金融衍生工具名词解释
金融衍生工具
1、金融衍生工具：是指由某种更为基本的标的资产派生出来的金融交易合约，该合约的价值取决于一项或多项标的资产或指数价值。
该类型分为：期货与远期，互换，期权等三大类。
2、场外交易：又称柜台交易，是指交易双方直接成为交易对手的交易方式。
3、远期交易：是指合约双方同意在未来日期按照固定价格交换金融资产的合约。
4、期货合约：是由交易所设计，规定缔结合约的双方在将来某一特定的时间和地点按照合约规定的价格交割一定数量和质量的实物商品或金融产品，并经国家监管机构审批后可以上市交易的一种标准化合约。
5、卖空交易：是指投资者出售自己并不拥有的证券的行为，或者投资者用自己的账户以借来的证券完成交割的任何出售行为。
6、套期保值：又称“对冲”，是一种以规避现货价格风险为目的的期货交易行为，通过在期货市场和现货市场尽享反向操作来实现。
7、价格发现：远期和期货市场时发现价格的一个非常重要的来源，远期和期货市场上的价格实际上是反映了人们对标的物商品未来供给和需求的一种预期。
8、风险管理：因为衍生品的价格与现货市场上的价格相关，他们能被用来降低或者规避持有现货的风险。
9、基差：是指某一特定时间和地点的现货价格与该商品在期货市场的期货价格之差，基差=现货价格-期货价格。
10、零息利率：是指在今天投入资金被连续保持N年后所对应的收益率，所有的利息以及本金都在N年未支付给投资者，在N年未支付给投资者，在N年期满之前没有现金流量，不支付任何利息。
11、收益率：债券收益率是指债券贴现的现金流总和等于市场价格的贴现率。
12、平价收益率：使债券价格等于面值的券息利率。
13、远期利率：是以某时点起算的一段时间的利率。
例如在1年后起算半年期或两年期利率。
14、久期：久期实际是指收益率变化1%所引起的债券价格变化的百分比。
久期可用来衡量债券价格对利率变化的敏感性。
15、利率平价理论：两个国家利率的差额等于两国外汇远期兑换率及现货兑换率之间的差额。
16、金融互换：是两个或两个以上的参与者之间，或直接，或通过中介机构签订协议，在约定的时间内交换一定的现金流的合约。
金融衍生工具名词解释
金融衍生工具名词解释
金融衍生工具是以金融市场的未来价格波动为标的的金融工具，可以帮助投资者利用积极的价格波动来获取收益，也可以帮助投资者缓解负面价格波动带来的风险。
金融衍生工具有多种类型，其中最重要的有期权、期货、衍生性投资品以及交易策略。
期权是一种金融衍生工具，它可以提供投资者持有价值不变的权利，允许投资者有选择地决定是否履行它。
期权可以分为认购期权和认沽期权，认购期权指的是买方拥有买入特定标的物的权利，认沽期权指的是卖方拥有卖出特定标的物的权利。
期货是另一种金融衍生工具，它是指在未来某一时间点进行交割和结算的买卖协议。
期货交易中，买家和卖家约定在未来某一确定的日期按照约定的价格进行交割和结算。
期货交易有两种形式，一种是无限期的，另一种是有限期的。
衍生性投资品是基于金融衍生工具的投资品，包括期权、期货、债券衍生性投资品等。
衍生性投资品可以为投资者带来潜在收益，也可以帮助投资者控制其风险扩散。
最后是交易策略，它是一种面向未来的交易策略，旨在通过分析金融市场的价格波动以及影响未来价格的因素，在未来的时间段内把握价格的变化趋势，以便投资者可以从中获取收益。
交易策略通常涉及许多市场技术分析工具，投资者可以根据自身的风险偏好和交易目标选择不同的交易策略。
以上所述是金融衍生工具的主要类型，它们均可用于投资者实现收益最大化或者降低风险。
由于金融衍生工具具有较高的风险，投资者应该积极控制风险，合理安排投资组合，有效降低风险，从而更好地保护自身的利益。
金融衍生工具
金融衍生工具金融衍生工具是指在金融市场中，派生出来的各种金融工具，它们的价值来源于其他金融资产的价格变化，因此也被称为衍生品。
金融衍生工具主要包括期货、期权、远期合约、掉期合约等。
近年来，金融衍生工具市场日益庞大，不断涌现出新的衍生品，成为金融市场的重要组成部分。
一、金融衍生工具的定义金融衍生工具是指由其他金融资产衍生出来的、以金融资产的价格波动为基础的合约，其价值的变化取决于其他金融资产的价格变动，而非本身价值的变化。
衍生品的本质特征在于它们的产生是因为金融市场上各种风险的需求，从而产生了用于对冲、投机等目的的合约。
金融衍生工具的市场通常是一个交易场所，包括场外交易和交易所交易两个市场。
二、金融衍生工具的种类金融衍生工具按照交易方式可以分为场外交易和交易所交易。
按照衍生价值的来源可以分为两类：一类是根据股票、货币、债券等金融资产的波动来确定价格的衍生工具，如期权、期货等；另一类是根据固定收入证券的利率、外汇利率和商品价格的波动来确定价格的衍生工具，如掉期、互换、信用违约掉期等。
1. 期货期货是一种标准化契约，其交易价格、交割日期、品种规格等都已经被交易所特别规定，并且所有合约交易都必须按照规定的标准进行。
期货的买卖是在交易所进行的，其涉及的主要商品有：商品期货、股票指数期货、贵金属期货、外汇期货、债券期货等。
期货市场系统是一个较为成熟的金融市场体系。
期货是最早的衍生工具之一，在现代金融市场中拥有重要地位，因为它为投资者提供了对冲风险、实现杠杆投资和识别市场预期等机会。
2. 期权期权是买卖双方达成的一种金融合约，赋予买方在未来某一特定时间或某一特定时间之前以特定价格购买或出售一个标的资产的权利，但是并非义务。
期权协议分为两种方式，一种是看涨期权，在未来某个时间点，以购买代价执行权利，以获得未来升值的利益；另一种是看跌期权，在未来某个时间点，以购买代价执行权利，以获得未来下跌的利益。
在现代金融市场中，期权是非常重要的金融衍生工具之一，因为它可以有效地降低投资者的风险和交易成本。
金融衍生工具
金融衍生工具又称金融衍生工具,金融衍生产品,是于基础金融产品相对应的一个概念,指建立在基础产品或基础变量之上,其价格取决于后者价格(或数值)变动的派生金融产品.准确定义是这样的根据各种分类,分很多种,其中根据自身交易方法可以分为1金融远期合约2金融期货3金融期权4金融互换(最熟知的这四种工具)衍生工具产生的最跟本原因是避险,金融自由化会进一步推进衍生工具的发展跨期性。
金融衍生工具是交易双方通过对利率，汇率，股价等因素变动趋势的预测，约定在未来某一时间按照一定的条件进行交易或者选择是否交易的合约。
无论是那一种金融衍生工具，都会影响交易者在未来一段时间内或者未来时点上的现金流，跨期交易的特点十分突出杠杆性。
金融衍生工具交易一般只要支付少量的保证金或权利金就可以签订远期大额合约或者互换不同的金融工具。
在收益可能成倍放大的同时，投资者所承受的风险与损失也会成倍放大，基础工具价格的轻微变动也许就会带来给投资者的大盈大亏联动性。
金融衍生工具的价值与基础资产或基础变量紧密连续，规则变动，通常情况下金融衍生工具与基础变量相连续的支付特征由衍生工具合约规定，其联动关系可以是简单的线性关系，也可以表达为非线性关系不确定性或高风险性。
金融衍生工具的交易后果取决于交易者对基础工具未来价格的预测和判断程度。
基金工具价格的变化莫测决定了金融衍生工具交易盈亏的不稳定性，这是金融衍生工具高风险的重要原因。
还有信用风险，市场风险，流动性风险结算风险等二、金融衍生工具的分类（一）按照产品形态分类1.独立衍生工具2.嵌入式衍生工具（二）按照交易场所分类1.交易所交易的衍生工具在有组织的交易所上市交易的衍生工具。
2.OTC交易的衍生工具分散的，一对一交易的衍生工具。
（三）按照基础工具种类分类1.股权类产品的衍生工具。
是指以股票指数为基础工具的金融衍生工具，主要包括股票期货、股票期权、股票指数期货、股票指数期权以及上述合约的混合交易合约。
金融衍生工具
金融衍生工具金融衍生工具，也称金融衍生商品，其“衍生”两字，说明它源于原生性金融商品或称基础性金融工具(Underlying Instruments)。
由于是派生物，金融衍生工具不能独立存在，其价值在相当程度上受制于基础性金融工具。
根据目前发展，基础性金融工具主要有四大类：(1)外汇或者称货币；(2)利率工具，如债券、商业票据、存单等；(3)股票和股价指数；(4)贷款。
虽然基础工具种类不多，但是借助各种技术，在此基础上可以设计出品种繁多、特性不一的衍生工具。
所以，金融衍生工具是一种通过预测股价、利率、汇率等金融工具未来市场行情走势，以支付少量保证金签订远期合同或互换不同金融商品的派生交易合约。
期货(Futures)、期权(Options)、远期合约(Forwards)、掉期(Swap)等均属此类。
一般来说，金融衍生工具可以分为契约型与证券型两大类。
契约型的衍生工具是指订约双方以某种金融工具(股票、外汇等)或金融指数(利率、股指等)为准，决定合约交易的价格，人们比较熟悉的期权、期货就是此类衍生工具。
证券型金融衍生工具以证券形式出现，如抵押证券(Mortgage-backed Security，即以抵押贷款为基础所发行的有价证券)、可转换债券(Convertibles，相当于附有股票买进选择权的债券) 等均属此类。
契约型的金融衍生工具在课本上已经讲述过了，现在主要就证券型的金融衍生工具来做一个介绍。
证券型的金融衍生工具主要有公司认证股权、可转换公司债（可转换债券）和抵押证券等。
一、认证股权认股权证，又称“认股证”或“权证”，其英文名称为Warrant，故在香港又俗译“窝轮”。
是一种约定该证券的持有人可以在规定的某段期间内，有权利（而非义务）按约定价格向发行人购买标的股票的权利凭证。
按照发行主体，认股权证分为股本认股权证和备兑权证两种。
股本认股权证属于狭义的认股权证，是由上市公司发行的。
备兑权证则属于广义认股权证，是由上市公司以外的第三方(一般为证券公司、银行等)发行的，不增加股份公司的股本。
金融学考研必备名词解释金融衍生工具类
金融学考研必备名词解释金融衍生工具类 Document serial number【KKGB-LBS98YT-BS8CB-BSUT-BST108】金融学考研必备名词解释金融衍生工具类金融学考研必备名词解释-金融衍生工具类23、金融衍生工具通常是指从原生资产（UnderlyingAsserts）派生出来的金融工具。
由于许多金融衍生产品交易在资产负债表上没有相应科目，因而也被称为.资产负债表外交易（简称表外交易）.。
根据产品形态，可以分为远期、期货、期权和掉期四大类。
24、掉期合约掉期合约是一种内交易双方签订的在未来某一时期相互交换某种资产的合约。
更为准确他说，掉期合约是当事人之间签讨的在未来某一期间内相互交换他们认为具有相等经济价值的现金流（CashFlow）的合约。
25、期权合约期权的买方向卖方支付一定数额的权利金后，就获得这种权利，即拥有在一定时间内以一定的价格（执行价格〕出售或购买一定数量的标的物（实物商品、证券或期货合约）的权利。
26、期货合约期货合约指由期货交易所统一制订的、规定在将来某一特定的时间和地点交割一定数量和质量实物商品或金融商品的标准化合约。
27、商品期货商品期货是指标的物为实物商品的期货合约。
商品期货历史悠久，种类繁多，主要包括农副产品、金属产品、能源产品等几大类。
28、金融期货指以金融工具为标的物的期货合约。
金融期货作为期货交易中的一种，具有期货交易的一般特点，但与商品期货相比较，其合约标的物不是实物商品，而是传统的金融商品。
29、利率期货利率期货，指以利率为标的物的期货合约。
利率期货主要包括以长期国债为标的物的长期利率期货和以二个月短期存款利率为标的物的短期利率期货。
30、货币期货货币期货，指以汇率为标的物的期货合约。
货币期货是适应各国从事对外贸易和金融业务的需要而产生的，目的是借此规避汇率风险。
31、股票指数期货股票指数期货指以股票指数为标的物的期货合约。
股票指数期货不涉及股票本身的交割，其价格根据股票指数计算，合约以现金清算形式进行交割。
金融衍生工具知识点汇总
金融衍生工具知识点汇总1.金融衍生工具的概念和特征金融衍生工具又被称为金融衍生产品，是与基础金融产品相对应的一个概念，指建立在基础产品或基础变量之上，其价格取决于基础金融产品价格（或数值）变动的派生金融产品。
这里所说的基础产品是一个相对的概念，不仅包括现货金融产品（如债券、股票、银行定期存款单等等），也包括金融衍生工具。
由金融衍生工具的定义可以看出，它们具有下列四个显著特性：(1)跨期性。
(2)杠杆性。
(3)联动性。
(4)不确定性或高风险性。
2.金融现货交易与金融期货的不同点金融现货交易与金融期货的区别表现在以下几个方面：(1)交易对象不同。
(2)交易目的不同。
(3)交易价格的含义不同。
(4)交易方式不同。
(5)结算方式不同3.金融期货合约的含义和分类金融期货合约是指协议双方同意在约定的将来某个日期按约定的条件买人或卖出一定标准数量的某种标的金融资产的标准化协议。
合约中规定的价格就是金融期货合约价格。
按标的物不同，金融期货合约可分为利率期货、股价指数期货和外汇期货。
(1)利率期货。
利率期货是指由交易双方签订的，约定在将来某一时间按双方事先商定的价格，交割一定数量与利率相关的金融资产的标准化合约。
利率期货交易则是指在有组织的期货交易所中通过竞价成交的、在未来某一时期进行交割的债券合约买卖。
(2)股指期货。
股指期货的全称是股票价格指数期货，是指以股价指数为标的物的标准化金融期货合约，双方约定在未来的某个特定日期，可以按照事先确定的股价指数的大小，进行标的指数的买卖。
双方在交易时只能把股价指数的点数换算成货币单位进行结算，没有实物的交割。
这是股价指数期货与其他标的物期货的最大区别。
与其他金融期货合约以及股票交易相比，股价指数期货交易具有以下特征：①特殊的交易形式。
②特殊的合约规模。
③特殊的结算方式和交易结果。
④特殊的高杠杆作用。
(3)外汇期货。
外汇期货是交易双方约定在未来某一时间，依据现在约定的比例，以一种货币交换另一种货币的标准化合约的交易，是以汇率为标的物的金融期货合约，用来规避汇率风险。
名词解释金融衍生工具
名词解释金融衍生工具金融衍生工具是指以金融市场现有的金融产品为基础，通过金融工具的交叉组合和创新，以赌博或对冲投资风险为目的，实现金融衍生品价格的衍生和投资风险的管理，以及实现其他金融目标的金融产品。
金融衍生工具的种类繁多，常见的包括期权、期货、互换、远期合约等。
这些工具在金融市场中发挥着重要的作用，为投资者提供了更多的投资选择和套期保值的手段。
首先，期权是金融衍生工具中的一种常见形式。
期权是一种约定，根据约定购买或者出售标的资产的权利。
买方在支付一定的费用之后，有权但没有义务在约定的日期或者在约定的期限内以约定价格购买或者出售标的资产。
期权可以用于对冲投资风险、获取投资收益或者进行投机交易。
其次，期货是另一种重要的金融衍生工具。
期货合约是买卖双方约定，在将来的某个日期，以约定价格交割一定数量的标的资产的合约。
期货合约的交易对手是交易所，交易所作为中介机构提供交易的场所和清算服务。
期货合约具有标准化的特点，交易所制定统一的合约规则，使得市场参与者能够便捷、透明地交易。
此外，互换也是一种常见的金融衍生工具。
互换合约是在交易双方之间约定将来一段时间内按照一定规则进行支付交换的合约。
互换合约的双方可以交换利率、汇率、股票、债券等金融工具。
互换合约的目的是为了达到双方的资金和风险管理的需求，实现共同的经济利益。
最后，远期合约也是金融衍生工具中的一种形式。
远期合约是在交易双方之间约定在未来某个日期以约定价格交割一定数量的标的资产的合约。
远期合约的交易不是通过交易所进行，而是在柜台市场上进行，交易双方直接达成交易协议。
远期合约适用于对冲风险、套期保值、进行投机等不同的交易目的。
总的来说，金融衍生工具是金融市场中的重要组成部分，它们通过创新和交叉组合，为投资者提供了更多的投资选择和风险管理工具。
不同的金融衍生工具有着不同的特点和适用范围，投资者应根据自身的需求和风险承受能力进行选择和使用。
同时，投资者在使用金融衍生工具时，应注意市场风险、信用风险等潜在风险，合理进行风险管理和投资决策。