第6章 银行主要业务法律规定
抗辩
贷款人享有先履行抗辩权，指负有先履行债务的贷款人在贷款合同签订后，有确切证据证明借款人经营状况严重恶化、转移财产或抽逃资金以逃避债务、丧失商业信誉、有丧失或可能丧失履行债务能力的其他情形，难以按期归还贷款时，可中止（暂时停止）将会约定款项，并要求借款人提供适当担保。借款人在合理期限内未恢复履行能力并未提供适当担保的，贷款人可解除合同，但对此负通知义务和举证责任，否则承担违约责任。
限制：不得在一个贷款人同一辖区内两个或两上以上同级分支机构贷款；不得提供虚假报表；不得用贷款从事股本权益性投资、有价证券和期货方面的投机经营、经营房地产业务、从事房地产投机、用于借贷牟取非法收入；不得违反国家外汇管理规定使用外币贷款；不得诈骗贷款。
贷款人
权利：要求借款人提供资料，自主决定贷与不贷，了解借款人经营活动，划收贷款本息，依合同约定要求借款人提前还贷或停止支付未使用贷款，采取使贷款免受损失的措施。
对单位存款查询、冻结、扣划的条件和程序
查询单位存款
出示本人工作证或执行公务证、县级（含）以上人民法院、检察院、公安局签发的“协助查询存款通知书”，由银行行长或其他负责人签字后并指定银行有关业务部门凭此提供情况和资料，并派专人接待。查询人不得借走原件，可以抄录、复制或照相，并经银行盖章，并依法保守秘密。
贷款审查人员：负责贷款风险的审查，承担审查失误责任
贷款发放人员：负责贷款的检查和清收，承担检查失误、清收不力责任。
贷款法律制度
贷款法律关系主体
借款人
权利：申请、使用贷款，拒绝借款合同以外的附加条件，征得贷款人同意后有权向第三人转让债务。
义务：如实提供资料，接受监督，按借款合同使用贷款，清偿本息，转让债务时先取得贷款人同意，有危及贷款人债权安全情况时应及时通知贷款人并采取保全措施。
冻结单位存款
出示本人工作证或执行公务证、县级（含）以上人民法院、检察院、公安局签发的“协助冻结存款通知书”，由银行行长（主任）签字后，立即凭此并按照应冻结资金的性质冻结当日单位银行账户上的同额存款。如账户存款不足冻结额，银行应在6个月的冻结期内冻结该单位账户可冻结的存款，直到冻结的数额。银行审查冻结存款通知书时发现开户行名称、单位名称、户名、账号或大小写金额不符的，应说明原因并退回通知书。被冻结款项在冻结期内需解冻的，应凭作出冻结决定单位签发的“解除冻结存款通知书”，银行不得自行解冻，冻结单位存款的期限不超过6个月，每次续冻期限最长不超过6个月，逾期不办理续冻手续的视为自动撤销冻结。被冻结款项不属赃款的，冻结期内应计付利息（付给债权单位），属于赃款的不计付利息。
存款合同
形式
应采用书面形式：活期储蓄存款存折、定期存款存单、单位存款的存款凭证等；也可是信件和数据电文等可有形表现所载内容的形式。
二、授信业务法律规定
规定类别
细分
内容
授信原则
合法性原则、诚实信用原则、统一授信原则、统一授权原则。
授信审核
审贷分离,分级审批
贷款调查评估人员：负责贷款调查评估，承担调查失误和评估失准责任
利率违法行为的表现形式
擅自提高或降低存款利率
变相提高理规定》和国家利率政策的
对利率违法行为的处罚
由国务院银行业监督管理机构责令改正，有违法所得的，没收违法所得，违法所得50万元以上的，并处违法所得1倍以上5倍以下罚款；没有违法所得的或违法所得不足50万元的，处50万元以上200万元以下罚款；情节特别严重或逾期不改的，可责令停业整顿或吊销经营许可证；构成犯罪的依法追究刑事责任。
保全
代位权：债务人怠于行使其到期债权对债权人造成损害的，债权人可向人民法院请求以自己的名义代位行使债务人的债权。代位权的行使范围以债权为限，必要费用由债务人承担。
撤销权：债务人放弃行使其到期债权、无偿或以明显不合理低价转让财产对债权人造成损害的，并且受让人知道该情形的，债权人可请求人民法院撤销债务人的行为。撤销权的行使以债权为限，必要费用由债务人承担，时效限制为：自债权人知道或应当知道撤销事由之日起1年内，自债务人的行为发生之日起5年内未行使撤销权的，该撤销权消灭。
同业拆借业务禁止
同业拆借应当遵守中国人民银行的规定，禁止利用拆入资金发放固定资产贷款或用于投资。
四、银行业务限制
类别
内容
对同一借款人贷款限制
对同一借款人的贷款余额与商业银行资本余额的比例不得超过10%
对关系人发放担保贷款限制
向关系人发放担保贷款的条件不得优于其他贷款人同类贷款的条件
对商业银行投资业务限制
存款利率的法律管制
存款利率法律管制的内容
中国人民银行是管理利率的唯一有权机关
各类金融机构和各级人民银行都必须严格遵守和执行国家利率政策和有关规定
对擅自或以变相形式提高或降低存款利率的金融机构，辖区内人民银行按其多或少付利息数额处以同额罚款。
储蓄或其他金融机构应接受人民银行对利率的管理与监督，有义务如实按人行的要求提供文件、账簿、统计资料和有关情况，不得隐匿、拒绝或提供虚假情况
义务：公布贷款的种类、期限和利率，并向贷款人提供咨询；公开贷款审查内容和放贷条件；及时答复贷与不贷（短期1个月内，中长期6个月内）；对借款人情况保密
限制：不得向关系人发放信用贷款，向关系人发放担保贷款条件不得优于其他人；不得向违规经营借款人发放贷款；未经人行批准不得对自然人发放外币贷款；自营贷款、特定贷款、委托贷款不得收取规定外其他任何费用；不得给委托人垫付资金；严格控制信用贷款，积极推广担保贷款。
纠纷的解决
第三人调解、当事人协商和解、仲裁、诉讼。
三、银行业务禁止
类别
内容
商业银行向关系人发放信用贷款的禁止
关系人是指：商业银行的董事、监事、管理人员、信贷业务人员及其近亲属；前项所列人员投资或担任高级管理职务的公司、企业和其他经济组织。
对商业银行存贷业务中不正当手段的禁止
不得提高或降低利率以及采用其他不正当手段，吸收存款，发放贷款。否则由国务院银行业监督管理机构责令改正，有违法所得的没收违法所行，违法所得50万元以上，并处违法所得1倍以上5倍以下罚款，无违法所得或违法所得不足50万元的，处50万元以上200万元以下罚款，情节特别严重或逾期不改的，可责令停业整顿或吊销经营许可证，构成犯罪的依法追究刑事责任。
一般存单纠纷案件的认定与处理
认定
当事人或金融机构以存单/确认存单或进账单、对账单、存款合同
处理
持有人以真实凭证为依据提起诉讼的，金融机构对是否存在存款关系负举证责任；持有人以瑕疵凭证提起诉讼的，持有人就对瑕疵凭证的取得提供合理陈述，若陈述合理，则金融机构对是否存在存款关系负举证责任；如有充分证据证明凭证系伪造，应驳回诉讼请求或判决。
扣划单位存款
出示本人工作证或执行公务证、县级（含）以上人民法院、检察院、公安局签发的“协助扣划存款通知书”（附人民法院发生法律效力的判决书、裁定书、调解书、支付令、制裁决定的副本或行政机关处罚决定副本，人民检察院的不起诉决定书、撤销案件的决定书副本，公安机关的处理决定书、刑事案件立案报告表的副本），银行凭此立即扣划单位有关存款。银行审查通知书时发现开户行名称、单位名称、户名、账号、大小写金额不符，或缺少应附法律文书副本及法律文书副本有关内容与通知书内容不符的，应说明原因并退回通知书及法律文书副本。
第6章 银行主要业务法律规定
一、存款业务法律规定
规定类别
细分
内容
存款及其办理原则
存款自愿、取款自由、存款有息、为存款人保密
存款业务的基本法律要求
经营存款业务特许制
必须经国务院银行业管理机构批准
以合法正当方式吸收存款
不得违反规定提高或降低利率及采用不正当手段吸收存款
依法保护存款人合法权益
保证存款本金和利息的支付，不得拖延、拒绝支付存款本金和利息。
商业银行在境内不得从事信托投资和证券经营业务，不得向非自用不动产投资或者向非银行金融机构和企业投资，但国家另有规定的除外。
商业银行结算业务限制
商业银行办理票据承兑、汇兑、委托付款等结算业务，应按规定期限（应当公布）兑现、收付入账，不得压单、压票或违反规定退票。
银监会2008年第3号令
中国银行业监督管理委员会农村中小金融机构行政许可事项实施办法第一章总则第一条为规范中国银行业监督管理委员会（以下简称银监会）及其派出机构实施农村中小金融机构行政许可行为，明确行政许可事项、条件、适用操作流程和期限，维护申请人合法权益，根据《中华人民共和国银行业监督管理法》、《中华人民共和国行政许可法》、《中华人民共和国商业银行法》等法律、行政法规及国务院有关决定，制定本办法。
第二条本办法所称农村中小金融机构包括：农村商业银行、农村合作银行、村镇银行、贷款公司、农村信用合作社、农村信用合作社联合社、农村信用合作联社、省（自治区、直辖市）农村信用社联合社（以下简称省（区、市）农村信用社联合社）、农村资金互助社等。
第三条银监会及其派出机构依照本办法和《中国银行业监督管理委员会行政许可实施程序规定》，对农村中小金融机构实施行政许可。
第四条农村中小金融机构以下事项须经银监会及其派出机构行政许可：机构设立，机构变更，机构终止，调整业务范围和增加业务品种，董事（理事）和高级管理人员任职资格等。
第五条申请人应按照《中国银行业监督管理委员会农村中小金融机构行政许可事项申请材料目录和格式要求》提交申请材料。
第二章法人机构设立第一节农村商业银行设立第六条设立县（市、区）农村商业银行应当符合以下条件：（一）有符合《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国商业银行法》和银监会规定的章程；（二）在农村信用合作社及其联合社基础上以新设合并方式发起设立；（三）注册资本为实缴资本，最低限额为5000万元人民币；（四）有符合任职资格条件的董事、高级管理人员和熟悉银行业务的合格从业人员；（五）有健全的组织机构和管理制度；（六）有符合要求的营业场所、安全防范措施和与业务有关的其他设施。
第七条设立县（市、区）农村商业银行，还应当符合其他审慎性条件，至少包括：（一）有良好的公司治理结构；（二）有健全的风险管理体系，能有效控制关联交易风险，最近1年未发生重大违法违规行为；（三）有科学有效的人力资源管理制度，有较高素质的专业人才；（四）具备有效的资本约束与资本补充机制；（五）没有地方人民政府财政资金入股；（六）不良贷款比例低于8％；（七）资本充足率不低于8％，核心资本充足率不低于4％（考虑发起人拟缴纳的股本、中央银行票据置换因素后）；（八）所有者权益大于等于股本，即经过清产核资与整体资产评估后（可考虑用中央银行票据置换不良资产及历年亏损挂账等因素），申请人辖内农村信用社合并计算所有者权益剔除股本后大于或等于零；（九）按规定提足贷款损失准备；（十）银监会规定的其他审慎性条件。
市场营销第6章中央银行负债业务
禁止人民币出入境
1957.7.25 人行
最高限额每人每次不超过5元
1987 1993.2.5
人行和海关总 最高限额每人每次不超过200元 署
人行
每人每次携带的限额为6000元
2005.1.1. 人行
一、发行中央银行债券
★定义：中央银行向金融机构发行的债务凭证。
★发行目的
减少商业银行的超额储备，调节货 币供应量
以此作为公开市场操作的工具之一， 通过中央银行债券的市场买卖行为， 灵活的调节货币供给量。
中央银行债券的发行方式
发行方式
信用发行 外汇质押发行
中国人民银行发行中央银行票据采用信用发行方式。
超过限额部分，以十足现金作准备）
• 比例准备制 （规定发行准备中现金和有价证券各自比
重）
（四）主要国家及地区货币发行制度
国家 时间 发行准备制度
基本规定
美国 英国
1980 年前
1980 年至 今
1844 年以 前
1844 年后
实行弹性比例制度 黄金、金证券 不低于40% >32.5% 征税1% <32.5%征税1.5%-2.5%
2.作为银行的银行，通过准备金存款业务，对存款货币 银行的信用创造能力和支付能力有决定性作用，从而成为 实施中央银行货币政策的三大法宝之一 3.中央银行集中必要资金发挥最后贷款人职能。
4.便于中央银行组织全国清算
5、通过存款账户掌握了解和监督金融业的资金运动。
第三节 中央银行的其他负债业务
二、对外负债 三、资本业务
二、国外负债
★内容：
●主要包括从国外银行借款、对外国中央银行的负债、 国际金融机构的贷款、在国外发行的中央银行债券 等。
商业银行经营学(第6 7章)
二、贷款政策 贷款政策内容： 贷款业务发展战略 贷款工作规程及权限划分 贷款的规模和比率控制 贷款的种类及地区 贷款人的担保 贷款定价 贷款档案管理政策 贷款日常管理和催放制度 不良贷款的管理
三、贷款步骤 贷款申请 贷款调查 信用评估 借款审批 合同签订和担保 贷款发放 贷款检查 贷款收回
二、担保贷款 （一）担保方式与担保贷款种类 担保贷款是指银行要求借款人根据规定的担保方式提供贷款担保而 发放的贷款。《担保法》中规定的担保方式主要有保证、质押和抵 押三种，相应地，我国目前的担保贷款也包括保证贷款、质押贷款 和抵押贷款三种。 保证贷款的操作要点 1、借款人找保 2、银行核保 3、银行审批 4、贷款的发放与收回 抵押贷款的操作和管理重点 1、抵押贷款的分类（存货抵押、证券抵押、设备抵押、不动产抵 押、 客账抵押、人寿保险抵押） 2、抵押物的选择和估计 3、确定抵押率（“垫头”） 4、抵押物的产权设定与登记 5、抵押物的占管和处分（拍卖、转让、兑现）
客户盈利性分析定价法（Customer Profitability Analysis(CPA)） 客户盈利性分析定价法首先是假设银行在对每笔贷款申请定价时 应考虑银行与客户的整体关系。其收益率的计算公式如下：
假设银行正在考虑向一家制造企业发放一笔九个月期的300万美元的贷款额度。如果这家制 造企业完全使用这笔贷款额度并在银行存放20%的补偿性存款，那么银行与该客户的这笔 信贷交易将会导致产生以下的收入和费用： 该客户可能提供的收入来源 单位：美元 贷款的利率收入（12%，9个月） 270 000 贷款承诺费用（1%） 30 000 客户存款的管理费用 6 000 资金转账费用 2 000 信托服务和记录保持费用 13 000 预期年度收入总额 321 000 对该客户提供服务引致的预期成本 应付的存款利息（10%） 45 000 放款的筹资成本 160 000 客户账户的运营成本 25 000 客户资本调动成本 1 000 处理贷款成本 3 000 簿记成本 1 000 年度总费用 235 000 顾客在年度将要提取的银行储备净额 对顾户承诺的贷款平均额 3000 000 减：顾客在银行存款均额（减去准备金要求） -540 000 对该顾客承诺的可放贷储备净额 2460 000
第六章 中央银行的支付清算业务
（四）提供证券和金融衍生工具交易清算 服务
由于证券和金融衍生工具交易不同于其 他经济活动所产债权债务清算，在许多发达 国家，有专门为证券和金融衍生工具交易提 供结算服务的支付系统。由于证券交易金额 大，不确定因素多，易引发支付系统风险， 尤其是政府证券交易直接关系到中央银行公 布市场操作效果，所以中央银行对其格外关 注，有些中央银行甚至直接参与支付清算活 动。
第六章 中央银行的支付清算业务
通过本章教学，了解中央银行支付清算 服务的产生与发展，了解中央银行的支付清 算运作过程，明确中央银行在跨国支付清算 中的作用。
第一节 中央银行支付清算业务体系
一、中央银行支付清算服务的含义 二、中央银行的支付清算体系 三、支付清算系统的现代化发展
一、中央银行支付清算服务的含义
支付系统
3、由于支付系统运行到货币政策的实施， 对稳定货币、稳定金融与稳定市场具有至关 重要的影响，所以中央银行对付系统的建设 与监管极为重视。
（三）支付结算制度
支付结算制度是关于结算活动的规章政 策、操作程序、实施范围等的规定与安排。 中央银行作为国家的货币权利机构，有义务 根据国家经济发展状况、金融体系构成、金 融基础设施及银行业务能力等，会同有关部 门共同制定支付结算制度。中央银行负有结 算监督职权，并根据经济与社会发展需要， 对支付结算制度实施变革。
支付系统
其三，关于支付系统的法律框架和操作规程 至关重要，一个完备的法规体系对提高系统 运行效率、维护系统用户的合法权益具有积 极作用。 其四，支付系统的硬件环境、程序设计及操 作系统的服务质量和风险控制具有直接影响， 而支付系统的硬软件设施又在相当程度上取 决于一国金融产业的整体水平和科技实力。
（二）支付系统运行效率对中央银行货币 政策实施具有重要影响
银行关联交易管理制度
银行关联交易管理制度第一章总则为了规范银行关联交易的行为，保护客户利益，维护银行经营稳定，加强对银行关联交易的监管，特制订本制度。
第二章银行关联交易管理机构及其职责1. 银行关联交易管理机构由银行高级管理层设立，具体负责银行关联交易的管理工作。
2. 银行关联交易管理机构主要负责以下职责：（1）负责制定银行关联交易管理制度，保障制度的执行；（2）监督银行内部各部门开展关联交易的情况，防范关联交易风险；（3）对银行关联交易进行风险评估，及时发现和解决问题；（4）向监管机构提供关联交易报告，做好信息披露工作；（5）定期对银行关联交易管理工作进行评估，提出改进意见。
第三章银行关联交易管理制度的内容1. 银行关联交易管理制度应包括以下内容：（1）银行关联交易的范围和界定；（2）银行关联交易的申报和审批程序；（3）银行关联交易的风险评估和控制措施；（4）银行关联交易的信息披露要求；（5）银行关联交易的内部管理及监督措施。
2. 银行关联交易管理制度应当符合相关法律法规和监管规定，做到合规、规范和有效。
第四章银行关联交易的范围和界定1. 银行关联交易是指银行与其股东、关联企业、持股5%以上的自然人、董事、高级管理人员等具有利害关系的交易行为。
2. 银行关联交易包括但不限于以下情形：（1）贷款、担保等信贷类业务；（2）存款业务；（3）投资业务；（4）融资租赁业务；（5）资产管理业务；（6）其他涉及关联交易的业务。
第五章银行关联交易的申报和审批程序1. 银行关联交易应当按照相关规定进行申报和审批，确保交易程序合法、透明。
2. 银行关联交易的申报程序包括以下内容：（1）交易申请书的填写；（2）相关资料的提供；（3）风险评估报告的编制。
3. 银行关联交易的审批程序应当经过相关部门审批，确保交易合规、风险可控。
第六章银行关联交易的风险评估和控制措施1. 银行关联交易的风险评估应包括以下内容：（1）交易对银行的影响程度；（2）交易可能带来的风险类型；（3）风险发生的可能性。
银行规章制度范本
银行规章制度范本
《银行规章制度范本》
第一章总则
第一条为了规范银行的运作，保护客户利益，维护金融市场秩序，根据有关法律法规，制定本规章制度。
第二章银行业务管理
第二条银行应当建立健全的风险管理制度，加强对各类风险的识别和控制，确保资金安全稳健运行。
第三条银行应当加强内部控制，明确内部管理机构和职责，建立健全的内部审核机制，防范内部不正当行为。
第三章客户权益保护
第四条银行应当遵循诚实信用、公平交易的原则，维护客户权益，不得利用信息优势损害客户利益。
第五条银行应当加强客户信息保护，建立健全客户信息管理制度，确保客户信息的保密和安全。
第四章业务规范
第六条银行应当严格遵守国家金融监管机构的规定，规范经营行为，不得从事违法违规的金融活动。
第七条银行应当建立健全的信贷风险管理制度，加强对借款人的信用调查，控制不良贷款风险。
第五章监督检查
第八条银行应当配合国家金融监管机构的监督检查工作，接受监管部门的监督管理。
第六章处罚与奖励
第九条对于违反规章制度的行为，银行应当依法给予处罚，对遵守规章制度，表现优秀的员工和部门给予适当奖励。
第七章附则
第十条本规章制度自发布之日起生效。
第十一条本规章制度解释权归银行所有。
第6章_商业银行中间业务
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第6章 商业银行中间业务
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6.3.2 银行卡业务流程
1. 银行卡种类
＊借记卡/贷记卡/准贷记卡
＊磁卡/智能卡/激光卡
＊金卡/普通卡
结算功能 储蓄功能 汇兑功能
＊联名卡/认同卡
2. 银行卡的功能
承诺。
后者是银行不经客户允许不得随意取
消的贷款承诺，具有法律约束力，包括
票据发行便利、回购协议等。
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第6章 商业银行中间业务
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6.3 银行卡业务 6.3.1银行卡业务发展 1. 国外银行卡业务发展
＊信用卡起源于美国 1915
信用 筹码 签帐卡 旅游 签帐卡 银行 （油） 娱乐卡 （餐） 信用卡
1. 巴塞尔委员会对表外业务分类 按照是否构成银行或有资产和或有债， 可以将表外业务分为两类＊＊
或有债权/债务 贷款承诺、担保
类表外业务
金融服务类 表外业务
金融衍生工具类
代理、信托、咨询、结算支付 类、与贷款和进出口有关服务
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第6章 商业银行中间业务
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2. 中国人民银行对中间业务分类 《商业银行中间业务暂行规定》将中间 业务分为九大类： 支付结算类、 银行卡业务 、代理类、 担保类、 承诺类、交易类、基金托管业 务 、咨询顾问类业务 、其它类。
第6章 中间业务管理
• 计划4学时，重点讲授：
• • • • •
中间业务特点与类型 担保与承诺类业务 银行卡业务 其他中间业务 中间业务的定价
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银行业务公司规章制度
银行业务公司规章制度
第一章：总则
本规章制度的制定是为了规范银行业务公司的行为、加强管理和监督、提高工作效率和服务水平。
第二章：公司管理
银行业务公司应当建立健全各项制度，明确各级管理人员的权利和义务，确保公司正常运转。
同时，加强对员工的培训和管理，不断提高员工素质和业务能力。
第三章：业务规范
银行业务公司应当遵守国家金融法规，严格执行各项业务规程和操作规范，防范各种金融风险。
同时，要积极开展各项业务，不断完善服务流程，提高服务质量。
第四章：客户服务
银行业务公司应当以客户为中心，推行“一站式”服务，为客户提供全面、优质、高效的服务。
同时，注重客户意见反馈和投诉处理，及时解决客户问题，树立良好的企业形象。
第五章：行风建设
银行业务公司应当弘扬和践行社会主义核心价值观，在公司文化建设中注重行风建设，加强廉政教育和反腐倡廉工作，维护良好企业形象和声誉。
以上是银行业务公司规章制度的主要内容，本制度的解释权归公司所有。
中央银行概论6-11章
第六章中央银行资产负债表和负债业务资产项目：1.国外资产：包括黄金储备.中央银行持有的可自由兑换外汇.地区货币合作基金.不可自由兑换的外汇.国库中的国外资产.其他官方的国外资产.对外国政府和外因金融机构的贷款.未在别处列出的其他官方国外资产.在国际货币基金组织中的储备头寸.特别提款权持有额等。
2.国内资产：包括对中央政府的债权.对地方各级政府的债权.对存款货币银行的债权.对非金融机构的债权.对非金融政府企业的债权.对特定机构和私人部门的债权。
负债项目：1.储备货币；2.定期储备和外币存款；3.发行债券；4.进口抵押和限制存款；5.对外负债.6.中央政府存款；7.对等基金；8.政府贷款基金；9.资本项目；10.其他项目货币发行：两层含义一指货币从中央银行的发行库通过各家商业银行的业务库流向社会，二指货币从中央银行流出的数量大于从流通在回笼的数量。
货币的经济发行：指中央银行根据国民经济发展的客观需要增加现金的流通量。
中央银行发行货币的原则P157，3条：1.垄断发行的原则：指货币发行权高度集中于中央银行，只有这样才能防止由多头发行造成的货币流通混乱，保证国内通货形式统一，以便于中央银行制定和执行货币政策，高效率地调节流通中的货币数量。
2.信用保证原则：指货币发行要有一定的外汇.黄金或有价证券作保证，即通过建立一定的发行准备制度来保证中央银行独立发行。
3.弹性原则：指货币发行要具有一定的伸缩性和灵活性，使货币发行动态适应经济状况变化的需要，使货币发行具有一定的操作空间，既充分满足经济发展的要求，避免因通货不足而导致通货紧缩和经济溃退，也要严格控制货币发行数量，避免因通货过量而导致的通货膨胀和经济混乱。
货币发行的准备制度：指中央银行在货币发行时须以黄金或某几种形式的资产作为其发行货币的准备，从而使货币的发行与黄金或某些资产建立起联系和制约关系。
目前主要有五种准备构成：现金准备.证券准备货币发行准备金比率：指用做货币发行的准备与货币发行量之间的比率。
商业银行经营学-第6章-银行证券投资业务
• 因此为了鼓励地方经济发展和减轻地方财政负担，一些国
家法律允许对市政债券实行税收优惠，即对投资市政债券
所得利息减免所得税。
• 二、银行证券投资避税组合的基本原则
– 在存在证券投资利息收入税赋差异，从而使
两种债券出现税前收益率与税后收益率不一
致时，银行应在投资组合中尽量利用税前收
益率高的应税证券，使其利息收入弥补融资
– 基本思想
• 把证券资产分布在短期和长期证券上，不投资于
中期证券。投资于长期证券；
所投资的短期证券在其到期后若无流动性补充需
求，再投资于短期证券。这种证券组合结构反映
在图上形似杠铃，故得此名 。
证券转换重投资
1
6
2
3
7
到期重投资
8
9
进取型投资策略
票的β值小于1，则表明该证券收益的波动幅度比证
券市场收益的波动幅度要小，因而风险也较小。
整
商业银行证券投资风险与收益的关系
第二节 银行证券投资策略
• 梯形期限策略
– 基本思想
• 根据银行资产组合中分布在证券上的资金量，把
它们均匀地投资在不同期限的同质证券上，在由
到期证券提供流动性的同时，可由占比重较高的
第一节 商业银行证券投资的功能
及主要类别
一、 商业银行证券投资的功能
– 保持流动性
– 获得收益
– 分散风险
– 合理避税
二、商业银行证券投资的种类——以债券为主
由财政部发行的债券。
除中央政府外的其他政
府部门发行的债券。
由各级地方政府发行的
债券。
• 公司债券：公司为筹措资金发行的债券。
第二节 商业银行证券投资的收益与风险