xxx资产管理有限公司风险管理制度
私募基金公司运营风险控制制度
深圳XX资产管理有限公司运营风险控制制度第一章目标和原则第一条公司制定本制度旨在保护基金客户的合法权益，促进公司基金业务的规范发展，有效防范和化解风险，杜绝利益输送及其他有损害公司和客户利益的行为。
基金公司风险控制的总体目标是：保证公司资本运作严格遵守国家有关法律法规和基金管理合同规定；确保各类基金的稳健运行和资本运营的安全完整，防范和化解风险，确保公平对待公司所管理的各类基金。
第二条基金管理内部控制应当遵循的原则：合法性原则公司应在合法合规的前提下签署各类合同，忠实履行合同义务，客户资金运作应与各类合同及客户的收益目标的风险承受度相一致，充分依据合同规定构建投资组合。
健全性原则风险控制必须覆盖基金运作的各个环节和各级人员，渗透到决策、执行、监督、反馈等各个经营环节。
独立性原则公司设风险控制委员会，风险控制机构和人员具有并保持高度的独立性和权威性，负责对公司各部门风险控制工作进行监察和稽核。
防火墙原则公司各机构、部门和岗位保持相对独立，公司自有资产与股东投入、私募基金等各类不同资产的运作应当严格分离，分别独立运作。
公平原则公司应当恪尽职守、履行诚实信用、谨慎勤勉的义务，杜绝利益输送行为，通过完善相关制度、流程，在公平的基础上使客户资产的投资管理可以充分利用公司既有的行政、系统、研究资源，同时防范公司各类基金之间相互输送利益，保证公平对待各类投资者。
第二章公司内控风险控制架构与流程第三条公司设风险控制委员会。
风险控制委员会的主要职责是根据公司相关制度规定，对公司经营管理的全过程进行风险控制。
风险控制委员会由董事长、风控总监、投资总监及上述级别以上人员组成，公司总经理任风险控制委员会主任。
定期或不定期组织召开风控评审会，与会人员须为委员会成员，或增加一至两名外部专家。
评审会采取投票制，即参会项目必须得到三分之二以上与会人员的赞成票方可通过评审；同时公司董事长及总经理有一票否决权，即董事长或总经理一旦投否决票，无论赞成票数多寡，该项目均不得通过评审。
资产管理公司资产安全管理制度
第一章总则第一条为加强本公司的资产安全管理，确保资产的安全、完整和有效利用，根据国家相关法律法规和公司实际情况，特制定本制度。
第二条本制度适用于本公司所有资产，包括固定资产、流动资产、无形资产等。
第三条本制度旨在明确资产安全管理责任，规范资产操作流程，提高资产使用效率，确保资产安全。
第二章资产安全管理职责第四条公司设立资产安全管理部门，负责本制度的制定、实施和监督。
第五条资产安全管理部门的主要职责：1. 负责制定、修订和完善资产安全管理制度，确保制度的有效性和可操作性；2. 负责对公司资产进行全面清查，建立健全资产台账，确保资产信息的准确性；3. 负责对公司资产进行风险评估，制定风险应对措施，确保资产安全；4. 负责对公司资产进行定期检查，发现安全隐患及时整改；5. 负责对公司资产进行报废、处置，确保资产处置合法合规。
第三章资产安全管理措施第六条资产购置管理1. 资产购置应严格按照国家法律法规和公司相关规定执行，确保资产质量；2. 资产购置前，应进行充分的市场调研和供应商评审，确保采购价格合理、质量可靠；3. 资产购置后，应及时办理资产登记手续，建立资产台账。
第七条资产使用管理1. 资产使用人员应严格按照资产使用说明和操作规程进行操作，确保资产安全；2. 资产使用过程中，应加强日常维护保养，发现故障及时上报；3. 资产使用完毕后，应及时归还，并做好资产清洁工作。
第八条资产保管管理1. 资产保管人员应严格执行资产保管规定，确保资产安全；2. 资产保管场所应设置必要的安全设施，如防盗门、监控设备等；3. 资产保管人员应定期对保管场所进行巡查，发现异常情况及时上报。
第九条资产处置管理1. 资产处置应严格按照国家法律法规和公司相关规定执行，确保处置合法合规；2. 资产处置前，应进行资产评估，确定处置价格；3. 资产处置过程中，应做好资产交接手续，确保资产安全。
第四章资产安全责任追究第十条对违反本制度规定，造成资产损失的，应根据情节轻重，追究相关责任人的责任。
国资公司风险管理制度
第一章总则第一条为了规范国资公司的风险管理工作，提高风险防范能力，确保公司安全稳健运行，根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国企业国有资产法》等相关法律法规，结合公司实际情况，特制定本制度。
第二条本制度适用于国资公司及其所属子公司、分支机构。
第三条本制度旨在建立健全国资公司风险管理体系，明确风险管理职责，规范风险管理流程，强化风险防控措施，确保公司资产安全、经营稳定、效益提升。
第二章风险管理组织架构第四条国资公司设立风险管理委员会，负责公司风险管理的总体决策、指导和监督。
第五条风险管理委员会下设风险管理部，负责具体实施风险管理各项工作。
第六条各子公司、分支机构应设立相应的风险管理机构，负责本单位的风险管理。
第三章风险识别与评估第七条风险识别：公司应全面识别各类风险，包括但不限于市场风险、信用风险、财务风险、法律风险、操作风险、合规风险等。
第八条风险评估：公司应根据风险识别结果，对各类风险进行评估，确定风险等级，明确风险应对措施。
第四章风险防控措施第九条风险防控：公司应针对各类风险，采取以下防控措施：（一）建立健全内部控制制度，加强内部管理，规范经营行为；（二）完善风险预警机制，及时发现和化解风险；（三）加强合规管理，确保公司经营活动符合法律法规要求；（四）加强财务管理，确保公司财务稳健；（五）加强人才队伍建设，提高员工风险意识；（六）加强与外部机构的合作，共同防范风险。
第十条风险应对：针对不同等级的风险，公司应采取以下应对措施：（一）对低风险，采取预防措施，加强日常管理；（二）对中等风险，制定应急预案，及时采取措施；（三）对高风险，采取紧急措施，确保公司资产安全。
第五章风险管理监督与考核第十一条风险管理委员会负责对公司风险管理工作进行监督，定期组织检查和评估。
第十二条风险管理部应定期向风险管理委员会报告风险管理工作情况，对风险防控措施落实情况进行跟踪。
第十三条公司对风险管理工作的实施情况进行考核，考核结果纳入公司年度绩效考核体系。
风险资产处置管理制度
风险资产处置管理制度第一章总则第一条为规范风险资产处置管理工作，提高风险资产处置工作的效率和质量，根据国家相关法律法规和监管要求，制定本制度。
第二条本制度适用于公司所有部门和员工在风险资产处置活动中的行为。
第三条公司风险资产处置管理属于公司风险管理的一部分，是公司持续经营的重要组成部分，必须得到公司领导的高度重视和支持。
第四条风险资产处置管理的目的是通过及时、科学、规范的风险资产处置工作，降低公司的不良资产风险，维护公司财务稳健发展。
第五条风险资产处置工作要坚持“审慎、公开、公平、诚信”的原则，坚决打击各种非法、欺诈行为。
第六条公司风险资产处置委员会是公司风险资产处置工作的决策机构，负责公司风险资产处置方针、政策和规划的制定。
第二章风险资产识别与管理第七条公司在进行风险资产处置前，必须对风险资产进行全面、科学的识别和分类管理。
第八条公司风险资产处置管理包括主动识别和被动识别两种方式，主动识别是指公司根据市场、行业、客户等相关信息，主动发现风险资产；被动识别是指公司在贷中贷后风险管理过程中，发现风险资产。
第九条公司风险资产处置管理应根据风险资产的性质、规模、风险等级，划分不同的处置单元，明确处置责任人和处置时限。
第十条公司风险资产处置工作要结合公司的风险管理政策和实际情况，确定风险资产处置的目标和原则。
第三章风险资产处置流程第十一条公司风险资产处置流程包括风险资产处置申请、审核、评估、决策、执行、监督和评估等环节。
第十二条风险资产处置申请环节是风险资产处置工作的起始点，需要由申请人填写风险资产处置申请表，提出处置建议。
第十三条风险资产处置审核环节是决定是否进行风险资产处置的重要环节，需要由风险资产处置委员会对申请进行审核，确定是否立项。
第十四条风险资产处置评估环节是为了确定风险资产的价值和处置方式，需要由专业评估机构进行评估，提供评估报告。
第十五条风险资产处置决策环节是在评估基础上，由风险资产处置委员会根据评估报告确定处置方案。
公司风险防范管理制度
公司风险防范管理制度一、总则1. 目的：建立和完善风险管理体系，提高风险防范能力，确保企业资产安全和经营稳健。
2. 范围：本制度适用于公司全体员工，涵盖所有业务和管理活动。
3. 原则：坚持预防为主、综合治理的原则，实施动态管理和持续改进。
二、组织架构1. 成立风险管理委员会，负责全面监督和指导风险管理工作。
2. 设立专职或兼职的风险管理部门，负责具体的风险管理事务。
3. 各职能部门需根据各自职责，配合风险管理部门开展工作。
三、风险识别与评估1. 定期进行风险识别，包括内部风险和外部风险。
2. 采用适当的风险评估方法，如SWOT分析、风险矩阵等，确定风险等级。
3. 对于重大风险，应制定详细的风险报告，及时上报管理层。
四、风险应对与控制1. 根据风险评估结果，制定相应的风险应对策略，包括风险转移、规避、减轻和接受。
2. 设计并实施有效的风险控制措施，如内部控制、合同管理、财务审计等。
3. 对于关键业务流程，实行严格的风险监控和预警机制。
五、信息沟通与报告1. 建立风险信息沟通机制，确保信息的及时传递和共享。
2. 定期向管理层和相关部门报告风险管理情况，提出改进建议。
3. 在必要时，向外部相关方披露风险信息，维护企业形象和利益。
六、培训与提升1. 对员工进行风险管理知识的培训，提高风险意识和处理能力。
2. 鼓励员工参与风险管理的创新和改进，不断提升管理水平。
3. 定期对风险管理制度的有效性进行评估，及时进行调整和完善。
七、应急响应1. 制定应急预案，明确在不同风险事件发生时的应对流程和责任人。
2. 定期组织应急演练，检验预案的可行性和实用性。
3. 发生风险事件时，迅速启动应急预案，有效控制损失。
八、附则1. 本制度自发布之日起实施，由风险管理部门负责解释。
2. 如有与国家法律法规相抵触之处，以国家法律法规为准。
(完整版)投资管理制度
XX资产管理有限公司投资管理制度本制度由北京大成（上海）律师事务所邓炜律师团队协助起草，如您对完善本制度有任何建议或意见，欢迎发送邮件至*******************XX资产管理有限公司投资管理制度第一章总则第一条为防范基金投资风险，建立严谨、科学、高效、有序的基金投资运作体系，根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《私募投资基金监督管理暂行办法》、《私募投资基金管理人内部控制指引》等法律法规、规范性法律文件及相关监管要求制定本制度。
第二条本制度包括基金投资管理的原则、组织结构、投资禁止制度、投资研究、投资决策、投资执行、投资的风险管理等方面内容，适用于基金投资的全过程。
第三条在运用基金资产投资时，应遵循以下原则：（一）公平交易原则。
公平对待不同投资者，公平对待投资者和其他资产委托人，不得在不同基金财产之间、基金财产和其他委托资产之间直接或通过第三方交易等形式进行利益输送。
建立公平交易制度，制定公平交易规则，明确公平交易的原则和实施措施。
（二）合法合规原则。
基金投资应当严格遵守国家有关法律法规和行业监管规则，自觉形成守法经营、规范运作的经营思想和经营风格，（三）防火墙原则。
基金资产和公司自有资产的运作应当严格分离，基金投资研究、决策、执行、清算和评估等部门和岗位应当在物理上和制度上适当隔离。
不同的基金要独立运作，分别管理；（四）制约原则。
基金投资业务部门和岗位的设置必须权责分明、相互牵制，并通过切实可行的相互制衡措施来消除内部控制中的盲点；（五）严格授权原则。
授权制度是投资管理业务控制的核心，必须贯穿于投资管理活动的全过程；（六）研究为先原则。
任何基金投资决策的做出必须建立在充分研究的基础之上。
除此之外，基金投资应当遵循自愿、诚实信用原则，维护投资者合法权益，不得损害国家利益和社会公共利益。
第三章投资架构与流程第四条基金投资管理流程运行主要涉及以下组织和岗位：（一）投资决策委员会（以下简称“投决会”）是基金业务投资决策的最高权力机构，由公司分管基金业务的高级管理人员、基金投资团队、研究团队负责人及相关投资经理等组成。
资产管理有限公司章程范本
资产管理有限公司章程范本资产管理有限公司章程第一章总则第一条为了加强对资产的管理和运营，充分发挥资产价值，按照国家有关法律、法规及规章的规定，依法设立资产管理有限公司（以下简称“公司”），特制定本章程。
第二条公司的名称为：资产管理有限公司。
第三条公司的注册资本为人民币XXX万元整。
第四条公司的经营范围包括但不限于：资产管理、投资咨询、投资管理、资产回收、信贷管理等。
第五条公司的住所为：XXX市XXX区XXX街道XXX号。
第六条公司的经营期限为XXX年。
第七条公司的经营负责人为总经理，由股东大会选举产生。
第八条公司为股份制有限责任公司，公司的股东不得转让其股权。
第九条公司的业务运营遵循市场化，合法合规的原则。
第二章股权结构第十条公司的股东包括创始股东和普通股东。
第十一条创始股东共同出资XXX万元，共享公司的利润。
第十二条普通股东按其出资比例享有公司利润，具体比例由股东大会确定。
第十三条股东大会为公司的最高权力机构，行使以下职权：（一）选举和罢免公司董事、监事；（二）修改公司章程；（三）决定公司的计划和决策；（四）审议公司的财务报告和年度经营计划等。
第三章组织结构第十四条公司设立董事会、监事会和总经理。
第十五条董事会由不少于三人组成，董事会的职责包括但不限于：（一）制定公司的发展战略和经营计划；（二）决定公司的重大经营事项；（三）审议公司的财务报告。
第十六条监事会由不少于三人组成，监事会的职责包括但不限于：（一）监督公司的经营活动是否合法合规；（二）监督公司的财务管理；（三）监督股东大会决议的执行情况。
第十七条总经理由股东大会选举产生，总经理负责公司的日常经营活动，代表公司行使公司的权力。
第十八条公司设立财务部、人力资源部、市场部、技术部等职能部门，具体设置以及职责由总经理决定。
第四章公司运营第十九条公司依法合规，开展资产管理业务。
第二十条公司的运营遵循市场化、风险可控、效益至上的原则。
第二十一条公司积极拓展市场，稳健运营，勇于创新，在市场竞争中取得良好的经济效益。
完整版)公司风险控制管理制度
完整版)公司风险控制管理制度公司风险控制管理制度第一章总则为了规范公司的风险管理，建立规范、有效的风险控制体系，提高风险防范能力，增强风险识别、处置、应对和化解能力，确保公司系统运营能力、项目运营能力稳步提升，本公司制定了风险控制管理制度。
本制度以过程管理、等级管理和责任原则为全面风险管理原则，根据《公司法》、《会计法》、《企业内部控制基本规范》等法律、法规和规范性文件的有关规定，结合本公司的实际情况制定。
第二条。
风险管理本制度所称风险管理是指公司依据总体战略和经营目标，确定风险偏好和风险承受度，通过识别潜在风险、评估风险，针对重大风险拟定风险管理策略并在企业管理的各个环节和经营过程中落实规范化的风险防控要求。
风险控制在企业风险承受度范围以内的过程和方法。
第三条风险分类按照公司目标的不同对风险进行分类，公司风险分为：战略风险、经营风险、财务风险和法律风险。
1.战略风险：没有制定或制定的战略决策不正确，影响战略目标实现的负面因素；2.经营风险：经营决策的不当，妨碍或影响经营目标实现的因素；3.财务风险：包括财务报告失真风险、资产安全受到威胁风险和舞弊风险；4.法律风险：没有全面、认真执行国家法律、法规和政策规定影响合规性目标实现的因素。
第四条风险分类按风险能否为公司带来盈利机会，风险可分为纯粹风险和机会风险。
第五条风险分类按照风险的影响程度，风险分为一般风险和重要风险。
第六条风险管控原则公司根据战略规划和经营目标制定风险管控原则。
1.全面风险管控原则：公司风险管控工作应覆盖经营与管理过程中所面临的各种风险，并对其中关键风险实施重点管控；2.分级分类管控原则：公司各级内控管理部门负责管控各自面临的风险，并根据风险的不同特点进行分类管理；3.可知、可控、可承受原则：公司应对风险进行事前预测，做到风险可知，通过分析、评估并制定风险管理策略和措施加以防范和控制，将风险降至各自可承受范围之内；4.风险收益匹配原则：公司不能单纯追求业绩而忽略风险管控，也不能因过度防范风险而制约公司的发展。
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上海金澹资产管理有限公司风险管理制度第一章总则第一条为加强公司的风险管理，增强风险防范能力，促进公司持续、健康、稳定发展，保护投资者利益,根据《公司法》、《基金法》等法律、法规、自律规则和规范性文件规定，制定本制度。
第二条风险管理制度是指公司围绕总体经营战略, 董事会、管理层到全体员工全员参与,在日常运营中,识别潜在风险,评估风险的影响程度,并根据公司风险偏好制定风险应对策略,有效管理公司各环节风险的持续过程。
在进行全面风险管理时,公司根据公司经营情况重点监测、防范和化解对公司经营有重要影响的风险的总称。
第二章风险管理的目标和原则第三条公司风险管理的目标是通过建立健全风险管理体系, 确保经营管理合法合规、受托资产安全、财务报告和相关信息真实、准确、完整,不断提高经营效率,促进公司实现发展战略。
第四条公司风险管理遵循以下基本原则:(一)全面性原则。
公司风险管理必须覆盖公司的所有部门和岗位,涵盖所有风险类型, 并贯穿于所有业务流程和业务环节。
(二)独立性原则。
公司应设立相对独立的风险管理职能部门或岗位,负责评估、监控、检查和报告公司风险管理状况,并具有相对独立的汇报路线。
(三)权责匹配原则。
公司的董事会、管理层和各个部门应当明确各自在风险管理体系中享有的职权及承担的责任,做到权责分明,权责对等。
(四)一致性原则。
公司在建立全面风险管理体系时,应确保风险管理目标与战略发展目标的一致性。
(五)适时有效原则。
公司应当根据公司经营战略方针等内部环境和国家法律法规、市场环境等外部环境的变化及时对风险进行评估,并对其管理政策和措施进行相应的调整。
第三章风险管理的组织架构和职责第五条公司风险管理组织构架主要包括董事会、监事会、管理层、风险管理委员会、独立的风险管理职能部门、各业务部门等。
第一节董事会第六条董事会对有效的风险管理承担最终责任,履行以下风险管理职责:(一)确定公司风险管理总体目标,制定公司风险管理战略和风险应对策略;(二)审议重大事件、重大决策的风险评估意见,审批重大风险的解决方案,批准公司基本风险管理制度;(三)审议公司风险管理报告;(四)可以授权董事会下设的风险管理委员会或其他专门委员会履行相应风险管理和监督职责。
第二节公司管理层第七条公司管理层对有效的风险管理承担直接责任,履行以下风险管理职责:(一)根据董事会的风险管理战略,制定与公司发展战略、整体风险承受能力相匹配的风险管理制度,并确保风险管理制度得以全面、有效执行;(二)在董事会授权范围内批准重大事件、重大决策的风险评估意见和重大风险的解决方案,并按章程或董事会相关规定履行报告程序;(三)根据公司风险管理战略和各职能部门与业务单元职责分工,组织实施风险解决方案;(四)组织各职能部门和各业务单元开展风险管理工作;(五)向董事会或董事会下设专门委员会提交风险管理报告。
第三节风险管理委员会第八条公司管理层设立履行风险管理职能的委员会, 协助管理层履行以下职责:(一)指导、协调和监督各职能部门和各业务单元开展风险管理工作;(二)制订相关风险控制政策,审批风险管理重要流程和风险敞口管理体系,并与公司整体业务发展战略和风险承受能力相一致;(三)识别公司各项业务所涉及的各类重大风险,对重大事件、重大决策和重要业务流程的风险进行评估,制定重大风险的解决方案;(四)识别和评估新产品、新业务的新增风险,并制定控制措施;(五)重点关注内控机制薄弱环节和那些可能给公司带来重大损失的事件,提出控制措施和解决方案;(六)根据公司风险管理总体策略和各职能部门与业务单元职责分工,组织实施风险应对方案。
第四节风险管理部门第九条公司设立独立于业务体系汇报路径的风险管理部门,并配备有效的风险管理系统和足够的专业的人员。
风险管理部门对公司的风险管理承担独立评估、监控、检查和报告职责，风险管理部门的职责包括：(一)执行公司的风险管理战略和决策,拟定公司风险管理制度,并协同各业务部门制定风险管理流程、评估指标;(二)对风险进行定性和定量评估,改进风险管理方法、技术和模型,组织推动建立、持续优化风险管理信息系统;(三)对新产品、新业务进行独立监测和评估,提出风险防范和控制建议;(四)负责督促相关部门落实公司管理层或其下设风险管理职能委员会的各项决策和风险管理制度,并对风险管理决策和风险管理制度执行情况进行检查、评估和报告;(五)组织推动风险管理文化建设。
第五节各业务部门第十条各业务部门执行风险管理的基本制度流程, 定期对本部门的风险进行评估,对其风险管理的有效性负责，业务部门应当承担如下职责:(一)遵循公司风险管理政策,研究制定本部门或业务单元业务决策和运作的各项制度流程并组织实施,具体制定本部门业务相关的风险管理制度和相关应对措施、控制流程、监控指标等,或与风险管理职能部门(或岗位)协作制定相关条款,将风险管理的原则与要求贯穿业务开展的全过程;(二)随着业务的发展,对本部门或业务单元的主要风险进行及时的识别、评估、检讨、回顾,提出应对措施或改进方案,并具体实施;(三)严格遵守风险管理制度和流程,及时、准确、全面、客观地将本部门的风险信息和监测情况向管理层和风险管理职能部门或岗位报告;(四)配合和支持风险管理职能部门或岗位的工作。
第十一条各部门负责人是其部门风险管理的第一责任人, 基金经理(投资经理)是相应投资组合风险管理的第一责任人。
公司所有员工是本岗位风险管理的直接责任人,负责具体风险管理职责的实施。
员工应当牢固树立内控优先和全员风险管理理念, 加强法律法规和公司规章制度培训学习,增强风险防范意识,严格执行法律法规、公司制度、流程和各项管理规定。
第十二条公司将风险管理纳入各部门和所有员工年度绩效考核范围。
第四章风险管理主要环节第十三条风险管理中的主要环节包括风险识别、风险评估、风险应对、风险报告和监控及风险管理体系的评价。
每一环节应相互关联、相互影响、循环互动,并依据内部环境、市场环境、法规环境等内外部因素的变化及时更新完善。
第十四条风险识别覆盖公司各个业务环节,涵盖所有风险类型。
公司对已识别的风险进行定期回顾,并针对新法规、新业务、新产品、新的金融工具等及时进行了解和研究。
第十五条公司应在风险识别过程中,对业务流程进行梳理和评估,并对业务流程中的主要风险点,建立相应的控制措施,明确相应的控制人员,不断完善业务流程。
第十六条公司采取定量和定性相结合的方法进行风险评估,保持评估方法的一致性,协调好整体风险和单个风险、长期风险和中短期风险的关系。
（具体用什么方法？）第十七条公司建立清晰的风险事件登记制度和风险应对考评管理制度,明确风险事件的等级、责任追究机制和跟踪整改要求。
第十八条公司建立清晰的报告监测体系,对风险指标进行系统和有效的监控,根据风险事件发生频率和事件的影响来确定风险报告的频率和路径。
风险报告明确风险等级、关键风险点、风险后果及相关责任、责任部门、责任人、风险处理建议和责任部门反馈意见等,确保公司管理层能够及时获得真实、准确、完整的风险动态监控信息,明确并落实各相关部门的监控职责。
第十九条公司对风险管理体系进行定期评价,对风险管理系统的安全性、合理性、适用性和成本与效益进行分析、检查、评估和修正,以提高风险管理的有效性,并根据检验结果、外部环境的变化和公司新业务的开展情况进行调整、补充、完善或重建。
第五章风险分类及应对第二十条公司重点关注市场风险、信用风险、流动性风险、操作风险、制度和流程风险、信息技术风险、业务持续风险、人力资源风险、新业务风险、道德风险、投资合规性风险、销售合规性风险、信息披露合规性风险、反洗钱合规性风险、声誉风险、子公司管控风险等风险。
第一节市场风险管理第二十一条市场风险管理的控制目标是严格遵循谨慎、分散风险的原则,充分考虑客户财产的安全性和流动性,实行专业化管理和控制,防范、化解市场风险。
市场风险管理主要措施包括:(一)密切关注宏观经济指标和趋势,重大经济政策动向, 重大市场行动,评估宏观因素变化可能给投资带来的系统性风险, 定期监测投资组合的风险控制指标,提出投资调整应对策略;(二)密切关注行业的周期性、市场竞争、价格、政策环境, 和个股的基本面变化,构造股票投资组合,分散非系统性风险。
公司特别加强禁止投资证券的管理,对于市场风险较大的股票建立内部监督、快速评估机制和定期跟踪机制;(三)关注投资组合的收益质量风险,采用夏普(Sharp)比率、特雷诺(Treynor)比率和詹森(Jensen)比率等指标衡量; （具体采用什么？）(四)加强对场外交易(包括价格、对手、品种、交易量、其他交易条件)的监控,确保所有交易在公司的管理范围之内;(五)加强对重大投资的监测,对基金重仓股、单日个股交易量占该股票持仓显著比例、个股交易量占该股流通值显著比例等进行跟踪分析;(六)可运用定量风险模型和优化技术,分析各投资组合市场风险的来源和暴露。
可利用敏感性分析,找出影响投资组合收益的关键因素。
可运用情景分析和压力测试技术,评估投资组合对于大幅和极端市场波动的承受能力。
第二节信用风险第二十二条信用风险管理的控制目标是对交易对手、投资品种的信用风险进行有效的评估和防范,将信用风险控制于可接受范围内的前提下,获得最高的风险调整收益。
信用风险管理主要措施包括:(一)建立针对债券发行人的内部信用评级制度,结合外部信用评级,进行发行人信用风险管理;(二)建立交易对手信用评级制度,根据交易对手的资质、交易记录、信用记录和交收违约记录等因素对交易对手进行信用评级,并定期更新;(三) 建立严格的信用风险监控体系,对信用风险及时发现、汇报和处理。
公司可对其管理的所有投资组合与同一交易对手的交易集中度进行限制和监控。
第三节流动性风险第二十三条流动性风险管理的控制目标是通过建立适时、合理、有效的风险管理机制,将流动性风险控制在可承受的范围之内。
流动性风险管理主要措施包括:(一)制定流动性风险管理制度,平衡资产的流动性与盈利性,以适应投资组合日常运作需要;(二)及时对投资组合资产进行流动性分析和跟踪,包括计算各类证券的历史平均交易量、换手率和相应的变现周期,关注投资组合内的资产流动性结构、投资组合持有人结构和投资组合品种类型等因素的流动性匹配情况;(三)建立流动性预警机制。
当流动性风险指标达到或超出预警阀值时,应启动流动性风险预警机制,按照既定投资策略调整投资组合资产结构或剔出个别流动性差的证券,以使组合的流动性维持在安全水平;(四)进行流动性压力测试,分析投资者申赎行为,测算当面临外部市场环境的重大变化或巨额赎回压力时,冲击成本对投资组合资产流动性的影响,并相应调整资产配置和投资组合。
第四节操作风险第二十四条操作风险管理的控制目标是建立有效的内部控制机制,尽量减少因人为错误、系统失灵和内部控制的缺陷所产生的操作风险,保障内部风险控制体系有序规范运行。