000423东阿阿胶2023年三季度财务风险分析详细报告
东阿阿胶2023年三季度风险分析详细报告
一、负债规模测算
1.短期资金需求
该企业经营活动不缺少资金，不需要从银行借款，不但不需要，而且可以提供16,851.72万元的资金供长期使用。
2.长期资金需求
该企业权益资金能够满足长期性投资活动的资金需求，并且还有762,950.18万元的权益资金可供经营活动之用。
3.总资金需求
该企业资金富裕，富裕779,801.9万元，维持目前经营活动正常运转不需要从银行借款。
4.短期负债规模
根据企业当前的财务状况和盈利能力计算，企业有能力偿还的短期贷款规模为797,677.17万元，在持续经营一年之后，如果盈利能力不发生大的变化，企业有能力偿还的短期贷款规模是898,982.53万元，实际已经取得的短期带息负债为1,158.99万元。
5.长期负债规模
按照企业当前的财务状况、盈利能力和发展速度，企业有能力在2年内偿还的贷款总规模为848,329.85万元，企业有能力在3年之内偿还的贷款总规模为873,656.19万元，在5年之内偿还的贷款总规模为924,308.88万元，当前实际的带息负债合计为1,158.99万元。
二、资金链监控
1.会不会发生资金链断裂
从当前盈利水平和财务状况来看，该企业不存在资金缺口。如果当前盈利水平保持不变，该企业在未来一个分析期内有能力偿还全部负债。该
企业负债率低，发生资金链断裂的风险极小。资金链断裂风险等级为0级。
2.是否存在长期性资金缺口
该企业不存在长期性资金缺口，并且长期性融资活动为企业提供779,666.46万元的营运资金。
3.是否存在经营性资金缺口
该企业经营活动不存在资金缺口。
4.未来一年会不会出现资金问题
(1).未来保持当前盈利状况
本期营业利润为31,214.39万元，存货为110,806.29万元，应收账款为33,467.35万元，其他应收款为0万元，应付账款为0万元，货币资金为608,299.85万元。如果经营形势不发生大的变化，企业一年内不会出现资金缺口。
(2).未来经营形势恶化
单方面恶化：
如果应收账款的平均收款期延长25%，则该企业可支配资金将会减少8,366.84万元，支付能力将会从797,677.17万元下降为789,310.33万元。如果该企业存货增加25%，则该企业可支配资金将会减少27,701.57万元，支付能力将会从797,677.17万元下降为769,975.6万元。
多方面恶化：
如果经营形势恶化，导致存货、应收账款分别上升25%、25%，应付账款下降25%，则该企业的支付能力将从797,677.17万元下降为
761,608.76万元。
(3).未来经营状况改善
单方面改善：
如果应收账款的平均收款期缩短25%，则该企业可支配资金将会增加8,366.84万元，支付能力将会从797,677.17万元提高到806,044万元。如果该企业存货减少25%，则该企业可支配资金将会增加27,701.57万元，支付能力将会从797,677.17万元上升到825,378.74万元。
多方面改善：
如果经营形势好转，存货、应收账款分别下降25%、25%，应付账款上升25%，则该企业的支付能力将从797,677.17万元提高为833,745.58万元。
三、偿债能力评价
1.现有短期债务能否偿还（基于流转性）
该企业目前无短期借款。
2.现有长期债务能否偿还（EBIDTA）
按照当前经营状况，企业能够马上偿还其全部长短期有息负债。
3.是否有能力偿还部分债务
该企业有能力立即偿还50%的短期带息负债。该企业在一年内可以偿还50%的短期带息负债和50%的非流动负债。
4.未来能否还债（全债务偿还的敏感性）
(1).注入新资金
该企业短期借款为0万元，非流动负债为16,716.28万元，资本金为64,397.68万元。如果出资人增加20%的资本金，则营运资本将会增加12,879.54万元，企业偿债实力大大增强，并且目前能够实现全部长短期债务的偿还。
(2).提高盈利水平
该企业的营业利润为31,214.39万元，如果营业利润增长20%，则营运资本将会增加6,242.88万元。利润目标实现之后，该企业偿债能力将会大
大增强，能够按期偿还全部长短期债务。
(3).加速资金周转
本期该企业存货为110,806.29万元。如果该企业存货周转速度提高25%，则营运资本会增加35,505.17万元，该企业能够按期偿还全部长短期债务。
四、综合建议
1.贷款方面
该企业财务状况很好，资金实力很强，还债能力很强，如果期望其立即用货币性资产偿还其全部有息负债则完全有能力实现。
2.信用等级
CRD=1
（注：报告中使用的分析参数为2023年三季度行业分析参数）
东阿阿胶股份有限公司财务风险分析
摘要 近年来，中国国经济发展十分迅速，人民生活水平也在逐渐提高。随着中国未来的老龄化进程逐渐加快，人们对健康也越来越重视，阿胶行业和医药制造业的产业前景十分广阔。 经济全球化使企业所处的外部环境复杂多变，参与市场竞争具有风险性和随机性，企业的经济活动存在着许多未知的结果，这些都是影响企业经营的风险。如果企业忽略对财务风险的有效防范，就会企业财务状况恶化，陷入破产危机。 东阿阿胶股份有限公司是一家从事阿胶及相关产品生产和销售的上市公司，阿胶市场占有率高。本文通过对东阿阿胶的财务报表和财务指标的分析，识别企业潜在的财务风险，并提出预防和改进建议，以期能够降低企业经营活动的风险系数，为企业的生产经营活动创造良好的条件，使企业价值发挥最大化。东阿阿胶在医药制造业和阿胶行业具有重要的地位和代表性，对其财务风险分析的研究能够更好的促进阿胶行业的发展，也能够为医药行业内企业防控财务风险提供经验和借鉴。 关键词：东阿阿胶财务风险财务风险防控 第1章绪论 1.1研究背景、目的、意义 1.1.1研究背景 随着社会主义市场经济的不断发展，中国终于在2001年成功加入世界贸易组织，逐渐参与国际竞争，进行区域经济合作。这也意味着企业所处的外部环境会更加的复杂多变，参与市场竞争的结果也具有风险性和随机性。在我国乃至世界范围内，由于财务风险而蒙受损失甚至陷入困境、宣告破产的公司数不胜数。例如湖南的太子奶集团、安然公司以及日本山一证券、北海道拓殖银行等许多大型企业。一般来说财务风险只能通过采取措施来加以降低，但是却不能被完全消除。在财务风险日益突出的环境下，只有努力适应外部环境，领会政府宏观政策行事，完善企业内部财务环境，降低企业财务信息的内部偏差，才能实现企业价值最大化，规避损失，避免遭受风险冲击而陷入破产的困境。 东阿阿胶股份有限公司在阿胶行业特别是阿胶中高端市场，是行业领先的龙头企业，在医药制造业也具有重要的地位和代表性，故选作研究对象。通过对其
000423东阿阿胶2023年三季度经营风险报告
东阿阿胶2023年三季度经营风险报告 一、经营风险分析 1、经营风险 东阿阿胶2023年三季度盈亏平衡点的营业收入为88,271.53万元，表示当企业该期营业收入超过这一数值时企业会有盈利，低于这一数值时企业会亏损。营业安全水平为30.01%，表示企业当期经营业务收入下降只要不超过37,842.82万元，企业仍然会有盈利。从营业安全水平来看，企业承受销售下降打击的能力较强，经营业务的安全水平较高。 2、财务风险 从资本结构和资金成本来看，东阿阿胶2023年三季度的带息负债为1,158.99万元，企业的财务风险系数为1。从企业当期资本结构、借款利率和盈利水平三者的关系来看，企业增加负债不会增加企业的盈利水平，相反会降低企业现在的盈利水平。 经营风险指标表 二、经营协调性分析 1、投融资活动的协调情况 从长期投资和融资情况来看，企业长期投融资活动能为企业提供779,666.46万元的营运资本，投融资活动是协调的。 营运资本增减变化表(万元)
所有者权益985,948.3 1.53 1,008,826.5 2 2.32 1,037,629.7 4 2.86 非流动负债17,833.37 221.82 19,026.46 6.69 16,716.28 -12.14 固定资产213,792.88 - 203,434.48 -4.85 189,670.96 -6.77 长期投资23,536.68 -6.39 17,019.66 -27.69 15,034.55 -11.66 2、营运资本变化情况 2023年三季度营运资本为779,666.46万元，与2022年三季度的730,595.36万元相比有所增长，增长6.72%。 3、经营协调性及现金支付能力 从企业经营业务的资金协调情况来看，企业经营业务正常开展，能够为企业带来18,010.71万元的流动资金，经营业务是协调的。 经营性资产增减变化表(万元) 项目名称 2021年三季度2022年三季度2023年三季度 数值增长率(%) 数值增长率(%) 数值增长率(%) 存货175,757.76 -40.63 123,897.02 -29.51 110,806.29 -10.57 应收账款26,740.83 -58.83 48,180.8 80.18 33,467.35 -30.54 其他应收款0 - 6,179.55 - 0 -100 预付账款4,641.34 -44.47 1,867.11 -59.77 2,127.78 13.96 其他经营性资产128,154.24 -18.25 108,801.32 -15.1 99,874.47 -8.2
000423东阿阿胶2023年上半年现金流量报告
东阿阿胶2023年上半年现金流量报告 一、现金流入结构分析 2023年上半年现金流入为417,475.75万元，与2022年上半年的451,082.96万元相比有所下降，下降7.45%。企业通过销售商品、提供劳务所收到的现金为237,727.73万元，它是企业当期现金流入的最主要来源，约占企业当期现金流入总额的56.94%。企业销售商品、提供劳务所产生的现金能够满足经营活动的现金支出需求，经营活动现金净增加75,230.35万元。在当期的现金流入中，企业通过收回投资、变卖资产等大的结构性调整活动所取得的现金也占不小比重，占企业当期现金流入总额的 40.35%。但企业收回投资和变卖资产的目的主要是为了偿还到期债务。 二、现金流出结构分析 2023年上半年现金流出为391,196.93万元，与2022年上半年的357,536.35万元相比有所增长，增长9.41%。表明企业进行投资扩展，进行结构调整。最大的现金流出项目为投资所支付的现金，占现金流出总额的35.98%。
三、现金流动的稳定性分析 2023年上半年，营业收到的现金有较大幅度增加，企业经营活动现金流入的稳定性提高。2023年上半年，工资性支出有所增加，企业现金流出的刚性增加。2023年上半年，现金流入项目从大到小依次是：销售商品、提供劳务收到的现金；收回投资收到的现金；收到其他与经营活动有关的现金；取得投资收益收到的现金。现金流出项目从大到小依次是：投资支付的现金；分配股利、利润或偿付利息支付的现金；支付的其他与经营活动有关的现金；购买商品、接受劳务支付的现金。 四、现金流动的协调性评价 2023年上半年东阿阿胶投资活动收回资金27,192.43万元；经营活动创造资金75,230.35万元。2023年上半年东阿阿胶筹资活动需要净支付资金76,143.94万元，经营活动和投资活动所提供的资金满足了投融资活动对资金的需要。总体来看，当期经营、投资、融资活动使企业的现金净流量增加。 五、现金流量的变化 2023年上半年现金及现金等价物净增加额为26,278.83万元，与2022年上半年的93,546.61万元相比有较大幅度下降，下降71.91%。
东阿阿胶报告
【公司简介】 历史沿革：山东东阿阿胶股份有限公司前身为山东东阿阿胶厂，1952年建厂，1993年由国有企业改制为股份制企业。1996年成为上市公司，同年7月29日“东阿阿胶”A股股票在深交所挂牌上市，系国内最大的阿胶及系列产品生产企业。隶属央企华润集团。 企业概况：现有员工5420人，总资产35.98亿元，生产经营中成药、保健品、生物药等5大产业门类的产品百余种，远销东南亚各国及欧美市场。 优势特色：“一水”、“两宝”“三千年”。 ①一水：东阿地下水。系泰山、太行山两山山脉交汇的一股地下潜流，“性趋下、清而重”, 比重高达1.0038，并融入20余种益于人体健康的微量元素及矿物质。用此水熬制阿胶，分子量小、纯度高、利于去杂提纯和药性发散。《水经注》、《梦溪笔谈》等大量典籍多有论述。 ②两宝。国家级保密工艺。东阿阿胶传统制作技艺精湛，有近百余道，历经千年历炼传承，制定了全国首部《阿胶生产工艺规程》和《阿胶生产岗位操作法》，被列为国家级保密工艺，秦玉峰先生被认定为国家非物质文化遗产阿胶技艺现今唯一传承人。而在近代传承传统工艺精华，创新发展方面首创蒸球化皮、微波干燥晾胶、重点工序自动控制、远红外烘干及紫外线杀菌、微波干燥技术、DNA指纹图谱鉴别阿胶真伪等多项专有技术工艺，以20余项专利技术领跑时代。 依托国家级技术开发中心、博士后流动工作站、山东省阿胶工程技术研究中心三大科研平台，整合国内30余家知名科研院校科技资源，公司先后开展了22个质量攻关项目，制定了多项优于国家药典标准的企业内控标准，参与了阿胶等5个产品的国家药典修订起草。使产品质量稳居国际领先水平，成为名符其实的阿胶行业的标准制定者。 国家级保密配方。福字阿胶为国家保密品种。复方阿胶浆为国家秘密技术产品，全国医药行业十大名牌产品、全国十大畅销中药、滋补中药第一,畅销全国30年，累计销量超过120 亿支。 ③三千年。东阿阿胶具有三千年的历史，文化底蕴极其丰厚。《本草纲目》载：“阿胶，本经上品，弘景曰：‘出东阿，故名阿胶’”。公司地处阿胶发源地东阿县，拥有国家原产地标记注册认证及国内阿胶行业唯一代表性传承人资格。“东阿”阿胶汉唐至明清一直是皇家贡品，历代《本草》皆将其列为“上品”，誉为“圣药”。千年临床及现代科学检测证实，阿胶具有补气养血、滋阴润燥、化痰清肺、调经安胎、改善睡眠、强筋壮骨、延缓衰老、美容养颜、增强免疫力、提高耐缺氧、抗疲劳、抗休克、升高白细胞、抑制肿瘤等多重功效，系中医治疗血虚的首选之品，我国首部药物学专著《神农本草经》称“久服，轻身益气”，3200余首古代经典名方为新产品开发提供了强大的资源支撑。作为“国家级非物质文化遗产项目”及“中华老字号”，东阿阿胶以生命科学熔铸，以人文哲学渗透，凭借其广泛的药用滋补价值及深厚的文化底蕴，成为中华医药瑰宝中的一株奇葩。 ④驴皮资源掌控。十三大养驴示范基地、三大肉驴屠宰加工厂覆盖全国主要传统养驴区，在涵养资源的同时，掌控全国驴皮资源90%以上，成为名符其实的稀缺资源垄断型企业。 经营绩效：“东阿”牌阿胶在全国阿胶厂家唯一3次荣膺国家金质奖、唯一荣获传统药“长城”国际金奖和“全国用户满意产品”称号；荣获上海世博会“千年金奖”；中华老字号，全国唯一国家非物质文化遗产—东阿阿胶制作技艺代表性传承人企业；“东阿”和“吉祥云”两个商标均为中国驰名商标，“东阿”牌荣获首批300家“全国重点保护品牌”、“中国科技名牌500强”、影响世界中国力量品牌500强、中国行业标志性品牌、“最受消费者信赖保健品品牌”、“最具放心企业和最具放心品牌”，并5次入围“中国500最具价值品牌”，品牌价值34.01亿元；公司系国家级高新技术企业,率先在全国同行业通过GMP、ISO9001质量体系、ISO14001国际环境体系三认证，跨入全国医药百强、全国科技百强、全国中药行业效益十
000423东阿阿胶2023年三季度财务风险分析详细报告
东阿阿胶2023年三季度风险分析详细报告 一、负债规模测算 1.短期资金需求 该企业经营活动不缺少资金，不需要从银行借款，不但不需要，而且可以提供16,851.72万元的资金供长期使用。 2.长期资金需求 该企业权益资金能够满足长期性投资活动的资金需求，并且还有762,950.18万元的权益资金可供经营活动之用。 3.总资金需求 该企业资金富裕，富裕779,801.9万元，维持目前经营活动正常运转不需要从银行借款。 4.短期负债规模 根据企业当前的财务状况和盈利能力计算，企业有能力偿还的短期贷款规模为797,677.17万元，在持续经营一年之后，如果盈利能力不发生大的变化，企业有能力偿还的短期贷款规模是898,982.53万元，实际已经取得的短期带息负债为1,158.99万元。 5.长期负债规模 按照企业当前的财务状况、盈利能力和发展速度，企业有能力在2年内偿还的贷款总规模为848,329.85万元，企业有能力在3年之内偿还的贷款总规模为873,656.19万元，在5年之内偿还的贷款总规模为924,308.88万元，当前实际的带息负债合计为1,158.99万元。 二、资金链监控 1.会不会发生资金链断裂 从当前盈利水平和财务状况来看，该企业不存在资金缺口。如果当前盈利水平保持不变，该企业在未来一个分析期内有能力偿还全部负债。该
企业负债率低，发生资金链断裂的风险极小。资金链断裂风险等级为0级。 2.是否存在长期性资金缺口 该企业不存在长期性资金缺口，并且长期性融资活动为企业提供779,666.46万元的营运资金。 3.是否存在经营性资金缺口 该企业经营活动不存在资金缺口。 4.未来一年会不会出现资金问题 (1).未来保持当前盈利状况 本期营业利润为31,214.39万元，存货为110,806.29万元，应收账款为33,467.35万元，其他应收款为0万元，应付账款为0万元，货币资金为608,299.85万元。如果经营形势不发生大的变化，企业一年内不会出现资金缺口。 (2).未来经营形势恶化 单方面恶化： 如果应收账款的平均收款期延长25%，则该企业可支配资金将会减少8,366.84万元，支付能力将会从797,677.17万元下降为789,310.33万元。如果该企业存货增加25%，则该企业可支配资金将会减少27,701.57万元，支付能力将会从797,677.17万元下降为769,975.6万元。 多方面恶化： 如果经营形势恶化，导致存货、应收账款分别上升25%、25%，应付账款下降25%，则该企业的支付能力将从797,677.17万元下降为 761,608.76万元。 (3).未来经营状况改善 单方面改善：
000423东阿阿胶2023年三季度行业比较分析报告
东阿阿胶2023年三季度行业比较分析报告 一、总评价 得分72分，结论良好 二、详细报告 （一）盈利能力状况 得分86分，结论良好 东阿阿胶2023年三季度净资产收益率(%)为9.88%，高于行业平均值9.3%，低于行业良好值14.6%。总资产报酬率(%)为9.67%，高于行业良好值9.4%，低于行业最优值12.3%。销售(营业)利润率(%)为24.75%，高于行业良好值15.1%，低于行业最优值26.5%。成本费用利润率(%)为29.97%，高于行业优秀值27.4%。资本收益率(%)为157.31%，高于行业优秀值21.1%。 盈利能力状况 （二）营运能力状况 得分44分，结论较差 东阿阿胶2023年三季度总资产周转率(次)为0.4次，与行业较差值相
等。应收账款周转率(次)为11.73次，高于行业优秀值10.7次。流动资产周转率(次)为0.51次，低于行业极差值0.7次。资产现金回收率(%)为16.24%，高于行业优秀值12.3%。存货周转率(次)为1.21次，低于行业极差值1.4次。 营运能力状况 （三）偿债能力状况 得分99分，结论优秀 东阿阿胶2023年三季度资产负债率(%)为21.31%，优于行业优秀值48.6%。已获利息倍数为624.34，高于行业优秀值6.9。速动比率(%)为353.08%，高于行业优秀值137.4%。现金流动负债比率(%)为20.26%，高于行业良好值16.6%，低于行业最优值22.2%。带息负债比率(%)为0.41%，优于行业优秀值6.7%。 偿债能力状况 （四）发展能力状况 得分57分，结论一般 东阿阿胶2023年三季度销售(营业)增长率(%)为3.32%，低于行业平均值7.7%，高于行业较差值-4.9%。资本保值增值率(%)为102.86%，低于行业较差值104.6%，高于行业极差值96.5%。销售(营业)利润增长率(%)为
300033同花顺2023年上半年财务风险分析详细报告
同花顺2023年上半年风险分析详细报告 一、负债规模测算 1.短期资金需求 该企业经营活动不缺少资金，不需要从银行借款，不但不需要，而且可以提供215,520.47万元的资金供长期使用。 2.长期资金需求 该企业长期投融资活动不存在资金缺口，并且可以提供492,637.53万元的营运资本。 3.总资金需求 该企业资金富裕，富裕708,158万元，维持目前经营活动正常运转不需要从银行借款。 4.短期负债规模 根据企业当前的财务状况和盈利能力计算，企业有能力偿还的短期贷款规模为719,697.94万元，在持续经营一年之后，如果盈利能力不发生大的变化，企业有能力偿还的短期贷款规模是811,554.07万元，实际已经取得的短期带息负债为97.05万元。 5.长期负债规模 按照企业当前的财务状况、盈利能力和发展速度，企业有能力在2年内偿还的贷款总规模为811,554.07万元，企业有能力在3年之内偿还的贷款总规模为857,482.14万元，在5年之内偿还的贷款总规模为949,338.27万元，当前实际的带息负债合计为97.05万元。 二、资金链监控 1.会不会发生资金链断裂 从当前盈利水平和财务状况来看，该企业不存在资金缺口。如果当前盈利水平保持不变，该企业在未来一个分析期内有能力偿还全部负债。该
企业负债率低，发生资金链断裂的风险极小。资金链断裂风险等级为0级。 2.是否存在长期性资金缺口 该企业不存在长期性资金缺口，并且长期性融资活动为企业提供504,080.42万元的营运资金。 3.是否存在经营性资金缺口 该企业经营活动不存在资金缺口。 4.未来一年会不会出现资金问题 (1).未来保持当前盈利状况 本期营业利润为50,459.1万元，存货为0万元，应收账款为4,791.4万元，其他应收款为3,312.67万元，应付账款为8,753.59万元，货币资金为719,697.94万元。如果经营形势不发生大的变化，企业一年内不会出现资金缺口。 (2).未来经营形势恶化 单方面恶化： 如果应收账款的平均收款期延长25%，则该企业可支配资金将会减少1,197.85万元，支付能力将会从719,697.94万元下降为718,500.09万元。 多方面恶化： 如果经营形势恶化,导致存货、应收账款分别上升25%、25%，应付账款下降25%，则该企业的支付能力将从719,697.94万元下降为715,483.53万元。 (3).未来经营状况改善 单方面改善： 如果应收账款的平均收款期缩短25%，则该企业可支配资金将会增加1,197.85万元，支付能力将会从719,697.94万元提高到720,895.79万元。
000423东阿阿胶2022年三季度财务分析报告-银行版
东阿阿胶2022年三季度财务分析报告 一、总体概述 从这三期来看，东阿阿胶的资产总计持续增长。2022年三季度资产总计为1,248,291.96万元，比2021年三季度增长7.25%，这一增长速度是在2021年三季度增长6.40%的基础上取得的。 从这三期来看，东阿阿胶的负债总计一直保持增长态势，但2022年三季度的增长速度比上一期有所下降。2022年三季度的负债总计为 239,465.44万元，比2021年三季度增长34.52%，低于2021年三季度44.97%的增长速度。 从这三期来看，东阿阿胶的营业收入一直保持增长态势，但2022年三季度的增长速度比上一期有所下降。2022年三季度的营业收入为 122,060.02万元，比2021年三季度增长7.14%，低于2021年三季度20.50%的增长速度。 从这三期来看，东阿阿胶的净利润一直保持增长态势，但2022年三季度的增长速度比上一期有所下降。2022年三季度的净利润为20,423.45万元，比2021年三季度增长33.73%，低于2021年三季度137.41%的增长速度。 三期资产负债率分别为11.23%、15.29%、19.18%。 经营性现金净流量三期分别为-32,940.63万元、35,066.31万元、57,970.39万元。 关键财务指标表
二、资产规模增长匹配度 2022年三季度资产与负债不匹配，资产增长7.25%,负债增长34.52%。收入增长率与资产增长率差距不大，收入增长率为7.14%，资产增长率为7.25%。净利润与资产变化不匹配，净利润增长33.73%,资产增长7.25%。 负债增长过快。资产总额有所增长，营业收入也有所增长，净利润大幅度增加。公司扩大经营规模的效果非常明显。 资产规模增长匹配情况表 三、负债规模增长
000423东阿阿胶2022年三季度财务分析详细报告
东阿阿胶2022年三季度财务分析详细报告 一、资产结构分析 1.资产构成基本情况 东阿阿胶2022年三季度资产总额为1,248,291.96万元，其中流动资产为951,034.35万元，主要以货币资金、交易性金融资产、存货为主，分别占流动资产的44.27%、25.35%和13.03%。非流动资产为297,257.61万元，主要以固定资产、无形资产、递延所得税资产为主，分别占非流动资产的68.44%、13.4%和8.3%。 资产构成表(万元) 项目名称 2020年三季度2021年三季度2022年三季度 数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%) 总资产1,093,915.8 4 100.00 1,163,962 100.00 1,248,291.9 6 100.00 流动资产761,973.77 69.66 851,256.15 73.13 951,034.35 76.19 货币资金108,928.2 9.96 279,286.6 23.99 421,046.99 33.73 交易性金融资产126,949.08 11.61 236,675.37 20.33 241,061.57 19.31 存货296,019.18 27.06 175,757.76 15.10 123,897.02 9.93 非流动资产331,942.07 30.34 312,705.86 26.87 297,257.61 23.81
固定资产0 - 213,792.88 18.37 203,434.48 16.30 无形资产42,331.49 3.87 42,644.87 3.66 39,840.07 3.19 递延所得税资产23,951.59 2.19 20,398.13 1.75 24,685.16 1.98 2.流动资产构成特点 企业持有的货币性资产数额较大，约占流动资产的69.62%，表明企业的支付能力和应变能力较强。但应当关注货币性资产的投向。 流动资产构成表(万元) 项目名称 2020年三季度2021年三季度2022年三季度 数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%) 流动资产761,973.77 100.00 851,256.15 100.00 951,034.35 100.00 货币资金108,928.2 14.30 279,286.6 32.81 421,046.99 44.27 交易性金融资产126,949.08 16.66 236,675.37 27.80 241,061.57 25.35 存货296,019.18 38.85 175,757.76 20.65 123,897.02 13.03 应收账款64,955.1 8.52 26,740.83 3.14 48,180.8 5.07 其他应收款0 - 0 - 6,179.55 0.65 预付款项8,358.03 1.10 4,641.34 0.55 1,867.11 0.20 其他流动资产1,851 0.24 1,470.7 0.17 1,346.31 0.14 3.资产的增减变化
000423东阿阿胶2023年三季度财务报表粉饰报告
东阿阿胶2023年三季度财务报表粉饰报告 一、结论 该公司财务报表质量 报表无异常 得分：5 说明： (1)0-5分报表无异常；6-10分报表有疑点；11-15分报表有异常；16-25分报表明显异常；25分以上报表严重异常 (2)财报质量评价是通过对财务报表四十多个会计指标和科目进行分析和判断，对于变化异常和比较异常的指标、科目给予分值，分值越高，越值得关注； (3)本评价主要适用于一般工商企业，对于初创企业、项目型企业及其他变化幅度较大的企业，需要根据其实际情况判断。 二、概览 报表粉饰度 项目提示分数 投资收益 投资收益成倍增长。投资收益率 上升较大。 3 应付账款应付款大幅度下降。 2 三、深度解读 (1)投资收益。2023年三季度投资收益为1,816.33万元，与2022年三季度的646.41万元相比成倍增长，增长1.81倍。2023年三季度营业利润为31,214.39万元，与2022年三季度的26,845.33万元相比有较大增长，增长16.27%。投资收益是营业利润的5.82%。2023年三季度投资收益率为12.08%，比2022年三季度的3.8%，增加了8.28个百分点。投资收益成倍
增长。投资收益率上升较大。 投资收益 项目名行业均值2020年三季度 2021年三季度 2022年三季度 2023年三季度投资收益(万元) - 830.71 2,357.75 646.41 1,816.33 投资收益增长率(%) -43.22 -44.78 183.82 -72.58 180.99 营业收入(万元) - 94,537.62 113,920.6 122,060.02 126,114.35 投资收益/营业收入(%) 0.15 0.88 2.07 0.53 1.44 营业利润(万元) - 8,357.22 18,147.54 26,845.33 31,214.39 投资收益/营业利润(%) 0.73 9.94 12.99 2.41 5.82 投资收益率(%) 0.55 3.3 10.02 3.8 12.08
000423东阿阿胶2023年上半年经营成果报告
东阿阿胶2023年上半年经营成果报告 一、实现利润分析 1、利润总额 2023年上半年利润总额为64,801.21万元，与2022年上半年的35,716.08万元相比有较大增长，增长81.43%。利润总额主要来自于内部经营业务。 2、营业利润 2023年上半年营业利润为64,789.54万元，与2022年上半年的35,568.34万元相比有较大增长，增长82.16%。以下项目的变动使营业利润增加：资产处置收益增加876.3万元，其他收益增加591.56万元，公允价值变动收益增加385.44万元，信用减值损失增加154.09万元，财务费用减少2,013.25万元，研发费用减少820.48万元，共计增加4,841.11万元；以下项目的变动使营业利润减少：投资收益减少1,536.19万元，销售费用增加5,413.2万元，营业成本增加2,536.97万元，资产减值损失增加585.45万元，管理费用增加476.91万元，营业税金及附加增加361.34万元，共计减少10,910.06万元。各项科目变化引起营业利润增加29,221.2万元。
3、投资收益 2023年上半年投资收益为1,831.12万元，与2022年上半年的3,367.3万元相比有较大幅度下降，下降45.62%。 4、营业外利润 2023年上半年营业外利润为11.67万元，与2022年上半年的147.74万元相比有较大幅度下降，下降92.10%。 5、经营业务的盈利能力
从营业收入和成本的变化情况来看，2023年上半年的营业收入为216,713.9万元，比2022年上半年的182,589.7万元增长18.69%，营业成本为64,275.67万元，比2022年上半年的61,738.71万元增长4.11%，营业收入和营业成本同时增长，但营业收入增长幅度大于营业成本，表明企业经营业务盈利能力提高。 实现利润增减变化表(万元) 二、成本费用分析 1、成本构成情况 东阿阿胶2023年上半年成本费用总额为156,580.69万元，其中：营业成本为64,275.67万元，占成本总额的41.05%；销售费用为75,331.78万元，占成本总额的48.11%；管理费用为13,310.62万元，占成本总额的8.5%；财务费用为-5,024.09万元，占成本总额的-3.21%；营业税金及附加为3,170.98万元，占成本总额的2.03%；研发费用为5,515.72万元，占成本总额的3.52%。
002532天山铝业2023年三季度财务风险分析详细报告
天山铝业2023年三季度风险分析详细报告 一、负债规模测算 1.短期资金需求 该企业经营活动的短期资金需求为180,185.91万元，2023年三季度已经取得的短期带息负债为1,031,848.73万元。 2.长期资金需求 该企业长期资金需求为995,264.31万元，2023年三季度已有长期带息负债为838,990.92万元。 3.总资金需求 该企业的总资金需求为1,175,450.22万元。 4.短期负债规模 根据企业当前的财务状况和盈利能力计算，企业有能力偿还的短期贷款规模为842,688.54万元，在持续经营一年之后，如果盈利能力不发生大的变化，企业有能力偿还的短期贷款规模是1,089,525.1万元，实际已经取得的短期带息负债为1,031,848.73万元。 5.长期负债规模 按照企业当前的财务状况、盈利能力和发展速度，企业有能力在2年内偿还的贷款总规模为966,106.82万元，企业有能力在3年之内偿还的贷款总规模为1,027,815.96万元，在5年之内偿还的贷款总规模为1,151,234.24万元，当前实际的带息负债合计为1,870,839.65万元。 二、资金链监控 1.会不会发生资金链断裂 从当前盈利水平和财务状况来看，该企业不存在资金缺口。该企业偿还全部有息负债大概需要10.22个分析期。但负债率较高，不过在下降。短期来看，资金链断裂的风险较小。资金链断裂风险等级为6级。
2.是否存在长期性资金缺口 该企业存在长期性资金缺口8,974.28万元，但这个缺口已被经营活动创造的资金满足。其中：长期投资合计增加286万元，无形资产及其他资产合计增加30,567.85万元，递延所得税资产增加8,637.34万元，其他非流动资产增加33,997.57万元，共计增加73,488.77万元。非流动负债合计增加265,912.07万元，所有者权益合计增加91,430.61万元，共计增加357,342.67万元。 长期资金缺口形成原因表(万元) 3.是否存在经营性资金缺口 该企业经营活动不存在资金缺口。 4.未来一年会不会出现资金问题 (1).未来保持当前盈利状况 本期营业利润为78,023.8万元，存货为1,051,698.87万元，应收账款为52,383.37万元，其他应收款为0万元，应付账款为0万元，货币资金为759,811.6万元。如果经营形势不发生大的变化，企业一年内不会出现资金缺口。 (2).未来经营形势恶化 单方面恶化：
600803新奥股份2022年三季度财务风险分析详细报告
新奥股份2022年三季度风险分析详细报告 一、负债规模测算 1.短期资金需求 该企业经营活动不缺少资金，不需要从银行借款，不但不需要，而且可以提供1,606,525万元的资金供长期使用。 2.长期资金需求 该企业长期资金需求为4,917,869万元，2022年三季度已有长期带息负债为2,622,145万元。 3.总资金需求 该企业的总资金需求为3,311,344万元。 4.短期负债规模 根据企业当前的财务状况和盈利能力计算，企业有能力偿还的短期贷款规模为1,453,343万元，在持续经营一年之后，如果盈利能力不发生大的变化，企业有能力偿还的短期贷款规模是2,513,035万元，实际已经取得的短期带息负债为1,297,311万元。 5.长期负债规模 按照企业当前的财务状况、盈利能力和发展速度，企业有能力在2年内偿还的贷款总规模为1,983,189万元，企业有能力在3年之内偿还的贷款总规模为2,248,112万元，在5年之内偿还的贷款总规模为2,777,958万元，当前实际的带息负债合计为3,919,456万元。 二、资金链监控 1.会不会发生资金链断裂 从当前盈利水平和财务状况来看，该企业不存在资金缺口。该企业偿还全部有息负债大概需要10.93个分析期。只是负债率相对较高，如果经营形势发生逆转会存在一定风险。资金链断裂风险等级为8级。
2.是否存在长期性资金缺口 该企业存在长期性资金缺口1,357,703万元，但这个缺口已被经营活动创造的资金满足。其中：长期投资合计增加40,699万元，固定资产合计增加1,164,396万元，无形资产及其他资产合计增加80,546万元，递延所得税资产增加45,209万元，其他非流动资产增加29,946万元，共计增加1,360,796万元。非流动负债合计增加923,072万元，所有者权益合计增加342,970万元，共计增加1,266,042万元。 长期资金缺口形成原因表(万元) 3.是否存在经营性资金缺口 该企业经营活动不存在资金缺口。 4.未来一年会不会出现资金问题 (1).未来保持当前盈利状况 本期营业利润为355,762万元，存货为314,023万元，应收账款为561,665万元，其他应收款为0万元，应付账款为1,138,639万元，货币资金为1,293,666万元。如果经营形势不发生大的变化，企业一年内不会出现
002622皓宸医疗2023年三季度经营风险报告
皓宸医疗2023年三季度经营风险报告 一、经营风险分析 1、经营风险 皓宸医疗2023年三季度盈亏平衡点的营业收入为16,764.4万元，表示当企业该期营业收入超过这一数值时企业会有盈利，低于这一数值时企业会亏损。营业安全水平为20.17%，表示企业当期经营业务收入下降只要不超过4,236.32万元，企业仍然会有盈利。从营业安全水平来看，企业有较强的承受销售下降打击的能力，经营业务是比较安全的。 2、财务风险 从资本结构和资金成本来看，皓宸医疗2023年三季度的带息负债为36,706.82万元，企业的财务风险系数为1.12。 经营风险指标表 二、经营协调性分析 1、投融资活动的协调情况 从长期投资和融资情况来看，企业投资活动所需的资金没有足够的长期资金来源作保证，企业长期性资产投资存在60,723.58万元的资金缺口，需要占用企业流动资金。 营运资本增减变化表(万元)
固定资产12,224.94 -5.83 17,266 41.24 17,170.8 -0.55 长期投资60,985.37 -4.4 61,553.33 0.93 63,109.69 2.53 2、营运资本变化情况 2023年三季度营运资本为负60,723.58万元，与2022年三季度负21,460.13万元相比，长期性资金缺口成倍增加。 3、经营协调性及现金支付能力 从企业经营业务的资金协调情况来看，企业经营业务正常开展，能够为企业带来63,577.5万元的流动资金，经营业务是协调的。 经营性资产增减变化表(万元) 项目名称 2021年三季度2022年三季度2023年三季度 数值增长率(%) 数值增长率(%) 数值增长率(%) 存货4,574.69 -13.74 4,545.09 -0.65 6,634.62 45.97 应收账款4,473.94 -6.11 3,593.32 -19.68 2,245.76 -37.5 其他应收款0 - 0 - 0 - 预付账款718.98 322.75 3,636.74 405.82 3,340.71 -8.14 其他经营性资产3,222.52 -84.53 6,628.45 105.69 4,666.03 -29.61 合计12,990.12 -58.19 18,403.6 41.67 16,887.12 -8.24 经营性负债增减变化表(万元)
002566益盛药业2023年三季度财务风险分析详细报告
益盛药业2023年三季度风险分析详细报告 一、负债规模测算 1.短期资金需求 该企业经营活动的短期资金需求为171,336.33万元，2023年三季度已经取得的短期带息负债为47,352.81万元。 2.长期资金需求 该企业权益资金能够满足长期性投资活动的资金需求，并且还有166,082.29万元的权益资金可供经营活动之用。 3.总资金需求 该企业的总资金需求为5,254.04万元。 4.短期负债规模 根据企业当前的财务状况和盈利能力计算，企业有能力偿还的短期贷款规模为54,837.53万元，在持续经营一年之后，如果盈利能力不发生大的变化，企业有能力偿还的短期贷款规模是58,931.12万元，实际已经取得的短期带息负债为47,352.81万元。 5.长期负债规模 按照企业当前的财务状况、盈利能力和发展速度，企业有能力在2年内偿还的贷款总规模为56,884.33万元，企业有能力在3年之内偿还的贷款总规模为57,907.73万元，在5年之内偿还的贷款总规模为59,954.52万元，当前实际的带息负债合计为47,352.81万元。 二、资金链监控 1.会不会发生资金链断裂 从当前盈利水平和财务状况来看，该企业不存在资金缺口。该企业偿还全部有息负债大概需要3.63个分析期。该企业资产负债率较低，资金链断裂的风险很小。资金链断裂风险等级为2级。
2.是否存在长期性资金缺口 该企业不存在长期性资金缺口，并且长期性融资活动为企业提供178,821.05万元的营运资金。 3.是否存在经营性资金缺口 该企业经营活动存在资金缺口，资金缺口为171,022.85万元。这部分资金缺口已被长期性融资活动所满足。其中：应收账款减少3,074.33万元，预付款项增加39.83万元，存货增加1,129.88万元，其他流动资产减少173.96万元，共计减少2,078.57万元。应付账款减少2,546.13万元，应付职工薪酬增加125.35万元，应交税费减少541.23万元，一年内到期的非流动负债减少3.35万元，其他流动负债减少35.58万元，共计减少3,000.94万元。 经营性资产增减变化表(万元) 经营性负债增减变化表(万元) 4.未来一年会不会出现资金问题 (1).未来保持当前盈利状况
000732泰禾集团2022年三季度财务风险分析详细报告
泰禾集团2022年三季度风险分析详细报告 一、负债规模测算 1.短期资金需求 该企业经营活动的短期资金需求为5,526,749.1万元，2022年三季度已经取得的短期带息负债为5,278,820.72万元。 2.长期资金需求 该企业长期资金需求为3,427,756.84万元，2022年三季度已有长期带息负债为3,558,734.51万元。 3.总资金需求 该企业的总资金需求为8,954,505.95万元。 4.短期负债规模 由于该企业当前经营业务亏损，无法从发展的角度对该企业的低风险负债规模做出正确判断，只能从当前的财务状况做出简单的、静态的估计。静态来看，该企业无力偿还的短期贷款为5,135,645.13万元。 5.长期负债规模 由于该企业当前经营形势缺乏创造现金的能力，无法对长期贷款额度做出正确判断。长期贷款额度取决于对该企业未来盈利状况的判断。 二、资金链监控 1.会不会发生资金链断裂 一旦发生信任危机，要求该企业偿还全部短期借款，就会出现资金链断裂风险，短期暴露的资金缺口为351,563.65万元。由于该企业经营亏损，资金缺口需要依靠其收入和资产的变现来填补。经营亏损未缓解，资金缺口在扩大，资产负债率过高，资金链断裂的风险极大。资金链断裂风险等级为16级。 2.是否存在长期性资金缺口
该企业不存在长期性资金缺口，并且长期性融资活动为企业提供402,941.01万元的营运资金。 3.是否存在经营性资金缺口 该企业经营活动存在资金缺口，资金缺口为754,504.65万元。这部分资金缺口目前主要由短期性借款来填补。其中：应收账款增加46.07万元，预付款项减少11,735.95万元，存货减少288,999.83万元，一年内到期的非流动资产增加70,906.72万元，其他流动资产减少32,203.52万元，共计减少261,986.51万元。应付账款减少19,120.47万元，预收款项减少 8,657.78万元，应付职工薪酬增加3,038.46万元，应交税费增加177,776.66万元，其他应付款减少92,910.8万元，应付利息增加739,917.71万元，一年内到期的非流动负债减少617,254.32万元，其他流动负债增加 256,042.72万元，共计增加438,832.18万元。 经营性资产增减变化表(万元) 经营性负债增减变化表(万元)
资金流向分析报告：合理规划财务
资金流向分析报告：合理规划财务 摘要： 本报告旨在对公司的资金流向进行深入分析，全面了解公司资金的来源和运用情况，发现资金管理中存在的问题和风险，提出合理的财务规划建议，帮助公司实现资金的有效配置和管理，确保财务稳健和持续发展。 一、背景介绍 公司作为一家新兴企业，面临着日益激烈的市场竞争和不断变化的商业环境。资金作为公司经营的血液，对于公司的发展至关重要。因此，对资金流向进行全面的分析和规划，对于提高公司的财务管理水平和风险控制能力具有重要意义。 二、资金流向分析 2.1 资金来源分析 通过对公司各项收入的来源进行逐步梳理和统计，包括销售收入、投资回报、融资渠道等，明确公司资金的主要来源和变化趋势。 2.2 资金运用分析 分析公司资金在日常经营活动、投资项目和筹资活动中的运用情况，发现资金使用效率和风险，评估资金运用的合理性和可持续性。 2.3 资金周转分析 对公司资金的周转速度和周转效率进行测算和比较，找出资金周转的瓶颈和影响因素，提出优化建议，实现资金的高效利用。 三、财务风险诊断 3.1 偿债能力评估 评估公司的偿债能力和偿债压力，确定公司资产负债状况和资金流动性，预警公司的偿债风险，提出改善措施。 3.2 投资风险分析 对公司的投资项目进行风险评估和收益预期，找出投资回报率较低或风险较高的项目，并提出调整和优化建议。 3.3 资金管理风险 分析公司的资金管理政策和流程，发现资金管理中存在的弊端和风险，提出改进措施，确保资金安全和合规经营。 四、财务规划建议
4.1 资金优化配置 根据资金流向分析和财务风险诊断结果，制定合理的资金配置计划，优化公司资金结构，提高资金利用效率和收益率。 4.2 风险防范措施 针对偿债风险、投资风险和资金管理风险，提出相应的风险防范措施，规避潜在的财务风险，确保公司财务安全。 4.3 资金监控机制 建立完善的资金监控机制，包括资金监测、预警和应急处置措施，保障资金流向的透明和合规，防范财务风险。 五、财务规划实施与效果评估 5.1 实施方案制定 制定详细的财务规划实施方案，包括资金调整计划、风险防范措施和监控机制的建立，确保实施顺利进行。 5.2 效果评估指标 设立明确的财务规划实施效果评估指标，监测公司资金运用效率和财务风险的变化情况，及时调整和优化财务规划。 5.3 规划成效总结 定期总结财务规划的实施成效，分析公司财务状况和风险控制情况的改善，为未来财务规划提供经验借鉴。 六、总结与展望 通过本报告对公司资金流向的分析和合理规划财务的建议，公司可以更好地了解资金的使用情况和风险状况，有效配置和管理资金，确保公司财务的稳健和持续发展。希望公司能够积极采纳财务规划建议，持续优化资金管理，实现财务的稳健增长和企业价值的提升。
000623吉林敖东2022年上半年财务风险分析详细报告
吉林敖东2022年上半年风险分析详细报告 一、负债规模测算 1.短期资金需求 该企业经营活动的短期资金需求为232,007.38万元，2022年上半年已经取得的短期带息负债为52,449.47万元。 2.长期资金需求 该企业长期投融资活动不存在资金缺口，并且可以提供232,567.18万元的营运资本。 3.总资金需求 该企业资金富裕，富裕559.8万元，维持目前经营活动正常运转不需要从银行借款。 4.短期负债规模 根据企业当前的财务状况和盈利能力计算，企业有能力偿还的短期贷款规模为311,770.97万元，在持续经营一年之后，如果盈利能力不发生大的变化，企业有能力偿还的短期贷款规模是409,805.77万元，实际已经取得的短期带息负债为52,449.47万元。 5.长期负债规模 按照企业当前的财务状况、盈利能力和发展速度，企业有能力在2年内偿还的贷款总规模为409,805.77万元，企业有能力在3年之内偿还的贷款总规模为458,823.18万元，在5年之内偿还的贷款总规模为556,857.98万元，当前实际的带息负债合计为278,320.3万元。 二、资金链监控 1.会不会发生资金链断裂 从当前盈利水平和财务状况来看，该企业不存在资金缺口。如果当前盈利水平保持不变，该在未来一个分析期内有能力偿还全部有息负债。该
企业资产负债率较低，盈利水平在提高，当前不存在资金链断裂风险。资金链断裂风险等级为0级。 2.是否存在长期性资金缺口 该企业不存在长期性资金缺口，并且长期性融资活动为企业提供492,853.99万元的营运资金。 3.是否存在经营性资金缺口 该企业经营活动存在资金缺口，资金缺口为229,994.47万元。这部分资金缺口已被长期性融资活动所满足。其中：应收股利增加6,881.46万元，应收利息增加62.48万元，应收账款增加15,852.53万元，其他应收款减少814.15万元，预付款项增加8,655.49万元，存货增加13,290.15万元，一年内到期的非流动资产增加1,000万元，其他流动资产增加6,830.57万元，共计增加51,758.52万元。应付账款增加12,286.03万元，预收款项增加2,675.47万元，应付职工薪酬减少1,692.97万元，应付股利减少22,776.48万元，应交税费增加1,465.53万元，其他应付款增加770.72万元，应付利息增加580.36万元，一年内到期的非流动负债减少238.08万元，其他流动负债减少14.08万元，共计减少6,943.48万元。 经营性资产增减变化表(万元) 经营性负债增减变化表(万元)