货币金融学第九章_商业银行业务与管理
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货币银行学之商业银行业务与管理(ppt 45页)
2020/7/2
7
第一节 商业银行概述
❖
股东大会
监事会
董事会 董事长
总经理
副总经理及业务职能部门
2020/7/2 图7-1 商业银行的内部组织结构
8
第二节 商业银行的资产负债业务
❖ 一、商业银行的负债业务 ❖ （一）活期存款或支票存款 ❖ 活期存款是一种不需要事先通知、凭支
票便可随时提取或支付的存款，因而也 称“支票存款”。 ❖ （二）非交易用存款，包括定期存款和 储蓄存款。
2020/7/2
9
❖ （三）借款
❖ 1、同业借款
❖ 同业借款是指商业银行之间或商业银行与 其他金融机构之间的资金融通，主要包括同业 拆借、转抵押和转贴现借款。
同业拆借:银行为了弥补临时头寸不足而从其 他银行借入的日拆准备金;
转贴现:银行将客户贴现的未到期的商业票据 再贴现给其他金融机构.
❖ 2、向中央银行借款，包括再贷款或再贴现。
资金的融通对交易双方都是有利的。对于资 金盈余方而言，可以通过贷出闲置资金获得利息 或股利等；而对于资金短缺方，可以用远远超过 本身收入的资金进行生产或消费，尤其对于企业， 及时获得资金抓住投资机会特别重要，当然，一 般而言，通过借入的资金获得的赢利大于其支付 的利息。
2
第五章 商业银行：业务与管理
的比例为t，非个人定期存款的准备金比率为rt， 那么每一元活期存款中就会有t·rt作为法定准
备金从存款派生体系中漏出，则派生存款乘数 进一步扩展为：
1
K=
rd c'g t rt
2020/7/2
26
第五节 商业银行管理原则
❖ 一、流动性管理
存款外流引致的成本越高,银行愿意持有 的超额准备金就越多。
货币金融学课件第九章商业银行业务与管理
金融科技的应用可以帮助商业银行提高业务处理效率，优化客户体 验，降低运营成本。
强化风险管理和合规性
金融科技有助于商业银行提升风险识别、评估和监控能力，同时确 保业务合规性。
数字化转型战略部署和实施路径
1 2
制定数字化转型战略
明确数字化转型的目标、路径和时间表，以及所 需的资源投入和预期的回报。
构建数字化能力
商业银行功能
信用中介、支付中介、信用创造、金 融服务等。
商业银行主要业务类型
负债业务
01
吸收公众存款、发行金融债券等。
资产业务
02
发放贷款、进行证券投资等。
中间业务
03
办理结算、代理收付款项及代理保险业务等。
商业银行发展趋势与挑战
发展趋势
国际化、综合化、数字化和绿色化。
挑战
金融科技冲击、监管政策变化、市场 竞争加剧和风险管理压力增大。
风险控制
通过风险评估、风险限额管理、风险分散等手段，控制投资风险，确保资产安 全。
资产证券化与产品创新
资产证券化
将缺乏流动性但能够产生可预见的稳定现金流的资产，通过一定的结构安排，对 资产中风险与收益要素进行分离与重组，进而转换成为在金融市场上可以出售和 流通的证券的过程。
产品创新
银行通过研发新的金融产品或服务，满足客户需求，提升市场竞争力，如供应链 金融、绿色金融等。
协助客户识别、评估和管理风险，提供风险 应对策略和解决方案。
财务顾问
为企业制定财务规划、提供并购重组等资本 运作建议。
其他咨询服务
包括市场研究、行业分析、法律合规咨询等 ，满足客户多元化的咨询需求。
05
国际金融市场参与和 风险管理
国际金融市场概述及参与方式
强化风险管理和合规性
金融科技有助于商业银行提升风险识别、评估和监控能力，同时确 保业务合规性。
数字化转型战略部署和实施路径
1 2
制定数字化转型战略
明确数字化转型的目标、路径和时间表，以及所 需的资源投入和预期的回报。
构建数字化能力
商业银行功能
信用中介、支付中介、信用创造、金 融服务等。
商业银行主要业务类型
负债业务
01
吸收公众存款、发行金融债券等。
资产业务
02
发放贷款、进行证券投资等。
中间业务
03
办理结算、代理收付款项及代理保险业务等。
商业银行发展趋势与挑战
发展趋势
国际化、综合化、数字化和绿色化。
挑战
金融科技冲击、监管政策变化、市场 竞争加剧和风险管理压力增大。
风险控制
通过风险评估、风险限额管理、风险分散等手段，控制投资风险，确保资产安 全。
资产证券化与产品创新
资产证券化
将缺乏流动性但能够产生可预见的稳定现金流的资产，通过一定的结构安排，对 资产中风险与收益要素进行分离与重组，进而转换成为在金融市场上可以出售和 流通的证券的过程。
产品创新
银行通过研发新的金融产品或服务，满足客户需求，提升市场竞争力，如供应链 金融、绿色金融等。
协助客户识别、评估和管理风险，提供风险 应对策略和解决方案。
财务顾问
为企业制定财务规划、提供并购重组等资本 运作建议。
其他咨询服务
包括市场研究、行业分析、法律合规咨询等 ，满足客户多元化的咨询需求。
05
国际金融市场参与和 风险管理
国际金融市场概述及参与方式
货币金融学课件第九章
9.1 什么是商业银行
商业银行是现代金融体系中的主体，是最 重要的金融中介机构。与我们的生活息息相关， 在市场经济中发挥着重要且不可替代的作用。
现代商业银行是从早期的货币经营业演变 而来的。要理解现代商业银行的产生，有必要 了解早期货币经营业及其业务特点。
4
第9章 商业银行业务与管理
9.1.1 商业银行的产生与发展
10
第9章 商业银行业务与管理
9.1.1 商业银行的产生与发展 商业银行的基本特征
经营的主要目标是盈利
商业银行
:
:
基本业务是负债业务和资产业务
是存款货币的主要提供者
11
第9章 商业银行业务与管理
9.1.1 商业银行的产生与发展
有了货币，自然就有了多余货币的储蓄问题。古人存钱不外两种方式： 存入储蓄机构；藏在自己家里。
第9章 商业银行业务与管理
第9章 商业银行业务与管理
本章学习要求
在这一章中，我们将学习有关商业银行的基本理论， 如商业银行的概念与起源、职能作用、组织结构以及未 来的发展趋势；学习商业银行的基本业务，如资产负债 业务、中间及表外业务；还要学习有关商业银行的一些 基本管理方法，学完本章后，你应当知道：
21
第9章 商业银行业务与管理
9.2.2 商业银行的资本管理
二、商业银行资本金的构成
根据巴塞尔协议的规定，商业银行资本金必须包括以 下两个部分并且应该达到风险资产的8%，其中核心资本 应达到其50%。附属资本不能超过核心资本的100%。
17
第9章 商业银行业务与管理
9.1.3 商业银行的制度
三、商业银行 的组织结构：
各种委员会
股东大会 董事会 总经理
监事会 总稽核
商业银行是现代金融体系中的主体，是最 重要的金融中介机构。与我们的生活息息相关， 在市场经济中发挥着重要且不可替代的作用。
现代商业银行是从早期的货币经营业演变 而来的。要理解现代商业银行的产生，有必要 了解早期货币经营业及其业务特点。
4
第9章 商业银行业务与管理
9.1.1 商业银行的产生与发展
10
第9章 商业银行业务与管理
9.1.1 商业银行的产生与发展 商业银行的基本特征
经营的主要目标是盈利
商业银行
:
:
基本业务是负债业务和资产业务
是存款货币的主要提供者
11
第9章 商业银行业务与管理
9.1.1 商业银行的产生与发展
有了货币，自然就有了多余货币的储蓄问题。古人存钱不外两种方式： 存入储蓄机构；藏在自己家里。
第9章 商业银行业务与管理
第9章 商业银行业务与管理
本章学习要求
在这一章中，我们将学习有关商业银行的基本理论， 如商业银行的概念与起源、职能作用、组织结构以及未 来的发展趋势；学习商业银行的基本业务，如资产负债 业务、中间及表外业务；还要学习有关商业银行的一些 基本管理方法，学完本章后，你应当知道：
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第9章 商业银行业务与管理
9.2.2 商业银行的资本管理
二、商业银行资本金的构成
根据巴塞尔协议的规定，商业银行资本金必须包括以 下两个部分并且应该达到风险资产的8%，其中核心资本 应达到其50%。附属资本不能超过核心资本的100%。
17
第9章 商业银行业务与管理
9.1.3 商业银行的制度
三、商业银行 的组织结构：
各种委员会
股东大会 董事会 总经理
监事会 总稽核
货币银行学商业银行业务与管理共47页
• 向中央银行借款——再贴现或者抵押贷款； • 向其他商业银行借款——转贴现或者同业拆借； • 向工商企业借款——通常以RPs的方式； • 发行金融债券。
第2节 商业银行的资产、负债与资本
➢ 负债（资金来源） 4.银行资本
银行所有者的净财富（银行股东的所有者 权益），是银行所能承担的最大资产损失。
• 股本； • 资本盈余（资本公积）； • 留存收益（未分配利润）； • 补偿性准备金； • 从属债务。
第2节 商业银行的资产、负债与资本
➢ 商业银行的资产负债表
美国所有商业银行资产负债表（百分比，2008年12月）
资产（资金运用）
负债（资金来源）
准备金及其他现金项目 证券
美国政府及其所属机构
州和地方政府及 其他证券
第1节 商业银行的历史和发展趋势
➢ 商业银行的发展趋势 集中化 全能化
• 欧洲大陆：一直以来都是全能型的，混业经营。 • 美国：1933年《格拉斯.斯蒂格尔法案》，分业经营，
1999年《金融服务现代化法案》废除分业经营的限制。 • 日本：1998年《金融体系改革一揽子法》，混业经营。
电子化 国际化 社会化
60、人民的幸福是至高无个的法。— —西塞 罗
附录：金融专业经典教材
1、曼昆《经济学原理》； 2、弗雷德里克.S.米什金《货币金融学》； 3、弗兰克.J.法博齐《金融市场与金融机构基础》； 4、兹维.博迪《投资学》； 5、斯蒂芬.A.罗斯《公司理财》； 6、保罗.克鲁格曼《国际经济学》； 7、约翰.C.赫尔《期权期货及其他衍生产品》。
第2节 商业银行的资产、负债与资本
➢ 资产（资金运用） 4.其他资产
包括实物资产（建筑、设备）等。
第2节 商业银行的资产、负债与资本
第2节 商业银行的资产、负债与资本
➢ 负债（资金来源） 4.银行资本
银行所有者的净财富（银行股东的所有者 权益），是银行所能承担的最大资产损失。
• 股本； • 资本盈余（资本公积）； • 留存收益（未分配利润）； • 补偿性准备金； • 从属债务。
第2节 商业银行的资产、负债与资本
➢ 商业银行的资产负债表
美国所有商业银行资产负债表（百分比，2008年12月）
资产（资金运用）
负债（资金来源）
准备金及其他现金项目 证券
美国政府及其所属机构
州和地方政府及 其他证券
第1节 商业银行的历史和发展趋势
➢ 商业银行的发展趋势 集中化 全能化
• 欧洲大陆：一直以来都是全能型的，混业经营。 • 美国：1933年《格拉斯.斯蒂格尔法案》，分业经营，
1999年《金融服务现代化法案》废除分业经营的限制。 • 日本：1998年《金融体系改革一揽子法》，混业经营。
电子化 国际化 社会化
60、人民的幸福是至高无个的法。— —西塞 罗
附录：金融专业经典教材
1、曼昆《经济学原理》； 2、弗雷德里克.S.米什金《货币金融学》； 3、弗兰克.J.法博齐《金融市场与金融机构基础》； 4、兹维.博迪《投资学》； 5、斯蒂芬.A.罗斯《公司理财》； 6、保罗.克鲁格曼《国际经济学》； 7、约翰.C.赫尔《期权期货及其他衍生产品》。
第2节 商业银行的资产、负债与资本
➢ 资产（资金运用） 4.其他资产
包括实物资产（建筑、设备）等。
第2节 商业银行的资产、负债与资本
米什金《货币金融学》第九章重点-2024鲜版
Chapter
2024/3/28
19
利率市场化改革的背景和意义
2024/3/28
计划经济向市场经济转型
01
随着改革开放的深入，我国由计划经济向市场经济转型，利率
市场化改革是这一过程中的重要环节。
ቤተ መጻሕፍቲ ባይዱ
金融市场发展的需要
02
金融市场的发展要求利率能够真实反映资金供求关系，形成市
场化的利率体系。
促进经济增长的需要
该理论认为，不同期限的债券市 场是相互分割的，各自有独立的 均衡点，因此收益率曲线的形状 是由不同市场的供求关系决定的。
预期理论
该理论认为，长期利率是未来短 期利率的预期平均值，收益率曲 线的形状反映了市场对未来短期 利率的预期。
流动性偏好理论
该理论认为，投资者对不同期限 的债券有不同的流动性偏好，因 此要求对不同期限的债券给予不 同的收益率补偿。
02
储蓄和投资是利率的决定因素：储蓄代表资本供给， 投资代表资本需求。
03
当储蓄大于投资时，利率下降；当储蓄小于投资时， 利率上升。
4
凯恩斯利率理论
2024/3/28
01 凯恩斯认为，利率不是由储蓄和投资决定，而是 由货币的供求决定。
02 货币是一种特殊的资产，人们持有货币是因为它 具有流动性。
03 利率是人们放弃流动性所得到的报酬，因此货币 供求平衡时的利率就是均衡利率。
2024/3/28
22
THANKS
感谢观看
2024/3/28
23
04
利率在货币政策中的作用
Chapter
2024/3/28
15
利率作为货币政策中介目标的优点
• 可测性：作为货币政策中介目标的变量应能够得到迅速且准确的观察和测量。 利率作为货币政策的中介目标，其可测性非常强，因为各国中央银行或货币当 局都能迅速获得关于利率的准确数据。
货币金融学商业银行业务与管理课件
第六章 商业银行业务与管理
第三节 商业银行的业务
四、商业银行的资产及资产业务
（1）现金资产
库存现金 在中央银行的存款 同业存款
（2）贷款资产 （3）证券资产 （4）固定资产 （5）汇差资金
第六章 商业银行业务与管理
第三节 商业银行的业务
准备金----商业银行为应付日常的提款要求而保留 的流动性最高的资产。它由银行的库存现金和商业 银行在中央银行的存款两部分组成，其中后者占主 要部分。 对于商业银行来说，准备金是收益最低的资产，但 却是商业银行维持正常经营所必需的。
二、商业银行的资本
１、银行资本概念 商业银行通常把产权资本称为一级资本或核心 资本，把债务资本称为二级资本或从属资本， 因此商业银行资本具有双重性质。
《巴塞尔协议》统一了国际银行业的资本衡量和 资本标准，最后确立了商业银行资本双重性的 国际规范。
第六章 商业银行业务与管理
第三节 商业银行的业务
二、商业银行的资本
第二节 商业银行的资产负债管理
（三）负债管理理论局限性 1. 与“三性”均衡的要求发生矛盾。 2. 负债经营可能引起债务危机，导致经济的全面波动，
特别是可能引发、助长通货膨胀。 3. 如果商业银行的外部债务过多，而资产又不能及时
收回，为了保证银行资产的流动性，只好滥用自己 信用创造的功能，更多的派生存款，最终导致通货 膨胀，微观与宏观的危机凸现。
政策性银行
我 国
国有独资商业银行
的
股份制银行
银 行
合作银行
业
外资银行
第六章 商业银行业务与管理
第一节 商业银行概述
四、商业银行的发展趋势
1. 服务范围日益扩大
2. 银行业务的证券化趋势愈发明显
商业银行经营与管理第九章
第一节 结算业务
（一）国内结算 1. 银行汇票结算
汇款人
收款人
① 交 存 款 项 委 托 汇
② 签 发 银 行 汇 票
款
签发行
③将汇款汇入结算银
行
付款人开户银行 (结算银行)
大学课件《商业银行经营学》课件
Copyright© 2007, 河海大学 商学1院4 理财学系
第一节 结算业务
（一）国内结算 1. 银行汇票结算
汇兑结算流程图
汇款人
①
②
委
受
托
理
汇
汇
款
款
并
退
交
回
费
回 单
汇款人开户银行
③通过联行报单划转款项
收款人
收款人开户银行
大学课件《商业银行经营学》课件
Copyright© 2007, 河海大学 商学3院0 理财学系
第一节 结算业务
汇兑结算流程图
汇款人
①
②
委
受
托
理
汇
汇
款
款
并
退
交 费
回
回 单
汇款人开户银行
汇款人
① 交 存 款 项 委 托 汇
② 签 发 银 行 汇 票
⑦ 通 知 汇 票 余 款 收
款
账
签发行
持票异地采购付款
③将汇款汇入结算银
行 ⑥返回结算单证，退 回余款
收款人
款④ ⑤
送办
交 汇 票 委 托
理 转 账 或 付 现
收金
付款人开户银行 (结算银行)
大学课件《商业银行经营学》课件
Copyright© 2007, 河海大学 商学1院7 理财学系
人大商业银行业务与经营第9章商业银行资产负债管理
空头套期保值是指投资人预期利率上升可能带来 损失而在期货市场上卖出利率期货的套期交易。
2019/12/30
人大：商业银行业务与经营
第九章第二节 利率风险及其管理
利率互换
利率互换（interest rate swap）是指两个或者两个 以上的当事人，按照事先商定的条件，由固定利率换为 浮动利率或由浮动利率换为固定利率，从而减少或消除 利率风险的金融交易方式。
第九章第二节 利率风险及其管理
利率上、下限及双限
利率上限、下限和双限是一种特殊类型的期权，银行可 以用来消除客户与银行自身的利率风险，并使买方的最 大成本或最小收益被固定下来。
利率上限的购买者作为借款人可以得到保证，贷款者不 能把贷款利率提高到上限水平以上，借款者还可以向第 三方购买利率上限，由第三方保证补偿借款人任何超过 上限的额外利息。
第九章 商业银行资产负债管理
商业银行资产负债管理理论与发展 利率风险及其管理
2019/12/30
人大：商业银行业务与经营
第九章 商业银行资产负债管理
第一节 商业银行资产负债管理理论与发展
2019/12/30
人大：商业银行业务与经营
第九章第一节 商业银行资产负债管理理论与发展
资产管理理论的发展阶段
该理论既吸收了资产管理理论和负债管理理论的精 华，又克服了其缺陷，从资产、负债平衡的角度去协 调银行安全性、流动性、盈利性之间的矛盾，使银行 经营管理更为科学。
2019/12/30
人大：商业银行业务与经营
第九章第一节 商业银行资产负债管理理论与发展
资产负债外管理理论的发展阶段
资产负债外管理理论主张银行应从正统的负债和资
持续期缺口管理
持续期缺口管理就是银行通过调整资产与负债的期限 与结构，采取对银行净值有利的久期缺口策略来规避 银行资产与负债的总体利率风险。 久期缺口是银行资产持续期与负债持续期和资产负债 现值比乘积的差。
2019/12/30
人大：商业银行业务与经营
第九章第二节 利率风险及其管理
利率互换
利率互换（interest rate swap）是指两个或者两个 以上的当事人，按照事先商定的条件，由固定利率换为 浮动利率或由浮动利率换为固定利率，从而减少或消除 利率风险的金融交易方式。
第九章第二节 利率风险及其管理
利率上、下限及双限
利率上限、下限和双限是一种特殊类型的期权，银行可 以用来消除客户与银行自身的利率风险，并使买方的最 大成本或最小收益被固定下来。
利率上限的购买者作为借款人可以得到保证，贷款者不 能把贷款利率提高到上限水平以上，借款者还可以向第 三方购买利率上限，由第三方保证补偿借款人任何超过 上限的额外利息。
第九章 商业银行资产负债管理
商业银行资产负债管理理论与发展 利率风险及其管理
2019/12/30
人大：商业银行业务与经营
第九章 商业银行资产负债管理
第一节 商业银行资产负债管理理论与发展
2019/12/30
人大：商业银行业务与经营
第九章第一节 商业银行资产负债管理理论与发展
资产管理理论的发展阶段
该理论既吸收了资产管理理论和负债管理理论的精 华，又克服了其缺陷，从资产、负债平衡的角度去协 调银行安全性、流动性、盈利性之间的矛盾，使银行 经营管理更为科学。
2019/12/30
人大：商业银行业务与经营
第九章第一节 商业银行资产负债管理理论与发展
资产负债外管理理论的发展阶段
资产负债外管理理论主张银行应从正统的负债和资
持续期缺口管理
持续期缺口管理就是银行通过调整资产与负债的期限 与结构，采取对银行净值有利的久期缺口策略来规避 银行资产与负债的总体利率风险。 久期缺口是银行资产持续期与负债持续期和资产负债 现值比乘积的差。
《货币金融学》第九章中央银行的货币政策及其操作
四、中国人民银行的货币政策目标
现行的《中国人民银行银行法》规 定：“货币政策目标是保持货币币值稳 定，并以此促进经济增长。”
14
第二节 货币政策的中介目标和操作目标
一、为什么要选用中介目标和操作目标？ 二、中介目标和操作的选择标准（什么样？） 1、可测性 -可量化 -中央银行可及时得到这些变量的准确数据 2、可控性 3、相关性 -中介目标与最终目标具有高度相关性
第九章
中央银行的货币政策及其操作
稳定经济的任务，要求我们能够控制住经 济，使之不至于偏离持续高就业之路太远。就 业率过高将导致通货膨胀，而过低又意味着衰 退。灵活审慎的财政政策和货币政策，能够帮 助我们在这两条路中间穿过一条“狭窄的通 道”。 ——约翰· 肯尼迪
2
货币政策执行体系
货币政策 工具
货币政策的 操作目标 货币政策的 中介目标 货币政策 最终目标
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2、存款准备金政策的运行 3、优点：①强制性，力度大
②告示效应强
缺点：①可能引起经济震动 ②可能引发商业银行流动性危机
22
（二）再贴现机制 1、含义
中央银行通过制定和调整再贴现率来干 预和影响市场利率及货币市场的供给和 需求，从而调节市场货币供给量的一种 金融政策。
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2、运作 （1）再贴现率 （2）合格票据
4
第一节 货币政策目标
一、货币政策目标的内容 （一）稳定物价 （二）充分就业 （三）经济增长 （四）平衡国际收支
矛盾统一
5
（一）稳定物价 指一般物价水平在短期内不发生显著 变化。 衡量指标： GNP平减指数 消费物价指数 批发物价指数
6
（二）充分就业
指凡有能力并自愿参加工作者，都能 在较合理的条件下找到适当的工作。 但由于存在自愿性失业，所以充分就 业目标就是要保持一个较高的、较稳 定的社会就业水平。 衡量指标：失业率
米什金《货币金融学》(第11版)章节题库-第9章 银行业与金融机构的管理【圣才出品】
第9章 银行业与金融机构的管理一、概念题1．中间业务答：中间业务指银行并不需要运用自己的资金而代理客户承办支付和其他委托事项，并据以收取手续费的业务。
最常见的商业银行的中间业务是传统的汇兑、信用证、代收和代客买卖等业务。
中央银行的中间业务指中央银行为获得非利息收入，办理商业银行和其他金融机构资金划拨清算和资金转移的业务。
中央银行是全国清算中心，由于商业银行的准备金集中在中央银行，因而他们彼此之间由于交换各种支付凭证所产生的应收应付款项，就可以通过中央银行的存款账户划拨来清算。
同时中央银行通过资金划拨系统，用网络连接全国主要地区的主要政府部门和银行。
中央银行不仅为商业银行办理票据交换和清算，而且还在全国范围内为商业银行办理异地资金转移业务。
2．存款准备金答：存款准备金指银行所持有的现金和在央行的存款。
银行为应付储户的提现和正当的贷款要求，必须按所吸收存款的一定比例保留一部分现金和央行存款，其余部分用于贷款或投资，保留的这部分存款被称为存款准备金。
存款准备金分为两部分，法定存款准备金和超额准备金。
法定准备金是国家为了加强监管，维护储户利益，以法律形式规定，要求商业银行必须保留的部分准备金，而法定准备金与存款总额之比就是法定准备金率。
而超过法定准备金的部分是超额准备金。
银行一般会保留部分超额准备金，以免在需要资金时必须向央行贷款或拆入资金，增加成本，并受到一定的限制，流动性风险提高。
3．贷款证券化答：贷款证券化指为解决流动性问题的一种创新。
具体操作是把抵押贷款标准化，以此为抵押发行抵押担保证券，在市场上流通转让，为抵押贷款提供了流动性。
最初是美国为鼓励银行发放住房抵押贷款，由美国政府国民抵押协会创造的。
后来又推出了以其他资产担保贷款为基础的抵押担保证券。
贷款证券化兼有资产业务创新和负债业务创新两重性质，既增强了商业银行资产的流动性，又为银行获得新的资金来源创造了捷径。
4．流动性目标答：流动性目标指商业银行保持随时可以以适当的价格取得可用资金的能力，以便随时应付客户提存及银行支付的需要，是商业银行的三大经营目标之一，与其他两个目标有此消彼长的作用。