浅析我国商业银行经营模式的转型
商业银行经营模式的转型
商业银行经营模式的转型摘要：1999年美国颁布《金融现代化法案》，标志着世界银行业正式由分业经营模式进入混合经营模式。
在这样的大背景下，中国银行业积极进行经营模式的转型。
本文梳理了我国银行业经营模式转型的历程，发现转型中存在的问题并结合我国的实际情况提出针对性的建议。
关键词：商业银行;经营模式;转型研究一、引言20世纪80年代以来，国与国之间的贸易往来实现了质的飞跃，跨国银行在世界范围内的业务也日益活跃，资本的流动速度明显加快，为了适应新的发展环境，各大银行纷纷加快金融创新的步伐，金融全球化成为了新的发展潮流。
为了更好的应对金融全球化的挑战，适应世界的发展潮流，中国的大型商业银行必须进行经营模式的转型。
二、文献综述国内外对混业经营模式有效性研究的学者较多。
andHewitt（1988）通过设计模拟合并方法进行的实证研究表明，混业经营能够有效的降低商业银行自身的经营风险，提高资本的单位报酬率；王学武（2000）在对混业经营进行详细分析的基础上，提出了资本专用性假说理论来解释混业经营；韩波（2022）在认真分析我国商业银行发展现状的基础上，认为混业经营能够有效的提高银行业的效率以及提升在国际上的综合竞争力。
三、我国商业银行经营模式现状我国商业银行经营模式主要分为三个阶段。
第一阶段是在1992年之前，我国商业银行实行混业经营模式。
在这一过程中，银行业在我国的金融体系中起着主导作用，我国股份制商业银行发展迅速，证券发行和流通市场得以建立和发展，银行在进行自身业务的同时还可以发行国债、企业债券和金融债券，整个银行业呈现蒸蒸日上的发展局面。
第二个阶段是1993年至2001年，我国商业银行实施分业经营模式，这是因为在1992年底，由于房地产和证券投资热的出现，再加上监管措施的不到位，在各专业银行纷纷涉足证券、保险等行业之后，我国金融业十分混乱甚至出现失控的局面。
所以为了保证证券业的良性发展，1993年，我国成立了证券业专门的监督机构———中国证券监督委员会，同时颁布了《关于金融体制改革的决定》，标志着我国银行业经营由混业经营模式正式改革为分业经营模式。
中国商业银行经营模式发展趋势及对策和建议
中国商业银行经营模式发展趋势及对策和建议中国商业银行经营模式发展趋势及对策和建议近年来，随着中国经济的快速发展和金融市场的开放，中国商业银行的经营模式正面临着巨大的压力和挑战。
在这种背景下，商业银行需要不断调整和改进自己的经营模式，以适应市场需求的变化。
本文将深入探讨中国商业银行的经营模式发展趋势，并提出相应的对策和建议。
一、中国商业银行经营模式发展趋势1. 技术创新与数字化转型:随着信息技术的快速发展和金融科技的涌现，中国商业银行正在经历从传统银行到数字化银行的转变。
数字化银行通过引入人工智能、区块链、大数据等技术，提升了金融服务的效率与体验。
数字化银行还能够通过创新产品和服务，满足年轻用户对个性化、便捷、高效的金融需求。
技术创新与数字化转型已经成为中国商业银行的发展趋势。
2. 经营模式多元化:传统上，中国商业银行的经营模式主要集中在传统的存贷款业务上。
然而，随着金融市场的变化和竞争加剧，商业银行正在逐渐向多元化经营模式转变。
一些商业银行开始积极拓展资产管理、投资银行、保险业务等领域，以实现收入的多元化和风险的分散化。
多元化经营模式的发展可以帮助商业银行提升盈利水平，同时降低对单一业务的依赖。
3. 加强风控和合规:随着金融市场的复杂性不断增加，商业银行面临着越来越多的风险和合规挑战。
加强风控和合规已经成为中国商业银行的重要任务。
商业银行需要加强内控机制，完善风险评估体系，加强对客户资信的审查和监测，以及与监管机构的沟通和合作。
只有做好风控和合规，商业银行才能保持良好的声誉和稳定的经营。
二、对策和建议1. 推动数字化转型:在数字化银行的时代，商业银行需要积极推动技术创新和数字化转型。
商业银行应该加大对信息技术的投入，引入人工智能、大数据等技术，提升金融服务的智能化和个性化。
商业银行需要改变传统的经营模式，构建数字化银行的生态系统，与金融科技企业和创新公司建立合作关系，共同探索新的商业模式。
2. 拓展多元化经营:商业银行应该积极拓展多元化经营模式，以降低对传统存贷款业务的依赖。
加快推进商业银行经营模式转型
加快推进商业银行经营模式转型商业银行是指以盈利为目标，以经营存贷款、支付结算、贸易融资等金融服务为主要业务的金融机构。
在当前经济环境下，商业银行经营模式面临许多挑战，如竞争加剧、利润下滑、科技变革等。
因此，加快推进商业银行经营模式转型具有重要意义。
首先，商业银行应加强数字化转型。
随着科技的发展，数字化转型已成为商业银行的重要战略。
商业银行应投资建设先进的信息技术系统，提升金融产品和服务的数字化程度。
通过建立良好的云计算、大数据分析平台，商业银行可以通过分析客户数据，提供个性化的金融产品和服务，提高客户满意度和忠诚度。
此外，商业银行还应加强对金融科技公司的合作，借助其创新技术和商业模式，实现商业银行的数字化转型。
其次，商业银行应积极拓展创新业务。
传统的商业银行经营模式主要侧重于利差和交易手续费收入，这种模式已趋于饱和。
商业银行应通过拓展创新业务，开拓新的盈利增长点。
例如，可以开展资产管理业务、信贷托管业务、投资银行业务等。
此外，商业银行还可以根据市场需求，发展新兴业务，如区块链、金融科技等。
通过创新业务的开展，商业银行可以降低对传统利差业务的依赖，提高盈利能力和竞争力。
再次，商业银行应加强风险管理。
商业银行作为金融机构，风险管理是其核心能力之一、商业银行应加强对信贷风险、市场风险、操作风险等各类风险的管理和控制。
加强风险管理不仅可以提高商业银行的经营效益，还可以增强其抵御外部风险的能力。
商业银行应加强风险管理的科技支持，建立风险模型和监测系统，及时发现和应对潜在风险。
此外，商业银行还应加强对流动性风险和利率风险的管理，确保其资金链条的稳定。
最后，商业银行应加强合规风控。
在金融行业，合规风控是商业银行经营的基石。
商业银行应加强对法律法规的学习和理解，确保业务操作符合法律法规的要求。
商业银行还应建立健全的内部合规管理体系，加强对员工的培训和教育，确保员工具备合规风控的意识和素质。
此外，商业银行还应加强对客户的身份识别和交易监测，预防非法资金的流入和洗钱等违法行为。
我国商业银行的多元化经营分析
我国商业银行的多元化经营分析随着我国经济的快速发展，商业银行作为金融体系的重要组成部分，承担着资金存储、信贷投放、支付清算等职能。
在过去的几年中，我国商业银行不仅仅只停留在传统的存贷款和支付结算服务上，逐渐向多元化经营转型，开展更为广泛的金融服务，以满足不同客户的需求，提高金融市场竞争力。
本文将对我国商业银行的多元化经营进行分析，探讨其发展趋势和未来挑战。
一、多元化经营的背景和意义多元化经营是商业银行为适应经济环境变化和市场需求的一种重要策略，主要包括拓展金融产品和服务、强化金融创新和科技应用、提升金融资产配置和管理能力等方面。
从国际经验来看，多元化经营有助于提高商业银行的盈利能力和风险控制能力，降低对传统金融业务的依赖，拓展收入来源，提高业务的可持续性和稳定性，同时也能够更好地满足客户需求，提供更丰富的金融服务。
我国商业银行开展多元化经营的背景主要包括：一是金融市场的开放和国际化程度提高，带来了更大的竞争压力和更广阔的市场机遇；二是金融科技的迅猛发展，推动了金融业务创新和升级；三是金融服务需求的多样化和个性化，要求商业银行提供更加多样化的金融产品和服务。
多元化经营对商业银行的意义主要体现在以下几个方面：一是提高盈利能力和业务稳定性，降低经营风险；二是增加客户粘性，拓展市场份额，提升竞争优势；三是激发内部活力，提高组织效率和创新能力；四是满足社会需求，促进经济发展和金融业健康发展。
二、我国商业银行多元化经营的主要模式我国商业银行多元化经营主要包括金融业务多元化、金融产品多元化和金融服务多元化三个方面。
1. 金融业务多元化金融业务多元化是指商业银行在传统的存款、贷款、支付结算基础上，开展更为多样化的金融业务，如资产管理、信托业务、保险业务、证券业务等。
这些业务能够提供更为灵活的融资渠道和投资渠道，满足客户不同的资金需求和风险偏好，同时也能够为商业银行带来更为丰厚的利润来源。
近年来，不少商业银行积极布局资产管理业务，通过发行理财产品、基金产品等，为客户提供更为多样化的理财产品，提高资金运用效率。
浅议国内商业银行运营管理的转型发展
浅议国内商业银行运营管理的转型发展第一篇：浅议国内商业银行运营管理的转型发展近年来，随着互联网技术等电子渠道的快速发展、越来越多非传统金融机构竞争的加入、监管政策的取向和客户金融行为与意识的深刻变化等等诸多因素，都促使银行竞争从市场份额的竞争逐步转向客户基础的竞争。
同时，银行智能化发展趋势以及业务复杂程度的增加，也加快各银行发展不断向前推进。
银行的运营管理是现代企业财务职能、运营职能、营销职能三大职能之一，在企业竞争过程中有着不可替代的地位。
在新的经济条件下，“不出错，保证系统稳定”的运营管理理念，已经不能很好地适应外部经济环境的变化。
在未来，宏观环境的变化正在挑战关于“运营”的传统理念，运营的目标将是“成本更低、效率更高、风险可控”，卓越运营将会成为优秀金融机构的核心竞争力之一，转型发展势在必行。
一、运营管理转型的宏观环境（一）金融市场与客户意识行为发生深刻变化随着金融服务的不断发展和互联网用户的连年增长，银行在新技术手段的支持下，逐步实现电子化、无纸化。
尤其是ATM、网上银行、电话银行、手机银行、电子商务、第三方支付等渠道的广泛应用，服务交付也从传统物理网点扩展到互联网，用户数量和交易规模迅速扩大。
客户的金融行为也从最基本的流动性，安全性不断转变为信息化、便利化和快捷化，对银行运营服务能力、服务渠道的支持保障等方面都提出更高要求。
（二）金融市场主体多元化竞争加剧近年来，由于互联网与金融服务的深度融合，和国家对民营银行试点的扶持鼓励，带来了金融市场新的参与者，客户有了更多的金融服务选择。
互联网金融新创公司、移动运营商、互联网公司、电商第三方等，他们利用平台、基础设施和积累的客户行为数据，不断实现向支付、理财、融资等的全方位渗透，削弱银行对客户信息的垄断地位，倒逼银行业传统发展模式的转变。
（三）日趋复杂的银行产品和业务的快速发展为了顺应市场变化和竞争加剧，银行借助大数据应用和先进技术，不断丰富金融产品，新功能、新产品、新业务层出不穷，交易数量和交易方式也随之大幅攀升。
商业银行经营模式的转型
商业银行经营模式的转型随着信息技术的不断发展，现代社会已经进入了数字化和网络化的时代，各个行业都在进行着数字化、智能化、高效化、服务化的变革，而商业银行这个金融行业的核心部门也不例外。
面对日益激烈的竞争和种种挑战，商业银行必须要转变其经营模式，以适应时代的发展和客户的需求。
一、商业银行经营模式的现状在传统的商业银行经营模式中，最主要的业务是吸收存款和发放贷款，此外，还有一些零散的金融产品和服务，如信用卡、保险、投资等。
商业银行主要通过利率差来获得收益，即通过对存款的高利率吸引客户，然后将这些资金通过低息贷款等形式放给需要资金的人，从而获得不菲的资金利润。
然而，这种传统模式的不足也越来越明显。
首先，随着各个银行分支机构的扩张，客户需求的增多，人工服务效率低下，导致了客户等待时间较长、处理速度较慢等问题；其次，传统的商业银行经营模式十分依赖于利率差，而这种差距在当前的市场竞争中已经越来越小，这极大地影响了商业银行的盈利能力；再者，这种模式主要注重业务自然涨势，对顾客数据的分析能力和营销运营能力相对较弱，很难对客户的需求进行个性化的服务和推荐，以及对顾客需求的预测，甚至探索新的可能性。
二、商业银行经营模式的转型为了应对上述问题和挑战，商业银行需要进行经营模式的转型。
在这一过程中，商业银行需要注重以下几点：1. 利用大数据和人工智能技术提高服务质量和效率随着数字技术的发展，大数据和人工智能技术已经成为商业银行进行经营模式转型的关键工具。
这种技术可以帮助银行快速地获取和处理数据，分析客户的需求和行为，并根据分析结果提供更加个性化和有效的服务，提高业务处理速度，降低人工成本，同时也提高了安全性。
2. 强化金融科技和互联网金融的应用金融科技和互联网金融已经成为商业银行进一步提升服务水平和增加盈利的重要手段。
通过向客户提供多种便利、快捷的金融服务，如移动银行、网上银行、第三方支付等，商业银行可以激发客户的需求和满意度，从而提高客户留存率和业务收入。
我国商业银行经营模式转型研究
3、加大科技和人才投入，推动数字化转型，提高工作效率和创新能力。
结论
综合以上分析，我国商业银行盈利模式转型已是大势所趋，但目前仍面临诸 多问题和挑战。未来，商业银行需在利差盈利模式的基础上，加大多元化经营力 度，完善风险管理，加强科技和人才投入，以提高盈利能力，实现可持续发展。
摘要
本次演示以“我国商业银行经营绩效实证研究”为题，采用实证研究方法， 探讨我国商业银行经营绩效的现状、问题和原因，并提出改进措施。通过对我国 商业银行经营绩效的全面评估，发现我国商业银行在盈利水平、风险控制和资本 结构等方面仍存在一定的问题。因此，本次演示提出相应的改进措施，以期提高 我国商业银行的经营绩效。
针对以上问题，我们提出以下改进措施：一是加强业务创新，提高手续费和 佣金收入；二是加强风险控制能力，降低不良贷款率；三是优化资本结构，提高 一级资本充足率。
结论
本次演示通过对我国商业银行经营绩效的实证研究，发现我国商业银行在盈 利水平、风险控制和资本结构等方面仍存在一定的问题。因此，我们提出相应的 改进措施，以期提高我国商业银行的经营绩效。同时，我们也要认识到商业银行 经营绩效是一个复杂的系统问题，需要从多个角度进行全面分析和研究。未来， 我们可以进一步拓展研究范围，从更多的角度探讨影响商业银行经营绩效的因素 及其作用机制。
研究方法
本次演示采用实证研究方法，通过对我国商业银行的财务数据和业务数据进 行收集和分析，从盈利水平、风险水平、资本结构等方面对其经营绩效进行评估。 样本选取我国上市商业银行2015-2019年的数据，数据来源于各银行年报和相关 金融监管部证分析，我们发现我国商业银行在盈利水平方面普遍较高，但存在一 定的波动性。其中，手续费和佣金收入是商业银行盈利的重要来源之一，但近年 来受到互联网金融的冲击，手续费和佣金收入的增长速度有所减缓。在风险水平 方面，我国商业银行的风险控制能力不断提高，但不良贷款率仍需。在资本结构 方面，我国商业银行的资本充足率普遍较高，但一级资本充足率存在一定的波动 性。
商业银行经营体制转型研究
商业银行经营体制转型研究随着经济全球化和市场经济的不断发展，商业银行的经营环境也发生了巨大变化。
在这个过程中，商业银行的经营体制也需要不断转型和改革。
本文将探讨商业银行经营体制转型的研究，并分析其中的影响因素和发展趋势。
商业银行的经营体制在不同历史时期有不同的表现形式。
在计划经济时期，商业银行主要以国有银行为主体，且经营范围受到政府的直接管理。
而随着市场经济的发展，商业银行不断接受市场竞争的挑战，经营范围也逐渐扩大，经营体制也发生了变革。
目前，在中国的商业银行中，国有商业银行、股份制商业银行、城市商业银行、农村商业银行等不同类型的银行形成了多元化的经营体制。
商业银行的经营体制转型主要表现为以下几个方面。
是经营结构的调整。
在过去，商业银行主要以存贷款和理财业务为主，而随着金融市场的发展，商业银行的经营结构也向多元化发展，包括信用卡业务、保险业务、资本市场业务等。
是经营理念的变革。
传统上，商业银行的经营理念主要是以风险控制和利润最大化为核心，而在当前环境下，商业银行的经营理念也逐渐向客户为中心、创新驱动的方向转变。
是组织管理的改革。
商业银行在信息化和互联网技术的推动下，不断优化管理体制和流程，提高效率和降低成本。
二、商业银行经营体制转型的影响因素商业银行经营体制转型的影响因素是多方面的，主要包括宏观经济环境、金融市场不断变化、监管政策的调整、科技进步和客户需求变化等。
宏观经济环境的变化是影响商业银行经营体制转型的重要因素。
经济增长、通货膨胀、汇率变动等因素都会影响商业银行的盈利能力和风险水平，从而推动商业银行改革经营体制。
金融市场的不断发展和变化也会推动商业银行转型。
金融衍生品的发展、国际金融市场的波动、各类金融产品的创新等都会推动商业银行进行经营体制的变革。
监管政策的调整也是重要的影响因素。
各国政府和金融监管部门对商业银行的监管政策不断变化，推动了商业银行的经营体制转型。
科技进步和客户需求变化也是推动商业银行经营体制转型的重要因素。
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浅析我国商业银行经营模式的转型浅析我国商业银行经营模式的转型摘要：本文主要研究我国商业银行经营模式的转型。
首先，了解国际银行业经营制度的演变，明确银行业混业经营是世界各国银行业经营发展的必然趋势。
其次，介绍一下混业经营的基本概念、分业经营的基本概念、各自的经营模式的分类以及各自经营模式的优缺点。
再次，通过美国商业银行经营发展的历史和我国商业银行发展的历史进行对比，分析出我国商业银行与美国的商业银行曾经面临类似的监管环境和先混业再分业再混业的经营模式；分析美国商业银行的经营模式的转型，对分析我国商业银行经营模式的转型具有重要的借鉴意义。
最后，根据我国商业银行目前的现状，结合美国商业银行转型的经验分析得出我国商业银行应该在目前的分业经营模式基础上转型，逐步介入投资银行领域，发展金融控股集团公司，最终形成我国以少数大型金融集团为主体的，各个专业化中小金融机构并存的金融控股的混业经营格局。
关键词：商业银行经营模式混业经营分业经营Abstract:This paper mainly studies our country commercial bank business model transformation. First of all, understand international banking management system evolution, clearing the banking mixed management is the world of banking management is the inevitable trend of development of. Secondly, introduce the basic concepts of mixed management and decentralized management, the classification of management mode and management mode of the respective advantages and disadvantages. Again, by the United States in the development of the commercial banks in the history and the development of commercial banks in China historical comparison, analysis of China Commercial Bank and commercial banks in the United States have faced similar regulatory environment and the first mixed and separated and mixed business model; analysis of American commercial banks operating mode of transformation, in analyzes our country commercial bank management transformation and has important reference significance. Finally, according to China's commercial banks present situation, combined with the United States commercial bank reforming experience analysis of China's commercial banks should be in the present management mode based on transition, gradually involved in investment banking, the development of the financial holding company in China, eventually forming a large financial group as the main body, various professional and financial institutions coexist in the financial holding universal operation pattern.Keywords:Commercial Bank Management Pattern Mixed Operation Decentralized Management一、引言国际银行业经营制度的演变。
19世纪中叶德国、美国等国在工业化的过程中都出现了全能银行即全面经营各种金融业务的银行，全能银行以联邦德国最为典型，可以提供几乎所有的银行和金融服务。
20世纪30年代资本主义世界经济和金融大危机爆发后，许多经济学家将危机爆发的原因归咎于全能银行制度，他们认为由于全能银行将大量的资金用于长期性证券交易上，从而使其在金融危机中陷入严重资金短缺的困境中，最终不得不破产倒闭。
为了防止银行危机的再度发生，美国国会严格禁止商业银行从事投资银行业务，尤其是证券的承销和自营买卖业务，严禁商业银行和从事证券业务的机构联营或人员相互兼职，此后，英国、日本等国也纷纷效仿实行了分业经营分业管理的分离银行制度，与联邦德国的全能银行制并驾齐驱。
80年代以来国际银行业的发展进入了新的时期，在金融自由化的冲击下，金融创新层出不穷，金融监管逐渐放松各种金融机构之间业务相互交叉和渗透，西方国家的银行业又逐渐向全能银行演变，西欧和日本的商业银行已经突破传统的分业经营业务综合化趋势日益明显，日本则于1996年底推行了名为“大爆炸”的金融业改革计划于2001年前全面实现银行、证券公司和保险公司相互交叉彼此经营业务。
银行业混业经营已经成为世界各国银行业经营发展的必然趋势。
二、混业经营和分业经营的基本概述（一）混业经营的基本概述金融业混业经营是指金融机构能够提供全部金融服务，以及通过持有企业股权、选派董事、监事等途径从事实业业务。
混业经营的银行又称全能银行。
商业银行视角的混业经营，亦即商业银行的全能银行化，是指商业银行全面提供银行信贷、证券、保险、信托等各类金融业务，并通过持股、行使委托投票权等方式涉足实业。
其特征有：银行不仅可以从事长短期的金融业务，还可以全面经营其它金融业务，通过多样化、综合化的业务经营可以分散风险，为客户提供全方位的金融服务，降低金融交易成本，增强盈利能力，有利于银行的运作和不良资产的盘活。
其模式目前有以下三类：1、全能银行模式全能银行模式以德国为代表，还包括它的邻居瑞士和荷兰、卢森堡、奥地利等国。
这些国家的商业银行可依法从事包括接受存款和发放贷款、交易各种金融工具和外汇、承销债券和股票经济业务、投资管理和保险在内的广泛的一系列金融服务。
2、银行母公司模式银行母公司模式以英国为代表。
这类银行允许商业银行在符合一定条件下，成立子公司，或由其控股公司成立的子公司兼营其他业务。
即商业银行要进行投资银行业务，必须以原银行为母公司，另外成立一家子公司。
在此模式下，银行股东要影响证券公司，必须派人员参加该公司的董事会。
当证券子公司需要融资时，第一个会找银行母公司帮忙。
当子公司因经营不当而亏损时，只影响银行的转投资利益，不会影响银行本业。
银行从子公司享受的利润和承担的风险也是相对的，子公司的收益影响银行业外收入。
3、金融控股模式该模式以美国为代表。
《金融服务现代化法》从法律上规定银行不允从事投资银行业务，如果商业银行想从事投资银行业务，应以控股公司形式，在同一机构框架内通过相互独立的子公司来从事其他金融业务。
美国联邦法律规定银行本身或有直接投资关系的子公司不得经营证券业务，但银行控股公司另设立的子公司，则可在限定范围内经营证券业务。
（二）分业经营的基本概述分业经营就是指对金融机构业务范围进行某种程度的“分业”管制。
分业经营的银行又称专业化银行。
分业经营有三个层次：第一个层次是指金融业与非金融业的分离；第二个层次是指金融业中银行、证券和保险三个子行业的分离；第三个层次是指银行、证券和保险各子行业内部有关业务的进一步分离。
通常所说的分业经营是指第二个层次的银行、证券和保险业之间的分离，有时特指银行业与证券业之间的分离。
实行分业经营的金融制度被称作分离银行制度或专业银行制度。
其特征有：内在特征是长短期金融业务基本上是分开的，商业银行主要经营短期资金融通业务，长期信用银行、信托银行及证券公司等则主要经营中长期资金融通业务；外在特征是银行业、证券业、信托业、保险业分业经营，分业管理，各行业之间有严格的业务界限，彼此不能跨行业经营。
三、美国商业银行和我国的商业银行发展的历史（一）美国商业银行发展的历史美国目前的银行业经营模式是金融控股集团模式。
在此以前美国的银行业有其特殊的发展历史。
1929年以前，美国政府规定发行新证券的公司必须有中介人，而银行当时不能直接从事证券发行与承销，这种业务只能通过银行控股的证券业附属机构（即银行控股公司）来进行。
商业银行通过下设证券附属机构来进入这个市场，并向其客户提供保证金贷款，这一时期，几乎所有商业银行和投资银行都从事证券（主要是公司债券）业务，业务的交叉和融合使两者密不可分。
也就是说，当时商业银行是允许经营投资银行业务的。
然而之后的美国银行业发展又曾有一个重要的特征，那就是银行业和其他金融服务业（例如证券、保险和房地产）的分离，按照《格拉斯-斯蒂格勒法》，商业银行必须出售它们的投资银行业务。
法案只允许商业银行承销政府债券，不允许承销公司证券和从事证券经纪业务。
它的该法令还禁止银行从事保险和房地产经营业务。
同时，还禁止投资银行和保险公司从事商业银行活动。
尽管《格拉斯-斯蒂格勒法》禁止这么做，但追求利益和金融创新刺激了银行和其他金融机构绕开《格拉斯-斯蒂格勒法》的规定，相互进入彼此的传统领域。
《1933年银行法（其中关于证券投资者有关条例合称GS法案）》第20条规定，商业银行可以拥有不以证券业务为主业的子公司，美国金融界称这种子公司为“条款20附属公司”（也有称“20条证券子公司”），这实际上为日后商业银行突破GS法案约束留下了政策空间。
从而,在1999年《金融现代法案》颁布前，美国对GS 法案有关规定做了几次修改和变通。
在1987年，J.P摩根、花旗银行等获准成立证券子公司，允许诸如此类的银行控股公司承销以前禁止承销的证券，此后，银行开始进入这个领域。