合同、招募说明书的各项规定。 D、组合监控与调整 基金经理与公司的风险管理人员将密切关注宏观经济和市场变化，结合基金申购和赎回导致的现金流量情况，每日对组合的风险和流动性进行监控，确保基金的各项风险控制指标维持在合理水平，确保组合的流动性能够满足投资者的赎回要求。当组合中货币市场工具价格波动引起组合投资比例不能符合控制标准时，或当组合中货币市场工具信用评级调整导致信用等级不符合要求时，基金管 理小组应采取有效的措施，在合理的时间内调整组合。 （3）投资管理的方法 本基金在投资组合管理中将采用主动投资策略，在投资中将充分发挥现代金
长盛货币市场基金2006年第1季度报告 第 2 页 共 12 页 融工程与数量化分析技术方法的决策辅助作用，以提高投资决策的科学性与及时性，在控制风险的前提下，追求收益最大化。本基金的核心投资策略由四部分组成：短期市场利率预期策略、期限机构的滚动配置策略、投资组合优化策略、无风险套利操作策略。 A、短期市场利率预期策略 短期利率预期策略是指基金管理人根据对短期货币市场有影响的宏观经济形势、财政与货币政策、短期市场资金供求等因素变化作出研究与分析，对未来短期内不同市场、不同品种的市场利率进行积极的判断，并以此为依据制定未来一段时间基金组合的期限结构和品种配置计划，期限结构与品种配置计划是未来一段投资的基础。 B、期限结构的滚动配置策略 为了保证组合资产高流动性，组合资产在到期期限配置上采用滚动配置的策略，即在一个相对固定的投资周期中，将各期限品种的投资均衡分布在不同时间上，从而保证在投资周期内的任何时刻都有稳定的到期现金流，最大限度地提高到期期限约束条件下的流动性。 C、投资组合优化策略 投资组合优化管理策略是指在期限结构与品种比例约束下，在滚动配置策略的基础上采用优化技术获得最大化收益的策略体系。其优化目标是组合资产收益最大化，约束条件为期限结构比例约束、品种类属比例约束、信用风险约束等。 D、无风险套利操作策略 由于市场环境差异以及市场参与成员的不同，市场中常常存在无风险套利机会。本基金管理人认为随着市场有效性的提高，无风险套利的机会与收益会不断减少，但是相信在较长一段时间中市场中仍然会存在的无风险套利机会，基金管理人将贯彻谨慎的原则，充分把握市场无风险套利机会，为投资人带来更大收益。 同时，随着市场的发展、新的货币投资工具的推出，会产生新的无风险套利机会，本基金将加强对市场前沿的研究，及时发现市场中新的无风险套利机会，扩大基金投资收益。 为了保证上述投资策略的顺利实施，基金管理人根据货币市场基金的特点，开发了货币资产组合优化管理系统，以提高投资决策的科学化与实时化。
长盛货币市场基金2006年第1季度报告 第 3 页 共 12 页 （4）投资品种的选择标准 在上述组合管理的基础上，基金管理小组也将充分重视根据市场形势灵活把握投资品种的主动选择，具有下列一项或多项特征的投资品种是本基金重点投资的对象： A、在相似到期期限和信用等级下，收益率较高的债券、票据或债券回购； B、相似条件下，流动性较高的债券、票据； C、相似条件下，交易对手信用等级较高的债券、票据或债券回购。 7、业绩比较基准： 银行一年定期存款利率（税后） 8、风险收益特征： 本基金属于证券投资基金中高流动性、低风险的品种，其预期风险和预期收益率都低于股票、债券和混合型基金。 9、基金管理人： 长盛基金管理有限公司 10、基金托管人： 兴业银行股份有限公司 三、主要财务指标和基金净值表现 （一）主要财务指标 2006年1季度主要财务指标 指标名称 金额（人民币元） 本期净收益 13,973,813.09
期末基金资产净值 3,166,353,230.85
期末基金份额净值(元/份) 1.00
本期净值收益率 0.4731%
累计净值收益率 0.5794%
本基金收益分配是按日结转份额 （二）本报告期收益率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段 基金净值收益率①
基金净值
收益率标准差②
业绩比较基准收益率③
业绩比较基准收益率标准差④ ①－③ ②－④
2006年1季度 0.4731% 0.0030%0.4439%0.0000%0.0292% 0.0030%
长盛货币市场基金2006年第1季度报告 第 4 页 共 12 页 （三）自基金合同生效以来基金累计净值收益率与业绩比较基准收益率历史走势对比：
（2005年12月12日至2006年3月31日）
0.00%0.10%0.20%0.30%0.40%0.50%0.60%0.70%
2005年12月12日2006年3月12日长盛货币市场基金业绩比较基准收益率
注： 1、本基金合同于2005年12月12日生效，截至报告日本基金合同生效未满一年。 2、按基金合同规定，本基金自基金合同生效起3个月内为建仓期，截至报告日本基金的各项投资比例已达到基金合同第十三条（二）投资范围、（八）2投资组合中规定的各项比例。具体如下： （1）投资于同一公司发行的短期企业债券的比例，不得超过基金资产净值的百分之十； （2）存放在具有基金托管资格的同一商业银行的存款，不得超过基金资产净值的百分之三十；存放在不具有基金托管资格的同一商业银行的存款，不得超过基金资产净值的百分之五； （3）除发生巨额赎回情形外，债券正回购的资金余额在每个交易日均不得超过基金资产净值的20%。因发生巨额赎回导致债券正回购的资金余额超过基金资产净值20%的，基金管理人应在5个交易日内进行调整。 （4）投资组合的平均剩余期限在每个交易日都不得超过180天。 （5）持有的剩余期限不超过397天但剩余存续期超过397天的浮动利率债券的摊余成本总计不得超过当日基金资产净值的20%。 （6）通过买断式回购融入的基础债券的剩余期限不得超过397天。 长盛货币市场基金2006年第1季度报告 第 5 页 共 12 页 （7）因基金规模或市场变化等原因导致投资组合超出上述规定不在限制之内，但基金管理人应在10个交易日内进行调整，以达到上述标准。 （8）法律法规或监管部门对上述比例、限制另有规定的，从其规定。 本基金在基金合同生效后三个月内达到上述规定的投资比例；因基金规模或市场变化等原因导致投资组合超出上述约定的规定，基金管理人应在合理期限内进行调整，以符合有关限制规定。 本基金在基金合同生效后三个月内完成建仓，从建仓结束至本报告期末遵守法律、法规和基金合同的比例限制进行证券投资。 四、管理人报告 1、基金经理简介 基金经理：王茜女士，武汉大学工商管理硕士，9年金融、证券从业经验。作为全国银行间市场的首批成员组建人，具有丰富的全国银行间市场投资经验和跨市场操作经验。1997年起历任武汉市商业银行信贷管理部交易员、副经理、总经理助理，2002年任职于中信证券固定收益部。2002年9月至今，就职于长盛基金管理公司投资管理部，先后负责封闭式基金债券组合管理，开放式基金债券组合管理，历任全国社保基金债券资产委托基金经理助理，长盛中信全债指数增强型债券基金经理。现任长盛中信全债指数增强型债券基金经理、长盛货币市场基金经理。 2、报告期内本基金运作的遵规守信情况说明 本报告期内，本基金管理人严格按照《基金法》及其各项实施准则、《长盛货币市场基金基金合同》和其他有关法律法规、监管部门的相关规定，依照诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在认真控制投资风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益，没有损害基金持有人利益的行为。 3、报告期内的业绩表现和投资策略 （1） 行情回顾及运作分析 一季度，“宽货币”的现象仍在继续，但先后受春节期间现金投放压力及两会后市场预期央行调整存款准备金比例的影响，货币市场流动性波动较大，主要表现为：春节前利率飚升、节后平稳回落、两会后小幅攀升，季末市场趋于稳定。从总体上看，我们仍然坚持货币市场利率拐点已于2005年出现，2006年货币市