金融企业会计第十一章 租赁公司业务的核算

知识链接：银监会发布《金融租赁公司管理办法》
中国银监会主席刘明康签署银监会令，发布修订后 的《金融租赁公司管理办法》（以下简称新办法）， 于2007年3月1日起施行。
原《金融租赁公司管理办法》（以下简称原办法） 于2000年颁布，对规范金融租赁公司经营行为、防 范金融风险发挥了积极作用，但随着金融租赁公司 业务实践的发展，已越来越难以满足公司发展和监 管的需要。另外，中国在加入世贸组织的有关协议 中，承诺向外国商业银行开放金融租赁业务，允许 外资金融租赁公司与中资金融租赁公司在相同时间 提供金融租赁服务。到2006年底，随着中国银行业 入世过渡期的结束，原办法已不能适应对外开放形 势的需要。基于以上情况，银监会对原办法进行了 修订，其中涉及商业银行设立或参股金融租赁公司 的政策，已得到国务院原则批准。
修订内容主要体现在以下几个方面：一是在股东资格方面， 新办法提出了主要出资人的概念，规定只有商业银行、租赁 公司、主营业务为制造适合融资租赁交易产品的大型企业及 其他银监会认可的金融机构才可以成为主要出资人。二是在 最低注册资本金要求方面，原办法规定金融租赁公司最低注 册资本金为5亿元人民币或等值的自由兑换货币，新办法降 为1亿元人民币或等值的自由兑换货币，并提出必须满足8% 的资本充足率要求。三是在业务范围方面，为了适应金融租 赁公司专业化经营的要求，适当拓宽金融租赁公司融资渠道， 新办法取消了原办法中“向承租人提供租赁项下的流动资金 贷款，有价证券投资、金融机构股权投资，担保”等业务， 增加了“吸收股东一年期（含）以上定期存款，向商业银行 转让应收租赁款”业务，并对其他业务进行了整合。四是在 监管规则方面，新办法对一些监管指标进行了调整。此外， 新办法重点就关联交易和售后回租交易提出了明确的监管要 求。在关联交易上，要求金融租赁公司建立关联交易的识别、 审批及报告制度；在售后回租业务上，要求真正实现合格租 赁标的物的买卖及租赁，防止把售后回租业务做成贷款。
㈡按租赁资产投资来源不同，可分为直接租赁、转租 赁、售后租回、杠杆租赁
1.直接租赁是由出租人用从金融市场筹措的资金向 供货厂商购买设备，然后采用融资租赁或经营租赁 的方式直接租给承租人，设备所付款项由出租人自 行筹措。
2.转租赁，亦称再租赁，是租赁公司既作为出租人 又作为承租人，出租人根据用户的需要，先以承租 人的身份向另外一出租人(一般为国外出租人)租人 设备，然后再以出租人的身份将设备租给承租人的 一种租赁方式。
㈢平均分摊计算方法
计算公式为：
每期应付租金=租赁设备购置原价-预计残值+应付融资利息+手续费 支付租金的次数
例3．甲租赁公司有一笔融资租赁业务，租赁设备的 成本为500万元，租期为5年，每半年支付一次租金， 期末支付，设备进口的手续费为4%，估计设备残值 为30万元，年利率为10% 。
租金是指出租人通过将自己拥有的资产使用权让渡 给承租人而定期获得的收入。租金问题直接关系到 出租人与承租人双方的经济利益，是租赁业务中难 度最大、敏感性最强的问题，也是签订租赁合同的 一项重要内容。租金一般由以下几个构成要素：
㈠租赁资产的购置成本
租赁资产的购置成本由资产（设备）原价，运输 费、途中保险费组成，如果用户直接支付运输费和 保险费，在计算租金时应予以扣除，即运输费和途租赁或平衡租赁，是融资租赁 的一种，是出租人对一些资金密集型的项目，只付 出设备投资的20％～40％，其余部分采用对外举债 方法，以待购设备为抵押，以转让收取租金的权利 为贷款的额外保证，从银行或其他金融机构取得贷 款，购进设备后，租给承租人使用的一种方式。
㈢按是否享有纳税优惠，可分为节税租赁、非节税租 赁
三、租金的计算方法
租金的计算方法很多，运用不同的计算方法计算出 来的租金，存在比较明显的高低差异。世界上常用 的方法有附加率法和年金法两种。由于我国目前开 展的租赁业务大多是融资租赁，各租赁公司参照国 际惯例，并结合我国具体情况，采用了适合自己的 计算方法。概括起来主要有以下几种：递减式计算 方法、加数式计算方法、平均分摊计算方法、年息 式计算方法、浮动利率计算方法。其中前三种是常 用的租金计算方法，分别加以介绍：
㈡加数式计算方法
计算公式：
每期应付租金=租赁设备购置原价+应付融资利息 支付租金的次数
例2．甲租赁公司有一笔融资租赁业务，租赁设备的 成本为450万元，租期为4年，每半年支付一次租金， 期末支付，年利率为10% 。
应付的融资利息=450×10%×4=180（万元） 租金总额=450+180=630（万元） 每期应付租金=（450+180）÷8=78.75（万元）
3.售后租回又称回租赁、先卖后租式租赁，多数情 况下属融资租赁的一种，承租人将自有设备卖给出 租人， 同时与出租人签订一份租赁合同，再将该设
备从出租人处租回的租赁形式。回租业务是承租人 和出卖人为同一人的特殊租赁方式。采用这种方式 通常是承租人资金比较紧张，而租赁资产又是企业 正在使用的资产，其出售只是一种形式，通过分期 支付租金的形式继续使用原来的资产。
㈠递减式计算方法
按每期平均支付本金的方法，计算租金的公式为：
每期应付租金=各期租赁本金余额×年利率× 租 期 付租次数
+各期应还本金数 例1．甲租赁公司有一笔融资租赁业务，租赁设备的成本为300万元，租期
为3年，每半年支付一次租金，期末支付，年利率为10% 。 各期应还付本金=300÷6=50（万元） 第一期应付租金=300×10%×（3÷6）+50=65（万元） 第二期应付租金=（300-65）×10%×（3÷6）+50=61.75（万元） 第三期应付租金=（300-126.75）×10%×（3÷6）+50=58.66（万元） 第四期应付租金=（300-185.41）×10%×（3÷6）+50=55.73（万元） 第五期应付租金=（300-241.14）×10%×（3÷6）+50=52.94（万元） 第六期应付租金=（300-294.08）×10%×（3÷6）+50=50.3（万元） 租金总额=65+61.75+58.66+55.73+52.94+50.3=344.38（万元）
㈣租赁期限
租期长会使得出租人承受的利息负担加重。因此， 租期越长，租金总额越大。
㈤租金支付的方式
租金支付的方式有期初付租和期末付租等方 式。期初付租，承租人占用出租人资金的时 间相对较短，所以租金总额就小；而期末付 租的租金总额相对较大。
除上述要素外，还有许多因素对租金也有 影响，如租赁的种类、付租间隔的长短、保 证金数额的大小、设备保险费等都将对租金 的总额产生影响。
现代租赁是融贸易、金融、租借为一体的一项综合 性金融业务。它以融物方式来实现融资，以融资的 方式来实现融物，既是融资方式的创新，又是融物 方式的创新。因此，现代租赁作为一种独特的信用 形式，有利于加快企业技术改造的步伐，有利于提 高资金的利用效率，有利于盘活社会资产存量，有 利于减少通货膨胀给企业造成的损失，对促进经济 发展具有重要的意义。
㈣按融资货币不同，可分为本币租赁、外币租赁
1.本币租赁是指以人民币为基础计算租金的租赁服 务。
2.外币租赁是指以外币为基础计算租金的租赁服务。 ㈤按服务地区不同，可分为境内租赁、跨境租赁
1.境内租赁是指出租人和承租人都在中华人民共和 国境内的租赁业务。
2.跨境租赁是指出租人或承租人有一方在中华人民 共和国境外的租赁业务。
1.节税租赁是指一项能够真正享受税收优惠待遇的 租赁，出租人和承租人都能从国家提供的税收优惠 中得到好处。例如在一项租赁行为中，出租人可以 获得加速折旧及投资减税等税收优惠政策；承租人 支付的租金可以作为当期费用处理，减少了应纳税 所得额，从而享受纳税优惠政策。
2.非节税租赁在英国被称为租购，在美国称为有条 件的销售式租赁。是指出租人通过租赁方式把资产 分期售给承租人而获得收益的租赁形式。出租人可 以从销售资产和获得利息两个途径获取收益。销售 式租赁在合同中通常有承租人享受留购权条款，或 者承租人支付的租金中包括获取租赁资产所有权的 部分。承租人向出租人支付的租金，不能作为费用 从成本中扣除。
我国的租赁业务从20世纪80年代初开始出现，虽然 起步较晚，但作为一个新兴产业已得到迅速发展。 近几年来，租赁机构纷纷建立，经营规模不断扩大， 租赁成交量迅速上升，其在国家技术改造资金中所 占的比重已有很大提高。
二、租赁业务种类 ㈠按租赁业务的性质不同，可分为融资租赁和经营租
赁 1.融资租赁是指实质上转移了与资产所有权有关的
银监会有关负责人表示，商业银行进入融资租赁行业，对银 行本身及融资租赁行业都具有重要意义。对银行来说，有利 于发挥资金优势，扩大客户基础，提高赢利能力，最终提升 商业银行核心竞争力，也符合国际一些主要市场经济国家商 业银行经营融资租赁业务的惯例；对融资租赁行业来说，商 业银行具有较丰富的专业人才、客户资源、营销网络、无形 资产等方面的优势，进入融资租赁行业，必将更好地促进融 资租赁行业的健康发展，更好地促进企业设备销售、技术更 新乃至社会经济的更好更快发展。新办法的出台，对于我国 及时履行和兑现入世承诺，使境内外银行在开办融资租赁业 务方面享受到同等的“国民待遇”方面具有重要意义。
第十一章 租赁公 司业务的核算
第一节 租赁业务概述
一、租赁业务意义
租赁，是指在约定的期间内，出租人将资产使用权 让与承租人，以获取租金的协议。在租赁关系中， 出租人拥有财产的所有权，并依此向承租人收取租 金；承租人在租用期内享有对该财产的使用权，并 按期支付租金。租赁双方当事人通过建立财物的租 赁关系而各自承担一定的义务，同时享有各自的权 利。
㈡租赁期间的利息 租赁公司为购买租赁物可能从不同的渠道筹集资
金，不论资金来源何处，都需要支付利息，利率的 高低取决于签订租赁合同时资金的来源、金融市场 的行情和租赁公司筹集资金的能力等不确定的因素。 ㈢营业费用