投资组合的案例

以中国白领阶层的理财为例。按照白领阶层的平均年收入还安排其投资组合。

王先生33岁，是某外企的工程师，年薪17万元。太太34岁，是医生，年薪10万元，另有2万元/年的公积金。按国家政策，夫妇俩生了两个宝宝，一个2岁半，一个近1岁，雇了保姆，家中还有父母同住。每月花费在1万元左右。家庭现有存款5万元，股票现值7万元（仍被套）。请问，家庭怎样才能实现100万元的流动资产梦？

号脉问诊

王先生和太太的收入都不算低，且相对稳定。而且王先生没有负债，资产负债状况较为安全。问题主要集中于两个孩子的教育、个人的养老、充分的保障、资产的稳定升值等方面。

对症下药

子女教育规划：孩子的教育支出主要集中在高等教育阶段，这部分资金具有刚性，因此一定要提前准备。这部分资金可以采取基金定投和教育保险相结合的方式来筹备。按照孩子18岁上大学计算，每月向基金账户定投400元，按8%的收益率计算，16年后可以赎回15多万元。除此之外，可以每年投入3000元购买教育保险，按2%的收益率，16年后可以拿回5万多元，这样20多万元的资金基本可以满足两个孩子国内读大学的费用支出。

养老规划：为了保证有充足的养老储备，建议王先生从现在开始建立专项养老基金，每个月向基金账户投入4200元，按8%的回报率计算到退休时完全可以准备充足的养老金。当然，王先生也可以在55岁以后没有后顾之忧的情况下继续工作。

保险规划：首先需要考虑的是重疾险，除此之外可以配些住院医疗保险和津贴型保险，每年花几百元就能在住院的时候得到补偿；其次是购买意外险和寿险。注意在保费的支出上要切合实际，保持在1.7万元左右比较合适，不要因为保费过高而影响正常生活。

投资规划：一般来讲，在投资之前一定要对自己的风险承受能力等做充分的了解，建议可以采取组合投资的方式来分散风险。王先生现在有7万元的股票套牢，在条件允许的情况

下可以考虑补进来平衡损失。在基金的选择上最好也能够做到分散风险，比如可以购买30%的指数型基金以获取收益为主；45%的债券型基金，风险较小；出于对流动性的考虑可购买25%的货币市场基金。

高级白领三口之家的理财策略（案例)

★沈先生在大型跨国企业任部门经理，每月1.2万元的收入相当可观，但工作异常繁忙，且经常需要出差。妻子也是同类企业的职员，月收入8000元，平时也很忙碌。沈先生当年的婚房是现成的，婚后又和妻子一起在市区周边贷款购买了一套200平米的复式商品房作为投资，当时售价为70万，首付25万，月供5000元。此外，目前沈先生家尚有定期存款10万元，货币基金20万元，自备车一辆，每月支出2000元。

沈先生有一个四岁的女儿，由于他和太太工作压力大，上班时间长，无法全心照顾女儿，因此只得选择了市区的一家名牌全托幼儿园，每月托费为2000元。女儿回家的日子里，沈先生和妻子无论如何都要抽出时间陪她逛公园，买玩具，添新衣，吃快餐，不计花费，共享三口之家难得的快乐时光。粗略估计，沈先生花在养育女儿身上的钱每年要达到3万元左右。

沈先生几年前投资的复式房产如今已增值到120万左右，房贷3年内也可以还清。但妻子正考虑等女儿上小学后就换一份轻松些的工作，抽出时间来关心孩子的学业，因此估计家庭收入在近几年内也会适当有所减少。

家庭年收入24万元家庭存款10万元不动产自住房产一套，投资房产一套其他资产货币基金20万元，自备车一辆负债房贷月供5000元家庭年总支出18万元子女教育年支出3万元

财务状况分析：

职业前景：两人均有很好的社会地位和经济收入；

家庭年收入：24万元；（应该还有复式房租金约4－5万/年）

固定年支出：18万元，（6万＋3万＋9万）；

金融资产：10万元定期存款，20万货币市场基金；

固定资产：自住房一套，复式房一套（投资），私家车一台；

家庭负债：5000元/月按揭；

福利保障：夫妻两人均有社保；

理财建议：沈先生家庭财务稳健，资产增值合理，负担不大，属于典型的社会中坚――中产阶级。

1、建议沈先生增加一些商业保险，公司应该已经为两人购买了社会保险，但有明显的地域和条件限制，商业保险可以很好地在范围和时效性上予以补充，沈先生工作忙、压力大、常出差，建议尽早拥有一份全面的人身保障，可以寿险投连（可以用很低的保单价值拥有高额的寿险保障）为主，附加意外、重疾、健康等保障，而且在几年后中国的遗产税将会开始征缴，在未来的百年之时能很好地避免资产变现抵税。

2、现金管理方面，沈先生夫妻都在大型跨国企业任职，收入不菲，但收支比例稍微偏高，建议沈太太做一个现金流管理工作，就是每月收支都予以记帐，三个月后进行一个归类总结，分析一下哪些是合理且必要的开支，哪些是计划外支出，哪些是冲动型支出，然后在以后的日常消费中予以理性指引，如此相信可以在收支管理方面获益良多。

3、在固定家庭资产投资方面，沈先生有出色表现。在全球范围房产投资都是一条长期且稳健的投资途径，尤其在中国这样一个人口众多，国民收入持续增长，消费层次逐步提升的环境，长期投资一些中高档房产的收益应该相当可观，因此建议沈先生（将来可以沈太太为主）运用自己在房产投资方面的成功经验继续寻找机会投资，复式楼按揭三年内完成，现在可以积极留意新房源市场，几年投资一套，以租还贷，应该压力不大且长期收益可观，也可以考虑投资一些市区上班族需要的小户型。

4、在金融资产方面，沈先生涉足不多，在过去几年很好地回避了市场风险，仅投资了“无”风险的定期存款和货币市场基金。从家庭资产长期增值的需要考虑，还是应该适当地投资一些高收益的金融产品，尤其在我国资本市场逐步解决了市场固疾的预期下，增加一些优质股票和开放式基金，再辅助一些合适的投资策略，相信沈先生的家庭资产就能够有效快速地增值，因此建议沈先生夫妇在合适时机跟本地的优秀理财师学习一些金融投资知识，为自己的资产长期增值打下良好的基础。

5、女儿教育金的储备是沈先生夫妇最关心的，这方面有几个途径：一是办理教育储蓄，手续便利而且可以免税，缺点是额度有限、长期增值性差；二是购买教育保险，在需要较多学费时按年领取，附加一份投保人豁免，可以在投保人无法继续投保时，仍能保证按时给付孩子的教育金，缺点是成本高、需按时投入，适合收入稳定、十年后提取使用；三是定期定额投资优质股票基金，在我国未来十五年国民总值翻番的预期下，这种分批持续投资不仅可以有效降低风险、摊薄成本，还可以尽享优质上市公司带来的高额回报。