银行业金融监管的必要性分析

货币银行学

银行业金融监管的必要性分析姓名：李建

学号： 1215124188

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银行业金融监管的必要性分析

摘要：现代经济金融的发展越来越表明市场的不完全性是客观的，金融自由早已不能适应时代需要；传统的金融管制和金融深化阶段，金融监管趋向于政府直接管制，强制力对利率进行严管，结果反而抑制了经济增长。由于“金融脆弱性”问题的存在，导致银行系统的内在不稳定性，引发银行体系危机、金融萧条，需要对银行的经营行为进行监管。本文主要从银行监管的必要性原因、银行业存在的风险；以及如何监管，方法及措施等方面，对银行的监管提出一些可行性建议举措。建议侧重中国银行业，目的在于实现好金融监管的安全与效率兼顾。

关键词：银行业；金融危机；风险；金融监管

一、为什么要对银行业进行金融监管

（一）现实原因：金融危机频发

2008年始于美国的经济危机席卷全球，对金融系统和实体经济都带来了巨大的冲击，至今全球经济形势依然十分严峻。此次危机在给全球带来灾难性影响的同时，也凸显了金融监管的缺陷和不足。2010年以来，世界经济在螺旋式复苏过程中再度面临减速风险。发达国家经济复苏再度放缓，新兴市场国家在高通胀背景下经济增速趋于降低。

警惕金融过度自由化。阿根廷在金融自由化之后经济获得了较快增长，但同时货币名义利率迅速上升，银行存款的上升远远低于贷款的上升，因此银行等金融机构为了放贷，不惜降低贷款发放标准，为投机性活动提供贷款的比重加大，进而导致银行不良贷款增加。［1］

（二）银行存在信用风险

银行事实上是一个信心游戏。银行存在的主要风险是信用风险，即交易对手不能完全履行合同的风险。这种风险不只出现在贷款中，也发生在担保、承兑和证券投资等业务中。

就整个市场而言，会有信息方面的问题，出借人对于借用人了解很少；也有动机的问题，看借用人是否愿意付高利息，而不是判断借用人是否有能力付利息，银行和金融机构在经济中扮演中间人的角色。银行面临中介风险问题。

我国自2010年以来，信贷资产总体质量上升，各机构不良贷款走向有所分化。但经济增速趋缓可能会使银行的信用风险隐患有所暴露。一些政府融资平台的潜在风险仍不容忽视。同时房地产贷款增速回落，风险并未完全消除。［2］

（三）银行存在较大的脆弱性

短借长贷和部分准备金制度导致了金融机构内在的非流动性；银行的资产负债表中，主要是金融资产而不是实物资产，这在金融机构之间存在着相互依赖的网络，银行业比其他产业更加脆弱和

容易被传染；银行业较高的杠杆率，资产配置的不透明，加剧了公众预期的不确定性；银行之间的拆借使它们的财务更紧密地缠绕在一起，使得银行的支付困难产生交叉影响。银行经营失败涉及的相关利益者众多，发生较快，相关利益者众多，发生较快，银行业存在着较高的脆弱性和传染性；一旦金融恐慌引发挤兑，很容易出现连锁的技术性破产。［3］

（四）市场风险及流动性风险

市场风险是指因市场价格（利率、汇率、股票价格和商品价格）变动而可能使银行发生损失的风险，它存在于交易账户和银行账户中。流动性风险是指金融机构无法满足客户提取到期负债及新增贷款、合理融资等需求，或者无法以正常的成本来满足这些需求的风险。

现代银行的结构非常繁杂，有：政府银行、股份银行、独资银行、企业性银行、合作银行等。银行提供了长期贷款，同时允许储户立即拿到钱，所以这个体系本身就内涵了不均衡或流通性风险。储户储蓄，理论上银行说什么时候取钱都可以，但同时银行也把钱借给别人，借期也很长，而储户却想要短期拿钱。现代金融学理论所追求的无套利市场并不会真实存在。［3］

（五）经营与操作风险

银行等金融机构用储户的钱作风险贷款，存在巨大经营风险。银行一直在寻找释放资金的新方式，最受欢迎的便是证券化。把银行资产负债表的一些资产转嫁给一些投资者。证券化产品应用领域广泛，工具从抵押贷款到汽车贷款，再到信用卡贷款，出现了越来越多的创意应用。购买证券产品，是今天就拿到明天的收入，诱惑巨大，实则脆弱不堪。银行业经营风险与银行的主观因素和市场运行状态相关，其可能的损失及其程度无法精确测算，是不可完全预知的风险。

操作风险是指由于不完善或有问题的内部操作过程、人员、系统或外部事件而导致的直接或间接损失的风险。银行机构越来越庞大，它们的产品越来越多样化和复杂化，银行业务对以计算机为代表的IT技术的高度依赖，还有金融业和金融市场的竞争扩张的趋势，使得一些操作上的失误，可能带来很大的甚至是极其严重的后果。巴林银行的倒闭就是一个令人怵目惊心的例子。

（六）行业竞争风险

银行之间竞争的目标是实现最大化收入，但是，银行在投资、放贷等市场经济活动中，竞争者的预期利益目标并不是总能实现的，可能会使竞争者面临经济利益上的损失。在市场竞争中，不确定性因素很多，必然会有某些竞争者在竞争中败下阵来，承受竞争的损失。银行会因为竞争的加剧原因而蒙受经济损失，形成经营风险。

现在批发银行、投资银行或小额金融机构的区分逐渐消失。银行可以在按揭市场上进行竞争，采用企业的运作方式获得资金有更大的灵活性，但同时风险并存。就我国而言，市场准入风险放宽。民间资本进入银行业，加大了风险度。同时经济全球化，使得跨境业务发展也加剧了竞争风险。

（七）信息不对称风险

银行交易中的各方拥有的信息不同。银行在市场交易活动中，它们对有关信息的了解是有差异的；掌握信息比较充分的银行，往往处于比较有利的地位，而信息贫乏的银行，则处于比较不利的地位。同时银行拥有的信息不完全批露，它们对了解不充分，储户对银行也了解得很少。

银行广泛投资，资金投入到了不够可靠的投资体系也带来了问题，这种情况下，银行变得短视只追求短期利益。这一切必将导致银行的信用危机，甚至被推向崩溃边缘。

（八）金融创新风险

银行融资渠道变化，欧美各国在危机之前，为刺激经济发展，一直保持低利率的市场环境，银行业更加依赖批发融资市场，如商业票据、可交易存单及其他货币市场产品，也更多依赖同业拆借市场以加快负债经营。资本市场产品波动性高，周期性强，大幅增加风险传播。

复杂新型产品的使用加剧风险管理难度。过去10年间，信用衍生产品和其他结构性产品等创新型金融产品发展迅猛。新产品在交易双方和市场间重新分配和转移风险，其广泛使用也增加了银行流动性风险管理难度。

对数理模型过度依赖恶化了风险效应。西方的银行业历史上，曾出现过更广泛的金融市场上证券化产品增速惊人。有大量的投资者出现，想要进行投资。银行寻找其他方式来释放资金，便发明出更复杂的证券化债务。担保债务凭证是高风险高回报，低风险低回报的债券组合，资产负债表中的资产成功转移。却引发了低价信用流动愈发频繁，带来恶性循环。

我国逐渐推进利率放开政策，也是一种创新。然而，回看历史上的金融创新，新的自由市场手段，曾一度撤销对金融市场的管制，这一举措短期内使金融市场很高效。后来的非互助化和惟利是图却是危险的。

二、银行业风险存在的原因

世界经济和我国国内经济增长放缓；市场存在盲目性、自发性和落后性。

银行是通过放贷获得收入的，金融爆炸导致更多的资金从生产领域流向金融领域，继续推高金融资产的价格，于是，很容易产生泡沫。所有的银行都相互连接，容易引发系统风险问题，银行体系一块出了问题，整个都会崩盘。

我们国家数年来，上市银行利润动辄百分之几十的增幅，让其他行业上市公司羡慕不已。银行利润超额增长的根源是息差。当来自央行的有形之手导致息差收窄，即便是创出天量的信贷，也无法缓解银行利润下跌的趋势。央行赋予银行在制定基准存贷款利率方面更多的灵活性，央行允许存款利率上浮，释放出竞争方面的压力。这些竞争已经开始导致它们的利润率下降，银行业风险加大。