证监会专业科目会计类考试复习资料(证券部分)

证监会专业科目考试复习资料（会计类）

证券部分

一、考试形式 (1)

二、证券基础知识 (2)

1、掌握证券与证券市场的定义、特征和功能 (2)

2、掌握证券市场参与者的构成，机构投资者的种类；各类机构投资者投资证券市场

的相关规定 (2)

3、掌握私募股权投资基金和创业投资基金的概念和区别 (2)

4、掌握证券发行市场和交易市场的概念及关系 (3)

5、多层次资本市场的主要内容 (4)

6、主板市场与创业板市场的区别 (4)

7、掌握证券交易市场的分类、定义、特征和职能 (6)

8、掌握证券公司的功能和主要业务种类 (6)

9、证券公司内部控制的定义 (7)

10、内部控制的目标 (7)

11、内部控制的原则 (7)

12、掌握股票、债券和证券投资基金的概念、性质、特征和类型 (7)

13、掌握债券及其他固定收益类产品的特征和区别 (10)

14、掌握银行间债券市场和交易所债券市场的交易品种、参与主体、交易方式等基本

情况 (10)

15、掌握证券投资基金的作用 (11)

16、掌握契约型基金与公司型基金、封闭式基金与开放式基金的定义与区别交易所交

易的开放式基金的概念、特点 (11)

17、掌握基金管理人、托管人的概念与职责以及与基金当事人之间的关系 (14)

18、掌握基金资产净值的含义；基金资产估值的概念及基本方法；基金的投资范围与

投资限制 (17)

19、掌握证券交易的含义、种类和方式 (19)

20、掌握证券交易所和证券登记结算公司的概念和职能；证券的清算与交收的主要内

容 (20)

21、掌握股票价格指数的概念和功能，我国主要的股票价格指数。 (24)

22、掌握主要国际证券市场及其股价指数。 (29)

23、掌握证券经纪业务、自营业务、客户资产管理业务、融资融券业务的基本内容。

(31)

24、掌握回购交易的主要内容。 (32)

25、掌握证券市场监管的意义、原则、目标和手段；证券市场监管的内容和证券市场

监管机构的主要类型、职责；证券市场自律性监管的主要内容。 (33)

26、掌握境外上市外资股（H股）的发行、上市条件。 (37)

27、掌握合格境外机构投资者、合格境内机构投资者制度概况。 (37)

一、考试形式

笔试，考试时间120分钟，满分100分。证券期货基础知识1、单项选择40题2、多项选择15题3、不定项选择5题专业知识—会计1、单项选择40题2、多项选择15题3、不定项选择5题。

二、证券基础知识

1、掌握证券与证券市场的定义、特征和功能

(1)证券是指各类记载并代表一定权利的法律凭证。

有价证券的特征

．．：1. 收益性2. 流动性3. 风险性4. 期限性。

(2)证券市场是股票、债券、投资基金等有价证券发行和交易的场所。

证券市场的特征

．．1. 证券市场是价值直接交换的场所

2. 证券市场是财产权利直接交换的场所。

3. 证券市场是风险直接交换的场所。

(3)证券市场的基本功能

．．．． 1.筹资-投资功能 2.资本定价功能 3.资本配置

功能

2、掌握证券市场参与者的构成，机构投资者的种类；各类机构投资者投资证券市场的相关规定

(1)证券市场参与者

．．．：证券发行人证券投资人证券市场中介机构自律性组

织证券监管机构。

(2)机构投资者的种类

．．：1. 政府机构 2. 金融机构

3. 企业和事业法人

4. 各类基金

3、掌握私募股权投资基金和创业投资基金的概念和区别

(1)PE是Private Equity的缩写即私募股权投资。

(2)VC是Venture Capital的缩写，即创业投资基金（风险投资）。

(3)PE与VC都是通过私募形式

．．．．对非上市企业进行的权益性投资，然后通过上市、并购或管理层回购等方式，出售持股获利。

一般PE．．投资

．．．．．．．．．（1-3年），．．指企业发展中后期的投资，距离上市时间比较短

VC

．．．．．投资

．．指企业发展中早期的投资，企业发展方向刚刚初见效果，距离上

市时间较长

．．．．．（3-5年）。当然，前后期的划分使得VC与PE在投资理念、

规模上都不尽相同。PE对处于种子期

．．．、成熟期

．．．

．．．、扩展期

．．．、初创期

．．．、发展期

和Pre

．．．各个时期企业进行投资，故广义上的PE包含VC。

．．．-．IPO

目前，很多传统上的VC机构现在也介入PE业务，而许多传统上被认为专做PE业务的机构也参与VC项目，也就是说，PE与VC只是概念上的一个

区分，在实际业务

．．．．中两者界限越来越模糊。

4、掌握证券发行市场和交易市场的概念及关系

证券发行市场和证券交易市场是以层次结构

．．．．

．．．．进行分类的。这是一种按证券进

入市场的顺序

．．．．划分，证券市场的构成可分为．．．．．．而形成的结构关系。按这种顺序关系

发行市场和交易市场。

(1)证券发行市场又称“一级市场”或“初级市场”，是发行人以筹集资金

．．．．为目

场。

量．和发行方式

．．。流通市场是证券得以持续扩大发行．．．．决定着流通市场的规模

．．和运行

素。

5、多层次资本市场的主要内容

多层次资本市场体系是指针对质量

．．．

．．．．不同的企业，为满足多

．．、规模

．．、风险程度

样化市场主体的资本需求

．．．．．．．．．．．而建立起来的分层次的市场体系，具体说来包括以下几

3、三板市场(场外市场)：包括柜台市场和场外交易市场，主要解决企业发

展过程中处于初创阶段中后期

．．．．．．的中小企业在筹集资本性资金

．．．．．．．方．．．．．．．和幼稚阶段初期

面的问题，以及这些企业的资产价值

．．．．和风险投

．．．

．．、风险分散

．．．．（包括知识产权）评价

资．的股权交易问题。

6、主板市场与创业板市场的区别

创业板市场是主板市场以外的市场，现阶段其主要目的是为高科技领域中运

．．．．．．．．

作良好

．．．．的新兴中小公司提供融资场所。考虑到新兴公司业务前景的不

．．．．．．．．．、成长性强

确定性

．．．．．．。但创业板市场的设计，还应考虑具体国情，．．．，上市条件就应低于主板市场

要争取在“质”上有所突破，使创业板成为真正的“投资板块”，并在以下几个方面

与主板市场有明显区别

．．：

1、经营年限相对较短，可不设最低盈利要求。随着市场的发展，投资者的

日益成熟，市场运作(特别是主板市场运作)逐步规范，监管水平不断提高

．．．．．．．．，创业

板市场的上市条件可逐步放松

．．．．。成立在三年以上

．．．．，如申请人成立时间可短于三年

的，提供最近三个完整财政年度的年报

．．．．

．．．．的，提供其实际完成．．．．．．．．．．．．．。存续期限短于三年

财政年度的年报

．．．．．．．。对于研究与开发前景高的企业

．．．．．．．．，等等。

．．．．．．．．．．．，不设最低盈利要求

2、股本规模相对较小。一般要求总股本二千万

．．．．．．即可。

3、主营业务单一。要求创业板企业只能经营一种主营业务

．．．．．．．．．．。

4、必须是全流通市场。虽然创业板市场不专为风险投资退出而设立

．．．．．．．．．．．．，但它

是风险投资机构投资从原有公司退出以便进入新一轮高科技项目投资

．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．的重要保障。考虑到风险资本通过股权转让一次变现的特殊运动规律，风险投资机构投资

企业所形成的股权应视作公众股，相应地创业板市场中不再有公众股

．．．和

．．．．．．．．．．．．、国家股

法人股的划分

．．．．．．，是一个全流通市场。

5、主要股东最低持股量及出售股份有限制。高科技企业在创业板上市，目

的是解决企业本身的资本扩张

．．．．．．．．．。不仅仅是为满足这类企业．．．．．．．．．．．和风险投资的退出问题

的创业股东和管理层股东的变现需要。因此，为保持公司成长的连续性，将创

业股东和管理层股东的利益与公司发展联系在一起，这些股东

．．

．．在公司上市时所持

有的股本

．．．．．．．．．．．．．35．．％．，公司上市后，这些主要股东必须接受让出．．．．至少占已发行股本的

若干股份

．．限期届

．．．．．．．．．．．；两年．．．．的制度。管理层

．．．在公司上市后的两年内不得出售名下股份

满后

．．．．方面，有关．．．．．．．．．．．．．．．．．．25％。创业股东

．．，亦不得在连续六个月之内出售名下股份超过

限制期为一年

．．．．．．，待公司上市满一年后即可随时出售名下股份，并且，出售时要公

．．．．．告．。

6、在某些国家的资本市场

．．．．．．．．．中，高新技术企业在创业板市场满两年后可申请转主板上市。

7、掌握证券交易市场的分类、定义、特征和职能

证券交易市场也称证券流通市场、二级市场（security secondary market）、

8、掌握证券公司的功能和主要业务种类

证券信息公司的功能

．．，主要体现在为证券市场参与者

．．．．．．．提供准确、及时的证券信息服务。

①证券信息服务满足了投资者

．．．对准确、及时、全面、系统的证券信息的各种

需求，客观上帮助投资者树立理性的投资理念

．．．．．

．．．．．和降低投资风．．．．．．．．．．．．．．，有利于投资者控制

险．；②对证券经营机构

．．．．来说，证券信息服务使他们从繁杂的资料整理．．．．．．和上市公司

工作中解脱出来，节省了

．．和时间

．．，直接迅速获得高质量的信息产品，．．．大量的人力

有利于提高管理者的决策质量

．．．．．．．．．．．．．．．．．；③准确、及时的证券信息服务，有利于证券管理

机构

．．．．．．；④新闻机构、研究机构对证券信息．．．．．．．．和市场监管水平

．．提高对市场的把握能力

服务的需要则更为广泛和迫切，证券信息服务为他们的工作带来了极大的便利。

业务种类．．．．：（1）证券经纪（2）证券投资咨询（3）与证券交易．．．．、证券投资活动．．．．．．有关的财务顾问（4）证券承销与保荐（5）证券自营（6）证券资产管理（7）其他证券业务

9、证券公司内部控制的定义

证券公司为实现经营目标，根据经营环境变化，对证券公司经营与管理过程．．．．．．．．．．．．

10、内部控制的目标 ①保证．．经营的合法合规及证券公司内部规章制度的贯彻执行．．．．

； ②防范．．经营风险和道德风险．．

； ③保障．．客户及证券公司资产的安全．．、完整．．； ④保证．．证券公司业务记录、财务信息和其他信息的可靠．．、完整．．、及时．．

； ⑤提高．．证券公司经营效率．．和效果．．

11、内部控制的原则

决策、执行、监督、反馈等环节，确保．．

不存在空白或漏洞； ②合理性：符合．．有关规定，与公司经营规模、业务范围、风险状况及环境相．适应．．，以合理的成本实现内部控制目标．．．．．．．．

。 ③制衡性：部门和岗位的设置权责分明．．．．、相互牵制．．．．

：前台业务运作与后台管理支持分离。

④独立性：监督检查职能部门独立设置．．．．

12、掌握股票、债券和证券投资基金的概念、性质、特征和类型

I（1）股票是一种有价证券，是股份有限公司

．．．．．．签发的证明股东所持有股份的

凭证

．．。

（2）性质

．．：

①有价证券：是代表财产权

．．．．．的有价证券，

②要式证券：应该具备

．．．》规定的有关内容，如果缺少规定的

．．《公司法

要件，股票就无法律效力；

③证权证券：是权利

．．．．．，权利是

．．．．，是权利的载体

．．的一种物化的外在形式

已经存在的；

④资本证券：是投入股份有限公司的资本的证券化

．．．．．．。

⑤综合权利证券：股票的持有人享有股东依法享有的资产收益

．．．．、重大

决策、选择管理者

．．．．．等权利。

（3）特征

．．：收益性、风险性、流动性、永久性、参与性；

（4）类型

．．：①普通股和优先股，

②记名股票和不记名股票，

③有面额股票和无面额股票。

II（1）债券是国家或地区政府、金融机构、企业等机构直接向社会借债筹措

资金时，向投资者发行

．．．．．．，并且承诺按特定利率支付利息并按约定条件偿还本金的

债权债务凭证

．．．．．．。

（2）性质

．．：（一）债券属于有价证券

（二）债券是一种虚拟资本债券

（三）债券是债权的表现

（3）特征

．．：1.偿还性2.流通性3.安全性4.收益性。

（4）类型

．．：

按发行主体

．．．．划分1.政府债券 2.金融债券 3.公司（企业）债券。

按财产担保

．．．．划分1.抵押债券2.信用债券。

按债券形态

．．．．分类1.实物债券（无记名债券）2.凭证式债券 3.记帐式债

券。

按是转换可否

．．．．．划分1.可转换债券2.不可转换债券。

按付息的方式

．．．．．划分1.零息债券2.定息债券3.浮息债券。

按是否能够提前偿还

．．．．．．．．，债券可以分为可赎回债券和不可赎回债券。

按偿还方式不同

．．．．．．划分1.一次到期债券2.分期到期债券。

按计息方式

．．．．分类1.单利债券2.复利债券3.累进利率债券。

按债券上是否记有持券人的姓名或名称

．．．．．．．．．．．．．．．．，分为记名债券和无记名债券。

按是否参加公司盈余分配

．．．．．．．．．．，分为参加公司债券和不参加公司债券。

按能否上市

．．．．，分为上市债券和非上市债券。

III（1）证券投资基金是一种利益共存

．．．．的集合证券投资方式，即

．．．．、风险共担

通过发行基金份额

．．，由基金管理人

．．

．．．．．托管

．．．．．管理．．．．．．，集中

．．．，由基金托管人

．．投资者

．．．的资金

和运用资金

．．．．，从事股票、债券等金融工具投资，并将投资收益按基金投资者的投资比例进行分配的一种间接投资方式。

（2）性质

．．：（1）证券投资基金是一种集合投资制度。

（2）证券投资基金是一种信托投资方式。

（3）证券投资基金是一种金融中介机构。

（4）证券投资基金是一种证券投资工具。

（3）三个特征

．．：1．集合投资2．分散风险3．专业理财

（4）分类

．．

1、根据基金单位是否可以增加

．．，证券投资基金可分为开放式基

．．．．．．或赎回

金和封闭式基金。

2、根据组织形态

．．．．的不同，证券投资基金可分为公司型投资基金和契约型投资基金。

3、根据证券投资风险与收益

．．．．．．．．．的不同，可分为成长型投资基金、收入成长型投资基金(平衡型投资基金)和收入型投资基金。

4、根据投资对策

．．．．不同，投资基金可划分为股票基金、债券基金、货币市场基金、期货基金、期权基金和认股权证基金等。

5、根据资本来源

．．．．的不同，投资基金可划分为国际基金、国．．．．和运用地域

家基金、海外基金、国内基金和区域基金等。

6、根据投资对象货币种类

．．．．．．．．，投资基金可划分为美元基金、日元基金和欧元基金等。

7、根据基金是否收费

．．．．．．，投资基金可划分为收费基金和不收费基金。13、掌握债券及其他固定收益类产品的特征和区别

固定收益资产是指投资于银行定期存款

．．．、企业债

．．．、

．．．．、国债

．．、金融债

．．．．．．、协议存款

可转换债券

．．．等

．．．．．．、国库券．．．．．、债券型基金

．．．．．等固定收益类资产。可以按照银行定期存款

金融产品的特性来理解“固定收益

．．．．．．

．．．．”的含义，一般来说，这类产品的收益不高但比

较稳定

．．．．．．。

．．．，风险也比较低

14、掌握银行间债券市场和交易所债券市场的交易品种、参与主体、交易方式等基本情况

（1）银行间债券市场是指依托于中国外汇交易中心暨全国银行间同业拆借

．．．．．．．．．．．．．．．．．．

.

中心

．．．．．．．．．．（简称中央登记公司）的，包括．．（简称同业中心）和中央国债登记结算公司

商业银行、农村信用联社、保险公司、证券公司等金融机构进行债券买卖

．．

．．和回购的市场。经过近几年的迅速发展，银行间债券市场目前已成为我国债券市场的主体部分。记账式国债的大部分、政策性金融债券都在该市场发行并上市交易。

（2）交易品种

．．．．：

①按发行主体

．．．．分：国债政策性金融债中信债

②按付息方式

．．．．划分：零息票债券附息债券息票累积债权

③按利率是否固定

．．．．．．分固定利率债券浮动利率债券。

（3）交易方式

．．．．：银行间债券市场的债券交易包括债券质押式回购交易和债权买断式回购交易两种。银行间债券市场参与者以询价方式与自己选定的交易对手逐笔达成交易，这与我国沪深交易所的交易方式不同。

（4）参与主体

．．．．：交易所进行的债券交易与股票交易一样，是由众多投资者共同竞价并经计算机撮合成交的。交易所国债市场是以非银行金融机构和个人为主体的场内市场，该市场采用连续竞价方式交易，债券的托管与结算都在中国证券登记结算公司。

15、掌握证券投资基金的作用

1、基金为中小投资者

．．．．．拓宽了投资渠道

2、基金通过把储蓄转化为投资

．．．．．．．．，有力地促进了产业发展和经济增长

3、有利于证券市场

．．．．的稳定和发展

4、有利于证券市场的国际化

16、掌握契约型基金与公司型基金、封闭式基金与开放式基金的定义与区别交易所交易的开放式基金的概念、特点

.

1、契约型基金

（1）定义：投资者

．．．作为基金当事人，通过签订基

．．．、托管人

．．．、管理人

金契约的形式发行受益凭证而设立的基金。又称单位信托基

金。

（2）组织原理：契约理论和委托代理论，设有基金章程

．．．，

．．．．和董事会

通过契约来约束

．．．．．．．当事人。

（3）操作与运行：管理人

．．基金；托管人

．．．为

．．或运作

．．．在证券市场上操作

名义上的持有人，负责基金资产的保管

．．管理人

．．和处置

．．，并监督

的行为

2、公司型基金

（1）定义：以股份公司

．．．．．．的形态出现，通过发行股份

．．．．筹集资金，通过认购

股份

．．成为公司的股东，依照持有的股份享有投资收益。

（2）特点：

①设立程序类似于一般股份公司

．．．．．．．．．，不同的是其管理委托专业的财务顾问和管理公司来经营与管理。

②组织结构

．．．．与一般股份公司类似。

3、契约型基金与公司型基金的比较

（1）资金性质：契约型基金是信托资产，是公司法人资产

（2）投资者地位不同：契约型基金的投资人是契约当事人

．．．．．之一，是受益人；

公司型基金的投资人是公司股东

．．．．，通过股东大会行使权力

（3）运营依据：契约型基金依据基金契约，公司型基金依据公司章程

（4）组织体系：契约型基金没有章程

．．．，通过契约约束；公司型基

．．．．和董事会

金有完善的组织结构，有董事会

．．．．．，监督基金公司

．．．和持有人大会

（5）管理人：契约型基金由当事人之一

．．．．．

．．．．．参与；公司型基金委托专业的财务

顾问

．．．．管理

．．或管理公司

4、封闭式基金

（1）定义：基金的发起人在设立基金时限制

．．了基金单位的定额

．．到这

．．，筹集

个总额

．．．．．．．．．后即进行封闭，宣告基金成立，在一定期限内不再接受新的投资．。

（2）期限：基金的期限也就是存续期，是基金从成立到终止的时间

．．．．．．．．．。期

限满后通过清产核资

．．．．，分配基金的净资产（按出资比例）

5、开放式基金

（1）定义：发起人在设立基金时的基金总数不固定

．．．，投资者可根据需要减少（要求按现期净资产值扣除手续费后赎回股份）或增加股份。开放

式基金要求保留一定比例的现金

．．．．．．．．．，满足投资者变现的要求。

6、封闭式和开放式的区别

（1）期限：封闭式基金通常在5年以上（10年-15年），在一定条件下

可适当延长期限

．．。

．．．．或购买

．．．．．．；对于开放式基金投资者可随时赎回

（2）发行规模限制：封闭式基金招募说明书中明确了基金规模

．．．．．．．，在封闭

期内不经过法定程序认可，不得增加发行。

（3）交易方式：封闭式基金是在交易所交易，不能赎回；开放式基金发

行结束后一定时期

．．．．（一般为3个月）可自由赎回和增加。

（4）交易价格的计算标准：封闭式基金受市场供求关系

．．．．．．．的影响，开放式

基金与．基金的净资产值

．．．．相关（手续费）

（5）基金份额资产净值公布时间：封闭式基金是一周、开放式基金是每

个交易日。

（6）交易费用：封闭式基金要缴手续费；开放式基金要缴申购赎回费

7、交易所交易的开放基金（ETF）概念：

ETF又称“交易型开放式指数证券投资基金”(Exchange Traded Fund的缩写)，简称“交易型开放式指数基金”，又称“交易所交易基金”。

ETF是一种跟踪“标的指数”变化、且在证券交易所上市交易的基金。

ETF，属于开放式基金的一种特殊类型

．．．．．．．．．．．．，它综合了封闭式基金和

开放式基金的优点，投资者既可以在二级市场买卖

．．，又可以

．．．份额

．．．．．．．ETF

向基金管理公司申购或赎回ETF份额，不过申购赎回必须以一篮子股

票(或有少量现金)换取基金份额或者以基金份额换回一篮子股票(或

有少量现金)。

8、交易所交易的开放基金（ETF）特点：

ETF在交易方式上结合了

．．．封闭式基金和开放式基金的交易特点，既可以在交易所买卖交易，也可以进行申购、赎回。

17、掌握基金管理人、托管人的概念与职责以及与基金当事人之间的

关系

1、基金管理人（基金管理公司）概念：

指凭借专门的知识与经验，运用所管理基金的资产

．．．．．．．，根据法律、法规及基金章程或基金契约的规定，按照科学的投资组合原理进行投资决策，谋求所管理的基金资产不断增值，并使基金持有人获取尽可能多收益的机构。

2、基金管理人职责

（1）依法募集基金

．．．．，办理或者委托经国务院证券监督管理机构认定的其他机构代为办理基金份额的发售、申购、赎回和登记事宜；

（2）办理基金备案手续

．．．．．．；

（3）对所管理的不同基金财产分别管理

．．．．；

．．．．、分别记账

．．．．，进行证券投资

（4）按照基金合同的约定确定基金收益分配方案

．．．．．．．．．．，及时向基金份额持有人

分配收益

．．．．；

（5）进行基金会计核算

．．．．．．并编制基金财务会计报告；

（6）编制中期

．．．．．．；

．．和年度基金报告

（7）计算

．．基金资产净值，确定基金份额申购、赎回价格；

．．并公告

（8）办理与基金财产管理业务活动有关的信息披露事项

．．．．．．；

（9）召集

．．基金份额持有人大会；

（10）保存

．．基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料；

（11）以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益

．．．．．．．．．．．行使诉讼权利或者实施其他法律行为；

3、基金托管人概念：

是投资人权益

．．．．．的代表，是基金资产的名义持有人或管理机构。为了保证基金资产的安全，基金应按照资产管理和保管分开的原则进行运作，并由专门的基金托管人保管基金资产。

4、基金托管人职责

（1）安全保管

．．基金财产；

（2）开设

．．基金财产的资金账户和证券账户；

（3）对所托管的不同基金财产分别设置账户

．．．．，确保基金财产的完整与独立；

（4）保存

．．基金托管业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料；

（5）根据基金管理人的投资指令，及时办理清算

．．．．、交割

．．事宜；

（6）办理与基金托管业务活动有关的信息披露事项；

（7）对基金财务会计报告、中期和年度基金报告出具意见

．．．．；

（8）复核

．．基金管理人计算的基金资产净值和基金份额申购、赎回价格；

．．、审查

（9）召集

．．基金份额持有人大会；

（10）监督

．．基金管理人的投资运作；

5、基金当事人（持有人）概念：

指我们基金投资人

．．．．．，也就是基金单位或受益凭证的持有人。基金持有人可以

是自然人

．．。无论哪一种基金，只要投资者买入某种基金单位，就．．．，也可以是法人

6、基金份额持有人、基金管理人和基金托管人关系：

三方当事人在基金的运作过程中形成三角关系

．．基金管

．．．．：基金份额持有人委托

理人投资

．．,委托基金托管人托管

．．．．,监督托管人并接

．．;管理人接受委托进行投资管理

受托管人的监督;托管人保管

．．投资指令,同时,监督管理人并接受管

．．基金资产,执行

理人的监督。因此,基金份额持有人与基金管理人之间是委托人

．．．、受益人

．．

．．．与受托人．之间的关系;基金份额持有人与基金托管人之间是委托人与受托人之间的关系;

基金管理人与基金托管人之间是平行受托

．．．．关系。

．．．．和互相监督

18、掌握基金资产净值的含义；基金资产估值的概念及基本方法；基金的投资范围与投资限制

1、基金资产净值含义：

指在某一基金估值时点上，按照公允价格计算的基金资产的总市值扣除负债

．．．．．．．

（5）基金之间相互投资

．．．．．．．．；

（6）基金托管人、商业银行从事基金投资

．．．．．．；

（7）基金管理人以基金的名义使用不属于基金名下的资金买卖证券

．．．．．．．．．．．．．．．．；

（8）基金管理人从事任何形式的证券承销

．．

．．．．或者从事除国家债券以外的其他证券

自营业务

．．．．；

（9）基金管理人从事资金拆借业务

．．．．．．；

（10）动用

．．．．；

．．银行信贷资金从事基金投资

（11）国有企业违反国家有关规定炒作基金

．．．．；

（12）将基金资产用于抵押

．．；

．．．．或者贷款

．．、担保

．．、资金拆借

（13）从事证券信用交易

．．．．．．；

（14）以基金资产

．．．．．；

．．．．进行房地产投资

（15）从事可能使基金资产承担无限责任

．．．．．．．．．．．的投资；

（16）将基金资产投资于与基金托管人或者基金管理人有利害关系的公司发行的证券。

19、掌握证券交易的含义、种类和方式

1、证券交易的含义

证券交易，英文Securities Transaction，是指证券持有人

．．．．．依照交易规则，将

证券转让

．．．的行为。

．．投资者

．．给其他

2、证券交易种类：

①股票（主板、中小板、创业板、B股）②国债③权证（要没了）

④基金（ETF\LOF\封闭式基金）⑤股指期货

3、证券交易方式

现货交易、期货交易、期权交易、信用交易

20、掌握证券交易所和证券登记结算公司的概念和职能；证券的清算与交收的主要内容

1、证券交易所概念

证券交易所是依据国家有关法律，经政府证券主管机关批准设立的集中进行

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证券交易

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2、证券交易所职能：

①提供证券交易场所。由于这一市场的存在，证券买卖双方有集中的交易场

②形成与公告价格

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③集中各类社会资金参与投资

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④引导投资的合理流向

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