新古典宏观经济学与新凯恩斯主义经济学题库43简答题

3．叙述卢卡斯批评。

Describe the Lucas critique.

答：（1）卢卡斯批评是一种认为传统政策分析没有充分考虑到政策变动对人们预期影响的观点。卢卡斯指出，由于人们在对将来的事态做出预期时，不但要考虑过去，还要估计现在的事件对将来的影响，并且根据他们所得到的结果而改变他们的行为。这就是说，他们要估计当前的经济政策对将来事态的影响，并且按照估计的影响来采取政策，即改变他们的行为，以便取得最大的利益。行为的改变会使经济模型的参数发生变化，而参数的变化又是难以衡量的。因此经济学者用经济模型很难评价经济政策的效果。

（2）卢卡斯强调了人们如何形成未来预期的问题。预期在经济中起着至关重要的作用，因为预期影响着各种经济行为。例如，家庭根据对未来收入的预期决定消费多少，企业根据对未来盈利的预期决定投资多少。这些预期取决于许多因素，包括政府所实行的经济政策。因此，当决策者估算任何一种政策变动的效应时，他们需要知道人们的预期会对政策变动做出什么反应。卢卡斯认为，传统的政策评估方法——比如依靠标准宏观经济计量模型的方法——没有充分考虑到政策对预期的这种影响。

（3）卢卡斯批评给我们两个教训。狭义的教训是评价不同政策的经济学家需要考虑政策如何影响预期，从而影响行为。广义的教训是政策评估是困难的，所以，从事这项工作的经济学家应该确实表现出必要的谦虚。

1．古典宏观经济模式的要旨是什么？其分析思路是怎样的？（武汉理工2003研）答：传统凯恩斯主义不能够解释20世纪70年代的滞胀，于是促进了货币主义和理性预期的发展，形成以卢卡斯为首的新古典经济学派。其四个假设条件如下：

（1）个体利益最大化。

（2）理性预期。在有效利用一切信息的前提下，对经济变量做出的在长期中平均说来最为准确的，而又与所使用的经济理论、模型相一致的预期。包含3个含义：①做出经济决策的经济主体是有理性的。②为正确决策，经济主体会在做出预期时力图获得一切有关的信息。③经济主体在预期时候不会犯系统错误。

（3）市场出清。劳动力市场上的工资和产品市场上的价格都具有充分的灵活性，可以根据供给情况迅速进行调整。所以劳动力市场和产品市场都不会存在超额供给。

（4）自然率。

新古典宏观经济学的观点：

（1）宏观政策无效论。其原因在于理性预期。货币主义仅仅反对凯恩斯主义的财政政策，而新古典宏观经济学则更进一步。

（2）适应性预期错误论。其原因是人们进行预期时候不但要根据过去的事实，还要考虑将来的变化。

（3）反对凯恩斯主义的“斟酌使用”的或者对经济运行进行“微调”的政策。这个观点的理论基础是“卢卡斯批判”。

2．凯恩斯的消费理论与古典学派的理论有何区别？（武大2001研）

答：宏观经济学的系统出现始于凯恩斯，但古典学派对宏观经济问题也进行了一些探讨，虽然这种探讨并不是系统性的。凯恩斯的消费理论和古典学派的理论的区别主要表现在以下几个方面：

（1）凯恩斯的消费理论明确指出消费是绝对收入的函数，收入增加则消费增加，并且边际消费倾向递减；古典学派的理论中很少系统研究消费的决定，但有些古典学派经济学家也指出了消费和收入之间的关系。

（2）凯恩斯的消费理论以边际分析为基础。19世纪末，边际概念得到了广泛的应用，这种应用在凯恩斯的宏观经济分析中也得到体现，在消费理论中，边际消费倾向就是边际分

析的结果。而古典学派对整个国民经济分析（包括消费的分析）中，仍然坚持劳动价值论的观点。

3．效率工资理论的要点及其对于宏观经济波动的解释。（上海大学2001研）

答：（1）效率工资理论要点

参见概念题15。

（2）效率工资理论对宏观经济波动的解释

效率工资理论确立了企业支付的实际工资水平和由此带来的劳动生产率水平之间的关系。高工资导致高生产率，因为他减少了偷懒。由于生产率和工资正相关，所以企业削减工资就得承受生产率下降的代价。结果，在遭受冲击时，为了不影响工人的生产率，企业可能会保持实际工资不变，在经济受到冲击时，由此导致的工资的刚性会扩大就业波动而不是工资波动程度。

在效率工资理论中，劳动供给的变化并不直接影响就业水平，因此劳动供给的变化不会使凯恩斯主义理论模型中的FE 曲线发生移动。但是生产技术的冲击就会影响，生产技术的冲击就会使充分就业产出增加，生产技术下降将会使充分就业产出下降，生产技术的改变，改变了劳动的边际产品，在效率工资不变时，使充分就业水平发生相应的变化；给定资本、劳动和努力程度，生产技术的变化直接改变了产出水平。

4．新古典宏观经济学与凯恩斯主义的主要分歧在哪里？你支持哪一个观点，并说出理由。（上海大学2002研）

答：新古典宏观经济学和凯恩斯主义经济学是目前西方宏观经济学中两个较有影响的理论流派。两者的主要分歧在于：

（1）假设条件不同。新古典宏观经济学与凯恩斯主义经济学最明显的分歧是，前者坚持市场出清假设，而后者则坚持非市场出清假设。新古典宏观经济学家认为，工资和价格具有充分的伸缩性，可以迅速调整，通过工资价格的不断调整，使供给量与需求量相等，市场连续地处于均衡之中，即被连续出清。总之，新古典宏观经济学把表示供给量和需求量相等的均衡看作为经常可以得到的情形。与此相反，凯恩斯主义则认为，当经济出现需求扰动时，工资和价格不能迅速调整到使市场出清。缓慢的工资和价格调整使经济回到实际产量等于正常产量的状态需要一个很长的过程，例如需要几年的时间，而在这一过程中，经济处于供求不等的非均衡状态。

（2）在解释经济波动方面不同。新古典宏观经济学与凯恩斯主义经济学的分歧是，前者试图用实际因素从供给方面解释宏观经济波动，后者则用货币因素从需求方面解释宏观经济波动。在新古典宏观经济学看来，引起经济波动的实际因素很多，其中技术是一个重要的因素。在人口和劳动力固定的情况下，一个经济社会中所生产的实际收入便取决于技术和资本存量。换句话说，这时总量生产函数取决于表示技术状况的变量z 和资本存量k ，即y ＝zf （k ）。如果假定资本折旧率为δ，则在所考察时期的期末，经济中的可供利用资源为当期的产量加上没有折旧的资本存量，即总资源函数为：k k zf )1()(δ-+。假定总资源只有两个用途：消费和积累。现在假定由于技术进步，使z 值增加，则生产函数和总资源函数向上移动，则原有的资本存量、产量和总资源都会相应地增加，从而使下期的消费和资本积累也相应地增加。如果经济社会选择新的资本存量，则资本存量的增加又会使实际收入进一步增加。如果没有进一步的技术变化，则经济随着总资源的增加，会扩张直到达到新的状态上。这便是新古典宏观经济学对经济波动的解释。

凯恩斯主义对宏观经济波动的解释较为复杂。首先，凯恩斯主义为了与非市场出清的假设相一致，建立了解释工资和价格粘性的各种理论，其中包括长期劳动合同论。其次，凯恩斯主义导出了短期总供给曲线。

最后，利用短期总供给曲线，新凯恩斯主义通过考察经济遭受总需求冲击后回复到正常状态的过程，说明经济经历了一次波动（衰退或高涨状态）。

（3）政策主张不一样。凯恩斯主义认为，由于价格和工资的粘性，经济在遭受总需求冲击之后，从一个非充分就业的均衡回到充分就业均衡状态是一个缓慢的过程，因而刺激总需求是必要的。所以，为了避免较长时期的非充分就业持续出现，凯恩斯主义认为应该采取宏观经济政策对经济进行干预，其中财政政策尤其重要。新古典宏观经济学反对政府干预。早期的理性预期学派就曾断言，由于人们的合理预期，规则的政策对产量变动是无效的。因而，为了避免因政策的突然变动引起的经济波动，政府应按稳定的政策规则行事。

我比较倾向于凯恩斯主义的观点，但对新古典宏观经济学中的理性预期假说持肯定态度。不同意新古典宏观经济学的思想在于以下几个原因：

第一，工资和价格具有黏性。虽然在理论上说，工资和价格可以灵活地涨落，以便保持供求的均衡，但实际的观测表明二者并不随时地变动，从而二者的黏性是客观存在的事实。

第二，市场“非出清”状态。由于价格和工资的黏性，所以市场上的供求量未必经常相等，即处于和新古典宏观经济学假设相反的“非出清”状态。

第三，经济萧条对自然率具有永久性作用。长期的萧条使失业者丧失寻找工作的勇气，或者使他习惯于懒散的生活，因之失去寻找工作的动力，因此加大自然失业率的数值。由于永久性作用不但会导致暂时性失业，而且还会扩大长期失业大军的比例，所以国家更有必要推行治疗萧条状态的政策。

5．说明凯恩斯主义与货币主义政策主张的主要不同。（上海交大2003研）

答：（1）凯恩斯学派和货币学派是两个观点十分对立的学派。前者认为利率是影响货币政策最终目标的主要因素，中央银行应该根据经济形势的变化，灵活地选择货币政策工具，以实现充分就业，保持经济稳定。而货币学派则十分强调货币供应量的作用，认为相机抉择的货币政策从长期来看是无效的，中央银行应该确定固定的货币供应增长率，以这种“单一规则”保持物价的稳定。

（2）凯恩斯学派和货币学派在货币政策有效性上的分歧

凯恩斯主义和货币主义货币政策主张的主要不同点主要体现在以下几个方面：

①采用相机抉择的货币正常还是单一规则的货币政策。根据凯恩斯学派的理论，市场经济的运行很不稳定，长期增长速度与短期增长速度往往互相背离，这就导致经济的波动。若短期经济增长速度超过长期增长速度，社会的有效需求就超过有效供给，这就会造成通货膨胀；反之，社会有效需求少于有效供给，这又会发生经济萧条和失业。因此，他们主张采取财政政策和货币政策，以发挥稳定经济、保证充分就业的作用。因为这种调节是针对不同的经济形势采取的，所以称之为“相机抉择”的政策。而货币主义则认为应该采用“单一规则”的货币政策。虽然他们认为货币政策在长期内并不能影响实际经济变量，即货币政策长期无效，但他们认为固定的货币规则可以促进形成稳定的经济环境，提高人们的信心，从而有助于长期计划和投资。

②货币政策时滞方面。货币政策的时滞与货币政策有效性有着密切关系。对凯恩斯主义者来说，由于他们断言货币政策的传导过程是间接的（即通过利率的变化间接影响实际经济变量），而财政政策是直接的，因此他们认为，货币政策至少需要一年时间，才能显示出其作用和效果；其全部效果发挥出来则需要四年的时间，也就是说，货币政策收效比较慢，而财政政策收效比较快。虽然他们承认货币政策具有较长的时滞，但他们仍然坚持货币政策的有效性，即货币政策在经过一段时间之后可以比较有效地影响实际经济变量，稳定经济运行。

而货币学派虽然认为货币政策的收效比财政政策要快，但是由于长而不确定的时滞的存在和人为判断失误等因素，“相机抉择”货币政策往往不能稳定经济，反而成为经济不稳定的制造者。即货币政策在长期是无效的。

③货币政策的中介指标方面。凯恩斯主义认为货币政策的传导机制是：货币供应量的大小影响市场利率，从而影响投资，因此凯恩斯主义非常重视市场利率，强调利率作为货币政策中介指标的重要性。而货币主义认为，货币政策的传导机制主要不是通过利率间接的影响投资和收入，而是通过货币实际余额的变动直接影响支出和收入，可用符号表示为：M→E→I→Y。因此货币主义把货币供应量作为货币政策的中间目标。

6．凯恩斯对传统经济学的“革命”主要表现在哪些方面？（吉林大学2003研）

答：凯恩斯于1936年发表了被视为现代宏观经济学诞生标志的经济学名著《就业、利息和货币通论》（简称《通论》）。凯恩斯在该书中提出的经济学理论和经济政策对传统的经济学理论造成了革命性的冲击，故被称为经济学中的“凯恩斯革命”。凯恩斯对传统经济学的“革命”主要表现在两个方面：理论上的革命和实践方面的革命。

（1）以总量分析方法代替个量分析方法。以个量经济分析为基础的总量分析方法奠定了现代西方宏观经济学的基础。

凯恩斯对经济学重新作了分类。传统经济学把经济理论分为价值论和货币论。价值论讨论的是价值理论和分配理论；货币论讨论的是货币理论和价格理论。价值论和货币论相互独立，相互隔绝，联系很少。凯恩斯认为这种分类方法存在严重不足，应该予以纠正。他认为正确的分类应该依据分析的是个量还是总量把经济学理分为两部分。一部分论述的是单个厂商和行业的理论以及既定数量的资源在各种不同用途之间的分配和报酬的理论，称之为微观经济学；一部分论述的是整个经济体的产量和就业水平，称之为宏观经济学。把经济学分为微观经济学和宏观经济学两个既相联系又相区别的部分，对经济学的发展起到了不可估量的促进作用，并将对以后的经济学发展产生深远影响。

（2）分析了消费总量和收入总量的关系，证明了非充分就业的存在。

总收入等于总消费加上总投资。如果存在净储蓄，投资不足以抵消储蓄，那么收入就会下降，失业就会上升。据说消费和储蓄水平主要取决于个人的边际消费倾向。而个人的消费倾向是收入的函数。企业的总投资多半取决于资本的边际效率，或取决于企业主预期的资本投资将带来的盈利。利率并非取决于相等的储蓄水平和投资水平，而是一个决定于个人希望保有现金储蓄的程度这一独立因素。简而言之，人们的流动偏好决定利率。我们可以得知，储蓄和投资并不总是趋于平衡，相反储蓄水平经常高于投资水平，而失业现象和经济停滞便经常存在。

凯恩斯对传统经济学的充分就业假设持否定态度。在他看来，因为充分就业是一种特殊情况，因而建立在这一假设之上的理论是一种特殊的理论。按照凯恩斯的观点，自由放任的资本主义经济的正常情况具有不稳定性，就业情况从充分就业到普遍失业都有可能存在，典型的就业水平是低于充分就业水平。凯恩斯认为自己的理论可以解释充分就业和非充分就业的各种情况，具有普遍的代表性，是一般理论。

（3）否认了自由放任的经济政策，主张国家干预经济运行。

凯恩斯认为政府不加干预就等于听任有效需求不足继续存在，听任失业与危机继续存在；政府须采取财政政策刺激经济而非货币政策，增加投资，弥补私人市场之有效需求不足，财政赤字政策可以借助于乘数效应把收入提高到充分就业水平。凯恩斯从宏观的视角对大量的宏观概念进行归纳与整合之后，使经济学的发展开始跳出价格分析的限制。

7．人们的理性预期概念是怎样影响宏观总需求变化的？（华南师大2004研）

答：（1）所谓理性预期是在有效地利用一切信息的前提下，对经济变量作出的在长期中平均说来最为准确的，而又与所使用的经济理论、模型相一致的预期。实际上，这一假设包含三个含义：第一，作出经济决策的经济主体是有理性的。为了追求最大利益，他们总是力求对未来作出正确的预期。第二，为了作出正确的预期，经济主体在作出预期时会力图得到有关的一切信息，其中包括对经济变量之间因果关系的系统了解（当然包括有关的经济理论

和模型在内）和有关的资料与数据。第三，经济主体在预期时不会犯系统的错误。这就是说，由于正确的预期能使经济主体得到最大的利益，所以经济主体会随时地根据它所得到的信息来修正它的预期值的错误。当预期值高于正确值时，它会降低预期值。当预期值低于正确值时，它会提高预期值。因此，随时随地的修正会使它避免老是作出高估或低估的错误，而不会犯系统性的错误。由于这一原因，即从整体上看，在长期中，它对某一经济变量的未来预期值与未来的实际值仍然会是一致的。

用普通的语言来说，理性预期的意思是：在长期中，人们会准确地或趋向于预期到经济变量所应有的数值。

（2）人们是根据理性预期通过改变消费需求、投资需求以及国外需求等来影响宏观总需求的。总需求是经济社会对产品和劳务的需求总量，这一需求总量通常以产出水平来表示。总需求由消费需求、投资需求、政府需求和国外需求构成。在不考虑国外需求的情况下，经济社会的总需求是指价格、收入和其他经济变量在既定条件下，家户部门、企业部门和政府将要支出的数量。因此，总需求衡量的是经济中各种行为主体的总支出：家户购买的电冰箱、企业购买的卡车、政府购买的办公设备等等。

在理性预期下，如果消费者预期某些产品的价格要上涨，则会增加对这些商品的购买量，从而增加了消费需求，同样的是如果消费者预期到未来将由通货膨胀发生，即货币要贬值，则他们会增加对实物产品的购买量，如果预期到投资的预期利润率会提高，则会增加投资量。这些预期都会增加消费需求或投资需求，总之会导致宏观总需求的增加。如果有相反的预期，那么宏观总需求就会减少。同样，人们对未来收入的预期，对财政政策或货币政策的预期等都会影响宏观总需求的变化。

（3）理性预期学派认为，由于人们的理性预期，政府旨在增加宏观总需求的财政政策或货币政策都是无效的。人们的预期会改变人们的行为，这些效用会抵消财政政策或货币政策的增加宏观总需求的作用，从而使宏观总需求不变，致使宏观经济政策的实施无效。

西方学者认为，推动总需求的力量除了价格水平、人们的收入、对未来的预期等因素外，还包括诸如税收、政府购买或货币供给等政策变量。

8．简要分析工资刚性产生的原因。（华东师大2004研）

答：工资刚性指认为工资能上不能下的一种理论，是新凯恩斯主义短期总供给曲线的两个假设之一。

一般认为工资具有刚性的原因有：①由于在西方国家里有大量工会存在的情况下，追求利益最大化的厂商和工人都希望通过谈判签订长期劳动合同，以便预先规定厂商和工人的未来行为，工资因此会在一个合同生效期固定不变，合同到期后也不一定能得到迅速调整。②因为存在风险与不确定性，使企业不敢轻易调整工资，而宁愿接受生产数量的变动。③在不完全竞争市场上，企业面临一条弯折的劳动供给曲线，降低工资可能会使人才流向其他企业。工资刚性是产生失业的原因之一。

解释工资刚性的各种理论有：

（1）最低工资限制

政府指定的最低工资法律使企业不能降低工资。最低工资限制使非熟练工人特别是青年工人丧失了就业机会。

（2）工会集体谈判

工资刚性的另一来源是工会的垄断力量。工会工人的工资不是由劳动力市场的供求均衡而是由工会的谈判力量决定的。工资谈判的最后协议往往规定了高于市场均衡水平的工资，而让企业去决定所雇佣工作的人数。通过工会谈判而得到的高工资还将进一步推起非工会组织工人的工资。

（3）效率工资理论

效率工资理论主张高工资将导致高效率。效率工资理论可分为四种：第一种效率工资理论认为，高工资有助于提高和保持企业的整体素质。第二种效率工资理论强调，高工资有助于调动工人的工作积极性。第三种效率工资理论主张，高工资有助于保持企业工人的稳定性。由于高工资工人将不轻易调离原工作。这有助于企业节约时间提高效率。最后，在发展中国家高工资有助于改善工人的健康状况，从而提高劳动生产率。总之，效率工资理论认为，支付高于均衡水平的工资对企业本身有利，而这又造成劳动力市场工人因等待而失业的现象。

（4）隐含契约理论

隐含契约理论认为，工人和企业之间隐含契约实质上是一种保险合同。假定工人是风险厌恶（risk aversion），而企业是风险中立的，追求效用最大化的工人和追求利润最大化的企业将达成一种互利隐含契约。可以证明，根据这一契约，在经济繁荣时期，企业付给工人的工资低于市场出清时的工资（这相当于工人给企业付保险费）；在萧条时期，企业付给工人的工资高于市场出清时的工资，但一部分工人将在得到失业救济和闲暇的情况下被解雇（这相当于企业付给工人保险金）。隐含契约理论于是便推导出一条平缓的劳动供给曲线，从而解释了为什么会有实际工资刚性。

9．工资的变化为什么呈粘性？（北师大2004研）

答：工资粘性是指工资不能迅速地反映劳动力市场供求的变动，只能缓慢地根据劳动力市场状况改变而调整。工人的名义工资通常不能随着经济条件的变化而迅速调整，在短期内表现为“迟钝的”或“粘性的”。

新凯恩斯学派提出工资粘性的理由：

①合同的长期性。工资粘性的一个重要依据是建立在劳动市场中企业和工人的长期关系的基础上的。绝大多数工人认为他们现有的工作会持续一段时间，因此包括工资在内的工作条件都可以定期谈判，而不是每天每时每刻进行谈判。在通货膨胀较低的时期，一般是谈名义工资，并规定加班或延长劳动时间要支付的更高的工资率。合同的长期性很好地解释了工资粘性。

②最低工资法。为了保障劳动者的基本生活需要，西方各国都规定了最低工资水平，这就使得实际工资难以下降到均衡水平。对大多数劳动者而言，因为他们的工资水平远远高于最低工资法规定的水平，所以最低工资法对他们没有影响，但对于某些技能和经验较差的劳动者而言，最低工资水平提高了他们的实际工资水平，从而使企业降低对他们的需求。最低工资法是工资粘性的另一个原因。

③效率工资论。为了保持工人的劳动积极性，厂商愿意支付比平均工资稍多一点的工资，否之工人易于外流大到其他的厂商，而为了补充流失的工人，培训新职工会引起一笔培训费用，此外，为了使原有工人不会外流并且保持他们的积极性，厂商一般也不愿意轻易降低工资。同时，企业为了使工人在其工作岗位上工作更努力和更有效率，企业愿意支付工人高于市场出清情况下的实际工资水平。

④工会的存在。工会力量的存在是工资粘性的另一个重要原因。当工会代表劳动者集体与企业就工资水平谈判时，其讨价还价的能力较强，这样，工人的工资水平就不是由劳动市场的供求关系所决定，而是由集体谈判的结果决定，工资水平往往高于均衡的工资水平。使得企业减少对劳动者的雇佣量。

10．为什么古典总供给曲线是垂直的，而凯恩斯主义总供给曲线是水平的？（重庆大学2004研）

答：（1）古典总供给曲线一种长期总供给曲线。在长期中，根据西方的经济学，经济的就业水平并不随着价格的变动而变动，而是总处于充分就业的状态，此时，总供给曲线为一条垂直线，即古典的总供给曲线。其原因在于工资的充分弹性或劳动市场的充分竞争性：劳动市场的充分竞争性保证了劳动市场经常处于均衡位置即充分就业；劳动的供求主要受实际

工资的影响。在名义工资既定时，价格变动将引起实际工资变动，从而导致劳动市场非均衡；或劳动供大于求、或劳动求大于供。由于充分竞争性，非均衡将导致名义工资变动，直至重新回到均衡位置。

（2）凯恩斯模型的总供给曲线是一种短期总供给曲线，是依据凯恩斯的货币工资的下降具有刚性的假设条件而得出的。这个假设条件的含义是：工人们会对货币工资的下降进行抵抗，但却欢迎货币工资的上升，因此，货币工资只能上升，不能下降。另一方面，由于工人们具有货币幻觉，即：只看到货币的票面值而不注意货币的实际购买力，所以他们会抵抗价格水平在不变的情况下的货币工资的下降，但却不会抵抗货币工资不变下的价格水平的提高。两种情况都会造成实际工资的下降。然而，据说正是由于工人们具有货币幻觉，所以工人们会对相同的后果，采取迥然不同的态度。总之，在工资的下降具有刚性的。凯恩斯主义总供给曲线水平的意义是在到达充分就业国民收入以前，经济社会大致能以不变的价格水平提供任何数量的国民收入。因为，在严重的萧条状态时，由于存在着大量闲置不用的劳动力和资本设备，所以当整个社会的生产量或国民收入增长时，价格水平和货币工资会大致保持不变。因此，总供给曲线是一条水平线，一直到充分就业时为止。

11．简单地解释工资刚性的各种理论。（电子科技大学2004博）

答：工资刚性指认为工资能上不能下的一种理论，是新凯恩斯主义短期总供给曲线的两个假设之一。关于工资刚性的理论有：

（1）最低工资的限制。政府指定的最低工资法律使企业不能降低工资。最低工资限

制使非熟练工人特别是青少年丧失了就业机会。

（2）工会集体谈判。工资刚性的另一个来源是工会的垄断力量。在美国1/5的工人属

于工会，工会工人的工资不是由劳动力市场的供求均衡而是由工会的谈判力量所决赛的。支持工会集体谈判导致工资刚性的生要论据是，欧洲比美国的工资有更明显的工资刚性。（3）效率工资理论侧重考察作为一种激励劳动手段的工资，主张高工资导致高效率。

高工资有助于提高和保持企业的整体素质；有助于工人的工作积极性，有助于保持企业工人的稳定性。在发展中国家高工资有助于改善工人的健康状况，从而提高劳动生产率。

（4）隐含的契约理论。工人和企业之间隐含的契约实质上是一种保险合同。根据这一契约，在经济繁荣时期，企业支付给工人的工资低于市场出清的工资（相当于工人给企业付保险费）；在经济萧条时期，企业支付给工人的工资高于市场出清的工资（相当于工人给企业付保险费），从而解释了实际工资的刚性。

12．简述自然率假说。（中南财大2004研）

答：自然率假说是一种关于就业、产出、物价等经济变量存在着一种由政府政策支配的实际因素（如生产、技术等）决定的自然水平的理论观点。自然率主要指自然失业率。根据自然率假说，任何一个资本主义社会都存在一个自然失业率，其大小取决于社会的技术水平、资源数量和文化传统。长期而言，经济总是趋向于自然失业率。尽管短期内，经济政策能够使得实际失业率不同于自然失业率。它是货币主义的重要理论基础，也是新古典主义的重要基本假设。“自然率”的存在使货币政策的作用只有在造成非预期的通货膨胀时才能奏效。“自然率假说”从理论上论述了政策作用的有限性，为理性预期学说确立了重要的理论前提。

13．如果现在社会上失业率较高，估计政府要实行膨胀性经济政策，这属于适应性预期还是理性预期？为什么？（上海理工大学2003研）

答：（1）这属于适应性预期。

（2）其原因如下：

首先，理性预期和适应性预期的不同在于，后者指人们不掌握充分的信息，主要根据过去的经验来预测未来，并准备随时调整预期；而前者指人们会根据过去、现在和将来一切可能获得的信息做出的预期。理性预期学派认为，经济人根据理性预期而做出经济决策，而市

场运作的结果是使市场得以出清的供求平衡。换言之，一切宏观经济政策都不会产生应有的效果。按照该学派的说法，这里的原因在于预期是理性的。具有理性预期的人会预料到政府的政策所造成的后果，从而会采取相应的对策，即“上有政策、下有对策”。这种“对策”会抵消政策的作用，因之而使政策失效。

其次，由于社会上失业率高，人们预测政府可能要采取膨胀性的经济政策，可能是由于过去发生类似的经济状况时，政府曾实行过该政策。在这个预测中，没有其他的任何信息可以作为根据，所以该预期是一个适应性预期。

14．人们的理性预期概念是怎样影响宏观总需求变化的？（华南师大2004研）

答：（1）所谓理性预期是在有效地利用一切信息的前提下，对经济变量作出的在长期中平均说来最为准确的，而又与所使用的经济理论、模型相一致的预期。实际上，这一假设包含三个含义：第一，作出经济决策的经济主体是有理性的。为了追求最大利益，他们总是力求对未来作出正确的预期。第二，为了作出正确的预期，经济主体在作出预期时会力图得到有关的一切信息，其中包括对经济变量之间因果关系的系统了解（当然包括有关的经济理论和模型在内）和有关的资料与数据。第三，经济主体在预期时不会犯系统的错误。这就是说，由于正确的预期能使经济主体得到最大的利益，所以经济主体会随时地根据它所得到的信息来修正它的预期值的错误。当预期值高于正确值时，它会降低预期值。当预期值低于正确值时，它会提高预期值。因此，随时随地的修正会使它避免老是作出高估或低估的错误，而不会犯系统性的错误。由于这一原因，即从整体上看，在长期中，它对某一经济变量的未来预期值与未来的实际值仍然会是一致的。

用普通的语言来说，理性预期的意思是：在长期中，人们会准确地或趋向于预期到经济变量所应有的数值。

（2）人们是根据理性预期通过改变消费需求、投资需求以及国外需求等来影响宏观总需求的。总需求是经济社会对产品和劳务的需求总量，这一需求总量通常以产出水平来表示。总需求由消费需求、投资需求、政府需求和国外需求构成。在不考虑国外需求的情况下，经济社会的总需求是指价格、收入和其他经济变量在既定条件下，家户部门、企业部门和政府将要支出的数量。因此，总需求衡量的是经济中各种行为主体的总支出：家户购买的电冰箱、企业购买的卡车、政府购买的办公设备等等。

在理性预期下，如果消费者预期某些产品的价格要上涨，则会增加对这些商品的购买量，从而增加了消费需求，同样的是如果消费者预期到未来将由通货膨胀发生，即货币要贬值，则他们会增加对实物产品的购买量，如果预期到投资的预期利润率会提高，则会增加投资量……这些预期都会增加消费需求或投资需求，总之会导致宏观总需求的增加。如果有相反的预期，那么宏观总需求就会减少。同样，人们对未来收入的预期，对财政政策或货币政策的预期等都会影响宏观总需求的变化。

（3）理性预期学派认为，由于人们的理性预期，政府旨在增加宏观总需求的财政政策或货币政策都是无效的。人们的预期会改变人们的行为，这些效用会抵消财政政策或货币政策的增加宏观总需求的作用，从而使宏观总需求不变，致使宏观经济政策的实施无效。

西方学者认为，推动总需求的力量除了价格水平、人们的收入、对未来的预期等因素外，还包括诸如税收、政府购买或货币供给等政策变量。

1．新凯恩斯主义和凯恩斯主义在非市场出清假设问题上有什么差别？

答：新凯恩斯主义与凯恩斯主义都坚持非市场出清的假设，但两者的非市场出清理论存在重大差别：

（1）凯恩斯主义非市场出清模型假定名义工资刚性，即假定如凯恩斯所言，“劳工间有公开协定或默契，不愿接受较低工资而工作”，“劳工确实不愿意接受较低货币工资而工作，

现行货币工资减低时，确实会引起罢工等现象”，“劳工们坚持不让货币工资降低”（凯恩斯著《就业利息和货币通论》第二章），而新凯恩斯主义非市场出清模型假定工资和价格有粘性，即工资和价格不是不能调整，而是可以调整的，只是调整十分缓慢，须耗费相当时日。

（2）凯恩斯主义非市场出清理论缺乏微观基础，没有阐明为什么价格和工资具有刚性，新凯恩斯主义模型则增加了凯恩斯主义模型所忽略的两个假定：经济当事人最大化原则和理性预期，使非市场出清理论有了微观基础，突破了原凯恩斯主义的理论框架。

2．简要评论新古典宏观经济学对凯恩斯主义理论的批判。

答：新古典宏观经济学主要从经验检验和理论一致性两个方面对凯恩斯主义理论进行了激烈的批判。

（1）从经验检验方面，新古典宏观经济学利用计量经济学的分析技术对菲利普斯曲线的形状进行了充分的检验，以否定凯恩斯理论。由于滞胀现象的存在，检验结果对新古典宏观经济学有利。

（2）在理论方面，首先，新古典宏观经济学指出了凯恩斯主义经济理论三大错误。第一，不合理性的预期。在凯恩斯理论中，经济当事人的预期通常被假定为不变，它主要取决于过去该变量的数值。这就意味着人们并不利用有关将来的信息来谋取最大的利益，从而违背了西方经济学中理性经济人的基本假设。第二，在一个理论体系中个人行为不一致。比如，微观经济学中分析劳动供给时，假定人们就收入和闲暇进行选择，但在宏观消费理论中又假定人们储蓄的目的是为了将来的消费，即劳动者要在现在和将来之间进行选择。但并没有一种理论说明二者的一致性。第三，以国内生产总值作为评价政策的标准不能反映人们的福利状况。

其次，在批判凯恩斯理论的基础上，新古典宏观经济学全盘否定宏观经济政策的有效性。基于理性预期假设和货币主义的自然率假说，新古典宏观经济学认为，凯恩斯主义政策的有效性是建立在欺骗公众基础上的。经济中存在着一个由资源、制度、习惯、市场结果等因素决定的自然就业率水平，同时人们会以理性的方式形成预期，在自然因素保持不变的条件下，持续的政策效果是不可能的。不仅如此，由于政府不能预测经济当事人的行为，因而政策的后果可能是加剧经济波动。

上述结论主要来自于著名的“卢卡斯批判”。卢卡斯认为，凯恩斯主义政策的有效性大多是根据参数固定不变的计量经济学模型，但经济当事人的理性预期将使得这些参数发生改变，从而使得政策并不能达到预期的效果。

3．简要评论新古典宏观经济学对凯恩斯主义理论的批判。

答：新古典宏观经济学主要从经验检验和理论一致性两个方面展开对凯恩斯主义理论的批判。

（1）从经验检验方面。新古典宏观经济学利用计量经济学的分析技术对菲利普斯曲线的形状进行了充分的检验，以便否定凯恩斯理论。由于滞涨现象的存在，检验结果对新古典宏观经济学有利。

（2）从理论方面。首先，新古典宏观经济学指出了凯恩斯主义经济理论三大错误：

①不合理性的预期。在凯恩斯理论中，经济当事人的预期通常被假定为不变，它主要取决于过去该变量的数值。这就意味着人们并不利用有关将来的信息来谋取最大的利益，从而违背了西方经济学中理性经济人的基本假设。

②在一个理论体系中个人行为不一致。比如，微观经济学中分析劳动供给时，假定人们就收入和闲暇进行选择，但在宏观消费理论中又假定人们储蓄的目的是为了将来的消费，即劳动者要在现在和将来之间进行选择。但并没有一种理论说明二者的一致性。

③以国内生产总值作为评价政策的标准不能反映人们的福利状况。

其次，在批判凯恩斯理论的基础上，新古典宏观经济学全盘否定宏观经济政策的有效性。

根据基于理性预期假设和货币主义的自然率假说，新古典宏观经济学认为，凯恩斯主义政策的有效性是建立在欺骗公众基础上的。经济中存在着一个由资源、制度、习惯、市场结果等因素决定的自然就业率水平，同时人们会以理性的方式形成预期，在自然因素保持不变的条件下，持续的政策效果是不可能的。不仅如此，由于政府不能预测经济当事人的行为，因而政策的后果可能是加剧经济波动。

上述结论主要来自于著名的“卢卡斯批判”。卢卡斯认为，凯恩斯主义政策的有效性大多是根据参数固定不变的计量经济学模型，但经济当事人的理性预期将使得这些参数发生改变，从而使得政策并不能达到预期的效果。

1．新凯恩斯主义和原凯恩斯主义在非市场出清假设问题上有什么差别？

答：尽管新凯恩斯主义和原凯恩斯主义都坚持市场非出清的假设，但两者的市场非出清理论存在着重大的差别，主要在于：（1）凯恩斯主义市场非出清模型假定名义工资刚性，而新凯恩斯主义市场出清模型假定工资和价格有黏性，即工资和价格不是不能调整，但是调整是缓慢的；（2）原凯恩斯主义非市场出清理论缺乏微观基础，没有阐明为什么价格和工资具有刚性，新凯恩斯主义模型则增加了原凯恩斯主义模型所忽略的两个假定。

一个就是经济当事人最大化原则，即厂商追逐利润最大化和消费者追求效用最大化，另一个就是理性预期，这一假设来自新古典宏观经济学。

2．试说明：新凯恩斯学派认为价格呈黏性的原因，以及对国民收入和价格水平的均衡的影响。

答：价格黏性指经济变动中价格调整缓慢的倾向，价格黏性分为名义价格黏性和实际价格黏性。名义价格黏性指名义工资和名义价格的调整不能按照需求的变动而相应变动；实际价格黏性是与“名义价格黏性”相对而言，是一种工资相对于另一种工资的黏性，一种工资相对于另一种价格的黏性，一种价格相对于另一种价格的黏性。

（1）新凯恩斯主义认为价格之所以有黏性，原因是主要有：①市场的不完全，存在垄断竞争。凯恩斯主义者认为在完全竞争市场上不存在价格黏性，但实体经济中完全竞争市场只占有很小的部分，非完全竞争是市场的主体，在这种市场上，企业可以决定自己产品的价格，当变动其产品价格的时候需求付出一定的成本，因而导致了短期内价格无法立即作出调整，出现价格黏性。②菜单成本。菜单成本是指厂商改变价格需要重新印刷它的产品价格表，向客户解释原因等等措施都会带来费用和成本，类似于饭馆改变价格重新制作菜单一样，如果价格变化很多，成本会增加，顾客可能也不满意，这就使企业不会轻易变动其成本。造成价格黏性。③协调失灵。当一个社会无法取得一个可行的、所有人都认可的结果时，社会就出现了协调失灵。因为一个经济单位要改变自己的价格时，不仅要考虑自己的决策还要看其他相关经济主体的决策，因为他们的收益状况是相互关联的，如果在协调和谈判过程中不能达成一致，就会延缓价格调整，同样也会造成价格黏性。④有效劳动需求。在一定的技术水平、一定的需求水平和一定的工人工作的努力程度下，一个经济单位要改变自己的价格，就要相应地改变劳动的投入数量以改变价格，因为有工会等劳工组织、劳动协议书的存在，企业不可能随时对劳动投入进行调整，工资也存在黏性，所以也发生价格不能及时调整的后果，出现价格黏性。

（2）对国民收入和价格水平的均衡的影响

新凯恩斯主义学家认为在长期里，价格经过充分地调整之后，经济会处于一个均衡的状态，此时劳动市场、商品市场和资本市场都处在均衡中，但是在短期内，由于价格的黏性，整体经济会偏离一般均衡，使价格高于或低于均衡时的水平，总需求大于或者小于供给，国民收入出现短期波动。

3．“两个剑桥之争”争论的主要焦点是什么？

答：两个剑桥之争是指美国新古典综合派和英国新剑桥学派之争。凯恩斯的《通论》问世后，凯恩斯的追随者们对《通论》中若干论点的理解和现实问题的看法发生分歧，逐渐形成两个对立的学派：新古典综合派和新剑桥学派。新古典综合派以美国的麻省理工学院为中心，新剑桥学派以英国剑桥大学为中心。由于以马歇尔为代表的新古典学派—向被称为剑桥学派，所以以琼·罗宾逊为首的具有坚定的反马歇尔理论色彩的后凯恩斯学派又被称为新剑桥学派。

“两个剑桥之争”争论的主要焦点有：

（1）方法论方面。新剑桥学派和新古典综合派在方法论上的区别主要集中在两个方面：第一，均衡分析方面。新剑桥学派坚持抛弃均衡概念，树立历史的时间观念。新剑桥学派认为，整个经济不是处于均衡状态，因此新剑桥学派是一种非均衡分析。而新古典综合派在“综合”凯恩斯主义的宏观经济理论和新古典的微观经济理论的过程中，承袭了马歇尔的局部均衡论和瓦尔拉斯的一般均衡理论，并把这些已经被凯恩斯革命破除了的均衡概念重新恢复起来，采取的是均衡分析方法。

第二，社会制度和阶级分析方面新古典综合派认为只要实行以凯恩斯理论为依据的宏观经济政策，使资本主义经济达到充分就业均衡，新古典的微观理论仍然是适用的。所以他们继承了新古典经济学的传统，把资源最优配置作为经济学的主题；他们的整个分析仍旧以个人（经济人）作为出发点，不考虑社会制度和社会经济关系，或把这些因素看作是分析中的外生变量，集中分析经济活动中的人与物的关系和物与物的关系。

新剑桥学派对这种忽视社会制度和社会经济关系的分析方法持严厉的批判态度。新剑桥学派认为，社会制度和社会经济关系（尤其阶级之间的经济关系）等因素在经济活动和经济分析中都起着巨大作用。这种强调社会制度和经济关系的分析方法，尤其突出地表现在新剑桥学派的收入分配理论中。

（2）理论前提方面。在整个经济分析的理论前提方面，新剑桥学派与新古典综合派的主要分歧反映在两个问题上，即如何看待“萨伊定律”和如何认识投资与储蓄之间的关系。

第一，对萨伊定理的看法。新古典综合派认为通过财政政策和货币政策使资本主义经济达到充分就业后，新古典经济理论可以再度适用。也就是说，在充分就业状态时，萨伊定理还是成立。新剑桥学派否定萨伊定理，认为新古典综合派在把凯恩斯的经济理论与新古典经济学综合起来的过程中，使得“萨伊定律被矫揉造作地恢复了，并在它的掩护下，所有旧学说都偷偷地又回复过来了”。

第二，储蓄和投资的分析。新剑桥学派认为，根据凯恩斯的观点，不是储蓄支配投资，而是“储蓄不能不受投资量（增添设备和原材料的支出）的支配。储蓄水平随收入水平而变化。在工人失业和生产设备利用不足的时候，投资支出的增加会提高收入，从而增加消费支出，又增加储蓄。”而新古典综合派则认为，只要根据居民的储蓄倾向算出充分就业时所能达到的国民收入中的储蓄量，然后通过政府的财政政策和货币政策安排足够的投资来吸收这笔储蓄，经济就可以实现充分就业均衡了。这实际上是认为，在任何时候，储蓄额总是一定的，只要通过利息率的调节，储蓄总是可以全部转化为投资的，因而投资是由储蓄支配的。

4．简要评论新古典宏观经济学对凯恩斯主义理论的批判。

新古典宏观经济学主要从经验检验和理论一致性两个方面展开对凯恩斯主义理论的批判。

（1）从经验检验方面。新古典宏观经济学利用计量经济学的分析技术对菲利普斯曲线的形状进行了充分的检验，以便否定凯恩斯理论。由于滞胀现象的存在，检验结果对新古典宏观经济学有利。

（2）从理论方面。首先，新古典宏观经济学指出了凯恩斯主义经济理论三大错误：

①不合理性的预期。在凯恩斯理论中，经济当事人的预期通常被假定为不变，它主要取决于过去该变量的数值。这就意味着人们并不利用有关将来的信息来谋取最大的利益，从而违背了西方经济学中理性经济人的基本假设。

②在一个理论体系中个人行为不一致。比如，微观经济学中分析劳动供给时，假定人们就收入和闲暇进行选择，但在宏观消费理论中又假定人们储蓄的目的是为了将来的消费，即劳动者要在现在和将来之间进行选择。但并没有一种理论说明二者的一致性。

③以国内生产总值作为评价政策的标准不能反映人们的福利状况。

其次，在批判凯恩斯理论的基础上，新古典宏观经济学全盘否定宏观经济政策的有效性。根据基于理性预期假设和货币主义的自然率假说，新古典宏观经济学认为，凯恩斯主义政策的有效性是建立在欺骗公众基础上的。经济中存在着一个由资源、制度、习惯、市场结果等因素决定的自然就业率水平，同时人们会以理性的方式形成预期，在自然因素保持不变的条件下，持续的政策效果是不可能的。不仅如此，由于政府不能预测经济当事人的行为，因而政策的后果可能是加剧经济波动。

上述结论主要来自于著名的“卢卡斯批判”。卢卡斯认为，凯恩斯主义政策的有效性大多是根据参数固定不变的计量经济学模型，但经济当事人的理性预期将使得这些参数发生改变，从而使得政策并不能达到预期的效果。

5．怎样理解凯恩斯的“有效需求”概念？假如某年的总供给大于总需求，同时存在失业，国民收入和就业将发生什么变化？凯恩斯认为应采取何种对策？

答：（1）有效需求是凯恩斯在《就业、利息和货币通论》中提出的一个概念。有效需求原理在凯恩斯理论体系中既是其就业理论的出发点，又是其整个学说体系的基础。

有效需求原理的主要内容。总就业量决定于总需求价格和总供给价格相均衡时的总需求，即决定于有效需求。但是，由此所决定的总就业量，并不顾及社会上实际存在的劳动供给量，因而也并不恰好就是能使“非自愿失业”者全部就业，或者说，这种均衡不一定就是能达到充分就业的均衡。凯恩斯认为，由于有效需求不足，通常情况下的均衡是小于充分就业的均衡，或者说是未达到充分就业的均衡。就业量究竟是稳定在较高水平上还是较低水平上，取决于有效需求的大小。有效需求包括两部分即消费需求和投资需求，它们取决于三个基本心理因素和货币量。

有效需求的含义可以从两方面理解：一方面是就市场上有支付能力或购买能力的需求而言。这里的“有效”是既有购买欲望又有购买力。另一方面是就社会总需求而言。“有效”是指总需求曲线与总供给曲线上相交的一点，只有这一点才对决定就业量有效，才构成真正的、有效的社会需求。因此，可以用总供给价格与总需求价格达到均衡时的总需求作为有效需求的简明定义。总需求价格大于、小于及等于总供给价格，直接决定生产和就业是否达到均衡状态。

（2）当总需求价格大于总供给价格时，亦即一定的就业量下预期收益会超过导致这一就业量所必须的收益时，企业会扩大生产，增雇工人；相反，则会缩减生产，减少雇员。只有当总供给价格等于总需求价格时，企业才能获得最大的预期利润，达到均衡状态，这时的总需求就是有效需求。

（3）因此，假定某年的总供给大于总需求，同时存在失业，表明有效需求不足，于是失业会上升，国民收入会下降。凯恩斯认为，这时需要由政府用膨胀总需求的财政政策利货币政策对经济加以干预，以降低失业率，提高国民收入水平。

6．考虑卢卡斯模型中有一次财政扩张。

（1）它对于产量和价格有什么短期影响？为什么产量会上升？

（2）它的长期效应如何？

答：（1）在卢卡斯模型中财政扩张的影响十分类似于货币扩张。政府支出的扩张增加了总需求，并带来价格水平的上升。厂商预期到了这次价格上升，而工人最初并没有预期到。因此，劳动需求曲线右移，而最初的劳动供给曲线没有受到影响。在新的劳动市场均衡上，名义工资上升。工人认为他们的实际工资也上升了，愿意更多工作，这最终带来了产出增加。换句话说，财政扩张的短期影响是AD曲线右移，而向上倾斜的AS曲线没有发生移动（因为它的位置取决于预期价格水平）。我们自然得到了价格和产出水平的上升。

（2）长期内，工人意识到了总体价格水平的上升，他们名义工资的上升并不意味着实际工资的提高。工人们不再愿意更多工作，劳动供给曲线（或者说短期AS曲线）左移。最终，保持充分就业的产出水平和真实工资率保持不变，价格水平和名义工资会保持相应比例的上升。

7．什么是传统的货币数量论？

答：货币数量论是一种关于货币数量和价格水平之间存在一个直接的比例关系的理论。在传统的古典理论中，表示这种直接比例关系的主要方法有两种：一是交易方程式，一是剑桥方程式。

交易方程式是美国耶鲁大学欧文·费雪提出的，其方程式为：

MV=

PT

这里，M表示货币数量，Y表示货币的流通速度，即每单位货币在购买中周转的次数，P表示价格水平，T表示实际交易数量，这一方程式说的是货币数量乘以货币周转次数等于价格水平乘以实际交易数量。

剑桥方程式是英国剑桥学派人物阿·马歇尔提出的，其方程式为：

M=

KPY

上式中，V，P，Y仍旧分别代表货币存量、价格水平和实际交易数量，K则表示货币余额需求在货币收人中所占的份额，例如，假定K＝l／4，这就是说社会所持有的货币余额为购买产品的年支出量的l／4。

从上述两个方程式的关系看，V和K互为倒数。如果我们用K去除剑桥方程式，就得到费雪的交易方程式。这两个方程式只是古典货币数量论的不同表述，其基本思想是一致的。古典理论家对V，P，Y分别作了三个重要的假定：第一，假定货币流通速度是一个常数，至少在短期内稳定不变；第二，物价随供求变化而立即作出相应调整；第三，实际产量总能保持在充分就业的水平上。这样，就得到了货币数量论的重要结论：货币存量M的任何变化都会带来价格水平同等比率的变化。

尽管这两个等式表述的货币需求函数在形式上非常类似，但两者强调的角度还是有区别的。费雪的交易方程式关心的是一个经济社会为实现一定交易量所必需的货币量；而剑桥方程关心的是，假定必须实现的交易额是一定的，个人所愿意持有的货币数量应为多少。

1929～1933年的经济大萧条动摇了货币数量论。在这期间。货币的供给和价格的同时下跌虽然看来接近货币数量论，但货币流通速度大大下降了，而不是稳定不变；实际产量也大大下降了，而不是保持在充分就业水平上。这些事实需要新的理论来解释，凯恩斯的理论应运而生了。

8．凯恩斯的三个基本心理规律是如何影响总需求的？

答：（1）凯恩斯认为，有效需求不足是由消费需求不足和投资需求不足造成的，而消费需求和投资需求的不足又主要是由三个心理规律——消费倾向递减规律、资本边际效率递减

规律和流动偏好规律所决定的。按照消费倾向递减规律，随着社会收入的增加，增加的收人中，消费所占的比例越来越小，于是就引起对消费品需求不足。这一递减规律是从先验的人性和经验统计得到的。

（2）资本边际效率递减规律及流动偏好规律的作用使利率不会降得太低，导致投资减少，引起投资需求不足。资本边际效率之所以递减，一是资本品的价格随投资的增加而提高，二是未来产品的销路随投资的增加而减少。这二者都会导致投资的预期利润率（即资本边际效率与利息率之间的差距）会下降。利息是人们在一定时期内放弃流动偏好的报酬。由于人们对于货币的流动性具有偏好，必须取得一定利息才肯贷出，所以，利率总会保持一定的高度。此外，利息率不仅取决于流动偏好的强弱，也取决于满足这种流动偏好的货币数量。在流动偏好不变时，货币数量增加，利息率就下降；反之，货币数量减少，利息率就上升。但是，银行发放过多的货币会诱致通货膨胀，所以，一般抽象掉货币数量因素对流动偏好的影响。

（3）凯恩斯重视投资需求甚于消费需求。由于消费倾向递减规律的作用，消费品的有效需求与总供给价格之间存在的缺口增大。同时，由于消费倾向是一个比较稳定的函数，在收入不变时，消费需求也是稳定的。因此，凯恩斯特别重视投资的作用。但由于资本边际效率递减规律和流动偏好规律的作用，资本预期利润率不足以诱使厂商继续扩大投资。这就是说，在自由竞争的条件下，通过市场调节所实现的总需求和总供给的均衡，一般不能达到充分就业均衡。因此，凯恩斯断定，要实现充分就业，扩大国民收入，就必须由国家出面干预经济。通过制定和执行宏观需求管理政策，刺激总需求，使之达到总需求与总供给的均衡。9．简述古典宏观经济模型的基本观点和结论。

答：古典宏观经济模型的基本观点和结论可以归纳为以下几点：

（1）劳动的供给和需求都是实际工资的函数。由于劳动的“负效应”是随着劳动的增加而递增的，劳动供给曲线向右上方倾斜。这就是说，只有实际工资较高，工人才愿意提供较多的劳动。由于边际实物产量递减，劳动需求曲线向右下方倾斜，这就是说，只有工资较低，企业才会雇佣较多的劳动。劳动供给曲线和劳动需求曲线的交点确定了均衡的实际工资水平和就业水平。该均衡的就业水平也是充分就业水平。

（2）在各种要素既定、生产函数既定的情况下，产量或实际国民收入在短期内是劳动就业量的函数。

（3）在产量既定时，如果像“古典”学派所说的那样，货币流通速度不变，则价格水平取决于货币存量（货币供给量）。价格水平与货币存量成正比。

（4）货币工资取决于价格水平和实际工资水平。如果货币工资是均衡的工资水平，那么，它就是充分就业的货币工资水平。

（5）储蓄和投资都是利率的函数。利息是储蓄的“报酬”，储蓄随利率呈正比例变化。利息是投资的“价格”，投资随利率成反比例变化。均衡利率决定于储蓄曲线和投资曲线的交点，或者说，决定于储蓄和投资的相等。储蓄和投资的均衡点一方面决定实际收入在消费和储蓄之间的分配，另一方面决定生产在资本品和消费品之间的分配。

以上这些观点也意味着，如果货币工资伸缩自由，价格升降自如，经济就会有一个自动达到均衡的趋势。所以，古典宏观经济学模型就是一个充分就业的模型。这一点是古典宏观经济模型的核心，也是剑桥学派就业理论的核心。对此，剑桥学派的著名经济学家庇古曾经说过：在稳定的条件下，一切愿意工作的人实际上都会就业。在庇古看来，经济中的失业只是自愿失业和摩擦性失业，或者说，消除了自愿失业和摩擦性失业，就可以说是达到了充分就业。

10．解释“凯恩斯革命”（画图说明凯恩斯观点的精髓）。

答：20世纪30年代的经济大危机之前，在英美等资本主义国家占据支配地位的经济理论是以马歇尔、庇古等人为代表的新古典经济学。新古典经济学从瓦尔拉斯的“一般均衡理论”和马歇尔的“局部均衡理论”出发，把资本主义经济描绘成一部可以自行调节的“美妙”机器，认为自由竞争的市场机制完全能够保证全社会的经济资源（资本、土地、劳动力）得以充分利用和合理配置，保证社会的每个成员都得到最大的满足。

但是，新古典经济学“那种保持充分就业均衡的自然趋势的学说，未能经受住20世纪30年代市场经济完全崩溃的考验”。凯恩斯在资本主义经济大危机时期所具有的各种经济矛盾（尤其是失业问题）大大尖锐化的形势下，为了使资产阶级经济学能够适应历史条件的变迁，不得不放弃了传统的旧理论，对资产阶级经济学作了重大的修正，提出了所谓“有效需求”理论。

凯恩斯在《就业、利息和货币通论》一书中提出了一整套全新的宏观经济理论。在《通论》中，凯恩斯指出，在资本主义经济生活中，社会总需求绝不是经常必定与社会总供给相等的，总需求不足是资本主义经济时常存在的现象。因此，经济完全可能处于非充分就业（或低于充分就业）均衡的状态。凯恩斯的基本观点是：资本主义社会的就业量决定于有效需求的水平。根据他的看法，所谓有效需求是指预期可以给资本家带来最大利润量的社会总需求，它由消费需求和投资需求两个部分组成；而有效需求最终是由“消费倾向”、“对资本资产未来收益的预期”和“流动偏好”这三个“基本心理因素”与货币数量决定的。消费倾向（消费与收入的比例）决定消费需求；对资本资产未来收益的预期决定了“资本边际效率”（增加一笔投资所预期可获得的利润率）；流动偏好（人们愿在手中保持货币的心理动机）和货币数量决定利息率；而资本边际效率与利益率共同决定了投资需求。凯恩斯认为，由于三个基本心理因素的作用，一方面随着收入的增加，边际消费倾向（消费增量和收入增量之间的比例）递减，消费的增加总跟不上收入的增加，引起消费需求不足；另一方面，随着投资的增加，资本边际效率下降，同时由于流动偏好的作用，利息率的下降受到限制，从而吸引资本家投资的诱惑力减弱，造成投资不足，结果使社会经济在未达到充分就业之前就停止增加生产，导致大量失业。而经济危机的爆发，则主要是由于资本家对投资前景失去信心，致使资本边际效率“突然崩溃”而造成的。

这样，凯恩斯就否定了新古典学派信奉的“萨伊定律”和市场机制能保证资本主义经济自动趋向均衡的理论。他认为，资本主义经济中周期性的经济危机不应被视为自然界的现象，经济危机的产生是资本主义经济制度的某些缺陷造成的，是市场机制本身固有的局限性造成的结果。

在上述理论的基础上，凯恩斯得出的政策结论是：放弃自由放任原则，实行国家对经济生活的干预和调节；政府应当担负起调节社会总需求的责任，运用财政政策和货币政策刺激消费，增加投资，以保证社会有足够的有效需求，实行充分就业。凯恩斯指出，由于在经济危机时期，资本家非常悲观，即使利息率很低也不愿借钱投资，所以货币政策通过利息率（增加货币数量以降低利息率）的作用可能是无效的。因此，必须充分重视财政政策，通过增加政府开支和减税（甚至运用赤字财政政策）来扩大货币总需求。凯恩斯通过“乘数理论”论证了财政政策对于克服经济危机、解决失业问题具有重要的作用。

由于凯恩斯对1929～1933年经济大危机给资本主义世界造成的新形势做了比较现实的分析，他的经济理论为资产阶级经济学的发展开辟了一个新的方向，他提出的经济政策为资本主义国家暂时摆脱经济危机提供了一条现实的途径。因此，“他是资产阶级国家垄断资本主义理论的创始人”，“不仅在改造资产阶级庸俗政治经济学方面，而且在使其转向国家垄断资本主义经济政策方面起了重要的作用。”

下面画图说明凯恩斯观点的精髓：

凯恩斯提出两个新的因素，并把它们结合在一起。首先，他提出了总需求概念，这是前

所未有的。其次，他提出了新的总供给理论，与古典学派的总供给理论不同：认为价格和工资不是灵活变动的，或者说是有黏性的，总供给曲线不是垂直的，而是向上倾斜的；供给不创造它自己的需求，实际产出可能长期偏离潜在产出。

通过把上述两个新的因素结合在一起，凯恩斯给宏观经济学带来了真正的革命。图10.1说明了凯恩斯观点的精髓，这个图将一条总需求曲线和一条向上倾斜的总供给曲线结合在一起。

图10.1 凯恩斯的非充分就业均衡

从图10.1首先可以看到一点是：现代市场经济，可能陷入一种非充分就业的均衡，即总供给和总需求达到这样一种均衡：实际产出远低于潜在产出。劳动力的相当大的一部分处于非自愿失业状态。例如，如果AD曲线与AS曲线在靠近左侧的地方相交（为图中的A点所示），那么，均衡产出就远低于潜在产出。凯恩斯强调，由于工资和价格不灵活变动，因而不存在迅速恢复充分就业和保证经济充分发挥生产能力的经济机制。由于不存在把经济引回到充分就业的自我纠正机制，因而一个国家就可能长期停留在低产出、高失业的境况之中。

从图10.1可以看到的第二点是：通过货币和财政政策，政府能够刺激经济，有助于保

AD，持高的产出和就业水平。如果政府增加购买支出，总需求就会增加，使AD曲线转移到'

Q，从而缩小了实际GDP与潜在GDP之间的差距。可如图所示，结果会使产出从Q增加到'

见，适当运用经济政策，政府能够保证较高的国民产出和就业水平。

凯恩斯的分析，提出了一种全新的宏观经济理论，并从根本上改变了经济学者和政府对经济周期和经济政策的思维方式。凯恩斯主义的诞生是20世纪西方经济学得以向前大大推进的一个重要标志，凯恩斯革命是一场方法的革命。

2．简述新古典宏观经济学。

答：20世纪70年代，理性预期学派继续得以发展，它与货币主义和供给学派一起形成了新古典宏观经济学。理性预期学派对新古典宏观经济学的影响十分巨大。实际上，新古典宏观经济学派的成员主要由理性预期学派的代表人物构成，对于新古典宏观经济学的研究，就是在一个更大的范围内对理性预期学派的研究。萨金特在1979年出版的《宏观经济理论》中首次使用了“新古典宏观经济学”这一术语。西方经济学者认为，新古典宏观经济学的本质特征已不能只用理性预期这一概念来概括了，这是因为该理论体系除了包含理性预期的特征外，还包含着更为重要的“古典”宏观经济理论的重要特征。综上所述，“新古典宏观经济学”是对这一学派最好的标识和概括。

新古典宏观经济学的代表人物有美国的经济学家罗伯特·卢卡斯、托马斯·萨金特、尼

尔·华莱士、埃德渥德·普雷斯科特、罗伯特、巴罗，英国的P?明福尔德等。其中，卢卡斯、萨金特和华莱士等人是新古典宏观经济学的第一代代表人物，主要贡献有货币周期理论；巴罗和普雷斯科特是新古典宏观经济学的第二代代表人物，在卢卡斯等人理论的基础上，他们建立了实际货币周期理论等新的理论。新古典宏观经济学家由于在经济周期理论方面的看法不同而分为两派，即所谓货币经济周期学派和实际经济周期学派，前者以卢卡斯为代表，后者以普雷斯科特为代表。货币经济周期学派由于在理论上存在一些缺陷，在实践上又缺乏经验支持，从20世纪80年代后期起，这一理论便逐渐失去了支持者。事实上，自80年代以来，一批自称为新古典宏观经济学第二代的学者们就已经把注意力转到了实际因素方面来，他们试图用实际因素解释宏观经济波动。

新古典宏观经济学坚持市场出清假设。新古典宏观经济学家认为，工资和价格具有充分的伸缩性，可以迅速调整。这样，通过工资价格的不断调整，使供给量与需求量相等，市场连续地处于均衡之中，即被连续出清。总之，新古典宏观经济学家把表示供给量和需求量相等的均衡看作经常可以得到的情形。

在此假设基础之上，新古典宏观经济学反对政府对经济的干预。该派理论的目的是想证明宏观经济政策是无效的，甚至是有害的。卢卡斯等人的货币经济周期理论从不完全信息出发论证了货币政策无效。该论述的中心内容是，预期到的货币供给的变化只影响价格水平，而不影响产量；只有没有预期到的货币供给才影响产量。新一代的新古典宏观经济学家不满足于货币政策无效性命题，他们将新古典主义宏观经济学的研究方法应用到财政政策分析，得出了财政政策也无效的命题。

3．简述新凯恩斯主义对经济波动的解释。

答：新凯恩斯主义对宏观经济波动的考察使用总需求曲线和总供给曲线并结合长期劳动合同的交错性质来说明的，如图10-2所示：

图10-2

假定经济起初位于总需求曲线AD0和新凯恩斯主义短期总供给曲线ASK0 的交点上，这是价格水平为P，实际收入为y0。假定经济受到总需求冲击，如，全球经济的萎缩使净出口需求减少、增税、政府支出的减少等反映在总需求曲线上，则是总需求曲线从AD0向左移动AD1。

现在假定劳动市场的工资合同为期3年，且每年都有合同书的1／3数量的合同需要重新签订。按照新凯恩斯主义理论，当总需求曲线移到AD1后，实际收入下降到y1，价格水平下降到P1，这种状态一直持续到第一批劳动合同被重新签订时为止。当第一批占总数1/3的劳动合同重新签订时，劳动供求双方达成了较低的货币工资协议，较低的货币工资是短期

总供给曲线向右移动到ASK1，这时价格水平下降到P2，实际收入增加到y2。到了需求冲击后的第2年，当第二批劳动合同重新签订时，劳动供求双方又达成了较低的货币工资协议，较低的货币工资又是短期总供给曲线进一步向右移动到ASK3，相应的，价格水平下降到P3，收入增加到y3。类似的，到了第三批劳动合同重新签订时，总供给曲线向右移动到ASK3，这时，价格水平下降到P4，而收入则恢复了总需求冲击前的充分就业水平y0。

按照上述分析，在新凯恩斯主义看来，整个经济经历了3年左右的衰退。这便是新凯恩斯主义对宏观经济所作的解释。

4．简评“理性预期”。

答：理性预期的含义是：由于理性经济人能够揣测和预见政府的货币和财政政策，并做出相应的对策抵消这些政策的作用或将其限制在一定范围内，政府就应该放弃实行相机抉择的财政政策和金融政策，并设法消除货币供应量、财政支出等变量的不规则变动。

理性预期学派对理性经济人预期形成过程的论述与分析比以往的各种观点前进了一步，更符合预期形成的过程，有的学者称其为“切合实际的新经济学”。但是，其理论是建立在非现实的假设条件上的，又不切实际。比如，理性预期学派认为：参与市场活动的人都是理性经济人，都能够掌握充分的各种信息，经深思熟虑能对经济变动做出明智的判断，显然这是难以做到的。又如，主张更彻底的经济自由主义，回到自由放任老路，摆脱政府的干预的调节，这更是不切实际的幻想。

理性预期对我们建立社会主义市场经济有着积极的借鉴意义；一是告诉我们在制定政策和措施时要重视人们的预期；二是促使政府在制定经济政策时，应当充分考虑民众的心态以及可能做出的反应；三是理性预期学派对凯恩斯主义的批判表明，现在社会的再生产条件发生了变化，资本主义社会面临许多新问题，其对现代资本主义经济现象的揭示和解释，对我们研究这些新问题有一定帮助；四是可为我们经济学的发展提供参考把理性预期引入宏观经济分析，考察微观经济因素变化对宏观经济变量的影响，构筑宏观经济学坚实的微观基础。

5．理性预期和适应性预期有何区别？

答：预期是指从事经济活动的私人经济在对当前的行动做出决定之前，对将来的经济形势或经济变量（主要指价格波动）所作的预测。预期分为适应性预期和合理预期。

适应性预期是指根据以前的预期误差来修正以后预期的方式。“适应性预期”这一术语由菲利普·卡甘于20世纪50年代在一篇讨论恶性通货膨胀的文章中提出。由于它比较适用于当时的经济形势，因而很快在宏观经济学中得到了应用。适应性预期模型中的预期变量依赖于该变量的历史信息。

适应性预期在物价较为稳定的时期能较好地反映经济现实，西方国家的经济在二十世纪五六十年代正好如此，因此适应性预期非常广泛地流行起来了。适应性预期后来受到新古典宏观经济学的批判，认为它缺乏微观经济学基础，适应性预期的权数分布是既定的几何级数，没有利用与被测变量相关的其他变量，对经济预期方程的确定基本上是随意的，没有合理的经济解释。因此新古典宏观经济学派的“理性预期”逐渐取代了“适应性预期”。

所谓理性预期是在有效地利用一切信息的前提下，对经济变量做出的在长期中平均说来最为准确的，而又与所使用的经济理论、模型相一致的预期。实际上，这一假设包含三个含义：第一，做出经济决策的经济主体是有理性的。为了追求最大利益，他们总是力求对未来做出正确的预期。第二，为了做出正确的预期，经济主体在做出预期时会力图得到有关的一切信息，其中包括对经济变量之间因果关系的系统了解（当然包括有关的经济理论和模型在内）和有关的资料与数据。第三，经济主体在预期时不会犯系统的错误。这就是说，由于正确的预期能使经济主体得到最大的利益，所以经济主体会随时随地根据它所得到的信息来修正它的预期值的错误。当预期值高于正确值时，它会降低预期值；当预期值低于正确值时，它会提高预期值。因此，随时随地的修正会使它避免老是做出高估或低估的错误，而不会犯

系统性的错误。由于这一原因，即从整体上看，在长期中，它对某一经济变量的未来预期值与未来的实际值仍然会是一致的。

用普通的语言来说，理性预期的意思是：在长期中，人们会准确地或趋向于预期到经济变量所应有的数值。

6．粘性价格假定有什么重要性？

答：价格粘性是指价格不能随总需求变动而迅速变化。价格粘性问题的重要性在于：价格是否有粘性的问题可以转换为市场能否出清的问题，即市场机制是否有效问题。如果价格有弹性，当需求减少时，价格会迅速下降。价格下降刺激需求增加，总供给和总需求重新趋于均衡，市场出清，社会资源得到充分利用。如果价格有粘性，需求减少不会引起价格下降。于是，市场上愿买者少，愿卖者多，市场不能出清，产品大量积压，厂商只得减少产量，资源不能得到充分利用。因此，价格有弹性时，市场出清；价格有粘性时，市场不能出清，市场机制失灵，只有政府干预才能纠正市场失效。

7．效率工资理论与工资粘性有什么关系？

答：工资粘性指认为工资能上不能下的一种理论，是新凯恩斯主义短期总供给曲线的两个假设之一。一般认为工资具有粘性的原因有：①由于在西方国家里有大量工会存在的情况下，追求利益最大化的厂商和工人都希望通过谈判签订长期劳动合同，以便预先规定厂商和工人的未来行为，工资因此会在一个合同生效期固定不变，合同到期后也不一定能得到迅速调整。②因为存在风险与不确定性，使企业不敢轻易调整工资，而宁愿接受生产数量的变动。

③在不完全竞争市场上，企业面临一条折弯的劳动供给曲线，降低工资可能会使人才流向其他企业。工资粘性是产生失业的原因之一。

效率工资理论主张高工资将导致高效率。效率工资理论可分为四种：第一种效率工资理论认为，高工资有助于保持和提高企业的整体素质。第二种效率工资理论强调，高工资有助于调动工人的工作积极性。第三种效率工资理论主张，高工资有助于保持企业工人的稳定性。由于高工资人将不轻易调离原工作，这有助于企业节约时间提高效率。最后，在发展中国家高工资有助于改善工人的健康状况，从而提高劳动生产率。总之，效率工资理论认为，支付高于均衡水平的工资对企业本身有利，而这又造成劳动力市场工人因等待而失业的现象。

效率工资理论认为，劳动生产率依赖于厂商支付给工人的工资，如果工资削减会降低劳动生产率，引起单位劳动成本的提高。为了保持效率，厂商愿意支付给工人高于均衡工资的工资。效率工资是指努力对工资的弹性为1的时候的工资。在这个工资水平上，能使劳动效率达到最高。在新凯恩斯主义理论中，效率工资是一种解释工资粘性的重要理论。

9．瓦尔拉斯一般均衡是怎样处理预期的？凯恩斯主义和货币主义是怎样处理预期的？

答：在处理预期的问题上，瓦尔拉斯一般均衡模型假定经济主体当前对未来的预测总是完全符合未来实际发生的情况。也就是微观经济学均衡分析所谓的完全预期，它实际上抽象掉了关于未来的任何不确定性。

而货币主义和凯恩斯主义则采用的是适应性预期的概念，即经济主体根据他们以前预期的误差程度来修正每一时期的预期。人们进行适应性预期时，事先没有掌握足够的信息，没有经过严密的思考和仔细的判断，只能随着客观情况的变化来调整自己的预期，以适应已变化了的经济形势。这种预期的优点是概念简洁，简单的直觉似乎也正确合理，经验性运用简便易行，预期系数统计估计值也容易得到。但它也存在致命的缺点。首先，它仅根据过去的经验来预测未来，完全忽视了当前可能存在的对未来预期将产生影响的各种可得信息，在理论的逻辑结构上违背了经济分析中经济主体行为是理性的这一基本前提。其次，在涉及到宏观经济学的微观经济基础问题时，存在微观分析与宏观分析的内在逻辑不一致。并且，一旦出现新的信息情况时，建立在适应性预期假说基础上的凯恩斯主义宏观经济计量模型，必然出现预测失误，甚至原来的预测与实际出现的情况完全相反。

10．为什么按照理性预期假说，凯恩斯主义稳定性政策将是无效的？

答：

N0（Y0）

图10-3

在上图中，纵坐标表示价格水平，横坐标表示就业量（产出水平）。当货币当局把货币

供应量从M S

0增为M S

1

，总需求曲线AD0向右上移动到AD1时。由于按照理性预期假说，

人们预期的通胀率=实际的通胀率，因而随着AD曲线从AD0移动到AD1，总供给曲线也将同时从AS0向左上方移动到AS1，AD1与AS1相交于总供给曲线上的一点E1，价格水平从P0提高到P1，就业量N0和实际国民收入Y0保持不变。

由此可以得出的政策含义是：在市场经济条件下，由于价格和工资可以适应市场供求状况及时调整，因此，市场机制的内在作用有着使资本主义经济趋于充分就业的必然趋势。凯恩斯主义旨在把失业率压低到自然失业率以下的需求管理政策，引起的通货膨胀将被人们准确无误的预料到，所以这样的政策除了引起工资和物价的上涨外，减少失业的意图肯定是无效的。也就是说，凯恩斯主义旨在熨平经济波动，保持经济按潜在生产力稳定增长的政策措施，除了使得通胀率按货币供给量增长率同比例提高以外，肯定是无效的。

11．新凯恩斯主义和凯恩斯主义在非市场出清假设问题上有什么差别？

答：新凯恩斯主义和凯恩斯主义都坚持非市场出清的假设，但两者的非市场出清理论存在重大差别：

第一，凯恩斯主义非市场出清模型假定名义工资刚性，即假定如凯恩斯所言，“劳工间有公开协定或默契，不愿接受较低工资而工作”，“劳工确实不愿意接受较低货币工资而工作”，“现行货币工资减低时，确实会引起罢工等现象”，“劳工们坚持不让货币工资降低”（凯恩斯著《就业、利息和货币通论》第二章）；而新凯恩斯主义非市场出清模型假定工资和价格有粘性，即工资和价格不是不能调整，而是可以调整的，只是调整十分缓慢，需耗费相当时日。

第二，凯恩斯主义非市场出清理论缺乏微观基础，没有阐明为什么价格和工资具有刚性，新凯恩斯主义模型则增加了凯恩斯主义模型所忽略的两个假定：经济当事人最大化原则和理性预期，使非市场出清理论有了微观基础，突破了原凯恩斯主义的理论框架。

1．按照新凯恩斯学派的分析，价格为什么呈粘性？它对国民收入和价格水平的均衡有什么影响？（北师大2002研）

答：价格粘性指经济变动中名义价格调整缓慢的倾向。

（1）新凯恩斯主义认为价格之所以有粘性，原因是主要有：①市场的不完全，存在垄断竞争。凯恩斯主义者认为在完全竞争市场上不存在价格粘性，但实体经济中完全竞争市场只占有很小的部分，非完全竞争是市场的主体，在这种市场上，企业可以决定自己产品的价格，当变动其产品价格的时候需求付出一定的成本，因而导致了短期内价格无法立即做出调整，出现价格粘性。②菜单成本：厂商改变价格需要重新印刷它的产品价格表，向客户解释原因等等措施都会带来费用和成本，类似于饭馆改变价格重新制作菜单一样，如果价格变化