超实用的财务报表分析公式大全
财务报表公式大全
企业财务报表分析公式大全一、偿债能力分析：1、流动比率=流动资产/流动负债100%.指标越高,企业流动资产流转越快,偿还流动负债能力越强.国际公认200%,我国150%较好.2、速动比率=速动资产流动资产-存货/流动负债100%.国际标志比率100%我国90%左右.3、资产负债率=负债总额/资产总额100%.指标越高负债程度高,经营风险大,能以较低的资金成本进行生产经营.保守比率不高于50%,国际公认较好60%.4、长期资产适合率=所有者权益+长期负债/固定资产+长期投资100%二、资本状况分析：1、资本保值增值率=扣除客观因素后的年末所有者权益/年初所有者权益100%,指标越高,资本保全情况越好,企业发展潜力越大,债权人利益越有保障.2、资本积累率=本年所有者权益增长额/年初所有者权益100%,指标越高,所有者权益增长越快,资本积累能力越强,保全情况好,持续发展能力越大.三、盈利能力分析：1、主营业务毛利率=毛利主营收入-主营成本/主营业务收入100%,介于20%-50%之间,一般相对合理稳定,流动性强的商品,毛利率低.设计新颖的特殊商品时装毛利率高.2、主营业务净利率=净利润/主营业务收入100%,反映企业基本获利能力.3、主营业务成本率=主营业务成本/主营业务收入100%4、营业费用率=营业费用/主营业务收入100%5、主营业务税金率=主营业务税金及附加/主营业务收入100%6、资产净利率=税后净利/平均总资产100%=主营业务净利率总资产周转率.指标高低于企业资产结构,经验管理水平有密切关系.7、净资产收益率=净利润/平均所有者权益100%.反映投资者投资回报率,股东期望平均年度净资产收益率能超过12%.8、不良资产比率=年末不良资总额/年末资产总额100%9、资产损失比率=待处理资产损失净额/年末资产总额100%10、固定资产成新率=平均固定资产净值/平均固定资产原值100%11、流动比率=流动资产/流动负债100%12、速动比率=速动资产/流动负债100%13、资产负债率=负债总额/资产总额100%14、长期资产适合率=所有者权益+长期负债/固定资产+长期投资100%15、资本保值增值率=扣除客观因素后的年末所有者权益/年初所有者权益100%16、资本积累率=本年所有者权益增长额/年初所有者权益100%17、主营业务毛利率=毛利/主营业务收入100%18、主营业务净利率=净利润/主营业务收入100%19、主营业务成本率=主营业务成本/主营业务收入100%20、营业费用率=营业费用/主营业务收入100%21、主营业务税金率=主营业务税金及附加/主营业务收入100%22、资产净利率=税后净利/平均总资产100%=主营业务净利率总资产周转率23、净资产收益率=净利润/平均所有者权益100%24、管理费用率=管理费用/主营业务收入100%25、财务费用率=财务费用/主营业务收入100%26、成本、费用利润率=利润总额/主营业务成本+期间费用100%27、销售收现比=销售收现/销售额28、营运指数=经营现金净流量/经营所得现金29、现金比率=现金余额/流动负债100%30、现金流动负债比=经营活动净现金流量/流动负债100%31、现金债务总额比=经营活动净现金流量/总负债100%32、销售现金比率=经营现金净流量/销售额100%33、应收帐款周转率次数=赊销收入净额/应收帐款平均余额34、应收帐款周转天数=天数/应收帐款周转次数=计算期天数应收帐款平均余额/赊销收入净额。
财务必备的企业财务报表分析公式大全
财务必备的企业财务报表分析公式大全一、发展能力➢销售增长率=（本年主营业务收入-上年主营业务收入）/上年主营业务收入➢资本积累率=［（年末所有者权益-年初所有者权益）/年初所有者权益］*100%➢主营业务利润=主营业务收入-主营业务成本-主营业务税金及附加➢营业利润=主营业务利润+其他业务利润-期间费用➢利润总额=营业利润+投资收益+补贴收入+营业外收入-营业外支出➢净利润=利润总额-所得税二、营运能力分析➢应收账款周转率（次数）=赊销收入净额/应收账款平均余额指标高说明收账迅速，账龄期限短，减少企业收账费用和坏账损失。
➢应收账款周转天数=天数/应收账款周转次数=计算期天数*应收账款平均余额/赊销收入净额➢销售收入净额=销售收入-现销收入-销售折扣与折让➢存货周转率=销售成本/平均存货一般情况周转速度越快，变现速度越快，占用存货资金少，占用相同数额的存货而实现的销货成本大。
➢存货周转天数=计算期天数（年360天）/存货周转率➢流动资产周转次数（率）=销售收入净额/流动资产平均余额指标高表明企业流动资产周转速度快，利用效果好。
➢流动资产周转天数=计算期天数/流动资产周转次数➢总资产周转率=销售收入净额/平均资产总额周转速度快，企业的营运能力强；指标低，说明收入不足，或资产闲置浪费。
➢总资产周转天数=计算期天数/总资产周转率➢已获利息倍数=（税前利润总额+利息支出）/利息支出➢总资产报酬率=（利润总额+利息支出）/平均资产总额三、综合偿债能力➢已获利息倍数=（税前利润总额+利息支出）/利息支出四、盈利能力➢主营业务净利润=（净利润/主营业务收入）*100%➢资产净利润=（净利润/平均总资产）*100%=主营业务净利润*总资产周转率➢净资产收益率=（净利润/平均净资产总额）*100%➢总资产报酬率=（利润总额+利息支出）/平均资产总额。
财务分析公式汇总
财务分析公式汇总一、财务分析概述财务分析是通过对企业的财务数据进行分析，评估企业的财务状况和经营绩效，为决策提供依据的一种方法。
在财务分析过程中，使用一系列的财务分析公式可以帮助我们更准确地了解企业的财务状况和经营情况。
本文将对常用的财务分析公式进行汇总和详细解释。
二、1. 资产负债表分析公式1.1 资产负债表总资产分析总资产周转率 = 销售收入 / 平均总资产固定资产周转率 = 销售收入 / 平均固定资产存货周转率 = 销售成本 / 平均存货应收账款周转率 = 信用销售收入 / 平均应收账款1.2 资产负债表负债分析负债率 = 总负债 / 总资产长期负债比率 = 长期负债 / 总资产资本化比率 = 长期负债 / (长期负债 + 股东权益)权益乘数 = 总资产 / 股东权益2. 利润表分析公式2.1 利润表利润分析毛利率 = (销售收入 - 销售成本) / 销售收入净利率 = 净利润 / 销售收入营运利润率 = 营业利润 / 销售收入税前利润率 = 税前利润 / 销售收入2.2 利润表盈利能力分析总资产收益率 = 净利润 / 平均总资产净资产收益率 = 净利润 / 平均股东权益销售净利率 = 净利润 / 销售收入3. 现金流量表分析公式3.1 现金流量表现金流量分析经营活动现金流量比率 = 经营活动现金流量净额 / 销售收入投资活动现金流量比率 = 投资活动现金流量净额 / 销售收入筹资活动现金流量比率 = 筹资活动现金流量净额 / 销售收入3.2 现金流量表偿债能力分析现金流量比率 = 经营活动现金流量净额 / 流动负债现金流量保障倍数 = 经营活动现金流量净额 / 利息支出4. 其他财务分析公式4.1 偿债能力分析流动比率 = 流动资产 / 流动负债速动比率 = (流动资产 - 存货) / 流动负债利息保障倍数 = 经营利润 / 利息支出4.2 运营能力分析应收账款周转天数 = 365 / 应收账款周转率存货周转天数 = 365 / 存货周转率固定资产周转天数 = 365 / 固定资产周转率4.3 盈利能力分析销售利润率 = 销售利润 / 销售收入净资产收益率 = 净利润 / 平均股东权益以上列举的财务分析公式仅为常用的公式，根据具体情况和需求，还可以结合其他财务指标进行综合分析。
企业财务报表分析公式完整版(建议财务人收藏)
企业财务报表分析公式完整版（建议财务人收藏！）会计人必备的企业报表分析公式大全！值得收藏~●一：偿债能力分析1、流动比率=流动资产/流动负债*100%。
指标越高，企业流动资产流转越快，偿还流动负债能力越强。
国际公认200%，我国150%较好。
2、速动比率=速动资产(流动资产-存货)/流动负债*100%。
国际标志比率100%我国90%左右。
3、资产负债率=负债总额/资产总额*100%。
指标越高负债程度高，经营风险大，能以较低的资金成本进行生产经营。
保守比率不高于50%，国际公认较好60%。
4、长期资产适合率=(所有者权益+长期负债)/(固定资产+长期投资)*100%●二：资本状况分析1、资本保值增值率=扣除客观因素后的年末所有者权益/年初所有者权益*100%，指标越高，资本保全情况越好，企业发展潜力越大，债权人利益越有保障。
2、资本积累率=本年所有者权益增长额/年初所有者权益*100%，指标越高，所有者权益增长越快，资本积累能力越强，保全情况好，持续发展能力越大。
●三：盈利能力分析1、主营业务毛利率=毛利(主营收入-主营成本)/主营业务收入*100%，介于20%-50%之间，一般相对合理稳定，流动性强的商品，毛利率低。
设计新颖的特殊商品(时装)毛利率高。
2、主营业务净利率=净利润/主营业务收入*100%，反映企业基本获利能力。
3、主营业务成本率=主营业务成本/主营业务收入*100%。
4、营业费用率=营业费用/主营业务收入*100%。
5、主营业务税金率=主营业务税金及附加/主营业务收入*100%。
6、资产净利率=税后净利/平均总资产*100%=主营业务净利率*总资产周转率。
指标高低于企业资产结构，经验管理水平有密切关系。
7、净资产收益率=净利润/平均所有者权益*100%。
反映投资者投资回报率，股东期望平均年度净资产收益率能超过12%8、不良资产比率=年末不良资总额/年末资产总额*100%9、资产损失比率=待处理资产损失净额/年末资产总额*100%10、固定资产成新率=平均固定资产净值/平均固定资产原值*100%11、流动比率=流动资产/流动负债*100%12、速动比率=速动资产/流动负债*100%13、资产负债率=负债总额/资产总额*100%14、长期资产适合率=(所有者权益+长期负债)/(固定资产+长期投资)*100%15、资本保值增值率=扣除客观因素后的年末所有者权益/年初所有者权益*100%16、资本积累率=本年所有者权益增长额/年初所有者权益*100%17、主营业务毛利率=毛利/主营业务收入*100%18、主营业务净利率=净利润/主营业务收入*100%19、主营业务成本率=主营业务成本/主营业务收入*100%20、营业费用率=营业费用/主营业务收入*100%21、主营业务税金率=主营业务税金及附加/主营业务收入*100%22、资产净利率=税后净利/平均总资产*100%=主营业务净利率*总资产周转率23、净资产收益率=净利润/平均所有者权益*100%24、管理费用率=管理费用/主营业务收入*100%25、财务费用率=财务费用/主营业务收入*100%26、成本、费用利润率=利润总额/(主营业务成本+期间费用)*100%27、销售收现比=销售收现/销售额28、营运指数=经营现金净流量/经营所得现金29、现金比率=现金余额/流动负债*100%30、现金流动负债比=经营活动净现金流量/流动负债*100%31、现金债务总额比=经营活动净现金流量/总负债*100%32、销售现金比率=经营现金净流量/销售额*100%33、应收帐款周转率(次数)=赊销收入净额/应收帐款平均余额34、应收帐款周转天数=天数/应收帐款周转次数=计算期天数*应收帐款平均余额/赊销收入净额销售收入净额=销售收入-现销收入-销售折扣与折让35、存货周转率=销售成本/平均存货36、存货周转天数=计算期天数/存货周转率37、流动资产周转次数(率)=销售收入净额/流动资产平均余额38、流动资产周转天数=计算期天数/流动资产周转次数39、总资产周转率=销售收入净额/平均资产总额40、总资产周转天数=计算期天数/总资产周转率41、已获利息倍数=(税前利润总额+利息支出)/利息支出42、总资产报酬率=(利润总额+利息支出)/平均资产总额四：营运能力分析1、应收帐款周转率(次数)=赊销收入净额/应收帐款平均余额，指标高说明收帐迅速，账龄期限短，减少企业收帐费用和坏账损失。
财务报表分析公式汇总
财务报表分析1、流动比率＝流动资产÷流动负债2、速动比率＝速动资产÷流动负债保守速动比率＝(现金＋短期证券＋应收票据＋应收账款净额)÷流动负债3、营业周期＝存货周转天数＋应收账款周转天数4、存货周转率(次数)＝销售成本÷平均存货其中：平均存货＝(存货年初数＋存货年末数)÷2存货周转天数＝360/存货周转率＝(平均存货×360)÷销售成本5、应收账款周转率(次)＝销售收入÷平均应收账款其中：销售收入为扣除折扣与折让后的净额；应收账款是未扣除坏账准备的金额应收账款周转天数＝360÷应收账款周转率＝(平均应收账款×360)÷销售收入净额6、流动资产周转率(次数)＝销售收入÷平均流动资产7、总资产周转率＝销售收入÷平均资产总额8也称举债经营比率)9、产权比率＝(负债总额÷股东权益)×100% (也称债务股权比率)10、有形净值债务率＝[负债总额÷(股东权益－无形资产净值)] ×100%11、已获利息倍数＝息税前利润÷利息费用长期债务与营运资金比率＝长期负债÷(流动资产－流动负债)12、销售净利率＝(净利润÷销售收入)×100%13、销售毛利率＝[ (销售收入－销售成本)÷销售收入]×100%14、资产净利率＝(净利润÷平均资产总额)×100%15、净资产收益率＝净利润÷平均净资产(或者年末净资产)×100%或者＝销售净利率×资产周转率×权益乘数16、权益乘数＝资产总额÷所有者权益总额＝1÷(1－资产负债率)＝1＋产权比率17、平均发行在外普通股股数＝∑ (发行在外的普通股数×发行在外的月份数)÷1218、每股收益＝净利润÷年末普通股分总数＝(净利润－优先股利)÷(年末股分总数－年末优先股数) 1920、每股股利＝股利总额÷年末普通股股分总数21、股票获利率＝普通股每股股利÷普通股每股市价2223、股利支付率＝(每股股利÷每股净收益)×100%股利保障倍数＝股利支付率的倒数24、留存盈利比率＝(净利润－全部股利)÷净利润×100%25也称每股账面价值或者每股权益)26、现金到期债务比＝经营现金净流入÷本期到期的债务(指本期到期的长期债务与本期对付票据)现金流动负债比＝经营现金净流入÷流动负债现金债务总额比＝经营现金净流入÷债务总额(计算公司最大的负债能力)27、销售现金比率＝经营现金净流入÷销售额每股营业现金净流量＝经营现金净流入÷普通股数全部资产现金回收率＝经营现金净流入÷全部资产×100%28、现金满足投资比＝近 5 年经营活动现金净流入÷近 5 年资本支出、存货增加、现金股利之和现金股利保障倍数＝每股营业现金净流入÷每股现金股利29、净收益营运指数＝经营净收益÷净收益＝(净收益－非经营收益)÷净收益现金营运指数＝经营现金净流量÷经营所得现金(经营所得现金＝经营)财务预测与计划30、外部融资额＝(资产销售百分比－负债销售百分比)×新增销售额－销售净利率×计划销售额×(1－股利支付率)31、销售增长率＝新增额÷基期额或者＝(计划额÷基期额)－132、新增销售额＝销售增长率×基期销售额33、外部融资销售增长比＝资产销售百分比－负债销售百分比－销售净利率×[(1＋增长率)÷增长率]×(1－股利支付率)34、可持续增长率＝股东权益增长率＝股东权益本期增加额÷期初股东权益＝销售净利率×总资产周转率×收益留存率×期初权益期末总资产乘数或者＝权益净利率×收益留存率÷(1－权益净利率×收益留存率)财务估价(P－现值 i－利率 I－利息 S－终值 n—时间 r—名义利率 m－每年复利次数)35、复利终值复利现值36、普通年金终值：或者37、年偿债基金：或者 A＝S (A/S，i，n)(36 与 37 系数互为倒数)38、普通年金现值：或者 P＝A (P/A，i，n)39、投资回收额：或者 A＝P (A/P，i，n)(38 与 39 系数互为倒数)40、即付年金的终值：或者 S＝A[ (S/A，i，n＋1)－1]41、即付年金的现值：或者 P＝A[ (P/A，i，n－1)＋1]42、递延年金现值：第一种方法：第二种方法：43、永续年金现值：44、名义利率与实际利率的换算：45、债券价值：分期付息，到期还本： PV＝利息年金现值＋本金复利现值纯贴现债券价值 PV＝面值÷(1＋必要报酬率) n (面值到期一次还本付息的按本利和支付)平息债券 PV＝I/M×(P/A，i/M，M×N)＋本金(P/S，i/M，M×N)(M 为年付息次数， N 为年数)永久债券46、债券到期收益率＝或者(V－股票价值 P－市价 g－增长率 D－股利 R－预期报酬率 Rs－必要报酬率 t－第几年股利)47、股票普通模式：零成长股票：固定成长：48、总报酬率＝股利收益率＋资本利得收益率或者49、期望值：50、方差：标准差：变异系数＝标准差÷期望值好(1026113402) 2022-9-25 10:23:0651、证券组合的预期报酬率＝Σ(某种证券预期报酬率×该种证券在全部金额中的比重)即：m－证券种类 Aj－某证券在投资总额中的比例；－j 种与 k 种证券报酬率的协方差－j 种与 k 种报酬率之间的预期相关系数 Q－某种证券的标准差证券组合的标准差：52、总期望报酬率＝Q×风险组合期望报酬率＋(1－Q)×无风险利率总标准差＝Q×风险组合的标准差53、资本资产定价模型：① COV 为协方差，其它同上②直线回归法③直接计算法54、证券市场线：个股要求收益率投资管理55、贴现指标：净现值＝现金流入现值－现金流浮现值现值指数＝现金流入现值÷现金流浮现值内含报酬率：每年流量相等时用“年金法”，不等时用“逐步测试法”56、非贴现指标：回收期不等或者分几年投入＝n＋n 年未回收额/n＋1 年现金流出量会计收益率＝(年均净收益÷原始投资额)×100%57、投资人要求的收益率 (资本成本) ＝债务比重×利率× (1－所得税) ＋所有者权益比重×权益成本58、固定平均年成本＝(原值＋运行成本－残值) /使用年限(不考虑时间价值)或者＝(原值＋运行成本现值之和－残值现值) /年金现值系数(考虑时间价值)59、营业现金流量＝营业收入－付现成本－所得税(根据定义)＝税后净利润＋折旧(根据年末营业成果) ＝(收入－付现成本)×(1－所得税率)＋折旧×税率(根据所得税对收入和折旧的影响)60、调整现金流量法：(α－肯定当量)61、风险调整折现率法：投资者要求的收益率＝无风险报酬率＋β×(市场平均报酬率－无风险报酬率)(β—贝他系数)项目要求的收益率＝无风险报酬率＋项目的β×(市场平均报酬率－无风险报酬率)62、净现值＝实体现金流量/实体加权平均成本－原始投资净现值＝股东现金流量/股东要求的收益率－股东投资63、β 权益＝β 资产×(1＋负债/权益)β 资产＝β 权益÷(1＋负债/权益)流动资金管理64、现金返回线 H＝3R－2L (上限＝3×现金返回线－2×下限)65、收益增加＝销量增加×单位边际贡献66、应收账款应计利息＝日销售额×平均收现期×变动成本率×资本成本平均余额＝日销售额×平均收现期占用资金＝平均余额×变动成本率67、折扣成本增加＝(新销售水平×新折扣率－旧销售水平×旧折扣率)×享受折扣的顾客比例68、定货成本＝定货固定成本＋年需要量/每次进货量×定货变动成本取得成本＝定货成本＋购置成本储存成本＝固定成本＋单位变动成本×每次进货量/2存货总成本＝取得成本＋储存成本＋缺货成本 TC＝TCa＋TCc＋TCs(K－每次定货成本 D－总需量 Kc－单位储存成本 N－定货次数 U－单价 p－日送货量 d－日耗用量)69、经济定货量总成本最佳定货次数经济定货量占用资金最佳定货周期陆续进货的经济定货量总成本经济定货量占用资金＝70、再定货点(R)＝交货时间(L)×平均日需求量(d)＋保险储备(B) R＝L×d ＋B (Ku－单位缺货成本； S－一次定货缺货量； N－年定货次数； Kc－单位存货成本)保险储备总成本＝缺货成本＋保险储备成本＝单位缺货成本×缺货量×年定货次数＋保险储备×单位存货成本即： TC (S、B)＝Ku ×S × N ＋ B × Kc筹资管理72、实际利率(短期借款)＝名义利率/ (1－补偿性余额比率)或者＝利息/实际可用借款额73、可转换债券转换比例＝债券面值÷转换价格股利分配74、发放股票股利后的每股收益(市价)＝发放前每股收益(市价)÷(1＋股票股利发放率)资本成本和资本结构通用模式：资本成本＝资金占用费/筹资金额×(1－筹集费率)75、银行借款成本：(K1－银行借款成本； I－年利息； L－筹资总额； T－所得税税率； R1－借款利率； F1－筹资费率)考虑时间价值的税前成本(K)：(P－本金)税后成本(K1)：(K1)＝K×(1－T)好(1026113402) 2022-9-25 10:23:37债券成本：76. (Kb－债券成本； I－年利息； T－所得税率； Rb –债券利率； B－筹资额(按发行价格)； Fb－筹资费率) 考虑时间价值的税前成本(K)：(P－面值)税后成本(Kb)(Kb)＝K×(1－T)留存收益成本：第一种方法：股利增长模型：第二种方法：资本资产定价模型：第三种方法：风险溢价法：(Kb－债务成本； RPc －风险溢价)78、普通股成本：(式中： D1—第 1 年股利； P0—市价； g—年增长率)优先股成本＝年股息率/ (1－筹资费率)79、筹资突破点＝可用某一特定成本筹集到的资金额÷该种资金在资本结构中所占的比重80、加权平均资金成本：(Kw 为加权平均资金成本； Wj 为第 j 种资金占总资金的比重； Kj 为第 j 种资金的成本 )81、筹资突破点＝可用某一特定成本筹集到的某种资金额/该种资金所占比重82、 (p－单价 V－单位变动成本 F－总固定成本 S－销售额 VC－总变动成本 Q－销售量 N－普通股数) 经营杠杆：公式一：公式二：财务杠杆：或者(D—优先股息； T—所得税率)83、(EPS－每股收益； SF－偿债基金； D－优先股息； VEPS－每股自由收益)每股收益无差别点：或者：每股自由收益无差别点：当 EBIT 大于无差别点时，负债筹资有利；当EBIT 小于无差别点时，普通股筹资有利。
财务分析公式汇总
财务分析公式汇总在财务分析中，使用一系列的公式可以帮助我们评估和分析企业的财务状况和经营绩效。
下面是一些常用的财务分析公式的汇总，以帮助您更好地理解和运用这些公式。
1. 资产负债表分析公式- 流动比率 = 流动资产 / 流动负债- 速动比率 = (流动资产 - 存货) / 流动负债- 资产负债率 = 负债总额 / 总资产- 长期负债比率 = 长期负债 / 总资产- 所有者权益比率 = 所有者权益 / 总资产2. 利润表分析公式- 毛利率 = (销售收入 - 销售成本) / 销售收入- 净利润率 = 净利润 / 销售收入- 营业利润率 = 营业利润 / 销售收入- 总资产利润率 = 净利润 / 总资产- 每股收益 = 净利润 / 发行股数3. 现金流量表分析公式- 现金比率 = 现金及现金等价物 / 流动负债- 现金流动比率 = 经营活动现金流量净额 / 流动负债- 现金流量比率 = 经营活动现金流量净额 / 负债总额- 现金收入比率 = 经营活动现金流量净额 / 销售收入- 现金再投资比率 = 现金流量净额 / 净利润4. 盈利能力分析公式- 总资产收益率 = 净利润 / 总资产- 净资产收益率 = 净利润 / 所有者权益- 股东权益收益率 = 净利润 / 股东权益- 资本回报率 = (净利润 + 利息支出) / 股东权益- 销售净利率 = 净利润 / 销售收入5. 偿债能力分析公式- 利息保障倍数 = (营业利润 + 利息费用) / 利息费用- 流动负债比率 = 流动负债 / 总资产- 速动负债比率 = (流动负债 - 存货) / 总资产- 利息负债比率 = 利息费用 / 总债务- 现金流量债务比 = 经营活动现金流量净额 / 总债务以上仅是一些常用的财务分析公式，根据实际情况，您可以选择适合您企业的公式进行分析。
财务分析是评估企业财务状况和经营绩效的重要工具，但需要结合具体的行业和市场情况进行综合分析，以得出更准确的结论。
财务报表分析公式(完整版)
财务报表分析公式（完整版）偿债能力分析1、流动比率=流动资产/流动负债*100%。
指标越高，企业流动资产流转越快，偿还流动负债能力越强。
国际公认200%，我国150%较好。
2、速动比率=速动资产(流动资产-存货)/流动负债*100%。
国际标志比率100%我国90%左右。
3、资产负债率=负债总额/资产总额*100%。
指标越高负债程度高，经营风险大，能以较低的资金成本进行生产经营。
保守比率不高于50%，国际公认较好60%。
4、长期资产适合率=(所有者权益+长期负债)/(固定资产+长期投资)*100%▪资本状况分析▪1、资本保值增值率=扣除客观因素后的年末所有者权益/年初所有者权益*100%，指标越高，资本保全情况越好，企业发展潜力越大，债权人利益越有保障。
2、资本积累率=本年所有者权益增长额/年初所有者权益*100%，指标越高，所有者权益增长越快，资本积累能力越强，保全情况好，持续发展能力越大。
▪盈利能力分析▪1、主营业务毛利率=毛利(主营收入-主营成本)/主营业务收入*100%，介于20%-50%之间，一般相对合理稳定，流动性强的商品，毛利率低。
设计新颖的特殊商品(时装)毛利率高。
2、主营业务净利率=净利润/主营业务收入*100%，反映企业基本获利能力。
3、主营业务成本率=主营业务成本/主营业务收入*100%。
4、营业费用率=营业费用/主营业务收入*100%。
5、主营业务税金率=主营业务税金及附加/主营业务收入*100%。
6、资产净利率=税后净利/平均总资产*100%=主营业务净利率*总资产周转率。
指标高低于企业资产结构，经验管理水平有密切关系。
7、净资产收益率=净利润/平均所有者权益*100%。
反映投资者投资回报率，股东期望平均年度净资产收益率能超过12%8、不良资产比率=年末不良资总额/年末资产总额*100%9、资产损失比率=待处理资产损失净额/年末资产总额*100%10、固定资产成新率=平均固定资产净值/平均固定资产原值*100%11、流动比率=流动资产/流动负债*100%12、速动比率=速动资产/流动负债*100%13、资产负债率=负债总额/资产总额*100%14、长期资产适合率=(所有者权益+长期负债)/(固定资产+长期投资)*100%15、资本保值增值率=扣除客观因素后的年末所有者权益/年初所有者权益*100%16、资本积累率=本年所有者权益增长额/年初所有者权益*100%17、主营业务毛利率=毛利/主营业务收入*100%18、主营业务净利率=净利润/主营业务收入*100%19、主营业务成本率=主营业务成本/主营业务收入*100%20、营业费用率=营业费用/主营业务收入*100%21、主营业务税金率=主营业务税金及附加/主营业务收入*100%22、资产净利率=税后净利/平均总资产*100%=主营业务净利率*总资产周转率23、净资产收益率=净利润/平均所有者权益*100%24、管理费用率=管理费用/主营业务收入*100%25、财务费用率=财务费用/主营业务收入*100%26、成本、费用利润率=利润总额/(主营业务成本+期间费用)*100%27、销售收现比=销售收现/销售额28、营运指数=经营现金净流量/经营所得现金29、现金比率=现金余额/流动负债*100%30、现金流动负债比=经营活动净现金流量/流动负债*100%31、现金债务总额比=经营活动净现金流量/总负债*100%32、销售现金比率=经营现金净流量/销售额*100%33、应收帐款周转率(次数)=赊销收入净额/应收帐款平均余额34、应收帐款周转天数=天数/应收帐款周转次数=计算期天数*应收帐款平均余额/赊销收入净额销售收入净额=销售收入-现销收入-销售折扣与折让35、存货周转率=销售成本/平均存货36、存货周转天数=计算期天数/存货周转率37、流动资产周转次数(率)=销售收入净额/流动资产平均余额38、流动资产周转天数=计算期天数/流动资产周转次数39、总资产周转率=销售收入净额/平均资产总额40、总资产周转天数=计算期天数/总资产周转率41、已获利息倍数=(税前利润总额+利息支出)/利息支出42、总资产报酬率=(利润总额+利息支出)/平均资产总额4▪营运能力分析▪1、应收帐款周转率(次数)=赊销收入净额/应收帐款平均余额，指标高说明收帐迅速，账龄期限短，减少企业收帐费用和坏账损失。
2024年财务管理公式
1.资产负债表公式：
-总资产=负债+所有者权益
-资产负债差异=总资产-负债
2.利润表公式：
-总收入=销售收入+其他收入
-总成本=销售成本+管理成本+财务费用
-净利润=总收入-总成本-税收
3.现金流量表公式：
-经营活动现金流=销售收入-销售成本-管理成本-税收+资本回报-投资活动现金流=投资购买-投资收益
-融资活动现金流=债务发行-债务偿还
4.财务指标公式：
-资产回报率=净利润/总资产
-营业利润率=净利润/销售收入
-销售净利率=净利润/销售收入
-总资产周转率=销售收入/总资产
-应收账款周转率=销售收入/应收账款
5.财务健康指标公式：
-速动比率=(流动资产-存货)/流动负债
-产权比率=所有者权益/总资本
-资本结构比率=长期负债/总资本
-现金比率=现金/流动负债
6.资本预算公式：
-净现值=初始投资+现金流量/(1+折现率)的期望年数
-内部收益率=投资回报率-折现率
-投资回收期=初始投资/年净现金流
以上是一些在2004年财务管理中使用的公式，这些公式能够帮助评估公司的财务状况及经营状况，并为制定战略决策提供依据。
需要注意的是，不同行业和公司的财务管理公式可能会有所差异。
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1.营运资本=流动资产-流动负债=长期资本-长期资产
营运资本配置比率=营运资本/流动资产=(流动资产-流动负债)/流动资产=1-(1/ 流动比率)
流动比率=流动资产/流动负债=1/(1-营运资本配置比率)
2.速动比率=速动资产/流动负债
(1)速动资产=流动资产-存货-预付款项-一年内到期的非流动资产-其它流
动资产等(回答了什么不是速动资产) ，这是一个角度;(2)速动资产包括货币资金、交易性金融资产、应收账款、应收票据和其它应收款 (回答了什么是速动资产 )，这又是一个角度。
3.现金比率=(货币资金+交易性金融资产)/流动负债
(比速动比率更近一步，直接用可以直接偿债的现金来做份子，因为速动比率的可靠与否要取决于应收账款的实现程度。
)
4.现金流量比率=经营活动现金流量净额/流动负债
关于影响短期偿债能力的表外因素(时常出选择题) ，其中增强短期偿债能
力的有三条：(1)可动用的银行贷款指标(2)可以很快变现的非流动资产(3)偿债能力的声誉。
而降低短期偿债能力的有两条(1)与担保有关的或者有负债(2)经营租赁合同中的承诺付款。
1. 总债务存量比率关系
资产负债率=负债总额/资产总额
产权比率=负债总额/股东权益总额
权益乘数=资产总额/股东权益总额
长期资本负债率=非流动负债/(非流动负债+股东权益)
信仰提示：非流动负债(或者称长期负债)与股东权益的比率关系称为资本结构，这也是注会财管教材第十章的主题，实际上，国际知名的财管教科书《公司理财》 (罗森著)中的资本结构是负债总额与股东权益总额的比率，考哪门课，看哪本书，参加国内注会考试的我们还是用长期负债与股东权益的比率来表示资本结构为好。
2.总债务流量比率关系
利息保障倍数=息税前利润/利息费用=(净利润+利息费用+所得税费用)/利息费用
(1)息税前利润(EBIT)顾名思义，是指没有扣除利息和所得税之前的利
润。
(2)长期债务之本金暂不需要偿还，但利息却必须要还，按时还利息是让债务人相信届时你可以还本金的前提，故，利息保障倍数本身是可以衡量长期偿债能力的。
下面的指标与此类同。
现金流量利息保障倍数=经营活动现金净流量/利息费用
与利息保障倍数相似，现金流量利息保障倍数是以现金为基础的利息保
障倍数，它比以利润为基础的利息保障倍数更为可靠。
现金流量债务比=经营活动现金流量净额/债务总额
此处债务总额依然是期末数，因为需要偿还的是债务的期末金额。
关于影响长期偿债能力的其他因素，主要是三条，都是降低长期偿债能力的，包括(1)长期租赁(普通是指未体现在资产负债表中的经营租赁)(2)债务担保(3)未决诉讼。
1.应收帐款周转次数(率)=销售收入/应收帐款
应收帐款周转天数(周期)=365/应收帐款周转次数
应收帐款与收入比=应收帐款/销售收入
注意：
(1)应收账款通常是广义的，应包含应收票据，注会财管考试时题目普通会指明，按照题目要求计算即可。
(2)应收账款周转不是越快越好，也不是越慢越好，要综合考虑销售方式(赊销还是现销)、信用政策(赊销期)等因素。
(3)使用平均数比使用期末数可靠。
(4)销售、应收账款、现金应该同步增加才正常，如果应收账款增加但现金存量和经营活动现金流量反而减少，则是销售出了严重问题。
2.存货周转率=销售收入(或者销售成本)/存货
存货周转天数=365/存货周转次数
存货与收入比=存货/销售收入
注意：使用销售收入还是销售成本，要看我们的目的是什么。
如果是为了评估存货的变现能力，就采用销售收入;如果是为了评估存货管理的业绩，则应采用销售成本。
最佳存货水平问题请参见财管教材第 19 章《营运资本投资》，存货周转不是越快越好，也不是越慢越好。
(与应收账款结合来理解)
3.流动资产周转次数(率)=销售收入/流动资产
流动资产周转天数=365/流动资产周转率
流动资产与收入比=流动资产/销售收入
注意：流动资产周转是越快越好的，周转越快才干用至少的资金来支持更多的交易。
4.营运资本周转次数(率)=销售收入/净营运资本
营运资本周转天数=365/营运资本周转率
营运资本与收入比=营运资本/销售收入
5.非流动资产周转次数(率)=销售收入/非流动资产
非流动资产周天数=365/非流动资产周转率
非流动资产与收入比=非流动资产/销售收入
6.总资产周转次数(率)=销售收入/总资产
总资产周天数=365/总资产周转率
总资产与收入比=总资产/销售收入
销售净利率=净利润/销售收入
总资产净利率=净利润/总资产=(净利润/销售收入)*(销售收入/总资产)=销售净利率*总资产周转次数
权益净利率=净利润/股东权益
=(净利润/销售收入)*(销售收入/总资产)*(总资产/股东权益)
=销售净利率*总资产周转次数*权益乘数
信仰提示：总资产周转次数和总资产周转率是一回事。
1.市盈率=每股市价/每股收益
每股收益=普通股股东净利润/流通在外普通股加权平均股数
2.市净率=每股市价/每股净资产
每股净资产=普通股股东权益/流通在外普通股加权平均股数
3.市销率=每股市价/每股销售收入，市销率也叫“收入乘数”。
每股销售收入=销售收入/流通在外普通股加权平均股数。