分行业财务指标特征分析.ppt.
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2024版财务数据分析年终报告PPT
用。
成本费用控制
分析成本费用控制情况，以及 降低成本对收入增长的间接贡
献。
03
成本费用控制情况回顾
总成本费用构成及变化趋势
原材料成本
占总成本比例较高，受市场价格 波动影响较大，年度内呈现先升
后降趋势。
人工成本
随着公司规模扩大和人员增加， 人工成本逐年上升，但占比相对 稳定。
制造费用
包括设备折旧、维修费用等，年 度内变化不大，但需注意设备更 新和维护。
建立风险防范责任制
明确各部门在风险防范中的职责和权限，形成风险防范工作合力。
03
加强内部审计与监督
通过内部审计与监督，确保风险防范措施得到有效执行。
未来风险应对策略调整方向
完善风险应对机制
根据未来市场环境和企业经营情况变化，不断完善风险应对机制，提 高风险应对能力。
加强风险预警与监控
持续优化财务风险预警系统，提高风险预警准确性和时效性，确保风 险可控。
理能力。
A
B
C
D
流动资产周转率
综合评价企业全部流动资产的利用效率， 周转率越高表明流动资产利用效果越好。
存货周转率
衡量企业存货管理效率的指标，存货周转 率越高说明存货占用水平越低，流动性越 强。
优化资金管理和提高运营效率建议
加强现金流预测与监控
建立科学的现金流预测模型，实时监控现金 流状况，确保资金安全。
净利润水平
公司净利润达到XX亿元，同比增 长XX%，盈利水平持续提高。
利润构成
公司利润主要来源于主营业务收入， 其他业务收入和投资收益也有一定 贡献。
毛利率、净利率等关键指标分析
毛利率
公司本年度毛利率为XX%，同比提高 XX个百分点，成本控制效果显著。
成本费用控制
分析成本费用控制情况，以及 降低成本对收入增长的间接贡
献。
03
成本费用控制情况回顾
总成本费用构成及变化趋势
原材料成本
占总成本比例较高，受市场价格 波动影响较大，年度内呈现先升
后降趋势。
人工成本
随着公司规模扩大和人员增加， 人工成本逐年上升，但占比相对 稳定。
制造费用
包括设备折旧、维修费用等，年 度内变化不大，但需注意设备更 新和维护。
建立风险防范责任制
明确各部门在风险防范中的职责和权限，形成风险防范工作合力。
03
加强内部审计与监督
通过内部审计与监督，确保风险防范措施得到有效执行。
未来风险应对策略调整方向
完善风险应对机制
根据未来市场环境和企业经营情况变化，不断完善风险应对机制，提 高风险应对能力。
加强风险预警与监控
持续优化财务风险预警系统，提高风险预警准确性和时效性，确保风 险可控。
理能力。
A
B
C
D
流动资产周转率
综合评价企业全部流动资产的利用效率， 周转率越高表明流动资产利用效果越好。
存货周转率
衡量企业存货管理效率的指标，存货周转 率越高说明存货占用水平越低，流动性越 强。
优化资金管理和提高运营效率建议
加强现金流预测与监控
建立科学的现金流预测模型，实时监控现金 流状况，确保资金安全。
净利润水平
公司净利润达到XX亿元，同比增 长XX%，盈利水平持续提高。
利润构成
公司利润主要来源于主营业务收入， 其他业务收入和投资收益也有一定 贡献。
毛利率、净利率等关键指标分析
毛利率
公司本年度毛利率为XX%，同比提高 XX个百分点，成本控制效果显著。
财务指标解析ppt课件
现金流量
• 现金流入 Cash inflow
• 现金流出 Cash outflow
4
资产负债表
• 资产负债表表示企业在一定日期 的财务状况（即资产、负债和股 东权益的状况）的会计报表。
• Statement of financial position(balance sheet) provided information about an entity’s assets, liabilities, and equity and their relationships to each other at a moment in time.
财务状况
• 资产 Assets • 负债 Liabilities • 所有者权益
Owner‘s Equity
2019
损益表 (Profit & Loss)
经营成果
• 收入 Revenue • 成本费用
Cost/Expense • 利润
Net in- come
现金流量表 (Cash flow statement)
Net working capital=Current Assets – Current Liabilities 净营运资本=流动资产 – 流动负债
严格意义上，应仅有经营性资产和负债被用于计算这一指标，即短期借款、有价证券和现金 等不是经营活动必需的而应被排除在外：
Net working capital=AR + Inventory – AP 净营运资本=应收账款+存货-应付账款
来源：证券投资和非 流动资产
-
Source: Noncurrent Liabilities and equity
来源：长期负债和所 有者权益
• 现金流入 Cash inflow
• 现金流出 Cash outflow
4
资产负债表
• 资产负债表表示企业在一定日期 的财务状况（即资产、负债和股 东权益的状况）的会计报表。
• Statement of financial position(balance sheet) provided information about an entity’s assets, liabilities, and equity and their relationships to each other at a moment in time.
财务状况
• 资产 Assets • 负债 Liabilities • 所有者权益
Owner‘s Equity
2019
损益表 (Profit & Loss)
经营成果
• 收入 Revenue • 成本费用
Cost/Expense • 利润
Net in- come
现金流量表 (Cash flow statement)
Net working capital=Current Assets – Current Liabilities 净营运资本=流动资产 – 流动负债
严格意义上，应仅有经营性资产和负债被用于计算这一指标，即短期借款、有价证券和现金 等不是经营活动必需的而应被排除在外：
Net working capital=AR + Inventory – AP 净营运资本=应收账款+存货-应付账款
来源：证券投资和非 流动资产
-
Source: Noncurrent Liabilities and equity
来源：长期负债和所 有者权益
财务分析完整版本ppt课件
2 财务报表
2.1 收益表（income statement）
重要指标：
利润率（profit margin） 也称销售回报率，由净收益除以销售净额得到。
财务分析完整版本
财务分析完整版本
•
假如你是一位连锁小型餐饮业的负责人，欲招聘一位首席执行官。请在下面收
益表的基础上，选择一位侯选人担任CEO，并解释选择的理由？
1. 运营资本（working capital） 运营资本=流动资产-流动负债
2. 流动比率（current ratio） 流动比率=流动资产/流动负债
➢ 企业的总体财务状况是否良好？ 1.资产负债率 资产负债率=总负债/总资产
财务分析完整版本
财务分析完整版本
财务分析完整版本
财务分析完整版本
2 财务报表
这些比率可分为盈利性比率、流动性比率和财务总体 稳定性比率。
这些比率是解释企业财务报表的工具，是预测企业未 来财务绩效和实力的起点。
财务分析完整版本
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2 财务报表
2.5 根据行业标准评估财务结果
将企业财务结果与行业标准进行比较，可以帮助企业 了解自身与竞争对手的差距，并发现是否存在需要注意 的“警示信号”。
财务分析完整版本
2 财务报表
2.1 收益表（income statement）
收益表是反映企业在某个特定时段经营效 果的财务报表。反映了企业特定时期的收入和 支出情况及盈亏状态。
收益表通常按月度、季度和年度进行编制。
财务分析完整版本
2 财务报表
2.1 收益表（income statement）
重要指标：
4.3 预计现金流量表
预计现金流量表是显示特定时段企业现金流出和流入 计划量的财务报表。
财务分析报告PPT模板
成本费用利润率 盈余现金保障倍数 存货周转率 资产运营状况 应收账款周转率 速动比率 偿债能力状况 现金流动负债比率 三年资本平均增长率 发展能力状况 三年销售平均增长率 技术投入比率
2007 33.46% 13.98% 5.58%
0.07 13.26 32.38 95.96% -11.19%
-
2008 36.92% 11.55% -0.44%
2019年，上汽集团以226亿美元的合并销售收入，位 列《财富》杂志世界500强企业第373名。
2009年，上汽集团以248.22亿美元的合并销售收入， 位列《财富》杂志世界500强企业第359名.。
2019年，上汽品牌在世界品牌价值实验室（World Brand Value Lab）编制的2019年度《中国品牌500 强》排行榜中排名第33位，品牌价值已达327.47亿 元。
行业标杆比较
*data: 企业绩效评价标准值2019
行业优秀值 上汽
净资产收益率 总资产报酬率 主营业务利润率 成本费用利润率 资产负债率 速动比率 现金流动负债率 带息负债率
23.8 17.2
27 15.9 41.4 144.1 23.5 21.7
28.37 13.94 18.75 10.38 58.22 85.59 12.44 10.38
发展能力分析
2019年 2019年 2009年 2019年 2019年
销售增长
率%
433.68
1.44
31.87 161.91 18.89
总资产增 长率%
21.32
5.93
28.09 106.32 1107
-10.39
21.35
142.73
17.27
企业发展能力逐年增长，而2019年的销售增长率尤其高，这是由于企业开拓了泰 国市场，销售大幅增长，导致销售收入的大幅增长。这种战略为以后企业的进一步 发展提供了基础。这种策略也有利于降低2019年的金融危机对企业产生的冲击。
2007 33.46% 13.98% 5.58%
0.07 13.26 32.38 95.96% -11.19%
-
2008 36.92% 11.55% -0.44%
2019年，上汽集团以226亿美元的合并销售收入，位 列《财富》杂志世界500强企业第373名。
2009年，上汽集团以248.22亿美元的合并销售收入， 位列《财富》杂志世界500强企业第359名.。
2019年，上汽品牌在世界品牌价值实验室（World Brand Value Lab）编制的2019年度《中国品牌500 强》排行榜中排名第33位，品牌价值已达327.47亿 元。
行业标杆比较
*data: 企业绩效评价标准值2019
行业优秀值 上汽
净资产收益率 总资产报酬率 主营业务利润率 成本费用利润率 资产负债率 速动比率 现金流动负债率 带息负债率
23.8 17.2
27 15.9 41.4 144.1 23.5 21.7
28.37 13.94 18.75 10.38 58.22 85.59 12.44 10.38
发展能力分析
2019年 2019年 2009年 2019年 2019年
销售增长
率%
433.68
1.44
31.87 161.91 18.89
总资产增 长率%
21.32
5.93
28.09 106.32 1107
-10.39
21.35
142.73
17.27
企业发展能力逐年增长，而2019年的销售增长率尤其高，这是由于企业开拓了泰 国市场，销售大幅增长，导致销售收入的大幅增长。这种战略为以后企业的进一步 发展提供了基础。这种策略也有利于降低2019年的金融危机对企业产生的冲击。
最全最详细的财务报表分析 ppt课件
24短期偿债能力比较分析案例三一重工vs沈阳机床指标20102011流动比率117146速动比率084111现金比率034044净营运资本亿元29061068325短期偿债能力比较分析案例三一重工vs沈阳机床指标20102011流动比率100093速动比率052050现金比率006010净营运资本亿元0738426四常用的财务比率分析27资产负债率负债总额资产总额产权比率负债总额股东权益权益乘数资产总额股东权益1股东权益比率11负债比率长期资本负债率非流劢负债非流劢负债股东权益已获利息倍数息税前利润利息费用利息费用包括资本化利息现金流量保障倍数经营现金流量利息费用现金流量债务比经营现金流量净额债务总额271资产负债率assetsdebtratio资产负债率负债总额资产总额这一比率越小表明企业的长期偿债能力越强
专题二：财务报表分析
1
财务报表生成系统
原始凭证——记账凭证——总账、明细账——财务报表
A.记账原则 “有借必有贷，借贷必相等” B.编表依据 “试算平衡” C.会计报表：资产负债表 利润表 现金流量表
2
精品资料
• 你怎么称呼老师？ • 如果老师最后没有总结一节课的重点的难点，你
是否会认为老师的教学方法需要改进？ • 你所经历的课堂，是讲座式还是讨论式？ • 教师的教鞭 • “不怕太阳晒，也不怕那风雨狂，只怕先生骂我
这一比率越小，表明企业的长期偿债能力越强。 若大于1，说明企业资不抵债。
该比率反映谁是企业风险的主要承担者，负债经营具有财务杠杆
效应
30
本年资产负债率=1040/2000X100%=52% 上年资产负债率=800/1680X 100%=48%
31
2、产权比率与权益乘数
产权比率 = 总负债÷股东权益
专题二：财务报表分析
1
财务报表生成系统
原始凭证——记账凭证——总账、明细账——财务报表
A.记账原则 “有借必有贷，借贷必相等” B.编表依据 “试算平衡” C.会计报表：资产负债表 利润表 现金流量表
2
精品资料
• 你怎么称呼老师？ • 如果老师最后没有总结一节课的重点的难点，你
是否会认为老师的教学方法需要改进？ • 你所经历的课堂，是讲座式还是讨论式？ • 教师的教鞭 • “不怕太阳晒，也不怕那风雨狂，只怕先生骂我
这一比率越小，表明企业的长期偿债能力越强。 若大于1，说明企业资不抵债。
该比率反映谁是企业风险的主要承担者，负债经营具有财务杠杆
效应
30
本年资产负债率=1040/2000X100%=52% 上年资产负债率=800/1680X 100%=48%
31
2、产权比率与权益乘数
产权比率 = 总负债÷股东权益
财务分析报告范文ppt模板
效率的指标
财务分析结果
财务状况总结
01
利润表：营业收入、 营业成本、净利润
等
02
03
财务比率分析：流 动比率、速动比率、
资产负债率等
04
资产负债表：总资 产、总负债、净资
产等
现金流量表：经营 活动、投资活动、
筹资活动等
经营绩效评价
营业收入：同比增长10% 毛利率：同比增长2% 资产负债率：同比下降2%
04
股东权益收益 率：反映企业 股东权益的盈 利能力
营运能力指标
应收账款周转率：衡 量企业应收账款管理
效率的指标
流动资产周转率：衡 量企业流动资产利用
效率的指标
存货周转率：衡 量企业固定资产利用
效率的指标
总资产周转率：衡量 企业资产利用效率的
指标
营运资金周转率：衡 量企业营运资金利用
偿债能力指标
流动比率：流动资 产与流动负债的比 率，反映企业短期 偿债能力
利息保障倍数：企 业利润与利息支出 的比率，反映企业 偿付利息的能力
资产负债率：企业 负债总额与净资产 的比率，反映企业 负债水平
01
03
05
02
速动比率：流动资 产减去存货后与流 动负债的比率，反 映企业短期偿债能 力
04
绩效
比率分析
1 流动比率：反映企业短期偿债能力 2 速动比率：反映企业流动资产中可立即变现的资产占比 3 资产负债率：反映企业负债占资产的比例 4 毛利率：反映企业销售毛利占销售收入的比例 5 净利润率：反映企业净利润占销售收入的比例 6 股东权益回报率：反映企业净利润占股东权益的比例
财务分析指标
04 财务分析还可以帮助企业了解竞争对手的情 况，为企业制定竞争策略提供参考。
财务分析结果
财务状况总结
01
利润表：营业收入、 营业成本、净利润
等
02
03
财务比率分析：流 动比率、速动比率、
资产负债率等
04
资产负债表：总资 产、总负债、净资
产等
现金流量表：经营 活动、投资活动、
筹资活动等
经营绩效评价
营业收入：同比增长10% 毛利率：同比增长2% 资产负债率：同比下降2%
04
股东权益收益 率：反映企业 股东权益的盈 利能力
营运能力指标
应收账款周转率：衡 量企业应收账款管理
效率的指标
流动资产周转率：衡 量企业流动资产利用
效率的指标
存货周转率：衡 量企业固定资产利用
效率的指标
总资产周转率：衡量 企业资产利用效率的
指标
营运资金周转率：衡 量企业营运资金利用
偿债能力指标
流动比率：流动资 产与流动负债的比 率，反映企业短期 偿债能力
利息保障倍数：企 业利润与利息支出 的比率，反映企业 偿付利息的能力
资产负债率：企业 负债总额与净资产 的比率，反映企业 负债水平
01
03
05
02
速动比率：流动资 产减去存货后与流 动负债的比率，反 映企业短期偿债能 力
04
绩效
比率分析
1 流动比率：反映企业短期偿债能力 2 速动比率：反映企业流动资产中可立即变现的资产占比 3 资产负债率：反映企业负债占资产的比例 4 毛利率：反映企业销售毛利占销售收入的比例 5 净利润率：反映企业净利润占销售收入的比例 6 股东权益回报率：反映企业净利润占股东权益的比例
财务分析指标
04 财务分析还可以帮助企业了解竞争对手的情 况，为企业制定竞争策略提供参考。
财务分析课件ppt
EVA分析法
总结词
EVA分析法是一种基于经济增加值（EVA ）的财务分析方法，它强调了公司实际 的经济利润而不是会计利润。
VS
详细描述
EVA分析法通过计算EVA值来评估公司的 经济绩效。EVA值是基于公司的净利润和 资本成本计算的，它反映了公司创造的实 际价值。通过比较不同公司的EVA值，我 们可以评估它们的经济绩效和投资价值。 此外，EVA分析法还提供了管理上的启示 ，鼓励管理者关注公司的长期价值和创造 财富的能力。
均衡状态。
目的
了解各指标之间的相互影响和关 联程度，揭示经济现象之间的内
在联系。
方法
制作散点图、相关系数矩阵等方 法。
标准财务比率分析
定义
标准财务比率分析是对财务报表中的关键指标进行计算和分析， 以评估企业的财务状况和经营绩效。
目的
了解企业的盈利能力、偿债能力和运营效率等关键指标，为投资者 、债权人和管理层提供决策依据。
财务分析的重要性
01
02
03
提供决策支持
通过财务分析，企业领导 可以了解公司的财务状况 ，制定更加科学合理的经 营策略。
风险管理
财务分析有助于发现企业 潜在的财务风险，提前采 取措施进行防范和应对。
提高财务管理水平
财务分析是财务管理的重 要组成部分，通过分析发 现财务管理中存在的问题 ，提高财务管理水平。
03
财务比率分析
偿债能力比率
01
02
03
04
流动比率
衡量企业流动资产在短期内转 变为现金的能力，流动比率越 高，企业的偿债能力越强。
速动比率
剔除存货等变现能力较差的流 动资产后，衡量企业流动资产
快速偿付负债的能力。
云南白药财务分析-PPT课件
传说中，在刀光剑影的江湖里， 它是侠士们除暴安良的随身必备品； 在枪林弹雨的战场上， 它是战士们起死回生的救命仙丹。
目录
1、公司简介
2、行业分析 3、战略分析 4、会计分析 5、财务分析
ppt讲解：付诗尧、谢建文
1、公司简介
1 2 3
公司概况
公司股本 经营范围
负责人：谢金
1.1公司概况
• keys： • 曲焕章先生----创始人 • 神秘的配方----中药国 宝第一号 • 30年，300万----76.3 亿
3.1SWOT分析
w
1. 各子部门间协调力不足,缺乏凝聚力,利 于竞争 2. 总体管理和服务的理念、方法和水平尚 有待提高 3. 各分公司的营销观念和手段落后于行业 内其它企业的进步速度 swot分析
2.2.1 医药行业竞争情况分析
潜在进入者的威胁：
企业进入医药行业的代价相对来说应该是较高的，它属于资本 和技术密集型产业，存在壁垒。 但相对较高的收益率和国内市场的不成熟性决定了可能的潜在进入者。
现有企业间的对抗：
现有企业在板块内部进行高度的自由竞争
2.2.1 医药行业竞争情况分析
替代品的竞争：
的分析，同时考虑国家政策等因素，可以得出如 下结论：对于充满不确定因素的2019年的医药市 场，由于全球经济滑坡，政府8500亿元的新医改 投入已到位，未来投入增速可能下降。由于公立 医院药费控制、医保付费方式改变等原因，相对 于前几年，2019年是医药行业转型升级的“调整 之年”，医药经济的增速可能放缓。
中国制药业行业规模大， 但行业集中度很低。
中国制药工业的规模是 印度的5倍，但排名前10 位的大企业和印度差不 多。
中国制药行业10大企业 的集中度仅为18%，存在 大量小企业。
目录
1、公司简介
2、行业分析 3、战略分析 4、会计分析 5、财务分析
ppt讲解：付诗尧、谢建文
1、公司简介
1 2 3
公司概况
公司股本 经营范围
负责人：谢金
1.1公司概况
• keys： • 曲焕章先生----创始人 • 神秘的配方----中药国 宝第一号 • 30年，300万----76.3 亿
3.1SWOT分析
w
1. 各子部门间协调力不足,缺乏凝聚力,利 于竞争 2. 总体管理和服务的理念、方法和水平尚 有待提高 3. 各分公司的营销观念和手段落后于行业 内其它企业的进步速度 swot分析
2.2.1 医药行业竞争情况分析
潜在进入者的威胁：
企业进入医药行业的代价相对来说应该是较高的，它属于资本 和技术密集型产业，存在壁垒。 但相对较高的收益率和国内市场的不成熟性决定了可能的潜在进入者。
现有企业间的对抗：
现有企业在板块内部进行高度的自由竞争
2.2.1 医药行业竞争情况分析
替代品的竞争：
的分析，同时考虑国家政策等因素，可以得出如 下结论：对于充满不确定因素的2019年的医药市 场，由于全球经济滑坡，政府8500亿元的新医改 投入已到位，未来投入增速可能下降。由于公立 医院药费控制、医保付费方式改变等原因，相对 于前几年，2019年是医药行业转型升级的“调整 之年”，医药经济的增速可能放缓。
中国制药业行业规模大， 但行业集中度很低。
中国制药工业的规模是 印度的5倍，但排名前10 位的大企业和印度差不 多。
中国制药行业10大企业 的集中度仅为18%，存在 大量小企业。
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投资活动结果（经营活 动占用的资源）结构、 盈利、
负债及所有者权益
筹资活动的结果
现金 应收账款 存货 长期投资 固定资产
投资剩余（满足经营意 短期借款 外支付）
应收账款投资（促进销 应付帐款 售）
存货投资（保证销售或 长期负债 生产连续性）
对外长期投资（控制子 资本 公司经营）
对内长期投资（经营的 留存利润 基本条件）
❖与IS对比看： 赢利能力和周转能力
（1）货币资金
➢ 分析货币资金发生变动的原因 ➢ 分析货币资金规模及变动情况与货币资金
比重及变动情况是否合理
❖（2）交易性金融资产（短期投资）
➢价值波动分析 ➢投资对象分析
火力发电，购煤
编制单位： Leabharlann 年元单位：
项
目
行次
本年金额 上年金额
一、营业收入 减：营业成本
营业税费 销售费用 管理费用
财务费用（收益以“－”号填列） 资产减值损失（例如，万科计提存货跌价准备） 加：公允价值变动净收益（净损失以“－”号填列）（中国国航08年亏损90个亿）
投资净收益（净损失以“－”号填列） 二、营业利润（亏损以“－”号填列）
银行信用筹资
商业信用筹资 （影响经营现金流量 净额） 长期负债筹资
权益筹资
内部筹资
❖对于制造业企业，其核心生产能力来源于产 品的生产和销售，所以固定赘产不可避免地 占有较大的比重。
❖对于金融企业，是提供金融服务，其资产必 然较多地表现为货币资金等流动资产，长期 资产相对较少。
资产负债表结构
资产
流动资产 长期投资 固定资产 在建工程 无形资产和其他资产 资产总计
负债及所有者权益
流动负债 长期负债 负债合计 实收资本／股本 未分配利润 负债和所有者权益总计
资产负债表与企业的基本活动
资产 制造业、钢铁、 商业
❖7. 因经济或其他情况导致的产能过剩。 8. 现有借款合约对流动比率、额外借款及偿还时间 的规定缺乏弹性。 9.迫切需要维持有利的盈余记录以维持股价。 10.主管有不法前科记录。 11.存货大量增加超过销售所需，尤其是高科技产业 的产品过时的严重风险。 12. 盈余品质逐渐恶化，例如折旧由年数总和法改为 直线法而欠正当理由。
项目
一、主营业务收入 减：主营业务成本 营业税金及附加
二、主营业务利润 加：其他业务利润 期间费用
三、营业利润 加：投资收益 营业外收支净额
四、利润总额 减：所得税
五、净利润
利润表
企业净利润来自三个方面：
1、营业利润 2、投资收益 3、营业外收支净额
利润表
会企02 表
加：营业外收入
减：营业外支出 其中：非流动资产处置净损失（净收益以“—”号填列）
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列）
减：所得税 四、净利润（净亏损以“－”号填列）
五、每股收益：
5、现 金 流 量 表 结 构
项
目
一、经营活动产生的现金流量 经营活动现金流入 经营活动现金流出
经营活动产生的现金流量净 额 二、投资活动产生的现金流量
投资活动现金流入 投资活动现金流出 投资活动产生的现金流量净 额 三、筹资活动产生的现金流量 融资活动现金流入 融资活动现金流出 筹资活动产生的现金流量净 额 四、汇率变动对现金的影响 五、现金及现金等价物净增加额
金额
房地产：年末经营现金流；制造业和商业流通企业，赊销。酒类：预收款销售，利息收入
（二）财务报表分析
1.资产负债表
❖看左方： 资产规模、资产结构和资产质量
❖看右方： 资产取得的方式、负债规模结构
❖
和自有资本实力
❖左右对比看：偿债能力、支付能力和财务风险
❖前后对比看：财务状况发展变化趋势及原因
❖与CS对比看：现金周转能力和偿债压力
分行业财务指标特征分析
主讲：邵凌云
教研一部 税收管理教研室 注册税务师
主要财务报表分析 财务比率分析
例举典型行业财务指标特征
一、财务报表分析
投资
发展战略 (万科、长虹）
筹资
经营
投资
财务报表
筹资
时间
期初
❖3、应收款项 ❖应收帐款贷方余额（预收帐款） ❖ (1) 制造业 ❖（2） 房地产业 ❖审核“坏账准备”科目，注意下列问题： ❖1．企业发生的坏账必须经过税务机关批准，方
可获得税前扣除；
❖2．计提的坏账准备超过了税法规定的标准，有 无按规定作纳税调整？
➢要特别关注企业是否有应收账款巨额冲销行为 ➢关联方其他应收款余额及账龄 ➢预付账款（增加过快，关联交易可能性）关注资
❖周期四个阶段：成长阶段、繁荣价段、衰退 阶段和复苏阶段
❖成长阶段——业自身产品和服务都不完善， 为了扩大生产和占领市场，企业会购置大量 的机器设备，赊销政策也相对宽松，应收账 款较大；
❖衰退阶段——企业会收缩生产规模，减少固 定资产，降低存货规模，增加货币资金，应 对即将到来的经济萧条。
所有者权益变动表 税后净利润
财务报告舞弊的可能
❖1. 现金短缺、负的现金流量
❖2. 融资能力(包括借款及增资)减低，营业扩充 的资金来源只能依赖盈余。 3. 成本增长超过收入或遭受低价进口品的竞 争。 4. 发展中或竞争产业对新资金的大量需求。 5. 对单一或少数产品、顾客或交易的依赖。 6. 夕阳工业或濒临倒闭的产业。
资产负债表 资产
货币资金 应收帐款
存货 长期投资 固定资产 其他资产
负债 短期借款 应付款项
所有者权益
小天鹅，08年，被美的收购， 保证金，信用证、定期存款
现金流量表 经营活动 投资活动 筹资活动 现金变化额 期初现金余额 期末现金余额
利润表 主营业务收入 主营业务成本 期间费用 营业利润 …… 利润总额 所得税 税后净利润