上市对赌回购协议
国企回购对赌协议书范本
国企回购对赌协议书范本甲方（回购方）：______________________地址：______________________法定代表人：______________________联系电话：______________________传真：______________________电子邮箱：_____________________乙方（投资方）：______________________地址：______________________法定代表人：______________________联系电话：______________________传真：______________________电子邮箱：_____________________鉴于：1. 甲方为一家依法设立并有效存续的国有企业，拥有合法的经营权和资产所有权。
2. 乙方为一家依法设立并有效存续的企业，拥有合法的投资权和资金。
3. 甲方拟通过回购方式对乙方进行投资，乙方同意按照本协议约定的条件向甲方进行投资。
双方本着平等自愿、诚实信用的原则，就甲方回购乙方投资事宜达成如下协议：第一条定义除非本协议另有规定，以下术语在本协议中具有如下含义：1.1 “回购”指甲方按照本协议约定的条件和价格，购买乙方持有的甲方股权的行为。
1.2 “投资”指乙方按照本协议约定的条件和金额，向甲方进行的股权投资。
1.3 “回购价格”指甲方根据本协议约定的条件和计算方式确定的购买乙方股权的价格。
1.4 “回购条件”指甲方回购乙方股权所必须满足的条件，包括但不限于回购时间、回购价格、回购数量等。
第二条投资条款2.1 乙方同意按照本协议约定的条件和金额向甲方进行投资。
2.2 甲方同意接受乙方的投资，并按照本协议的约定履行回购义务。
第三条回购条款3.1 甲方承诺在满足本协议约定的回购条件时，按照本协议约定的回购价格回购乙方持有的甲方股权。
3.2 回购价格的确定方式为：回购价格=投资金额×（1+年化收益率）×投资期限/365。
对赌协议书通用版8篇
对赌协议书通用版8篇篇1甲方（投资方）：_________________________乙方（融资方）：_________________________鉴于：甲方具有一定的投资经验和实力，愿意对乙方进行投资；乙方拥有一个或多个业务项目，具备发展潜力并与甲方达成融资意向；双方同意以本协议约定的对赌条款作为投资条件，共同推动项目发展。
为明确双方权益，特制定此对赌协议书。
一、投资事项1. 投资金额：甲方对乙方投资人民币_____万元。
2. 投资方式：____________（例如：股权、债权等）。
3. 投资用途：乙方需按照约定的用途使用投资资金，不得挪作他用。
二、对赌条款1. 业绩指标：乙方需在约定时间内完成指定的业绩指标，包括但不限于销售额、利润、市场份额等。
2. 上市时间：若乙方在约定的时间内未能上市，则甲方有权要求乙方回购甲方持有的股份，并承担相应违约责任。
3. 股权调整：在约定的期限内，根据乙方业绩情况，甲方有权对持有的股权比例进行调整。
4. 其他约定：双方可约定其他与项目发展相关的对赌条款。
三、权益保障1. 甲方有权对乙方的经营情况进行监督，乙方需定期向甲方提交财务报表及相关资料。
2. 乙方需确保甲方的合法权益，不得进行任何损害甲方利益的行为。
3. 若因乙方原因导致本协议解除或终止，乙方需承担违约责任，并赔偿甲方因此产生的损失。
四、争议解决1. 本协议的履行过程中，如双方发生争议，应首先协商解决；协商不成的，可向有管辖权的人民法院提起诉讼。
2. 双方同意，在争议解决期间，除涉及争议部分外，其他条款仍应履行。
五、其他条款1. 本协议自双方签字（盖章）之日起生效，一式两份，甲乙双方各执一份。
2. 本协议未尽事宜，可由双方另行签订补充协议，补充协议与本协议具有同等法律效力。
3. 本协议的解释权归甲乙双方共同拥有，任何修改和解除均需双方协商一致。
4. 本协议中的任何条款如因不可抗力导致无法执行，双方应协商调整或终止该条款，但不影响其他条款的效力。
对赌回购协议
对赌回购协议
1.1 甲方：（公司或个人名称）
姓名/公司名称：____________________________
1.2 乙方：（公司或个人名称）
姓名/公司名称：____________________________
协议背景与目的
2.1 双方因____________（具体原因，如合作、投资等）达成协议，为确保协议执行和风险控制，特订立本对赌回购协议。
协议内容
3.1 对赌条款
3.11 双方确认在特定事件发生时，将执行对赌条款，具体内容包括____________（详细描述对赌条件、金额等）。
3.12 对赌款项的支付和时间安排应符合双方协议，确保协议的有效执行。
3.2 回购条款
3.21 若特定事件发生，乙方同意按约定条件回购甲方持有的
____________（具体资产、股权等），回购价格为____________（详细说明回购价格的计算方法）。
3.22 回购的时间、支付方式和其他条款应在协议签订时明确并达成一致。
协议生效及签署
4.1 本协议自双方签字或盖章之日起生效，具有法律效力。
4.2 本协议一式两份，甲乙双方各执一份，具有同等法律效力。
4.11 甲方（签字）：____________________________ 4.12 乙方（签字）：____________________________ 4.2 签订日期：____________________________。
对赌回购协议
回购协议
小股东：(以下称甲方)
大股东：(以下称乙方) 甲方已经与乙方等共同出资设立公司(以下称公司)，甲、乙双方的股东身份已经登记在股东名册中，享有作为公司股东的一切权利与义务;乙方是公司的大股东。
为了便于公司对外融资、促进公司的发展，甲方将自己持有的股权已经委托乙方代为持有（具体内容详见股份代持协议）。
为激励乙方运营好公司同时保护甲方的利益，甲方同意有条件的出售自己的股份，达成如下协议，共同遵守：
一、甲方在公司的出资情况
甲方在公司出资的金额为：元; 出资的方式为：; 甲方出资占公司注册资本%。
二、出售的条件：
1、时间：在股权代持期间，公司对外融资时；
2、估值：新的投资人与乙方达成融资协议，协议中共同认可公司目前的价值已经达到五千万元人民币以上（含五千万元）。
三、出售的价格：按以上公司的估值乘以甲方股权在公司的百分比。
四、收购程序的启动：
当达到出售条件时，一方应以书面形式向对方提出收购的要求，另一方无权拒绝。
但当收购条件已经成就三个月，双方均未书面提出收购要求，本次收购终止。
五、违约责任：
当一方在约定的时间内提出收购要求，另一方拒绝时，提出要求方有权要求对方继续履行合同，同时承担违约责任，每延误一天，按应付款项的万分之五支付违约金。
六、争议解决
因与本协议有关的一切争议，双方均同意先协商解决，协商不成，可提起诉讼。
七、本合同未尽事宜，双方另行协商确定。
八、本合同一式两份，双方各执一份，具有同等法律效力。
九、本协议自双方签署之日起生效。
甲方：地址：
乙方：地址：
合同订立时间：
合同订立地点：。
股权回购协议(对赌协议版本)docx
股权回购协议(对赌协议版本)1. 引言本协议是股权回购的协议，也是一份对赌协议版本。
双方根据自身需要，通过本协议对股权回购进行约定和规范，以确保双方的权益和利益。
2. 协议背景本协议签署双方为股权回购的买方和卖方。
买方意欲回购卖方所持有的股权，并且双方达成协议，以对赌的方式规定了协议的一些具体条款和条件。
3. 协议条款3.1 买方回购条件买方同意以如下条件回购卖方持有的股权：•回购时间：回购股权的时间限制为协议生效之日起2年内；•回购价格：回购价格为卖方持有股权的市场价评估值；•回购数量：买方将回购全部或部分卖方持有的股权。
3.2 对赌条款为了确保买方与卖方的权益，双方达成对赌条款：•条款一：若买方在规定的回购时间内未能按照约定回购卖方持有的股权，买方将支付卖方相应的违约金；•条款二：若卖方在规定的回购时间内未能按照约定出售持有的股权，卖方将支付买方相应的违约金。
3.3 附条件•附条件一：除非另有约定，否则未在协议生效前正式约定的条款和条件将不具备强制约束力；•附条件二：双方同意以书面形式进行通讯，并通过指定的方式进行交流。
4. 协议义务4.1 买方义务买方有义务：•正当合理地回购卖方持有的股权；•在规定的时间内支付回购款项；•如未按协议约定履行义务，支付相应的违约金。
4.2 卖方义务卖方有义务：•出售持有的股权，并按照约定时间将股权交付给买方；•如未按协议约定履行义务，支付相应的违约金。
4.3 共同义务双方有共同的义务：•守信用，按协议约定履行义务；•维护协议约定的秘密性。
5. 协议有效期本协议从双方签署之日起正式生效，有效期到协议约定的回购时间截止之日。
6. 风险提示本协议涉及的回购交易存在一定的风险，双方应充分了解风险并自行承担可能的风险和损失。
7. 法律适用及争议解决本协议的解释及争议解决应适用当地法律，并以友好协商、和解或仲裁的方式解决。
8. 其他事项本协议的补充、修改及终止应经双方书面协商一致，并采用书面形式进行。
对赌回购协议
对赌回购协议合同编号：_______________________甲方：_______________________乙方：_______________________地址：_______________________联系人：_______________________联系电话：_______________________签订日期：_______________________签订地点：_______________________根据《中华人民共和国合同法》及相关法律法规的规定，甲乙双方本着平等自愿、诚实信用的原则，就乙方在特定条件下向甲方回购股份的事宜达成如下协议。
第一条回购条款a. 回购价格的确定① 回购价格的确定基于乙方业务发展及市场情况。
② 甲乙双方需共同认可回购价格的合理性。
③ 回购价格应遵循双方事先商定的计算公式或标准。
④ 在回购时，乙方需提供必要的财务和资产评估报告，确保回购价格的公允性。
b. 回购期限的设定① 双方应明确回购的具体期限，回购期限为自协议签订之日起至____年____月____日止。
② 乙方应在回购期内，按约定价格和方式回购股份。
④ 回购期限的延续或修改需双方书面同意。
c. 回购方式的选择① 回购方式可以采取现金支付、股票交换或其他双方同意的形式。
② 回购资金的支付应按照约定方式划拨。
③ 乙方应保证有足够的资金用于回购，且不违反公司资金使用相关规定。
④ 若回购采取股份交换形式，则应明确交换股份的具体比例和价格。
第二条对赌条款a. 对赌的具体条件① 对赌的内容包括但不限于乙方公司未来的业绩目标、发展规划及其他关键指标。
② 双方根据预定的财务目标和业务成果来评估回购条件。
③ 乙方如未能达到约定目标，需根据协议中的对赌条款承担相应责任。
④ 对赌条款的具体内容应在协议附件中详细列明，并获得双方签字确认。
b. 对赌期限与评估方式① 对赌期限自本协议签订之日起至____年____月____日。
2024上市公司收购对赌协议
上市公司收购对赌协议合同编号：__________第一章定义和解释1.1定义除非本协议上下文另有规定，否则下列术语应具有如下含义：（1）“上市公司”指甲方，即依法在证券交易所上市交易的股份有限公司。
（2）“投资机构”指乙方，即依法设立并有效存续的股权投资企业。
（3）“目标公司”指本协议附件一所列明的公司。
（4）“标的股权”指投资机构持有的目标公司股权，具体数量和比例见本协议附件二。
（5）“业绩承诺期”指本协议签订之日起至____年____月____日止的期间。
1.2解释本协议的条款和附件构成完整的合同，对双方具有约束力。
如本协议条款与附件有冲突，以附件为准。
本协议的任何修改、补充均须以书面形式作出，并经双方签署。
第二章收购对价2.1收购价格2.2支付方式甲方应在本协议签署之日起【】个工作日内，将收购价格支付至乙方指定的银行账户。
第三章业绩承诺3.1业绩承诺3.2补偿安排如目标公司在业绩承诺期内未能实现承诺净利润，乙方同意按照本协议第四章的约定向甲方支付补偿。
第四章补偿方式4.1补偿金额乙方应向甲方支付的补偿金额=承诺净利润-实际净利润。
4.2补偿方式乙方应在业绩承诺期结束后【】个工作日内，将补偿金额支付至甲方指定的银行账户。
第五章交割5.1交割日5.2标的股权的交付乙方应在交割日将标的股权过户至甲方名下，并办理完毕相关工商变更登记手续。
5.3权利义务转移自交割日起，甲方成为标的股权的合法持有人，享有相应的股东权利和承担相应的股东义务。
第六章过渡期安排6.1过渡期本协议所称过渡期指甲方支付收购价格之前的一段时间，自本协议签署之日起至交割日止。
6.2乙方承诺乙方承诺在过渡期内，不会以任何形式转让、抵押、质押或设定其他权利限制标的股权，并确保标的股权的完整性和价值不受损害。
6.3甲方监督权甲方有权在过渡期内指派代表进入目标公司，对目标公司的财务、经营、法律等事项进行监督和检查。
6.4乙方配合义务乙方应全力配合甲方的监督和检查，提供必要的文件、资料和信息，并保证所提供的信息真实、准确、完整。
对赌协议书通用版8篇
对赌协议书通用版8篇篇1对赌协议书甲方：[甲方公司名称]乙方：[乙方公司名称]鉴于：甲乙双方公司就未来某特定时间段内的业务发展状况存在共同预期，为明确双方的权利义务，激励双方实现共同目标，经友好协商，特签订本对赌协议。
一、协议目的双方通过签订本协议，以明确业绩目标和对未达到目标的相应处理方式，激发双方潜在动力，促进公司价值增长。
本协议旨在促进甲乙双方共同发展，共同实现商业目标。
二、对赌条款（一）业绩目标：甲方公司需在XXXX年底前完成年度净利润达到XXXX万元人民币的目标。
若甲方未能达到该目标，则需按照本协议约定承担相应的责任。
乙方公司在相应期间内需协助甲方完成目标，并在未达成时给予相应的支持。
（二）资金安排：如甲方未达到业绩目标，乙方有权根据实际情况进行资金安排调整，包括但不限于提供额外资金支持以弥补甲方未完成业绩目标带来的损失。
具体资金安排需双方另行签署协议确定。
（三）股权调整：若甲方未能实现业绩目标，双方将按照本协议约定对股权结构进行调整，包括但不限于股权转让、增资扩股等方式。
具体调整方案需双方协商确定。
（四）管理层调整：若甲方未能达成业绩目标，乙方有权提出对甲方管理层进行调整的建议或要求，以确保公司业务发展符合双方预期。
三、保障措施（一）信息披露：双方应定期向对方提供关于公司经营状况、财务状况、业务进展等方面的信息，确保信息的透明度和准确性。
（二）纠纷解决：对于执行本协议过程中出现的争议，双方应首先友好协商解决；协商不成的，任何一方均有权向有管辖权的人民法院提起诉讼解决争议。
（三）法律适用：本协议的签订、履行、解释及争议解决均适用中华人民共和国法律。
四、违约责任（一）若甲方未实现本协议约定的业绩目标，甲方应承担相应的违约责任，包括但不限于支付违约金、赔偿损失等。
乙方有权按照本协议要求对甲方采取相应的措施。
（二）乙方违反本协议约定的义务和责任时，亦应承担相应的违约责任。
五、其他条款（一）本协议自双方签字（盖章）之日起生效。
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上市对赌回购协议
摘要：
一、对赌回购协议概述
1.对赌回购协议定义
2.上市对赌回购协议背景
二、对赌回购协议的种类
1.明股实债型
2.股东协议型
三、对赌回购协议的法律问题
1.法律法规适用
2.合法性争议
四、对赌回购协议的影响
1.对上市公司的影响
2.对投资者的影响
五、监管政策和实践
1.监管政策演变
2.监管实践案例
六、建议和展望
1.对赌回购协议的风险管理
2.对赌回购协议的未来趋势
正文：
一、对赌回购协议概述
对赌回购协议，是指在企业上市过程中，为了解决上市时间、上市价格等问题，公司与投资方签订的一种协议。
根据协议约定，如果公司未能在约定时间内上市，或者上市后的价格未达到约定金额，公司需要按照约定回购投资方所持有的股份。
在我国，上市对赌回购协议最早出现在2009 年。
当时，中国证监会对赌协议的合法性进行了明确，认为只要不违反相关法律法规，对赌协议就是合法的。
此后，对赌回购协议逐渐成为我国企业上市过程中的一个重要环节。
二、对赌回购协议的种类
根据对赌回购协议的具体内容，可以分为以下两种类型：
1.明股实债型：此种类型协议中，投资方以购买公司股票的形式进行投资，但实际上双方约定在一定条件下，公司需要回购这些股票。
这种类型的协议通常具有较高的风险，容易引发法律纠纷。
2.股东协议型：此种类型协议中，投资方与公司签订股东协议，约定在一定条件下，公司需要回购投资方所持有的股份。
这种类型的协议相对较为合规，但也需要关注相关法律法规风险。
三、对赌回购协议的法律问题
1.法律法规适用：对赌回购协议涉及到的法律法规主要包括《公司法》、《合同法》等。
此外，还需关注中国证监会、交易所等相关监管部门的规定。
2.合法性争议：对赌回购协议的合法性一直存在争议。
有观点认为，对赌协议实质上是一种赌博行为，违反了法律法规的强制性规定，应属无效。
但也有观点认为，只要对赌协议不损害国家利益、社会公共利益和他人合法权益，
就应属合法有效。
四、对赌回购协议的影响
1.对上市公司的影响：对赌回购协议可能会对上市公司的经营稳定性产生影响。
一方面，对赌协议可能促使公司加快上市进程，从而忽视了公司内部治理和经营水平的提升。
另一方面，对赌协议可能导致公司承担较大的回购压力，影响公司的资金安排和长期发展。
2.对投资者的影响：对赌回购协议对投资者的影响主要体现在投资风险上。
一方面，对赌协议可能导致投资者面临较高的法律风险，一旦协议无效，投资者可能无法获得预期收益。
另一方面，对赌协议可能导致投资者在短期内获得较高收益，但长期来看，公司上市后的表现才是决定投资回报的关键因素。
五、监管政策和实践
1.监管政策演变：自2009 年以来，我国监管部门对对赌回购协议的监管政策不断演变。
从最初的原则性允许，到要求公司披露对赌协议相关信息，再到限制明股实债型对赌协议，监管部门对对赌回购协议的监管越来越严格。
2.监管实践案例：近年来，监管部门对多起涉及对赌回购协议的上市公司进行了处罚。
这些案例表明，监管部门对对赌回购协议的监管力度在不断加大，企业需关注相关法律法规风险，避免触及监管红线。
六、建议和展望
1.对赌回购协议的风险管理：对于拟上市企业而言，应谨慎对待对赌回购协议，避免签订过于苛刻的协议，以免对公司经营产生不利影响。
同时，企业应加强对赌协议的风险管理，制定合理的应对策略，降低法律风险。
2.对赌回购协议的未来趋势：随着监管部门对对赌回购协议的监管越来越严格，预计未来对赌协议的数量和规模将有所下降。