国外风险管理研究的理论_方法及其进展_汪忠
风险管理的研究方法
风险管理的研究方法
风险管理的研究方法包括以下几种：
1. 文献综述：对已有的相关文献进行综合和分析，了解风险管理的研究进展和现状，从而确定未来的研究方向。
2. 问卷调查：通过编制和分发问卷，收集和分析相关的数据，了解风险管理的实践情况、问题和影响因素。
3. 实证研究：通过实际的数据分析和模型建立，探索风险管理的实践过程和效果，验证理论假设，并提供实证的结论和建议。
4. 专家访谈：通过与相关领域的专家进行面对面的深入交流，获取专业意见和经验，了解风险管理的关键问题、挑战和最佳实践。
5. 案例研究：通过详细分析具体的风险管理案例，深入了解该领域的实际问题和解决方案，并从中总结经验教训。
6. 模拟实验：利用模型和仿真软件进行风险管理的实验研究，模拟真实情况，测试各种决策和策略的有效性和可行性。
7. 资料分析：通过统计和数学方法对大量的风险管理数据进行分析，揭示潜在
的模式、趋势和关联性。
以上方法可以单独或结合使用，以深入研究风险管理的各个方面和层面，为实践提供理论支持和决策参考。
风险管理理论综述
第二章文献研究2.1 工程项目风险管理理论研究综述2.1.1 发展历程1.萌芽阶段（18世纪中期~20世纪50年代）人类的风险意识，风险管理思想的出现可以追溯到人类文明的开端，在公元前916年的共同海损（General Average）制度和公元前四百年的船货押贷制度则被认为是保险与风险管理思想的雏形。
而对风险方面的研究始于18世纪中期的产业革命，法国著名管理学家亨瑞•法约尔（Hneri Fayol）在其著作《工业管理和一般管理》一书中正式把风险管理思想引入企业经营领域。
1901年，美国学者威雷特（A.H.Willett）在其博士论文《风险与保险的经济理论》中首次给出风险的定义：风险是关于不愿发生事件发生的不确定性之客观体现。
在一战时期及战后的德国，近乎天文数字的恶性通货膨胀严重威胁到企业的生存，企业风险管理理论受到重视，著名学者莱特纳于1915年发表著作《企业风险论》，这一时期德国的风险政策以保护企业为目的，强调风险的控制、分散、转移、回避和抵消。
1921年，美国经济学家奈特（F.H.Knight）在其名著《风险、不确定性和利润》一书中详细区分了风险与不确定性，强调风险是“可测定的不确定性”，而一般不确定性则是“不可测定的”。
同年，著名学者马歇尔在《企业管理》一书中提出了“风险负担管理”的观点，认为可以通过风险转移和风险排除处理风险。
1931年，美国管理协会率先倡导企业风险管理，并在以后的若干年里，以学术会议及研究班等多种形式集中研究和探讨风险管理问题。
从此，对风险管理问题的理论探讨在一些大企业中开始初步实践并逐步展开。
2.形成阶段（20世纪50年代~1975年）1952年，美国学者格拉尔在其调查报告《费用控制的新时期——风险管理》中正式提出并使用“风险管理”一词。
学者莫布雷（Mowbray）在其合著《保险学》一书中详细阐述了“风险管理”的内涵。
在20世纪五六十年代，伴随着西方社会的战后重建，特别是西欧经济的复苏，“项目风险管理”概念孕育而生。
国际贸易风险管理理论研究的评述与展望下
国际贸易风险管理理论研究的评述与展望(下)2011-12-19 15:17:59 来源：《经济学动态》2008年第7期吴建功（湖南涉外经济学院）二、国际贸易风险管理理论研究的评论我国国际贸易学者从国际贸易风险管理的主体论、过程论、方法论、系统论等方面初步奠定了国际贸易风险管理的理论体系，为国际贸易风险管理理论的深入研究建立了大致的理论框架，提供了一定的研究基础。
但是，还存在着一些亟须克服的问题。
1.理论研究不够全面和深入。
任何学科、任何理论的发展都离不开基础理论的支撑。
目前在国际贸易风险管理研究领域，对国际贸易风险管理深层次的基础理论研究成果比较缺乏。
迄今为止，国际贸易风险管理基础理论研究领域内的突破性、创新性成果不多，独创性研究的动力不足。
2.理论研究与实务研究联系不密切。
国际贸易风险管理的理论与实务研究没有很好地结合起来，在国际贸易风险管理研究中，常常出现有风险管理理论研究缺乏实务佐证，或有风险管理实务研究缺理论支撑的现象。
能从实践层面研究国际贸易风险管理理论的研究主要有关于信用风险的形成模式、关于市场风险、外汇风险以及TBT风险的识别和预警等，但总的来说，理论与实务相结合的研究成果不多，且往往存在于特定的实务研究领域，能上升到对一般理论研究的情形较少。
总体看来，国际贸易风险管理研究或者过于抽象化，理论模型与国际贸易现实联系不紧；或者过于实务化，缺少一般理论模型的实证分析。
3.研究方法显得单一。
在国际贸易风险管理研究中，往往就事论事。
在国际贸易风险管理研究中，既缺乏对某一企业或某国企业纵向的历史比较，也缺乏对国内外企业外贸风险防范管理的横向国际比较。
在研究中没有充分地利用现代科学理论研究的成果，现代科学成果在国际贸易风险管理研究中运用得不多，国际贸易风险管理研究未充分地获得科学理论的支撑。
国际贸易风险管理研究大体上还局限于国际贸易实务操作的层面，其理论指导的科学性、普适性、效益性受到很大影响。
风险管理文献综述
风险管理文献综述同任何学科一样，风险管理也是随着人类社会自身的进步而产生和发展的。
根据大事件所带来的风险管理的变化以及学术界对风险管理发展历程的划分，风险管理主要分为三个阶段：传统风险管理阶段、现代风险管理阶段和全面风险管理阶段。
本文将根据风险管理这三个阶段在内容和实践方面的理论研究及主要特点，从国内外两个方面对相关文献综述评论。
1、国外研究综述传统风险管理阶段，风险管理思想自萌芽逐渐形成全球性的运动，期间取得了许多风险管理的理论成果和实践突破。
学术界一般认为风险管理始于美国。
1931年，美国保险部开始倡导风险管理，并研究风险管理及保险问题。
1952年，马科维兹发表“组合选择”理论，假设投资风险可以视为投资收益的不确定性，这种不确定性可以用统计学中的方差或标准差加以度量，为金融风险的研究开辟了一条全新的思路。
1956年，Snider 提出风险管理的概念并得到美国管理协会（AMA）和美国风险管理协会（ASIM）的承认和支持。
1962年，AMA出版了第一本风险管理的专著《风险管理之崛起》，推动了风险管理的发展。
1963年，美国出版的《保险手册》刊载了“企业风险管理”一文，引起欧美各国的普遍重视。
概率论和数理统计的运用，使风险管理从经验走向科学。
1965年，夏普在马科维兹证券组合理论的基础上研究提出了资本资产定价模型（CAPM）;罗斯突破性地发展了资本资产定价模型，建立了套利定价理论。
1973年，Black，Scholes发表期权定价公式，大大提高了风险管理的水平和策略。
至此，风险管理成为一门独立学科，并且美国大多数企业设立一个专职部门进行风险管理，与此同时，风险管理思想进入欧洲、亚洲和非洲，成为企业三大管理活动（策略管理、经营管理和风险管理）之一。
1971年，风险管理顾问费利克斯和约纬对企业风险管理的要素提出了自己的解释。
他们认为，企业风险管理要素的观点是基于企业作为“系统”这一结构的，该观点认为企业风险管理过程可以被看作是一种信息系统，在这样一个系统中，企业风险管理者处于一个复杂的信息系统的中心位置，该系统不断地向风险管理者发送有关企业风险和不确定的信息，反过来，风险管理者也不断地把关于对风险和不确定的反馈信息传递给组织的有关职能部门和有关人员。
电力企业安全生产风险分析及评价方法的研究
52MASTER MANAGEMENT 电力企业安全生产风险分析及评价方法的研究贺洲强 陈钊 陆浩 夏天 杨鹏云 国网甘肃省电力公司[摘 要] 安全生产是电网企业的“生命线”，也是各项工作顺利开展的基本前提。
文章对国内外典型企业安全生产管理状况及相关安全风险分析方法进行了研究，对11种常见的风险评价方法的特点、适用范围、运用条件、优缺点做了归纳，并对如何促进电力企业安全生产管理迈向新台阶提出展望。
[关键词] 安全生产；风险分析；风险评价；电网企业中图分类号：E227 文献标识码：A根据海因里希事故因果连锁论，伤亡事故的发生不是一个孤立的事件，而是因人的不安全行为、物的不安全状态、管理的缺陷、不良环境等一系列因素相继发生引起的后果。
电力企业安全生产点多、面广、管理链条长，正如人的毛细血管，遍布在公司内部各专业、各领域、各项工作中，风险管理难度大。
在安全生产管理新形势新要求之下，有必要常态开展风险的分析及评价工作，进一步增强安全生产风险预控能力，提升本质安全水平[1]。
一、国内外典型企业安全管理现状研究（一）国外典型企业安全管理研究在国外先进安全生产管理体系建设中，各公司对安全生产管理采用了各自的特色做法，如杜邦公司构建了预防为主、管理优先、行为控制、安全价值为核心的安全文化，通过长期的文化建设积累形成有效的安全绩效；壳牌公司始终重视事前预防与风险控制，事中从因到果的全过程分析管控，事后分析评估学习；巴斯夫公司提出“100%安全”理念，并融入到自身发展目标和经营方针之中；东京电力公司注重以年循环、月循环和日循环的定期活动强化安全目标，开展全方位、全员参与的安全培训，强调事故预防机制；CPFL公司倡导“全员参与、全面监督”的安全管理理念，开发了一个工作质量、环境和健康安全综合管理体系HSEQ，使所有员工能够识别事故和时间的风险，从而进行风险分级管控[2]。
研究分析其模式共性与差异性：在运行模式方面，国外部分行业和企业由于自身业务形态的不同，其安全管理运行模式存在一定的差异，但基本遵循计划、执行、监督、纠偏、持续改进的全过程循环体系；在关键要素方面，重点关注领导要素、风险评估、安全管理机构、应急预案等要素[3]。
风险管理理论综述
风险管理理论综述作者：张轶周吉来源：《科技视界》 2014年第17期张轶1 周吉2（1.兰州交通大学经济管理学院，甘肃兰州 730070；2.中交隧道工程局有限公司北京盾构工程分公司，中国北京 100011）【摘要】本文从国外和国内两个角度对风险管理的发展历程进行了梳理，介绍了一些主要的风险管理理论成果。
【关键词】风险管理；理论；综述1 国外风险管理理论综述学术界一般认为，现代意义上的风险管理理论和实践始于20实际30年代的美国[1]，依据大事件所带来的风险管理的变化以及学术界对风险管理发展历程的划分，风险管理研究可划分为三个阶段：1.1 传统风险管理阶段风险管理作为一门真正的学科是从20世纪开始的。
1916年，法约尔发表了《一般与工业管理》，提出了把风险管理与企业经营相结合的思想。
1929-1932年美国经济危机，掀起了风险管理的研究热潮。
20世纪50年代，美国通用汽车公司的安全生产事故，成为了风险管理学科发展的契机。
1984年位于印度的美国联合碳化物公司农药厂发生的毒气外泄事故以及1986年前苏联切尔诺贝利核电厂发生爆炸，加快了风险管理发展的国际化进程。
这一阶段，风险管理主要基于“风险是坏事”这一初步认识，将风险管理视为管理其产品的生产和交易中发生的某些财务风险和信用风险。
主要理论研究成果有：1952年，Marlowitz发表组合选择理论[2]；1955年，Snider提出了“风险管理”的概念，威廉·夏普提出了“资本资产定价模型”理论[3]。
该阶段对促进风险管理发展产生重大作用的主要大事件有：1977年，美国FCPA法案公布实施；1979年，国际风险管理协会成立；1980年，风险分析组织成立；1988年，通过了巴塞尔资本协议；1989年，COSO内部控制管理框架公布。
1.2 现代风险管理阶段1993年，首席风险总监(CRO)的职务出现，是风险管理由传统风险管理向现代风险管理过渡的转折点，标志着现代风险管理阶段的开始。
国外风险管理研究的理论、方法及其进展
国外风险管理研究的理论、方法及其进展一、本文概述本文旨在全面概述国外风险管理研究的理论、方法及其进展。
风险管理作为一个跨学科的领域，涉及众多学科的理论和方法，包括经济学、金融学、统计学、工程学、心理学等。
随着全球化的深入发展，风险管理在企业和组织中的重要性日益凸显，其理论研究和实践应用也取得了显著的进展。
本文首先将对风险管理的定义和内涵进行阐述，明确风险管理的目标和任务。
接着，将介绍国外风险管理研究的主要理论框架，包括风险识别、风险评估、风险控制和风险监控等关键环节的理论基础。
在此基础上，本文将重点综述国外风险管理研究的方法论进展，包括定性分析、定量分析、模拟仿真、大数据和等新技术在风险管理中的应用。
本文还将对国外风险管理研究的前沿动态进行梳理，分析当前风险管理领域的研究热点和趋势。
通过对比国内外风险管理研究的差异和联系，本文旨在为我国风险管理领域的发展提供借鉴和启示。
本文将总结国外风险管理研究的成果和不足，并对未来研究方向进行展望。
二、国外风险管理研究的理论基础国外风险管理研究的理论基础主要源自多个学科领域，包括经济学、管理学、心理学、社会学以及工程学等。
这些学科为风险管理提供了丰富的理论框架和分析工具，帮助研究者更深入地理解风险的本质、来源以及管理策略。
经济学为风险管理提供了决策理论、博弈论、信息经济学等理论支撑。
其中，决策理论关注如何在不确定环境下做出最优决策，博弈论则分析风险主体间的互动和策略选择，而信息经济学则着重研究信息不完全和不对称情况下的风险管理问题。
管理学则为风险管理提供了组织行为学、战略管理、项目管理等视角。
组织行为学关注个体和团队在风险管理中的行为和决策过程，战略管理则从宏观层面探讨企业如何通过风险管理来增强竞争优势，项目管理则关注具体项目中的风险识别、评估和控制。
心理学和社会学为风险管理提供了对人类行为和心理反应的深入洞察。
心理学关注个体在风险情境下的认知、情绪和行为反应，而社会学则分析社会结构、文化等因素对风险管理的影响。
风险管理文献综述
文献综述报告项目风险管理研究1.引言风险存在于每一个项目中，并往往会给项目的推进和项目的成功带来无法消除的负面影响。
项目的一次性使其不确定性比其他一些社会经济活动大很多，因而项目风险的识别和管理也就更困难和迫切。
项目风险管理是指对项目风险从识别到分析乃至采取应对措施等一系列过程，它包括将积极因素所产生的影响最大化和使消极因素产生的影响最小化两方面内容。
随着风险管理和项目管理的普及，需要更为规范的项目管理学科体系作为理论基础，世界各国的项目管理专业组织纷纷建立各自的体系，风险管理是重要的内容之一。
2.关键词风险风险识别风险量化风险对策3.项目风险管理相关理论综述3.1项目风险管理的定义项目风险管理是指通过风险识别、风险分析和风险评价去认识项目的风险，并以此为基础合理地使用各种风险应对措施、管理方法技术和手段，对项目的风险实行有效的控制，妥善的处理风险事件造成的不利后果，以最少的成本保证项目总体目标实现的管理工作。
风险管理与项目管理的关系1)从项目的时间、质量和成本目标来看，风险管理与项目管理的目标是一致的，即通过风险管理来降低项目进度、质量和成本方面的风险，实现项目管理目标。
2)从项目范围管理来看，项目范围管理的主要内容包括界定项目范围和对项目范围变动的控制。
通过界定项目范围，可以明确项目的范围，将项目的任务细分为更具体、更便于管理的部分，避免遗漏而产生风险。
在项目进行过程中，各种变更是不可避免的，变更会带来某些新的不确定性，风险管理可以通过对风险的识别、分析来评价这些不确定性，从而向项目范围管理提出任务。
3)从项目计划的职能来看，风险管理为项目计划的制定提供了依据。
项目计划考虑的是未来，而未来必然存在着不确定因素。
风险管理的职能之一是减少项目整个过程中的不确定性，这有利于计划的准确执行。
4)从项目沟通控制的职能来看，项目沟通控制主要是对沟通体系进行监控，特别要注意经常出现误解和矛盾的职能及组织间的接口，这些可以为风险管理提供信息。
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第27卷第2期外国经济与管理Vo l.27No.2 2005年2月F oreign Eco no mies&M anag ement F eb.2005中图分类号:F270文献标识码:A文章编号:1001-4950(2005)02-0025O07国外风险管理研究的理论、方法及其进展汪忠,黄瑞华(西安交通大学管理学院,陕西西安710049)摘要:本文对国外有关风险研究的文献进行了介绍,并且阐述了风险的内涵及其研究状况;在此基础上提出了研究风险管理的理论框架,并对风险分析模型进行了概述和总结,最后提出了未来的研究方向。
关键词:风险管理;研究框架;模型;研究方向一、引言上世纪80年代以来,市场环境发生了巨大变化,顾客需求趋于多样化、个性化,企业面临一个变化迅速,而且难以预测的买方市场,其外部环境比以往任何时候都更具动态特征和不确定性。
当前,企业的任何经济行为都会涉及风险问题,风险已经成为金融理论、保险理论和决策理论等社会科学领域的重要研究对象之一。
避免风险比获取超常收益更加重要,这是企业界的共识。
控制企业环境中的风险和不确定性已经成为管理的核心问题。
[1]从传统观念的角度看,风险管理常被视为一种保险,一个缓解不确定性的缓冲区。
然而,保险往往只涉及到静态风险,无法处理各种由道德和心理因素所造成的损失,以及由整顿、市场及环境变化所导致的间接损失。
科技的飞速发展及其在社会各方面的广泛应用,使得各种风险因素及风险发生的可能性大大增加,并且扩大了风险事件造成的损失规模,这就对风险责任提出了更高的管理要求。
随着当前企业非核心产品及服务外包合作趋势的兴起,顾客、供货商、合作伙伴及竞争对手之间的关系将更加紧密。
企业已经成为金融风险、产品风险、市场风险及供应风险的集合体,传统的竞争模式越来越凸显其在市场方面的不足。
风险管理已不仅局限于金融方面,而且逐渐成为整体竞争模式下的必要手段之一,规避风险及视风险管理为核心策略的企业需求已渐趋成熟。
此外,辨证地看,风险与不确定性往往也是企业发展的契机所在。
[2]正如Intellidex公司总裁Narry Sing h所指出的那样,在相互依存与连接的市场环境中,机会的来源往往也是风险的来源。
收稿日期:2004-11-25基金项目:国家自然科学基金资助项目(批准号:70171007和70472038)作者简介:汪忠(1979-),男,西安交通大学管理学院博士研究生;黄瑞华(1947-),女,西安交通大学管理学院教授,博士研究生导师。
二、风险内涵及研究框架11风险内涵解读解读风险构成了风险管理理论的基石。
目前,经济学家、金融学家、统计学家和保险学者等均未能对风险下一个适用于各个领域并被一致公认的定义,都只是从自身的研究视角进行描述和刻画。
至今尚无统一的风险定义,主要是因为风险对于不同的人,含义各不相同。
早在19世纪,西方古典经济学著作[3]就提出了风险的初步定义,认为风险是生产经营活动的副产品;经营者的经营收入是对其在生产经营活动中所承担的风险的报酬和补偿。
其后,美国学者威雷特于1901年给出了比较准确的风险定义。
他认为,风险是关于人们不愿看到的事件的发生不确定性的客观体现。
这个风险定义中的两点内涵成为学者们后来研究有关风险问题的基础:第一,风险是客观存在的。
风险的存在具有客观性,不以人的意志为转移,人们可以规避、控制、转移风险,但是不能够从根本上消灭风险。
第二,风险的本质与核心是不确定性。
风险事件的发生具有不确定性,影响的结果同样具有不确定性。
威雷特关于风险的定义特别指出了不确定性在风险中所处的核心地位。
1921年,美国经济学家F1H1奈特在威雷特有关风险理论的基础之上进一步对风险与不确定性进行了明确的区分。
1964年,美国学者威廉和汉斯把人的主观因素引入到风险分析之中,认为风险虽然是客观的,对同一环境中的任何人都是以同样的程度存在;但不确定性的程度则是风险分析者的主观判断,不同的人对同一风险的认识可能不同。
80年代初,日本学者武井勋在吸收前人研究成果的基础上对风险的含义重新进行了表述:/风险是在特定环境下和特定时期内自然存在的导致经济损失的变化0。
而Ulr ich Beck(1986)则视风险为/对现实的一种虚拟0,将风险界定为/认识、潜在冲击与症状的差异0。
[4]1992年,Yates和Stone更进一步提出了风险结构的三因素模型,[5]透彻地分析了风险的内涵。
他们认为,风险是由三种因素构成的:(1)潜在的损失;(2)损失的大小;(3)潜在损失发生的不确定性。
Yates和Sto ne的风险三因素模型,从本质上反映了风险的基本内涵,是现代风险理论的基本概念框架。
尽管每一种风险定义都包含不确定性,但是不同的风险定义在看待不确定性如何影响风险的发生方面存在差异。
归纳起来有以下四种观点:(1)风险就是不确定性。
(2)风险是损失种类的不确定性。
(3)风险是某种损失可能发生的不确定性,即使人们知道哪些种类的损失将会发生,还存在这些损失是否会发生的不确定性问题。
(4)风险就是不确定性水平。
21风险管理研究框架为了避免事件发生的不良后果,减少事件造成的各种损失,即降低风险成本,人们引用管理科学的原理和方法来规避风险,于是风险管理(risk m anagement)便应运而生。
风险管理始于战后的德国。
1931年,美国管理协会保险部开始倡导风险管理,并研究风险管理及保险问题。
1953年,通用汽车公司的一场火灾震动了美国企业界和学术界,这场火灾成了风险管理科学发展的契机。
1963年,美国学者发表了《企业的风险管理》一文,引起欧美各国的普遍重视。
此后,对风险管理的研究逐步趋向于系统化、专门化,使风险管理成为企业管理领域的一门独立学科。
70~80年代,风险管理迅速发展,美、英、日、法、德等国纷纷建立全国性和地区性风险管理协会。
1986年,欧洲11个国家共同成立了欧洲风险研究会;同年10月,在新加坡召开的风险管理国际学术讨论会表明,风险管理运动已经走向世界,成为全球性运动。
在各国风险管理研究中,美国的风险管理起步较早,理论研究与应用范围也非常广泛。
与美国相比,英国的风险管理研究也有自己的成熟理论,而且许多学者很注意把风险分析的研究成果应用于大型工程项目。
英美两国在风险研究方面各有所长,且具有很强的互补性,代表了该学科的两个主流;法国的研究也有自己的特色,其模式属于经营管理型;而德国是从风险管理政策的角度来开展研究的。
目前,风险研究领域出现了大量的文献,内容广泛,本文根据风险管理的研究现状提出了一个研究架构。
我们可以用图1对当前风险研究的现状及趋势进行形象描述。
垂向反映风险研究的层次演进。
风险管理最初主要表现为保险型风险管理,其范围仅限图1 风险研究的立体透视于静态、纯粹的风险。
70年代以来,英法等欧洲国家的风险管理均由保险型风险管理逐渐发展为经营型风险管理;其内容不仅包括静态风险,而且还包括动态风险。
风险因素易受时间影响的观念越来越被人们所认知。
尤其是在项目风险管理中,大型项目建设周期长,导致风险因素显现波动性、连续性、阶段差异性和相互影响性,从而使得研究必须从动态的角度出发。
在新的市场竞争环境下,企业已成为金融风险、产品风险、市场风险及供应风险的集合体,单一的静态研究或动态研究不足以全面考虑企业所面临的风险环境。
综合运用各种风险分析技术和管理知识将是当前及今后风险研究的重要趋势。
从横向看,风险管理技术的研究从三个不同的角度展开:(1)技术导向型风险管理(tech -nique O or iented risk management);(2)财务导向型风险管理(finance O oriented r isk manage -m ent);(3)人文导向型风险管理(humanity O oriented risk manag em ent)。
技术导向型风险管理侧重于对实质性安全技术的管理,内容涵盖项目管理等;财务导向型风险管理注重风险对财务的冲击与原因分析;而人文导向型风险管理则关注人们对风险的认知(perception)、态度与行为的分析,进而进行有效的风险沟通(r isk co mmunicatio n)。
从纵向看,风险研究方面主要体现两种管理观:一是主观建构观,以心理学、社会学、文化人类学与哲学为基础,认为风险由人们特定的社会、文化因素所构成,随着不同的社会、文化背景的变迁而不断变化。
其哲学基础,除心理学外,还采用后实证论(po st O positivism )。
这种管理观追求构建一套相生相克的体系,谋求机制的平衡和强化,以达到强化管理主体抵抗威胁的能力。
另一种管理观点是客观实体观,视风险为客观存在的实体,风险可借用数理统计来进行客观测度。
其理论基础是实证论(positivism),目标是降低风险水平。
这种管理思维在保险精算、流行病学、安全工程、项目管理、经济学和财务理论等方面体现最为深刻。
三、分析风险的模型及方法风险管理的过程在业内已形成共识,图2列示了英国国家标准Bs8444(BSI,1996)。
整个风险管理过程是一个循环系统,随着风险处置计划的实施,风险会出现许多变化,这些变化的信息可及时反馈,风险预测和识别者就能及时地对新情况进行风险评估和分析,从而调整风险处置计划,并实施新的风险处置计划。
如此循环往复,保持风险管理过程的动态性,就能达到风险管理的预期目的。
风险管理的关键环节就是在辨识风险的基础上,建立解决问题的系统模型,对风险因素的影响进行定量分析,并估算各种风险的发生概率及其可能导致的损失大小,从而找到该项目的关键风险,为重点处置这些风险提供科学依据。
本文重点总结风险分析模型和方法。
风险的随机性、复杂性和变动性特点决定了建立数学模型分析风险的困难性。
20多年来,尽管风险研究获得了较快发展,但只有少数项目在策划阶段成功地运用风险评估和管理策略,而且至今仍没有处理各类风险的通用、系统的方法。
为此,国外许多学者一直试图通过风险分类研究来取得突破。
目前,风险管理研究在金融风险分析和项目风险管理方面有比较成图2 风险管理的过程解析熟的研究结论与应用成果。
11金融风险分析技术国际上利用金融技术进行风险管理的方式,从最初的金融资产一般管理和杠杆管理、巴塞尔协议规定的静态规则管理发展到了现在以资产组合理论、期权理论和优化理论等为依据的新型管理方法。
其中,资产组合理论和期权理论体现了现代风险管理理论的主流,资产组合理论包括市场风险披露机制、风险价值理论(VaR)、信用风险披露机制和风险预警机制,在风险识别和控制方面起到了一定的作用。
需要特别关注的是,目前发达国家对于信用风险度量和管理研究的热情日益高涨,加之以东南亚诸国为首的发展中国家也越来越关心信用风险,因此理论界已经形成共识:信用风险的度量和管理将成为21世纪风险管理研究方面最具挑战性的课题。