我国国有商业银行脆弱性问题的几点思考
商业银行中存在的问题及解决对策
商业银行中存在的问题及解决对策五大问题调查结果“商业银行〞是英文Commercial Bank的意译。
综合来说，对商业银行这一概念可理解为：商业银行是以经营工商业存、放款为主要业务，并以获取利润为目的的货币经营企业。
这个定义方法实际上是把中西方学者对商业银行所下定义做了一个概括。
一、我国城市商业银行开展存在的问题与对策城市商业银行是我国银行体制中的一个重要组成局部,它的组建和开展对我国经济和金融业的市场化进程具有十分重要的意义。
面临当前内外经营环境的巨大变迁,城市商业银行何以有效应对,是业内外人士广泛关注的一个重要课题。
我国城市商业银行开展的现状及其所面临的问题在我国城市商业银行的开展过程中,曾经存在着资产质量较差、资本充足率缺乏等问题随着以往存在问题的解决,当前我国城市商业银行面临的问题集中到以下几个方面:(一)开展程度严重失衡当前,全国城市商业银行的资产规模、盈利能力、财务状况差异较大,开展程度严重失衡。
这一方面受所在区域经济开展水平的影响,更重要的是受城市商业银行自身的管理水平和开展战略的限制。
(二)经营区域过于集中目前,在全国范围内除了北京银行、上海银行、江苏银行、南京银行、徽商银行和吉林银行外,其他城市商业银行都是在单一城市经营,这极大地限制了城市商业银行的开展和其作用的发挥。
一方面,单一城市经营势必使城市商业银行的业务集中在该区域的优势产业上,造成贷款的行业集中度、客户集中度偏高,经营风险增加;另一方面,随着企业规模和市场的扩大,企业的区域扩张要求商业银行能够按照空间布局提供金融效劳。
(三)产品效劳创新缺乏目前,通过为广阔客户提供理财咨询、投资参谋等中间效劳,国有商业银行和股份制银行的非利息收入均比例呈上升趋势。
但中国城市商业银行却对中间业务认识缺乏,没有把中间业务产品创新和中间业务收入当作新的利润增长点,再加上客观上受经营区域单一、经营网络过小等因素的限制,不能大力拓展中间业务,只能从传统的存贷业务中求生存。
我国城市商业银行发展中存在的问题及对策研究
我国城市商业银行发展中存在的问题及对策研究随着我国经济的快速发展和改革开放的不断深入，城市商业银行作为金融体系的重要组成部分，发挥着越来越重要的作用。
我国城市商业银行在快速发展的过程中也面临着许多问题，如风险管理不足、资金运用不当、竞争压力增大等。
针对这些问题，需要进一步研究并提出对策，以促进我国城市商业银行的健康发展。
一、存在的问题1. 风险管理不足我国城市商业银行的风险管理水平相对较低，存在以下问题：市场风险管理不足。
在市场风险管理方面，一些城市商业银行存在主管行业缺乏经验和专业知识的情况，难以有效应对市场变化带来的风险。
信用风险管理不足。
城市商业银行在授信过程中存在一定程度的依赖担保品，对于客户的资信状况和综合还款能力的评估不够充分，导致信用风险暴露度增加。
操作风险管理不足。
城市商业银行在运营管理中，由于人为疏忽或系统故障等原因，存在操作风险的可能性。
2. 资金运用不当债务资金过度依赖。
一些城市商业银行在运营中，过度依赖短期债务资金，对于长期资金的调度和运用能力不足。
资金运用结构不合理。
一些城市商业银行在资金运用中，偏向于投资于传统行业和重资产行业，对于新兴产业和高技术行业的投资比重不足。
风险资产投放较多。
一些城市商业银行存在将大量资金投放于风险较高的资产中，对于资产质量的保障不足。
3. 竞争压力增大随着金融市场的开放和竞争的加剧，我国城市商业银行面临的竞争压力也在增大，表现为以下问题：市场占有率下降。
一些城市商业银行在面临来自国有商业银行、外资银行和互联网金融机构等多方竞争的情况下，市场份额逐渐被侵蚀。
客户流失加剧。
由于金融市场的开放和信息的透明化，客户更加容易获取到各种金融产品信息，一些城市商业银行面临客户流失加剧的问题。
盈利压力增大。
在面临市场份额下降和客户流失加剧的情况下，一些城市商业银行的盈利能力受到较大挑战。
二、对策研究加强人员培训和技术引进。
通过加强对风险管理人员的培训，提高他们的专业水平和风险意识；引进先进的风险管理技术和系统，提高城市商业银行的风险管理水平。
国有商业银行体系脆弱性实证研究——基于1986—2005年的因子分析
Ｍ 市Ｋ Ｔ Ｏ Ｕ Ａ 场 论 坛 Ｒ Ｅ Ｉ Ｍ Ｆ
金融市场
２７ 第１ ０年 ０ ０ 期
（ 总第 ４ ３期）
国有 商 业 银 行 体 系脆 弱性 实 证 研 究
基 于 １ —２ ０ ０ 的 因子分 析 ９６ ８ ５年
主要表现在以下三个方面 ：
三、 国有银 行体 系脆 弱性 实证 分析
鉴于国有商业银行 体 系存 在 以上脆 弱表 现 ， 算脆 弱指 测 数对于了解国有商 业银行 发展状 况 、 防范其 潜在金 融危 机的 发生非常重要 。国内学者对银 行体 系脆 弱性进 行测 算时 ， 主 要通过选择一部分反映银行 体系脆弱性 的指标并加 以相 应的 权重 ， 计算 出它 的综合估计值 ， 最后 此方法 在权 重 的确定上 带
一
９ ０年代以来 四大 国有 银行盈 利水平 都呈下 降趋势 ， 各家 银行的应收而未 收的利息 还在 不断增 加 ， 分支机 构 的亏损也 在扩大 。长期 以来 国有 银行 的业务 结构 单一 ， 贷款 业务利 息
收入在 收入结构 中占有较大 比重 ， 缺乏 良好 的盈 利模 式 ， 网点 设 置冗 多， 而且金 融创新 能力不 足、 市场定 位部 明确 、 险控 风
（ ） 利 能 力差 ， 合 竞 争 力 弱 三 盈 综
运用 Ｌ ｇｓ ｃ 型对 国有商业银行 １ ９ －２０ 年 的脆 弱性 进 ｏ ｉｔ 模 ｉ ９１ ００ 行 了测度和实证分 析 ， 出金融 变量使 导致银行 体 系脆弱 性 指
的主要 因素 。郑鸣（０ ３从一些风 险性案例和较 为客观 的实 ２０） 际指标两个方面进行 考察 ， 认为 市场化改 革不是 造成 我 国银
制能力差 、 激励机制弱化 、 缺乏定 价能力和银行 间 良好 的合 作 与竞争 ， 这些都造成 了其 综合竞争能力 不足 。
国有商业银行国际业务面临的困难及应对策略工作心得
国有商业银行国际业务面临的困难及应对策略工作
心得
国有商业银行在国际业务中面临的困难主要有以下几点：
1. 缺乏国际化经验：国有商业银行在国际业务方面相对缺乏经验，不熟悉国际市场的
规则和操作方式，对于跨境交易、外汇风险管理等方面存在不确定性。
2. 外汇风险：由于汇率波动以及国际市场的不稳定性，国有商业银行在进行国际业务
时面临着外汇风险，特别是在贷款和交易结算方面存在较大风险。
3. 全球金融监管环境：国际金融市场的监管要求日益严格，国有商业银行需要遵守各
国的监管规定和要求，合规压力增大。
为应对上述困难，国有商业银行可以采取以下策略：
1. 加强人才培养和管理能力提升：国有商业银行应通过培养和引进具有国际化经验的
人才，提高员工的业务水平和风险管理能力，建立专业化的国际化团队，以应对海外
业务的挑战。
2. 加强风险管理体系建设：国有商业银行应建立完善的风险管理体系，包括风险评估、风险控制和风险监测等方面，提高在国际业务中的风险防范能力。
3. 扩大国际合作与融资渠道：国有商业银行应积极拓展国际合作与融资渠道，与国际
知名银行、金融机构建立良好的合作关系，共同开展业务，提高国际化运营能力。
4.提高技术支持能力：国有商业银行应加大对信息技术的投入，提高技术支持能力，
以满足国际业务的需求，提高业务效率和客户体验。
综上所述，国有商业银行在国际业务中面临的困难是多方面的，但通过加强人才培养、风险管理、国际合作以及技术支持等方面的努力，可以有效应对这些挑战，提高国有
商业银行在国际市场的竞争力和盈利能力。
中国商业银行信用风险管理存在的问题及对策
亲戚、同事和朋友等是否去看病，如果确定需要就医，就会涉及到选 中局限性的研究很少，研究者主要研究社会资本对就医的积极作
择医疗机构的问题，尽管大部分患者会涌向综合性医院，但是每个 用。这可能与社会资本本身概念界定不清晰有关，如果社会资本对
医院都有自己的特色，而且医生的情况各不相同，有些患者会通过 就医确实有消极作用，那么如何减少和剔出就医过程中不利的社
has become an important issue. According to these issues，combining with the characteristics of commercial bank in China, the paper puts forward some
solutions.
自己的社会资本，直接找到熟人推荐的医生，更好确定自己病情，对 会资本来促进就医将是一个很有价值的研究。第三，一些弱势群
症下药。从而避免多次就诊，耽误治疗的情况。
体，如老年人，探索如何增加他们的社会资本以减少他们在就医过
就医中的行为有对药品使用情况和整个服务的费用等。医疗信 程中的劣势，具有很强的现实意义，还有就是针对农村的就医研究
治理结构促进银行稳健经营和高质量可持续发展。要减少大股东派 工具。
出董事人数，派出董事的股东单位不再派出监事，增加独立董事和
受高额成本投入的制约，国内对信用评级法的实践主要集中在
执行董事，增加中小股东单位派出的监事，充分发挥独立董事与外 经营规模较大、资金实力相对较强的大中型商业银行。立性和职业素养，促使其实现社 会化、专业化、职业化，董事、监事逐步形成职业阶层，实行资格认 证；建立董事、监事市场退出和禁入机制，可以仿效国外成熟的做 法,实行每年更换三分之一的分批改选制；建立对董事、高级管理层 成员的问责制度，加强对其尽职情况的管理、考核与监督。
我国商业银行脆弱性对比分析
财 政 ． 融 Ｉ 与 金
我 国商 业银 行脆 弱性对 比分 析
张 宗益 ， 慧玲 项
（ 重庆大学 经济与ｘ 商管理 学院， － 重庆 ４ ０ ４ ） ００ ４
【 摘 要 】 文章利 用熵值法这种客观赋权评价方法， 对我 国全 国性商业银行 的脆 弱性进行测度。研究结果表 明， 在 ２０ ０ ８年经济危机逐 步深入 时， 从整体上来说 我国八大股份 制商业银行比 四大国有商业银行 更加脆弱。 总资产增长率 、 资 产 负债 比率 、 资本 充 足率 、 贷款 增 长 率 、 定 资产 投 资 率和 存 贷 比这 几 个 指 标对 银行 间相 对 脆 弱性 的影 响 较 大 。 固
【 键 词 】 商业银行 ； 法； 关 熵值 脆弱性 【 中图分类号 】 ８２ ３ Ｆ ３． 【 ３ 文献标识码 】 Ａ
一
【 文章编号 】 ０４ ２６ 之间的信息不对称 ， 正是因为存在着信息不对称 研究 背景 随着金融 自由化和全球经济一 ２０ ０ ８年是全球经济金 融形势动荡 的一年 ，次贷危机 引发 金融才机构具有 内在 的脆弱性 。 Ｓｉｉ 、 ｇｔ 的金融危机愈演 愈烈 ， 迅速从局部发展 到全球 ， 酿成 了一场前 体化 ，对 银行 脆 弱 性 的 研 究 出现 了一 些 新 的 进 展 ：ｔ ｌｚ ｅ ｉ ｕ ｎ 和 ｅ ａｉ ｈ （９ ８ 认 ｇ Ｋ ｒ ａ 所未有 、 冲击力极强 、 波及范 围极广的 国际金融危机 。 欧美金融 Ｄ ｍ ｒ ｌ ｕ ｉ Ｄ ｔ ｇ ｃ ｅ １９ ） 为 时 机 尚 未 成 熟 时 实 现 加剧了银行系统的脆 市 场 遭 受 重创 ， 家 金 融 公 司被 １ 、 管 和 破 产 。 方 经 济 大 金融 自由化 增加了整个金融体系的风险 ， 多 购 接 西 一些研究开始关注汇率制度选择对金融脆弱性的影响及 国 中 央 银 行 联 手 救 市 ，美 国政 【 至 实 施 了一 项 总 额 达 ７０ 弱性 。 ｆ 』 ００ ｌｒ ｍ ｋ Ｄ ｒ ｏ ｌ ａｔ ｅ Ｐ ｆ ａ ｅａ ｉ ｉ 亿美元的金融救援计划 ， 但是 ， 众多银行仍 然无法摆脱 困境 。 在 其 传导机制 问题 上 。Ｉ ｅ ｏ ｃ和 ＭａｉＳｌｃ ｄＭ ｌｎｚ ｅ ａ ２０ ） 固定汇率制度能使政策制定 的随意性变得 这样一个错综复杂的环境中 ， 中国银行业 经受 了前所未有的考 （０ ０ 的研究表 明， 提 从 验。因此我们有必要认 真对 待我国商 业银行脆弱性的问题 ， 以 最小 ， 高政策可信度 ， 而增加金融体 系稳健性。 国内对 金融体 系脆 弱性 的研 究基本是从 亚洲金融 危机之 维护我 国经济的持久稳定 和健康发展 。 ２０ ） 银行体 国外关于研究 银行体 系脆弱性的文献很多 ， 其理论 和实证 后才开始 的。最早 系统研究 的学 者黄金 老（０ １认 为， 都发展得相对成熟 。 最早体统地提 出金融体系包括银 行体 系脆 系的脆弱性 由借款人 的高负债经 营和银行 体系运用不恰 当的 信 弱性假说 的是美 国经济学家 Ｈ ｍ ｎＰＭｉｓｙ １８ ）他最先对 方法评估所造成的 ， 息不 对称 对银行体系和金融体系的脆弱 ｙ ａ ｎｈ （９ ２ ， 毛一文（０ ２ 结合我 国加入 ＷＴ ２０ ） Ｏ的现实情况 ， 金融脆 弱性的问题做 了比较 系统的解释 ， 形成 了“ 金融脆弱性 性起关 键作用 。 假说” 他认为银行的内在脆弱性是银行业 的本性 ， 由银行业 对我国金融体 系脆弱性 的检测问题 就综合指标 的设计和核 心 。 是 ２０ ） ９ ８年 高负债经营的行业特点所决定的 ， 以商业银行为代表的私人信 指标 的构成 提出了一种设 计模 式 。伍志文 （０ ２ 运用 １７ 用创造机构 和借 款人的相关特性使 金融体 系具有 天然 的内在 ２０ ００年 的数据对我国银行脆 弱性状 况及其成 因进行了实证分 结果表明财政赤字 ／Ｄ 、 Ｇ Ｐ 通货膨胀水平 、 口增长率 、 进 固定 不稳定性 。其他 一些理论 强调 的是影 响存款 人信 心的 因素 ： 析 ， 资产投资率 、 资本产 出比率 、 ／ Ｍ２ 外汇储备 、 存贷款利差 、 汇率变 Ｄａｏｄ和 Ｄ ｂ ｉ （９ ３ 认 为借短 贷长这种 独特 的经营使 得 ｉ ｎ ｎ ｙ ｖ ｇ １８ ） ｎ 银行 可能 处 于 “ 提式 ” 衡 之 中 ， 银 行 的 高度 信 心是 银 行 部 化 等八 个指 标 对银 行脆 弱 性影 响 比较 显著 。 陈华 、伍 志 文 挤 平 对 ２０ 运 ｐｏｉ模 ｌｉ ｏｔ 选 ５个 门稳 定 性 的 源 泉 ， 行 系统 脆 弱 性 主要 源 于存 款 者 的 流 动性 要 （ ０４） 用 最 小 二 乘 法 、ｒｂｔ 型 、 ｇ 模 型 ， 用 ２ 指 标 银 就 银 行 脆 弱 性 状 况 的 成 因 进 行 量 化 分 析 ，结 果 发 现 财 政 赤 字 求 的不 确 定 性 以 及 银行 的 资 产较 之 负 债 缺 乏 流 动 性 。 ａｋ ｎ和 Ｊｅｌ ｉ Ｇ Ｐ通 进 固定 资产 投资增 长率 、 １年期 Ｂ ａａｈｒａ １ ８ ） 究 了 由 于生 产 回报 不 确 定 性 带 来 的 银 行 ／Ｄ 、 货膨胀率 、 口增长率 、 ｈｔｃ ａ （９ ５ 研 ｔ ｙ 体系的脆弱性 ， 明确提 出了可能引起挤兑 的因素 。Ｄ ｗ （９ ２ 流动贷款利率 、 ｏ ｄ １９ ） 存贷 款利 差等几个指标对银行体系脆弱性状况 金 认为如果银行 资本充足 的话 ，公众没有理 由害怕 资本损失 ， 不 有着 比较明显的影响 ， 融变 量是导致银行体系脆弱性的主要 会参 与挤 兑 。一些理论 强调不 良贷款率 ： ｏｚｌ ｅｍ ｓ｜、 因素。张筱峰等 （０ ８ 运用 Ｌｇｓｃ Ｇ ｎａ ｚ ｒ ｏｉ ｅＨ ｌ ｏ ２０ ） ｏｉｉ 模型对国有商业 银行 １８ ｔ ９５ 年 ～ ０ ６ 的相关数 据进 行研究 ， ２０ 年 认为年信贷额 与 Ｇ Ｐ之 比、 Ｄ Ｐｚｒａｉ ｌ Ｂｌｎ ｓ１９ ） ａａ ｓ ｇ ｂ ｏ ｕ和 ｉｉｇ（９ ７ 强调 ， ｌ 只有 同时考虑不 良贷款率 和资本充足率 ， Ａ Ｅ Ｓ模 型才有统计上 的意义。还有一些理 实 际利率 、 Ｃ Ｍ Ｌ 资产利润率和存贷 比对银行 体系脆 弱性有明显的影 ２０ ） 周内信 论 从 信 息 不 对 称 的 角 度 分 析 银 行 的 脆 弱 性 ：ｔｌｚ和 Ｗｅｓ Ｓｉｉ ｓｔ ｉ 响 。万晓莉（ ０ ８采用 中央银行 对其他银行机构贷款 ／ ｓ Ｍ／ 国 储蓄存款 、 真实信贷增长率 、 银 （９ １ 的研 究表明 ， １８ ） 相对于贷款人 ， 款人对其贷 款所投 资的 贷量 、 ２ 储蓄存款 、 内贷款 ／ 借 ９７ 项 目的风险拥有更多的信息 ， 从而产生 了信贷 市场 上的逆向选 行机构 真实外债增长率等指标 ，运用 因子分 析法来衡量 １８ ２０ 结果表明我 国银行业所 面临的系 择 和道德风险 。Ｍｉｈ ｉ（ ９ ６ 强调 了导致逆 向选 择问题 的放 年 ～ ０ ６年银行体系脆弱性 ， Ｓ ｋｎ １９ ）
利率市场化下我国商业银行业务面临的问题及对策分析
利率市场化下我国商业银行业务面临的问题及对策分析利率市场化是指政府不再通过指导性利率干预市场利率，而是通过市场供求关系自然形成利率。
随着我国金融市场的不断开放和改革，利率市场化已成为趋势。
但是，利率市场化对商业银行业务也带来了一些问题和挑战。
具体分析如下：问题：1. 利率变动带来的风险：利率市场化下，利率波动性增强，商业银行利润风险增大。
银行应当加强利率风险管理，以减少利率波动对银行业务的影响。
2. 业务竞争压力加大：市场化利率下，利率竞争加剧，吸引更多客户，提升服务水平成为了商业银行的重要任务。
同时，为了保证质量，银行的成本也不可避免的提高。
3. 监管透明度提高：随着管理透明度提高，银行的内部管理和评估也会更加科学化。
银行应对监管要求做到严格遵守，提高内部管理体系、规范业务操作和资产质量管理，有效提高风险控制能力。
对策：1. 调整负债端结构：商业银行应该加强存款拓展，增加非利息收入，适时调整负债端的结构，以期形成利率风险缓冲，同时提供更加便捷全面的服务体系。
2. 进行新型业务拓展：商业银行可以在利率管制取消的大背景下推出新型的金融产品和信贷业务。
例如区块链、数字货币等业务，有望打破对传统银行势力范围限制，促使银行业务高峰迎面而来。
3. 增强个性化服务水平：随着利率市场化的推进，客户需求也将更加明确、多样化。
因此，商业银行需要不断创新和完善客户服务，提高个性化服务水平和用户体验，加大社会储蓄存量，同时进行不断的营销推广，提高银行形象和品牌知名度。
总之，商业银行在利率市场化的浪潮下，To求不断地提高银行业务水平和风险管理能力。
掌握新技术，增长新业务、整合吸收旧资源等措施，将是商业银行在行业市场化变革中走得更稳、更远的关键所在。
商业银行脆弱性
赵红赵宇(哈尔滨银行)摘要：随着我国市场经济的逐步完善，国有商业银行所隐含的脆弱性问题也逐步显露出来。
银行在金融业发展历程中具有最悠久的历史，在金融体系中也占有非常重要的地位，我国国有商业银行的脆弱性与实体经济的健康运行以及宏观调控的有效性休戚相关，脆弱的银行体系将影响国民经济的健康、快速、良好的发展，并且增大了国家进行宏观调控的难度，影响了宏观调控的有效性。
因此正确认识目前我国国有商业银行体系的脆弱性问题对实体经济的发展有着重要的意义从总体上来看，这四个方程的显著性水平均较弱。
在八个指标中，通货膨胀率（RIF）、贷款余额与存款余额的比例（C/D）、M2的增长率（RM2）三个指标都在10%的水平上通过了检验。
通货膨胀率（RIF）和M2的增长率（RM2）与被解释变量成正相关关系，这些与理论分析相符合。
而GDP增长率（RGDP）、经常账户逆差与GDP的比值（CAD/GDP）这两个指标的显著性稍低，这可能与GDP的统计口径的变化有关。
但是作为反映宏观经济水平最具代表性的经济指标，GDP及其部分相关指标与国有银行体系的稳定性有着密切的关系。
另外三个指标的显著性较低的原因可能是我国目前在外汇制度方面的管制较为严格，外汇市场的波动对整个金融体系的脆弱性影响较弱。
2 缓解银行脆弱性的对策建议我国国有商业银行体系脆弱性受宏观因素影响较大，因此适当改善我国宏观经济状况对缓解和防范我国商业银行体系脆弱性有一定的帮助。
主要包括对国有商业银行体系相关制度的改革、保持国民经济的适当增长、完善金融监管体制和加强金融基础设施建设。
2.1 银行体系的相关制度改革银行体系的相关制度改革包括银行产权制度改革、财政制度改革和投资体制的改革。
银行产权制度是我国金融制度改革的核心问题。
产权是一种由所有权、占有权、支配权、收益权和处置权所组成的权利束。
实践证明:在国家控制型金融制度下的银行产权的国有单一化使得银行的经营目标和行为方式异化，其运行效率低下缺乏竞争力，并不断积累了银行风险。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
我国国有商业银行脆弱性问题的几点思考
发表时间：2010-08-17T10:42:31.280Z 来源：《中小企业管理与科技》2010年6月上旬刊供稿作者：赵红赵宇
[导读] 随着我国市场经济的逐步完善，国有商业银行所隐含的脆弱性问题也逐步显露出来。
赵红赵宇(哈尔滨银行)
摘要：随着我国市场经济的逐步完善，国有商业银行所隐含的脆弱性问题也逐步显露出来。
银行在金融业发展历程中具有最悠久的历史，在金融体系中也占有非常重要的地位，我国国有商业银行的脆弱性与实体经济的健康运行以及宏观调控的有效性休戚相关，脆弱的银行体系将影响国民经济的健康、快速、良好的发展，并且增大了国家进行宏观调控的难度，影响了宏观调控的有效性。
因此正确认识目前我国国有商业银行体系的脆弱性问题对实体经济的发展有着重要的意义。
本文首先介绍了金融脆弱性的含义和研究动态以及我国国有商业银行的现状，接着用LOGIT模型对我国国有商业银行体系脆弱性进行实证分析，最后得出的有关结论和相应的政策建议。
关键词：金融脆弱性国有商业银行 LOGIT模型
0 引言
我国国有商业银行体系的脆弱性与我国金融业的稳定以及国民经济的发展有着密切的联系，正确认识银行体系的脆弱性对我国金融发展和金融安全有着重要意义。
1 我国国有商业银行脆弱性的实证分析
鉴于国有银行体系所表现出来的较强的脆弱性，防止危机的发生是非常值得关注的问题，而找到影响国有银行脆弱性的显著因素是本文研究的重点。
本文拟采用LOGIT模型对我国国有商业银行体系的脆弱性影响因素进行实证分析。
1.1 原理阐述
在LOGIT模型中，被解释变量y的取值总是0或1。
在本文中，当银行体系的危机发生时，y被赋值为1；当危机没有发生时，y被赋值为0。
事件发生的概率总处于0—1之间。
假设x表示解释事件概率的某个特征，LOGIT模型采用一个以逻辑随即变量的积累分布函数为基础的函数形式来对概率进行约束，其表达式为：Pr(y=1/x)=1/(1+e-xb)
其中，x表示解释变量向量，b是要估计的系数向量。
事件的概率与观测变量x和系数b给出的权数的一个线性组合有关，这个估计的任务是找出这些系数的最优值。
在实证分析中应注意两个关键点：一是脆弱性虚拟变量的确定。
由于每个国家金融体系所处的具体环境不一样，因此，对于金融体系是否处于脆弱状态的初步判断标准应在经过广泛比较的基础上根据具体的环境得出；二是解释变量的选择。
应依据已有的金融脆弱性理论和数据的可获得性，包括宏观指标和微观指标。
1.2 脆弱性判断
即确定国有商业银行体系各年度的脆弱性程度。
从理论上讲，宏观经济不稳定是导致金融脆弱性加剧的一个根本因素。
在许多金融危机的案例中都存在过度扩张的货币与财政政策引起贷款激增的现象。
当实行抑制通货膨胀和调整对外部门头寸的紧缩政策时，资产价格不可避免的调整，伴随而来的是经济滑坡、债务偿还困难、担保品价值下跌和不良贷款水平上升。
这些都严重威胁着商业银行体系的稳定性。
本文依据四个指标对国有银行体系脆弱性程度进行初步判断：包括GDP增长率、通货膨胀率、贷款余额与存款余额的比例（C/D）、M2的增长率（RM2）（具体见附表）。
存款额、贷款额和通货膨胀率的快速上升以及松的财政政策和货币政策在一定程度上反映了经济的膨胀速度，可以比较粗略地反映国有商业银行体系的脆弱性水平。
为了衡量该脆弱性水平，需要对这四个经济指标进行综合。
将各年度指标数值转换为相对应的调整指数的方法对数据进行处理。
首先，设定各指标1986——2003年平均值的调整指数为50，按每一项指标某一年水平与其平均水平的偏离程度将对应的数值转化为调整数值。
其公式为：Bit=50+[(Bit-Bi)/B]*50
其中，Bit为第i个指标第一年指数i=1，2，…4；t=1981，1982，…2003。
Bi为各指标的平均值，B为各年度指标数值的总和。
其次，对属于同一年度的指标的调整指数进行简单平均得到总的调整指数。
最后对各年度国有商业银行体系脆弱性进行初步判断并对被解释变量赋值。
假设年度总调整指数在60以上时，银行体系是脆弱的，解释变量为0；60分以下时，银行体系是相对稳定的，解释变量为1。
1.3 指标选择
国有银行体系脆弱性的解释变量包括宏观指标和微观指标。
本文选用八个指标作为模型的解释变量。
包括：GDP增长率（RGDP）、经常账户逆差与GDP的比值（CAD/GDP）。
国际储备与M2的比值（RE/M2）、通货膨胀率（RIF）、存款余额与M2的比例（D/M2）、名义外汇利率（ER）、贷款余额与存款余额的比例（C/D）、M2的增长率（RM2）等。
1.4 结果分析
从总体上来看，这四个方程的显著性水平均较弱。
在八个指标中，通货膨胀率（RIF）、贷款余额与存款余额的比例（C/D）、M2的增长率（RM2）三个指标都在10%的水平上通过了检验。
通货膨胀率（RIF）和M2的增长率（RM2）与被解释变量成正相关关系，这些与理论分析相符合。
而GDP增长率（RGDP）、经常账户逆差与GDP的比值（CAD/GDP）这两个指标的显著性稍低，这可能与GDP的统计口径的变化有关。
但是作为反映宏观经济水平最具代表性的经济指标，GDP及其部分相关指标与国有银行体系的稳定性有着密切的关系。
另外三个指标的显著性较低的原因可能是我国目前在外汇制度方面的管制较为严格，外汇市场的波动对整个金融体系的脆弱性影响较弱。
2 缓解银行脆弱性的对策建议
我国国有商业银行体系脆弱性受宏观因素影响较大，因此适当改善我国宏观经济状况对缓解和防范我国商业银行体系脆弱性有一定的帮助。
主要包括对国有商业银行体系相关制度的改革、保持国民经济的适当增长、完善金融监管体制和加强金融基础设施建设。
2.1 银行体系的相关制度改革
银行体系的相关制度改革包括银行产权制度改革、财政制度改革和投资体制的改革。
银行产权制度是我国金融制度改革的核心问题。
产权是一种由所有权、占有权、支配权、收益权和处置权所组成的权利束。
实践证明:在国家控制型金融制度下的银行产权的国有单一化使得银行的经营目标和行为方式异化，其运行效率低下缺乏竞争力，并不断积累了银行
风险。
银行体系脆弱性集中表现在巨大的不良资产规模和较低的资本充足率。
总体上讲银行产权的多元化可以使国家不再成为剩余索取权的单一所有者和金融风险的最后承担者，避免国有银行一方面受国家偏好的驱使大量提供政策性信贷而导致政策性不良资产，另一方面也可约束国有银行因产权的外部性而诱发的机会主义信贷行为所产生的大量商业性不良资产。
产权多元化将消除由与风险与收益不对称所形成的外部性，从而产生新的激励，重塑银行的金融行为。
2.2 保持国民经济的适度增长
实证结果表明宏观因素与我国国有银行体系脆弱性有密切联系。
因此，保持宏观因素稳定性和合理性对缓解我国国有银行体系脆弱性有着重要的意义。
宏观因素的大幅波动将会导致银行体系的不稳定，从而可能引发银行危机。
目前，我国国有商业银行积累了大量的不良资产，在这些不良资产中，有相当一部分就是在这两次经济过热中形成的。
这些不良资产严重的阻碍了国有商业银行的发展。
因此，保持适度的经济增长水平、抑制通货膨胀是保证我国国有商业银行体系健康稳定的重要因素。
2.3 银行监管制度改革
银行监管理念的进步对提升监管效率有着直接而明显的作用。
建立早期的预警系统是我国目前较为合适的选择。
早期预警系统的实质在于监管者遵循监管成本最小化原则，采取各种应对措施及时消除风险隐患把问题消灭在萌芽状态，最终实现银行体系安全与稳定。
2.4 加强金融基础设施建设
世界银行(2001)认为针对金融基础设施的政府政策要比针对金融结构的政策有效得多，因此，政策应着重于基础设施发展而非特定结构。
政府应将政策重点放在为银行发展提供良好的市场环境上，主要包括完善并严格执行各项金融法规和制度，强化外部施加的具体管制标准，而不能过多地依赖银行自身的内部控制体系；进一步推进利率市场化改革、提供适应改革经营方式的市场条件；加快市场金融主导性融资制度的建立，形成银行按照企业经营绩效和信誉度选择贷款对象的机制。
银行与企业间应保持谨慎的关系，银行应对企业的资信程度进行严格审查，对企业的经营过程进行严格监控。