财务管理-4(高等教育出版社,第四版,主编：张海林)
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高等教育出版社《财务管理》第四版备课课件_3.1-2_1 流动资产管理概述、现金的管理(1)-文档资料
温岭市职业技术学校
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二、流动资产的分类：
现金（货币资金）： 1、占用形态分： 交易性金融资产： 应收及预付账款： 存货： 速动资产：货币资金、交易性金融资产、应收款项等 2、变现能力分： 非速动资产：存货、待处理流动资产损失等
同步课时训练：
P37—— P41 理论题部分
2019年4月14日星期日
会计1301～1304
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2019年4月14日星期日
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四）现金管理的有关规定：
1、库存现金的管理：
1）专人管理、内部牵制； 2）健全账目，日清日结； 3）严禁“白条”抵库； 4）正确核定库存限额； 5）除规定用现金结算外，其他通过银行；
6）不得“坐支”现金。 1）定期清查，月清日结； 2）结存过多，转移投资； 3）保持良好关系，保证结算顺利。
一、现金管理的目的和有关规定
一）概念：
现金是指企业的货币资产，包括库存现
金及存入银行或其他金融机构并可随时用于 支付的款项，及其他货币性资金等。
现金：库存现金+银行存款+其他货币资金 特点：流动性最强，盈利性最差
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（3）短缺成本 ----- 与现金量成反比 最佳现金持有量：
2019年最新-高等教育出版社《财务管理》第四版备课课件_2.5_3 财务杠杆和资本结构_财务杠杆2-精选文档
§2.5资金成本、财务杠杆和资本结构（3）
2019年4月21日星期日
会计1301～1304
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温岭市职业技术学校ຫໍສະໝຸດ 息税前利润二、财务杠杆
=利息费用+税前利润
一)财务杠杆的概念 财务杠杆是指企业由于债务的存在而导致 普通股每股收益变动率大于息税前利润变动率 的杠杆效应。
在资本结构一定的前提下，当债务利息保持不变时，随着 息税前利润的增长，税后利润则以更快的速度增加，企业所有 者能从中获得更高的收益；而当息税前利润下降时，税后利润 则以更快的速度下降，会给企业带来财务风险。
2019年4月21日星期日
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二、财务杠杆
三)财务杠杆系数
财务杠杆系数是指普通股每股收益变动率 与息税前利润变动率的比值。
2019年4月21日星期日
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二、财务杠杆
三)财务杠杆系数 简化公式：
其中：
结果表明：当公司息税前利润增长1倍时，普通股收益将会 增长1.78倍；反之，当公司息税前利润下降1倍时，普 通股收益将会下降1.78倍。
2019年4月21日星期日
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二、财务杠杆
三)财务杠杆系数
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2019年4月21日星期日
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温岭市职业技术学校ຫໍສະໝຸດ 息税前利润二、财务杠杆
=利息费用+税前利润
一)财务杠杆的概念 财务杠杆是指企业由于债务的存在而导致 普通股每股收益变动率大于息税前利润变动率 的杠杆效应。
在资本结构一定的前提下，当债务利息保持不变时，随着 息税前利润的增长，税后利润则以更快的速度增加，企业所有 者能从中获得更高的收益；而当息税前利润下降时，税后利润 则以更快的速度下降，会给企业带来财务风险。
2019年4月21日星期日
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二、财务杠杆
三)财务杠杆系数
财务杠杆系数是指普通股每股收益变动率 与息税前利润变动率的比值。
2019年4月21日星期日
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二、财务杠杆
三)财务杠杆系数 简化公式：
其中：
结果表明：当公司息税前利润增长1倍时，普通股收益将会 增长1.78倍；反之，当公司息税前利润下降1倍时，普 通股收益将会下降1.78倍。
2019年4月21日星期日
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二、财务杠杆
三)财务杠杆系数
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财务管理-1(高等教育出版社,第四版,主编：张海林)
3年后1元的终值=1.210×（1+10%）=1×（1+10%）3=1.331（元） 4年后1元的终值=1.331×（1+10%）=1×（1+10%）4=1.464（元） 5年后1元的终值=1.464×（1+10%）=1×（1+10%）5=1.610（元）
例2
假设某人将 2000 元存入银行， 5 年期，年利率为 7%，则 5 年 后的本利和为多少？
2如果用复利计算，存款到期时得到的本利和是多 少？
F=10000×(F/P,10%,5)=10000×1.6105=16105(元
)
课堂练习题
终值计算 现值计算
某公司董事会经研究决定6年后用150000元购买
一套设备，当前银行存款年利率为9%
1如果用单利计算，现在需要一次性存入多少银行 存款？
150000 P 97402 .60 （元） (1 9% 6)
1、复利终值的计算
例 子
F
ormula
(1+i)n称为复利终值系数， 用符号（F/P,i,n)表示
F=P×（1＋i）n
1元钱在第一年到第五年，假设年利率为10%，每年年末的终值是多少？ 1年后1元的终值=1×（1+10%）=1.1（元）
2年后1元的终值=1.1×（1+10%）=1×（1+10%）2=1.210（元）
F=2000×（1+7%）5=2000×（F/P,7%,5)=2000×1.4026=2805.2（元）
2、复利现值的计算
例 子
F
ormula
(1+i)-n称为复利现值系数， 用符号（P/F,i,n)表示
P=F×（1＋i）-n
例2
假设某人将 2000 元存入银行， 5 年期，年利率为 7%，则 5 年 后的本利和为多少？
2如果用复利计算，存款到期时得到的本利和是多 少？
F=10000×(F/P,10%,5)=10000×1.6105=16105(元
)
课堂练习题
终值计算 现值计算
某公司董事会经研究决定6年后用150000元购买
一套设备，当前银行存款年利率为9%
1如果用单利计算，现在需要一次性存入多少银行 存款？
150000 P 97402 .60 （元） (1 9% 6)
1、复利终值的计算
例 子
F
ormula
(1+i)n称为复利终值系数， 用符号（F/P,i,n)表示
F=P×（1＋i）n
1元钱在第一年到第五年，假设年利率为10%，每年年末的终值是多少？ 1年后1元的终值=1×（1+10%）=1.1（元）
2年后1元的终值=1.1×（1+10%）=1×（1+10%）2=1.210（元）
F=2000×（1+7%）5=2000×（F/P,7%,5)=2000×1.4026=2805.2（元）
2、复利现值的计算
例 子
F
ormula
(1+i)-n称为复利现值系数， 用符号（P/F,i,n)表示
P=F×（1＋i）-n
财务管理-4高等教育出版社,第四版,主编：张海林
（1）计算车床预测年度生产甲产品所需定额台时总数？
预测年度生产甲产品所需定额台时总数 3，0005095% 142，50（0 台时）
（2）计算车床计划年度单台设备生产能力？
计划年度单台设备生产能力（25414） 27.5 360（0 台时）
计算题
课堂练习题
（3）计算车床计划年度负荷系数？
一 固定资产的概念
是指使用年限超过1年或者一个经营 周期、价值超过一定标准的有形资产， 包括房屋、建筑物、机器、设备、设 施、运输工具等。
固定资产？
二 固定资产的特点
1 使用期限超过一年或一年的一个营业周期 2 在使用过程中保持原来的物质形态不变 3 用于生产经营而不是为了出售 4 其使用寿命是有限的（土地除外）
3 计算生产设备需要量
1 测算预测年度的生产任务（可用实物量表示，也可用台时数表示）
预测定额总台时数 (预测产量单位产品定额台时）定额改进系数
定额改进系数
预测年度估计新定额台时 现行定额台时
100%
例1
某企业现行单位产品定额为100台时，预测年度采取措施后 新定额可压缩到96台时，则定额改进系数？
某种设备预测负荷系数
该种设备预测定额总台 时 设备全年有效台时
某项设备全年有效台时=该设备的现有台数×单台设备全年有效台时
某项生产设备多余或不足数量=某种生产设备现有数量-某种生产设备预计需要量
负荷系数大于1，表明设备不足，否则说明现有设备满足需要或有剩余。
例2
某企业共有各类机床139台，全年制度工作日数为254天， 维修保养停工14天，每天实行两班制，平均每班工作7.5小 时。该企业具体类别的机床数量和计划年度生产任务、单 位产品定额工时、定额改进系数的资料如下图。要求测算 该企业计划年度生产设备需要量。
预测年度生产甲产品所需定额台时总数 3，0005095% 142，50（0 台时）
（2）计算车床计划年度单台设备生产能力？
计划年度单台设备生产能力（25414） 27.5 360（0 台时）
计算题
课堂练习题
（3）计算车床计划年度负荷系数？
一 固定资产的概念
是指使用年限超过1年或者一个经营 周期、价值超过一定标准的有形资产， 包括房屋、建筑物、机器、设备、设 施、运输工具等。
固定资产？
二 固定资产的特点
1 使用期限超过一年或一年的一个营业周期 2 在使用过程中保持原来的物质形态不变 3 用于生产经营而不是为了出售 4 其使用寿命是有限的（土地除外）
3 计算生产设备需要量
1 测算预测年度的生产任务（可用实物量表示，也可用台时数表示）
预测定额总台时数 (预测产量单位产品定额台时）定额改进系数
定额改进系数
预测年度估计新定额台时 现行定额台时
100%
例1
某企业现行单位产品定额为100台时，预测年度采取措施后 新定额可压缩到96台时，则定额改进系数？
某种设备预测负荷系数
该种设备预测定额总台 时 设备全年有效台时
某项设备全年有效台时=该设备的现有台数×单台设备全年有效台时
某项生产设备多余或不足数量=某种生产设备现有数量-某种生产设备预计需要量
负荷系数大于1，表明设备不足，否则说明现有设备满足需要或有剩余。
例2
某企业共有各类机床139台，全年制度工作日数为254天， 维修保养停工14天，每天实行两班制，平均每班工作7.5小 时。该企业具体类别的机床数量和计划年度生产任务、单 位产品定额工时、定额改进系数的资料如下图。要求测算 该企业计划年度生产设备需要量。
高等教育出版社《财务管理》第四版备课课件254财务杠杆和资本结构资本结构ppt课件
筹资额
80 160 560 800
个别资金成本(%)
7.5 8 16
筹资额
100 300 400 800
个别资金成本(%)
8 9.5 16
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三、资本结构
1）比较资金成本法
解： 根据上述资料，各方案的综合资金成本计算如下：
所有者权益
资本结构
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三、资本结构
二)最佳资本结构的选择 1、最佳资本结构： 是指在一定的条件下，能使企业综合资金 成本最低、企业价值最大的资本结构。 2、资本结构的决策方法： 比较资金成本法、每股收益分析法。
2019年3月2日星期六
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三、资本结构
1）比较资金成本法
[举例练习1：] 某股份公司拟筹建分公司，正面临筹资方 案的决策问题，现有有三种方案可供选择，有关资料如表：
初始投资资本结构决策分析表
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2019年3月2日星期六
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后面内容直接删除就行
资料可以编辑修改使用
答：因为12.86%>12.65%>12.31%，所以B方案为最佳方案。
财务管理(第四版)如何进行税收筹划
任务一什么是税收筹划
三、偷税、避税与税收筹划(一)偷税的含义及主要特征(二)避税的含义及主要特征(三)税收筹划与避税、偷税的比较
任务一什么是税收筹划
三、偷税、避税与税收筹划(一)偷税的含义及主要特征1.偷税的含义偷税是指负有纳税义务的纳税人,故意违反税法,通过对已发生的应税经济行为进行隐瞒、虚报等欺骗手段以逃避缴纳税款的行为。偷税也可以称为逃税,具有明显的欺诈性和违法性。
任务一什么是税收筹划
四、税收筹划的基本原则综合原则综合原则是指企业不仅要把税收筹划放在整体经营决策中加以考虑，而且要把它放在具体的经济环境中加以考虑。税收筹划是为企业整体利益最大化服务的，它是方法和手段，而不是最终目的。正确的态度应该是以企业整体利益为重，采用筹划后的最优纳税方案，虽然不一定能使税负最轻，但能使企业税后收益最大。综合原则还要求企业根据当时的经济环境和具体条件来分析某种筹划方法。
任务一什么是税收筹划
三、偷税、避税与税收筹划(一)偷税的含义及主要特征2.偷税的主要特征(1)偷税的目的是非法占有税款。(2)偷税在手段上采取故意制造错弊、涂改凭证、伪造单据、更改账表等技术,采用欺诈方法达到减轻税负的目的。(3)偷税属于非法经济行为,造成国家税款的大量流失,造成个人、小集体非法致富,导致经济活动不公正和败坏社会风气。
任务一什么是税收筹划
二、税收筹划的基本特征整体性税收筹划不仅仅着眼于税法上的思考，更重要的是要着眼于总体的管理决策。纳税义务人进行税收筹划时，除了要通晓税法，还必须了解与管理决策相关的其他法规。税收筹划是企业财务规划的一个组成部分，是着眼于企业总体的管理决策的、以税制作为主要参数的企业理财行为。
任务一什么是税收筹划
任务一什么是税收筹划
五、税收筹划的基本思路(四)从影响应纳税额的相关因素契入影响应纳税额的因素有两个，即计税依据和税率。计税依据越小，税率越低，应纳税额就越小。因此，进行税收筹划无非是从这两个因素入手，找到合理、合法的办法来降低应纳税额。
《财务管理》教案：先付年金
“先付年金终值的计算”教案财务管理课型新授课课程名称一、教材及教学内容分析【使用教材】高等教育出版社《财务管理》（张海林编著）【教学内容】第一章财务管理概述第三节货币时间价值二、货币时间价值的计算方法【教学内容处理】本课程每周两节课，属于了解性课程，旨在为学生拓宽知识面。
由于学时有限，本学期的学习重点是第一、二章，其中年金的计算是一个难点。
2008年北京奥运会是我国最瞩目的盛事，身为中国人，为之感到自豪与骄傲！本节课以北京奥运会为主旋律，从中找出与本课程内容相关的切入点来结合分析，引导学生关心国家时事，宣传奥运，为中国加油！也借此来减少课程的枯燥味道。
二、教学对象分析【知识基础】学习者为会计专业高三年级的学生，学生已经学习了复利终值、后付年金终值的含义和计算方法，本节课将在此基础之上探讨先付年金终值的含义与计算，强化学生的理财观念。
【学习能力】理解与计算能力较强，学习基础较好。
【心理特点】不喜欢枯燥的理论讲解，喜欢在有声有色、轻松愉快的环境中学习。
三、教学目标【认知目标】理解先付年金终值的含义及应用，掌握先付年金终值的计算，理解复利终值、后付年金终值、先付年金终值的联系与区别，进一步巩固终值的计算及应用。
【能力目标】初步形成理财的观念，懂得理财的基本方法。
【情感目标】学会观察；培养细心严谨的工作态度，引导学生珍惜时间，规划未来。
四、教学重点与难点【教学重点】先付年金终值的含义及计算【教学难点】理解复利终值、普通年金终值、先付年金终值的异同五、教学方法与教具准备【教学方法】讲授、案例分析、五步循环教学法五步循环教学法由“观察——思维——训练——评议——运用”组成，遵循学生的认知规律和知识的形成规律，以“看——想——练——评——用”为过程，其中以训练为主线，训练是发展之源，发展是训练之果。
教学中以教师为主导，以学生为主体，鼓励学生全员参与，动眼动耳动口动手动脑动心，学生在做中学，自主获取知识。
本人认为“看——想——练——评——用”于一节课的设计中不一定是单向直线式循环，各个动作可以根据不同的学习内容而有机组合，形成环环相扣的反复递进式循环。
财务管理-5(高等教育出版社,第四版,主编：张海林)
企业确定该系列化妆品的售价加成率为75%。
（1）采用损益平衡定价法计算P产品的保本售价？
2， 520 ， 000 98 ， 000 P产品的保本售价 180 160 （元） 1 30%
（2）进一步计算并制定P产品的加成售价？
P产品的加成售价 160 （ 1 75%） 280 （元）
单位商品价格=单位变动成本+平均分摊的固定成本 +单位商品销售税金+单位商品利润
单位商品价格
单位变动成本 平均分摊的固定成本 1 成本利润率
1 - 税率
例1
某制造企业试制成功一种新产品，其单位变动成本为 4.87
元，平均分摊的固定成本为 0.38 元，确定的成本利润率为 20%，消费税税率为30%。该产品的出厂价格？
加权平均法预测2014年第一季度该产品的销售量？
2014 年第一季度预计销售量
122 1 140 2 156 3 150 4 147 （件） 1 2 3 4
适用于营业收入在各期变动较大的企业。
2 量本利分析预测法
（1）保本点预测法（盈亏分界点销售数额预测法）
二 营业收入的确认 过程：一是确定某一经济事项是否符合收入的定义； 二是确定该经济事项是否达到实际确认为收入的标准， （一）商品销售收入的确认
1 2
本企业已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方 企业既没有保留通常与所有权相联系的继续管理权，也 没有对已售出的商品实施控制 与销售相关的经济利益已经或者将来能够流入本企业
三 营业收入的抵减项目 （一）销售退回 是指在交易事项已经终结，营业收入已经实现以后，由于客户 认为收到的商品的质量或品种不符合合同规定的要求，或因其 他原因向企业退货，企业应为客户退回货款。 ——冲减营业收入与营业成本
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2
3
二 预测固定资产需要量的方法
（一）直接查定法 就是通过使企业预测期生产任务与各类固定资产生 产能力相平衡来直接确定固定资产需要量的方法。
采用这种方法查定固定资产需要量，必须在彻底查 清固定资产数量、能力，以及对现有生产设备分类 排查摸底的基础上进行。 测算生产设备需要量的基本方法：将企业预测年度的生产任务与单台设备 的生产能力进行比较。
四 固定资产管理的要求
返回
（一） 科学地进行固定资产需要量的预
测
（二） 正确地计提固定资产折旧
（三） 提高固定资产的利用效率
（四） 切实做好固定资产保全
一 预测固定资产需要量的基本原则
是指根据计划生产任务、生产方向、扩大销路的可能性等因素， 来测算企业预算期各类固定资产正常的、合理的需要数量。 正确地预测固定资产的需用量，是合理配置固定资产，提高固定资 产投资效果的首要环节。 1 要由财会部门会同有关部门对固定资产进行清查 盘点 必须以生产经营任务为依据，结合市场需求来确 定企业发展方向，然后对固定资产配置加以规划 要坚持添置更新与挖潜改造相结合
预测年度生产任务 某项生产设备的需要量 单台设备生产能力
1Байду номын сангаас
2 3 测算预测年度的生产任务 测算每台生产设备的生产能力 计算生产设备需要量
1 测算预测年度的生产任务（可用实物量表示，也可用台时数表示）
预测定额总台时数 (预测产量 单位产品定额台时） 定额改进系数 预测年度估计新定额台 时 定额改进系数 100% 现行定额台时
（1） （2）
单台设备全年有效台时
（3）
生产设备全年有效 台时总数
（4）=（2）×（3）
车床 镗床 铣床
73 60 6
(254 14) 7.5 2 3,600
73 3,600 262,800
60 3,600 216,000
6 3,600 21,600
合计
139
500,400
（2）计算该企业预测年度生产任务
产品 名称 计划 产量 现行 定额 设备 名称 甲产品（台） 乙产品（台） 丙产品（台） 计划年 现行定 度生产 2400 3600 24 定额改 额总台 任务定 进系数 时（台 额台时 单位 单位 单位 （%） 时） 总数 产品 小计 产品 小计 产品 小计 （台时） 台时 （台时） 台时 （台时） 台时 （台时） 定额 定额 定额 （8）= （3）= （5）= （7）= （3）+ （2）× （4） （4）× （6） （6）× （5）+ 产量 产量 产量 （7） 144，000 120，000 24，000 50 26 4 80 153，000 79，560 12，240 80 75 15 1，920 1，800 360 4，080
1.02 0.89 1.19 74.46 53.40 7.14 135 -1.46 +6.60
车床 镗床 铣床 合计
73 60 6 139
例2
某企业共有各类机床139台，全年制度工作日数为254天， 维修保养停工14天，每天实行两班制，平均每班工作7.5小 时。该企业具体类别的机床数量和计划年度生产任务、单 位产品定额工时、定额改进系数的资料如下图。要求测算
该企业计划年度生产设备需要量。
（1）计算现有设备的生产能力 现有设备数量 设备名称 （台）
例1
某企业现行单位产品定额为100台时，预测年度采取措施后 新定额可压缩到96台时，则定额改进系数？
96 定额改进系数 100 % 96% 100
2 测算每台生产设备的生产能力（可用实物量表示，也可用台时数表示） 按实物量：单台设备的年产量=全年计划工作日数×每日开工班次×每台班产量 按台时数：单台设备全年有效台时=全年计划工作日数×每日开工班次 ×每台班工作台时数
三 固定资产的分类 按固定资产的经济用途分类 生产用固定资产；销售用固定资产；科研开发用固定资产； 生活福利用固定资产。 按固定资产使用情况分类 使用中固定资产；未使用固定资产；不需用固定资产。
按固定资产所属关系分类
自有固定资产；融资租入固定资产。 日常工作中，一般分为生产用固定资产、非生产用固定资产、租出固定资 产、未使用固定资产、不需用固定资产、融资租入固定资产和土地七类。
一 固定资产的概念
是指使用年限超过1年或者一个经营 周期、价值超过一定标准的有形资产， 包括房屋、建筑物、机器、设备、设 施、运输工具等。
固定资产？
二 固定资产的特点
1 2 3 4
使用期限超过一年或一年的一个营业周期 在使用过程中保持原来的物质形态不变
用于生产经营而不是为了出售
其使用寿命是有限的（土地除外）
3 计算生产设备需要量
某生产设备需要量=该设备的现有数量×该设备的预测负荷系数
某种设备预测负荷系数
该种设备预测定额总台 时 设备全年有效台时
某项设备全年有效台时=该设备的现有台数×单台设备全年有效台时 某项生产设备多余或不足数量=某种生产设备现有数量-某种生产设备预计需要量 负荷系数大于1，表明设备不足，否则说明现有设备满足需要或有剩余。
298，920
（1）
（2）
（10） （9） =（8） ×（9） 90 95 70 —
269，028 191，292 25，620 485，940
车床 镗床 铣床 合计
60 50 10
201，360
36，600 536，880
120 288，000
244，800 170
（3）计算该企业生产设备的余缺数量
财务管理
1
财务管理基础知识
目 录
2
筹资管理
3
4 5
流动资产管理
Contents
固定资产、无形资产及投资管理
营业收入管理
6
7
利润与利润分配管理
财务分析
CONTENTS
第一节
固定资产管理概述 固定资产需要量的预测 固定资产的日常管理 无形资产管理 项目投资管理 证券投资管理
第二节
第三节
第四节
第五节
第六节
设备全 设备 现有设备 年有效 名称 数量（台） 总台时 计划年度生 产任务定额 台时总数 设备 负荷 系数
设备需要 数量
多余（+） 或不足（-） 数量
（1）
（2）
（3）
（4） 269，028 191，292 25，620 485，940
（5） =（4） （6）=（5） （7）=（2） ÷ ×（2） -（6） （3）