证券
证券市场的名词解释
证券市场的名词解释
证券市场是指通过公开交易来买卖证券的场所,是证券发行和交易的场所,
也是金融资源配置和优化的主要途径之一。
证券市场的名词解释如下:
1. 证券:指具有一定权利和义务,可以在市场上进行交易的物品,例如股票、债券、期货、期权等。
2. 证券发行:指将证券出售给投资者的行为,包括公司发行股票、政府发行债券等。
3. 证券市场:指证券的买卖交易场所,包括交易所、经纪人等。
4. 证券市场监管:指对证券市场进行监管和执法的行为,包括证券监管机构、证券公司等。
5. 证券市场风险:指证券市场上的各种风险,包括市场风险、信用风险、操作风险等。
6. 证券市场波动:指证券市场上股票价格的短期波动,包括波动率、波动幅度等。
7. 证券市场国际化:指证券市场在全球范围内的分布和交易,包括国际化程度、国际化市场等。
8. 证券市场投资组合:指投资者通过各种方式来分散投资风险,以达到合理配置资产的目的。
拓展:
证券市场的发展对于整个金融体系的稳定和可持续发展至关重要。
证券市场的健康发展需要各方面的共同努力,包括政府、监管机构、证券公司、投资者等。
政府应该加强对证券市场的监管,确保市场的公平、公正和透明,保护投资者的合法权益。
监管机构应该建立完善的法规制度,规范证券市场的行为,保障市场的正常运转。
证券公司应该提高风险管理水平,加强市场监管能力,保证市场的稳健发展。
投资者应该增强风险意识,理性投资,不要盲目跟风,确保自身的资产安全。
只有加强各方面的合作,推动证券市场的健康发展,才能实现金融体系的可持续发展。
证券基础知识
第四， 证券的风险性。是指证券持有者面临 着预期投资收益不能实现，甚至使本金也受 到损失的可能。
五、有价证券的基本功能
第一，筹资功能，即为经济的发展筹措资本。 第二， 配置资本的功能，即通过有价证券
的发行与交易，按利润最大化的要求对资本 进行分配。
二十一、公债的特性
1、安全性高 2、流通性强 3、收益稳定 4、免税待遇
二十二、投资基金的概念
投资基金是指一种利益共存、风险共担的集 合证券投资方式，即通过发行基金单位，集 中投资者的资金，由基金托管人托管，有基 金管理人管理和运用资金，从事股票、债券 等金融工具投资，并将投资收益按基金投资 者的投资比例进行分配的一种间接投资方式。
（二） 托管费：是指基金托管人为基金提供服务而向基金收取 的费用。
（三） 运作费：包括支付注册会计师费、律师费、召开年会费 用、中期和年度报告的印刷制作费以及买卖有价证券的手续费 等。
（四） 宣传费用：是指基金支付广告费、宣传品支出、公开说 明书和年报中报的印刷制作费、销售人员佣金、股票经纪人及 财务顾问的佣金等营销费用。
二是书面特征，即必须采取书面形式或与书 面形式有同等效力的形式，并且必须按照特 定的格式进行书写或制作，载明有关法规规 定的全部必要事项。
四、有价证券的特征
第一， 证券的产权性。拥有证券就意味着财 产的占有、使用、收益和处置的权利。
第二， 证券的收益性。证券的收益性是指持 有证券本身可以获得一定数额的收益，这是 投资者转让资本使用权的回报。
十一、股票的性质
股票是一种有价证券。 股票是一种要式证券，股票应记载一定的事项，其内容
应全面真实，这些事项往往通过法律形式加以规定。 股票是一种证权证券，证权证券是指证券是权利的一种
名词解释 证券
证券名词解释证券是指各类记载并代表一定权利的法律凭证，用以证明持有人有权依其所持凭证记载的内容而取得应有的权益。
下面是本店铺为大家精心编写的4篇《证券名词解释》，供大家借鉴与参考，希望对大家有所帮助。
《证券名词解释》篇1证券是指各类记载并代表一定权利的法律凭证，用以证明持有人有权依其所持凭证记载的内容而取得应有的权益。
证券持有人可以依据证券所代表的权利享受相应的利益，包括股票、债券、期货、期权等。
证券是金融市场中最为重要的概念之一，是各类金融产品的基础。
证券市场是金融市场的重要组成部分，包括股票市场、债券市场、基金市场等。
证券市场的发展对于促进社会资源的配置、推动经济发展具有重要的作用。
证券的发行与交易是证券市场的核心。
证券发行是指企业或政府通过发行证券来筹集资金，用于投资或资金周转。
证券交易是指投资者在证券市场上买卖证券，以获取投资回报。
证券市场的健康发展需要依靠监管机构的监管和法律法规的规范。
各国政府和监管机构对证券市场的监管力度不断加强，通过完善法律法规、加强市场监管、打击市场操纵等行为，保障证券市场的公平、公正和透明。
《证券名词解释》篇2证券是指各类记载并代表一定权利的法律凭证的统称，用以证明持券人有权依其所持证券记载的内容而取得应有的权益。
证券是商品经济和社会化大生产发展的产物，其含义非常广泛。
从法律意义上说，证券是指各类记载并代表一定权利的法律凭证的统称，用以证明持券人有权依其所持证券记载的内容而取得应有的权益。
从一般意义上来说，证券是指用以证明或设定权利所做成的书面凭证，它表明证券持有人或第三者有权取得该证券拥有的特定权益，或证明其曾经发生过的行为。
有价证券是指标有票面金额，用于证明持有人或该证券指定的特定主体对特定财产拥有所有权或债权的凭证。
有价证券是虚拟资本的一种形式，它本身没价值，但有价格。
有价证券按其所表明的财产权利的不同性质，可分为三类：商品证券、货币证券及资本证券。
证券发行是指发行人以筹集资金为目的，以同一条件向不特定的投资者募集资金并交付证券的行为。
证券的基本常识
04
期货与期权ຫໍສະໝຸດ 期货的定义与特点定义
期货是一种标准化的合约，其标的资产、交易规 格等都由交易所规定。期货合约可以在未来某一 特定日期或该日之前的任何时间，按照约定的价 格进行买卖。
高杠杆
期货交易通常采用保证金制度，投资者只需支付 一定比例的保证金即可进行交易，具有高杠杆的 特点。
标准化
期货合约的规格、质量、数量等都由交易所规定 ，买卖双方不需要对标的资产进行具体协商。
股票的交易与投资策略
交易方式
风险管理
股票可以通过证券交易所进行买卖， 也可以通过证券经纪商进行场外交易。
投资者应充分了解股票市场的风险， 制定合理的投资组合和风险管理策略， 以降低投资风险。
投资策略
投资者可以根据自身风险承受能力和 投资目标选择不同的投资策略，如长 期持有、短期交易、价值投资等。
03
债券
债券的定义与特点
定义
债券是发行人发行的一种债务证券，承诺在未来的特定日期支付固定的利息并 偿还本金。
特点
债券是固定收益证券，其收益相对稳定；债券的风险取决于发行人的信用状况 和偿债能力；债券的流动性较好，可以通过二级市场进行买卖。
债券的种类与划分
按发行主体划分
政府债券、金融债券、公司债券等。
法律法规遵守
遵守相关法律法规，避免投资违规行为。
证券投资的法律法规与监管
证券法
规范证券发行、交易、监管等方面的法律。
证券投资基金法
规范证券投资基金的设立、运作、监管等方 面的法律。
公司法
规范公司设立、管理、终止等方面的法律。
证券市场监管条例
规范证券市场监管行为的行政法规。
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证券基础知识
证券投资学证券投资分析属于证券投资学的一个分支，证券投资学包括：证券类型、证券交易、证券市场、证券分析等等。
第一章．证券及证券市场证券是指各类记载并代表一定权利的法律凭证。
它用以证明持有人有权依其所持凭证记载的内容而取得应有的权益。
有价证券是指标有票面金额，用于证明持有人或该证券指定的特定主体对特定财产拥有所有权或债权的凭证。
1.证券的分类按性质不同①证据证券：只是单纯地证明事实的文件eg:信用证，证据等②凭证证券：指认定持证人是某种私权的合法权利者，证明持证人所履行的义务有效的文件。
eg:存款单，借据，收据，定期存款存折等。
③有价证券：一种具有一定票面金额，证明持券人有权按期取得一定收入，并可自由转让和买卖的所有权或债权证书。
2.有价证券的分类按体现内容①货币证券：指可以用来代替货币使用的有价证券，是商业信用工具。
eg：期票，汇票，支票，本票等。
包括商业证券和银行证券。
②资本证券：指把资本投入企业或把资本贷给企业或国家的一种证书。
eg：股权证券，债权证券。
资本证券是有价证券的主要形式。
③货物证券：商品证券，指对货物有提取权的证明，它证明证券持有人可以凭单提取单据上所列明的货物。
e g：栈单，运货证书，提货单等。
按发行主体①政府证券②金融证券③公司证券按上市与否①上市证券②非上市证券凭证式国债、电子式储蓄国债、普通开放式基金份额和非上市公众公司的股票属于非上市证券。
按募集方式分①公墓证券②私募证券按证券所代表的权利性质分：股票、债券和其他证券（基金、证券衍生品）股票和债券是证券市场两个最基本和最主要的品种1.证券市场的发展：1602年，荷兰的阿姆斯特丹成立了世界上第一个股票交易所1773英国的第一家证券交易所在伦敦柴思胡同的乔纳森咖啡馆成立1790年成立了美国第一个证券交易所——费城证券交易所中国最早出现的股票是外商股票，最早出现的证券交易机构也是由外商开办的上海股份公所和上海众业公所1872年设立的轮船招商局是我国第一家股份制企业1918年夏天成立的北平证券交易所是中国人自己创办的第一家证券交易所1987年9月，中国第一家专业证券公司——深圳特区证券公司成立1988年，为适应国库券转让在全国范围内的推广，中国人民银行下拨资金，在各省组建了33家证券公司1990年12月19日：新中国第一家证券交易所――上海证券交易所1991年7月3日：深圳证券交易所1992年10月，国务院证券管理委员会（国务院证券委）和中国证监会成立1998年4月，国务院证券委撤销，中国证监会成为全国证券、期货市场的监管部门1998年12月29日通过：《中华人民共和国证券法》1999年7月1日开始实施2003年10月28日通过：《中华人民共和国证券投资基金法》2004年6月1日开始实施1982年1月，中国国际信托投资公司在日本债券市场发行了100亿日元的私募债券，这是我国国内机构首次在境外发行外币债券1984年11月，中国银行在东京公开发行200亿日元债券，标志着中国正式进入国际债券市场1993年9月，财政部首次在日本发行了300亿日元债券，标志着我国主权外债发行的正式起步1982年，日本野村证券成为第一家在中国设立代表处的海外证券公司1995年5月，中国建设银行、美国摩根士丹利国际公司等5家中外机构共同组建了中国国际金融有限公司，成为我国首个中外合资证券公司2003年5月27日，瑞士银行成为首家获批的合格境外机构投资者（QFII）2.证券市场的分类按交易对象分①股票市场②债券市场③基金市场按组织形式分①场内市场②场外市场按证券市场功能分①证券发行市场②证券交易市场还可根据上市公司规模、监管要求等差异，分为主板市场、二板市场（创业板或高新企业板）3.证券市场的参与者①证券市场主体：证券发行者；证券投资者*证券投资者包括机构投资者和个人投资者机构投资者主要有政府机构、金融机构、企业和事业法人及各类基金等。
证券公司一些基础知识
证券公司一些基础知识
证券公司是指从事证券市场交易、发行、承销、经纪、投资咨询等业务的金融机构。
1. 主要业务：证券公司的主要业务包括股票交易、债券交易、基金业务等。
其中，股票交易是证券公司的核心业务，包括代理股票买卖、融资融券、配股认购、股票质押交易等。
债券交易主要包括债券发行、债券承销、债券买卖等。
2. 经营资格：证券公司需要经过中国证券监督管理委员会（简称证监会）的审批，取得相应的营业执照和相应的业务资格。
证券公司需要满足一定的净资本要求，并且在经营过程中需要遵守相关的法律法规。
3. 业务结构：证券公司一般由营业部、投资银行部、资产管理部等多个职能部门组成。
营业部主要负责证券交易业务，包括股票、债券等的交易。
投资银行部负责股票发行、承销等业务。
资产管理部负责管理证券公司自有资金和客户资产，进行投资和产品创新等。
4. 风险管理：证券公司需要建立完善的风险管理体系，包括市场风险管理、信用风险管理、流动性风险管理等。
风险管理是证券公司的重要任务之一，其目的是防范和控制各类风险，确保公司的稳健经营。
5. 监管要求：证券公司受到证监会和其他金融监管机构的监管和监督。
证监会负责对证券公司的业务行为、财务状况和风险
管理情况进行监管。
证券公司需要按照监管要求，定期披露财务报告、经营情况等信息，接受监管机构的检查和审计。
总之，证券公司是金融市场中的重要参与者，通过开展各类证券业务，为投资者提供交易、投资和融资等服务，同时需要严格遵守监管要求，确保市场的公平、公正、透明运行。
证券名词解释
名词解释导论1.金融投资以金融资产为投资对象的投资活动，在金融投资中还有直接投资和间接投资P22.直接投资投资者以购买股票、债券、商业票据等形式进行金融投资。
P23.间接投资投资者将资金存入商业银行或其他金融机构，以储蓄存款或企业存款、机构存款的形式存在时间接投资。
P24.证券投资个人或法人对有价证券的购买行为，这种行为会使投资者在证券持有期内获得与其所承担的风险相称的收益。
P3第一章：证券投资要素1.股票是股份公司发给股东以证明其投资份额并对公司拥有相应的财产所有权的证书P142.债券指依照法定程序发行，约定在一定期限内还本付息的有价证券。
P253．证券投资基金是一种利益共享、风险共担的集合证券投资方式，即通过发行基金份额集中投资者的资金，形成独立财产，由基金托管人托管，由基金管理人管理和运作，以组合投资方式进行证券投资，所得收益按出资比例由投资者分享的投资工具。
P304.证券中介机构指为证券市场参与者（如发行者、投资者）提供相关服务的专职机构。
P39第二章：1.公募发行又称公开发行，指发行人向不特定的社会公众投资者发售证券的行为。
P542.增资发行指股份公司上市后为达到增加资本家的目的而发行股票的行为。
P573.超额配售选择权俗称绿鞋，指发行人授权主承销商的一项选择权，后的授权的主承销商同一发行价格超额配售不超过包销数额15%的股份，即主承销商按不超过包销数额115%的股份向投资者发售。
P634.注册制奉行公开管理原则，实质上是一种发行公司的财务公布制度，要求发行证券的公司提供关于证券发行本身以及同证券发行有关的一切信息。
P88第三章：1.指令驱动又称委托驱动、订单驱动，在竞价市场中，证券交易价格由买卖双方的委托指令共同驱动形成，即投资者将自己的交易意愿以委托指令的方式委托给证券经纪商，证券经纪商持委托指令进入市场，以买卖双方报价为基础进行撮合产生成交价。
P1022.报价驱动又称做市商方式，报价驱动方式下的证券交易价格由一家伙多家做市商给出，做市商根据市场的供求关系和自身的实力报出证券的买卖双方价格，做市商在其所报出的价位上接受投资者的买卖要求，以其自身的资金或证券和投资者进行交易，做市商的收益来自买卖证券的差价。
证券基本概念
证券基本概念证券是用来证明票据持有人享有的某种特定权益的凭证。
如股票、债券、本票、汇票、支票、保险单、存款单、借据、提货单等各种票证单据差不多上证券。
按其性质不同，证券能够分为有价证券和凭证证券两大类。
有价证券又可分为以下三种：（1）资本证券，如股票、债券等；（2）货币证券，包括银行券、票据、支票等；（3）财物证券，如货运单、提单、栈单等。
凭证证券则为无价证券包括存款单、借据、收据等。
有价证券一种具有一定票面金额，证明持券人有权按期取得一定收入，并可自由转让和买卖的所有权或债权证书，通常简称为证券。
要紧形式有股票和债券两大类。
其中债券又可分为公司债券、国家公债和不动产抵押债券等。
有价证券本身并没有价值，只是由于它能为持有者带来一定的股息或利息收入，因而能够在证券市场上自由买卖和流通。
证券业从事证券发行和交易服务的专门行业。
是证券市场的差不多组成要素之一，要紧经营活动是沟通证券需求者和供给者直截了当的联系，并为双方证券交易提供服务，促使证券发行与流通高效地进行，并坚持证券市场的运转秩序。
要紧由证券交易所、证券公司、证券协会及金融机构组成。
证券商是由证券主管机关批准成立的证券市场上经营代理证券发行业务，代理证券买卖业务、自营证券买卖业务及代理证券还本付息和支付红利等业务的金融机构。
它要紧由法人机构组成。
证券商可分两大类，一类是证券发行市场上的证券商，属于证券承销商；另一类则是证券流通市场上的证券商，属于证券经纪商。
证券经纪商又可分为证券交易所的证券商和场外交易市场的证券商两类。
证券经纪商经营代理客户买卖有价证券业务的证券商，是证券投资者参加与证券市场的中介。
证券经纪商的利润来源是向托付证券买卖的投资人收取的手续费收入，称佣金，各国一样对佣金收入作一定的规定。
证券经纪商有丰富的专业知识和证券投资体会，而且信息来源广泛，办事效率高；一般的投资者对证券市场了解少，投资金额小，不能直截了当进入证券交易市场，通过证券经纪商代理买卖是一条可取的途径。
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我国保荐人制度的研究
随着我国证券市场的日益发展，市场内部潜在的风险也逐渐显现，证券监管部门采取了多种方式以防范和化解风险，包括加大查处打击力度，对违反监管法规的上市公司、中介机构处以严厉的惩罚；制定大量法规和规则，建立独立董事制度，完善上市公司的制衡机制和上市公司治理结构。
同时，我国还就证券发行中的非法行为实行了证券发行上市保荐人制度，规范证券发行上市行为，加大中介机构尤其是保荐人(即券商)的责任，加强对投资者尤其是中小投资者的保护。
一、保荐人制度的内涵
所谓保荐人制度，就是指由保荐人(券商)负责对发行人的上市推荐和辅导，核实公司发行文件与上市文件中所载资料是否真实、准确、完整，协助发行人建立严格的信息披露制度，并承担风险防范责任的制度。
简言之，保荐制将使券商负有一定的连带担保责任。
保荐人要对企业进行上市前的实质性审查和上市后的持续辅导，使之符合目标市场上市规则的要求。
保荐人在这过程中承担着完全的保荐责任。
二、我国保荐人制度现状。
保荐人制度实行七年来, 很多问题逐渐显现出来, 保荐人的违法违规现象不断发生, 说明了我国的保荐制度还存在许多缺陷。
主要体现在以下几个方面：
1.保荐代表人疏于上市审核。
审慎核查是保荐代表人义不容辞的义务。
但是由于一些保荐代表人责任心不强，或者过分追求上市数量带来的丰厚利润，在对公司发行上市的审查过程中敷衍了事。
2.保荐代表人与发行公司合谋欺诈上市。
在现有的制度框架下，保荐代表人经济利益的获得主要依赖发行公司的成功上市。
保荐代表人与发行人在客观上构成利益共同体，这就使得保荐代表人与发行人合谋造假成为可能。
3. ：保荐代表人未尽“持续督导”义务。
从深交所2008年年度总结报告来看，部分保荐代表人在持续督导方面未勤勉尽责。
具体表现为：（1）培训内容缺少计划安排、具体的组织实施以
及事后考核检查。
（2）疏于对上市公司生产经营方面的关注。
关注点集中在募集资金使用、对外担保等规范运作方面，没有关注到上市公司的经营环境、业务发展等方面发生的变化。
（3）现场调查工作缺乏针对性、严肃性以及有效性。
(4)保荐机构内部缺乏必要的监督机制。
4. 保荐人制度关于事后处理的缺陷。
保荐人的事后责任制度也是其中一项重要制度, 我国暂行办法由于法律阶位较低, 只能对保荐人规定一些行政责任, 无法涉及民事和刑事责任。
现行法律规范对于保荐人的民事责任和刑事责任规定不足。
三，保荐人制度的完善
实施保荐人制度对我国证券市场的建设具有重要的意义，不仅能调控市场供求关系，促使证券公司的格局进行重新整合、改进上市公司的治理结构、促进投资银行模式发生变革，而且加大了保荐人的责任，能有效保护投资者利益进而推动整个证券市场的诚信建设。
但我国保荐人制度存在一定的问题，需要兴利除弊，最大限度地发挥保荐人制度的作用。
1. 科学定位保荐人责任范围。
保荐人作为公司上市和上市后公司正常运作的总负责人，可以处理一切与公司上市有关的事务。
在保荐业务中保荐人需要承担全面的责任。
保荐代表人隶属于保荐人，二者属于雇佣关系，因此保荐人承担责任的范围比保荐代表人的范围应该更大，而且承担责任的程度前者比后者也应该更严厉。
2. 转变对保荐代表人的激励机制。
从目前的情况来看，保荐代表人签字费跟发行公司是否能够成功上市是一脉相承的。
由此导致了保荐代表人与发行人合谋推动公司上市的现象。
因此，可以考虑加强保荐代表人的独立地位，改革保荐机构的运作形式，以有限合伙或者业务董事制等方式来对保荐代表人的工作进行激励。
使其收入水平与保荐机构的良好运作、长远
前景挂钩，这样保荐代表人就会自觉的规范保荐行为。
3. 加大对严重违法违规保荐人的处罚力度。
目前我国保荐人制度对于严重违法违规保荐人的处罚力度确实太轻了，难以遏制违法违规行为的发生。
应参照境外保荐人制度，从以下两个方面加大对严重违法违规保荐人的处罚力度：（1）对严重违法违规者剥夺其终身从事保荐业务的资格。
（2）加大对严重违法违规者经济处罚力度。
4. 完善保荐人的民事责任与刑事责任制度。
完善保荐人的民事责任与刑事责任制度。
目前我国保荐人制度中关于保荐人的民事责任的规定是《证券法》第26条对证券未能发行上市时的保荐人的连带民事责任做出规定，《证券发行上市保荐制度暂行办法》未规定保荐人的民事责任，而最高人民法院的《证券民事赔偿规定》也未规定保荐人这一新的证券市场主体的民事责任。
对于证券市场的投资者而言，对因权利侵害受到的损失最好的救济方式是获得民事赔偿。
因此目前的法律法规需要进一步完善保荐人的民事责任，应规定保荐人在证券上市后的民事责任问题，以更好地保护投资者利益。
参考文献
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