2011 自考 金融理论与实务 贾玉革版 11-12章
4.资产管理业务 资产管理业务的产生源于企业及个人的 财富积累和谋求资产增值的市场需求。 5.财务顾问与咨询业务 具体包括重组并购顾问、投资咨询业务 和管理咨询服务三个方面。
6.风险投资业务 风险投资业务又称创业投资业务，是指 投资银行对新兴公司在创业期和拓展期 进行的资金融通。
第二节
保险公司
（4）近因原则 保险中的近因是指引发保险事故发生的 主要原因，即在保险事故发生过程中起 着主导或者支配作用的因素。近因原则 规定，只有当承保风险是损失发生的近 因时，保险人才会承担赔偿责任。
二、不同类型保险公司的主要业务 1.商业性保险公司的主要业务 商业性保险公司有三种类型：人寿保险 公司、财产保险公司和再保险公司 （1）人寿保险公司的主要业务
三、投资银行的业务 1.证券承销业务 证券承销是投资银行最为传统与基础的 业务，它是指投资银行帮助证券发行人 就发行证券进行策划，并将公开发行的 证券出售给投资者以筹集到发行人所需 资金的业务活动。
投资银行承销证券的范围很广，包括本 国中央政府、地方政府、政府部门发行 的债券，各种企业发行的债券和股票， 外国政府和外国公司发行的证券，以及 国际金融机构发行的证券等。 投资银行承销证券的方式有两种：代销 和包销，其中包销又分为全额包销和余 额包销。
（3）再保险公司的主要业务 2.政策性保险公司的主要业务 政策性保险公司主要从事政策性保险业 务。政策性保险是指政府为实现其政治 、经济、社会、伦理等方面的政策目的 ，利用保险形式实施的措施。
三、我国保险公司的改革与发展 改革开放以来，我国保险公司的改革与 发展取得重大成果，保险业务快速增长 ，服务领域不断拓宽，市场体系日益完 善，法律法规逐步健全，监管水平不断 提高。
（2）最大诚信原则 最大诚信原则要求保险活动的一方当事 人对另一方当事人不得隐瞒任何重要的 有关保险活动的事实，尤其是被保险人 必须主动向保险人陈述有关保险标的风 险情况的"重要事实"，不得以欺骗手段 诱致保险人与之签订保险合同，否则所 签合同无效。最大诚信原则的内容主要 包括告知与保证。
（3）损失补偿原则 损失补偿原则是指在财产保险中投保人 通过购买保险，将其自身原来承担的特 定风险转移给保险人来承担，当保险事 故发生时，保险人给予被保险人的经济 赔偿恰好填补被保险人因遭受保险事故 所造成的经济损失。实践中损失补偿多 数采用现金补偿。
（3）余额包销是指投资银行与发行人签订 协议，在约定的期限内发行证券，并收 取佣金，到约定的销售期满，售后剩余 的证券，由投资银行按协议价格全部认 购。
2.证券交易与经纪业务 普通投资者要想买卖证券交易所内上市 证券，必须通过投资银行等经纪商，由 其代为买卖证券，这就是证券经纪业务 。 投资银行还会动用自有资金参与证券交 易，通过赚取买卖价差而获利，这就是 投资银行的证券交易业务。
2.货币需求分析的宏观与微观视角 （1）当强调货币的交易媒介职能时，往 往从宏观视角对货币需求进行分析。 （2）当强调货币的资产职能时，通常从 微观视角对货币需求进行分析。
3.名义货币需求与实际货币需求 名义货币需求是指个人、家庭、企业等 经济主体或整个社会在一定点所实际持 有的货币数量。 实际货币需求是指名义货币数量在扣除 了物价变动因素之后的货币金额，它等 于名义货币需求除以物价水平。
广义层面的保险既包括商业保险又包括 政策性保险。即保险人向投保人收取保 险费，建立专门用途的保险基金，并对 投保人负有法律或者合同规定范围内的 赔偿或者给付责任的一种经济保障制度 。
2.保险的基本职能 （1）分散风险的职能 分散风险的职能是保险业区别于其他金 融业的根本标志。 （2）补偿损失的职能
（2）财产保险公司的主要业务 ①财产损失险。主要是对处在相对静止 状态的有形财产的直接损失以及相关间 接损失提供补偿的保险业务。如，火灾 保险、海上保险、利润损失险等。 ②责任保险。责任保险是以被保险人依 法应负的民事损害赔偿责任或者经过特 别合同约定的合同责任作为保险标的的 一种保险。
③保证保险。保证保险是指被保证人根 据权利人的要求，请求保险人担保自己 信用的一种保险。
第十一章 投资银行和保险公司 学习目的与要求 了解政策性保险公司的主要业务；了解 我国保险公司的改革与发展。 理解投资银行的功能；理解保险的基本 职能与基本原则。 掌握投资银行的业务；掌握商业性保险 公司的主要业务。
第一节
投资银行
一、投资银行的界定 投资银行是主要从事证券发行、承销、 交易、企业重组、兼并与收购、投资分 析、风险投资、项目融资等业务的非银 行金融机构，是资本市场上的主要金融 中介机构。
（3）两个方程式的区别
从表面上看，两个方程式的区别主要体现在两点：一是以收 入Y代替了交易量T；二是以个人持有的货币需求对收入的比 率k代替了货币流通速度V。透过表象，我们可以看出两个方 程式所强调的货币需求的决定因素是不同的。交易方程式是 从宏观角度分析货币需求的产物，它表明要维持价格水平的 稳定，在短期内由制度因素决定的货币流通速度可视为常数 的情况下，商品交易量是决定货币需求的主要因素。而剑桥 方程式是从微观角度分析货币需求的产物，它的货币需求的 决定因素要多于交易方程式。交易方程式强调货币作为商品 交换媒介的作用；而剑桥方程式中，所需求的不只是发挥交 易媒介职能的货币，还包括发挥资产职能的货币。
（1）代销是指由发行人与投资银行签订 代销协议，按照协议条件，投资银行在 约定的期限内销售所发行的证券，到约 定的期限，部分未售出证券退还发行人 ，投资银行不承担销售风险。代销的佣 金较低。
（2）全额包销是指由投资银行与发行人签 订协议，由投资银行按约定价格买下发 行的全部证券，然后以稍高的价格向社 会公众出售，即低价买进高价卖出，中 间差额为投资银行赚取的利润。如果到 期投资银行不能将证券全部销售出去， 则投资银行承担相应风险。
第十二章 求
货币供给与货币需
学习目的与要求 了解货币需求理论的发展脉络；了解国际货币 基金组织及主要国家对货币层次的划分。 理解货币需求的基本含义；理解货币需求的决 定与影响因素；理解货币供给的形成机制；理 解货币供给的内生性与外生性。 掌握货币层次划分的依据与意义。
第一节 货币需求 一、货币需求的含义与分析角度 1.货币需求的含义 货币需求是指在一定的资源制约条件下，微观 经济主体和宏观经济运行对执行交易媒介和资 产职能的货币产生的总需求。 货币需求的含义传递了两个方面的信息：一是 货币需求是一种能力与愿望的统一体；二是现 实中的货币需求不仅仅是对现金的需求，也包 括了对存款货币的需求。
3.保险的基本原则 （1）保险利益原则 保险利益是指投保人对投保标的具有法 律上承认的利益，它体现了投保人或被 保险人与投保标的之间的利害关系。 保险利益原则规定，投保人或者被保险 人要对保险标的具有法律上承认的利益 ，否则不能签订保险合同，即使签订了 ，保险合同也无效。
保险利益原则的规定具有以下三个方面 的意义： 第一，将保险与赌博从本质上划清了界 限。 第二，防止道德风险的产生。 第三，合理衡量保险补偿的程度
3.并购业务 并购就是兼并与收购。兼并是指由两个 或两个以上的企业实体形成新经济单位 的交易活动。收购是指两家公司进行产 权交易，由一家公司获得另一家公司的 大部分或全部股权以达到控制该公司的 交易活动。
在并购业务中，投资银行的业务主要有 两大类： 一是投资银行充当并购策划和财务顾问 ，以中介人的身份，为并购交易的主体 和目标企业提供顾问、策划和相应的融 资业务； 二是投资银行是并购的主体，将并购活 动作为一种股权投资行为，先买下企业 ，后进行整体转让，或分拆卖出，或包 装上市卖出股权，以进行套现。
2.古典学派的货币需求理论：两个著名的方程式 （1）交易方程式（宏观货币需求理论） 费雪认为人们需要货币，并不在货币本身，而是 因为货币可以用来交换商品和劳务，以满足人们 的欲望，人们手中的货币，最终都将用于购买。 因此，在一定时期内，社会的货币支出量与商品 、劳务的交易量的货币总值一定相等。公式表明 ，决定一定时期名义货币需求数量的因素主要是 这一时期全社会一定价格水平下的总交易量与同 期的货币流通速度。费雪是从宏观分析的角度研 究货币需求的，而且仅着眼于货币作为交易媒介 的职能。
二、货币需求理论的发展 1.马克思的货币需求理论（宏观货币需 求理论） 马克思认为，一定时期内商品流通所需 求的货币量取决于三个因素：待售商品 数量、价格水平、货币流通速度。当商 品价格总额不变时，流通市场货币需求 量与货币流通速度成反比；当货币流通 速度不变时，流通市场货币需求量与商 品价格总额成正比。
3.优化资源配置 一方面，投资银行通过对不同企业和不 同项目融资的收益和风险的确定，可以 起到引导社会资金流向，优化金融资源 配置的功能。 另一方面，投资银行通过提供并购服务 促进优质企业并购劣质企业，使优质企 业掌握更多资源，也起到了优化资源配 置的功能。
4.促进产业集中 投资银行通过募集资本的投向和并购方 案的设计，帮助优质企业获得资金，加 快产业集中进程。
（2）剑桥方程式（微观货币需求理论） 英国经济学家马歇尔（Alfred Marshall） 和A.C.庇古（A.C.Pigou）等人从货币持有 的角度提出了现金余额说，并用数学方 程式的形式予以解释，故又被称为"剑桥 方程式"。用数学方程式表示，现金余额 说把分析的重点放在货币持有方面。
马歇尔和庇古认为，人们的财富与收入有三种用途： （1）投资以取得利润或利息； （2）消费以取得享受； （3）持有货币以便利交易和预防意外， 从而形成现金余额，即对货币的需求。这三种用 途互相排斥，必须权衡后作出最佳选择。如果感 觉到保持现金余额所得的利益较大而所受的损失 较小，则必然增加现金余额。相反，则要减少现 金余额。
2011年自考《金融理论与实务》复习笔记12
2011年自考《金融理论与实务》复习笔记122011年自考《金融理论与实务》复习笔记12第十二章通货膨胀与通货紧缩第一节通货膨胀与通货紧缩的内涵和度量识记：通货膨胀一般表述为：由于货币供应过多，超过流通中对货币的客观需要量，而引起的货币贬值，物价上涨现象。
西方的看法定诳为物价总水平的持续上涨。
通货紧缩：作为通货膨胀的对称，一种表述是由于货币供给放慢或负增长，引起物价持续下跌的现象。
另一种表述是指物价疲软乃至下跌的态势。
通货膨胀与通货紧缩都是一种货币现象。
通货膨胀反映的是社会总需求大于社会总供给。
通货紧缩反映的是社会总需求小于社会总供给。
领会：通货膨胀的度量标志？一般所用的物价指数主要有消费物价指数、批发物价指数、国民生产总值平减指数。
消费物价指数是选择具有代表性的若干消费品的零售价格以及水电等劳务费用价格编制的指数。
批发物价指数反映商业部门或批发商从生产厂家购买商品劳务所支付的价格的变动程度。
国民生产总值平减指数，是按当年价格计算国民生产总值与按不变价格计算的国民生产总值的比率。
多数经济学家倾向于主要用消费物价指数。
第二节通货膨胀的成因识记：需求拉上型通货膨胀：这是指在社会再生产过程中社会总需求过度增加，超过了既定价格水平下商品和劳务方面的供给，而引起货币贬值、物价总水平上涨。
成本推动型通货膨胀认为在社会商品和劳务需求不变的情况下，由于生产成本提高也要引起物价总水平的上涨。
结构失调型通货膨胀：这是指在社会总需求不变的情况下，由于需求的组成发生结构性变化，相应导致物价总水平上涨。
领会：需求拉上型通货膨胀特点与成因？需求拉上型通货膨胀：这是指在社会再生产过程中社会总需求过度增加，超过了既定价格水平下商品和劳务方面的供给，而引起货币贬值、物价总水平上涨。
在经济尚未达到充分就业时，如果货币供给量增加，从而社会总需求增加，促进商品供给增加，当经济充分就业，将不再能促进商品供给增加，而只会导致物价总水平上涨。
金融理论与实务贾玉革版
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三、信用在现代市场经济运行中的作 用（双重性）
❖ 1.信用在现代市场经济运行中的积极作用（2点） ❖ A、调剂货币资金余缺，实现资源优化配置。 ❖ B、动员闲置资金，推动经济增长。 ቤተ መጻሕፍቲ ባይዱ 2.消极作用 ❖ 易导致信用风险的出现并聚集，进而威胁社会经济
次级贷款市场 (Subprime Market)。在美国。根据面向的对
象不同。可分为三类：优质贷款市场 ( me Market)面向信用
等级高 (信用分数在660分以上)，收入稳定可靠。债务负担合
理的优良客户。次优级贷款市场 (“alternative-A” Market)
既包括信用分数在620到 660之间的主流阶层。又包括分数高
履行自己的许诺或誓言。 ❖ 一个是经济范畴。 ❖ 经济范畴中的信用是指以偿还本金和支付利息为条
件的借贷行为，因此，偿还性与支付利息是信用活 动的基本特征。
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道德范畴信用与经济范畴信用的关系
❖道德范畴中的信用与经济范畴中的 信用既有联系又有区别：
❖1、二者的联系体现在道德范畴信用 是经济范畴信用的支撑与基础。
❖ 3、银行信用的出现进一步促进了商业信用的发展。
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❖ 三、国家信用 ❖ 1.概念：是指以政府作为债权人或债务人的信用。 目前以
政府作为债务人的信用形式最为常见。 ❖ 2.特点：国家信用属于直接融资的范畴（国家通过发行债券
方式从资金提供者那里筹集资金） 目前国家信用的工具主 要包括中央政府债券、地方政府债券和政府担保债券三种。 国家信用的参与主体中一方为政府，另一方为工商企业或自 然人。 ❖ 3.作用： ❖ 调节国库年度收支的临时失衡; ❖ 调节财政收支,弥补财政赤字;
金融理论与实务教案2011825
《金融理论与实务》自考课程教案课程代码：00150课程性质：经济管理类专业基础必修课教材：《金融理论与实务》，全国高等教育自学考试指导委员会组编，贾玉革主编，中国财经经济出版社，2010年出版。
教案撰写人：李凤教案框架1. 课程学习重点、考核目标与教学课时安排2. 考试命题和历年真题分析3. 各章考核知识点、讲解重点和题型4. 历年论述题真题分析5. 计算题重点一、课程学习重点、考核目标与教学课时安排1. 金融理论与实务课程的学习重点（1）货币、信用、利率、汇率等金融基本范畴（2）货币市场、资本市场、金融衍生工具市场的基本运作（3）商业银行、投资银行、保险公司等金融机构的基本业务（4）中央银行的货币政策操作2. 考核目标（1）识记：识别和记忆基本概念和基本原理，做出正确的表述、选择和判断。
名词解释多为书上阐述较多的概念。
（2）领会：领悟和理解基本概念和基本原理的内涵，理解相关金融范畴与理论间的区别和联系，能够进行逻辑推理和论证，作出正确的判断、解释和说明。
如果要点明确，很可能为简答题。
（3）应用：对金融现实问题进行初步的分析、计算和论证，得出正确的结论或判断。
同时，能够对金融现实问题进行较深入的综合分析和论证，得出解决问题的综合方案。
3. 教学课时安排二、考试命题和历年真题分析1. 考试命题（1）试卷对不同能力层次要求的分数比例：识记30%，领会40%，应用30% （2）考试命题的主要题型单项选择题：每题1分，共20分（识记，领会）多项选择题：每题2分，共10分（识记，领会）名词解释题：每题3分，共15分（识记）计算题：每题6分，共12分（应用）简答题：每题6分，共30分（领会）论述题：每题13分，共13分（应用）2. 历年真题分析（题型和分值）第一章货币与货币制度第一节货币的起源与货币形式的演变一、货币的起源1. 马克思的货币起源说（领会）：（1）交换解决了私人劳动和社会劳动的矛盾（2）价值的概念（3）简单价值形式、扩大价值形式、一般等价形式和货币形式。
2011自考金融理论与实务复习资料汇编
金融理论与实务000011550022001100年版——贾玉革此重点知识点主要针对名词解释、简答题、论述题；计算题请参照书中相关例题进行复习.基础性题较多，按照教材框架复习第一章货币与货币制度1、实物货币：是指自然界中存在的某种物品或人们生产的某种商品来充当货币。
512、银行券：是银行发行的以银行自身为债务人的纸质票证。
533、马克思货币职能描述：价值尺度、流通手段、支付手段、货币贮藏、世界货币。
西方学者：交易媒介、计价单位、价值的贮藏。
（1）交易媒介职能：计价单位、交易媒介、支付手段；（2）财富贮藏职能；544、货币制度：是指国家对货币的有关要素、货币流通的组织和管理等进行的一系列规定。
565、货币制度的构成要素：规定货币材料、规定货币单位、规定流通中货币的种类（主币又称本位货币）、规定货币的法定支付能力、规定货币的铸造或发行。
566、规定货币单位：当货币作为计价单位为商品和劳务标价时，其自身也需要一个可以比较不同货币数量的单位，这就是货币单位。
567、无限法偿：指法律保护取得这种货币的能力，不论每次支付的数额多大，不论属于何种性质的支付，支付的对方均不得拒绝接受。
578、有限法偿:在一次支付行为中，超过一定的金额，收款人有权拒绝接受，在法定限额内，拒收则不受法律保护。
579、劣币驱逐良币现象。
两种市场价格不同而法定价格相同的货币同时流通时，市场价格偏高的货币（良币）就会被市场价格偏低的货币（劣币）排斥，在价值规律的作用下，良币退出流通进入贮藏，而劣币充斥市场。
这种劣币驱逐良币的规律又被称为“格雷欣法则”。
5910、金币本位制的特点：黄金为法定币才，金币为本位货币，具有无限法偿能力；辅币、银行券与金币同时流通，并可以按面值兑换为金币；黄金可以自由输出入国境。
5911、金块本位制：这时市场上流通的都是银行券，银行券规定有法定含金量，但银行券只能达到一定数量后才能兑换成金块（了解）59。
12、金汇兑本位制又称虚金本位制，市场中流通的都是银行券，银行券规定有法定含金量，银行券不能再国内兑换黄金（了解）59。
经济学自考金融理论与实务贾玉革章PPT课件
• （3）风险性：购买金融工具的本金和预定收益遭受损失可能性的大小。购买任何一种金融工具都会有风险。 风险主要来源于两个方面：一是金融工具的发行者不能或不愿履行按期偿还本金、支付利息的约定，从而 给金融工具的持有者带来损失的可能性；二是由于金融市场上金融工具交易价格的波动而给金融工具的持 有者带来损失的可有性。
同承担了该金融工具发行者运用这笔资金的经营风险。
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• 第三，对宏观经济的反映与调控功能 • 金融市场、尤其是股票市场通常被称为国民经济的晴雨表，常常反映国民经济的宏观走势。 • 金融市场对宏观经济调控功能主要表现在两个方面：一是宏观调控中货币政策的实施离不开金融市场；二
是宏观调控中财政政策的实施也离不开金融市场。
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• 5.按有无固定场所划分，金融市场可分为有形市场和无形市场。 ➢ 有形市场是指有固定交易场所的市场。 ➢ 如果交易是在一个无形的网络中完成的，则这一市场称为无形市场。 • • 6.按金融交易的地域来划分，金融市场可分为国内金融市场和国际金融市场。 ➢ 若金融交易仅局限于一国范围内，则此时的金融市场称为国内金融市场。 ➢ 若金融交易突破一国国界，在世界范围来进行时，此时的金融市场称为国际金融市场。
间接融资方式是指资金所有者将其手中的资金存放在银行等金融中介机构，然后再由这些机构转贷给资金 需求者，由此形成的市场称为间接金融市场。
狭义金融市场仅包括直接金融市场。广义金融市场不仅包括直接金融市场而且还包括间接金融市场。
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• 二、金融市场的构成要素（4个方面） • （一）市场参与主体 • 政府部门、中央银行、各类金融机构、工商企业和居民个人等出于不同的目的都可以成为金融市场的参与
2011年自考《金融理论与实务》复习笔记4
2011年自考《金融理论与实务》复习笔记4龙耒为你整理：第四章金融机构体系第一节金融机构体系的构成识记：金融机构体系：一国金融机构按照一定的结构形成的整体。
分中央银行、商业银行、其他金融机构。
我国的金融机构体系是以中央银行为领导，政策性金融和商业性金融相分离，以国有独资商业银行为主体，多种金融机构并存的现代金融体系。
具体实施中，主要是围绕贯彻“分业经营、分业管理”的原则推进的。
领会：金融体系的经济职能及其实现方式？一国金融体系最基本的经济职能首先是充当资金流通的媒介，使资金由盈余的单位迅速流向资金短缺的单位，让资金发挥最大的效益。
这一职能的实现要借助于两种方式：一是间接融资方式。
在银行信用中，银行等金融机构是信用活动的中间环节，是媒介。
从银行组织存款看，它们是货币资金所有者即存款人的债务人；从银行发放贷款看，它们是货币资金需求者的债权人。
货币资金的所有者和货币资金需求者，两者之闻并不发生直接的债权债务关系，银行成为媒介。
所以这种资金筹集方式称为间接融资和间接金融。
二是直接融资方式。
通过在金融市场上买卖股票、债券等方式实现资金的融通。
在这个过程中，资金所有者和资金需求者两者之间直接建立金融联系，而不需要中介者扮演债务人和债权人这一环节。
此时金融机构是金融市场的重要参与者。
西方各国金融体系的构成？西方国家都各有一个规范庞大的金融体系，是众多银行与非银行金融机构并存的格局。
其中银行机构居支配地位。
从银行机构的组成来看，一般可分为中央银行、存款货币银行和专业银行三大类。
中央银行是一国金融机构体系的中心环节，处于特殊地位，具有对全国金融活动进行宏观调控的特殊功能。
存款货币银行、又称商业银行、存款银行、普通银行。
是西方各国金融机构体系中的骨干力量。
以经营工商业存、放款为主要业务，并为顾客提供转账结算等多种服务。
同时，起着创造存款货币的作用。
专业银行是专门经营某种特定范围的金融业务和提供专门性金融服务的银行。
金融理论与实务自考重点资料复习资料
00150金融理论与实务自考重点资料复习资料(总9页)--本页仅作为文档封面，使用时请直接删除即可----内页可以根据需求调整合适字体及大小--第一章货币与货币制度[识记]货币形式演变的过程P49-P54一、商品货币:1、实物货币:世界上最早的货币是实物货币。
2、金属货币:我国最古老的金属铸币是铜铸币，西方金属铸币的典型形式是银元。
二、信用货币【单选】【名词】信用货币是不足值货币，即作为货币商品的实物，其自身的商品价值低于其作为贷币的购买价值。
1、纸币:纸制货币是指用纸制作的货币，我国是世界C、信托上使用纸币最早的国家。
2、银行券：银行券是银行发行的一种以银行自身为债务人的纸质票证(生活中的通俗称谓是“现钞”)，也是一种纸制货币。
3、存款货币[单选]：能够签发支票的活期存款发挥着与银行券同样的购买功能，我们将其称作“存款货币”。
【201510单选题】4、电子货币【单选】：所谓电子货币，是指处于电磁信号形态，通过电子网络进行支付的货币，其最主要的表现形式是银行发行的各种银行卡，如借记卡、信用卡等。
【领会】货币形式的演变历程及其推动力。
1-51/54【简答】(1)货币产生后，伴随着商品生产和商品交换的发展，货币形式经历了从商品货币到信用货币的演变过程，充当货币的材料从址初的各种实物发展到统一的金属，再发展到用纸制造货币，进而出现存款货币、电子货币。
(2)推动货币形式演变的真正动力是商品生产、商品交换的发展对货币产生的需求。
【单选】2.〔识记〕货币的职能有哪些[单选]一、交易媒介职能1、计价单位2、交易媒介3、支付手段二、财富贮藏职能：人们是以货币形式贮藏财富，还是以其他形式贮藏财富，取决于人们对不同财富贮藏形式风险和收益的对比。
【单选】4、国家货币制度的历史演变过程一、金属货币制度1、银本位制2、金银复本位制【简答】金银复本位制下的“劣币驱逐良币”现象是两种市场价格不同而法定价格相同的货币同时流通时，市场价格偏高的货币即良币，就会被市场价格偏低的货币即劣币排斥在价值规律的作用下，良币退出流通进入贮藏，而劣币充斥市场。
自学考试《金融理论与实务》各章重点2
自学考试《金融理论与实务》各章重点2自学考试《金融理论与实务》各章知识要点第二章信用一、基本知识点第一节信用的含义与作用1、信用从属于两个范畴：一个是道德范畴，一个是经济范畴。
2、诚信是市场经济持续发展的道德基础。
3、经济范畴中的信用是指以偿还本金和支付利息为条件的借贷行为，因此，偿还性与支付利息是信用活动的基本特征。
4、道德范畴中的信用与经济范畴中的信用既有联系又有区别。
5、经济范畴中的信用作为一种借贷行为，普遍存在于现代的市场经济运行中。
6、现代市场经济又被称为信用经济。
7、在现代市场中广泛存在着盈余单位和赤字单位，盈余和赤字需要通过信用方式来调剂。
8、现代市场经济中，债权债务关系普遍存在于各类经济行为主体的现实经济生活中。
9、五个部门：个人部门、非金融企业部门、政府部门、金融部门和国外部门。
10、个人部门都是货币资金的盈余部门，是货币资金的主要贷出者；企业部门既是货币资金的主要需求者，同时也是货币资金的重要供给者；信用关系中的政府通常是货币资金的净需求者，政府的货币收支主要是其财政收支；国际收支是指一个国家在一定时期内与其他国家因经济交易所发生的全部货币收支；金融机构的主要功能上充当信用中媒介。
11、直接融资与间接融资共同构成微观金融活动。
12、间接融资中贷币资金的供求双方不形成直接的债权债务关系。
最典型的间接融资是商业银行的存贷款业务。
13、我国的社会融资结构中，间接融资一直居于主体地位。
14、信用在现代市场经济运行中的积极作用和消极作用：积极作用：调剂货币资金余缺，实现资源优化配置；动员闲置资金，推动经济增长；消极作用：信用风险威胁社会经济生活。
第二节现代信用形式1、按期限可以将信用划分为短期信用（1年以内）、中期信用（1至10年）和长期信用（10年以上）。
2、商业信用是工商企业间以赊销或预付货款等形式相互提供的信用。
赊销和预付货款是商业信用的两种基本形式。
3、商业信用是现代经济中最基本的信用形式之一。
2011年自考《金融理论与实务》复习笔记1
2011年自考《金融理论与实务》复习笔记1龙耒为你整理：第一章货币第一节货币是商品经济发展的产物识记：货币是固定地充当一般等价物的特殊商品，其特征是：它是衡量和表现一切商品价值的材料；它可用来购买任何商品，具有与一切商品直接交换的能力。
货币形态：目前有三种实物货币、金属货币、信用货币等阶级的演变。
当今的信用货币又分为现金和银行存款两种具体形式。
实物货币，即由某种本身具有使用价值和价值的商品来充当货币。
金属货币，如金币、铜币、银币等信用货币，在信用基础上发行的、并在流通中发挥货币职能的信用凭证。
领会：货币是商品经济发展的产物？货币是一个历史范畴，货币的产生是与商品交换联系在一起的。
商品交换的发展经历了两个阶级：物物直接交换和通过媒介的商品交换。
货币就是交换的媒介，它解决了物物交换中的矛盾。
马克思依据劳动价值说，通过对价值形式发展的分析，论述了货币作为一般等价物产生的历史过程。
价值形式发展经历了四个阶段：简单的、偶然的价值形式；扩大的价值形式；一般价值形式；货币价值形式。
当一般等价物的职能长期固定在金银身上以后，金银就从商品群里分离出来，用来表现一切商品的价值。
这种用货币来表示商品价值的形态，马克思称之为货币价值形态。
货币也由此产生了。
信用货币的特点？信用货币。
其特征：在信用基础上发行的、并在流通中发挥货币职能的信用凭证。
第二节货币的职能识记：货币的职能，马克思是按照价值尺度、流通手段、货币贮藏、支付手段的顺序进行阐述的。
价值尺度是指货币作为尺度用以表现衡量商品劳务的价值。
货币单位是衡量商品价值的价格标准。
商品价格则是商品价值的货币表现。
货币执行价值尺度职能可以是观念上的货币。
流通手段是指货币作为商品交换媒介并实现商品价值。
作为交换媒介的货币必须是现实货币，但可由货币符号来代替。
货币贮藏是指货币退出流通并作为保存价值的手段。
支付手段是指货币作为价值的单方面转移。
作为支付手段必须是现实的货币。
领会：为什么说价值尺度和流通手段的统一是货币？价值尺度指货币作为尺度用以表现和衡量商品劳务的价值。
自考金融理论与实务试题答案
2011年4月高等教育自学考试全国统一命题考试金融理论与实务试题答案及评分参考（课程代码00150）单项选择题（本大题共20小题，每小题【分，共20分）L C 2. D 3. D 4 A5. C6. A7. D8. B久B10, Bm B12. D13. C14. B15” D16. C17. C18. C19, B20. A峯项选择题（本大题共5小题.每小題2分，共10分）21, ABC22. ABE23. ACE24, CD25, CD三、名词解释题（本大趣共5小题，每小題H分，共15分）26. 住布雷顿森林体系下.羌元与黄金挂钩」英他国家贺币与美元挂钩，这种双挂钩使美元陷入…种淅难的境地：为了保证美元与黄金之间的囲定比价与可自由兑换，黄国应控制黄元向疫外输出"而美元替代黄金成为国际储無货币的地粒又使英他国家需雯大量美冗I 帥要求美元大量输出境外，显燃这两者之间忌矛盾的，这种刘盾被称为“特里芬难题S27. T商企业间以赊销或预付贺款等形式相M提供的侑用"赊销和擾村货款是商业信用的两种基本形式。
28. 扌&公司憤券附加可转换条款，赋予债券持有人在一世的期限内按预先确定的比例将债券转换为该公司普趣股的选择权"29. 担证券持有人在卖山一定数僮证券的同时，与证券买入方签「「协议，双方约定在将来某-H期由证券的出倍方按约定的价格再将成出售的证券如数赎回的一种盗金交易行沟。
30. 即兼并与收购业务。
兼并是指由两个或两亍以上的企范实钵形成畴济单检的交易活动；收购堤指两家公司进行产权交易.由一家公旬荻得另’家公司的人部分或全部股权以达到控制该公司的交易酒动.四、计算题（本大题共2小酸每泸题6分，拄f2分〉31. 单利计息：C= P r-n=3000«6%x2-360〔万元）（2 分）8?利计息：C- P（］4T）D - P=3000^（1 +5.7%）3-3000=351.747 Uj元〉仃分）由于H60万TL>351.7477J元，拆以该企业应该向B银行贷款。